全國證券從業(yè)考試重點試題精編

i注意事項：

1.全卷采用機(jī)器閱卷，請考生注意書寫規(guī)范：考試時間為120分鐘。

:2.在作答前，考生請將自己的學(xué)校、姓名、班級、準(zhǔn)考證號涂寫在試卷和答

題卡規(guī)定位置。

3.部分必須使用2B鉛笠填涂；非選擇題部分必須使用黑色簽字笆書寫，字體

工整，筆跡清楚。

4.請按照題號在答題卡上與題目對應(yīng)的答題區(qū)域內(nèi)規(guī)范作答，超出答題區(qū)域

j書寫的答案無效：在草稿紙、試卷上答題無效。

密

!（參考答案和詳細(xì)解析均在試卷末尾）

一、選擇題

??

ZII、下列不屬于政府債券的特點的是（）。

由：A.信用好

4：B.市場屬性差

!C.發(fā)行量大

：D.競爭力強(qiáng)

12、國家股的資金來源有'：）。

①現(xiàn)有國有企業(yè)改組為股份公司時所擁有的凈資產(chǎn)

:②經(jīng)授權(quán)代表國家投資的機(jī)構(gòu)向新組建股份公司的投資

i③有權(quán)代表國家投資的政府部門向新組建的股份公司的投資

④國有資產(chǎn)管理部門所擁有的凈資產(chǎn)

A.①②③

B.②③④

,?1C.①②④

兇由D.①③④

⑥封

小線

；3、下列反映風(fēng)險內(nèi)在特忙的概念有（）o

①.不確定性

\②.損失

③.波動性

④.危險

A.①②

B.①③④

C.②③

D.①②③④

恬

4、下列全球金融體系的參與者中不屬于金融公司的有（）。

①存款吸收機(jī)構(gòu)②為住戶服務(wù)的非營利機(jī)構(gòu)

③中央銀行④住戶

A.①②

B.①④

C.②③

D.②④

5、一國借款人在國際證券市場上以外國貨幣為面值、向外國投資者發(fā)行的債券是指（）,

A.國際債券

B.亞洲債券

C.外國債券

D.歐洲債券

6、（）負(fù)責(zé)對人民幣債券發(fā)行和償還有關(guān)的外匯專用賬戶及相關(guān)購匯、結(jié)匯進(jìn)行管理。

A.財政部

B.國務(wù)院

C.國家外匯管理局

D.中國人民銀行

7、地方政府專項債券的期限為（）。

A.1年、2年、3年、5年

B.1年、3年、5年、7年、10年

C.1年、3年、5年、7年、10年

D.1年、2年、3年、5年、7年、10件

8、以下哪一個機(jī)構(gòu)可以通過公開市場操作方式進(jìn)行宏觀倜控？（）

A.證券公司

B.保險公司

C.商業(yè)銀行

D.中央銀行

9、下列關(guān)于編制步驟的說法中，錯誤的是（）。

A.第一步，選擇樣本股

B.第二步，選定某基期，并以一-定方法計算基期平均股價或市值

C.第三步，計算計算期平均股價或市值，并作必要的修正

D.第四步，選擇某一有代表性或股價相對穩(wěn)定的日期為基期

10、系統(tǒng)風(fēng)險又稱為（）?

①可分散風(fēng)險

②不可分散風(fēng)險

③不可回避風(fēng)險

④可回避風(fēng)險

A.①②

B.②③

C.①②③

?①②④

11、我國非金融企業(yè)債務(wù)融資工具的種類有（）。

①短期融資券

②中期票據(jù)

③非公開定向債務(wù)融資T.具

④中小非金融企業(yè)集合票據(jù)

A.①②③

B.①②③④

C.①②④

。②③④

12、（）是指銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)為滿足資本監(jiān)管要求而發(fā)行的、對特定觸發(fā)事件下債券償付事

宜作出約定的金融債券，包括但不限于無固定期限資本債券和二級資本債券。

A.商業(yè)銀行資本補(bǔ)充債券

B.商業(yè)銀行次級債券

C.商業(yè)銀行金融債券

D.商業(yè)銀行一般債券

13、基金管理公司的主要股東的注冊資本不低于（）億元人民幣。

A.3

B.4

C.5

D.6

14、證券市場融資活動是指（）之間以有價證券為媒介，實現(xiàn)資金融通的金融活動。

A.公司（企業(yè)）和個人投資者

B.資金盈余單位和赤字單位

C.證券發(fā)行單位和證券投資單位

D.證券公司和普通投資者

15、一般來說，具有高度流動性的債券同時也是較安全的，因為它不僅可以迅速地轉(zhuǎn)換為貨

幣，還可以按一個較穩(wěn)定的價格轉(zhuǎn)換。關(guān)于債券不能收回發(fā)資的風(fēng)險的說法有誤的是（）。

A.債務(wù)人不履行債務(wù)導(dǎo)致債券不能收回投資

B.市場利率水平影響債券的轉(zhuǎn)讓價格

C.不同的債務(wù)人不履行債務(wù)的風(fēng)險程度是不一樣的

D.政府債券不履行債務(wù)的風(fēng)險較高

16、下列屬于上市公司應(yīng)強(qiáng)制退市情形的有0

I.上市公司存在欺詐發(fā)行、重大信息披露違法違規(guī)等重大違法行為且嚴(yán)重影響上市地位，其

股票應(yīng)當(dāng)被終止上市的情形

II.上市公司股東數(shù)量連續(xù)20個交易日每日均低于2000人

川.上市公司股票連續(xù)15個交易口（不含停牌交易口）每口投票收盤價均低于人民幣一元

IV.上市公司被法院宣告破女

A.lkIIKIV

B.KIII

C.KII、IV

D.KIKIIKIV

17、一般來說，下列基金中，管理費率最低的是（

A.股票基金

B.債券基金

C.貨幣市場基金

D.認(rèn)股權(quán)證基金

18、上市公司出現(xiàn)可以向證券交易所申請主動退市的情形不包括（）。

A.上市公司股東大會決議主動撤回其股票在證券交易所的交易，并決定不再在該交易所交

易

B.上市公司股東大會決議主動撤回其股票在證券交易所的交易，并轉(zhuǎn)而申請在其他交易場

所交易或轉(zhuǎn)讓

c.上市公司向所有股東發(fā);H回購全部股份或部分股份的要約，導(dǎo)致公司股本總額、股權(quán)分

布等發(fā)生變化，但依然具備上市條件

D.上市公司股東向所有其他股東發(fā)出收購全部股份或部分股份的要約，導(dǎo)致公司股本總額、

股權(quán)分布等發(fā)生變化，不再具備上市條件

19、公司清算時每一股份所代表的實際價值是股票的（）o

A.票面價值

B.賬面價值

C.清算價值

D.內(nèi)在價值

20、下列各項中，可以作為股市投資避險工具的有（）。

團(tuán).股指期貨

機(jī)股票期貨

回.股指期權(quán)

團(tuán).股票期權(quán)

A.0s回、窗、0

B.B、團(tuán)

C.0>0

D.團(tuán)、0

21、結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品分類錯誤的是（）。

A.股權(quán)聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、利率聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、匯率聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、商品聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品

B.收益保證型產(chǎn)品和非收益保證型產(chǎn)品

C.公開募集的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品與私募結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品

