第第PAGE\MERGEFORMAT1頁(yè)共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁(yè)配合考試基金從業(yè)及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門/班級(jí)：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡(jiǎn)答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

1.下列關(guān)于基金份額凈值的表述中，正確的是（）。

A.基金份額凈值是基金資產(chǎn)總值與基金總份額的比率

B.基金份額凈值每日只計(jì)算一次，通常在交易日下午3點(diǎn)公布

C.基金份額凈值越高，代表基金投資策略越好

D.基金份額凈值是計(jì)算基金業(yè)績(jī)的惟一指標(biāo)

2.投資者購(gòu)買基金時(shí)，除了支付申購(gòu)費(fèi)外，還可能需要考慮的費(fèi)用是（）。

A.交易手續(xù)費(fèi)

B.業(yè)績(jī)報(bào)酬

C.持有期間的管理費(fèi)

D.基金贖回費(fèi)

3.下列哪種投資策略屬于主動(dòng)投資策略？（）

A.指數(shù)基金策略

B.均值回歸策略

C.價(jià)值投資策略

D.分散投資策略

4.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定，基金管理人的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員不得兼任（）。

A.基金托管人

B.基金銷售機(jī)構(gòu)

C.與本基金管理人有利害關(guān)系的其他基金管理人

D.基金投資顧問

5.基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求基金信息披露（）。

A.必須在基金合同生效后立即披露

B.必須在重大事件發(fā)生之日起2日內(nèi)披露

C.必須在基金凈值計(jì)算后1小時(shí)內(nèi)披露

D.必須在基金份額持有人大會(huì)召開10日前披露

6.下列關(guān)于QDII基金的表述中，錯(cuò)誤的是（）。

A.QDII基金可以投資于境外證券市場(chǎng)

B.QDII基金的投資范圍受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)的嚴(yán)格限制

C.QDII基金的投資需要通過合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者額度

D.QDII基金的投資風(fēng)險(xiǎn)通常低于境內(nèi)基金

7.基金合同是規(guī)范基金運(yùn)作的綱領(lǐng)性文件，其重要內(nèi)容包括（）。

A.基金運(yùn)作方式

B.基金投資目標(biāo)

C.基金當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)

D.以上所有選項(xiàng)

8.基金招募說明書是基金投資者進(jìn)行投資決策的重要依據(jù)，其披露內(nèi)容不包括（）。

A.基金管理人簡(jiǎn)介

B.基金投資策略

C.基金費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)

D.基金投資人的詳細(xì)個(gè)人信息

9.基金定期報(bào)告中的“基金中期報(bào)告”通常需要披露的內(nèi)容包括（）。

A.基金前一季度的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)

B.基金投資組合的變動(dòng)情況

C.基金管理人變更情況

D.以上所有選項(xiàng)

10.基金份額持有人大會(huì)是基金份額持有人行使權(quán)利的重要方式，其召開條件包括（）。

A.基金份額持有人總數(shù)達(dá)到一定比例

B.基金發(fā)生重大事項(xiàng)需要表決

C.基金管理人提議

D.以上所有選項(xiàng)

11.基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循的原則不包括（）。

A.合法合規(guī)原則

B.獨(dú)立運(yùn)作原則

C.投資風(fēng)險(xiǎn)分散原則

D.投資收益最大化原則

12.下列關(guān)于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的表述中，正確的是（）。

A.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)考慮風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益

B.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)僅考慮短期收益率

C.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)以基金規(guī)模為惟一標(biāo)準(zhǔn)

D.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)忽略基金費(fèi)用的影響

13.基金信息披露的“完整性”原則要求基金信息披露（）。

A.必須披露所有與基金相關(guān)的信息

B.只披露對(duì)投資者決策有重大影響的信息

C.披露的信息應(yīng)經(jīng)過基金管理人的篩選

D.披露的信息應(yīng)經(jīng)過中國(guó)證監(jiān)會(huì)的審核

14.基金份額持有人贖回基金份額時(shí)，基金管理人應(yīng)（）。

A.在贖回申請(qǐng)?zhí)峤划?dāng)日進(jìn)行資金清算

B.在贖回申請(qǐng)?zhí)峤缓?個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行資金清算

C.在贖回申請(qǐng)確認(rèn)后10個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行資金清算

