全球銀行業(yè)展望報告資料來源：銀行財報“十五五”規(guī)劃建議為銀行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展舉旗定向化明顯，但得益于全球金融市場復蘇，非息收入帶動凈利潤規(guī)模反彈；中國經(jīng)濟金融政策持續(xù)調(diào)整，銀行業(yè)經(jīng)營環(huán)境不確定性增加，競爭邏輯由外延擴張轉(zhuǎn)為內(nèi)涵增長，非息收入快速增長和經(jīng)營成本壓降成為盈利增長驅(qū)動因素，資本向好勢頭，為銀行業(yè)經(jīng)營奠定良好的環(huán)境基礎(chǔ)。銀行業(yè)將錨定服務實體經(jīng)濟目年以來，國際環(huán)境復雜性、嚴峻性、不確定性上升，特朗普政府相關(guān)政策引發(fā)全球政經(jīng)格局深刻變化，關(guān)稅和投資壁壘沖擊全球產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈，影響國際貿(mào)面臨美國加征關(guān)稅帶來的貿(mào)易壓力，德國經(jīng)濟動力不足，法國政局動蕩，整體間的分化態(tài)勢明顯，發(fā)達經(jīng)濟體經(jīng)濟下行風險依然不容忽視，銀行規(guī)模增長面中國銀行研究院12026年中國銀行研究院22026年間下調(diào)至3.75%-4.00%；歐洲央行累計降息四次，存款機制利率、主要再融資中國銀行研究院32026年價情況調(diào)整貨幣政策，美聯(lián)儲可能采取漸進式降息路徑，歐央行將謹慎維持中式加息路徑。新興經(jīng)濟體貨幣政策繼續(xù)分化。在此背景下，全球利率、匯率市放寬拜登時期針對華爾街大型銀行的資本金提案；英國審慎監(jiān)管局推遲實施巴塞爾協(xié)議3.1版，保持與美國標準的一致性。放松銀行資本監(jiān)管有助于部分緩解銀行資本壓力，但會導致銀行盲目追逐高風險項目，增加其金融市場的不確定性和脆弱性。氣候風險監(jiān)管開歷史倒車。美國退出央行與監(jiān)管機構(gòu)綠色金融頭放緩，極大影響全球氣候行動，將對全球環(huán)境治理產(chǎn)生重大負中國銀行研究院42026年美國金融監(jiān)管機構(gòu)擬大幅放松商業(yè)銀美聯(lián)儲擬放寬拜登時期針對華爾街大型銀行的資本金提案。大部分大型銀行的整體資本要求將僅增加約3%至緩解銀行資本壓力，但可能削弱銀行體系的抗風險能英國審慎監(jiān)管局推遲實施巴塞爾協(xié)議護美國白宮管理和預算辦公室暫停消費英國審慎監(jiān)管局擬將銀行零售客戶存英國央行宣布放寬銀行家薪酬管理相關(guān)限制，并強化獎金發(fā)放與風險負責誤決策承擔責任，銀行也有年5月起對電子支付企業(yè)實施更嚴格要求支付企業(yè)將客戶資金與自有資金隔離存放，確保支付企業(yè)在破產(chǎn)情況下能夠全歐盟計劃出臺新的人工智能監(jiān)管措韓國金融監(jiān)督院擬加強由AI驅(qū)動的數(shù)字金融導致的網(wǎng)絡攻擊、海外黑客規(guī)范金融機構(gòu)業(yè)務范圍，提美國證券交易委員會啟動廢除氣候披候相關(guān)合規(guī)成本和法律風險美國貨幣監(jiān)理署宣布撤回大型金融機大幅放松金融機構(gòu)ESG監(jiān)經(jīng)營環(huán)境不確定性導致銀行業(yè)經(jīng)營壓力增加，資產(chǎn)規(guī)模擴張速度明顯放緩。預中國銀行研究院52026年比增速下降約0.6個百分點。美國經(jīng)濟增長放緩及特朗普政府帶來的政策不確定性使得美國銀行業(yè)更趨謹慎，風險偏好降低，資產(chǎn)擴張整體趨于保守。歐元區(qū)銀行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模小幅增長，歐元區(qū)經(jīng)濟緩慢復蘇，信貸需求減少。英國銀行力，主動退出資本消耗大、合規(guī)成本高、盈利空間有限的市場和業(yè)務，以提升美國銀行業(yè)受制于信貸需求疲軟，資產(chǎn)增長或繼續(xù)放緩；歐元區(qū)與英國銀行業(yè)貨幣政策的調(diào)整，規(guī)模擴張步伐明顯放緩。新興市場銀行業(yè)則在區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展升，零售業(yè)務逐漸成為歐元區(qū)金融機構(gòu)新的增長引擎中國銀行研究院62026年有所緩解，加之海外業(yè)務貢獻穩(wěn)定，整體利潤繼續(xù)保持高增。新興經(jīng)濟體銀行將依然保持正增長。從收入端看，非息收入增長潛力將進一步釋放；從成本端看，成本壓力緩解將成為重要利好因素。預計美國銀行業(yè)凈利潤保持增長，但資產(chǎn)質(zhì)量惡化和息差壓力可能拖累凈利潤增速。歐元區(qū)銀行業(yè)盈利更多依賴零售金融的擴張，凈利潤繼續(xù)修復但動能減弱。英國銀行業(yè)凈利潤低基數(shù)效應不再，或?qū)⒊霈F(xiàn)小幅下滑。澳大利亞銀行業(yè)盈利能力提升潛力有限，增速趨于平中國銀行研究院72026年銀行業(yè)風險特征將持續(xù)深刻演變，部分經(jīng)濟體銀行業(yè)不良貸款率有所上升。預率仍處于相對低位，但信用卡等領(lǐng)域不良貸款率劣變趨勢較為明顯；歐元區(qū)和英國銀行業(yè)經(jīng)營受經(jīng)濟增長疲軟帶來的不利影響較大，不良貸款率分別同比提至1.24%。部分經(jīng)濟體銀行業(yè)得益于良好的風險管理戰(zhàn)略和較強的緩、地緣政治擾動和技術(shù)快速演進等多重因素影響，銀行業(yè)風險暴露呈現(xiàn)“傳險，可能引發(fā)資產(chǎn)質(zhì)量壓力。歐元區(qū)銀行業(yè)信用風險預期仍將上升，俄烏沖突短期內(nèi)難以解決，疊加全球貿(mào)易摩擦和能源價格波動，給歐洲能源密集型與出口導向型企業(yè)帶來高不確定性。新興市場在利率波動、匯率調(diào)整和資本流動變化中，也需警惕外幣負債風險與償付壓力。除傳統(tǒng)風險外，銀行業(yè)更需關(guān)注快球銀行業(yè)資本監(jiān)管趨嚴，主要經(jīng)濟體為前瞻性應對資產(chǎn)質(zhì)量下行壓力，紛紛開啟針對銀行業(yè)風險緩沖能力的壓力測試，倒逼銀行業(yè)持續(xù)提升資本充足率。預中國銀行研究院82026年分點。新興經(jīng)濟體銀行業(yè)資產(chǎn)擴張規(guī)模較快，外源性資本補充受制于資本市場發(fā)展程度，資本充足率將有所下滑，馬來西亞和印度尼西亞銀行業(yè)資本充足率近期美國多家中小銀行披露信貸欺詐和壞賬問題。