1、第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策1 第四章第四章 預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策2經(jīng)營(yíng)預(yù)測(cè)是經(jīng)營(yíng)決策的先導(dǎo)，經(jīng)營(yíng)預(yù)測(cè)是經(jīng)營(yíng)決策的先導(dǎo)， 經(jīng)營(yíng)決策是經(jīng)營(yíng)預(yù)測(cè)的必然延伸。經(jīng)營(yíng)決策是經(jīng)營(yíng)預(yù)測(cè)的必然延伸。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策3本章主要內(nèi)容本章主要內(nèi)容預(yù)測(cè)的理論要點(diǎn)預(yù)測(cè)的理論要點(diǎn)決策的理論要點(diǎn)決策的理論要點(diǎn)生產(chǎn)決策分析方法生產(chǎn)決策分析方法產(chǎn)品定價(jià)決策產(chǎn)品定價(jià)決策存貨決策分析存貨決策分析第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策4第一節(jié)第一節(jié) 預(yù)測(cè)的理論要點(diǎn)預(yù)測(cè)的理論要點(diǎn)一、預(yù)測(cè)的意義和特征一、預(yù)測(cè)的意義和特征 預(yù)測(cè)是根據(jù)過(guò)去的歷史資料和現(xiàn)在所能取得預(yù)測(cè)是根據(jù)過(guò)去的歷史資料和現(xiàn)在所能取得的信息按照

2、事物發(fā)展的規(guī)律，運(yùn)用科學(xué)的方法，的信息按照事物發(fā)展的規(guī)律，運(yùn)用科學(xué)的方法，有目的地預(yù)計(jì)和推測(cè)事物發(fā)展的必然性和可能性有目的地預(yù)計(jì)和推測(cè)事物發(fā)展的必然性和可能性的過(guò)程。的過(guò)程。意義：意義：是進(jìn)行經(jīng)營(yíng)決策的主要依據(jù)；是進(jìn)行經(jīng)營(yíng)決策的主要依據(jù)； 是編制全面預(yù)算的前提；是編制全面預(yù)算的前提； 是提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的手段。是提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的手段。特征：特征：科學(xué)性、誤差性、局限性。科學(xué)性、誤差性、局限性。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策5（一）方法一（一）方法一-定量分析法定量分析法是在歷史數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，運(yùn)用數(shù)學(xué)方法對(duì)未來(lái)各項(xiàng)經(jīng)是在歷史數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)上，運(yùn)用數(shù)學(xué)方法對(duì)未來(lái)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)發(fā)展趨勢(shì)和程度進(jìn)行預(yù)測(cè)。主要可分

3、為兩類：濟(jì)業(yè)務(wù)發(fā)展趨勢(shì)和程度進(jìn)行預(yù)測(cè)。主要可分為兩類：1.1.趨勢(shì)預(yù)測(cè)法：是以某項(xiàng)指標(biāo)過(guò)去的變化趨勢(shì)作為預(yù)測(cè)的趨勢(shì)預(yù)測(cè)法：是以某項(xiàng)指標(biāo)過(guò)去的變化趨勢(shì)作為預(yù)測(cè)的依據(jù)，是把未來(lái)作為依據(jù)，是把未來(lái)作為“歷史的延伸歷史的延伸”。常見(jiàn)的有：簡(jiǎn)單平。常見(jiàn)的有：簡(jiǎn)單平均法，移動(dòng)平均法，指數(shù)平滑法、回歸分析法等。均法，移動(dòng)平均法，指數(shù)平滑法、回歸分析法等。二、預(yù)測(cè)分析的方法和步驟二、預(yù)測(cè)分析的方法和步驟2.2.因果預(yù)測(cè)法：是從某項(xiàng)指標(biāo)與其他有關(guān)指標(biāo)之間的規(guī)律因果預(yù)測(cè)法：是從某項(xiàng)指標(biāo)與其他有關(guān)指標(biāo)之間的規(guī)律性聯(lián)系中進(jìn)行分析研究，根據(jù)它們之間的規(guī)律性聯(lián)系作為性聯(lián)系中進(jìn)行分析研究，根據(jù)它們之間的規(guī)律性聯(lián)系作為預(yù)測(cè)的

4、依據(jù)。常見(jiàn)的有：回歸分析法，本量利分析法等。預(yù)測(cè)的依據(jù)。常見(jiàn)的有：回歸分析法，本量利分析法等。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策6方法二方法二-定性分析法定性分析法 也叫判斷預(yù)測(cè)分析，是在缺乏定量數(shù)據(jù)時(shí)，憑也叫判斷預(yù)測(cè)分析，是在缺乏定量數(shù)據(jù)時(shí)，憑借預(yù)測(cè)者的經(jīng)驗(yàn)，對(duì)預(yù)測(cè)對(duì)象的性質(zhì)、特點(diǎn)、過(guò)去借預(yù)測(cè)者的經(jīng)驗(yàn)，對(duì)預(yù)測(cè)對(duì)象的性質(zhì)、特點(diǎn)、過(guò)去和現(xiàn)在以及未來(lái)的發(fā)展趨勢(shì)進(jìn)行非數(shù)量化的分析。和現(xiàn)在以及未來(lái)的發(fā)展趨勢(shì)進(jìn)行非數(shù)量化的分析。常見(jiàn)有經(jīng)驗(yàn)分析法、直接調(diào)查法、全面調(diào)查法、典常見(jiàn)有經(jīng)驗(yàn)分析法、直接調(diào)查法、全面調(diào)查法、典型調(diào)查法和專家集合意見(jiàn)法等。型調(diào)查法和專家集合意見(jiàn)法等。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策71.1.確定預(yù)測(cè)目

5、標(biāo)；確定預(yù)測(cè)目標(biāo)；2.2.收集資料，分析信息；收集資料，分析信息；3.3.選擇預(yù)測(cè)方法；選擇預(yù)測(cè)方法；4.4.實(shí)際進(jìn)行預(yù)測(cè)；實(shí)際進(jìn)行預(yù)測(cè)；5.5.計(jì)算預(yù)測(cè)的誤差，并加以修正；計(jì)算預(yù)測(cè)的誤差，并加以修正；6.6.輸出預(yù)測(cè)結(jié)論。輸出預(yù)測(cè)結(jié)論。（二）預(yù)測(cè)分析的步驟（二）預(yù)測(cè)分析的步驟第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策8 預(yù)測(cè)可以按不同的標(biāo)志從多個(gè)角度進(jìn)行分類：預(yù)測(cè)可以按不同的標(biāo)志從多個(gè)角度進(jìn)行分類：按預(yù)測(cè)的期限分為短期、中期和長(zhǎng)期預(yù)測(cè)；按方按預(yù)測(cè)的期限分為短期、中期和長(zhǎng)期預(yù)測(cè)；按方法分為定性和定量預(yù)測(cè)；按內(nèi)容分為銷售、成本、法分為定性和定量預(yù)測(cè)；按內(nèi)容分為銷售、成本、利潤(rùn)和資金預(yù)測(cè)。利潤(rùn)和資金預(yù)測(cè)。第四章預(yù)測(cè)

6、與短期經(jīng)營(yíng)決策9三、預(yù)測(cè)的基本內(nèi)容三、預(yù)測(cè)的基本內(nèi)容（一）銷售預(yù)測(cè)（一）銷售預(yù)測(cè) 是指根據(jù)歷史銷售資料和市場(chǎng)上對(duì)產(chǎn)品需求的是指根據(jù)歷史銷售資料和市場(chǎng)上對(duì)產(chǎn)品需求的變化情況，對(duì)未來(lái)一定時(shí)期內(nèi)有關(guān)產(chǎn)品的銷售發(fā)展變化情況，對(duì)未來(lái)一定時(shí)期內(nèi)有關(guān)產(chǎn)品的銷售發(fā)展變化趨勢(shì)所進(jìn)行的科學(xué)預(yù)計(jì)和推測(cè)。銷售預(yù)測(cè)是其變化趨勢(shì)所進(jìn)行的科學(xué)預(yù)計(jì)和推測(cè)。銷售預(yù)測(cè)是其他各項(xiàng)預(yù)測(cè)的前提，也是正確編制銷售預(yù)算的依他各項(xiàng)預(yù)測(cè)的前提，也是正確編制銷售預(yù)算的依據(jù)，還是制定經(jīng)營(yíng)決策的重要依據(jù)。據(jù)，還是制定經(jīng)營(yíng)決策的重要依據(jù)。影響銷售變動(dòng)的因素主要有：影響銷售變動(dòng)的因素主要有： 社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)模與速度；社會(huì)購(gòu)買力水平；社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)模與速

