2026年高端私人影院建設(shè)公司對(duì)外投資管理制度第一章總則第一條制定目的為規(guī)范公司對(duì)外投資行為，防范投資風(fēng)險(xiǎn)，提高投資效益，保障公司及股東合法權(quán)益，適配高端私人影院行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈拓展及業(yè)務(wù)升級(jí)的投資需求，結(jié)合公司實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況及《中華人民共和國(guó)公司法》《民法典》《企業(yè)投資項(xiàng)目核準(zhǔn)和備案管理?xiàng)l例》等相關(guān)法律法規(guī)要求，特制定本制度。第二條適用范圍本制度適用于公司以自有資金、融資資金等合法資金開(kāi)展的所有對(duì)外投資活動(dòng)，包括股權(quán)投資（參股、控股上下游企業(yè)、行業(yè)創(chuàng)新企業(yè)）、項(xiàng)目投資（合作建設(shè)私人影院項(xiàng)目、共建聲學(xué)研發(fā)中心）、債權(quán)投資（向合作方提供合規(guī)借款）等，覆蓋投資立項(xiàng)、決策、實(shí)施、投后管理、退出等全流程。第三條基本原則（一）合法合規(guī)原則：對(duì)外投資全流程嚴(yán)格遵守國(guó)家及地方投資相關(guān)法律法規(guī)、產(chǎn)業(yè)政策，不得投資國(guó)家限制或禁止的領(lǐng)域，不得違反公平競(jìng)爭(zhēng)、反壟斷等相關(guān)規(guī)定；（二）戰(zhàn)略匹配原則：投資方向需契合公司高端私人影院業(yè)務(wù)發(fā)展戰(zhàn)略，優(yōu)先投資產(chǎn)業(yè)鏈上下游（如聲學(xué)材料研發(fā)、影音設(shè)備生產(chǎn)）、業(yè)務(wù)互補(bǔ)（如高端客戶資源整合）的領(lǐng)域；（三）風(fēng)險(xiǎn)可控原則：投資前充分評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)，制定風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)預(yù)案，投資規(guī)模與公司資金實(shí)力、風(fēng)險(xiǎn)承受能力相匹配；（四）效益優(yōu)先原則：以實(shí)現(xiàn)公司長(zhǎng)期價(jià)值增長(zhǎng)為核心，兼顧短期投資回報(bào)，避免無(wú)效益、無(wú)戰(zhàn)略價(jià)值的盲目投資；（五）決策審慎原則：建立分級(jí)決策機(jī)制，重大投資需經(jīng)集體審議，杜絕個(gè)人單獨(dú)決策。第四條職責(zé)分工投資管理部門(mén)為對(duì)外投資歸口管理部門(mén)，負(fù)責(zé)投資項(xiàng)目調(diào)研、可行性分析、方案制定、投后跟蹤、退出籌劃；財(cái)務(wù)部門(mén)負(fù)責(zé)投資資金核算、資金撥付、投資收益管理、稅務(wù)籌劃；法務(wù)部門(mén)負(fù)責(zé)投資協(xié)議審核、合規(guī)性審查、法律風(fēng)險(xiǎn)防控；公司管理層負(fù)責(zé)審批投資立項(xiàng)、審議投資方案，股東會(huì)/董事會(huì)負(fù)責(zé)審批重大投資項(xiàng)目（按公司章程約定權(quán)限）；審計(jì)部門(mén)負(fù)責(zé)投資項(xiàng)目全過(guò)程審計(jì)監(jiān)督。第二章投資決策管理第五條投資立項(xiàng)條件（一）符合公司發(fā)展戰(zhàn)略：投資項(xiàng)目需與高端私人影院業(yè)務(wù)相關(guān)，能助力公司拓展產(chǎn)業(yè)鏈、提升核心競(jìng)爭(zhēng)力或擴(kuò)大市場(chǎng)份額；（二）具備可行性：投資項(xiàng)目有明確的盈利模式、市場(chǎng)需求支撐，經(jīng)初步調(diào)研不存在重大政策、市場(chǎng)、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)；（三）資金來(lái)源合規(guī)：投資資金為公司自有資金或合規(guī)融資資金，不占用公司日常經(jīng)營(yíng)必需資金，不影響公司現(xiàn)金流穩(wěn)定；（四）符合產(chǎn)業(yè)政策：投資項(xiàng)目所屬行業(yè)符合國(guó)家及地方鼓勵(lì)類、允許類產(chǎn)業(yè)政策，不存在政策禁止或限制情形。