ZION銀行披露兩筆貸款共損失美國次級汽車貸款公司Tricolor以及汽車零部件公司FirstBrands先后破產(chǎn)倒閉，其未償兩家銀行資產(chǎn)端利率風險較低，負債端擠兌風險較低，短期內(nèi)引起銀行系統(tǒng)性風險的可能性不大，但不排除會有零星信用風險暴露。從負債端看，ZION和WAL更接近傳統(tǒng)區(qū)域性商業(yè)銀行，負債相對穩(wěn)定和分散，未保險存款占比分別為43%和50%，無息活期存款占比分別為32%和28%，與此前暴雷的硅谷銀行（SVB）和第一共和銀行（FRC）不同。SVB儲戶主要為初創(chuàng)企業(yè)和VC/PE基金，F(xiàn)R高。因此，ZION和WAL負債端并未出現(xiàn)擠兌，僅表現(xiàn)為股價下跌。從資產(chǎn)2024年末，ZION和WAL的資產(chǎn)規(guī)模分別為888億美元和809億美元，遠小于SVB和債券投資損益較小，因此兩家銀行資產(chǎn)端利率風險較低。此外，考慮到ZION和WAL涉及的潛在壞賬敞口較少，計提減值也分別僅占2024年利潤的13%和8%，整體而言對銀金融系統(tǒng)的脆弱性上升。中國銀行研究院92026年預計保持溫和上升趨勢。從資本來源看，隨著主要經(jīng)濟體銀行業(yè)盈利能力逐步回暖，息差壓力緩解、非息收入改善以及成本效率提升，銀行內(nèi)源性資本積累能力有所增強，留存收益將繼續(xù)成為支撐資本充足率的重要來源。大型銀行通過優(yōu)化股息政策、降低回購節(jié)奏、提升利潤留存率，將進一步增強資本韌性。以來，在全球經(jīng)濟增速放緩、地緣政治不確定性上升、部分西方國家鼓吹“去產(chǎn)業(yè)務，轉(zhuǎn)向投行、資產(chǎn)管理及交易撮合等輕資本、高附加值領(lǐng)域，將資源配置重點放在全球資產(chǎn)配置、資本市場服務和客戶資產(chǎn)運營上，全球化經(jīng)營的核擴大新興市場財富管理業(yè)務版圖；4月，瑞穗金融集團將位于荷蘭的瑞穗銀行歐洲公司和位于德國的瑞穗證券歐洲公司進行合并，提供更為全面的綜合化金融服務；6月，匯豐控股在墨西哥開設(shè)三家財富管理中心，將為匯豐卓越理財客戶提供全面的財富管理、私人銀行、投資、保險等服務；9月，三菱日聯(lián)在印度孟買成立全資證券子公司，瑞穗集團在中國成立法國巴黎銀行宣布已完成對匯豐銀行（德國）私人銀行業(yè)務的收購，合并后的全球銀行業(yè)海外布局將進一步壓縮傳統(tǒng)信貸業(yè)務及高資本占用的結(jié)構(gòu)性融資業(yè)中國銀行研究院102026年第一，匯豐控股在強化香港核心業(yè)務布局的同時，著力通過結(jié)構(gòu)優(yōu)化與品牌延續(xù)實權(quán)和整合效益的同時，仍重視恒生在本地零售與中小企業(yè)市場的品牌價值與第二，本次私有化安排，是匯豐控股在全球業(yè)務重組背景下進一步強化香港市場地財務穩(wěn)健性和市場投資者信心。從風險維度看，恒生銀行資產(chǎn)質(zhì)量有所劣變。截至2025潤68.8億港元，同比大幅下降超過30%。將恒生完全納入集團體系后，匯豐可統(tǒng)一信貸第三，全球銀行業(yè)正迎來以“結(jié)構(gòu)優(yōu)化與本地整合”為核心的新一輪國際化戰(zhàn)略調(diào)中國銀行研究院112026年二是新興市場將在全球布局中獲得更高戰(zhàn)略權(quán)重。亞太市場的經(jīng)濟增速、財富積累速度及開放政策將促使更多國際化銀行在當?shù)夭季重敻还芾碇行?、區(qū)域投行平臺、數(shù)字銀行和全球服務外包樞紐，競爭將從單純的市場存在轉(zhuǎn)向渠道深耕、客戶資產(chǎn)運營與本地監(jiān)管協(xié)調(diào)能力。三是發(fā)達市場將進入優(yōu)化存量、提升效率的階段。歐洲、北美的國際化銀行將加強資產(chǎn)負債表修復，通過剝離低回報業(yè)務、整合區(qū)域子公司、提升后臺運營效率等方式降低成本和資本占用，并來，隨著科技創(chuàng)新成為經(jīng)濟增長的新引擎，科創(chuàng)企業(yè)成為引領(lǐng)產(chǎn)業(yè)升級和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)優(yōu)化的新動力源。在此背景下，各國金融機構(gòu)圍繞科技企業(yè)全生命周期需已在新加坡、印度、美國、英國、澳大利亞、新西蘭、以色列、歐洲大陸、中托其全球網(wǎng)絡、跨境投行能力和風險管理體系，匯豐為初創(chuàng)企業(yè)提供覆蓋從種貸款、商業(yè)化支持等全鏈條服務，逐步形成具有國際影響力的創(chuàng)新企業(yè)服務體系。三菱日聯(lián)金融集團宣布設(shè)立約500億日元的股權(quán)基金，專注投資處于中后期發(fā)展階段的日本初創(chuàng)企業(yè)，重點支持涉及人工智能、半導體、生物醫(yī)藥、清更加重視科技金融在全球業(yè)務體系中的戰(zhàn)略地位。銀行將進一步向全球科技創(chuàng)前沿技術(shù)和跨國科創(chuàng)企業(yè)強化投行、資管與股權(quán)投資能力。更多國際大型銀行中國銀行研究院122026年子計算、清潔能源、生物科技、先進制造等戰(zhàn)略新興領(lǐng)域加大投入，通過IPO承銷、跨境并購咨詢、產(chǎn)業(yè)基金合作與知識產(chǎn)權(quán)融資，為科技企業(yè)構(gòu)建貫穿成賦能銀行業(yè)務場景。在前臺部門，基于檢索與問答的知識庫與智能客服快速落地，大量的客服和理財咨詢服務由人工智能承擔。在中臺部門，人工智能模型更精準地評估客戶的信用資質(zhì)，將信貸審批流程由數(shù)天壓縮至分鐘級。在后臺美國大型金融機構(gòu)相繼退出凈零銀行聯(lián)盟（NZBA），全球凈零排放金融版圖中國銀行研究院132026年加速重構(gòu)。美國華爾街六大金融機構(gòu)先后退出NZBA；四家加拿大大型銀行也宣布退出NZBA；緊接著，匯豐、巴克萊和瑞銀集團宣布退出NZBA。10月，該聯(lián)盟宣布停止運營并解散。除銀行外，大型資產(chǎn)管理公司也相繼退出凈零資普任期內(nèi)對全球銀行業(yè)競爭格局、全球綠色金融市場發(fā)展及全球氣候行動進展但從長期來看，弱化凈零轉(zhuǎn)型的金融機構(gòu)將喪失壓力，進一步放松凈零承諾并減少綠色金融領(lǐng)域資源投入，這將導致全球綠色金融市場發(fā)展受阻，各個細分市場面臨不同程度的沖擊。