7、度；社會(huì)購(gòu)買力水平；市場(chǎng)價(jià)格；競(jìng)爭(zhēng)形勢(shì)；國(guó)際環(huán)境。市場(chǎng)價(jià)格；競(jìng)爭(zhēng)形勢(shì)；國(guó)際環(huán)境。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策10是指以過(guò)去若干期銷售量的簡(jiǎn)單算術(shù)平均數(shù)作是指以過(guò)去若干期銷售量的簡(jiǎn)單算術(shù)平均數(shù)作為未來(lái)銷售量預(yù)測(cè)值的預(yù)測(cè)方法。其預(yù)測(cè)公式為：為未來(lái)銷售量預(yù)測(cè)值的預(yù)測(cè)方法。其預(yù)測(cè)公式為： nXYnii1）預(yù)測(cè)期銷售量預(yù)測(cè)值（YY預(yù)測(cè)值預(yù)測(cè)值X Xi i 第第i i期的實(shí)際值（觀察值）期的實(shí)際值（觀察值）nn期數(shù)或者觀察值的個(gè)數(shù)期數(shù)或者觀察值的個(gè)數(shù)1.1.算術(shù)平均法算術(shù)平均法第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策11【例題】黃山公司【例題】黃山公司20072007年第二、三季度各月某產(chǎn)品年第二、三季度各月某產(chǎn)品的實(shí)際銷售

8、量資料如下表所示：的實(shí)際銷售量資料如下表所示： 用算術(shù)平均法預(yù)測(cè)用算術(shù)平均法預(yù)測(cè)20072007年年1010月份銷售量的計(jì)算月份銷售量的計(jì)算過(guò)程如下：過(guò)程如下：解：解：1010月份的銷售量預(yù)測(cè)值月份的銷售量預(yù)測(cè)值3000030000330003300032000320003100031000320003200034000340006 632000(32000(件件) )34 00034 00032 00032 00031 00031 00032 00032 00033 00033 00030 00030 000銷售量銷售量9 98 87 76 65 54 4月份月份 產(chǎn)品銷售量資料產(chǎn)品銷售量資

9、料 單位：件單位：件第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策12是指對(duì)資料各期的銷售量按照近大遠(yuǎn)小的原是指對(duì)資料各期的銷售量按照近大遠(yuǎn)小的原則分別確定出不同的權(quán)數(shù)，計(jì)算銷售量加權(quán)算術(shù)則分別確定出不同的權(quán)數(shù)，計(jì)算銷售量加權(quán)算術(shù)平均數(shù)以作為未來(lái)銷售量預(yù)測(cè)值的預(yù)測(cè)方法。其平均數(shù)以作為未來(lái)銷售量預(yù)測(cè)值的預(yù)測(cè)方法。其預(yù)測(cè)公式為：預(yù)測(cè)公式為：niiiXW1預(yù)測(cè)期銷售量預(yù)測(cè)值2.2.加權(quán)平均法加權(quán)平均法W Wi i第第i i個(gè)觀察值的權(quán)數(shù)個(gè)觀察值的權(quán)數(shù)W Wi i應(yīng)該滿足下列兩個(gè)條件：應(yīng)該滿足下列兩個(gè)條件：niWWWWW.)2(1) 1 (321這里的權(quán)數(shù)是這里的權(quán)數(shù)是小數(shù)權(quán)數(shù)，必小數(shù)權(quán)數(shù)，必須使權(quán)數(shù)之和須使權(quán)數(shù)之和等于等

10、于1 1。權(quán)數(shù)也可以權(quán)數(shù)也可以取絕對(duì)數(shù)權(quán)數(shù)。即按自然數(shù)序列取絕對(duì)數(shù)權(quán)數(shù)。即按自然數(shù)序列1 1、2 2、3 3、n n，為時(shí)間數(shù)列各期銷售量確定權(quán)數(shù)，如，為時(shí)間數(shù)列各期銷售量確定權(quán)數(shù)，如第一期取權(quán)數(shù)為第一期取權(quán)數(shù)為1 1，第二期取權(quán)數(shù)為，第二期取權(quán)數(shù)為2 2，第，第n n期期取權(quán)數(shù)為取權(quán)數(shù)為n n 。這樣，上述公式則變?yōu)椋?。這樣，上述公式則變?yōu)椋簄iiniiiWWX11預(yù)測(cè)期銷售量預(yù)測(cè)值第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策13【例題】沿用上例資料，【例題】沿用上例資料， 現(xiàn)按加權(quán)平均法預(yù)測(cè)現(xiàn)按加權(quán)平均法預(yù)測(cè)20072007年年1010月份的銷售量：月份的銷售量：則：則：1010月份的銷售量預(yù)測(cè)值月份的銷售量

11、預(yù)測(cè)值 30000300000.050.0533000330000.100.1032000320000.130180.1832000320000.240.2434000340000.300.3032400(32400(件件) )解：若設(shè)小數(shù)權(quán)數(shù)：解：若設(shè)小數(shù)權(quán)數(shù)：W1W10.050.05，W2W20.100.10，W3W30.130.13，W4W40.180.18，W5W50.240.24，W6W60.300.30。加權(quán)平均法與簡(jiǎn)單平加權(quán)平均法與簡(jiǎn)單平均法相比，由于按近大遠(yuǎn)均法相比，由于按近大遠(yuǎn)小的原則為不同的資料期小的原則為不同的資料期數(shù)據(jù)確定權(quán)數(shù)，考慮了距數(shù)據(jù)確定

12、權(quán)數(shù)，考慮了距離預(yù)測(cè)期遠(yuǎn)近數(shù)據(jù)的不同離預(yù)測(cè)期遠(yuǎn)近數(shù)據(jù)的不同影響，因而比較科學(xué)。但影響，因而比較科學(xué)。但由于確定權(quán)數(shù)存在主觀性，由于確定權(quán)數(shù)存在主觀性，可能出現(xiàn)預(yù)測(cè)的人為差異?？赡艹霈F(xiàn)預(yù)測(cè)的人為差異。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策14是指采用由近到遠(yuǎn)指數(shù)遞減權(quán)數(shù)的加權(quán)平均是指采用由近到遠(yuǎn)指數(shù)遞減權(quán)數(shù)的加權(quán)平均預(yù)測(cè)法，是加權(quán)平均法的一種變化形式。其預(yù)測(cè)預(yù)測(cè)法，是加權(quán)平均法的一種變化形式。其預(yù)測(cè)公式為：公式為：3.3.指數(shù)平滑法指數(shù)平滑法預(yù)測(cè)值指數(shù)平滑系數(shù)預(yù)測(cè)值指數(shù)平滑系數(shù)上一期實(shí)際銷售量上一期實(shí)際銷售量(1-(1-指數(shù)平滑系數(shù)指數(shù)平滑系數(shù)) )上一期銷售量預(yù)測(cè)值上一期銷售量預(yù)測(cè)值滑系數(shù)條件的常數(shù)，即指數(shù)

13、平滿足期的銷售實(shí)際值期上一期即期的銷售預(yù)測(cè)值期上一期即期的銷售預(yù)測(cè)值101111ttXttStSttt11)1 (tttSXS公式中，平滑系數(shù)的取值范圍一般為公式中，平滑系數(shù)的取值范圍一般為0.7。若近期的實(shí)際值對(duì)預(yù)測(cè)值影響較大，則。若近期的實(shí)際值對(duì)預(yù)測(cè)值影響較大，則平滑系數(shù)取較大值；若近期的實(shí)際值對(duì)預(yù)測(cè)平滑系數(shù)取較大值；若近期的實(shí)際值對(duì)預(yù)測(cè)值影響較小，則平滑系數(shù)取較小值。平滑系值影響較小，則平滑系數(shù)取較小值。平滑系數(shù)的取值合適與否，直接體現(xiàn)了預(yù)測(cè)者的判數(shù)的取值合適與否，直接體現(xiàn)了預(yù)測(cè)者的判斷水平，也決定了預(yù)測(cè)數(shù)值的準(zhǔn)確性。斷水平，也決定了預(yù)測(cè)數(shù)值的準(zhǔn)確性。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)