D.股票和商品期貨

22、我國的政策性銀行包括（）。

團(tuán).國家開發(fā)銀行

團(tuán).中國進(jìn)出口銀行

因中國人民銀行

國.中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行

A.團(tuán)、團(tuán)、0

B.團(tuán)、團(tuán)、0

C.0,0,0

D.團(tuán)、團(tuán)、0

23、股票增發(fā)后，公司的注冊資本（）。

A.相應(yīng)增加

B.相應(yīng)減少

C.不變

D.以上都不對

24、我國證券市場監(jiān)管體系包括（）。

①國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

②證券投資者保護(hù)基金

③證券登記結(jié)算公司

④行業(yè)協(xié)會

A.①②③

B.①②④

C.①③④

D.②③④

25、托管人在復(fù)核、審查基金資產(chǎn)凈值、基金份額申購和贖回價格之前，應(yīng)認(rèn)真審閱基金管

理公司采用的估值原則和程序，當(dāng)對估值原則或程序有異議時，托管人有義務(wù)要求（）作

出合理解釋，通過積極商討達(dá)成一致意見。

A.基金持有人

B.基金管理公司

C.基金監(jiān)管人

D.基金投資者

26、政府作為債券發(fā)行的重要主體之一，所籌集的資金不可以用來（）。

A.協(xié)調(diào)財政資金短期周轉(zhuǎn)，彌補(bǔ)財政赤字

B.興建大型基礎(chǔ)設(shè)施項目

C.經(jīng)營性投資

D.彌補(bǔ)戰(zhàn)爭費用

27、直接融資，亦稱直接金融，是指在沒有金融中介機(jī)構(gòu)介入的情況下，以（）為主要金

融工具進(jìn)行資金融通的方式。

凰股票

團(tuán).債券

0.現(xiàn)金

團(tuán).期貨

A.0>團(tuán)、Q

BE、回、0

C.E1、0、（3、（3

DE、0

28-.（）是證券市場監(jiān)管部門的主要手段，具有較強(qiáng)的威懾力和約束力。

A.行政手段

B.政府手段

C.經(jīng)濟(jì)手段

D.法律手段

29、除政策性銀行外的其他金融機(jī)構(gòu)，采用擔(dān)保方式發(fā)行金融債券的，應(yīng)特殊提供的文件有

（）。0.擔(dān)保協(xié)議

團(tuán).擔(dān)保人資信情況說明

0.無違法違規(guī)證明

團(tuán).資產(chǎn)證明

A.0.0

B.0.0.0

C.團(tuán).固團(tuán)

D.0.0.0.0

30、《創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法（試行）》明確了發(fā)行上市審核和注冊程序，規(guī)

定深交所審核期限為（），中國證監(jiān)會注冊期限為（）o

A.2個月，半個月

B.2個月，15個工作日

C.1個月，15個工作日

D.1個月，半個月

31、下列關(guān)于衍生工具特征的說法，錯誤的是（）。

A.價值隨特定利率、金融工具價格、商品價格、匯率、價格指數(shù)、費率指數(shù)、信用等級、

信用指數(shù)或其他類似變量的變動而變動

B.變量為非金融變量的，該變量與合同的任一方都存在特定關(guān)系

C.不要求初始凈投資，或與對市場情況變化有類似反應(yīng)的其他類型合同相比，要求很少的

初始凈投資

D.在未來某一日期結(jié)算

32、（2019年真題）報價驅(qū)動也被稱為做市商制度，其特點包括（）。

趴證券交易價格由買方和賣方力量直接決定

回、證券成交價格的形成由做市商決定

同、投資者買賣證券都以做市商為對手，與其他投資者不發(fā)生直接關(guān)系

回、投資者買賣證券的對手是其他投資者

A.0>0>0

BJ3、0>0

C.團(tuán)、0

D.同、0

33、下列屬于申請證券評級業(yè)務(wù)許可的資信評級機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)具備的條件（）。

①具有符合《證券市場資信評級業(yè)務(wù)管理暫行辦法》規(guī)定的高級管理人員不少于3人，具

有證券從業(yè)資格的評級從業(yè)人員不少于20人，其中包括具有3年以上資信評級業(yè)務(wù)經(jīng)驗的

評級從業(yè)人員不少于10人，具有中國注冊會計師資格的評級從業(yè)人員不少于3人

②具有健全且運行良好的內(nèi)部控制機(jī)制和管理制度

③最近5年未受到刑事處罰，最近3年未因違法經(jīng)營受到行政處罰，不存在因涉嫌違法經(jīng)

營、犯罪正在被調(diào)查的情形

④最近3年在稅務(wù)、工商、金融等行政管理機(jī)關(guān)以及自律組織、商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)無不良誠

信記錄

A.①②③

B.①②④

C②③④

D.①②③④

34、按照國務(wù)院授權(quán)，中國證監(jiān)會履行的職責(zé)包括（）。

0.監(jiān)管證券投資基金活動

0.研究和擬定證券期貨市場的方針政策、發(fā)展規(guī)劃

0.管理證券期貨交易所

團(tuán).依法對證券期貨違法違規(guī)行為進(jìn)行調(diào)查、處罰

A.0>（3、0

BE、回、0

C.G3、團(tuán)、0

D.回、回、回、0

35、以下關(guān)于證券投資基金運作關(guān)系的說法中，正確的有（）。

0.基金投資者、基金管理人與基金托管人是基金的當(dāng)事人

0.基金市場的各類中介機(jī)構(gòu)通過自己的專業(yè)服務(wù)參與基金市場

0.監(jiān)管機(jī)構(gòu)對基金市場上的各種參與主體實施全面監(jiān)管

0.基金托管人最主要的職責(zé)就是按照基金合同的約定，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運作，在風(fēng)險

控制的基礎(chǔ)上為基金投資者爭取最大的投資收益

A.0、田、用、團(tuán)

BE、回、0

C.EI、田、.

D.0>團(tuán)、0

36、下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換債券的說法中錯誤的是（）。

A.可轉(zhuǎn)換債券其有效期限與?般債券相同，指債券從發(fā)行之日起至償清本息之日止的存續(xù)

時間

B.在期限內(nèi)允許可轉(zhuǎn)換債券的持有人按轉(zhuǎn)換比例或轉(zhuǎn)換價格轉(zhuǎn)換成發(fā)行人的股票

C.可轉(zhuǎn)換債券應(yīng)半年或1年付息1次，到期后5個工作口內(nèi)應(yīng)償還未轉(zhuǎn)股債券的本金及最

后1期利息

D.回售是指公司股票在一段時間內(nèi)連續(xù)高于轉(zhuǎn)換價格達(dá)到某一幅度時，可轉(zhuǎn)換債券持有人

按事先約定的價格將所持可轉(zhuǎn)換債券賣給發(fā)行人的行為

37、證券業(yè)協(xié)會非會員理事由（）產(chǎn)生。

A.會員大會選舉

B.證券業(yè)協(xié)會章程規(guī)定

C.中國證監(jiān)會委派

D.會員單位推薦

38、企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司發(fā)行金融債券的條件包括（）。

團(tuán).財務(wù)公司已發(fā)行、尚未兌付的金融債券總額不得超過其凈資產(chǎn)總額的100%,發(fā)行金融債

券后，資本充足率不低于10%

團(tuán).財務(wù)公司設(shè)立2年以上，經(jīng)營狀況良好，申請前1年利潤率不低于行業(yè)平均水平，且有穩(wěn)

定的盈利預(yù)期

團(tuán).近3年無重大違法違規(guī)記錄

因申請前1年，不良資產(chǎn)率低于行業(yè)平均水平，資產(chǎn)損失準(zhǔn)備撥備充足

A.回、0

B.0、團(tuán)、0

C.EK團(tuán)、□

D.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)、0

39、（2019年真題）公司在發(fā)行不動產(chǎn)抵押公司債券時通常用作抵押的是（）

團(tuán)、有價證券

回、藝術(shù)品

團(tuán)、房屋

回、土地

A.0>Q

BE、回、0

C.團(tuán)、0

D.0、0

40、（）是指由經(jīng)營、管理以及其他行為或外部事件導(dǎo)致利益相關(guān)方對金融機(jī)構(gòu)產(chǎn)生負(fù)面評

價的風(fēng)險。

A.信用風(fēng)險

B.流動性風(fēng)險

C.操作風(fēng)險

D.聲譽(yù)風(fēng)險

41、下列關(guān)于公司債券的說法中錯誤的是（）。

A.公司債券的發(fā)行期限一般為3?10年，以5年為主

B.公司債券的發(fā)債利率沒有明確的限制，由發(fā)行人和保薦人通過市場詢價確定

C.公司債券市場大部分是有擔(dān)保信用債

D.公司債券的募集資金用途由發(fā)行人自行決定，不強(qiáng)制與項目掛鉤

42、證券金融公司應(yīng)當(dāng)按照國家宏觀政策，根據(jù)市場狀況和風(fēng)險控制需要，確定和調(diào)整（）o

團(tuán)、轉(zhuǎn)融通費率

回、轉(zhuǎn)融通資金率

國、保證金比例

田、擔(dān)保金比例

A.I2、團(tuán)