D.在贖回申請(qǐng)確認(rèn)后15個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行資金清算

15.基金管理人進(jìn)行基金投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)建立健全的（）。

A.風(fēng)險(xiǎn)控制制度

B.內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)

C.信息披露制度

D.以上所有選項(xiàng)

16.下列關(guān)于基金募集的表述中，正確的是（）。

A.基金募集需要經(jīng)過中國(guó)證監(jiān)會(huì)的審批

B.基金募集可以由基金管理人自行進(jìn)行

C.基金募集期限通常為3個(gè)月

D.基金募集可以無(wú)限期進(jìn)行

17.基金合同生效的條件包括（）。

A.基金份額總額達(dá)到法定最低募集份額

B.基金募集期限屆滿

C.基金份額持有人人數(shù)達(dá)到法定最低人數(shù)

D.以上所有選項(xiàng)

18.基金管理人聘請(qǐng)基金托管人，應(yīng)當(dāng)簽訂（）。

A.基金銷售協(xié)議

B.基金托管協(xié)議

C.基金投資協(xié)議

D.基金管理協(xié)議

19.基金投資組合管理的基本步驟包括（）。

A.制定投資策略

B.進(jìn)行投資分析

C.構(gòu)建投資組合

D.以上所有選項(xiàng)

20.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)包括（）。

A.投資收益率

B.風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益

C.投資組合的夏普比率

D.以上所有選項(xiàng)

二、多選題（共15分，多選、錯(cuò)選均不得分）

21.基金投資的風(fēng)險(xiǎn)主要包括（）。

A.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.信用風(fēng)險(xiǎn)

D.操作風(fēng)險(xiǎn)

E.政策風(fēng)險(xiǎn)

22.基金合同的主要內(nèi)容應(yīng)包括（）。

A.基金運(yùn)作方式

B.基金投資目標(biāo)

C.基金當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)

D.基金持有人大會(huì)的議事規(guī)則

E.基金費(fèi)用的計(jì)提方式

23.基金信息披露的“準(zhǔn)確性”原則要求基金信息披露（）。

A.必須真實(shí)、準(zhǔn)確、完整

B.必須公平對(duì)待所有投資者

C.必須不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏

D.必須及時(shí)更新

E.必須經(jīng)過審計(jì)機(jī)構(gòu)的審核

24.基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循的原則包括（）。

A.合法合規(guī)原則

B.獨(dú)立運(yùn)作原則

C.投資風(fēng)險(xiǎn)分散原則

D.投資收益最大化原則

E.長(zhǎng)期投資原則

25.基金份額持有人大會(huì)的職權(quán)包括（）。

A.決定基金擴(kuò)募或縮募

B.決定基金合并或分立

C.決定基金管理人或托管人的變更

D.決定基金的投資策略

E.對(duì)基金管理人進(jìn)行監(jiān)督

26.基金投資組合管理的基本步驟包括（）。

A.制定投資策略

B.進(jìn)行投資分析

C.構(gòu)建投資組合

D.進(jìn)行投資監(jiān)控

E.進(jìn)行投資調(diào)整

27.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)包括（）。

A.投資收益率

B.風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益

C.投資組合的夏普比率

D.基金規(guī)模

E.基金費(fèi)用率

28.下列關(guān)于QDII基金的表述中，正確的包括（）。

A.QDII基金可以投資于境外證券市場(chǎng)

B.QDII基金的投資范圍受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)的嚴(yán)格限制

C.QDII基金的投資需要通過合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者額度

D.QDII基金的投資風(fēng)險(xiǎn)通常低于境內(nèi)基金

E.QDII基金可以投資于境外債券、股票、基金等資產(chǎn)