全球綠色債券發(fā)行和投資者信心受到一定沖擊，市場規(guī)模增長或有所放緩，碳市場流動性和市場有揮支持實體經(jīng)濟的重要作用，為勝利完成“十四五”主濟運行將延續(xù)向上向好勢頭，夯實銀行業(yè)經(jīng)營的良好環(huán)境基礎(chǔ)。銀行業(yè)將錨定服務實體經(jīng)濟目標，以自身高質(zhì)量發(fā)展助力經(jīng)濟高質(zhì)量月份，全國固定資產(chǎn)投資（不含農(nóng)戶）40.89萬億元，同比下降1.7%；社會消中國銀行研究院142026年強大國內(nèi)市場深入推進，仍將堅持擴大內(nèi)需這個戰(zhàn)略基點，大力提振消費、擴擴投資，統(tǒng)籌新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展與金融“五篇大文章”，為銀行展業(yè)創(chuàng)造空間。貿(mào)易將在相關(guān)政策的有力支持下整體向好，銀行業(yè)將穩(wěn)妥應對外部經(jīng)貿(mào)形勢變債發(fā)行保持合理節(jié)奏，推動經(jīng)濟向上向好；地方政府專項債券發(fā)行力度明顯加中國銀行研究院152026年政策將協(xié)同打出更加有力有效的政策組合拳，提振市場信心，鞏固經(jīng)濟內(nèi)生增同時，在持續(xù)發(fā)力的基礎(chǔ)上不斷優(yōu)化支出結(jié)構(gòu)，增強財政可持續(xù)性。貨幣政策適度寬松，持續(xù)營造適宜的貨幣金融環(huán)境，引導資金流向國家重大戰(zhàn)略、實體經(jīng)濟重點領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)。銀行業(yè)將緊跟財政貨幣政策導向，在保障利率水平合理和資金總量充裕的基礎(chǔ)上，有效滿足市場主體合理融資需求，不斷提升金金融監(jiān)管強化底線思維，嚴密織好金融安全網(wǎng)，為銀行業(yè)穩(wěn)健發(fā)展保駕護航。促發(fā)展方面，優(yōu)化金融租賃公司監(jiān)管評級體系，擴大金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)投資試點，保障銀行業(yè)綜合經(jīng)營行穩(wěn)致遠；引導銀行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展金融“五篇大頒布支持小微企業(yè)融資相關(guān)措施，優(yōu)化小微企業(yè)等市場主體的融資狀況；推動中國銀行研究院162026年第一，積極應對人口老齡化，以高質(zhì)量金融服務滿足群眾對美好養(yǎng)老生活的向往，事關(guān)國家穩(wěn)定發(fā)展和社會民生福祉，是深化金融供給側(cè)改革的重要舉措。2023年中央金策支持養(yǎng)老金融發(fā)展。2024年，人民銀行、金融監(jiān)管總局等部門印發(fā)《關(guān)于金融支持中第二，《通知》主要包括以下內(nèi)容：在擴大養(yǎng)老理財業(yè)務試點方面，一是加強養(yǎng)老司發(fā)行10年期以上，或最短持有期5年以上等長期限養(yǎng)老理財產(chǎn)品，能夠為銀發(fā)經(jīng)濟發(fā)機制、強化產(chǎn)品信息披露和風險提示、健全風險化解機制、統(tǒng)一平臺管理等內(nèi)容。第三，銀行業(yè)將圍繞相關(guān)領(lǐng)域深耕發(fā)力，彰顯責任擔當。截至2024年末，中國60歲及以上人口約3.1億人，占總?cè)丝诒戎剡_22%。截至2025年上半年末，中國銀行理財力，不斷豐富配套產(chǎn)品和服務。一是依托AI、大數(shù)據(jù)和數(shù)字化技術(shù)賦能業(yè)務發(fā)展，針對提升開戶質(zhì)量和繳存率，進一步推動個人養(yǎng)老金發(fā)中國銀行研究院172026年方面，推動金融業(yè)數(shù)據(jù)合規(guī)，促進中外資金融機構(gòu)金融業(yè)數(shù)據(jù)跨境流動更加高效規(guī)范；實施跨境金融服務便利化行動方案，加快建設(shè)上海國際金融中心；豐展示范區(qū)，促進兩岸經(jīng)貿(mào)融合；便利外匯資金結(jié)算，支持外貿(mào)穩(wěn)定發(fā)展。防風險方面，發(fā)布《商業(yè)銀行代理銷售業(yè)務管理辦法》，推動代銷業(yè)務規(guī)范有序；規(guī)范商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務管理，促進市場健康發(fā)展；推動商業(yè)銀行提高市場風險管理水平；加強金融消費者權(quán)益保護工作部署，引導行業(yè)積極踐行以人民為中心的價值取向（表3）。展望2026年，金融監(jiān)管將更安全，不斷提升金融監(jiān)管效能。在促發(fā)展層面，著力提升經(jīng)濟金融適配融資需求，促進經(jīng)濟社會持續(xù)健康發(fā)展。在擴開放層面，以更高標準、度支持推動擴大高水平對外開放，進一步健全跨境金融服務體系，豐富跨境金融產(chǎn)品和服務供給，不斷增強銀行業(yè)發(fā)展的動力和活力。在防風險方面守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風險底線，持續(xù)提升監(jiān)管能力，有效防范化解重點領(lǐng)域金融風險。同時，強化監(jiān)管整體合力，筑牢風險防控堅固屏障，為銀行業(yè)高質(zhì)金融監(jiān)管總局發(fā)布《金融租賃公司監(jiān)管評級辦法》，主要內(nèi)是合理調(diào)整評級要素；二是優(yōu)化監(jiān)管評級級次；三是完善評級流程，設(shè)定動態(tài)調(diào)整環(huán)節(jié)；四是強化評級結(jié)主要內(nèi)容：一是提出未來5年的綠色金融發(fā)展目標。二是提出加強重點領(lǐng)域的金融支持、完善綠色金融服務體系、推進資產(chǎn)組合和自身運營低碳轉(zhuǎn)型、增強金金融監(jiān)管總局發(fā)布《關(guān)于進一步擴大金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)點的通知》，主要內(nèi)容：一是將金融資產(chǎn)投資公司股權(quán)投資范圍擴大至試點城市所在省份。二是支持符合中國銀行研究院182026年條件的商業(yè)銀行發(fā)起設(shè)立金融資產(chǎn)投資公司。