B.0,0

C.團(tuán)、0

D.0、0

43、下列關(guān)于設(shè)立私募基金子公司的說法，正確的是（）。

①每家證券公司設(shè)立的私募基金子公司原則上不超過1家

②私募基金子公司及其下設(shè)基金管理機(jī)構(gòu)將自有資金投資于?本機(jī)構(gòu)設(shè)立的私募基金的，對

單只基金的投資金額不得超過該只基金總額的20%

③私募基金子公司及其下設(shè)特殊目的機(jī)構(gòu)可對外提供擔(dān)保和貸款

④私募基金子公司及其下設(shè)特殊日的機(jī)構(gòu)不得成為對所投資企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任的出

資人

A.①②③

B.①②④

C.①③④

D.②③④

44、合格境外投資者可以投資的金融工具包括（）。

①公募證券投資基金

②在中國金融期貨交易所上市交易的金融期貨合約

③在全國中小企'業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓的股票等證券

④在國務(wù)院或中國證監(jiān)會批準(zhǔn)設(shè)立的交易場所上市交易的期權(quán)

A.①②④

B.①②③④

C.①②③

D.①③④

45、股票價格的波動是對市場供求均衡狀態(tài)偏離的調(diào)整，這是股票分析方法中（）的看

法。

A.基本分析法

B.技術(shù)分析法

C.量化分析法

D.定性分析法

46、下列關(guān)于我國金融市場監(jiān)管體制的演變，表述正確的是（）。

A.第一階段的特征為中國人民銀行集中統(tǒng)一監(jiān)管

B.第二階段最大的特征是“一行三會〃體制成型

C.第三階段分業(yè)監(jiān)管起步

D.第四階段開始于2008年的國際金融危機(jī)

47、（2020年真題）下列關(guān)于保護(hù)投資者利益原則的說法，錯誤的是（）

A.投資者尤其是中小投資者，由于信息不對稱、持股比例小，相對于控股股東和公司管理

層處于弱勢地位等原因，需要重點保護(hù)

B.嚴(yán)格打擊損害普通中小投資者利益的行為，全力維護(hù)市場的“三公”原則，是各國證券公

司的首要任務(wù)

C.對證券違法行為的處置及對證券糾紛事件和爭議的處理，都要以保護(hù)中小投資者利益為

重點

D.投資者的合法權(quán)益受到保護(hù)，投資者對市場就有信心，入市的資金和人數(shù)就會相應(yīng)增加

48、主要業(yè)務(wù)是按有經(jīng)濟(jì)意義的價格提供產(chǎn)品或非金融服務(wù)的一類機(jī)構(gòu)實體，是全球金融體

系主要參與者中的（）。

A.中央銀行

B.其他金融公司

C.非金融公司

D.公共部門

49、（）是指股份公司向外國和我國香港、澳門、臺灣地區(qū)投資者發(fā)行的股票。

A.國家股

B.外資股

C.社會公眾股

D.法人股

50、基金管理人作為受托人，必須履行（）。

A.誠信義務(wù)

B.保密義務(wù)

C.信息披露義務(wù)

D.誠實義務(wù)

二、多選題

51、（2020年真題）普通股股東行使剩余財產(chǎn)分配權(quán)有?定的先決條件，下列與先決條件有

關(guān)說法正確的是（）

因普通股股東要求分配公司資產(chǎn)的權(quán)利不是任意的，必須在公司解散清算之時

團(tuán)公司財產(chǎn)未按照規(guī)定清償前，不得分配給股東

回公司財產(chǎn)的法定清償包括支付清算費用、職工的工資、社會保險費用和法定補(bǔ)償金，繳納

所欠稅款，清償公司債務(wù)

團(tuán)公司財產(chǎn)經(jīng)法定清償后的剩余財產(chǎn)，不按照股東持有的股份比例進(jìn)行分配

A.團(tuán)、回、團(tuán)、團(tuán)

B.I3、回、0

C.團(tuán)、團(tuán)、0

DJ3、團(tuán)

52、（2018年真題）基金托管費是支付給（）的費用。

A.基金托管人

B.基金管理人

C.證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)

D.基金持有人

53、上市公司利用自有資金，從公開市場上買回發(fā)行在外的股票屬于（）。

A.增發(fā)股票

B.股份回購

C.股票分割

D.股票合并

54、股票、基金、權(quán)證交易單筆申報最大數(shù)量應(yīng)當(dāng)不超過（）萬股。

A.60

B.100

C.160

D.300

55、資產(chǎn)證券化交易比較復(fù)雜，涉及的當(dāng)事人較多。關(guān)于相關(guān)當(dāng)事人在證券化過程中具有的

重要作用說法正確的是（）。

A.如果證券化交易涉及金額較大，可能會組成承銷團(tuán)

B.服務(wù)機(jī)構(gòu)通常由第三方擔(dān)任

C.信用增級機(jī)構(gòu)通常由發(fā)起人擔(dān)任

D.受托人是資產(chǎn)支持證券的真正發(fā)行人

56、在中國香港，基礎(chǔ)貨幣的組成部分包括（）。

①已發(fā)行負(fù)債證明書和由政府發(fā)行的紙幣及硬幣

②掛牌銀行在香港金融管理局的結(jié)算賬戶結(jié)余總額

③未償還外匯基金票據(jù)和債權(quán)總額

④已償還外匯基金票據(jù)和債權(quán)總額

A.①②③

B.①③④

C.②③④

D.①②③④

57、根據(jù)上市公司規(guī)模、監(jiān)管要求等差異，證券市場可分為（）。

0.主板市場

團(tuán).二板市場

0.三板市場

團(tuán).場外市場

A.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)

B屈、回、0

c.（a、同、團(tuán)、a

D.團(tuán)、團(tuán)、0

58、國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)依據(jù)一定的監(jiān)管原則對全市場進(jìn)行統(tǒng)一監(jiān)管，其中，依據(jù)的原

則不包括（）。

A."三公”原則

B.生動監(jiān)管為主、自律管理為輔原則

C.依法監(jiān)管原則

D.保護(hù)投資者利益原則

59、商業(yè)銀行公開發(fā)行次級債券應(yīng)具備的條件不包括下列（工

A.實行貸款五級分類

B.最近三年沒有重大違法、違規(guī)行為

C.核心資本充足率不低于4%

D.貸款損失準(zhǔn)備計提充足

60、證券交易所在證券市場上可以進(jìn)（）活動。

①審核、安排證券上市交易

②決定證券暫停上市

③決定證券恢復(fù)上市

④決定證券終止上市和重新上市

A.①②③

B.①②④

C.②③④

D.①②③④

61、下列關(guān)于國家股，法人股、社會公眾股和外資股的說法，證券的有（）

邑國有資產(chǎn)管理部門是國有股權(quán)行政管理的的專職機(jī)構(gòu)

此法人持股所形成的也是所有權(quán)關(guān)系，是法人經(jīng)營自身財產(chǎn)的一種投資行為

團(tuán).在社會募集方式下，股份公司發(fā)行的股份，除了由發(fā)起人認(rèn)購一部分外，其余部分應(yīng)該向

社會公眾公開發(fā)行

團(tuán)外資股是指股份有限公司向境外投資者募集并在境外上市的股份

A.E1、團(tuán)、團(tuán)、0

B.0.0

C.團(tuán)、回、0

D.回、0

62、證券發(fā)行時，主承銷商對詢價對象和股票配售對象的登記備案情況進(jìn)行核查時，對有下

列（）情形之一的詢價對象不得配售股票。

團(tuán)、采用詢價方式定價但未參與初步詢價；

團(tuán)、詢價對象或者股票配售對象的名稱、賬戶資料與中國證券業(yè)協(xié)會登記的不一致；

回、未在規(guī)定時間內(nèi)報價或者足額劃撥申購資金；

同、有證據(jù)表明在詢價過程中有違法違規(guī)或者違反誠信原則的情形。

A.回、0

B.（a、團(tuán)、團(tuán)

