中國稀土行業(yè)現(xiàn)狀與發(fā)展趨勢報告2報告說明調(diào)研方法免責(zé)聲明本報告結(jié)論基于當(dāng)前可獲得信息，不構(gòu)成投資或決策的唯一依據(jù)。研究團(tuán)隊(duì)3 5 7 7 4 48 5摘要賦，在過去幾十年中奠定了全球最大的稀土生產(chǎn)國、消費(fèi)國和出口國的地位。然再到下游終端應(yīng)用的完整工業(yè)體系。尤其在中游的稀土永磁材料領(lǐng)域，以釹鐵硼67第一章：中國稀土行業(yè)發(fā)展總覽1.1稀土的定義、分類與戰(zhàn)略價值稱。8）：）：）：9它的戰(zhàn)略重要性體現(xiàn)在對整個高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)和國防工業(yè)的機(jī)的核心部件，直接關(guān)系到能源轉(zhuǎn)換效率。在信息技術(shù)領(lǐng)域，稀土是光纖通1.2中國稀土行業(yè)發(fā)展歷程回顧粗放式的發(fā)展模式也帶來了嚴(yán)重的后果：寶貴的戰(zhàn)略資源被以“白菜價”過度消認(rèn)識到此前發(fā)展模式的不可持續(xù)性，中國政府從20111.3行業(yè)發(fā)展的宏觀環(huán)境分析（PEST分析））：）：和輿論壓力。這促使政府和企業(yè)必須將環(huán)境保護(hù)技術(shù)是推動稀土行業(yè)變革的核心驅(qū)動力。在產(chǎn)業(yè)鏈上游，原地浸取等綠色采礦技第二章：全球及中國稀土資源稟賦與供給分析2.1全球稀土資源儲量與分布格局），●離子吸附型礦床：這是中國的“獨(dú)有”優(yōu)勢資源，主要分布在中國南方各?。?，石2.2中國稀土資源特征與分布床。其稀土資源主要與鐵礦石共生，工業(yè)開采始于上世紀(jì)50年代。長期以科技股份有限公司（原包鋼稀土）是該礦區(qū)稀土資源的主要開發(fā)者2.3中國稀土供給側(cè)分析標(biāo)定弱。雖然在偏遠(yuǎn)地區(qū)可能仍有零星存在，但已不再是影響行業(yè)供給格局的主要因第三章：中國稀土產(chǎn)業(yè)鏈全景深度剖析3.1上游：礦山采選與冶煉分離稀土礦物（氟碳鈰礦和獨(dú)居石）與鐵礦物及其他多種礦物緊密共生。傳統(tǒng)的工代技術(shù)已得到推廣應(yīng)用，大大減少了氨氮污染。此外，對浸取過程的精準(zhǔn)控將采選后的稀土精礦或浸出液進(jìn)一步加工，分離成單一高純度的稀土氧化物或金●無皂化、低酸/堿消耗工藝：改進(jìn)傳統(tǒng)工藝中需要大量使用酸堿進(jìn)行皂化和反●礦山環(huán)境生態(tài)化：對礦區(qū)進(jìn)行系統(tǒng)的生態(tài)恢復(fù)治理，使其恢復(fù)或超過開采前的3.2中游：稀土新材料制造○燒結(jié)釹鐵硼：通過粉末冶金工藝制造，磁性能極高，是市場的主導(dǎo)產(chǎn)品，能源汽車驅(qū)動電機(jī)、風(fēng)力發(fā)電機(jī)、變頻空調(diào)壓縮機(jī)、工業(yè)機(jī)器人伺服電機(jī)○粘結(jié)釹鐵硼：通過將釹鐵硼磁粉與高分子粘結(jié)劑混合后壓制或注塑成型。其磁性能低于燒結(jié)產(chǎn)品，但優(yōu)點(diǎn)在于形狀自由度高、尺寸精度好、可制成薄壁或復(fù)雜形狀的磁體，且機(jī)械強(qiáng)度更好。主要應(yīng)用于信息技術(shù)領(lǐng)域高性能釹鐵硼磁體需要在高溫環(huán)境下保持其磁性（即高矯頑力），這通常需要含鏑/鋱的化合物，然后通過熱處理，使這些重稀土原子沿著磁體主相晶粒的種“好鋼用在刀刃上”的方法，可以在大幅減少重稀土用量（通?？