第第PAGE\MERGEFORMAT1頁共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁明年基金從業(yè)考試及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門/班級：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

1.下列哪項不屬于基金從業(yè)資格考試的科目？（A）A.基金法律法規(guī)B.基金投資分析C.基金銷售D.會計實務(wù)

2.基金募集期限一般為多久？（B）A.3個月B.6個月C.9個月D.1年

3.下列哪種基金類型風(fēng)險最低？（A）A.貨幣市場基金B(yǎng).混合型基金C.股票型基金D.指數(shù)型基金

4.基金份額凈值計算的公式是？（C）A.基金資產(chǎn)總值÷基金總份額B.基金資產(chǎn)凈值÷基金總份額C.基金資產(chǎn)凈值÷基金份額總數(shù)D.基金負(fù)債總額÷基金總份額

5.基金信息披露的及時性要求是什么？（A）A.次日B.當(dāng)日C.3日內(nèi)D.5日內(nèi)

6.基金管理人應(yīng)當(dāng)在每年幾月30日前披露上一年度的基金報告？（A）A.4月30日B.5月31日C.6月30日D.7月31日

7.基金銷售適用性原則不包括？（D）A.了解投資者B.明確銷售目的C.合理銷售D.高收益優(yōu)先

8.基金托管人的主要職責(zé)不包括？（C）A.資產(chǎn)保管B.賬戶管理C.基金投資D.監(jiān)督基金運作

9.下列哪項不屬于基金銷售費用？（A）A.基金管理費B.申購費C.持有期贖回費D.交易傭金

10.基金投資組合管理的主要目的是？（B）A.追求最高收益B.在風(fēng)險一定的情況下追求最高收益C.在收益一定的情況下控制風(fēng)險D.降低風(fēng)險

二、多選題（共15分，多選、錯選不得分）

11.基金信息披露的內(nèi)容包括？（BCE）A.基金招募說明書B.基金凈值公告C.基金季度報告D.基金投資策略E.基金財務(wù)報告

12.基金投資分析的基本要素包括？（ABCD）A.宏觀經(jīng)濟分析B.行業(yè)分析C.公司分析D.技術(shù)分析E.心理分析

13.基金銷售機構(gòu)的責(zé)任包括？（ABDE）A.遵守基金銷售法規(guī)B.確保銷售行為合規(guī)C.最大化銷售業(yè)績D.保護投資者利益E.進行投資者適當(dāng)性管理

14.基金運作風(fēng)險的主要類型包括？（ABCD）A.市場風(fēng)險B.信用風(fēng)險C.流動性風(fēng)險D.操作風(fēng)險E.法律風(fēng)險

15.基金投資者適當(dāng)性管理的主要內(nèi)容包括？（ACD）A.了解投資者風(fēng)險承受能力B.推廣高收益產(chǎn)品C.確保產(chǎn)品與投資者風(fēng)險承受能力匹配D.進行持續(xù)跟蹤E.降低銷售費用

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

16.基金管理人可以自行銷售基金產(chǎn)品。（×）

17.基金募集期間募集的資金屬于基金財產(chǎn)。（√）

18.基金份額凈值在每日的15:00公布。（×）

19.基金銷售機構(gòu)可以對投資者進行誤導(dǎo)性宣傳。（×）

20.基金托管人對基金財產(chǎn)的安全保管負(fù)有責(zé)任。（√）

21.基金投資組合管理不需要考慮投資者的風(fēng)險承受能力。（×）

22.基金信息披露只需要披露好消息，不需要披露壞消息。（×）

23.基金管理人可以同時管理多家基金。（√）

24.基金銷售費用只能由投資者承擔(dān)。（×）

25.基金投資分析只需要考慮宏觀經(jīng)濟因素。（×）

四、填空題（共10分，每空1分）

26.基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全的________制度，確保基金財產(chǎn)的安全。（風(fēng)險控制）