三是支金融監(jiān)管總局從加強科技金融服務機制、產(chǎn)品體系、專業(yè)能力和風金融監(jiān)管總局圍繞金融體制機制改革、增強重點領(lǐng)域金融供給、做發(fā)布《支持小微企業(yè)融資的若干措施》，主要加融資供給、降低綜合融資成本、提高融資效率、提從優(yōu)化普惠金融服務體系、鞏固提升普惠信貸體系和能力、加強普惠保險體系建設(shè)、組織保障等方面提出局款經(jīng)辦機構(gòu)發(fā)放的個人消費貸款（不含信用卡）中實際用于消費，且貸款經(jīng)辦機構(gòu)可通過貸款發(fā)放賬戶等金融監(jiān)管總局包括穩(wěn)步擴大養(yǎng)老理財產(chǎn)品試點、不斷完善養(yǎng)老理財產(chǎn)品設(shè)計、探索提供多樣化養(yǎng)老金融服務、持續(xù)完善內(nèi)部管理機制、積極支持養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)發(fā)展、切實加強風發(fā)布《促進和規(guī)范金融業(yè)數(shù)據(jù)跨境流動合規(guī)指明確數(shù)據(jù)出境的具體情形和可跨境流動的數(shù)據(jù)項清發(fā)布《上海國際金融中心進一步提升跨境金融利化行動方案》，從提高跨境結(jié)算效率、優(yōu)化匯率避險服務、強化融資服務、加強保險保障、完善綜合金金融監(jiān)管總局發(fā)布《關(guān)于銀行業(yè)保險業(yè)支持福建建設(shè)兩岸融示范區(qū)的若干措施》，推進兩岸銀行業(yè)保險業(yè)融合發(fā)中國銀行研究院192026年展的通知》，從擴大跨境貿(mào)易高水平開放試點地區(qū)范圍、拓寬跨境貿(mào)易高水平開放試點軋差凈額結(jié)算業(yè)務種類、簡化優(yōu)質(zhì)跨國公司經(jīng)常項目資金集中收付和軋金融監(jiān)管總局發(fā)布《商業(yè)銀行代理銷售業(yè)務管理辦法》，從銷售管理、代銷產(chǎn)品存續(xù)期管理和監(jiān)督管理等方面做金融監(jiān)管總局融服務質(zhì)效的通知》，從強化商業(yè)銀行管理責任、明確準入要求、規(guī)范業(yè)務定價機制、細化自主風控要求金融監(jiān)管總局發(fā)布《商業(yè)銀行市場風險管理辦法》，主要內(nèi)是明確市場風險定義、二是強調(diào)完善市場風險治理架金融監(jiān)管總局發(fā)布《金融機構(gòu)消費者權(quán)益保護監(jiān)管評價辦法及調(diào)整評價范圍、優(yōu)化評價要素、完善評價程序、強保險業(yè)、證券業(yè)和基金業(yè)運行整體穩(wěn)健，與銀行業(yè)共同營造良好的金融行業(yè)環(huán)等業(yè)態(tài)將呈現(xiàn)健康向上的發(fā)展態(tài)勢，各類金融機構(gòu)專注主業(yè)、完善治理、錯位發(fā)展。保險業(yè)發(fā)揮經(jīng)濟減震器和社會穩(wěn)定器功能，逐步形成保障全面、資產(chǎn)配置均衡和償付能力充足的高質(zhì)量發(fā)展體系，守護人民美好生活。資本市場制度的包容性、適應性不斷提升，投資和融資相協(xié)調(diào)的資本市場功能更加健全，推中國銀行研究院202026年動證券、基金機構(gòu)對標政策導向，進一步提升專業(yè)服務能力，不斷完善產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和布局，貼合廣大客戶實際需求扎實做好業(yè)績，從而更好地服務新質(zhì)生產(chǎn)力保障通暢的貨幣政策傳導。在支持建設(shè)強大國內(nèi)市場、提振消費、擴大有效投資，支持建設(shè)現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系、發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力等領(lǐng)域有望實現(xiàn)較高增速。預銀行凈息差為1.42%，環(huán)比持平，凈息差下降趨勢已有所業(yè)銀行新發(fā)放貸款定價仍在低位，存貸款兩端利率同步下行推動凈息差收窄趨解，主要影響因素包括：一是銀行業(yè)資產(chǎn)重定價影響趨弱，疊加定期存款到期中國銀行研究院212026年等因素，有望實現(xiàn)存貸款量價平衡。二是規(guī)范市場競爭秩序，商業(yè)銀行將推動核心負債成本下行。三是宏觀經(jīng)濟鞏固企穩(wěn)復蘇態(tài)勢，居民和企業(yè)資產(chǎn)負債表戶，穩(wěn)妥壓降獲客成本、營銷成本以及運營個百分點。多年來，中國銀行業(yè)高度重視信用風險管理，資產(chǎn)質(zhì)量整體向好。中國銀行研究院222026年商業(yè)銀行整體資本充足率將持續(xù)處于健康水平。預計資本充足率將保持在中國式現(xiàn)代化的物質(zhì)技術(shù)基礎(chǔ)，中國銀行業(yè)大力發(fā)展科技金融，全面支持現(xiàn)代容契機，支持科創(chuàng)債發(fā)行常態(tài)化，“投貸債科技特色支行覆蓋科技資源集中區(qū)域，數(shù)字化工具破解輕資產(chǎn)企業(yè)融資難題。展望2026年，銀行業(yè)科技金融將深化“科技—產(chǎn)業(yè)—金融”的良性循環(huán)，支持提升優(yōu)化傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)、培育壯大新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)，促進服務業(yè)優(yōu)質(zhì)高效發(fā)展。信貸資源將進一步向人工智能、低空經(jīng)濟等新賽道傾斜，助力新質(zhì)生產(chǎn)力加速培育。投貸聯(lián)動、AIC股權(quán)投資等綜合經(jīng)營將聚焦支持科技自立自強，投早投小投硬科技。預計科技型中小企業(yè)貸款余額同比增速將保持在2中國銀行研究院232026年銀行業(yè)將拓展前沿技術(shù)的使用范圍，依托衛(wèi)星遙感、數(shù)字孿生等技術(shù)，持續(xù)優(yōu)化環(huán)境風險量化，不斷提升綠色融資對傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級，特別是中小微企業(yè)戶授信小于500萬元的農(nóng)戶經(jīng)營性貸款余額9.92萬億元，前三季度增加3465模式，不斷加大資源投入，加快建立對民營和中小微企業(yè)敢貸愿貸能貸會貸長效機制，全面加強民營小微、鄉(xiāng)村振興以及民生就業(yè)等領(lǐng)域的金融服務，持續(xù)目標，深耕布局養(yǎng)老金金融、養(yǎng)老服務金融以及養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)金融等領(lǐng)域，加力服務多層次、多支柱養(yǎng)老保障體系發(fā)展，強化對銀發(fā)經(jīng)濟的融資支持，為各類客中國銀行研究院242026年群提供高品質(zhì)、多樣化的養(yǎng)老金融產(chǎn)品和配套服務，最終推動養(yǎng)老金融加快發(fā)快金融業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，高質(zhì)量服務數(shù)字經(jīng)濟和促進數(shù)實融合，對于建設(shè)金融強國、鞏固和拓展中國數(shù)字經(jīng)濟優(yōu)勢具有重要意義。