C.團(tuán)、回、回、0

D.（a、團(tuán)

63、上海、深圳證券交易所在風(fēng)險基金分別達(dá)到規(guī)定的上限后，應(yīng)該將交易經(jīng)手費的（）

納入證券投資者保護(hù)基金，

A.10%

B.15%

C.20%

0.25%

64、下列關(guān)于債券的說法正確的有（）＜,

①發(fā)行債券是公司追加資金的需要，它屬于公司的資本金

②股票風(fēng)險較大，債券風(fēng)險相對較小

③債券通常有規(guī)定的票面利率，可獲得固定的利息

④債券在市場上的轉(zhuǎn)讓價格隨市場利率上下波動

A.③④

B.①②③

C.②③④

D.①②③④

65、債券與股票的區(qū)別有（）o

I、權(quán)利不同；

II、目的不同；

III、收益不同；

IV、期限不同

A.I、II、III

B.I、II、IlkIV

C.I、II、IV

D.llkIV

66、根據(jù)《全國銀行間債券市場金融債券發(fā)行管理辦法》，商業(yè)銀行發(fā)行金融債券應(yīng)具備的

條件有（）。

①最近五年連續(xù)盈利②具有良好的公司治理機(jī)制

③最近兩年沒有重大違法、違規(guī)行為④核心資本充足率不低于4%

A①③

②④

BU.③④

①④

D.

67、（2020年真題）按（）分類，可以將結(jié)構(gòu)化金網(wǎng)產(chǎn)品分為股權(quán)聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、利率聯(lián)

結(jié)型產(chǎn)品、匯率聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、商品聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品等種類

A.收益保障性

B.嵌入式衍生產(chǎn)品

C.發(fā)行方式

D.聯(lián)結(jié)的基礎(chǔ)產(chǎn)品

68、關(guān)于科創(chuàng)板試點注冊制，下列說法錯誤的是（）

A.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對證券的價值好壞作實質(zhì)性判斷

B.不同于審批制、核準(zhǔn)制

C.以信息披露為中心

D.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對證券的價格高低不作實質(zhì)性判斷

69、從理論上說，金融期貨交易中雙方潛在的盈利或虧損都是（）的。

A.有限

B.無限

C.可知

D.可測

70、2018年7月31日，財政部發(fā)行的3年期國債，面值100元，票面利率年息4.15%,按

單利計息，到期一次性還本付息。3年期貼現(xiàn)率5%。理論價格為（）元。

A.95.35

B.96.10

C.97.14

D.98.03

71、可交換債券與可轉(zhuǎn)換公司債券的相同之處有（）。

①發(fā)行要素相似

②投資價值與上市公司價值無關(guān)

③在約定期限內(nèi)都可以以約定的價格交換為標(biāo)的股票

④都包括票面利率、期限、轉(zhuǎn)股價格和轉(zhuǎn)股比率、轉(zhuǎn)股期限等

A.①②③

B.①②③④

C.①③④

D.②③④

72、企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司發(fā)行金融債券應(yīng)具備的條件有（）。

0.財務(wù)公司己發(fā)行、尚未兌付的金融債券總額不得超過其凈資產(chǎn)總額的100%,發(fā)行金融債

券后，資本充足率不低于10%

M財務(wù)公司設(shè)立1年以上，經(jīng)營狀況良好，申請前一年利潤率不低于行業(yè)平均水平，且有

穩(wěn)定的盈利預(yù)期

0.申請前一年，不良資產(chǎn)率低于行業(yè)平均水平，資產(chǎn)損失準(zhǔn)備撥備充足

0.申請前一年，注冊資本金不低于1億人民幣，凈資產(chǎn)不低于行業(yè)平均水平

A.團(tuán)、團(tuán)、0

B.0>團(tuán)、0

C.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)

D.回、團(tuán)、團(tuán)

73、下列關(guān)于基金業(yè)績評價指數(shù)詹森指數(shù)的說法，錯誤的是（）。

A.在比較不同基金的投資收益時，詹森指數(shù)要優(yōu)于特雷諾指數(shù)和夏普指數(shù)

B.詹森指數(shù)是以資本資產(chǎn)定價模型為基礎(chǔ)的評價基金業(yè)績的相對指標(biāo)

C.詹森指數(shù)是一種在風(fēng)險調(diào)整基礎(chǔ)上的絕對績效度量方法

D.詹森指數(shù)能評估基金的業(yè)績優(yōu)于基準(zhǔn)的程度

74、下列關(guān)于債券當(dāng)期收益率的說法，正確的是（）

A.能反映每單位投資能夠獲得的債券年利息收益，也能反映每單位投資的資本損益

B.當(dāng)期收益率度量的是債券總利息收益占購買價格的百分比

C.優(yōu)點在于簡單易算，零息債券也可以方便計算當(dāng)期收益

D.缺點在于不同期限附息債券之間不能僅以當(dāng)期收益率作為評判優(yōu)劣的指標(biāo)

75、以下（）股票發(fā)行監(jiān)管制度中有發(fā)行上市標(biāo)準(zhǔn)的要求。

①審批制②審定制

③核準(zhǔn)制④注冊制

A.①②③④

B.③④

C.①③④

D.④

76、證券市場監(jiān)管原則中，（）要求證券市場具有充分的透明度，要實現(xiàn)市場信息的公開化。

A.公開原則

B.誠信原則

C.公正原則

D.公平原則

77、在主板和中小板首次公開發(fā)行股票并上市的公司發(fā)夕亍人應(yīng)當(dāng)最近（）年內(nèi)主營業(yè)務(wù)和

董事、高級管理人員沒有發(fā)生重大變化，實際控制人沒有發(fā)生變更。？

A.2

B.3

C.5

D.8

78、不得參與股指期貨交易的基金類型有（工

團(tuán).債券基金

0.貨幣基金

0.股票基金

0.混合基金

A.I3、團(tuán)、0

B.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)

C.I3、0

D.團(tuán)、團(tuán)

79、基金募集申請需要提交的主要文件包括（）。

①申請募集基金的申請報告

②基金合同草案

③招募說明書

④法律意見書

A.①②③

B.①②④

C②③④

D.①②③④

80、以內(nèi)部控制為主要內(nèi)容的傳統(tǒng)風(fēng)險管理已經(jīng)發(fā)展到包含風(fēng)險的（）等更加全面的現(xiàn)代

風(fēng)險管理階段。

①.對沖

②.定價

③.限額

④.風(fēng)險業(yè)績調(diào)整

A.①②③④

B.①③④

C.②③

D.①②

81、以下不屬于風(fēng)險應(yīng)對的是（）。

A.風(fēng)險走向管理

B.風(fēng)險定價與撥備

C.風(fēng)險限額

D.風(fēng)險緩釋

82、（2019年真題）下列關(guān)于儲蓄國債的發(fā)行方式的說法，正確的是（）

A.只能采用代銷方式

B.可采用公開招標(biāo)方式

C.只能采用包銷方式

D.可采用包銷或代銷方式

83、取得證券業(yè)從業(yè)資格的人員，如果屬（）情況的，可以通過證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)申請統(tǒng)一的執(zhí)業(yè)

證書。

A.未被機(jī)構(gòu)聘用

B.存在我國《證券法》第132條規(guī)定的情形

C.被中國證監(jiān)會認(rèn)定為證券市場禁入者

D.5年前曾受過輕微的刑事處罰

84、下面關(guān)于中國證券業(yè)協(xié)會的組織機(jī)構(gòu)表述不正確的有（）。

A.中國證券業(yè)協(xié)會實行會員負(fù)責(zé)制

B.中國證券業(yè)協(xié)會會員由單位會員構(gòu)成，包括法定會員、普通會員和特別會員，另設(shè)觀察

員

C.法定會員是經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)設(shè)立的證券公司

D.特別會員包括申請加入中國證券業(yè)協(xié)會的證券交易所、證券登記結(jié)算結(jié)構(gòu)等

805證、券承銷業(yè)務(wù)可以采取的方式有（）。

器

?Q-

@器

A髓

B

C

嬲

D

86、我國的國際債券主要有（）。

團(tuán).政府債券

團(tuán).金融債券

0.特種債券

0.公司債券

A.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)、0

BJ3、0、0

C.0S0、0

D.團(tuán)、團(tuán)