14、營(yíng)決策15【例題】已知九華公司【例題】已知九華公司20072007年年1 16 6月份有關(guān)銷售實(shí)月份有關(guān)銷售實(shí)際額的資料如下，際額的資料如下，月份月份 1 2 3 4 5 6 1 2 3 4 5 6 合計(jì)合計(jì) 銷售額銷售額（萬(wàn)元）（萬(wàn)元）1030 1200 1100 1210 1240 1300 70801030 1200 1100 1210 1240 1300 7080假定假定1 1月份預(yù)測(cè)值為月份預(yù)測(cè)值為10501050萬(wàn)元，加權(quán)因子為萬(wàn)元，加權(quán)因子為0.30.3，則則2 27 7月份銷售額預(yù)測(cè)計(jì)算如下：月份銷售額預(yù)測(cè)計(jì)算如下：第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策16 月份月份 上月實(shí)際上月實(shí)際 上月

15、預(yù)測(cè)上月預(yù)測(cè)（1 1 ） 本月預(yù)測(cè)本月預(yù)測(cè) 1 1月月 10501050 2 2月月 103010300.3=309 10500.3=309 10500.7=735 10440.7=735 1044 3 3月月 120012000.3=360 10440.3=360 10440.7=730.80 1090.800.7=730.80 1090.80 4 4月月 110011000.3=330 1090.80.3=330 1090.80.7=763.56 1093.560.7=763.56 1093.56 5 5月月 121012100.3=363 1093.560.3=363 1093.560.

16、7=765.49 1128.490.7=765.49 1128.49 6 6月月 124012400.3=372 1128.490.3=372 1128.490.7=789.94 1161.940.7=789.94 1161.94 7 7月月 130013000.3=390 1161.940.3=390 1161.940.7=813.36 1203.36 0.7=813.36 1203.36 與加權(quán)平均法相比，指與加權(quán)平均法相比，指數(shù)平滑法有兩個(gè)優(yōu)點(diǎn)：數(shù)平滑法有兩個(gè)優(yōu)點(diǎn)：一是，一是，值可以任意設(shè)值可以任意設(shè)定，比較靈活方便；二定，比較靈活方便；二是，在不同程度上考慮是，在不同程度上考慮了以往所

17、有各期的觀察了以往所有各期的觀察值，比較全面。值，比較全面。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策17（二）成本預(yù)測(cè)（二）成本預(yù)測(cè) 是在編制成本預(yù)算之前，根據(jù)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)總是在編制成本預(yù)算之前，根據(jù)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)總目標(biāo)和預(yù)測(cè)期可能發(fā)生的各個(gè)影響因素，采用目標(biāo)和預(yù)測(cè)期可能發(fā)生的各個(gè)影響因素，采用定量和定性分析方法，確定目標(biāo)成本、預(yù)計(jì)成本定量和定性分析方法，確定目標(biāo)成本、預(yù)計(jì)成本水平和變動(dòng)趨勢(shì)的一種管理活動(dòng)。水平和變動(dòng)趨勢(shì)的一種管理活動(dòng)。影響成本變動(dòng)的主要因素有：企業(yè)的生產(chǎn)規(guī)影響成本變動(dòng)的主要因素有：企業(yè)的生產(chǎn)規(guī)模和銷售水平；企業(yè)的技術(shù)條件和勞動(dòng)者的熟練模和銷售水平；企業(yè)的技術(shù)條件和勞動(dòng)者的熟練程度；企業(yè)資源的利用效

18、果；其他因素。程度；企業(yè)資源的利用效果；其他因素。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策18成本預(yù)測(cè)的加權(quán)平均法成本預(yù)測(cè)的加權(quán)平均法XWbWWaWbXaYnininini1111第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策19例題：例題：已知某企業(yè)最近三個(gè)季度的成本資料如下：已知某企業(yè)最近三個(gè)季度的成本資料如下：成本預(yù)測(cè)的加權(quán)平均法成本預(yù)測(cè)的加權(quán)平均法季度季度固定成本固定成本（元）（元） 單位變動(dòng)成本單位變動(dòng)成本 （元（元/ /件）件）1 115000015000060602 216000016000062623 31650001650006666假定第四季度的產(chǎn)量為假定第四季度的產(chǎn)量為20002000件，前三個(gè)季件，前三個(gè)季

19、度權(quán)數(shù)分別為度權(quán)數(shù)分別為0.20.2、0.30.3、0.50.5，預(yù)計(jì)第四季度，預(yù)計(jì)第四季度的成本。的成本。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策20 Y = 160500 + 63.6x Y = 160500 + 63.6x則第四季度的成本為：則第四季度的成本為：Y = 160500 + 63.6Y = 160500 + 63.62000 2000 = 160500 + 127200 = 160500 + 127200 = 287700 = 287700元元b=b=0.20.260+0.360+0.362+0.562+0.566660.2+0.3+0.50.2+0.3+0.5= 63.6= 63.6元元a

20、=a=0.20.2150000+0.3150000+0.3160000+0.5160000+0.51650001650000.2+0.3+0.50.2+0.3+0.5 = = 160500 160500 元元第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策21（三）利潤(rùn)預(yù)測(cè)（三）利潤(rùn)預(yù)測(cè) 對(duì)企業(yè)利潤(rùn)預(yù)測(cè)的方法有很多，比如：本量對(duì)企業(yè)利潤(rùn)預(yù)測(cè)的方法有很多，比如：本量利分析法、銷售利潤(rùn)率法、資本利潤(rùn)率法、因素利分析法、銷售利潤(rùn)率法、資本利潤(rùn)率法、因素分析法等，教材主要介紹比例法。分析法等，教材主要介紹比例法。預(yù)測(cè)期目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)計(jì)銷售收入預(yù)測(cè)期目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)計(jì)銷售收入銷售收入利潤(rùn)率銷售收入利潤(rùn)率 預(yù)測(cè)期目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)計(jì)產(chǎn)品總產(chǎn)值預(yù)測(cè)

21、期目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)計(jì)產(chǎn)品總產(chǎn)值產(chǎn)值利潤(rùn)率產(chǎn)值利潤(rùn)率預(yù)測(cè)期目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)計(jì)產(chǎn)品銷售成本預(yù)測(cè)期目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)計(jì)產(chǎn)品銷售成本銷售成本利潤(rùn)銷售成本利潤(rùn) 率率第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策22 從短期經(jīng)營(yíng)決策角度看，引起資金發(fā)生增減從短期經(jīng)營(yíng)決策角度看，引起資金發(fā)生增減變動(dòng)的最直接、最重要的因素是銷售收入。在其變動(dòng)的最直接、最重要的因素是銷售收入。在其他因素不變的情況下，銷售收入增加，往往意味他因素不變的情況下，銷售收入增加，往往意味著企業(yè)生產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大，從而需要更多的資金；相著企業(yè)生產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大，從而需要更多的資金；相反，銷售收入減少，往往意味著企業(yè)生產(chǎn)規(guī)模縮反，銷售收入減少，往往意味著企業(yè)生產(chǎn)規(guī)?？s小，于是所需要資金也就隨

22、之減少。小，于是所需要資金也就隨之減少。因此，資金因此，資金需用量與銷售收入之間存在著內(nèi)在的相互聯(lián)系，需用量與銷售收入之間存在著內(nèi)在的相互聯(lián)系，利用這種相互聯(lián)系可以建立數(shù)學(xué)模型，預(yù)測(cè)未來(lái)利用這種相互聯(lián)系可以建立數(shù)學(xué)模型，預(yù)測(cè)未來(lái)期間銷售收入一定水平時(shí)的資金需用總量。期間銷售收入一定水平時(shí)的資金需用總量。（四）資金預(yù)測(cè)（四）資金預(yù)測(cè)第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策23銷售百分比法銷售百分比法 由于資產(chǎn)、負(fù)債的許多項(xiàng)目隨銷售收入的增加由于資產(chǎn)、負(fù)債的許多項(xiàng)目隨銷售收入的增加而增加，隨其減少而減少，呈現(xiàn)一定的比例關(guān)系。而增加，隨其減少而減少，呈現(xiàn)一定的比例關(guān)系。因此，可以利用基年資產(chǎn)、負(fù)債各項(xiàng)目與銷售收入因