29.基金信息披露的“公平性”原則要求基金信息披露（）。

A.必須對(duì)所有投資者公平披露

B.必須在相同的時(shí)間披露相同的信息

C.必須避免利益沖突

D.必須保證信息的透明度

E.必須經(jīng)過中國(guó)證監(jiān)會(huì)的審核

30.基金管理人進(jìn)行基金投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)建立健全的制度包括（）。

A.風(fēng)險(xiǎn)控制制度

B.內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)

C.信息披露制度

D.投資決策制度

E.業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估制度

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

31.基金份額凈值是計(jì)算基金業(yè)績(jī)的惟一指標(biāo)。（）

32.基金管理人可以兼營(yíng)基金托管業(yè)務(wù)。（）

33.基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求基金信息披露必須在基金凈值計(jì)算后1小時(shí)內(nèi)披露。（）

34.QDII基金的投資風(fēng)險(xiǎn)通常低于境內(nèi)基金。（）

35.基金合同是規(guī)范基金運(yùn)作的綱領(lǐng)性文件。（）

36.基金招募說明書是基金投資者進(jìn)行投資決策的重要依據(jù)。（）

37.基金定期報(bào)告中的“基金年度報(bào)告”通常需要披露的內(nèi)容包括基金前一年的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。（）

38.基金份額持有人大會(huì)是基金份額持有人行使權(quán)利的重要方式。（）

39.基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循的原則包括投資收益最大化原則。（）

40.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)僅考慮短期收益率。（）

四、填空題（共10空，每空1分，共10分）

41.基金份額凈值是基金________與基金總份額的比率。

42.基金投資者購(gòu)買基金時(shí)，除了支付申購(gòu)費(fèi)外，還可能需要考慮的費(fèi)用包括________和________。

43.基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循的原則包括________原則、________原則和________原則。

44.基金信息披露的“完整性”原則要求基金信息披露________。

45.基金份額持有人贖回基金份額時(shí)，基金管理人應(yīng)在________內(nèi)進(jìn)行資金清算。

46.基金管理人聘請(qǐng)基金托管人，應(yīng)當(dāng)簽訂________。

47.基金投資組合管理的基本步驟包括________、________、________和________。

48.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)包括________、________和________。

五、簡(jiǎn)答題（共25分，第49題10分，第50題15分）

49.簡(jiǎn)述基金信息披露的原則及其含義。

50.結(jié)合實(shí)際案例，分析基金投資組合管理中容易出現(xiàn)的問題有哪些？并提出相應(yīng)的解決措施。

六、案例分析題（共30分）

某投資者張某于2023年1月1日投資100萬(wàn)元購(gòu)買某基金A的基金份額，該基金A的投資目標(biāo)是為投資者提供長(zhǎng)期穩(wěn)定的投資回報(bào)，投資策略為價(jià)值投資。截至2023年12月31日，該基金A的基金份額凈值為1.2元，張某的基金份額為100萬(wàn)/1.2=83.33萬(wàn)份。張某發(fā)現(xiàn)該基金A的業(yè)績(jī)表現(xiàn)不如預(yù)期，遂于2024年1月10日贖回其持有的全部基金份額，贖回凈值為1.1元，張某最終獲得贖回金額為83.33萬(wàn)份1.1元=92.33萬(wàn)元，投資虧損7.67萬(wàn)元。

請(qǐng)結(jié)合上述案例，分析基金投資中可能存在的原因，并提出相應(yīng)的投資建議。

參考答案及解析

一、單選題（共20分）

1.B

解析：基金份額凈值是基金資產(chǎn)凈值與基金總份額的比率，每日只計(jì)算一次，通常在交易日下午3點(diǎn)公布。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金資產(chǎn)總值與基金總份額的比率是基金總凈值。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金份額凈值只是評(píng)價(jià)基金業(yè)績(jī)的指標(biāo)之一，不能直接代表投資策略的好壞。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需要考慮多個(gè)指標(biāo)，不能僅以基金份額凈值為惟一指標(biāo)。