晒?jié)省性、選擇性和穩(wěn)定性，從而提升汽油等輕質(zhì)燃料的產(chǎn)率。這是稀土的傳統(tǒng)●稀土發(fā)光材料（稀土熒光粉利用稀土離子4f電子層躍遷產(chǎn)生的光譜純度相機(jī)鏡頭、液晶顯示器（LCD）基板和集成電路（IC）的化學(xué)機(jī)械拋光性料散料能料力化料料3.3下游：核心應(yīng)用領(lǐng)域需求分析驅(qū)動電機(jī)需消耗約1-3公斤的高性能燒結(jié)釹鐵硼磁材。隨著全率的快速提升，這一領(lǐng)域?qū)︾?、釹、鏑、鋱等元素的風(fēng)力發(fā)電，特別是大型化、海上化的風(fēng)力發(fā)電，是稀土永磁材料的另一大需求支量的微型電機(jī)和電聲器件，如手機(jī)的振動馬達(dá)、攝像頭自動對焦的音圈馬達(dá)），替代傳統(tǒng)的異步電機(jī)，可以實(shí)現(xiàn)10%以上的節(jié)能效果，這對于實(shí)現(xiàn)工業(yè)領(lǐng)域的展第四章：市場競爭格局與重點(diǎn)企業(yè)分析4.1行業(yè)整合與“六大集團(tuán)”格局）：）：）：）：五礦和南方稀土集團(tuán)旗下的大部分中重稀土資源和業(yè)務(wù)，形成了與北方稀土集團(tuán)○資源控制：整合了中國南方絕大部分的離子型中重稀土資源，在全球中重貿(mào)易和環(huán)保等全產(chǎn)業(yè)鏈。戰(zhàn)略重點(diǎn)在于發(fā)揮中重稀土的獨(dú)特價值，發(fā)展高團(tuán)料團(tuán)易4.2產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)主要參與者分析上游的競爭主體就是上述幾大集團(tuán)。它們通過國家下達(dá)的配額進(jìn)行開采和冶煉分●第一梯隊(duì)：以中科三環(huán)、正海磁材、寧波韻升、金力永磁等為代表的上市公），這個環(huán)節(jié)的競爭焦點(diǎn)在于：1）高端產(chǎn)品（如N52、N55牌號以上的高性能磁●萊納斯公司（LynasCorporation,澳大利亞）：在澳大利亞擁有維爾德山4.3資本市場動態(tài)中國A股市場有多家與稀土相關(guān)的上市公司，它們是觀察行業(yè)景氣度的重要窗第五章：產(chǎn)業(yè)政策、法規(guī)與進(jìn)出口分析5.1國家戰(zhàn)略與核心產(chǎn)業(yè)政策解讀《條例》的核心內(nèi)容預(yù)計(jì)將包括：●可追溯體系的強(qiáng)制性：強(qiáng)制要求企業(yè)使用稀土產(chǎn)品追溯系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)“來源可響。收儲行為往往被市場解讀為國家看好后市或認(rèn)為當(dāng)前價格處于底部區(qū)間的○提升高端應(yīng)用：集中力量突破一批高性能稀土功能材料（如高端永磁、催○強(qiáng)化創(chuàng)新驅(qū)動：加強(qiáng)基礎(chǔ)研究和前沿技術(shù)布局，支持建立國家級的稀土新○推動綠色轉(zhuǎn)型：全面推進(jìn)綠色礦山和智能工廠建設(shè)，開發(fā)推廣綠色低碳的○優(yōu)化產(chǎn)業(yè)布局：支持大型稀土集團(tuán)做大做強(qiáng)，提升產(chǎn)業(yè)集中度和國際競爭續(xù)健康發(fā)展的若干意見》40起5.2進(jìn)出口管理與貿(mào)易格局41展和環(huán)保成本的內(nèi)部化，稀土產(chǎn)品的出口價格中樞已顯著高于行業(yè)整頓國等。