1、第一節(jié) 商業(yè)銀行貸款信用分析,一、信用分析的涵義 （一）信用分析含義 所謂貸款信用分析就是商業(yè)銀行對借款人償還債務的能力與意愿進行調查分析，借以了解借款人履約還款的可靠性，從而制定出正確的貸款政策，提高貸款決策的科學性，有針對性地加強貸款管理，防范信用風險。信用分析是商業(yè)銀行貸款業(yè)務基本而主要的工作內容，信用分析的質量決定貸款的質量。信用分析離不開對借款人的信用調查研究，因此，信用分析也叫做信用調查或信用調查分析。,第一節(jié) 商業(yè)銀行貸款信用分析,第二節(jié) 商業(yè)銀行貸款風險管理與風險分類,本章主要內容與結構安排,第六章 商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務（下）,（二）信用分析的目的 1、在保障貸款安全性、保持適度流

2、動性的前提下，實現(xiàn)商業(yè)銀行的最大盈利信用分析的主要目的 2、為借款人改善經(jīng)營管理，合理節(jié)約使用資金，加速資金周轉，提高經(jīng)濟效益等提供建議，進而為實現(xiàn)貸款安全性、流動性和盈利性創(chuàng)造條件。,（三）信用分析要素：“6C”,1、品德（character）：是否有償還意愿 從法人的角度分析體現(xiàn)在企業(yè)管理完善，經(jīng)營方針政策穩(wěn)健，在業(yè)界的聲譽地位。從領導人的角度分析體現(xiàn)在道德觀念、個人習慣偏好、在社會上的地位與聲譽上。 2、能力（capacity）： 企業(yè)經(jīng)營者的法律資格、經(jīng)驗、經(jīng)營才能、受教育程度、判斷力。 借款人運用資金獲利并償債的能力，如現(xiàn)金流、生產(chǎn)經(jīng)營能力與管理水平。 3、資本（capital）：借

3、款人的自有資金 借款人財務報表上的總資產(chǎn)與總負債情況、凈資產(chǎn)、資本的結構等。 4、擔保（collateral）： 設定貸款擔保，是銀行為彌補可能的貸款損失而采取的一種防御性措施。 5、經(jīng)營環(huán)境（condition） 借款人在行業(yè)中的地位：市場占有率（銷售額或產(chǎn)品）；借款人的行業(yè)在整個經(jīng)濟中的趨勢和地位。 6、持續(xù)性（continuity） 借款人能否在日益激烈的市場競爭中生存和發(fā)展（事業(yè)持續(xù)發(fā)展的能力）。,（四）信用分析的主要內容 1、財務分析。主要是對借款人的如下幾方面情況進行分析： （1）資產(chǎn)、負債、所有者權益； （2）生產(chǎn)經(jīng)營或商品購銷情況； （3）財務狀況及其成果等。 2、非財務分析。

4、 主要是對借款人的品格、能力、擔保、持續(xù)性和環(huán)境等的調查分析。,二、財務分析定量分析,（一）涵義：財務分析的對象借款人的財務報表 1、財務分析的含義 2、財務分析的意義（了解） 3、現(xiàn)行的財務報表（了解）,（二）財務分析的常用方法 1、比較分析法 2、結構分析法 3、比率分析法,（三）報表分析（略） 1、資產(chǎn)負債表分析 2、損益表分析 3、現(xiàn)金流量表分析,（四）財務比率分析,1、償債能力 （1）短期償債能力比率： 流動比率： 流動比率=（流動資產(chǎn)流動負債）100% 速動比率：又稱酸性比率 速動比率=（速動資產(chǎn)流動負債）100% 現(xiàn)金比率：又稱變現(xiàn)比率 變現(xiàn)比率=（現(xiàn)金類資產(chǎn)流動負債）100%,

5、（2）長期償債能力比率 資產(chǎn)負債率：資產(chǎn)負債率=（負債總額資產(chǎn)總額）100% 負債資本比率：負債資本率=（負債總額資本總額）100% 有形凈值債務率： 有形凈值債務率=負債總額（資本總額-無形資產(chǎn)凈值）100% 利息保障倍數(shù)： 利息保障倍數(shù)=（利潤總額+利息費用）利息費用 或有負債比率：或有負債比率=（或有負債凈資產(chǎn)）100% 應付賬款清付率 應付賬款清付率=1-應付賬款年末余額（應付賬款年初余額+本年應付賬款貸方發(fā)生額）100%,（3）現(xiàn)金流量比率 非籌資性現(xiàn)金流量與流動負債比率 非籌資性現(xiàn)金流量與流動負債比率=（非籌資性現(xiàn)金流量流動負債年平均余額）100% 凈現(xiàn)金流量對當期債務的比率： 凈