87、（2019年真題）股權(quán)類期貨是以（）為基礎(chǔ)資產(chǎn)的期貨合約。

團(tuán)、單只股票；

回、利率期貨；

團(tuán)、股票組合；

回、股票價格指數(shù)。

A.團(tuán)、團(tuán)、0

8.13、團(tuán)、團(tuán)

C.團(tuán)、團(tuán)、0

D.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)

88、A公司的每股市價為8元，每股銷售收入為10元，則A公司的市銷率倍數(shù)為（）。

A.0.8

B.1

C.1.25

D.4

89、常用的市場風(fēng)險限額包括（）。

①交易限額

②風(fēng)險限額

③止損限額

④敏感度限額

A.①②③

B.①③④

C.①②④

D.①②③④

90、私募基金子公司根據(jù)稅收、政策、監(jiān)管、合作方需求等需要下設(shè)基金管理機(jī)構(gòu)等特殊目

的機(jī)構(gòu)的，應(yīng)當(dāng)持有該機(jī)構(gòu)（）以上的股權(quán)或出資，且擁有管理控制權(quán)。

A.70%

B.50%

C.35%

D.25%

91、（）是指合約買方向賣方支付一定費用，在約定日期內(nèi)（或約定日期）享有按事先確定

的價格向合約賣方買賣某種金融工具的權(quán)利的契約。

A.金融遠(yuǎn)期合約

B.金融期權(quán)

C.金融期貨

D.金融互換

92、2020年，我國債券市場運行特點不包括（）.

A.信用風(fēng)險事件有所增加

B.債券市場產(chǎn)品創(chuàng)新提速

C.債券市場制度建設(shè)推進(jìn)

D.大力發(fā)行疫情防控債券

93、強(qiáng)制性的基金信息披露制度，其作用包括（）。

①.有利于培育和完善市場運行機(jī)制

②.有利于防止利益沖突和利益輸送

③.有利于投資者提高操伶水平和盈利能力

④.有利于增強(qiáng)市場參與各方對市場的理解和信心

A.①②④

B.①③④

C.②③

D.①②③④

94、以下不符合公正原則要求的是（）o

A.證券立法機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)制定體現(xiàn)公平精神的法律、法規(guī)和政策

B.對證券違法行為的處罰及對證券糾紛事件和爭議的處理，都應(yīng)當(dāng)公平進(jìn)行

C.市場參與者在進(jìn)入與退出市場、投資機(jī)會、享受服務(wù)、獲取信息等方面都享有完全平等

的權(quán)利

D.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律授予的權(quán)限履行監(jiān)管職責(zé)，以法律為依據(jù)，對一切證券市場

參與者給予公正的待遇

95、（）年8月8日，中國證監(jiān)會啟動了《證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)管理辦法》的修改工作。

總原則修改為，?方面放松管制，對不適應(yīng)行業(yè)發(fā)展的指標(biāo)進(jìn)行修改；另?方面加強(qiáng)監(jiān)管,

嚴(yán)守防范不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險。

A.2011

B.2012

C.2013

D.2014

96、下列各項中，會出現(xiàn)在我國證券交易委托指令中的是（）。

0.證券賬戶號碼

0.買賣方向

0.委托數(shù)量

回.證券代碼

A.0>0

B.I3、0

C.因

D.I3、0、⑶、0

97、下列不是國際證監(jiān)會組織證券監(jiān)管目標(biāo)的是（兀

A.防止人為操作、欺詐等不法行為

B.保護(hù)投資者利益

C.保證證券市場的公平、效率和透明

D.降低系統(tǒng)性風(fēng)險

98、下列關(guān)于基金業(yè)績評價指數(shù)詹森指數(shù)的說法，錯誤的是（）

A.詹森指數(shù)是以資本資產(chǎn)定價模型為基礎(chǔ)的評價基金業(yè)績的相對指標(biāo)

B.在比較不同基金的投資收益時，詹森指數(shù)要優(yōu)于特雷諾指數(shù)和夏普指數(shù)

C.詹森指數(shù)是一種在風(fēng)險調(diào)整基礎(chǔ)上的絕對績效度量方法

D.詹森指數(shù)能評估基金的業(yè)績優(yōu)于基準(zhǔn)的程度

99、以下關(guān)于股票發(fā)行監(jiān)管制度的各項說法中，錯誤的是（

A.核準(zhǔn)制是完全計劃發(fā)行的模式

B.核準(zhǔn)制是從審批制向注冊制過渡的中間模式

C.注冊制是依照法定條件進(jìn)行證券發(fā)行申請注冊的模式

D.每一種發(fā)行監(jiān)管制度都對應(yīng)一定的市場發(fā)展?fàn)顩r

100.下列各項中，屬于債券特征的是（）。

0.永久性

0.流動性

0.安全性

0.收益性

A.團(tuán)、團(tuán)、0

B.0.0

C.團(tuán)、團(tuán)、團(tuán)

D.回、0

參考答案與解析

1、答案：B

本題解析：

政府債券是一國政府的債務(wù)，它的發(fā)行量一般都非常大，同時，政府債券的信用好，

競爭力強(qiáng)，市場屬性好。

2、答案：A

本題解析：

國家股從資金來源上看，主要有三個方面：①現(xiàn)有國有企業(yè)改組為股份公司時所擁有的凈

資產(chǎn)；②現(xiàn)階段有權(quán)代表國家投資的政府部門向新組建的股份公司的投資：③經(jīng)授權(quán)代表

國家投資的投資公司、資聲經(jīng)營公司、經(jīng)濟(jì)實體性總公司等機(jī)構(gòu)向新組建股份公司的投資。

3、答案：D

本題解析：

不確定性、損失、波動性（即對期望的偏離）和危險四個概念體現(xiàn)了風(fēng)險的本質(zhì)和內(nèi)在特性。

4、答案：D

本題解析：

本題主要考查全球金融體系的主要參與者。

金融公司。金融公司包括存款吸收機(jī)構(gòu)、中央銀行和其他金融公司。

5、答案：A

本題解析：

國際債券是指一國借款人在國際證券市場上以外國貨幣為面值、向外國投資者發(fā)行的債券。

亞洲債券是指用亞洲國家貨幣定值，并在亞洲市場發(fā)行和交易的債券。外國債券是指某一國

家借款人在本國以外的某一國家發(fā)行的以該國貨幣為面值的債券。歐洲債券是指借款人在本

國境外市場發(fā)行的、不以發(fā)行市場所在國貨幣為面值的國際債券。

6、答案：C

本題解析：

人民幣債券的審批機(jī)制。

7、答案：D

本題解析：

地方政府專項債券的期限，

8、答案：D

本題解析：

公開市場業(yè)務(wù)是指中央銀行在金融市場上公開買賣有價證券，以此來調(diào)節(jié)金融機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)備金

和基礎(chǔ)貨幣，進(jìn)而影響市場利率和貨幣供應(yīng)量的政策行為。

9.答案：D

本題解析：

第四步，指數(shù)化。如果計算股價指數(shù)，就需要將計算期的平均股價或市值轉(zhuǎn)化為指數(shù)值，即

將基期平均股價或市值定為某?常數(shù)（通常為100、1000或10）,并據(jù)此計算計算期股價的

指數(shù)值。

10、答案：B

本題解析：

系統(tǒng)風(fēng)險是指由于多種因素的影響和變化，導(dǎo)致投資者風(fēng)險增大，從而給投資者帶來損失的

可能性。系統(tǒng)風(fēng)險又稱為“不可分散風(fēng)險〃或“不可回避風(fēng)險”。

11、答案：B

本題解析：

考查我國非金融企業(yè)債務(wù)融資工具的種類。

12、答案：A

本題解析：

考查商業(yè)銀行資本補(bǔ)充債券的定義。商業(yè)銀行資本補(bǔ)充債券是指銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)為滿足資本

監(jiān)管要求而發(fā)行的、對特定觸發(fā)事件下債券償付事宜作出約定的金融債券，包括但不限于無

固定期限資本債券和二級資本債券。

13、答案：A

本題解析：

我國對基金管理公司實行市場準(zhǔn)入管理，《中華人民共和國證券投資基金法》規(guī)定：“設(shè)立基

金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備下列條件，并經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)：①有符合本法和《中