2.D

解析：投資者購(gòu)買基金時(shí)，除了支付申購(gòu)費(fèi)外，還可能需要考慮的費(fèi)用包括贖回費(fèi)、管理費(fèi)、托管費(fèi)等。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，交易手續(xù)費(fèi)通常是指在交易所交易證券時(shí)產(chǎn)生的費(fèi)用，與基金投資無(wú)直接關(guān)系。B選項(xiàng)錯(cuò)誤，業(yè)績(jī)報(bào)酬通常是指基金管理人根據(jù)基金業(yè)績(jī)獲得的報(bào)酬，與投資者無(wú)關(guān)。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，管理費(fèi)是基金管理人收取的費(fèi)用，但不是投資者必須考慮的費(fèi)用。

3.C

解析：主動(dòng)投資策略是指基金管理人通過主動(dòng)管理投資組合，力求獲得超越市場(chǎng)平均收益的投資策略。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，指數(shù)基金策略是一種被動(dòng)投資策略。B選項(xiàng)錯(cuò)誤，均值回歸策略是一種量化投資策略。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，分散投資策略是一種風(fēng)險(xiǎn)控制策略。

4.C

解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十條規(guī)定，基金管理人的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員不得兼任基金托管人，不得在其他基金管理人任職。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金托管人是負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)保管的機(jī)構(gòu)。B選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金銷售機(jī)構(gòu)是負(fù)責(zé)基金銷售的機(jī)構(gòu)。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金投資顧問是提供投資建議的機(jī)構(gòu)。

5.B

解析：根據(jù)《證券投資基金信息披露管理辦法》規(guī)定，基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求基金信息披露必須在重大事件發(fā)生之日起2日內(nèi)披露。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金合同生效后并非立即需要披露所有信息。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金凈值計(jì)算后并非1小時(shí)內(nèi)需要披露。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金份額持有人大會(huì)召開10日前并非“及時(shí)性”原則的要求。

6.D

解析：QDII基金的投資風(fēng)險(xiǎn)通常不低于境內(nèi)基金，因?yàn)槠渫顿Y于境外證券市場(chǎng)，面臨著匯率風(fēng)險(xiǎn)、政治風(fēng)險(xiǎn)等多種風(fēng)險(xiǎn)。A選項(xiàng)正確，QDII基金可以投資于境外證券市場(chǎng)。B選項(xiàng)正確，QDII基金的投資范圍受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)的嚴(yán)格限制。C選項(xiàng)正確，QDII基金的投資需要通過合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者額度。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，QDII基金的投資風(fēng)險(xiǎn)通常不低于境內(nèi)基金。

7.D

解析：基金合同是規(guī)范基金運(yùn)作的綱領(lǐng)性文件，其重要內(nèi)容包括基金運(yùn)作方式、基金投資目標(biāo)、基金當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)等。A選項(xiàng)正確，基金運(yùn)作方式是基金合同的重要內(nèi)容。B選項(xiàng)正確，基金投資目標(biāo)是基金合同的重要內(nèi)容。C選項(xiàng)正確，基金當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)是基金合同的重要內(nèi)容。D選項(xiàng)正確，以上所有選項(xiàng)都是基金合同的重要內(nèi)容。

8.D

解析：基金招募說明書是基金投資者進(jìn)行投資決策的重要依據(jù)，其披露內(nèi)容包括基金管理人簡(jiǎn)介、基金投資策略、基金費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)等，但不包括基金投資人的詳細(xì)個(gè)人信息。A選項(xiàng)正確，基金管理人簡(jiǎn)介是基金招募說明書的重要內(nèi)容。B選項(xiàng)正確，基金投資策略是基金招募說明書的重要內(nèi)容。C選項(xiàng)正確，基金費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)是基金招募說明書的重要內(nèi)容。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金投資人的詳細(xì)個(gè)人信息屬于個(gè)人隱私，不會(huì)在招募說明書中披露。