近年來，中國數(shù)字金融蓬勃融服務，不斷完善數(shù)字金融治理，各銀行機構(gòu)將進一步結(jié)合自身實際推動數(shù)字金融業(yè)務蓬勃發(fā)展，強化數(shù)字技術(shù)和數(shù)據(jù)要素的核心驅(qū)動作用，提升金融服務數(shù)字化和智能化水平，以針對性產(chǎn)品和服務助力數(shù)字經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)發(fā)展，持續(xù)塑造經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的新動能、新優(yōu)勢，預計全年數(shù)字經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)貸款增速將高于全“十五五”時期是中國基本實現(xiàn)社會主義現(xiàn)代化夯實基礎(chǔ)、全面發(fā)力的關(guān)融合化方向，加快建設(shè)制造強國、質(zhì)量強國等，構(gòu)建以先進制造業(yè)為骨干的現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系。作為中國金融體系的核心力量，銀行業(yè)既是資金配置的樞紐，強基增效的關(guān)鍵階段。傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)有待高端化轉(zhuǎn)型，新興產(chǎn)業(yè)加速集群化發(fā)展，未來產(chǎn)業(yè)需前瞻布局，服務業(yè)與制造業(yè)、現(xiàn)代農(nóng)業(yè)深度融合趨勢明顯。這既為中國銀行研究院252026年銀行業(yè)帶來了廣闊的服務空間，也提出了更高的轉(zhuǎn)型要求。面對復雜多變的經(jīng)濟形勢、產(chǎn)業(yè)發(fā)展的多元化需求以及金融改革的深化要求，銀行業(yè)必須突破傳系囊括了傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)、新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)。其中，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)作為制造業(yè)基本盤需實現(xiàn)提質(zhì)升級，礦業(yè)、冶金、化工、機械、造船等行業(yè)要鞏固全球分工競爭力；新興產(chǎn)業(yè)如新能源、新材料、航空航天等將形成集群發(fā)展；未來產(chǎn)業(yè)如量子科技、具身智能、核聚變、生物制造等需前瞻布局。同時，服務業(yè)擴能提質(zhì)強原始創(chuàng)新和關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)，推動科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新深度融合。特別是未來中國將聚焦集成電路、工業(yè)母機、基礎(chǔ)軟件等關(guān)鍵領(lǐng)域的技術(shù)突破，完善“十五五”時期，中國將積極穩(wěn)妥推進和實現(xiàn)碳達峰。通過實施碳排放總量和強度雙控制度，深入實施節(jié)能降碳改造。發(fā)展分布式能源，建設(shè)零碳工廠和園區(qū)。其中，產(chǎn)業(yè)綠色轉(zhuǎn)型需要加大對環(huán)保、節(jié)能等綠色產(chǎn)業(yè)的投入，推動高碳行業(yè)的低碳改造。應鏈重構(gòu)挑戰(zhàn)，產(chǎn)業(yè)鏈自主可控成為重要目標。中國現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)將支中國銀行研究院262026年將形成涵蓋傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)、新興產(chǎn)業(yè)和未來產(chǎn)業(yè)的多元健康的產(chǎn)業(yè)體系?，F(xiàn)代化產(chǎn)都有著前期投入高、技術(shù)迭代周期長、市場培育慢等特點，資金回報周期往往長達數(shù)年甚至更久，且收益不確定性較強。這就需要容錯率更高的耐心資本與長期資本。特別是對于市場化尚不成熟的未來產(chǎn)業(yè)，從技術(shù)研發(fā)到產(chǎn)品落地再到實現(xiàn)盈利，需持續(xù)資金注入，產(chǎn)業(yè)引導基金等長期資金就成為這類產(chǎn)業(yè)的重等多為輕資產(chǎn)運營，核心價值集中在專利、數(shù)據(jù)、碳配額、技術(shù)配方等無形資產(chǎn)上，缺乏傳統(tǒng)融資所需的廠房、設(shè)備等固定資產(chǎn)抵押物，這使其金融需求突或是依托碳排放權(quán)配額獲取綠色信貸支持。這就要求金融領(lǐng)域構(gòu)建適配無形資模式、市場監(jiān)管規(guī)則，推動量子科技、生物制造、氫能蓋不同產(chǎn)業(yè)以及同一產(chǎn)業(yè)不同發(fā)展階段的企業(yè)，融資需求差異極大，綜合融資需求凸顯。處于初創(chuàng)期的科創(chuàng)企業(yè)適合股權(quán)融資，成長期的制造業(yè)企業(yè)需要中長期信貸支持，成熟期的龍頭企業(yè)可能有發(fā)債、跨境融資等需求。單一標準化中國銀行研究院272026年化轉(zhuǎn)型時，面臨設(shè)備更新、技術(shù)改造等資金需求，例如傳統(tǒng)鋼鐵企業(yè)進行超低排放改造，需要專項貸款支持其購置環(huán)保設(shè)備。未來產(chǎn)業(yè)如量子科技、腦科學等，處于探索階段，風險極高，亟需風險投資、私募股權(quán)基金等資本介入，同時還需要配套的風險對沖金融工具。