這些國家是全球重要的制造業(yè)中心，擁有強(qiáng)大的下游應(yīng)用產(chǎn)業(yè)，如汽42儲備、投資海外非中資項(xiàng)目、加強(qiáng)回收利用等方式，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈的多元化和●技術(shù)與投資壁壘：部分國家可能會對涉及稀土技術(shù)的投資并購設(shè)置更高的審查43第六章：技術(shù)創(chuàng)新、研發(fā)投入與未來方向6.1關(guān)鍵共性技術(shù)發(fā)展現(xiàn)狀技術(shù)創(chuàng)新是推動中國稀土行業(yè)從資源依賴型向技術(shù)驅(qū)動年發(fā)展，中國在稀土產(chǎn)業(yè)鏈的多個環(huán)節(jié)形成了技術(shù)優(yōu)勢，并正在攻克一些關(guān)鍵的低藥劑消耗、減少尾液排放，并實(shí)現(xiàn)對礦山環(huán)境的最小擾動。對于白云鄂博礦，研發(fā)重點(diǎn)是低品位、難選冶稀土資源的綜合回收技術(shù)，以及從尾礦庫中本上解決傳統(tǒng)萃取工藝中揮發(fā)性有機(jī)溶劑（VOCs）污染、酸堿消耗大等問44○細(xì)晶技術(shù)：通過速凝甩帶、氣流磨等先進(jìn)工藝制備納米級磁粉，再通過特殊成型和熱處理工藝，獲得晶粒更細(xì)小的磁體。細(xì)小的晶粒有助于提升磁各向異性（磁性能有特定取向）的環(huán)狀、管狀等復(fù)雜形狀的磁體，且磁性●高性能催化材料：研發(fā)重點(diǎn)在于提高稀土催化材料在苛刻條件下的活性和穩(wěn)定浸-萃?。?、火法冶金（熔鹽電解）以及一些新興的固相回收技術(shù)。中國已將45稀土二次資源回收利用納入產(chǎn)業(yè)規(guī)劃，并支持建立了一批專業(yè)的回收處理企6.2專利申請與研發(fā)投入分析從專利申請數(shù)量來看，中國在全球稀土領(lǐng)域的專利申請量遙遙領(lǐng)先，覆蓋了從采466.3前沿技術(shù)探索），內(nèi)稟矯boja力，從而在不添加或少添加重稀土的情況下，滿足高溫應(yīng)用要47等。這些材料目前尚處于實(shí)驗(yàn)室研究階段，距離商業(yè)化應(yīng)用還有很長的路要稀土元素獨(dú)特的電子層結(jié)構(gòu)使其在眾多前沿科技○生物成像：稀土上轉(zhuǎn)換發(fā)光納米探針，可在近紅外光激發(fā)下發(fā)出可見光，具有穿透組織深、背景熒光干擾小等優(yōu)點(diǎn)，在生物組織深層成像和腫瘤早○靶向治療：稀土配合物或納米顆?？勺鳛樗幬镙d體，實(shí)現(xiàn)藥物的靶向輸送●其他前沿領(lǐng)域：稀土還可用于制造高性能的熱電材料（實(shí)現(xiàn)熱能和電能的直接48第七章：行業(yè)發(fā)展的挑戰(zhàn)與機(jī)遇7.1面臨的核心挑戰(zhàn)面臨著越來越嚴(yán)格的排放標(biāo)準(zhǔn)和監(jiān)管要求。環(huán)保投入已成為企業(yè)運(yùn)營的剛性成特別是磁材企業(yè)，面臨著向上游采購和向下游銷售之間的價格傳導(dǎo)不暢的風(fēng)49●海外礦產(chǎn)開發(fā)：支持本國企業(yè)在全球范圍內(nèi)（如澳大利亞、加拿大、非洲等立稀土分離廠和磁體工廠，如美國MP材料和澳大利亞萊納斯都在積極擴(kuò)張7.2未來發(fā)展機(jī)遇第八章：未來趨勢展望與戰(zhàn)略建議8.1行業(yè)未來五到十年發(fā)展趨勢預(yù)測兩大集團(tuán)內(nèi)部的業(yè)務(wù)整合與專業(yè)化分工將持續(xù)深化。國家可能會繼續(xù)通過配額分平。能否滿足