9.D

解析：基金定期報(bào)告中的“基金中期報(bào)告”通常需要披露的內(nèi)容包括基金前一季度的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)、基金投資組合的變動(dòng)情況、基金管理人變更情況等。A選項(xiàng)正確，基金前一季度的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)是基金中期報(bào)告的重要內(nèi)容。B選項(xiàng)正確，基金投資組合的變動(dòng)情況是基金中期報(bào)告的重要內(nèi)容。C選項(xiàng)正確，基金管理人變更情況是基金中期報(bào)告的重要內(nèi)容。D選項(xiàng)正確，以上所有選項(xiàng)都是基金中期報(bào)告的重要內(nèi)容。

10.D

解析：基金份額持有人大會(huì)是基金份額持有人行使權(quán)利的重要方式，其召開條件包括基金份額持有人總數(shù)達(dá)到一定比例、基金發(fā)生重大事項(xiàng)需要表決、基金管理人提議等。A選項(xiàng)正確，基金份額持有人總數(shù)達(dá)到一定比例是基金份額持有人大會(huì)召開的條件之一。B選項(xiàng)正確，基金發(fā)生重大事項(xiàng)需要表決是基金份額持有人大會(huì)召開的條件之一。C選項(xiàng)正確，基金管理人提議是基金份額持有人大會(huì)召開的條件之一。D選項(xiàng)正確，以上所有選項(xiàng)都是基金份額持有人大會(huì)召開的條件。

11.D

解析：基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循的原則包括合法合規(guī)原則、獨(dú)立運(yùn)作原則、投資風(fēng)險(xiǎn)分散原則等，但不應(yīng)以投資收益最大化原則為惟一目標(biāo)。A選項(xiàng)正確，合法合規(guī)原則是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)遵循的原則。B選項(xiàng)正確，獨(dú)立運(yùn)作原則是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)遵循的原則。C選項(xiàng)正確，投資風(fēng)險(xiǎn)分散原則是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)遵循的原則。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，投資收益最大化原則只是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作的目標(biāo)之一，不應(yīng)作為惟一原則。

12.A

解析：基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)考慮風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的收益，因?yàn)椴煌鸬娘L(fēng)險(xiǎn)水平不同，直接比較收益率是不合理的。B選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)考慮長(zhǎng)期收益率，而不是短期收益率。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)不應(yīng)以基金規(guī)模為惟一標(biāo)準(zhǔn)。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)考慮基金費(fèi)用的影響。

13.A

解析：基金信息披露的“完整性”原則要求基金信息披露必須披露所有與基金相關(guān)的信息，確保投資者能夠全面了解基金的運(yùn)作情況。B選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金信息披露應(yīng)披露所有與基金相關(guān)的信息，而不僅僅是重大信息。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金信息披露的信息不應(yīng)經(jīng)過基金管理人的篩選。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金信息披露的信息無(wú)需經(jīng)過中國(guó)證監(jiān)會(huì)的審核。

14.B

解析：基金份額持有人贖回基金份額時(shí)，基金管理人應(yīng)在贖回申請(qǐng)?zhí)峤缓?個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行資金清算。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，贖回申請(qǐng)?zhí)峤划?dāng)日進(jìn)行資金清算是不可能的。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，贖回申請(qǐng)確認(rèn)后10個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行資金清算是錯(cuò)誤的。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，贖回申請(qǐng)確認(rèn)后15個(gè)工作日內(nèi)進(jìn)行資金清算是錯(cuò)誤的。

15.D

解析：基金管理人進(jìn)行基金投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)建立健全的風(fēng)險(xiǎn)控制制度、內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)、信息披露制度等。A選項(xiàng)正確，風(fēng)險(xiǎn)控制制度是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。B選項(xiàng)正確，內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。C選項(xiàng)正確，信息披露制度是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。D選項(xiàng)正確，以上所有選項(xiàng)都是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。