華人民共和國公司法》規(guī)定的章程；②注冊資本不低于1億元人民幣，且必須為實繳貨幣

資本；③主要股東具有從事證券經(jīng)營、證券投資咨詢、信托資產(chǎn)管理或者其

他金融資產(chǎn)管理的較好的經(jīng)營業(yè)績和良好的社會信譽(yù)，最近3年沒有違法記錄，注冊資本不

低于3億元人民幣。〃

14＞答案：B

本題解析：

考查證券市場融資活動的定義。證券市場融資活動是指費金盈余單位和赤字單位之間以有價

證券為媒介，實現(xiàn)資金融通的金融活動。

15、答案：D

本題解析：

考查債券的安全性。一般來說，政府債券不履行債務(wù)的風(fēng)險最低。

16、答案：C

本題解析：

I屬于重大違法類強(qiáng)制退市；II屬于交易類強(qiáng)制退市；IV屬于規(guī)范類強(qiáng)制退市。

17、答案：C

木題解析：

基金管理費率通常與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險成正比?；鹨?guī)模越大，風(fēng)險程度越低，基金

管理費率越低。我國積極管理的股票基金一般按照年管理費率1.5%的比例計提管理期，指

數(shù)基金和債券基金的年管理費率一般為0.3%-1.0%，貨幣市場基金的年管理費率一般為0.

15%~0.33%。

18、答案：C

本題解析：

上市公司向所有股東發(fā)出回購全部股份或部分股份的要約，導(dǎo)致公司股本總額、股權(quán)分布等

發(fā)生變化，不再具備上市條件。

19、答案：C

本題解析：

考查股票清算價值的概念，

股票的清算價值是公司清算時每一股份所代表的實際價值。

20、答案：A

本題解析：

股指期貨、股票期貨、股指期權(quán)和股票期權(quán)都可以作為股市投資避險工具。

21、答案：D

本題解析：

本題考查結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品的概念。按聯(lián)結(jié)的基礎(chǔ)產(chǎn)品分類，分為股權(quán)聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品（其收

益與單只股票、股票組合或股票價格指數(shù)相聯(lián)系）、利率聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品等。按收益保障性分類，

分為收益保證型產(chǎn)品和非收益保證型產(chǎn)品。按發(fā)行方式分類，分為公開募集的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品與

私募結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品。

22、答案：D

本題解析：

政策性銀行包括國家開發(fā)銀行、中國進(jìn)出II銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。

23、答案：A

本題解析：

股票增發(fā)后，公司的注冊資本相應(yīng)增加。

24、答案：B

本題解析：

考查我國證券市場的監(jiān)管體系。我國證券市場經(jīng)過20多年的發(fā)展，逐步形成了以國務(wù)院證

券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)、國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的派出機(jī)構(gòu)、證券交易所、國務(wù)院批準(zhǔn)的其他全

國性證券交易所、行業(yè)協(xié)會和證券投資者保護(hù)基金為一體的監(jiān)管體系和自律監(jiān)管體系。

25、答案：B

本題解析：

基金管理公司應(yīng)根據(jù)法規(guī)履行與基金估值相關(guān)的披露義務(wù)。托管人在復(fù)核、審查基金資產(chǎn)凈

值、基金份額申購和贖回價格之前，應(yīng)認(rèn)真審閱基金管理公司采用的估值原則和程序。當(dāng)對

估值原則或程序有異議時，托管人有義務(wù)要求基金管理公司作出合理解釋，通過積極商討達(dá)

成一致意見。

26、答案：C

本題解析：

考查政府和政府機(jī)構(gòu)發(fā)行債券的作用。政府發(fā)行債券所籌集的資金既可以用于協(xié)調(diào)財政資金

短期周轉(zhuǎn)、彌補(bǔ)財政赤字、興建政府投資的大型基礎(chǔ)性的建設(shè)項目，也可以用于實施某種特

殊的政策，在戰(zhàn)爭期間還可以用于彌補(bǔ)戰(zhàn)爭費用的開支。

27、答案：D

本題解析：

直接融資，亦稱“直接金融"，是指在沒有金融中介機(jī)構(gòu)介入的情況下，以股票、債券為主要

金融工具進(jìn)行資金融通的方式。

28、答案：D

本題解析：

法律手段是證券市場監(jiān)管部門的主要手段，具有較強(qiáng)的成攝力和約束力。

29、答案：A

本題解析：

除政策性銀行外的其他金融機(jī)構(gòu)，采用擔(dān)保方式發(fā)行金融債券的，還應(yīng)提供擔(dān)保協(xié)議及擔(dān)保

人資信情況說明。

30、答案：B

本題解析：

本題考查了《創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行注冊管理辦法（試行）》的相關(guān)規(guī)定。

31、答案：B

本題解析：

變量為非金融變量的，該變量與合同的任一方不存在特定關(guān)系。

32、答案：D

本題解析：

報價驅(qū)動的特點有：（1）證券成交價格的形成由做市商決定；（2）投資者買賣證券都以做市

商為對手，與其他投資者不發(fā)生直接關(guān)系。

33、答案：D

本題解析：

申請證券評級業(yè)務(wù)許可的資信評級機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)具備下列條件：

（1）具有中國法人資格，實收資本與凈資產(chǎn)均不少于人民幣2000萬元。

（2）具有符合《證券市場資信評級業(yè)務(wù)管理暫行辦法》規(guī)定的高級管理人員不少于3人;

具有證券從業(yè)資格的評級從業(yè)人員不少于20人，其中包括具有3年以上資信評級業(yè)務(wù)經(jīng)驗

的評級從業(yè)人員不少于10人，具有中國注冊會計師資格的評級從業(yè)人員不少于3人。

（3）具有健全且運行良好的內(nèi)部控制機(jī)制和管理制度。

（4）具有完善的業(yè)務(wù)制度，包括信用等級劃分及定義、評級標(biāo)準(zhǔn)、評級程序、評級委員會

制度、評級結(jié)果公布制度、跟蹤評級制度、信息保密制度、證券評級業(yè)務(wù)檔案管理制度等。

（5）最近5年未受到刑事處罰，最近3年未因違法經(jīng)營受到行政處罰，不存在因涉嫌違法

經(jīng)營、犯罪正在被調(diào)查的情形。

（6）最近3年在稅務(wù)、工商、金融等行政管理機(jī)關(guān)以及自律組織、商業(yè)銀行等機(jī)構(gòu)無不良

誠信記錄。

（7）中國證監(jiān)會基于保護(hù)投資者、維護(hù)社會公共利益規(guī)定的其他條件。

34、答案：D

本題解析：

以上四個選項均是中國證監(jiān)會履行的職責(zé)。

中國證監(jiān)會的主要職責(zé)是：（1）研究和擬定證券期貨市場的方針政策、發(fā)展規(guī)劃；起草證

券期貨市場的有關(guān)法律法規(guī)；制定證券期貨市場的有關(guān)規(guī)章、規(guī)則和辦法。垂直領(lǐng)導(dǎo)全國

證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)，對證券期貨市場實行集中統(tǒng)一監(jiān)管。管理有關(guān)證券公司的領(lǐng)導(dǎo)班子和領(lǐng)導(dǎo)成

員，負(fù)責(zé)有關(guān)證券公司監(jiān)事會的口常管理工作。管理證券期貨交易所；按規(guī)定管理證券期

貨交易所的高級管理人員；歸口管理證券業(yè)協(xié)會、期貨業(yè)協(xié)會與證券投資基金業(yè)協(xié)會。依法

對證券期貨違法違規(guī)行為進(jìn)行調(diào)查、處罰。歸口管理證券期貨行業(yè)的對外交往和國際合作事

務(wù)。

（2）監(jiān)管股票、可轉(zhuǎn)換債券、證券公司債券和國務(wù)院確定由中國證監(jiān)會負(fù)責(zé)的債券和其他

證券的發(fā)行、上市、交易、托管和結(jié)算；監(jiān)管證券投資基金活動；批準(zhǔn)企業(yè)債券的上市；監(jiān)

