2025投資分析師校招筆試題及答案

單項選擇題（每題2分，共10題）1.以下哪種指標不屬于技術分析指標？A.市盈率B.移動平均線C.相對強弱指標D.布林線2.債券價格與市場利率的關系是？A.正相關B.負相關C.無關D.不確定3.股票市場中的“牛市”是指？A.市場下跌B.市場上漲C.市場震蕩D.市場停滯4.以下哪種風險不屬于系統(tǒng)性風險？A.利率風險B.行業(yè)競爭風險C.通貨膨脹風險D.政策風險5.現金流量表主要反映企業(yè)的？A.盈利能力B.償債能力C.資金流動狀況D.運營能力6.投資組合分散化的目的是？A.提高收益B.降低風險C.增加流動性D.提高杠桿7.市盈率是指？A.股價與每股收益的比率B.股價與每股凈資產的比率C.股息與股價的比率D.凈利潤與總資產的比率8.技術分析的三大假設不包括？A.市場行為包含一切信息B.價格沿趨勢移動C.歷史會重演D.公司基本面決定價格9.以下哪種資產流動性最強？A.房地產B.股票C.債券D.現金10.夏普比率衡量的是？A.投資組合的收益B.投資組合的風險C.投資組合的風險調整后收益D.投資組合的流動性多項選擇題（每題2分，共10題）1.影響股票價格的宏觀因素包括？A.經濟增長B.貨幣政策C.行業(yè)競爭D.財政政策2.投資分析的方法主要有？A.基本面分析B.技術分析C.量化分析D.心理分析3.債券的基本要素有？A.面值B.票面利率C.到期日D.市場價格4.以下屬于財務報表的有？A.資產負債表B.利潤表C.現金流量表D.股東權益變動表5.股票投資的風險來源有？A.市場風險B.公司經營風險C.行業(yè)風險D.匯率風險6.投資組合管理的步驟包括？A.資產配置B.證券選擇C.投資組合調整D.績效評估7.衡量債券收益的指標有？A.票面利率B.當期收益率C.到期收益率D.持有期收益率8.技術分析常用的圖表類型有？A.K線圖B.柱狀圖C.折線圖D.點數圖9.宏觀經濟指標包括？A.GDPB.CPIC.失業(yè)率D.利率10.以下哪些因素會影響債券價格？A.市場利率B.債券信用等級C.債券期限D.通貨膨脹率判斷題（每題2分，共10題）1.投資分析只需要關注基本面分析，不需要關注技術分析。（）2.債券價格與市場利率呈反向變動關系。（）3.股票市場的“熊市”意味著市場價格持續(xù)上漲。（）4.系統(tǒng)性風險可以通過投資組合分散化來消除。（）5.市盈率越高，說明股票越具有投資價值。（）6.現金流量表反映了企業(yè)在一定時期內的現金流入和流出情況。（）7.投資組合的風險一定低于單個資產的風險。（）8.技術分析認為市場行為包含一切信息。（）9.宏觀經濟指標對股票市場沒有影響。（）10.債券的票面利率越高，債券價格就越高。（）簡答題（每題5分，共4題）1.簡述基本面分析和技術分析的區(qū)別?；久娣治鲫P注公司財務、行業(yè)和宏觀經濟等基本面因素來評估價值；技術分析通過研究價格和成交量等市場數據預測走勢，不考慮基本面。2.投資組合分散化的原理是什么？原理是不同資產的收益和風險特征不同，當組合中資產相關性較低時，一種資產表現不佳，其他資產可能表現較好，可降低整體風險波動。3.簡述債券價格與市場利率的關系。二者呈負相關。市場利率上升，新債券利率更高，舊債券吸引力下降價格下跌；市場利率下降，舊債券相對收益高，價格上升。4.如何衡量投資組合的風險？可通過標準差衡量投資組合收益的波動程度；用貝塔系數衡量組合相對市場的系統(tǒng)性風險；還可用夏普比率評估風險調整后收益。討論題（每題5分，共4題）1.討論宏觀經濟環(huán)境對投資決策的影響。宏觀經濟好，如GDP增長、利率低，企業(yè)盈利可能增加，可增加股票投資；經濟差時，可增加債券等避險資產。政策也會影響行業(yè)，如扶持政策利好相關行業(yè)。2.如何構建一個有效的投資組合？先明確投資目標和風險承受力，再進行資產配置，涵蓋不同類型資產如股票、債券等。選擇相關性低的資產，定期評估調整組合，以適應市場變化。3.分析技術分析在投資中的作用和局限性。作用是能直觀呈現價格走勢，發(fā)現買賣信號；可判斷市場趨勢和買賣時機。局限是忽略基本面，信號有滯后性，市場復雜時準確性受影響。4.談談對投資風險管理的理解。投資風險管理是識別、評估和控制投資風險的過程。通過分散投資、控制倉位、設置止損等方法降低風險，確保投資目標實現，避免過度損失。答案單項選擇題答案1.A2.B3.B4.B5.C6.B7.A8.D9.D10.C多項選擇題答案1.ABD2.