2026年證券從業(yè)模擬題及答案考試時(shí)長(zhǎng)：120分鐘滿分：100分試卷名稱：2026年證券從業(yè)模擬題及答案考核對(duì)象：證券從業(yè)資格考試應(yīng)試人員題型分值分布：-判斷題（20分）-單選題（20分）-多選題（20分）-案例分析（18分）-論述題（22分）總分：100分---一、判斷題（共10題，每題2分，總分20分）1.證券公司從事證券自營(yíng)業(yè)務(wù)，其自營(yíng)規(guī)模不得超過(guò)凈資本的200%。2.證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中，定向資產(chǎn)管理計(jì)劃的客戶可以是機(jī)構(gòu)投資者。3.證券發(fā)行人的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員在任期內(nèi)的首次公開(kāi)發(fā)行股票，屬于非公開(kāi)發(fā)行。4.證券交易所以集合競(jìng)價(jià)方式產(chǎn)生開(kāi)盤(pán)價(jià)，集合競(jìng)價(jià)階段不允許撤單。5.證券公司融資融券業(yè)務(wù)中，保證金比例不得低于150%。6.證券公司債券的發(fā)行利率不得超過(guò)同期銀行間市場(chǎng)同業(yè)拆借利率的20%。7.證券公司內(nèi)部控制制度應(yīng)當(dāng)明確各部門(mén)的職責(zé)權(quán)限，并定期進(jìn)行評(píng)估。8.證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，可以接受單一客戶委托資產(chǎn)低于100萬(wàn)元人民幣的委托。9.證券公司私募基金管理人資格申請(qǐng)，需滿足注冊(cè)資本不低于1億元人民幣。10.證券公司證券自營(yíng)業(yè)務(wù)中，可以投資于未上市企業(yè)股權(quán)。二、單選題（共10題，每題2分，總分20分）1.下列哪種金融工具不屬于證券公司自營(yíng)業(yè)務(wù)的禁止投資范圍？A.政府債券B.上市公司股票C.非上市企業(yè)股權(quán)D.期貨合約2.證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中，下列哪項(xiàng)不屬于定向資產(chǎn)管理計(jì)劃的特點(diǎn)？A.個(gè)性化投資方案B.適合專業(yè)投資者C.風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)D.適合非機(jī)構(gòu)投資者3.證券發(fā)行人首次公開(kāi)發(fā)行股票，其發(fā)行價(jià)格不得低于公告招股意向書(shū)前20個(gè)交易日公司股票均價(jià)的多少？A.80%B.90%C.100%D.110%4.證券交易所在開(kāi)盤(pán)集合競(jìng)價(jià)階段，若未產(chǎn)生成交價(jià)，則以下哪項(xiàng)正確？A.以昨日收盤(pán)價(jià)開(kāi)盤(pán)B.以漲停價(jià)開(kāi)盤(pán)C.以跌停價(jià)開(kāi)盤(pán)D.以當(dāng)日第一筆成交價(jià)開(kāi)盤(pán)5.證券公司融資融券業(yè)務(wù)中，客戶信用賬戶不得用于從事以下哪項(xiàng)業(yè)務(wù)？A.融資買(mǎi)入證券B.融券賣(mài)出證券C.從事證券自營(yíng)業(yè)務(wù)D.從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)6.證券公司債券的發(fā)行利率上限，由以下哪個(gè)機(jī)構(gòu)決定？A.中國(guó)證監(jiān)會(huì)B.中國(guó)人民銀行C.證券交易所D.中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)7.證券公司內(nèi)部控制制度中，以下哪項(xiàng)不屬于關(guān)鍵控制點(diǎn)？A.資產(chǎn)負(fù)債比例管理B.客戶交易指令處理C.證券自營(yíng)業(yè)務(wù)決策D.辦公室環(huán)境衛(wèi)生管理8.證券公司私募基金管理人資格申請(qǐng)，需滿足董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員中，具有3年以上證券從業(yè)經(jīng)驗(yàn)的人員不少于多少？A.1人B.2人C.3人D.4人9.證券公司證券自營(yíng)業(yè)務(wù)中，以下哪項(xiàng)不屬于風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)？A.自營(yíng)規(guī)模與凈資本的比例B.風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率C.凈資本與凈資產(chǎn)的比例D.資產(chǎn)負(fù)債率10.證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，其投資組合中，股票投資比例不得超過(guò)多少？