在產(chǎn)業(yè)鏈層面，核心企業(yè)上下游的中小配套企業(yè)，有基于應收賬款的供應鏈金融需求，需要金融機構(gòu)打通產(chǎn)業(yè)鏈數(shù)據(jù)，品供給?，F(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系以科技創(chuàng)新為引領(lǐng)。應針對科技創(chuàng)新領(lǐng)域，加強“科成果轉(zhuǎn)化引入耐心資本。支持高水平科技自立自強，對突破關(guān)鍵核心技術(shù)的企業(yè)，開通融資綠色通道，加大首臺（套）裝備、首批次材料的金融支持。推動傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)升級，推廣技改升級貸、智能工廠建設(shè)專項融資，發(fā)揮融資租融資融體系需要產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同支撐。銀行業(yè)可以鏈主企業(yè)為核心，構(gòu)建核心企業(yè)及配套解決中小配套企業(yè)融資難問題。運用區(qū)塊鏈技術(shù)實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈信息共享，提升應支持鏈主企業(yè)聚焦上下游開展整合并購，提升產(chǎn)業(yè)鏈韌性。三是隨借隨還。探索推廣創(chuàng)新積分制，將企業(yè)研發(fā)投入、專利數(shù)量等納入授信評價用大數(shù)據(jù)技術(shù)整合企業(yè)工商、稅務、專利等多維度信息，建立精準的客戶畫像中國銀行研究院282026年整合融資、結(jié)算、理財?shù)裙δ?，提升服務效極接入全國中小微企業(yè)資金流信用信息共享平臺，打破信息壁壘，破解銀企信息不對稱難題。重點積累新能源、高端裝備等領(lǐng)域的行業(yè)數(shù)據(jù)，提升對新興產(chǎn)早處置。針對科技型企業(yè)、綠色企業(yè)等特殊領(lǐng)域，開發(fā)專屬風控模型，將技術(shù)成熟度、碳減排效益等納入風險評估指標。加強金融科技在反欺詐、反洗錢等合地方政府，深入企業(yè)一線對接融資需求，建立專屬服務方案。參與政府產(chǎn)業(yè)銀行業(yè)對現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)的支持效應。式。銀行可為企業(yè)提供過橋貸款、并購融資，證券公司協(xié)助企業(yè)上市融資、發(fā)行債券，保險公司通過科技保險、綠色保險為企業(yè)提供風險保障。完善長期資金對接機制，引導保險資金、社?；鸬乳L線資金參與產(chǎn)業(yè)投資，為未來產(chǎn)業(yè)培育提供耐心資本。三是推動區(qū)域與行業(yè)協(xié)規(guī)劃的重點產(chǎn)業(yè)集群，組建行業(yè)專屬服務團隊，提升專業(yè)服務能力。加強與科近年來，中國持續(xù)實施擴大內(nèi)需戰(zhàn)略，國內(nèi)需求對經(jīng)濟增長的主引擎作用持續(xù)鞏固，國內(nèi)國際雙循環(huán)格局加快形成。值得關(guān)注的是，消費不足仍是當前中國銀行研究院292026年制約國內(nèi)大循環(huán)的突出卡點堵點，也是擴大內(nèi)需、提升人民生活質(zhì)量和水平的重要潛力所在。從市場基礎(chǔ)和發(fā)展?jié)摿矗笆逦濉睍r期，中國將圍繞促進形成更多由內(nèi)需主導、消費拉動、內(nèi)生增長的經(jīng)濟發(fā)展模式，持續(xù)增強發(fā)展動力和社會活力。一方面，中國具備超大規(guī)模市場優(yōu)勢，人口基數(shù)大，穩(wěn)居全球第二大消費市場。另一方面，居民收入水平穩(wěn)步提升，消費市場潛力有望進一步釋放。銀行業(yè)是消費擴張與結(jié)構(gòu)升級的重要支撐力量，通過資金供給、金融創(chuàng)引領(lǐng)、標準升級、新技術(shù)應用，推動商品消費擴容升級，打造一批帶動面廣、展的意見》提出，服務消費的新增長點，包括餐飲住宿、家政服務、養(yǎng)老托育數(shù)字、綠色、健康等新型消費。從發(fā)展趨勢來看，中國服務消費整體上穩(wěn)步增長，服務消費規(guī)模及其占總消費的比重均逐年提高。從國際歷史比較來看，中國目前的服務消費水平相較于中國的國民收入水平和發(fā)展階段而言略顯滯后，銀行業(yè)是支持服務消費發(fā)展的主力軍，堅持促消費與惠民生相結(jié)合，加大對服務消費重點領(lǐng)域信貸支持力度，結(jié)合服務消費具體場景和特點，提供個性在多類場景中的消費金融需求將呈現(xiàn)體系化、多層次增長趨勢。一是日常生活類場景如餐飲住宿、家政到店服務持續(xù)增長，消費者對小額高頻的即時支付、中國銀行研究院302026年消費墊付與短期分期需求增加。二是文旅、體育、演藝等體驗型消費場景快速興起，跨區(qū)域出行、賽事觀演、沉浸式游娛等高客單價消費推動旅游分期、度等民生服務場景支出周期長、金額大，居民在醫(yī)療支付《建議》指出，“健全綠色消費激勵機制，推廣綠色低碳生活方式”。圍繞案》，系統(tǒng)設(shè)計了促進綠色消費的制度政策體系，包括全面促進重點領(lǐng)域消費綠色轉(zhuǎn)型、強化綠色消費科技和服務支撐、建立健全綠色消費制度保障體系、商業(yè)銀行在深化金融改革、促進綠色消費方面發(fā)揮重要作用。在國家持續(xù)期銀行業(yè)將在多個綠色場景中迎來實質(zhì)性的需求增長機遇。一是隨著綠色建筑綠色住房抵押貸款、綠色家裝改造貸等中長期綠色資金需求將持續(xù)擴大。二是綠色智能家電更新需求釋放，節(jié)能空調(diào)、節(jié)水洗衣機、智能家居等產(chǎn)品替換頻率加快，將帶動家電領(lǐng)域小額分期、綠色家電專項消費等高頻需求增長。三是新能源汽車滲透率快速上升，車輛購買、充電設(shè)施配套、后續(xù)使用服務等領(lǐng)域?qū)⑿纬煞€(wěn)定的大額購置資金需求、相關(guān)配套服務的支付與保障需求，為銀行業(yè)帶來可持續(xù)增長空間。四是隨著國家鼓勵個人參與碳減排、綠色積分、碳足跡記錄等機制逐步完善，居民在綠色出行、綠色購物、節(jié)能行為等方面，將形成中國銀行研究院312026年月，商務部《關(guān)于支持國際消費中心城市培育建設(shè)的若干措施》提出，為支持上海市、北京市、廣州市、天津市、重慶市加快國際消費中心城市培育建設(shè)，制定包括積極推進首發(fā)經(jīng)濟、優(yōu)化入境政策和消費環(huán)境、更好發(fā)揮免稅店和離境退稅政策作用、辦好各類大型消費促進活動、推動商貿(mào)流通高質(zhì)量發(fā)展、促銀行業(yè)在支持入境消費方面具有獨特優(yōu)勢。