6、現(xiàn)金流量對當期債務比率=凈現(xiàn)金流量（短期借款+當年到期的長期債務） 凈現(xiàn)金流量對債務總額的比率： 凈現(xiàn)金流量對債務總額比率=凈現(xiàn)金流量債務總額 現(xiàn)金利息保障倍數(shù)： 現(xiàn)金利息保障倍數(shù)= (經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量+現(xiàn)金利息支出+所得稅付現(xiàn))現(xiàn)金利息支出,2、營運能力比率,（1）應收賬款周轉率 應收賬款周轉次數(shù)=賒銷收入凈額應收賬款年平均余額 （2）存貨周轉率 存貨周轉次數(shù)=年銷售成本存貨年平均余額 （3）資產(chǎn)周轉率 總資產(chǎn)周轉次數(shù)=銷售收入總資產(chǎn)平均余額 （4）固定資產(chǎn)周轉率 固定資產(chǎn)周轉率=全年銷售收入固定資產(chǎn)年平均余額 （5）流動資產(chǎn)周轉率 流動資產(chǎn)周轉率=全年銷售收入流動資產(chǎn)年平均余額 （6）產(chǎn)

7、成品銷售率。 產(chǎn)品銷售率=全年產(chǎn)品銷售成本（全年產(chǎn)品銷售成本+年末產(chǎn)成品成本）100%,3、盈利能力比率,（1）凈資產(chǎn)收益率 凈資產(chǎn)收益率=（稅后凈利潤凈資產(chǎn)年平均余額）100% （2）總資產(chǎn)報酬率 總資產(chǎn)報酬率=（稅后凈利潤總資產(chǎn)年平均余額）100% （3）銷售利潤率 銷售利潤率=（利潤總額年銷售收入凈額）100% （4）營業(yè)利潤率 營業(yè)利潤率=（營業(yè)利潤總額年銷售收入凈額）100% （5）成本費用利潤率 成本費用利潤率=利潤總額/成本費用總額*100%,導入案例,某房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)以在建房地產(chǎn)為抵押向銀行申請貸款1500萬.貸款到期后,考慮到企業(yè)的實際情況,銀行同意了企業(yè)的展期申請.展期到期

8、后,企業(yè)仍沒有還款.銀行在對這筆貸款的處理中發(fā)現(xiàn), 該企業(yè)完成了工程任務,已將建好的房產(chǎn)出售,并將收入用于新一輪的房地產(chǎn)開發(fā).后銀行經(jīng)法律程序收回了這筆貸款.這一案例說明了什么問題?,三、非財務分析,（一）非財務分析的作用 1、全面、動態(tài)地判斷借款人的還款能力 2、全面評估貸款償還的可能性 3、促進銀行的信貸管理工作 4、有助于更為客觀地鑒別貸款質量下降的原因，明確貸款風險責任,相關鏈接,1.野生動物保護法出臺 2.小型造紙廠、小型化肥廠等在生產(chǎn)制造過程中產(chǎn)生有害廢物的行業(yè) 3.我國裁減紗錠10萬噸的產(chǎn)業(yè)政策調整 4.1993年,國家通過加大宏觀調控力度,抑制了房地產(chǎn)業(yè)的過熱發(fā)展 5.東南亞金

9、融危機 6.世界石油價格上漲 7.DVD技術的發(fā)展,（二）非財務分析的主要內容,1、行業(yè)風險因素分析 （1）成本結構 （2）行業(yè)的生命周期 （3）經(jīng)濟周期 （4）不同行業(yè)的盈利性 （5）對其他行業(yè)的依賴性 （6）產(chǎn)品和替代性 （7）法律政策 （8）經(jīng)濟、技術環(huán)境,2、經(jīng)營風險因素分析 （1）借款人總體特征分析 （2）產(chǎn)品與市場分析 （3）借款人供、產(chǎn)、銷環(huán)節(jié)分析,3、管理風險因素分析 （1）借款人的組織形式分析 （2）管理層的素質和經(jīng)驗分析 （3）管理層的穩(wěn)定性和經(jīng)營思想分析 （4）其他因素,四、擔保分析,（一）擔保的含義 （二）貸款擔保的種類 貸款擔保通常采用的是保證、抵押和質押三種方式。,

10、1、抵押 （1）抵押物的選擇原則：合法性、易售性、穩(wěn)定性、易測性 （2）可作抵押物的財產(chǎn) （3）確定抵押率 （4）抵押物的產(chǎn)權設定與登記 （5）抵押物的占管（占有、保管） （6）抵押物的處分：,2、質押 （1）可作質押物的財產(chǎn) （2）質押物的占管 （3）質押物的處置：轉讓、兌現(xiàn),3、保證 （1）保證人的資格條件 國家機關、以公益為目的的事業(yè)單位、社會團體、職能部門、不得作為保證人。 （2）保證方式：一般保證和連帶責任保證,第二節(jié)貸款風險管理與風險分類,一、商業(yè)銀行貸款風險的涵義 （一）含義 1、貸款風險：貸款風險是指銀行不能按期收回貸款本息，造成信貸資金損失的可能性。它是風險的一種，具有風險的