16.A

解析：基金募集需要經(jīng)過中國(guó)證監(jiān)會(huì)的審批。B選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金募集通常需要委托基金銷售機(jī)構(gòu)進(jìn)行。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金募集期限通常為3個(gè)月。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金募集期限有明確的規(guī)定，不能無(wú)限期進(jìn)行。

17.D

解析：基金合同生效的條件包括基金份額總額達(dá)到法定最低募集份額、基金募集期限屆滿、基金份額持有人人數(shù)達(dá)到法定最低人數(shù)等。A選項(xiàng)正確，基金份額總額達(dá)到法定最低募集份額是基金合同生效的條件之一。B選項(xiàng)正確，基金募集期限屆滿是基金合同生效的條件之一。C選項(xiàng)正確，基金份額持有人人數(shù)達(dá)到法定最低人數(shù)是基金合同生效的條件之一。D選項(xiàng)正確，以上所有選項(xiàng)都是基金合同生效的條件。

18.B

解析：基金管理人聘請(qǐng)基金托管人，應(yīng)當(dāng)簽訂基金托管協(xié)議。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金銷售協(xié)議是基金銷售機(jī)構(gòu)與投資者簽訂的協(xié)議。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金投資協(xié)議是基金投資者與基金管理人簽訂的協(xié)議。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金管理協(xié)議是基金管理人與基金托管人簽訂的協(xié)議。

19.D

解析：基金投資組合管理的基本步驟包括制定投資策略、進(jìn)行投資分析、構(gòu)建投資組合、進(jìn)行投資監(jiān)控和投資調(diào)整。A選項(xiàng)正確，制定投資策略是基金投資組合管理的基本步驟之一。B選項(xiàng)正確，進(jìn)行投資分析是基金投資組合管理的基本步驟之一。C選項(xiàng)正確，構(gòu)建投資組合是基金投資組合管理的基本步驟之一。D選項(xiàng)正確，以上所有選項(xiàng)都是基金投資組合管理的基本步驟。

20.D

解析：基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)包括投資收益率、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益、投資組合的夏普比率等。A選項(xiàng)正確，投資收益率是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)之一。B選項(xiàng)正確，風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)之一。C選項(xiàng)正確，投資組合的夏普比率是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)之一。D選項(xiàng)正確，以上所有選項(xiàng)都是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)。

二、多選題（共15分，多選、錯(cuò)選均不得分）

21.ABCDE

解析：基金投資的風(fēng)險(xiǎn)主要包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和政策風(fēng)險(xiǎn)。A選項(xiàng)正確，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是指由于市場(chǎng)因素導(dǎo)致的投資損失的風(fēng)險(xiǎn)。B選項(xiàng)正確，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指無(wú)法及時(shí)變現(xiàn)投資資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。C選項(xiàng)正確，信用風(fēng)險(xiǎn)是指交易對(duì)手方違約導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。D選項(xiàng)正確，操作風(fēng)險(xiǎn)是指由于人為錯(cuò)誤或系統(tǒng)故障導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。E選項(xiàng)正確，政策風(fēng)險(xiǎn)是指由于政策變化導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。

22.ABCD

解析：基金合同的主要內(nèi)容應(yīng)包括基金運(yùn)作方式、基金投資目標(biāo)、基金當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)、基金持有人大會(huì)的議事規(guī)則等。A選項(xiàng)正確，基金運(yùn)作方式是基金合同的主要內(nèi)容之一。B選項(xiàng)正確，基金投資目標(biāo)是基金合同的主要內(nèi)容之一。C選項(xiàng)正確，基金當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)是基金合同的主要內(nèi)容之一。D選項(xiàng)正確，基金持有人大會(huì)的議事規(guī)則是基金合同的主要內(nèi)容之一。E選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金費(fèi)用的計(jì)提方式屬于基金招募說明書的內(nèi)容，不屬于基金合同的主要內(nèi)容。