27.基金信息披露的________原則要求披露的信息真實、準(zhǔn)確、完整。（真實性）

28.基金投資者適當(dāng)性管理的________原則要求銷售機構(gòu)了解投資者的風(fēng)險承受能力。（了解投資者）

29.基金投資組合管理的________原則要求在風(fēng)險一定的情況下追求最高收益。（風(fēng)險收益平衡）

30.基金托管人的________職責(zé)要求對基金財產(chǎn)進行安全保管。（資產(chǎn)保管）

五、簡答題（共25分）

31.簡述基金信息披露的基本原則。（5分）

答：

①真實性原則；

②準(zhǔn)確性原則；

③完整性原則；

④及時性原則；

⑤公開性原則。

32.簡述基金投資組合管理的基本步驟。（5分）

答：

①設(shè)定投資目標(biāo)；

②構(gòu)建投資組合；

③調(diào)整投資組合；

④評估投資績效。

33.簡述基金銷售機構(gòu)的責(zé)任。（5分）

答：

①遵守基金銷售法規(guī)；

②確保銷售行為合規(guī)；

③保護投資者利益；

④進行投資者適當(dāng)性管理；

⑤建立健全的內(nèi)部控制制度。

34.簡述基金運作風(fēng)險的主要類型。（5分）

答：

①市場風(fēng)險；

②信用風(fēng)險；

③流動性風(fēng)險；

④操作風(fēng)險；

⑤法律風(fēng)險。

六、案例分析題（共20分）

某基金銷售機構(gòu)在銷售基金產(chǎn)品時，對投資者進行了誤導(dǎo)性宣傳，聲稱該基金“保本保息”，并承諾投資者在持有一年后可以獲得10%的收益。該基金銷售機構(gòu)沒有對投資者的風(fēng)險承受能力進行評估，就向風(fēng)險承受能力較低的投資者銷售了該基金產(chǎn)品。該基金銷售機構(gòu)的行為是否合規(guī)？如果不合規(guī)，請說明理由并提出改進建議。（10分）

答：

案例背景分析：該基金銷售機構(gòu)的行為不合規(guī)。首先，承諾“保本保息”違反了基金銷售法規(guī)，基金產(chǎn)品不承諾保本保息。其次，沒有對投資者的風(fēng)險承受能力進行評估就銷售基金產(chǎn)品，違反了投資者適當(dāng)性管理原則。

問題解答：

問題1：該基金銷售機構(gòu)的行為是否合規(guī)？

答：不合規(guī)。

問題2：該基金銷售機構(gòu)的行為違反了哪些法規(guī)？

答：違反了《基金銷售管理辦法》第25條，基金銷售機構(gòu)不得承諾收益或者承擔(dān)虧損。

①建立健全的內(nèi)部控制制度，加強對銷售行為的監(jiān)管；

②對銷售人員進行全面培訓(xùn)，提高銷售人員的合規(guī)意識；

③對投資者進行充分的風(fēng)險揭示，確保投資者了解基金產(chǎn)品的風(fēng)險特性；

④建立投資者適當(dāng)性管理系統(tǒng)，對投資者進行風(fēng)險評估，確保產(chǎn)品與投資者風(fēng)險承受能力匹配。

參考答案及解析

一、單選題（共20分）

1.D

解析：會計實務(wù)不屬于基金從業(yè)資格考試的科目，基金從業(yè)資格考試的科目包括基金法律法規(guī)、基金投資分析、基金銷售。

2.B

解析：基金募集期限一般為6個月，募集期限自基金份額發(fā)售之日起計算。

3.A

解析：貨幣市場基金投資于貨幣市場工具，風(fēng)險較低，收益也相對較低；混合型基金投資于股票和債券等，風(fēng)險和收益相對較高；股票型基金主要投資于股票，風(fēng)險和收益都較高；指數(shù)型基金跟蹤特定指數(shù)，風(fēng)險和收益取決于跟蹤的指數(shù)。