隨著國家加快培育國際消費中來顯著機遇。一方面，入境游客數(shù)量與消費規(guī)模持續(xù)快速增長，大量跨境交易需求將進一步推升跨境支付與結(jié)算的規(guī)模，包括景區(qū)、交通、零售、住宿等多場景下的即時跨境支付、跨境清算與費用結(jié)算需求。另一方面，隨著入境消費場景更加多元化，外籍游客在住宿、購物、文旅體驗等情境中，對外幣現(xiàn)鈔兌換、外幣賬戶管理等服務的需求顯著上升，特別是在高流量消費地和國際化商順應擴大內(nèi)需和提升居民消費率的政策導向，持續(xù)優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，增強消費金融供給能力。政策層面可完善消費金融支持政策框架，引導金融資源更多流向消費領(lǐng)域。商業(yè)銀行應結(jié)合數(shù)字化轉(zhuǎn)型契機，加快智能化消費金融體系建設(shè)，充分利用大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等技術(shù)提升客戶識別、風險定價和產(chǎn)品匹配能力，為居民提供線上化、即時化、多場景的消費信貸服務。同時，鼓勵銀行通過聯(lián)合電商平臺、汽車廠商、教育醫(yī)療機構(gòu)等外部合作伙伴，嵌入消費場中國銀行研究院322026年時期，消費升級方向更加多元，服務消費、綠色消費、入境消費等新興領(lǐng)域增長勢頭強勁，金融資源配置效率成為推動消費結(jié)構(gòu)優(yōu)化的關(guān)鍵。為此，銀行可重點從消費金融服務角度發(fā)力：一是加大對重點消費領(lǐng)域的消費信貸供給，圍繞教育、醫(yī)療、養(yǎng)老托育、文化體育、居住服務等高需求領(lǐng)域，推出期限更靈活、門檻更合理、貼合細分場景的消費金融產(chǎn)品，提升金融可得性與覆蓋面。二是豐富綠色消費金融產(chǎn)品體系，推動綠色家電更新、綠色出行、綠色家居改造等場景的消費信貸擴面提質(zhì)，通過優(yōu)惠利率、綠色標簽識別等方式引導居民向綠色、低碳、品質(zhì)化消費升級。三是完善入境消費金融服務，持續(xù)提升外幣支付、外卡受理、便捷換匯、外籍人士賬戶服務水平，增強入境游客在文旅、交通、零售等消費場景中的支付便利性。四是推動消費金融的數(shù)字化、智能化發(fā)展，運用大數(shù)據(jù)與人工智能提升消費者信用評估與產(chǎn)品匹配能力，拓展線上品質(zhì)型消費中的資金需求。通過進一步豐富、優(yōu)化消費金融供給體系，增強金為確保消費金融健康可持續(xù)發(fā)展，銀行業(yè)應強化風險管理與制度建設(shè)，構(gòu)建穩(wěn)健、高效、透明的消費金融治理體系。進一步完善個人征信體系和數(shù)據(jù)風控模型，利用大數(shù)據(jù)分析、行為畫像和人工智能算法精準識別客戶信用水平和還款能力，防范過度借貸與惡意逃債風險。監(jiān)管部門應加強跨機構(gòu)、跨平臺風險信息共享，建立全國統(tǒng)一的消費金融風險監(jiān)測與預警系統(tǒng)，及時發(fā)現(xiàn)潛在系統(tǒng)性風險苗頭。強化對新型消費金融產(chǎn)品的行為監(jiān)管與信息披露要求，防止不當營中國銀行研究院332026年銷和資金濫用。此外，消費者教育與權(quán)益保護也需進一步強化。完善消費者投業(yè)態(tài)不斷涌現(xiàn)，經(jīng)貿(mào)大國地位進一步鞏固。一是服務貿(mào)易、綠色貿(mào)易、數(shù)字貿(mào)建設(shè)走實走深。共建“一帶一路”始終堅持共商共建共享的原則，150多個國“十四五”以來，中國外資準入負面清單條目持續(xù)縮減，制造業(yè)領(lǐng)域準入限制已全部“清零”，增值電信、生物技術(shù)等服務業(yè)領(lǐng)域開放試點有序開展，持續(xù)吸收外資已超過7000億美元的預期目標，累計新設(shè)外資企業(yè)22.9萬家。隨著中國高水平對外開放步伐加快，合作共贏局面持續(xù)拓展，超大規(guī)模市場、完備產(chǎn)供鏈和創(chuàng)新活力等優(yōu)勢不斷吸引跨國企業(yè)投資中國、深耕中國。四是自由貿(mào)易試驗區(qū)建設(shè)持續(xù)推進。截至2024年末，中國自貿(mào)試驗區(qū)總數(shù)增加到22個，中國銀行研究院342026年第一大結(jié)算貨幣、全球第二大貿(mào)易融資貨幣、第三大支付貨幣，在國際貨幣基金組織特別提款權(quán)（SDR）貨幣籃子中的權(quán)重位列第三《建議》明確提出要“高質(zhì)量共建‘一帶一路’”。以共商共建共機制、中國-中東歐合作機制、RCEP機制等區(qū)域合作方興未亞歐貿(mào)易“黃金通道”，為中國與歐洲各國互通有無、互支持。經(jīng)濟貿(mào)易新格局與國內(nèi)統(tǒng)一大市場、國內(nèi)國際雙循環(huán)新發(fā)展格局等，形RCEP區(qū)域合作、金磚國家、中歐合作與中非合作等機制，以金融力量助推中國對外投資貿(mào)易的發(fā)展。展望“十五五”期間，全球形勢或更設(shè)高水平對外開放建設(shè)面臨的外部壓力加大，中資銀行將保持國際化經(jīng)營戰(zhàn)略議》指出要“推動市場多元化和內(nèi)外貿(mào)一體化，優(yōu)化升級貨物貿(mào)易，拓展中間緊密程度不斷提升。此外，中資企業(yè)通過海外投資、并購、設(shè)立分支機構(gòu)等方中國銀行研究院352026年益多樣化，不僅有跨境結(jié)算、貿(mào)易融資、供應鏈金融、匯率風險管理等傳統(tǒng)金融需求，還在外貿(mào)新業(yè)態(tài)發(fā)展、供應鏈管理、投資建廠、資金運作、員工管理等場景中衍生出更復雜的新型金融需求，亟需更具專業(yè)性的跨境金融服務，給間?！督ㄗh》明確指出“實施自由貿(mào)易試驗區(qū)提升戰(zhàn)略，高標準建設(shè)海南自由升戰(zhàn)略的意見》，對自由貿(mào)易試驗區(qū)建設(shè)工作作出系統(tǒng)部署，實現(xiàn)科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新深度融合，現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)集群能級躍升，新質(zhì)生產(chǎn)力加快發(fā)展，打造開放層次更高、營商環(huán)境更優(yōu)、輻射作用更強的改革開放新高地。