股票投資風(fēng)險(xiǎn)管理協(xié)議范本一、協(xié)議當(dāng)事人本協(xié)議由以下雙方當(dāng)事人簽署：委托人（甲方）：__________（自然人/法人），證件類型：__________，證件號(hào)碼：__________，聯(lián)系地址：__________，聯(lián)系電話：__________。管理人（乙方）：__________（具備證券投資咨詢/資產(chǎn)管理資質(zhì)的機(jī)構(gòu)），統(tǒng)一社會(huì)信用代碼：__________，法定代表人：__________，聯(lián)系地址：__________，聯(lián)系電話：__________。二、協(xié)議目的與依據(jù)為規(guī)范股票投資活動(dòng)中的風(fēng)險(xiǎn)管理行為，明確甲乙雙方在投資過(guò)程中的權(quán)利、義務(wù)及風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，依據(jù)《中華人民共和國(guó)證券法》《證券投資基金法》《民法典》等法律法規(guī)，結(jié)合雙方投資約定，經(jīng)平等協(xié)商訂立本協(xié)議。三、投資標(biāo)的與范圍本協(xié)議項(xiàng)下股票投資標(biāo)的為境內(nèi)依法發(fā)行上市的股票（含主板、創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)板等板塊），投資范圍以雙方另行簽署的《股票投資指令書(shū)》或《投資策略確認(rèn)書(shū)》為準(zhǔn)；未經(jīng)雙方書(shū)面確認(rèn)，任何一方不得擅自變更投資標(biāo)的范圍。四、風(fēng)險(xiǎn)類型與識(shí)別機(jī)制（一）風(fēng)險(xiǎn)類型1.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：因宏觀經(jīng)濟(jì)政策調(diào)整、行業(yè)周期變化、市場(chǎng)情緒波動(dòng)等因素，導(dǎo)致股票價(jià)格整體或局部下跌的風(fēng)險(xiǎn)。2.信用風(fēng)險(xiǎn)：上市公司財(cái)務(wù)造假、債務(wù)違約、信息披露違規(guī)等，導(dǎo)致股票價(jià)值受損的風(fēng)險(xiǎn)。3.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：股票因停牌、交易量萎縮等原因，無(wú)法在合理價(jià)格范圍內(nèi)及時(shí)變現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。4.操作風(fēng)險(xiǎn)：因交易系統(tǒng)故障、人為操作失誤、合規(guī)管理疏漏等，導(dǎo)致投資損失或違規(guī)處罰的風(fēng)險(xiǎn)。（二）識(shí)別機(jī)制乙方應(yīng)建立動(dòng)態(tài)化風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別體系，通過(guò)以下方式監(jiān)測(cè)風(fēng)險(xiǎn)：每日收盤后分析標(biāo)的股票的價(jià)格波動(dòng)、成交量變化、輿情動(dòng)態(tài)；每周提交《風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)周報(bào)》，包含市場(chǎng)趨勢(shì)研判、個(gè)股風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)（低/中/高）；當(dāng)個(gè)股跌幅達(dá)______%（或市值回撤達(dá)______%）、行業(yè)政策出現(xiàn)重大調(diào)整時(shí)，立即啟動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警。五、風(fēng)險(xiǎn)管理措施（一）倉(cāng)位管理策略1.單只股票持倉(cāng)比例不得超過(guò)賬戶總資產(chǎn)的______%，單一行業(yè)持倉(cāng)比例不得超過(guò)賬戶總資產(chǎn)的______%；2.賬戶整體股票倉(cāng)位上限為_(kāi)_____%，剩余資金可配置貨幣基金等低風(fēng)險(xiǎn)品種以增強(qiáng)流動(dòng)性。（二）止損與止盈機(jī)制1.止損規(guī)則：?jiǎn)沃还善钡瞥杀緝r(jià)______%時(shí)，乙方應(yīng)在______個(gè)交易日內(nèi)執(zhí)行減倉(cāng)或清倉(cāng)操作；賬戶總資產(chǎn)回撤達(dá)______%時(shí)，乙方需暫停新投資并啟動(dòng)應(yīng)急處置。2.止盈規(guī)則：?jiǎn)沃还善庇_(dá)______%時(shí)，乙方應(yīng)至少部分止盈（減持比例不低于______%）；賬戶整體盈利達(dá)______%時(shí)，雙方可協(xié)商調(diào)整投資策略。（三）分散投資與對(duì)沖工具乙方應(yīng)通過(guò)投資不同行業(yè)、不同市值規(guī)模的股票實(shí)現(xiàn)分散化，并在符合監(jiān)管要求的前提下，利用股指期貨、期權(quán)等工具對(duì)沖系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)（如使用衍生品，需另行簽署《衍生品使用協(xié)議》）。（四）合規(guī)與風(fēng)控管理乙方需建立內(nèi)部風(fēng)控臺(tái)賬，記錄每筆交易的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)、決策依據(jù)；每月向甲方提交《風(fēng)控合規(guī)報(bào)告》，說(shuō)明當(dāng)月風(fēng)險(xiǎn)事件處置情況及合規(guī)審查結(jié)果。