23、此，可以利用基年資產(chǎn)、負(fù)債各項(xiàng)目與銷售收入的比例關(guān)系預(yù)計(jì)預(yù)測(cè)期資產(chǎn)、負(fù)債各項(xiàng)目的數(shù)額。的比例關(guān)系預(yù)計(jì)預(yù)測(cè)期資產(chǎn)、負(fù)債各項(xiàng)目的數(shù)額。進(jìn)而計(jì)算出所需要籌集的資金數(shù)額。進(jìn)而計(jì)算出所需要籌集的資金數(shù)額。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策24例題：例題：中盛公司中盛公司20062006年的銷售額為年的銷售額為10000001000000元，這已元，這已是公司的最大生產(chǎn)能力。假定稅后凈利占銷售額的是公司的最大生產(chǎn)能力。假定稅后凈利占銷售額的4%4%，計(jì)，計(jì)4000040000元，已分配利潤(rùn)為稅后凈利的元，已分配利潤(rùn)為稅后凈利的50%50%，即，即2000020000元。預(yù)計(jì)元。預(yù)計(jì)20072007年銷售量可達(dá)年銷售

24、量可達(dá)15000001500000元，分元，分配利潤(rùn)仍為稅后凈利的配利潤(rùn)仍為稅后凈利的50%50%。中盛公司。中盛公司20062006年年1212月月3131日的資產(chǎn)負(fù)債表如下，要求：根據(jù)上述所提供的日的資產(chǎn)負(fù)債表如下，要求：根據(jù)上述所提供的資料，預(yù)測(cè)中盛公司資料，預(yù)測(cè)中盛公司20072007年的資金需要量。年的資金需要量。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策25資產(chǎn)資產(chǎn)負(fù)債及所有者權(quán)益負(fù)債及所有者權(quán)益銀行存款銀行存款20,000應(yīng)付賬款應(yīng)付賬款150,000應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款170,000應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付票據(jù)30,000存貨存貨200,000長(zhǎng)期借款長(zhǎng)期借款200,000固定資產(chǎn)固定資產(chǎn)300,000實(shí)收資本

25、實(shí)收資本400,000無(wú)形資產(chǎn)無(wú)形資產(chǎn)110,000未分配利潤(rùn)未分配利潤(rùn)20,000資產(chǎn)總計(jì)資產(chǎn)總計(jì)800,000負(fù)債及所有者權(quán)負(fù)債及所有者權(quán)益益800,000 中盛公司資產(chǎn)負(fù)債表中盛公司資產(chǎn)負(fù)債表 20062006年年1212月月3131日日 單位：元單位：元20,000/1,000,000=2%20,000/1,000,000=2%150,000/1,000,000=15%170,000/1,000,000=17%200,000/1,000,000=20%300,000/1,000,000=30%不變動(dòng)不變動(dòng)69%不變動(dòng)不變動(dòng)不變動(dòng)不變動(dòng)不變動(dòng)不變動(dòng)不變動(dòng)不變動(dòng)15%第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決

26、策26即未來(lái)年度每增加一元的銷售量需要增加籌即未來(lái)年度每增加一元的銷售量需要增加籌資的百分比為：資的百分比為：69%-15% = 54%69%-15% = 54%上述計(jì)算表明，銷售每增加一元，全部資產(chǎn)上述計(jì)算表明，銷售每增加一元，全部資產(chǎn)將增加將增加0.690.69元，負(fù)債將增加元，負(fù)債將增加0.150.15元，因此，尚欠元，因此，尚欠0.540.54元需要通過(guò)籌資取得。元需要通過(guò)籌資取得。最后，還應(yīng)估計(jì)新增利潤(rùn)，并考慮可從未分配利潤(rùn)最后，還應(yīng)估計(jì)新增利潤(rùn)，并考慮可從未分配利潤(rùn)中獲取部分資金等因素。本例中，中獲取部分資金等因素。本例中，20072007年銷售收入為年銷售收入為1,500,000

27、1,500,000元，按照稅后凈利占銷售額元，按照稅后凈利占銷售額4%4%計(jì)算，為計(jì)算，為60,00060,000元，分配利潤(rùn)元，分配利潤(rùn)30,00030,000元，未分配的元，未分配的30,00030,000元利元利潤(rùn)可以沖抵部分籌資額。因此，預(yù)計(jì)的籌資額應(yīng)為：潤(rùn)可以沖抵部分籌資額。因此，預(yù)計(jì)的籌資額應(yīng)為：270,000-30,000 = 240,000270,000-30,000 = 240,000（元）（元）因此，預(yù)計(jì)因此，預(yù)計(jì)20072007年應(yīng)籌集的資金為：年應(yīng)籌集的資金為：(1,500,000 - 1,000,000) (1,500,000 - 1,000,000) 54% =27

28、0,000 54% =270,000（元）（元）第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策27決策決策 所謂決策是指人們?yōu)榱藢?shí)現(xiàn)一定目所謂決策是指人們?yōu)榱藢?shí)現(xiàn)一定目標(biāo)，借助于科學(xué)的理論和方法，進(jìn)行必標(biāo)，借助于科學(xué)的理論和方法，進(jìn)行必要的計(jì)算、分析和判斷，從若干個(gè)可供要的計(jì)算、分析和判斷，從若干個(gè)可供選擇的方案中，選擇并決定其中一個(gè)最選擇的方案中，選擇并決定其中一個(gè)最優(yōu)方案的決斷過(guò)程。優(yōu)方案的決斷過(guò)程。 決策應(yīng)遵循的原則有：信息原則、擇優(yōu)原決策應(yīng)遵循的原則有：信息原則、擇優(yōu)原則、充分利用資源原則、反饋原則。則、充分利用資源原則、反饋原則。第二節(jié)決策的理論要點(diǎn)第二節(jié)決策的理論要點(diǎn)第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策28（一）程

29、序（一）程序1.1.確定決策目標(biāo)；確定決策目標(biāo)；2.2.搜集資料；搜集資料；3.3.提出備選方案；提出備選方案；4.4.選擇最優(yōu)方案；選擇最優(yōu)方案；5.5.進(jìn)行項(xiàng)目評(píng)價(jià)。進(jìn)行項(xiàng)目評(píng)價(jià)。（二）分類（二）分類1.1.按規(guī)劃時(shí)間的長(zhǎng)短：經(jīng)營(yíng)決策、投資決策；按規(guī)劃時(shí)間的長(zhǎng)短：經(jīng)營(yíng)決策、投資決策；2.2.按決策條件的確定性：確定型、風(fēng)險(xiǎn)型按決策條件的確定性：確定型、風(fēng)險(xiǎn)型 和不確定型決策；和不確定型決策；3.3.按重要程度：戰(zhàn)略決策、戰(zhàn)術(shù)決策。按重要程度：戰(zhàn)略決策、戰(zhàn)術(shù)決策。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策29第三節(jié)第三節(jié) 生產(chǎn)決策分析方法生產(chǎn)決策分析方法7.7.生產(chǎn)最優(yōu)組合決策生產(chǎn)最優(yōu)組合決策1.1.生產(chǎn)何種

30、產(chǎn)品的決策生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策2.2.虧損產(chǎn)品是否應(yīng)該停產(chǎn)的決策虧損產(chǎn)品是否應(yīng)該停產(chǎn)的決策3.3.虧損產(chǎn)品是否轉(zhuǎn)產(chǎn)的決策虧損產(chǎn)品是否轉(zhuǎn)產(chǎn)的決策4.4.接受追加訂貨的決策接受追加訂貨的決策5.5.零部件是自制還是外購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的決策6.6.半成品是否繼續(xù)加工的決策半成品是否繼續(xù)加工的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策30如果企業(yè)如果企業(yè)有剩余的生產(chǎn)能力有剩余的生產(chǎn)能力可供使用，或者可供使用，或者利用過(guò)時(shí)老產(chǎn)品騰出來(lái)的生產(chǎn)能力的話，在有幾利用過(guò)時(shí)老產(chǎn)品騰出來(lái)的生產(chǎn)能力的話，在有幾種新產(chǎn)品可供選擇而每種新產(chǎn)品都種新產(chǎn)品可供選擇而每種新產(chǎn)品都不需要增加專不需要增加專屬固定成本屬固定成本時(shí)，應(yīng)選