23.ABCD

解析：基金信息披露的“準(zhǔn)確性”原則要求基金信息披露必須真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，必須公平對(duì)待所有投資者，必須不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，必須及時(shí)更新。A選項(xiàng)正確，基金信息披露必須真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。B選項(xiàng)正確，基金信息披露必須公平對(duì)待所有投資者。C選項(xiàng)正確，基金信息披露必須不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。D選項(xiàng)正確，基金信息披露必須及時(shí)更新。E選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金信息披露的信息無(wú)需經(jīng)過審計(jì)機(jī)構(gòu)的審核。

24.ABCE

解析：基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循的原則包括合法合規(guī)原則、獨(dú)立運(yùn)作原則、投資風(fēng)險(xiǎn)分散原則和長(zhǎng)期投資原則。A選項(xiàng)正確，合法合規(guī)原則是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)遵循的原則。B選項(xiàng)正確，獨(dú)立運(yùn)作原則是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)遵循的原則。C選項(xiàng)正確，投資風(fēng)險(xiǎn)分散原則是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)遵循的原則。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，投資收益最大化原則只是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作的目標(biāo)之一，不應(yīng)作為惟一原則。E選項(xiàng)正確，長(zhǎng)期投資原則是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)遵循的原則。

25.ABC

解析：基金份額持有人大會(huì)的職權(quán)包括決定基金擴(kuò)募或縮募、決定基金合并或分立、決定基金管理人或托管人的變更等。A選項(xiàng)正確，決定基金擴(kuò)募或縮募是基金份額持有人大會(huì)的職權(quán)之一。B選項(xiàng)正確，決定基金合并或分立是基金份額持有人大會(huì)的職權(quán)之一。C選項(xiàng)正確，決定基金管理人或托管人的變更是基金份額持有人大會(huì)的職權(quán)之一。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，決定基金的投資策略是基金管理人的職責(zé)，不屬于基金份額持有人大會(huì)的職權(quán)。E選項(xiàng)錯(cuò)誤，對(duì)基金管理人進(jìn)行監(jiān)督是基金份額持有人的權(quán)利，不屬于基金份額持有人大會(huì)的職權(quán)。

26.ABCD

解析：基金投資組合管理的基本步驟包括制定投資策略、進(jìn)行投資分析、構(gòu)建投資組合、進(jìn)行投資監(jiān)控和投資調(diào)整。A選項(xiàng)正確，制定投資策略是基金投資組合管理的基本步驟之一。B選項(xiàng)正確，進(jìn)行投資分析是基金投資組合管理的基本步驟之一。C選項(xiàng)正確，構(gòu)建投資組合是基金投資組合管理的基本步驟之一。D選項(xiàng)正確，進(jìn)行投資監(jiān)控是基金投資組合管理的基本步驟之一。E選項(xiàng)錯(cuò)誤，投資調(diào)整是基金投資組合管理的基本步驟之一，但不是最后一個(gè)步驟。

27.ABC

解析：基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)包括投資收益率、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益、投資組合的夏普比率等。A選項(xiàng)正確，投資收益率是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)之一。B選項(xiàng)正確，風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)之一。C選項(xiàng)正確，投資組合的夏普比率是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)之一。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金規(guī)模不是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)。E選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金費(fèi)用率不是基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估的基本指標(biāo)。

28.AE

解析：QDII基金可以投資于境外證券市場(chǎng)，可以投資于境外債券、股票、基金等資產(chǎn)。A選項(xiàng)正確，QDII基金可以投資于境外證券市場(chǎng)。B選項(xiàng)錯(cuò)誤，QDII基金的投資范圍受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)的嚴(yán)格限制，但并非完全不投資于境外證券市場(chǎng)。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，QDII基金的投資需要通過合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者額度，但并非所有QDII基金都需要通過額度。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，QDII基金的投資風(fēng)險(xiǎn)通常不低于境內(nèi)基金。E選項(xiàng)正確，QDII基金可以投資于境外債券、股票、基金等資產(chǎn)。