第六條分級(jí)決策權(quán)限（一）小額投資：?jiǎn)未瓮顿Y金額低于公司最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)5%的項(xiàng)目，由公司管理層集體審議批準(zhǔn)；（二）中等投資：?jiǎn)未瓮顿Y金額占公司最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)5%-20%的項(xiàng)目，由董事會(huì)審議批準(zhǔn)；（三）重大投資：?jiǎn)未瓮顿Y金額超過(guò)公司最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)20%的項(xiàng)目，或涉及控股、跨境投資、重大資產(chǎn)重組的項(xiàng)目，由股東會(huì)審議批準(zhǔn)；（四）任何層級(jí)的投資決策均需形成書(shū)面決議，留存審議記錄，明確決策人員及意見(jiàn)。第七條可行性分析要求投資立項(xiàng)后，投資管理部門(mén)需完成詳細(xì)可行性分析報(bào)告，內(nèi)容包括：（一）市場(chǎng)分析：目標(biāo)領(lǐng)域行業(yè)現(xiàn)狀、發(fā)展趨勢(shì)、競(jìng)爭(zhēng)格局，高端私人影院行業(yè)與投資標(biāo)的的協(xié)同性；（二）財(cái)務(wù)分析：投資成本、預(yù)期收益、投資回收期、現(xiàn)金流預(yù)測(cè)，敏感性分析及盈虧平衡點(diǎn)測(cè)算；（三）風(fēng)險(xiǎn)分析：政策風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)，及對(duì)應(yīng)的防控措施；（四）合規(guī)分析：投資標(biāo)的資質(zhì)核查、交易對(duì)手信用評(píng)估、投資協(xié)議核心條款合規(guī)性；（五）退出分析：明確投資退出方式（股權(quán)轉(zhuǎn)讓、項(xiàng)目清算、回購(gòu)等）及退出時(shí)機(jī)。第三章投資實(shí)施管理第八條投資協(xié)議簽訂（一）投資協(xié)議需經(jīng)法務(wù)部門(mén)審核，明確投資金額、支付方式、股權(quán)/權(quán)益比例、收益分配、風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)、決策權(quán)限、違約責(zé)任等核心條款；（二）涉及股權(quán)投資的，需明確公司章程修改、董事委派、財(cái)務(wù)監(jiān)管等權(quán)利義務(wù)；涉及項(xiàng)目投資的，需明確項(xiàng)目建設(shè)周期、驗(yàn)收標(biāo)準(zhǔn)、運(yùn)營(yíng)管理責(zé)任；（三）投資協(xié)議簽訂前需完成交易對(duì)手盡職調(diào)查，核查其資質(zhì)、資產(chǎn)、負(fù)債、信用狀況等，避免與失信主體合作。第九條資金支付管理（一）投資資金按投資協(xié)議約定的進(jìn)度支付，財(cái)務(wù)部門(mén)需審核支付依據(jù)（如投資協(xié)議、項(xiàng)目進(jìn)度證明、決策決議），無(wú)完整依據(jù)的不得支付；（二）大額資金支付需分階段進(jìn)行，設(shè)置支付節(jié)點(diǎn)（如立項(xiàng)完成、工商變更完成、項(xiàng)目投產(chǎn)），每個(gè)節(jié)點(diǎn)需核驗(yàn)標(biāo)的方履約情況；（三）禁止提前支付全部投資資金，禁止無(wú)協(xié)議、無(wú)決策的資金劃撥，財(cái)務(wù)部門(mén)需留存資金支付憑證，定期核對(duì)資金使用情況。第十條工商/備案管理（一）涉及股權(quán)投資的，投資管理部門(mén)需及時(shí)辦理工商變更登記，完成股東名冊(cè)備案，取得出資證明；（二）涉及項(xiàng)目投資的，按國(guó)家規(guī)定完成項(xiàng)目核準(zhǔn)或備案手續(xù)，留存相關(guān)批復(fù)文件；（三）所有投資相關(guān)的證照、批復(fù)、協(xié)議等資料，由投資管理部門(mén)統(tǒng)一歸檔，建立投資項(xiàng)目檔案。