11、一般屬性，又具有自己的特性。信貸資金運動是一種資金使用權和所有權暫時相分離的特殊價值運動。 2、貸款風險與貸款損失 3、貸款風險與風險貸款,（二）商業(yè)銀行貸款風險的特征（了解） 1、商業(yè)銀行貸款具有客觀性和普遍性 2、商業(yè)銀行貸款風險的作用力具有傳導性 3、商業(yè)銀行貸款風險具有較強的隱蔽性和潛伏性 4、商業(yè)銀行貸款風險具有可測性 5、商業(yè)銀行貸款風險具有可控性,二、貸款風險的種類,（一）按貸款風險本身的性質劃分 1、靜態(tài)風險：是指由于自然災害和意外事故使借款人遭受重大損失而使其無法按 期歸還貸款的可能性。 2、動態(tài)風險：是指由于銀行決策失誤或經(jīng)濟環(huán)境改變和市場行情的波動等原因引 起借款人不能按

12、期歸還貸款的可能性。,（二）按貸款風險形成的原因劃分 1、直接貸款風險 又分為被動決策風險與主動決策風險 2、間接貸款風險 其風險源于社會經(jīng)濟活動的不確定性，主要包括：一自然風險；二社會風險，三經(jīng)營風險，,（三）按貸款風險作用強度分為 高度貸款風險 中度貸款風險 低度貸款風險,三、貸款風險管理,（一）涵義 貸款風險管理是指銀行運用系統(tǒng)的、規(guī)范的方法對貸款業(yè)務活動中的各種風險進行識別、估計和處理，防止和控制貸款風險，從而保障貸款的安全性、流動性和效益性。,（二）貸款風險管理的程序 1、貸款風險識別貸款風險管理的第一階段 2、貸款風險估價貸款風險管理程序的第二階段 3、貸款風險處理貸款風險管理的最

13、終目的 貸款風險處理的具體方法包括：風險預防、風險規(guī)避、風險分散、風險轉移、風險補償、風險抑制等,四、貸款五級分類的涵義及意義,（一）涵義 （二）貸款風險分類的目的（了解） （三）我國貸款五級分類的狀況（了解） （四）貸款風險分類的意義（了解）,五、貸款五級分類的方法,（一）貸款風險分類的標準 我國的貸款風險分類主要借鑒美國為代表的貸款分類方法，即把貸款分為正常、關注、次級、可疑、和損失五類。,1、正常貸款 含義：正常貸款指借款人能夠履行合同，有充分把握能按時足額償還貸款本息。 正常貸款的特征： 借款人能正常還本付息，銀行對借款人最終償還貸款已有充分把握，各方面情況正常；不存在任何影響貸款本息

14、償還的消極因素，沒有任何理由懷疑貸款會遭受損失。,2、關注貸款 含義：關注貸款指盡管借款人目前有能力償還貸款本息，但存在一些可能對貸款償還產(chǎn)生不利影響的因素。 關注貸款的特征： 借款人償還貸款本息沒有問題，但是存在潛在的缺陷，繼續(xù)存在下去將會影響貸款的償還。 這類貸款的損失概率一般不會超過5%，逾期90天以內的貸款至少劃分為關注類貸款。,3、次級貸款 含義：次級貸款指借款人的還款能力出現(xiàn)明顯問題，完全依靠其正常營業(yè)收入無法足額償還貸款本息，即使執(zhí)行擔保，也可能會造成一定損失。 次級貸款的特征： 借款人缺陷已經(jīng)很明顯，正常經(jīng)營收入不足以保證還款，需要通過出售、變賣資產(chǎn)和對外融資，乃至執(zhí)行擔保來償

15、還。 這類貸款的損失概率為20% 30%，逾期90天至180天的貸款至少劃分為次級類貸款。,4、可疑貸款 含義：可疑貸款指借款人無法足額償還貸款本息，即使執(zhí)行擔保，也肯定要造成較大損失。 可疑貸款的特征： 貸款已經(jīng)肯定要發(fā)生一定損失，只是因為存在借款人重組、兼并、合并、抵押物處理和未決訴訟等待定因素，損失金額還不能確定。 這類貸款損失的概率為40% 60%，逾期180天以上的貸款至少劃分為可疑類貸款。,5、損失貸款 含義：損失貸款指在采取了所有可能的措施或一切必要的法律程序之后，本息仍然無法收回，或只能收回極少部分。 損失貸款的特征： 貸款要大部分或部分發(fā)生損失。 這類貸款的損失率基本上是95% 100%，如果貸款逾期天數(shù)在720天以上，一般要劃為損失類貸款。,（二）貸款風險分類的程序,1、閱讀信貸檔案，開始填寫貸款分類認定表 檢查人