29.ABCD

解析：基金信息披露的“公平性”原則要求基金信息披露必須對(duì)所有投資者公平披露，必須在相同的時(shí)間披露相同的信息，必須避免利益沖突，必須保證信息的透明度。A選項(xiàng)正確，基金信息披露必須對(duì)所有投資者公平披露。B選項(xiàng)正確，基金信息披露必須在相同的時(shí)間披露相同的信息。C選項(xiàng)正確，基金信息披露必須避免利益沖突。D選項(xiàng)正確，基金信息披露必須保證信息的透明度。E選項(xiàng)錯(cuò)誤，基金信息披露的信息無(wú)需經(jīng)過中國(guó)證監(jiān)會(huì)的審核。

30.ABCDE

解析：基金管理人進(jìn)行基金投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)建立健全的風(fēng)險(xiǎn)控制制度、內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)、信息披露制度、投資決策制度和業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估制度。A選項(xiàng)正確，風(fēng)險(xiǎn)控制制度是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。B選項(xiàng)正確，內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。C選項(xiàng)正確，信息披露制度是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。D選項(xiàng)正確，投資決策制度是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。E選項(xiàng)正確，業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估制度是基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)應(yīng)建立健全的制度。

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

31.×

解析：基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需要考慮多個(gè)指標(biāo)，包括投資收益率、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益、投資組合的夏普比率等，不能僅以基金份額凈值為惟一指標(biāo)。

32.×

解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十一條規(guī)定，基金管理人不得兼營(yíng)基金托管業(yè)務(wù)。

33.×

解析：基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求基金信息披露必須在重大事件發(fā)生之日起2日內(nèi)披露，并非1小時(shí)內(nèi)。

34.×

解析：QDII基金的投資風(fēng)險(xiǎn)通常不低于境內(nèi)基金，因?yàn)槠渫顿Y于境外證券市場(chǎng)，面臨著匯率風(fēng)險(xiǎn)、政治風(fēng)險(xiǎn)等多種風(fēng)險(xiǎn)。

35.√

解析：基金合同是規(guī)范基金運(yùn)作的綱領(lǐng)性文件。

36.√

解析：基金招募說明書是基金投資者進(jìn)行投資決策的重要依據(jù)。

37.√

解析：基金定期報(bào)告中的“基金年度報(bào)告”通常需要披露的內(nèi)容包括基金前一年的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。

38.√

解析：基金份額持有人大會(huì)是基金份額持有人行使權(quán)利的重要方式。

39.×

解析：基金管理人進(jìn)行投資運(yùn)作時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循的原則包括合法合規(guī)原則、獨(dú)立運(yùn)作原則、投資風(fēng)險(xiǎn)分散原則等，但不應(yīng)以投資收益最大化原則為惟一目標(biāo)。

40.×

解析：基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)應(yīng)考慮長(zhǎng)期收益率，而不是短期收益率。

四、填空題（共10空，每空1分，共10分）

41.基金資產(chǎn)凈值

42.贖回費(fèi)；管理費(fèi)

43.合法合規(guī)；投資風(fēng)險(xiǎn)分散；長(zhǎng)期投資

44.必須披露所有與基金相關(guān)的信息

45.7個(gè)工作日

46.基金托管協(xié)議

47.制定投資策略；進(jìn)行投資分析；構(gòu)建投資組合；進(jìn)行投資監(jiān)控

48.投資收益率；風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益；投資組合的夏普比率

五、簡(jiǎn)答題（共25分，第49題10分，第50題15分）

49.答：

基金信息披露的原則主要包括：

1.完整性原則：要求基金信息披露必須披露所有與基金相關(guān)的信息，確保投資者能夠全面了解基金的運(yùn)作情況。

2.準(zhǔn)確性原則：要求基金信息披露必須真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。

3.及時(shí)性原則：要求基金信息披露必須在重大事件發(fā)生之日起2日內(nèi)披露。

4.公平性原則：要求基金信息披露必須對(duì)所有投資者公平披露，必須在相同的時(shí)間披露相同的信息，必須避免利益沖突