31、擇提供時(shí)，應(yīng)選擇提供邊際貢獻(xiàn)總額最多的邊際貢獻(xiàn)總額最多的方案。方案。 1.1.生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策31 例例AA公司原有甲產(chǎn)品，年固定成本為公司原有甲產(chǎn)品，年固定成本為1800018000元，現(xiàn)利用剩余能元，現(xiàn)利用剩余能力開(kāi)發(fā)丙或丁產(chǎn)品。力開(kāi)發(fā)丙或丁產(chǎn)品。 有有關(guān)資料如下：關(guān)資料如下：產(chǎn)品名稱產(chǎn)品名稱 甲甲 丙丙 丁丁產(chǎn)量（件）產(chǎn)量（件） 3000 1000 14003000 1000 1400單價(jià)（元單價(jià)（元/ /件）件） 50 90 7050 90 70單位變動(dòng)成本（元單位變動(dòng)成本（元/ /件）件） 30 65 4830 65 48 要求：進(jìn)行生產(chǎn)何

32、種產(chǎn)品的決策。要求：進(jìn)行生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策。解：固定成本解：固定成本1800018000元在本決策中屬于無(wú)關(guān)成本，不予考慮；相元在本決策中屬于無(wú)關(guān)成本，不予考慮；相關(guān)成本僅為丙產(chǎn)品和丁產(chǎn)品的變動(dòng)成本。關(guān)成本僅為丙產(chǎn)品和丁產(chǎn)品的變動(dòng)成本。 丙產(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)總額丙產(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)總額=1000=1000 x x（90-6590-65）= 25000= 25000元元丁產(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)總額丁產(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)總額=14000=14000 x x（70-4870-48）=30800=30800元元 因?yàn)椋憾‘a(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)總額因?yàn)椋憾‘a(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)總額 丙產(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)總額丙產(chǎn)品邊際貢獻(xiàn)總額, ,所以，所以，生產(chǎn)丁產(chǎn)品有利。

33、生產(chǎn)丁產(chǎn)品有利。1.1.生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策32如果新產(chǎn)品投產(chǎn)將如果新產(chǎn)品投產(chǎn)將發(fā)生不同的專屬固發(fā)生不同的專屬固定成本定成本的話，在決策時(shí)就應(yīng)以各種產(chǎn)品的的話，在決策時(shí)就應(yīng)以各種產(chǎn)品的剩余邊際貢獻(xiàn)額剩余邊際貢獻(xiàn)額作為判斷方案優(yōu)劣的標(biāo)作為判斷方案優(yōu)劣的標(biāo)準(zhǔn)。準(zhǔn)。1.1.生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策33解：本例需要考慮專屬成本的影響。解：本例需要考慮專屬成本的影響。丙產(chǎn)品剩余邊際貢獻(xiàn)總額丙產(chǎn)品剩余邊際貢獻(xiàn)總額=25000-10000=15000=25000-10000=15000元元 丁產(chǎn)品剩余邊際貢獻(xiàn)總額丁產(chǎn)品剩余邊際貢獻(xiàn)總

34、額=30800-17000=13800=30800-17000=13800元元因?yàn)殚_(kāi)發(fā)丙產(chǎn)品的剩余邊際貢獻(xiàn)高于開(kāi)發(fā)丁因?yàn)殚_(kāi)發(fā)丙產(chǎn)品的剩余邊際貢獻(xiàn)高于開(kāi)發(fā)丁產(chǎn)品，所以開(kāi)發(fā)丙產(chǎn)品有利。產(chǎn)品，所以開(kāi)發(fā)丙產(chǎn)品有利。接前例：接前例： 假設(shè)開(kāi)發(fā)丙產(chǎn)品需要追加假設(shè)開(kāi)發(fā)丙產(chǎn)品需要追加1000010000元的專屬元的專屬成本，而開(kāi)發(fā)丁產(chǎn)品需要追加成本，而開(kāi)發(fā)丁產(chǎn)品需要追加1700017000元的專屬成本，元的專屬成本，要求進(jìn)行開(kāi)發(fā)何種產(chǎn)品的決策。要求進(jìn)行開(kāi)發(fā)何種產(chǎn)品的決策。1.1.生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策生產(chǎn)何種產(chǎn)品的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策34對(duì)于虧損產(chǎn)品，不能簡(jiǎn)單地予以停產(chǎn)，而必對(duì)于虧損產(chǎn)品，不能簡(jiǎn)單地予以停

35、產(chǎn)，而必須綜合考慮企業(yè)各種產(chǎn)品的經(jīng)營(yíng)狀況、生產(chǎn)能力須綜合考慮企業(yè)各種產(chǎn)品的經(jīng)營(yíng)狀況、生產(chǎn)能力的利用及有關(guān)因素的影響，采用變動(dòng)成本法進(jìn)行的利用及有關(guān)因素的影響，采用變動(dòng)成本法進(jìn)行分析后，做出停產(chǎn)、繼續(xù)生產(chǎn)、轉(zhuǎn)產(chǎn)或出租等最分析后，做出停產(chǎn)、繼續(xù)生產(chǎn)、轉(zhuǎn)產(chǎn)或出租等最優(yōu)選擇。優(yōu)選擇。 2.2.虧損產(chǎn)品是否應(yīng)該停產(chǎn)的決策虧損產(chǎn)品是否應(yīng)該停產(chǎn)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策35項(xiàng)目項(xiàng)目 B B產(chǎn)品產(chǎn)品 C C產(chǎn)品產(chǎn)品 D D產(chǎn)品產(chǎn)品 合計(jì)合計(jì)銷售收入銷售收入6000600080008000400040001800018000生產(chǎn)生產(chǎn)成本成本直接材料直接材料80080014001400900900310031

36、00直接人工直接人工70070080080080080023002300變動(dòng)制造費(fèi)用變動(dòng)制造費(fèi)用60060060060070070019001900固定制造費(fèi)用固定制造費(fèi)用10001000160016001100110037003700非生產(chǎn)成本非生產(chǎn)成本變動(dòng)銷管費(fèi)用變動(dòng)銷管費(fèi)用9009001200120060060027002700固定銷管費(fèi)用固定銷管費(fèi)用60060080080040040018001800總成本總成本4600460064006400450045001550015500凈利潤(rùn)凈利潤(rùn)140014001600160050050025002500解：由于解：由于D D產(chǎn)品能夠提供產(chǎn)

37、品能夠提供10001000元的邊際貢獻(xiàn)，可以元的邊際貢獻(xiàn)，可以彌補(bǔ)一部分固定成本，因彌補(bǔ)一部分固定成本，因此，在不存在更加有利可此，在不存在更加有利可圖的機(jī)會(huì)的情況下，圖的機(jī)會(huì)的情況下，D D產(chǎn)產(chǎn)品不應(yīng)該停產(chǎn)品不應(yīng)該停產(chǎn)。2.2.虧損產(chǎn)品是否應(yīng)該停產(chǎn)的決策虧損產(chǎn)品是否應(yīng)該停產(chǎn)的決策 例例 中門公司產(chǎn)銷中門公司產(chǎn)銷B B、C C、D D三種三種產(chǎn)品，其中產(chǎn)品，其中B B、C C兩種產(chǎn)品盈利，兩種產(chǎn)品盈利，D D產(chǎn)品虧損。有關(guān)資料如表所示，產(chǎn)品虧損。有關(guān)資料如表所示，要求作出要求作出D D產(chǎn)品應(yīng)否停產(chǎn)的決策產(chǎn)品應(yīng)否停產(chǎn)的決策（假設(shè)停產(chǎn)后的生產(chǎn)能力無(wú)法（假設(shè)停產(chǎn)后的生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移）。轉(zhuǎn)移）。第四章