A.60%B.70%C.80%D.90%三、多選題（共10題，每題2分，總分20分）1.證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中，定向資產(chǎn)管理計(jì)劃的投資范圍包括哪些？A.股票B.債券C.期貨D.期權(quán)2.證券發(fā)行人首次公開(kāi)發(fā)行股票，以下哪些情形屬于發(fā)行失敗？A.發(fā)行價(jià)格低于發(fā)行價(jià)B.有效申購(gòu)數(shù)量不足C.發(fā)行規(guī)模未達(dá)到法定比例D.發(fā)行人財(cái)務(wù)造假3.證券交易所在開(kāi)盤(pán)集合競(jìng)價(jià)階段，以下哪些因素會(huì)影響開(kāi)盤(pán)價(jià)？A.買(mǎi)賣(mài)申報(bào)數(shù)量B.買(mǎi)賣(mài)申報(bào)價(jià)格C.交易時(shí)間D.市場(chǎng)情緒4.證券公司融資融券業(yè)務(wù)中，以下哪些屬于風(fēng)險(xiǎn)控制措施？A.保證金比例監(jiān)控B.信用賬戶限制C.逐日盯市制度D.融券賣(mài)出規(guī)?？刂?.證券公司債券的發(fā)行方式包括哪些？A.公開(kāi)募集B.非公開(kāi)募集C.交易所發(fā)行D.柜臺(tái)發(fā)行6.證券公司內(nèi)部控制制度中，以下哪些屬于重要控制環(huán)節(jié)？A.業(yè)務(wù)授權(quán)管理B.信息披露管理C.資金清算管理D.辦公設(shè)備采購(gòu)管理7.證券公司私募基金管理人資格申請(qǐng)，需滿足哪些條件？A.注冊(cè)資本不低于1億元人民幣B.有3名以上高管人員C.有5名以上持證從業(yè)人員D.具備完善的內(nèi)部控制制度8.證券公司證券自營(yíng)業(yè)務(wù)中，以下哪些屬于禁止行為？A.利用內(nèi)幕信息交易B.違規(guī)參與內(nèi)幕交易C.超出自營(yíng)規(guī)模投資D.投資于禁止領(lǐng)域9.證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，以下哪些屬于風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)？A.風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率B.凈資本與凈資產(chǎn)的比例C.資產(chǎn)負(fù)債率D.投資組合流動(dòng)性覆蓋率10.證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中，以下哪些屬于禁止行為？A.泄露客戶信息B.違規(guī)承諾收益C.侵占客戶資產(chǎn)D.超越授權(quán)范圍操作四、案例分析（共3題，每題6分，總分18分）案例一：某證券公司2025年12月31日財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示：凈資本為10億元人民幣，自營(yíng)業(yè)務(wù)規(guī)模為6億元人民幣，融資融券業(yè)務(wù)中，客戶信用賬戶總資產(chǎn)為5億元人民幣，其中融資余額為3億元人民幣，融券余額為2億元人民幣。該公司擬發(fā)行債券，發(fā)行利率為4%，同期銀行間市場(chǎng)同業(yè)拆借利率為3.5%。問(wèn)題：1.該證券公司自營(yíng)業(yè)務(wù)規(guī)模是否符合監(jiān)管要求？2.該證券公司融資融券業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率應(yīng)如何計(jì)算？3.該證券公司發(fā)行債券的利率是否符合監(jiān)管上限？案例二：某證券公司擬設(shè)立私募基金管理人，計(jì)劃募集規(guī)模為20億元人民幣，投資范圍包括股票、債券、期貨等。該公司注冊(cè)資本為5億元人民幣，現(xiàn)有持證從業(yè)人員10人，其中3人具有5年以上證券從業(yè)經(jīng)驗(yàn)。問(wèn)題：1.該證券公司是否符合設(shè)立私募基金管理人的條件？2.該私募基金的投資范圍是否符合監(jiān)管要求？3.該私募基金需滿足哪些風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)？案例三：某證券公司客戶A委托該公司進(jìn)行定向資產(chǎn)管理，初始資產(chǎn)為1000萬(wàn)元人民幣，投資期限為1年，約定年化收益率為8%。該公司在投資期間，因市場(chǎng)波動(dòng)，資產(chǎn)凈值下降至950萬(wàn)元人民幣，最終實(shí)際收益率為6%。問(wèn)題：1.該定向資產(chǎn)管理計(jì)劃的投資范圍有哪些限制？2.該公司是否需要承擔(dān)超出約定收益率的虧損？3.該公司應(yīng)如何進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制？五、論述題（共2題，每題11分，總分22分）1.