六、雙方權(quán)利與義務(wù)（一）甲方權(quán)利與義務(wù)1.權(quán)利：查閱乙方出具的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)報(bào)告、交易記錄、合規(guī)文件；要求乙方就投資風(fēng)險(xiǎn)的處置方案進(jìn)行說(shuō)明或調(diào)整（需符合協(xié)議約定）；提前______個(gè)工作日書(shū)面通知乙方，終止本協(xié)議并取回投資本金及收益（無(wú)違約情形下）。2.義務(wù)：按約定向投資賬戶足額劃付資金，不得干預(yù)乙方正常的投資決策（法律法規(guī)或協(xié)議另有約定的除外）；簽署《風(fēng)險(xiǎn)告知書(shū)》，確認(rèn)已知悉并自愿承擔(dān)股票投資的潛在風(fēng)險(xiǎn)；配合乙方提供身份驗(yàn)證、資金劃付等必要材料，確保投資活動(dòng)合法合規(guī)。（二）乙方權(quán)利與義務(wù)1.權(quán)利：按照協(xié)議約定收取管理費(fèi)（費(fèi)率為_(kāi)_____%/年，按季度/年度收取）；在甲方違約（如延遲劃款、干預(yù)合規(guī)交易）時(shí)，暫停投資操作并要求甲方承擔(dān)違約責(zé)任。2.義務(wù)：嚴(yán)格遵守法律法規(guī)及協(xié)議約定，以“謹(jǐn)慎勤勉”原則管理投資賬戶；每______個(gè)自然日向甲方推送《投資風(fēng)險(xiǎn)簡(jiǎn)報(bào)》，重大風(fēng)險(xiǎn)事件（如個(gè)股被ST、監(jiān)管問(wèn)詢）應(yīng)在______小時(shí)內(nèi)書(shū)面通知甲方；建立風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金制度，按管理費(fèi)收入的______%計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，用于彌補(bǔ)因乙方過(guò)錯(cuò)導(dǎo)致的投資損失。七、風(fēng)險(xiǎn)事件處置流程（一）預(yù)警與報(bào)告當(dāng)觸發(fā)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警條件（見(jiàn)第四條第二款）時(shí)，乙方應(yīng)在______小時(shí)內(nèi)以書(shū)面形式（郵件/函件）向甲方報(bào)告，說(shuō)明風(fēng)險(xiǎn)成因、影響程度及初步處置方案。（二）處置決策1.對(duì)于一般風(fēng)險(xiǎn)事件（如單只股票小幅下跌），乙方可自行決策處置（需在《風(fēng)險(xiǎn)處置記錄》中留存依據(jù)）；2.對(duì)于重大風(fēng)險(xiǎn)事件（如賬戶回撤超止損線、個(gè)股突發(fā)退市風(fēng)險(xiǎn)），乙方應(yīng)在______小時(shí)內(nèi)召開(kāi)“風(fēng)險(xiǎn)處置專項(xiàng)會(huì)議”，與甲方協(xié)商確定處置方案（如緊急清倉(cāng)、更換標(biāo)的、申請(qǐng)停牌救濟(jì)等）。（三）損失承擔(dān)1.因市場(chǎng)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)、上市公司突發(fā)利空等不可歸責(zé)于乙方的原因?qū)е碌膿p失，由甲方自行承擔(dān)；2.因乙方操作失誤、違規(guī)交易等過(guò)錯(cuò)導(dǎo)致的損失，乙方應(yīng)以風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金或自有資金賠償，賠償上限為_(kāi)_____萬(wàn)元（或按損失金額的______%賠償，以孰高/低為準(zhǔn)）。八、協(xié)議變更與終止（一）變更本協(xié)議內(nèi)容如需變更，雙方應(yīng)簽署《協(xié)議變更確認(rèn)書(shū)》，明確變更條款、生效時(shí)間及其他補(bǔ)充約定。（二）終止1.自然終止：投資期限屆滿（以《投資指令書(shū)》約定為準(zhǔn)），且雙方無(wú)未了結(jié)的風(fēng)險(xiǎn)糾紛，協(xié)議自動(dòng)終止；2.單方終止：任何一方因重大違約、不可抗力等原因需提前終止協(xié)議的，應(yīng)提前______個(gè)工作日書(shū)面通知對(duì)方，雙方就資金清算、責(zé)任承擔(dān)達(dá)成一致后，協(xié)議終止；3.清算與交割：協(xié)議終止后______個(gè)工作日內(nèi)，乙方完成投資賬戶的清算，向甲方返還剩余本金及收益（扣除應(yīng)繳稅費(fèi)、管理費(fèi)等）。九、爭(zhēng)議解決本協(xié)議履行過(guò)程中發(fā)生爭(zhēng)議，雙方應(yīng)首先協(xié)商解決；協(xié)商不成的，任何一方均有權(quán)向__________（甲方/乙方）住所地有管轄權(quán)的人民法院提起訴訟，或向__________仲裁委員會(huì)申請(qǐng)仲裁（二選一）。十、其他條款1.本協(xié)議自雙方簽字（或蓋章）之日起生效，一式兩份，甲乙雙方各執(zhí)一份，具有同等法律效力；2.本協(xié)議未盡事宜，雙方可簽署《補(bǔ)充協(xié)議》，補(bǔ)充協(xié)議與本協(xié)議不一致的，以補(bǔ)充協(xié)議為準(zhǔn)；3.甲方確認(rèn)：已仔細(xì)閱讀本協(xié)議全部條款，乙方已就風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任、免責(zé)條款等內(nèi)容進(jìn)行充分說(shuō)明，甲方對(duì)協(xié)議內(nèi)容無(wú)異議。委托人（甲方）簽字/蓋章：__________日期：______年____月____日管理人（乙方）蓋章：__________法定代表人或授權(quán)代表簽字：__________日期：____