第四章投后管理第十一條日常監(jiān)控（一）股權(quán)投資標(biāo)的：投資管理部門(mén)需定期獲取標(biāo)的公司財(cái)務(wù)報(bào)表、經(jīng)營(yíng)報(bào)告，每季度開(kāi)展一次現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研，關(guān)注其經(jīng)營(yíng)狀況、財(cái)務(wù)狀況、重大決策，確保公司股東權(quán)利行使；（二）項(xiàng)目投資標(biāo)的：跟蹤項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度、成本控制、運(yùn)營(yíng)情況，對(duì)照可行性分析報(bào)告核查預(yù)期收益實(shí)現(xiàn)情況，發(fā)現(xiàn)偏差及時(shí)預(yù)警；（三）建立投資項(xiàng)目臺(tái)賬，記錄投資金額、支付進(jìn)度、收益情況、風(fēng)險(xiǎn)事件，每月更新并向管理層匯報(bào)。第十二條權(quán)益管理（一）按投資協(xié)議行使股東權(quán)利/項(xiàng)目管理權(quán)，參與標(biāo)的公司/項(xiàng)目的重大決策（如增資、減資、合并、分立、重大投資），維護(hù)公司合法權(quán)益；（二）涉及收益分配的，財(cái)務(wù)部門(mén)需及時(shí)核算應(yīng)收收益，督促標(biāo)的方按時(shí)支付，未按時(shí)支付的需啟動(dòng)催收程序；（三）發(fā)現(xiàn)標(biāo)的方存在違規(guī)經(jīng)營(yíng)、損害公司利益行為的，投資管理部門(mén)需聯(lián)合法務(wù)部門(mén)采取措施（如提出整改要求、行使一票否決權(quán)、追究違約責(zé)任）。第十三條投資退出管理（一）達(dá)到預(yù)設(shè)退出條件（如投資回收期屆滿、預(yù)期收益未實(shí)現(xiàn)、戰(zhàn)略調(diào)整）時(shí)，投資管理部門(mén)需制定退出方案，按決策權(quán)限審批后執(zhí)行；（二）退出方式優(yōu)先選擇市場(chǎng)化轉(zhuǎn)讓，需委托合規(guī)中介機(jī)構(gòu)評(píng)估標(biāo)的價(jià)值，確保退出價(jià)格公允；（三）退出完成后，財(cái)務(wù)部門(mén)需完成資金回收核算，投資管理部門(mén)總結(jié)投資經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，形成退出報(bào)告。第五章風(fēng)險(xiǎn)管控與監(jiān)督第十四條風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制（一）建立投資風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警指標(biāo)體系，包括標(biāo)的公司資產(chǎn)負(fù)債率超標(biāo)、項(xiàng)目進(jìn)度延期超30%、投資收益低于預(yù)期50%、政策調(diào)整影響投資合規(guī)性等預(yù)警情形；（二）觸發(fā)預(yù)警指標(biāo)時(shí)，投資管理部門(mén)需在3個(gè)工作日內(nèi)提交風(fēng)險(xiǎn)分析報(bào)告及應(yīng)對(duì)方案，報(bào)管理層審議；（三）重大風(fēng)險(xiǎn)事件（如標(biāo)的公司破產(chǎn)、投資資金被挪用、政策禁止投資）需立即啟動(dòng)應(yīng)急處置，最大限度降低損失。第十五條內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督（一）審計(jì)部門(mén)每年對(duì)對(duì)外投資項(xiàng)目開(kāi)展專項(xiàng)審計(jì)，核查投資決策合規(guī)性、資金使用規(guī)范性、投后管理有效性、收益實(shí)現(xiàn)情況；（二）審計(jì)發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題需出具整改通知書(shū)，相關(guān)部門(mén)需在規(guī)定期限內(nèi)整改，審計(jì)部門(mén)跟蹤整改落實(shí)情況；（三）對(duì)違規(guī)投資、決策失誤造成重大損失的，追究相關(guān)責(zé)任人責(zé)任。第六章附則第十六條制度修訂本制度根據(jù)國(guó)家投資相關(guān)法律法規(guī)更新、公司發(fā)展戰(zhàn)略調(diào)整及投資管理實(shí)際情況，可由投資管理部門(mén)提出修訂建議，經(jīng)公司管理層審議、股東會(huì)/董事會(huì)審批后予以修訂，修訂后的制度需在5個(gè)工作日內(nèi)告知全體相關(guān)人員。第十七條責(zé)任追究違反本制度