論述證券公司內(nèi)部控制制度的重要性及其主要內(nèi)容。2.論述證券公司證券自營(yíng)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)特征及其主要風(fēng)險(xiǎn)控制措施。---標(biāo)準(zhǔn)答案及解析一、判斷題1.√證券公司自營(yíng)規(guī)模不得超過(guò)凈資本的200%。2.√定向資產(chǎn)管理計(jì)劃適合專業(yè)投資者，客戶可以是機(jī)構(gòu)投資者。3.×首次公開(kāi)發(fā)行股票屬于公開(kāi)發(fā)行。4.√集合競(jìng)價(jià)階段不允許撤單。5.×保證金比例不得低于150%。6.×證券公司債券的發(fā)行利率不得超過(guò)同期銀行間市場(chǎng)同業(yè)拆借利率。7.√內(nèi)部控制制度需明確職責(zé)權(quán)限并定期評(píng)估。8.×單一客戶委托資產(chǎn)不低于100萬(wàn)元人民幣。9.√私募基金管理人資格申請(qǐng)需滿足注冊(cè)資本不低于1億元人民幣。10.×證券自營(yíng)業(yè)務(wù)禁止投資于未上市企業(yè)股權(quán)。二、單選題1.A政府債券不屬于禁止投資范圍。2.C風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)是集合資產(chǎn)管理計(jì)劃的特點(diǎn)。3.C發(fā)行價(jià)格不得低于公告招股意向書(shū)前20個(gè)交易日公司股票均價(jià)的100%。4.D以當(dāng)日第一筆成交價(jià)開(kāi)盤(pán)。5.C客戶信用賬戶不得用于從事證券自營(yíng)業(yè)務(wù)。6.B中國(guó)人民銀行決定發(fā)行利率上限。7.D辦公室環(huán)境衛(wèi)生管理不屬于關(guān)鍵控制點(diǎn)。8.B需要有2人具有3年以上證券從業(yè)經(jīng)驗(yàn)。9.D資產(chǎn)負(fù)債率不屬于證券自營(yíng)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)。10.A股票投資比例不得超過(guò)60%。三、多選題1.ABC股票、債券、期貨屬于投資范圍。2.ABCD均屬于發(fā)行失敗情形。3.ABCD均影響開(kāi)盤(pán)價(jià)。4.ABCD均屬于風(fēng)險(xiǎn)控制措施。5.AB公開(kāi)募集和非公開(kāi)募集屬于發(fā)行方式。6.ABC業(yè)務(wù)授權(quán)、信息披露、資金清算屬于重要控制環(huán)節(jié)。7.ABCD均屬于設(shè)立條件。8.ABCD均屬于禁止行為。9.AB風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率和凈資本與凈資產(chǎn)的比例屬于風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)。10.ABCD均屬于禁止行為。四、案例分析案例一：1.符合，自營(yíng)業(yè)務(wù)規(guī)模為6億元，不超過(guò)凈資本的200%（10億元×200%=20億元）。2.風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率=（總資產(chǎn)-減值準(zhǔn)備）/融資余額×100%=(5億元-0)/3億元×100%=166.67%。3.符合，發(fā)行利率4%高于同期銀行間市場(chǎng)同業(yè)拆借利率3.5%。案例二：1.符合，注冊(cè)資本5億元，10名持證從業(yè)人員中有3人具有5年以上經(jīng)驗(yàn)。2.符合，投資范圍包括股票、債券、期貨等。3.風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率、凈資本與凈資產(chǎn)的比例、流動(dòng)性覆蓋率等。案例三：1.投資范圍限制包括禁止投資領(lǐng)域、關(guān)聯(lián)交易等。2.該公司無(wú)需承擔(dān)超出約定收益率的虧損。3.風(fēng)險(xiǎn)控制措施包括投資比例限制、信息披露等。五、論述題1.證券公司內(nèi)部控制制度的重要性及其主要內(nèi)容內(nèi)部控制制度是證券公司穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的基礎(chǔ)，其重要性體現(xiàn)在：-防范風(fēng)險(xiǎn)：通過(guò)制度約束，減少操作風(fēng)險(xiǎn)、合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)等。-提高效率：規(guī)范業(yè)務(wù)流程，提升運(yùn)營(yíng)效率。-保障合規(guī)：確保業(yè)務(wù)活動(dòng)符合法律法規(guī)。主要內(nèi)容包括：-組織架構(gòu)：明確各部門(mén)職責(zé)權(quán)限。-業(yè)務(wù)授權(quán)：規(guī)范業(yè)務(wù)決策和執(zhí)行流程