管上市國債和企業(yè)債券的交易活動。監(jiān)管境內(nèi)期貨合約的上市、交易和清算；按規(guī)定監(jiān)督境

內(nèi)機(jī)構(gòu)從事境外期貨業(yè)務(wù)。監(jiān)管上市公司及其按法律法規(guī)必須履行有關(guān)義務(wù)的股東的證券市

場行為。監(jiān)管證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)、證券投資基金管理公司、證券登記清算公司、期貨清算機(jī)

構(gòu)、證券期貨投資咨詢機(jī)構(gòu)、證券資信評級機(jī)構(gòu)；與中國人民銀行共同審批基金托管機(jī)構(gòu)的

資格并監(jiān)管其基金托管業(yè)務(wù)；制定上述機(jī)構(gòu)高級管理人員任職資格的管理辦法并組織實施;

指導(dǎo)中國證券業(yè)、期貨業(yè)協(xié)會開展證券期貨從業(yè)人員的資格管理。監(jiān)管境內(nèi)企業(yè)直接或間接

到境外發(fā)行股票、上市；監(jiān)管境內(nèi)機(jī)構(gòu)到境外設(shè)立證券機(jī)構(gòu)；監(jiān)管境外機(jī)構(gòu)到境內(nèi)設(shè)獷證

券機(jī)構(gòu)，從事證券業(yè)務(wù)。監(jiān)管證券期貨信息傳播活動，負(fù)責(zé)證券期貨市場的統(tǒng)計與信息資源

管理。會同有關(guān)部門審批會計師事務(wù)所、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)及其成員從事證券期貨中介業(yè)務(wù)的資

格并監(jiān)管其相關(guān)的業(yè)務(wù)活動；監(jiān)管律師事務(wù)所、律師從事證券期貨相關(guān)業(yè)務(wù)的活動。

35、答案：B

本題解析：

第0項是基金管理人最主要的職責(zé)。

36、答案：D

本題解析：

考查可轉(zhuǎn)換債券的要素?；厥凼侵腹竟善痹谝欢螘r間內(nèi)連續(xù)低于轉(zhuǎn)換價格達(dá)到某一幅度時,

可轉(zhuǎn)換債券持有人按事先約定的價格將所持可轉(zhuǎn)換債券賣給發(fā)行人的行為。

37、答案：C

本題解析：

證券業(yè)協(xié)會的理事會由會員理事和非會員理事組成，會員理事由會員單位推薦，經(jīng)會員大會

選舉產(chǎn)生，非會員理事由中國證監(jiān)會委派，非會員理事不超過理事總數(shù)的1/5。

38、答案：B

本題解析：

同項應(yīng)為：財務(wù)公司設(shè)立1年以上，經(jīng)營狀況良好，申請前1年利潤率不低于行業(yè)平均水平，

且有穩(wěn)定的營利預(yù)期。

39、答案：C

本題解析：

不動產(chǎn)抵押公司債券是以公司的不動產(chǎn)（如房屋、土地笠）作抵押而發(fā)行的債券，足抵押證

券的一種。

40、答案：D

本題解析：

考查聲譽(yù)風(fēng)險的概念。聲譽(yù)風(fēng)險是指由證券公司經(jīng)營管理及其他行為或外部事件導(dǎo)致證券公

司股東、員工、客戶、第三方合作機(jī)構(gòu)及監(jiān)管機(jī)構(gòu)等對證券公司的公開負(fù)面評價的風(fēng)險。

41、答案：C

本題解析：

考查公司債券的相關(guān)知識，公司債券市場大部分是無擔(dān)保信用債。

42、答案：B

本題解析：

證券金融公司可根據(jù)市場狀況和風(fēng)險控制需要，確定和調(diào)整轉(zhuǎn)融通費率和保證金的比例。

43、答案：B

本題解析：

私募基金子公司及其下設(shè)特殊目的機(jī)構(gòu)不得對外提供擔(dān)保和貸款，不得成為對所投資企業(yè)的

債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任的出資人，故③錯誤。

44、答案：B

本題解析：

合格境外投資者可以投資于下列金融工具：（1）在證券交易所交易或轉(zhuǎn)讓的股票、存托憑證、

債券、債券回購、資產(chǎn)支持證券：（2）在全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓的股票等證券；（3）

中國人民銀行允許合格境外投資者投資的在銀行間債券市場交易的產(chǎn)品以及債券類、利率類、

外匯類衍生品；（4）公募證券投資基金；（5）在中國金融期貨交易所上市交易的金融期貨合

約；（6）中國證監(jiān)會批準(zhǔn)設(shè)立的期貨交易場所上市交易的商品期貨合約；（7）在國務(wù)院或中

國證監(jiān)會批準(zhǔn)設(shè)立的交易場所上市交易的期權(quán)；（8）國家外匯管理局允許合格境外投資者交

易基于套期保值目的的外匯衍生品；（9）中國證監(jiān)會允許的其他金融工具。

45、答案：B

本題解析：

考查技術(shù)分析法的內(nèi)容。

46、答案：A

本題解析：

我國金融市場監(jiān)管體制的演變經(jīng)歷了五個階段：第一階段為1992年以前的中國人民銀行集

中統(tǒng)一監(jiān)管；第二階段為1992年到1997年，這一階段分業(yè)監(jiān)管起步；第三階為1998年到

2008年，該階段“一行.一會"體制成型，分業(yè)監(jiān)管體制不斷專業(yè)化、精細(xì)化；第四階段為2009

年到2016年,金融監(jiān)管體制開始了金融監(jiān)管的協(xié)調(diào)性和有效性的初步改革;新版章節(jié)練習(xí)，

考前壓卷，，第五階段為2017年以來，金融監(jiān)管體制進(jìn)入“一委一行兩會〃的新階段。

47、答案：C

本題解析：

投資者保護(hù)不僅關(guān)系到資本市場的規(guī)范和發(fā)展，而且關(guān)系到整個經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定增長。投資者，

尤其是中小投資者，由于信息不對稱、持股比例小，相對于控股股東和公司管理層處于弱勢

地位等原因，需要重點保井。投資者的合法權(quán)益受到保護(hù)，投資者對市場就有信心，入市的

資金和人數(shù)也會相應(yīng)增加。因此，嚴(yán)厲打擊損害中小投資者利益的行為，全力維護(hù)市場的“三

公”原則，是各國證券監(jiān)管的首要任務(wù)。

48、答案：C

本題解析：

本題主要考存全球金觸體系的主要參與者。

49、答案：B

本題解析：

外資股是指股份公司向外國和我國香港、澳門、臺灣地區(qū)投資者發(fā)行的股票。這是我國股份

公司吸收外資的一種方式，

50、答案：A

本題解析：

基金管理人作為受托人，必須履行誠信義務(wù)。

51、答案：C

本題解析：

普通股票股東行使剩余資*分配權(quán)也有?定的先決條件。第「普通股票股東要求分配公司

資產(chǎn)的權(quán)利不是任意的，必須是在公司解散清算之時。第二，公司的剩余資產(chǎn)在分配給股東

之前，一般應(yīng)按下列順序支付：支付清算費用，支付公司員工工資和勞動保險費用，繳付所

欠稅款，清償公司債務(wù)；如還有剩余資產(chǎn)，再按照股東持股比例分配給各股東。我國《公司

法》規(guī)定，公司財產(chǎn)在分別支付清算費用、職工的工資、社會保險費用和法定補(bǔ)償金，繳納

所欠稅款，清償公司債務(wù)后的剩余財產(chǎn)，按照股東持有的股份比例分配。公司財產(chǎn)在未按照

規(guī)定清償前，不得分配給股東。

52、答案：A

本題解析：

基金托管費是指基金托管人為保管和處置基金資產(chǎn)而向基金收取的費用。基金托管費通常按

照基金資產(chǎn)凈值的一定比率提取，逐日計算并累計，按月支付給托管人。

53、答案：B

本題解析：

上市公司利用自有資金，從公開市場上買回發(fā)行在外的股票，被稱為股份回購。

54、答案：B

本題解析：

股票、基金、權(quán)證交易單筆申報最大數(shù)量應(yīng)當(dāng)不超過100萬股。

55、答案：A

本題解析：

考查資產(chǎn)證券化參與者的職能。服務(wù)機(jī)構(gòu)通常由發(fā)起人擔(dān)任；信用增級機(jī)構(gòu)分別是發(fā)起人和