4.C

解析：基金份額凈值計算的公式是基金資產(chǎn)凈值÷基金份額總數(shù)。

5.A

解析：基金信息披露的及時性要求是次日，即基金凈值公告在次日公布。

6.A

解析：基金管理人應(yīng)當(dāng)在每年4月30日前披露上一年度的基金報告。

7.D

解析：基金銷售適用性原則包括了解投資者、明確銷售目的、合理銷售，高收益優(yōu)先不屬于基金銷售適用性原則。

8.C

解析：基金托管人的主要職責(zé)包括資產(chǎn)保管、賬戶管理、監(jiān)督基金運作，基金投資不屬于基金托管人的職責(zé)。

9.A

解析：基金銷售費用包括申購費、持有期贖回費、交易傭金，基金管理費不屬于基金銷售費用。

10.B

解析：基金投資組合管理的主要目的是在風(fēng)險一定的情況下追求最高收益。

二、多選題（共15分，多選、錯選不得分）

11.BCE

解析：基金信息披露的內(nèi)容包括基金招募說明書、基金凈值公告、基金季度報告、基金財務(wù)報告，基金投資策略不屬于基金信息披露的內(nèi)容。

12.ABCD

解析：基金投資分析的基本要素包括宏觀經(jīng)濟分析、行業(yè)分析、公司分析、技術(shù)分析，心理分析不屬于基金投資分析的基本要素。

13.ABDE

解析：基金銷售機構(gòu)的責(zé)任包括遵守基金銷售法規(guī)、確保銷售行為合規(guī)、保護投資者利益、進行投資者適當(dāng)性管理，最大化銷售業(yè)績不屬于基金銷售機構(gòu)的責(zé)任。

14.ABCD

解析：基金運作風(fēng)險的主要類型包括市場風(fēng)險、信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險、操作風(fēng)險，法律風(fēng)險不屬于基金運作風(fēng)險的主要類型。

15.ACD

解析：基金投資者適當(dāng)性管理的主要內(nèi)容包括了解投資者風(fēng)險承受能力、確保產(chǎn)品與投資者風(fēng)險承受能力匹配、進行持續(xù)跟蹤，降低銷售費用不屬于基金投資者適當(dāng)性管理的主要內(nèi)容。

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

16.×

解析：基金管理人可以自行銷售基金產(chǎn)品，但需要符合基金銷售法規(guī)的要求。

17.√

解析：基金募集期間募集的資金屬于基金財產(chǎn)，基金募集結(jié)束后，募集的資金歸基金財產(chǎn)。

18.×

解析：基金份額凈值在每日的次日公布，而不是當(dāng)日。

19.×

解析：基金銷售機構(gòu)不得對投資者進行誤導(dǎo)性宣傳，違反了基金銷售法規(guī)。

20.√

解析：基金托管人對基金財產(chǎn)的安全保管負(fù)有責(zé)任，基金托管人需要建立完善的基金財產(chǎn)保管制度，確?；鹭敭a(chǎn)的安全。

21.×

解析：基金投資組合管理需要考慮投資者的風(fēng)險承受能力，基金管理人需要根據(jù)投資者的風(fēng)險承受能力構(gòu)建投資組合。

22.×

解析：基金信息披露需要披露好消息和壞消息，基金信息披露的完整性原則要求披露的信息真實、準(zhǔn)確、完整。

23.√

解析：基金管理人可以同時管理多家基金，但需要符合基金管理人的資質(zhì)要求。

24.×

解析：基金銷售費用可以由投資者和基金管理人共同承擔(dān)，具體承擔(dān)方式由基金合同約定。

25.×

解析：基金投資分析需要考慮宏觀經(jīng)濟因素、行業(yè)因素、公司因素、技術(shù)因素等，不僅僅是宏觀經(jīng)濟因素。

四、填空題（共10分，每空1分）

26.風(fēng)險控制

解析：基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全的風(fēng)險控制制度，確?；鹭敭a(chǎn)的安全。

27.真實性

解析：基金信息披露的真實性原則要求披露的信息真實、準(zhǔn)確、完整。

28.了解投資者

解析：基金銷售適用性原則的了解投資者原則要求銷售機構(gòu)了解投資者的風(fēng)險承受能力。

29.風(fēng)險收益平衡

解析：基金投資組合管理的風(fēng)險收益平衡原則要求在風(fēng)險一定的情況下追求最高收益。

30.資產(chǎn)保管

解析：基金托管人的資產(chǎn)保管職責(zé)要求對基金財產(chǎn)進行安全保管。

五、簡答題（共25分）

31.簡述基金信息披露的基本原則。（5分）

答：

①真實性原則；

②準(zhǔn)確性原則；

③完整性原則；

④及時性原則；

⑤公開性原則。

解析：基金信息披露的基本原則包括真實性、準(zhǔn)確性、完整性、及時性、公開性。真實性原則要求披露的信息真實、準(zhǔn)確、完整；準(zhǔn)確性原則要求披露的信息準(zhǔn)確無誤；完整性原則要求披露的信息完整，不得遺漏；及時性原則要求披露的信息及時；公開性原則要求披露的信息公開透明。