38、預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策36結(jié)論：結(jié)論：如果虧損產(chǎn)品能夠提供邊際貢獻(xiàn)額，如果虧損產(chǎn)品能夠提供邊際貢獻(xiàn)額，并且不存在更加有利可圖的機(jī)會(huì)，一般不并且不存在更加有利可圖的機(jī)會(huì)，一般不應(yīng)停產(chǎn)。應(yīng)停產(chǎn)。在生產(chǎn)、銷售條件允許的情況下，在生產(chǎn)、銷售條件允許的情況下，大力發(fā)展能夠提供邊際貢獻(xiàn)額的虧損產(chǎn)品，大力發(fā)展能夠提供邊際貢獻(xiàn)額的虧損產(chǎn)品，也會(huì)扭虧為盈，并使企業(yè)的利潤(rùn)大大增加。也會(huì)扭虧為盈，并使企業(yè)的利潤(rùn)大大增加。2.2.虧損產(chǎn)品是否應(yīng)該停產(chǎn)的決策虧損產(chǎn)品是否應(yīng)該停產(chǎn)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策37接上例：假定接上例：假定D D產(chǎn)品停產(chǎn)后，其生產(chǎn)設(shè)備可產(chǎn)品停產(chǎn)后，其生產(chǎn)設(shè)備可以出租給別的單位，每年可獲租金以出租

39、給別的單位，每年可獲租金18001800元，問(wèn)是元，問(wèn)是否要轉(zhuǎn)產(chǎn)？否要轉(zhuǎn)產(chǎn)？解：由于出租設(shè)備可獲得的租金大于繼續(xù)生解：由于出租設(shè)備可獲得的租金大于繼續(xù)生產(chǎn)產(chǎn)D D產(chǎn)品所獲得的邊際貢獻(xiàn)，所以，應(yīng)當(dāng)停產(chǎn)產(chǎn)品所獲得的邊際貢獻(xiàn)，所以，應(yīng)當(dāng)停產(chǎn)D D產(chǎn)品，并將設(shè)備出租（進(jìn)行轉(zhuǎn)產(chǎn)），可以多獲產(chǎn)品，并將設(shè)備出租（進(jìn)行轉(zhuǎn)產(chǎn)），可以多獲得利潤(rùn)得利潤(rùn)800800元。元。結(jié)論：結(jié)論：虧損產(chǎn)品能夠提供邊際貢虧損產(chǎn)品能夠提供邊際貢獻(xiàn)額，并不意味該虧損產(chǎn)品一定獻(xiàn)額，并不意味該虧損產(chǎn)品一定要繼續(xù)生產(chǎn)。如果存在更加有利要繼續(xù)生產(chǎn)。如果存在更加有利可圖的機(jī)會(huì)可圖的機(jī)會(huì)( (如轉(zhuǎn)產(chǎn)其他產(chǎn)品或?qū)⑷甾D(zhuǎn)產(chǎn)其他產(chǎn)品或?qū)⑼Ｖ固潛p產(chǎn)品生產(chǎn)而

40、騰出的固定停止虧損產(chǎn)品生產(chǎn)而騰出的固定資產(chǎn)出租資產(chǎn)出租) )，使企業(yè)獲得更多的邊，使企業(yè)獲得更多的邊際貢獻(xiàn)額，那么該虧損產(chǎn)品應(yīng)停際貢獻(xiàn)額，那么該虧損產(chǎn)品應(yīng)停產(chǎn)，并轉(zhuǎn)產(chǎn)。產(chǎn)，并轉(zhuǎn)產(chǎn)。3.3.虧損產(chǎn)品是否轉(zhuǎn)產(chǎn)的決策虧損產(chǎn)品是否轉(zhuǎn)產(chǎn)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策38 若追加的訂貨，不沖擊正常業(yè)務(wù)、不需若追加的訂貨，不沖擊正常業(yè)務(wù)、不需追加專屬固定成本、剩余生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)追加專屬固定成本、剩余生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，只要移，只要追加訂貨的單位邊際貢獻(xiàn)追加訂貨的單位邊際貢獻(xiàn)0 04.4.是否接受追加訂貨的決策是否接受追加訂貨的決策就可以接受。就可以接受。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策39追加訂貨的邊際貢獻(xiàn)減少的正常

41、業(yè)務(wù)的邊際貢獻(xiàn)追加訂貨的邊際貢獻(xiàn)減少的正常業(yè)務(wù)的邊際貢獻(xiàn) 追加訂貨的邊際貢獻(xiàn)追加的專屬固定成追加訂貨的邊際貢獻(xiàn)追加的專屬固定成本本即：追加訂貨的剩余邊際貢獻(xiàn)即：追加訂貨的剩余邊際貢獻(xiàn)0 若剩余生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，追加的訂貨若剩余生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，追加的訂貨會(huì)沖擊正常的業(yè)務(wù)，但是會(huì)沖擊正常的業(yè)務(wù)，但是不需追加專屬固定不需追加專屬固定成本，只要成本，只要 若剩余生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，追加的訂貨不會(huì)若剩余生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，追加的訂貨不會(huì)沖擊正常業(yè)務(wù)，但是需增加專屬固定成本，只要沖擊正常業(yè)務(wù)，但是需增加專屬固定成本，只要4.4.是否接受追加訂貨的決策是否接受追加訂貨的決策就可以接受。就可以接受。就可以接受。

42、就可以接受。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策404.4.是否接受追加訂貨的決策是否接受追加訂貨的決策 若剩余生產(chǎn)能力可以轉(zhuǎn)移，追加的訂貨不會(huì)若剩余生產(chǎn)能力可以轉(zhuǎn)移，追加的訂貨不會(huì)沖擊正常業(yè)務(wù)，并且不需要追加專屬固定成本，沖擊正常業(yè)務(wù)，并且不需要追加專屬固定成本，只要只要 追加訂貨的邊際貢獻(xiàn)生產(chǎn)能力轉(zhuǎn)移帶來(lái)的收益追加訂貨的邊際貢獻(xiàn)生產(chǎn)能力轉(zhuǎn)移帶來(lái)的收益就可以接受。就可以接受。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策41【例【例】某企業(yè)年生產(chǎn)能力為生產(chǎn)甲產(chǎn)品某企業(yè)年生產(chǎn)能力為生產(chǎn)甲產(chǎn)品1 2001 200件，本年計(jì)劃生件，本年計(jì)劃生產(chǎn)產(chǎn)1 0001 000件，正常價(jià)格為件，正常價(jià)格為100100元件。產(chǎn)品的計(jì)劃單位成本為

43、元件。產(chǎn)品的計(jì)劃單位成本為5555元，其中直接材料元，其中直接材料2424元。直接人工元。直接人工1515元，變動(dòng)制造費(fèi)用元，變動(dòng)制造費(fèi)用6 6元，固元，固定制造費(fèi)用定制造費(fèi)用1010元，現(xiàn)有一客戶要向該企業(yè)追加訂貨元，現(xiàn)有一客戶要向該企業(yè)追加訂貨300300件，報(bào)價(jià)件，報(bào)價(jià)為為7070元件，追加訂貨要求追加元件，追加訂貨要求追加1 2001 200元的專屬固定成本。若不元的專屬固定成本。若不接受追加訂貨，閑置的機(jī)器設(shè)備可對(duì)外出租，可獲租金收入接受追加訂貨，閑置的機(jī)器設(shè)備可對(duì)外出租，可獲租金收入300300元，問(wèn)是否接受該追加訂貨？元，問(wèn)是否接受該追加訂貨？【解【解】接受追加訂貨的邊際貢獻(xiàn)接受

44、追加訂貨的邊際貢獻(xiàn)(70(7045)45)30030075007500沖擊正常銷售的邊際貢獻(xiàn)沖擊正常銷售的邊際貢獻(xiàn)(100 (100 45)45)100100 55005500 專屬固定成本專屬固定成本 12001200 放棄的租金收入放棄的租金收入 3003005005000 0，可以接受！，可以接受！4.4.是否接受追加訂貨的決策是否接受追加訂貨的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策42由于所需零配件的數(shù)量對(duì)自制方案或外購(gòu)方由于所需零配件的數(shù)量對(duì)自制方案或外購(gòu)方案都是一樣的，因而通常只需要考慮自制方案和案都是一樣的，因而通常只需要考慮自制方案和外購(gòu)方案的成本高低，在相同質(zhì)量并保證及時(shí)供外購(gòu)方案的成