獨立的第三方；特殊目的機(jī)構(gòu)是資產(chǎn)支持證券的真正發(fā)行人。

56、答案：A

本題解析：

本題主要考查中國香港金融市場相關(guān)知識。在中國香港，基礎(chǔ)貨幣的組成部分包括：已發(fā)行

負(fù)債證明書和由政府發(fā)行的紙幣及硬幣、掛牌銀行在否港金融管理局的結(jié)算賬戶結(jié)余總額、

未償還外匯基金票據(jù)和債權(quán)總額。

57、答案：B

本題解析：

根據(jù)上市公司規(guī)模、監(jiān)管要求等差異，證券市場可分為主板市場、二板市場（創(chuàng)業(yè)板或高新

企業(yè)板）和三板市場；根據(jù)市場的集中程度，證券市場可分為集中交易市場（交易所市場）和場

外市場等。

58、答案：B

本題解析：

證券市場監(jiān)管的原則：L依法監(jiān)管原則。2.保護(hù)投資者利益原則。3.維護(hù)市場的“三公”原則，

是各國證券監(jiān)管的首要任務(wù)，包括公開原則、公平原則、公正原則。4.監(jiān)督與自律相結(jié)合的

原則。

59、答案：C

本題解析：

考查商業(yè)銀行次級債券的公開發(fā)行和私募發(fā)行。公開發(fā)行次級債券核心資本充足率不低于

5%,私募方式發(fā)行次級債券核心資本充足率不低于4%。

60、答案：D

本題解析：

考杳證券交易所的職能。按照《證券交易所管理辦法》第七條規(guī)定，證券交易所可以審核、

安排證券上市交易，決定證券暫停上市，決定證券暫停上市、終止上市和重新上市。

61、答案：C

木題解析：

團(tuán)正確，國有資產(chǎn)管理部門是國有股權(quán)行政管理的專職機(jī)構(gòu)。

團(tuán)正確，法人持股所形成的也是所有權(quán)關(guān)系，是法人經(jīng)營自身財產(chǎn)的一種投資行為。

團(tuán)正確，在社會募集方式下，股份公司發(fā)行的股份，除了由發(fā)起人認(rèn)購一部分外，其余部分

應(yīng)該向社會公眾公開發(fā)行，

回錯誤，外資股是指股份公司向外國和我國香港、澳門、臺灣地區(qū)投資者發(fā)行的股票。這是

我國股份公司吸收外資的一種方式。外資股按上市地域，可以分為境內(nèi)上市外資股和境外上

市外資股。

G2、答案：C

本題解析：

證券發(fā)行時，主承銷商應(yīng)當(dāng)對詢價對象和股票配售對象的登記備案情況進(jìn)行核查，對有下列

情形之一的詢價對象不得配售股票：

①采用詢價方式定價但未參與初步詢價；

②詢價對象或者股票配售對象的名稱、賬戶資料與中國證券業(yè)協(xié)會登記的不一致；

③未在規(guī)定時間內(nèi)報價或者足額劃撥申購資金；

④有證據(jù)表明在詢價過程中有違法違規(guī)或者違反誠信原則的情形。

63、答案：C

本題解析：

考查證券投資者保護(hù)基金的來源。

上海、深圳證券交易所在風(fēng)險基金分別達(dá)到規(guī)定的上限后，交易經(jīng)手費的20%納入基金。

64、答案：C

本題解析：

發(fā)行債券是公司追加資金的需要，它屬于公司的負(fù)債，不是資本金。

65、答案：B

本題解析：

債券和股票的不同點包括：權(quán)利不同、目的不同、主體不同、期限不同、收益不同、風(fēng)險不

同。

66、答案：B

本題解析：

考查我國商業(yè)銀行金融債券的發(fā)行條件。根據(jù)《全國銀行間債券市場金融債券發(fā)行管理辦法》,

商業(yè)銀行發(fā)行金融債券應(yīng)具備的條件有：良好的公司治理機(jī)制；

核心資本充足率不低于4%;最近三年連續(xù)盈利；貸款損失準(zhǔn)備計提充足；風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)符合

監(jiān)管機(jī)構(gòu)的有關(guān)規(guī)定；最近三年沒有重大違法、違規(guī)行為；中國人民銀行要求的其他條件。

67、答案：D

本題解析：

按聯(lián)結(jié)的基礎(chǔ)產(chǎn)品分類。結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品可分為股權(quán)聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品(其收益與單只股票、

股票組合或股票價格指數(shù)相聯(lián)系)、利率聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、匯率聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品、商品聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品等

種類。

68、答案：A

本題解析：

注冊制是?種不同于審批制、核準(zhǔn)制的證券發(fā)行監(jiān)管制度，它的基本特點是以信息披露為中

心，通過要求證券發(fā)行人真實、準(zhǔn)確、完整地披露公司信息，使投資者可以獲得必要的信息

對證券價值進(jìn)行判斷并作出是否投資的決策，證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對證券的價值好壞、價格高低不

作實質(zhì)性判斷。

69、答案：B

本題解析：

從理論上說，金融期貨交易中雙方潛在的盈利和虧損都是無限的。

70、答案：C

本題解析：

考查累息債券的定價。到期還本息金額=100x(1+3x4.15%)=112.45元。理論價格=112.45/

(1+5%)3=97.14(元)。

71、答案：C

本題解析：

考查可交換債券與可轉(zhuǎn)換公司債券的相同之處。對投資者來說，可交換債券與持有標(biāo)的上市

公司的可轉(zhuǎn)換公司債券相同，投資價值與上市公司價值相關(guān)，在約定期限內(nèi)可以以約定的價

格交換為標(biāo)的的股票。

72、答案：B

本題解析：

團(tuán)項，企業(yè)集團(tuán)財務(wù)公司發(fā)行金融債券申請前1年，注冊資本金不得低于3億元人民幣，凈

資產(chǎn)不得低于行業(yè)平均水平。

73、答案：B

本題解析：

1968年,邁克爾?詹森(MichaelCJensen)在《財務(wù)學(xué)刊》上發(fā)表了《1945-1964年間共同基

金的業(yè)績》一文，提出了一種以資本資產(chǎn)定價模型(CA，M)為基礎(chǔ)的評價基金業(yè)績的絕對

指標(biāo)，通常被稱為詹森a,

74、答案：D

本題解析：

當(dāng)期收益率度量的是債券年利息收益占購買價格的百分比，反映每單位投資能夠獲得的債券

年利息收益，但不反映每單.位投資的資本損益。當(dāng)期收益率的優(yōu)點在于簡便易算，可以用于

期限和發(fā)行人均較為接近的債券之間進(jìn)行比較。其缺點是；零息債券無法計算當(dāng)期收益；不

同期限附息債券之間，不能僅僅因為當(dāng)期收益高低而評判優(yōu)劣。

75、答案：C

本題解析：

審批制、核準(zhǔn)制、注冊制這三種股票發(fā)行監(jiān)管制度均有發(fā)行上市的要求。

76、答案：A

本題解析：

證券市場監(jiān)管的"三公〃原則具體包括公開原則、公平原則、公正原則。其中，公開原則就是

要求證券市場具有充分的透明度，要實現(xiàn)市場信息的公開化。

77、答案：B

本題解析：

首次公開發(fā)行股票并在主板（中小企業(yè)板）上市的規(guī)定。中國證監(jiān)會發(fā)布的《首次公開發(fā)

行股票并上市管理辦法》規(guī)定，首次公開發(fā)行股票并上市應(yīng)滿足發(fā)行人最近3年內(nèi)主營業(yè)務(wù)

和董事、高級管理人員沒有發(fā)生重大變化，實際控制人沒有發(fā)生變更的條件。

78、答案：C

本題解析：

股票型基金、混合型基金及保本基金可以按照《證券投資基金參與股指期貨交易指引》參與

股指期貨交易，債券型基金、