32.簡述基金投資組合管理的基本步驟。（5分）

答：

①設(shè)定投資目標(biāo)；

②構(gòu)建投資組合；

③調(diào)整投資組合；

④評估投資績效。

解析：基金投資組合管理的基本步驟包括設(shè)定投資目標(biāo)、構(gòu)建投資組合、調(diào)整投資組合、評估投資績效。設(shè)定投資目標(biāo)是基金投資組合管理的第一步，基金管理人需要根據(jù)投資者的風(fēng)險承受能力和投資目標(biāo)設(shè)定投資目標(biāo)；構(gòu)建投資組合是基金投資組合管理的關(guān)鍵步驟，基金管理人需要根據(jù)投資目標(biāo)構(gòu)建投資組合；調(diào)整投資組合是基金投資組合管理的重要步驟，基金管理人需要根據(jù)市場變化和投資者的需求調(diào)整投資組合；評估投資績效是基金投資組合管理的重要步驟，基金管理人需要評估投資組合的投資績效，及時調(diào)整投資組合。

33.簡述基金銷售機構(gòu)的責(zé)任。（5分）

答：

①遵守基金銷售法規(guī)；

②確保銷售行為合規(guī)；

③保護投資者利益；

④進行投資者適當(dāng)性管理；

⑤建立健全的內(nèi)部控制制度。

解析：基金銷售機構(gòu)的責(zé)任包括遵守基金銷售法規(guī)、確保銷售行為合規(guī)、保護投資者利益、進行投資者適當(dāng)性管理、建立健全的內(nèi)部控制制度。遵守基金銷售法規(guī)是基金銷售機構(gòu)的基本責(zé)任；確保銷售行為合規(guī)是基金銷售機構(gòu)的重要責(zé)任；保護投資者利益是基金銷售機構(gòu)的核心責(zé)任；進行投資者適當(dāng)性管理是基金銷售機構(gòu)的重要責(zé)任；建立健全的內(nèi)部控制制度是基金銷售機構(gòu)的重要責(zé)任。

34.簡述基金運作風(fēng)險的主要類型。（5分）

答：

①市場風(fēng)險；

②信用風(fēng)險；

③流動性風(fēng)險；

④操作風(fēng)險；

⑤法律風(fēng)險。

解析：基金運作風(fēng)險的主要類型包括市場風(fēng)險、信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險、操作風(fēng)險、法律風(fēng)險。市場風(fēng)險是指基金投資標(biāo)的價格波動帶來的風(fēng)險；信用風(fēng)險是指基金投資標(biāo)的信用質(zhì)量下降帶來的風(fēng)險；流動性風(fēng)險是指基金無法及時變現(xiàn)帶來的風(fēng)險；操作風(fēng)險是指基金運作過程中因操作失誤帶來的風(fēng)險；法律風(fēng)險是指基金運作過程中因法律變化帶來的風(fēng)險。

六、案例分析題（共20分）

某基金銷售機構(gòu)在銷售基金產(chǎn)品時，對投資者進行了誤導(dǎo)性宣傳，聲稱該基金“保本保息”，并承諾投資者在持有一年后可以獲得10%的收益。該基金銷售機構(gòu)沒有對投資者的風(fēng)險承受能力進行評估，就向風(fēng)險承受能力較低的投資者銷售了該基金產(chǎn)品。該基金銷售機構(gòu)的行為是否合規(guī)？如果不合規(guī)，請說明理由并提出改進建議。（10分）

答：

案例背景分析：該基金銷售機構(gòu)的行為不合規(guī)。首先，承諾“保本保息”違反了基金銷售法規(guī)