45、本高低，在相同質(zhì)量并保證及時(shí)供貨的情況下，就低不就高。貨的情況下，就低不就高。影響自制或外購(gòu)的因素很多，因而所采用的影響自制或外購(gòu)的因素很多，因而所采用的決策分析方法也不盡相同，通常采用差量分析決策分析方法也不盡相同，通常采用差量分析法。法。5.5.零部件是自制還是外購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策43情況一：用于自制的生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，自制情況一：用于自制的生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，自制 不增加固定成本。不增加固定成本。 例例 江陵汽車有限公司，每年需要甲零件江陵汽車有限公司，每年需要甲零件10001000件，如果外購(gòu)，其外購(gòu)單價(jià)為件，如果外購(gòu)，其外購(gòu)單價(jià)為2727元每件，

46、外購(gòu)一元每件，外購(gòu)一次的差旅費(fèi)為次的差旅費(fèi)為15001500元，每次運(yùn)費(fèi)元，每次運(yùn)費(fèi)400400元，每年采元，每年采購(gòu)購(gòu)2 2次；該公司有自制該零件的能力，并且生產(chǎn)次；該公司有自制該零件的能力，并且生產(chǎn)能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，如果自制，單位零件直接材料能力無(wú)法轉(zhuǎn)移，如果自制，單位零件直接材料1515元，直接人工元，直接人工8 8元，變動(dòng)制造費(fèi)用元，變動(dòng)制造費(fèi)用5 5元，固定制造元，固定制造費(fèi)用費(fèi)用1010元。元。要求要求: :作出甲零件自制還是外購(gòu)的決策。作出甲零件自制還是外購(gòu)的決策。5.5.零部件是自制還是外購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策44外購(gòu)：外購(gòu)：（元）8 .3010

47、00240010002150027解法一：比較單位差量成本。解法一：比較單位差量成本。自制：自制：（元）285815所以自制比較有利。所以自制比較有利。解法二：比較總的差量成本。解法二：比較總的差量成本。外購(gòu)相關(guān)總成本：外購(gòu)相關(guān)總成本：（元）30800240021500100027自制相關(guān)總成本：自制相關(guān)總成本：（元）（2800010005815所以自制比較有利。所以自制比較有利。將外購(gòu)的單位增量成本將外購(gòu)的單位增量成本 ，即購(gòu)買零，即購(gòu)買零配件的價(jià)格配件的價(jià)格( (包括買價(jià)、單位零配件包括買價(jià)、單位零配件應(yīng)負(fù)擔(dān)的訂購(gòu)、運(yùn)輸、裝卸、檢驗(yàn)應(yīng)負(fù)擔(dān)的訂購(gòu)、運(yùn)輸、裝卸、檢驗(yàn)等費(fèi)用等費(fèi)用) )，與自制時(shí)

48、的單位增量成本，與自制時(shí)的單位增量成本（單位變動(dòng)成本）相對(duì)比，單位增（單位變動(dòng)成本）相對(duì)比，單位增量成本低的即為最優(yōu)方案。量成本低的即為最優(yōu)方案?；蛘撸罕容^外購(gòu)的相關(guān)總成本或者：比較外購(gòu)的相關(guān)總成本與自制的相關(guān)總成本，從中選與自制的相關(guān)總成本，從中選擇成本低的方案。擇成本低的方案。5.5.零部件是自制還是外購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策45接上例：假設(shè)如果外購(gòu)，閑置的生產(chǎn)能力也可以接上例：假設(shè)如果外購(gòu)，閑置的生產(chǎn)能力也可以用于生產(chǎn)用于生產(chǎn)B B產(chǎn)品產(chǎn)品600600件，每件可以提供件，每件可以提供8 8元的邊際貢元的邊際貢獻(xiàn)，或者可以對(duì)外出租，每年租金獻(xiàn)，或者可以對(duì)外

49、出租，每年租金60006000元，兩者元，兩者是互斥的。要求：作出自制還是外購(gòu)的決策。是互斥的。要求：作出自制還是外購(gòu)的決策。解：外購(gòu)相關(guān)總成本解：外購(gòu)相關(guān)總成本自制相關(guān)總成本自制相關(guān)總成本（元）30800240021500100027（元）（34000600010005815所以外購(gòu)比較有利。所以外購(gòu)比較有利。分析方法是：將自制方案的變分析方法是：將自制方案的變動(dòng)成本與機(jī)會(huì)成本（租金收入動(dòng)成本與機(jī)會(huì)成本（租金收入或轉(zhuǎn)產(chǎn)產(chǎn)品的邊際貢獻(xiàn)總額或轉(zhuǎn)產(chǎn)產(chǎn)品的邊際貢獻(xiàn)總額) )之之和，與外購(gòu)相關(guān)成本相比，擇和，與外購(gòu)相關(guān)成本相比，擇其低者。其低者。5.5.零部件是自制還是外購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的

50、決策情況二：用于自制的生產(chǎn)能力可以轉(zhuǎn)移，自制情況二：用于自制的生產(chǎn)能力可以轉(zhuǎn)移，自制 不增加固定成本。不增加固定成本。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策46 一般而言，外購(gòu)的單位變動(dòng)成本較高，固定成一般而言，外購(gòu)的單位變動(dòng)成本較高，固定成本較低或者沒(méi)有；自制的單位變動(dòng)成本會(huì)較低，但本較低或者沒(méi)有；自制的單位變動(dòng)成本會(huì)較低，但是往需要有比較高的固定成本的投入。是往需要有比較高的固定成本的投入。情況三：自制會(huì)增加固定成本的決策情況三：自制會(huì)增加固定成本的決策這時(shí)，就必須首先確定該產(chǎn)量限度點(diǎn)，并將產(chǎn)這時(shí)，就必須首先確定該產(chǎn)量限度點(diǎn)，并將產(chǎn)量劃分為不同的區(qū)域，然后確定在何種區(qū)域內(nèi)哪量劃分為不同的區(qū)域，然后確定在

51、何種區(qū)域內(nèi)哪個(gè)方案最優(yōu)。個(gè)方案最優(yōu)。由于單位專屬固定成本隨產(chǎn)量的增加而減少，由于單位專屬固定成本隨產(chǎn)量的增加而減少，因此自制方案單位增量成本與外購(gòu)方案單位增量因此自制方案單位增量成本與外購(gòu)方案單位增量成本的對(duì)比將在某個(gè)產(chǎn)量點(diǎn)產(chǎn)生優(yōu)劣互換的現(xiàn)成本的對(duì)比將在某個(gè)產(chǎn)量點(diǎn)產(chǎn)生優(yōu)劣互換的現(xiàn)象，即產(chǎn)量超過(guò)某一限度時(shí)自制有利，產(chǎn)量低于象，即產(chǎn)量超過(guò)某一限度時(shí)自制有利，產(chǎn)量低于該限度時(shí)外購(gòu)有利。該限度時(shí)外購(gòu)有利。5.5.零部件是自制還是外購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策47 FcVVcFcTcVVcFcTc 需求量V 年成本Tc FcV* 0外購(gòu)?fù)赓?gòu)自制自制5.5.零部件是自制還是外

52、購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策48 例例 江陵汽車有限公司需要使用甲零件，如果江陵汽車有限公司需要使用甲零件，如果外購(gòu)，單位成本為外購(gòu)，單位成本為3030元每件；如果自制，需購(gòu)置元每件；如果自制，需購(gòu)置專用設(shè)備一臺(tái)，采購(gòu)成本專用設(shè)備一臺(tái)，采購(gòu)成本5000050000元，預(yù)計(jì)可用元，預(yù)計(jì)可用5 5年，預(yù)計(jì)無(wú)殘值，使用直線法計(jì)提折舊，單位零年，預(yù)計(jì)無(wú)殘值，使用直線法計(jì)提折舊，單位零件直接材料件直接材料1515元，直接人工元，直接人工8 8元，變動(dòng)制造費(fèi)用元，變動(dòng)制造費(fèi)用5 5元。元。問(wèn)：甲零件自制還是外購(gòu)比較劃算？問(wèn)：甲零件自制還是外購(gòu)比較劃算？5.5.零部件是自制還是