銀行支持自由貿(mào)易試驗區(qū)全產(chǎn)業(yè)鏈創(chuàng)新發(fā)展，為開放型經(jīng)濟培育新動能存在廣闊發(fā)展空間。一品需求旺盛，為銀行拓展科創(chuàng)信貸資產(chǎn)提供了核心增長點。另一方面，隨著現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)集群的能級躍升，企業(yè)需求從單一信貸轉(zhuǎn)向綜合化的鏈式金融服務。圍繞自貿(mào)區(qū)核心企業(yè)及其上下游中小微企業(yè)，全產(chǎn)業(yè)鏈的資金流管理及融資需求中國銀行研究院362026年EF賬戶57個，境外機構(gòu)開立EF賬戶66個。展望“十五五”期間，自由貿(mào)易試驗區(qū)將加大在科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新等方面的投入，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級和新經(jīng)濟業(yè)隨著人民幣在國際貿(mào)易中接受度提高，實體企業(yè)利用人民幣降低匯兌成本、規(guī)避匯率風險的意愿顯著增強，催生了對跨境雙向人民幣資金池、跨境貿(mào)易融資及跨境供應鏈金融的強勁需求。資本市場的雙向開放使得境外機構(gòu)投資者對人民幣資產(chǎn)的配置規(guī)模擴大，為銀行業(yè)帶來了跨境托管、支付清算及匯率與利率功能，市場對金融基礎(chǔ)設(shè)施的安全性和時效性要求逐漸提高。數(shù)字人民幣在跨境領(lǐng)域的應用探索，為銀行業(yè)開辟了數(shù)字錢包、智能合約支付及多邊央行數(shù)字成為人民幣清算行，深度參與跨境人民幣基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，積極創(chuàng)新離岸人民幣“加快建設(shè)上海國際金融中心”“鞏固提升香港國際金融、航運、貿(mào)易中心地位”，這是上海國際金融中心建設(shè)任務首次被列入國家五年規(guī)劃，標志著上?？旖ㄔO(shè)金融強國，增強上海國際金融中心的競爭力和影響力，鞏固提升香港國際金融中心地位。強大的國際金融中心要求金融機構(gòu)不斷集聚、金融產(chǎn)品和服務不斷豐富、金融基礎(chǔ)設(shè)施不斷完善。其中，金融機構(gòu)是國際金融中心建設(shè)的核心動力，通過促進全球資本流動、提升金融市場深度和廣度、推動金融創(chuàng)新中國銀行研究院372026年以及加強風險管理，持續(xù)推動國際金融中心邁向新高度。體系的核心組成部分，大型銀行在全球范圍擁有廣泛布局，對強化上海、香港期，銀行業(yè)將充分發(fā)揮全球化、綜合化特色優(yōu)勢，提供高效的金融服務、拓展跨境金融業(yè)務、引進和培養(yǎng)國際化金融人才，以及積極應用金融科技等方式，助力國際金融中心建設(shè)邁向更高能級，服務實體經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展，為建設(shè)強大創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務，加強對相關(guān)項目風險管理的能力，包括國別風險、信用風險和操作風險等，以滿足各國對于融資、支付、投資和風險管理的需求。在金融服務體系，提升跨境支付、結(jié)算、融資的便利性，重點服務貿(mào)易及供應鏈融資、財資中心綜合服務、現(xiàn)金管理、跨區(qū)域結(jié)算和資金交易等需求，打造中資企業(yè)海外拓展的綜合金融服務方案。尤其是針對服務貿(mào)易發(fā)展，商業(yè)銀行應推出適應服務貿(mào)易特點的金融服務，運用貿(mào)易金融、股權(quán)投資等多元化金融工中國銀行研究院382026年略，構(gòu)建與特色產(chǎn)業(yè)集群相匹配的金融生態(tài)。圍繞自貿(mào)區(qū)重點產(chǎn)業(yè)，通過供應鏈金融覆蓋上下游中小微企業(yè)，在全產(chǎn)業(yè)鏈的補鏈、固鏈、強鏈中拓展優(yōu)質(zhì)客戶，助力產(chǎn)業(yè)集群能級提升。推動服務模式由單一授信向鏈式生態(tài)轉(zhuǎn)型，將金融服務深度嵌入產(chǎn)業(yè)鏈交易場景，切實以金融活水助力自貿(mào)區(qū)構(gòu)建具有國際競四是推進人民幣國際化業(yè)務發(fā)展。銀行業(yè)應深度參與CIPS系統(tǒng)建設(shè)，建設(shè)自主可控的人民幣跨境支付體系，持續(xù)完善清算服務網(wǎng)絡，支持擴大人民幣在對外貿(mào)易及投資中的使用。支持境內(nèi)外金融市場互聯(lián)互通，豐富人民幣跨境投融資、交易支付、風險管理等方面的產(chǎn)品體系，增強外資持有和使用人民幣資產(chǎn)的意愿。持續(xù)完善離岸人民幣市場建設(shè)，豐富離岸市場人民幣投資和風險提供強大助力。不斷強化金融機構(gòu)聚集，打造總部型經(jīng)濟。更多銀行機構(gòu)在上海開設(shè)分支機構(gòu)，吸引保險、證券、資管等不同類型金融機構(gòu)落戶，帶動金融專業(yè)人才和資金流入，持續(xù)提升上?？偛拷?jīng)濟能級，打造金融對外開放的橋頭堡。持續(xù)豐富金融產(chǎn)品供給，創(chuàng)新激發(fā)金融市場活力。豐富銀團、結(jié)構(gòu)化融資等高端信貸產(chǎn)品供給，完善現(xiàn)金管理、跨境資金池等支付清算類產(chǎn)品體系，大力發(fā)展資產(chǎn)管理、資產(chǎn)證券化、衍生品交易等創(chuàng)新產(chǎn)品。全方位支持金融基礎(chǔ)設(shè)施高質(zhì)量發(fā)展。推動支付清算、要素交易平臺、證券交易所、大宗商品交易平臺、登記托管、征信等各類金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，不斷提升上海金融市場服務能級，鞏固提升香港國際金融中心地位。深度參與多邊央行數(shù)字貨幣橋項目，探索資產(chǎn)數(shù)字化創(chuàng)新，為其他國家和地區(qū)央行數(shù)字貨幣開發(fā)與數(shù)字人民幣跨境中國銀行研究院392026年“三農(nóng)”問題是關(guān)系國計民生的根本性問題。習近平總書記指出：“強國必先強農(nóng)，農(nóng)強方能國強。”黨的十八大以來，黨中央堅持把解決好“三農(nóng)