53、外購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策49解：由于自制需要增加固定成本，并且甲零件的解：由于自制需要增加固定成本，并且甲零件的年需求量未知，因此，首先需要確定成本無(wú)差別年需求量未知，因此，首先需要確定成本無(wú)差別點(diǎn)的需求量。設(shè)成本無(wú)差別點(diǎn)需求量為點(diǎn)的需求量。設(shè)成本無(wú)差別點(diǎn)需求量為X X。件5000)5815(55000030XXXX）（自制年相關(guān)成本5815550000X30外購(gòu)年相關(guān)成本當(dāng)年需求量小于當(dāng)年需求量小于50005000件時(shí)，外購(gòu)比較劃算；件時(shí)，外購(gòu)比較劃算；反之，自制比較有利。反之，自制比較有利。5.5.零部件是自制還是外購(gòu)的決策零部件是自制還是外購(gòu)的決策第四

54、章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策50對(duì)這類問(wèn)題，決策時(shí)只需考慮進(jìn)一步加工后對(duì)這類問(wèn)題，決策時(shí)只需考慮進(jìn)一步加工后增加的收入是否超過(guò)增加的成本，如果前者大于增加的收入是否超過(guò)增加的成本，如果前者大于后者，則應(yīng)進(jìn)一步加工為產(chǎn)成品出售；反之，則后者，則應(yīng)進(jìn)一步加工為產(chǎn)成品出售；反之，則應(yīng)作為半成品銷售。在此，進(jìn)一步加工前的收入應(yīng)作為半成品銷售。在此，進(jìn)一步加工前的收入和成本都與決策無(wú)關(guān)，不必予以考慮。和成本都與決策無(wú)關(guān)，不必予以考慮。 6.6.半成品是否繼續(xù)加工的決策半成品是否繼續(xù)加工的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策51增量收入繼續(xù)加工后的銷售收入增量收入繼續(xù)加工后的銷售收入直接出售的銷售收入直接出售的銷售收入若

55、增量收入若增量收入 增量成本，宜進(jìn)一步加工后再出售增量成本，宜進(jìn)一步加工后再出售若增量收入若增量收入 增量成本，宜直接出售增量成本，宜直接出售決策依據(jù)決策依據(jù)增量成本繼續(xù)加工追加的成本增量成本繼續(xù)加工追加的成本6.6.半成品是否繼續(xù)加工的決策半成品是否繼續(xù)加工的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策52設(shè)某廠生產(chǎn)某種產(chǎn)品設(shè)某廠生產(chǎn)某種產(chǎn)品50 00050 000件，初步加工單件，初步加工單位產(chǎn)品直接材料位產(chǎn)品直接材料4 4元，直接人工工資元，直接人工工資2 2元，變動(dòng)性元，變動(dòng)性制造費(fèi)用制造費(fèi)用1.51.5元，固定性制造費(fèi)用元，固定性制造費(fèi)用1 1元元 。完成初。完成初步加工后若直接對(duì)外銷售，單位售價(jià)步

56、加工后若直接對(duì)外銷售，單位售價(jià)1212元。如對(duì)元。如對(duì)該產(chǎn)品進(jìn)行繼續(xù)加工，每單位需追加直接材料該產(chǎn)品進(jìn)行繼續(xù)加工，每單位需追加直接材料1.31.3元，直接人工工資元，直接人工工資0.80.8元，變動(dòng)性制造費(fèi)用元，變動(dòng)性制造費(fèi)用0.60.6元，專屬固定成本元，專屬固定成本2000020000元元 ，每單位售價(jià)可，每單位售價(jià)可提高到提高到1515元。元。問(wèn)：要否進(jìn)一步加工？問(wèn)：要否進(jìn)一步加工？解：增量收入（解：增量收入（15151212）X50000X50000150000150000元元增量成本（增量成本（）X50000+20000X50000+2000015

57、5000155000元元由于增量收入小于增量成本，所以，由于增量收入小于增量成本，所以，應(yīng)直接對(duì)外銷售。應(yīng)直接對(duì)外銷售。6.6.半成品是否繼續(xù)加工的決策半成品是否繼續(xù)加工的決策第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策53xy500400300200100 100 200 300 400 5007.7.生產(chǎn)最優(yōu)組合決策生產(chǎn)最優(yōu)組合決策OABCL：2x+y=500K：1.5x+2y=480第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策54xy500400300200100 100 200 300 400 5007.7.生產(chǎn)最優(yōu)組合決策生產(chǎn)最優(yōu)組合決策OABCB B點(diǎn)（點(diǎn)（208208，8484），為），為最優(yōu)組合點(diǎn)。最優(yōu)組合點(diǎn)。第四章

58、預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策55第四節(jié)第四節(jié) 產(chǎn)品定價(jià)決策產(chǎn)品定價(jià)決策一、定價(jià)決策的意義一、定價(jià)決策的意義二、定價(jià)決策分析的方法二、定價(jià)決策分析的方法1.1.完全成本定價(jià)法完全成本定價(jià)法成本利潤(rùn)率）（單位產(chǎn)品完全成本單位目標(biāo)利潤(rùn)額單位產(chǎn)品完全成本單位銷售價(jià)格1第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策562.2.變動(dòng)成本加成定價(jià)法變動(dòng)成本加成定價(jià)法3.3.利潤(rùn)最大化定價(jià)法利潤(rùn)最大化定價(jià)法 預(yù)測(cè)各種加工下可能的銷售量，計(jì)算各預(yù)測(cè)各種加工下可能的銷售量，計(jì)算各方案的利潤(rùn)，取其大者。方案的利潤(rùn)，取其大者。 邊際收入邊際收入= =邊際成本時(shí)的銷售價(jià)格為最優(yōu)邊際成本時(shí)的銷售價(jià)格為最優(yōu)價(jià)格。價(jià)格。變動(dòng)成本率單位變動(dòng)成本邊際貢獻(xiàn)率單位

59、變動(dòng)成本單位邊際貢獻(xiàn)單位產(chǎn)品變動(dòng)成本單位銷售價(jià)格1第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策57第五節(jié)第五節(jié) 存貨決策分析存貨決策分析一、存貨決策的意義一、存貨決策的意義二、存貨成本二、存貨成本2.2.訂貨成本訂貨成本1.1.購(gòu)置成本購(gòu)置成本購(gòu)置成本購(gòu)置成本= =購(gòu)置數(shù)量購(gòu)置數(shù)量X X單價(jià)單價(jià)在物價(jià)穩(wěn)定且無(wú)數(shù)量折扣的情在物價(jià)穩(wěn)定且無(wú)數(shù)量折扣的情況下，屬于決策無(wú)關(guān)成本況下，屬于決策無(wú)關(guān)成本訂貨成本訂貨成本= =固定訂貨成本固定訂貨成本+ +變動(dòng)訂貨成本變動(dòng)訂貨成本固定訂貨成本屬于決策無(wú)關(guān)成本。在全年訂固定訂貨成本屬于決策無(wú)關(guān)成本。在全年訂貨量已定的情況下，變動(dòng)訂貨成本與訂貨批貨量已定的情況下，變動(dòng)訂貨成本與訂貨批

60、次成正比，與訂貨批量成反比。次成正比，與訂貨批量成反比。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策584.4.缺貨成本缺貨成本3.3.儲(chǔ)存成本儲(chǔ)存成本儲(chǔ)存成本儲(chǔ)存成本= =固定儲(chǔ)存成本固定儲(chǔ)存成本+ +變動(dòng)儲(chǔ)存成本變動(dòng)儲(chǔ)存成本固定儲(chǔ)存成本屬于決策無(wú)關(guān)成本。在全年訂固定儲(chǔ)存成本屬于決策無(wú)關(guān)成本。在全年訂貨量已定的情況下，變動(dòng)儲(chǔ)存成本與訂貨批貨量已定的情況下，變動(dòng)儲(chǔ)存成本與訂貨批量成正比，與訂貨批次成反比。量成正比，與訂貨批次成反比。缺貨成本與存貨數(shù)量反向相關(guān)，如果不允許缺貨成本與存貨數(shù)量反向相關(guān)，如果不允許發(fā)生缺貨，則缺貨成本為決策無(wú)關(guān)成本。發(fā)生缺貨，則缺貨成本為決策無(wú)關(guān)成本。第四章預(yù)測(cè)與短期經(jīng)營(yíng)決策59若降低年