1、證券法規(guī)罰款總結(jié)大全第一章 證券市場基本法律法規(guī)處罰主體機構(gòu)處罰人員處罰一、關(guān)于虛報注冊資本、欺詐取得公司登記、虛假出資、抽逃出資、另立賬簿、財務(wù)會計報告虛假記載的法律責任公司虛報注冊資本公司提交虛假材料或其他欺詐手段隱瞞重要事實 公司發(fā)起人、股東虛假出資，未交付或未按時交付5%15%5 萬50 萬元5%15%出資額公司發(fā)起人、股東抽逃出資5%15%公司另立賬簿5 萬元50 萬元直接負責人提供虛假財務(wù)會計報告等資料3 萬30 萬元公司不依法提取法定公積金20 萬元以下公司合并、分立、減少注冊資本或者清算時，不依1 萬元10 萬元法通知或者公告?zhèn)鶛?quán)人公司清算時，隱匿財產(chǎn)，對會計資料虛假記載或者5

2、%10%1 萬元10 萬元未清償債務(wù)前分配公司財產(chǎn)清算員徇私舞弊、謀取非法收入或者侵占公司財產(chǎn)1 倍5 倍評估、驗資或者驗證的機構(gòu)提供虛假材料1 倍5 倍評估、驗資或者驗證的機構(gòu)因過失提供有遺漏的報1 倍5 倍告未登記而冒用有限責任公司或股份有限公司（分公10 萬元以下司）公司未依法變更登記1 萬元10 萬元外國公司擅自在中國境內(nèi)設(shè)立分支機構(gòu)5 萬元20 萬元二、違反證券發(fā)行規(guī)定的法律責任處罰主體機構(gòu)處罰人員處罰公司未經(jīng)法定機關(guān)核準，擅自公開或者變1%5%相公開發(fā)行的證券尚未發(fā)行：30 萬元60發(fā)行人不符合條件，以欺騙手段騙取發(fā)行萬元；核準已經(jīng)發(fā)行：1%5%違法所得：1 倍5 倍；證券公司承銷

3、或者代銷買賣未經(jīng)核準擅自3 萬元30 萬元沒有或者不足30 萬元：公開發(fā)行的證券30 萬元60 萬元證券公司進行虛假或者誤導(dǎo)投資者；以不正當競爭手段招攬承銷業(yè)務(wù)；30 萬元60 萬元其他違反證券承銷業(yè)務(wù)的行為證券公司保薦人出具虛假記載、誤導(dǎo)述、1 倍5 倍遺漏的保薦書，或者不履行其他法定職責發(fā)行人、上市公司或者其他信息披露義務(wù)人未按照披露信息，或者所披露的信息有30 萬元60 萬元虛假、誤導(dǎo)、遺漏發(fā)行人、上市公司或者其他信息披露義務(wù)人未按照規(guī)定報送報告，或者報告有虛假、 30 萬元60 萬元誤導(dǎo)、遺漏發(fā)行人、上市公司擅自改變所募集資金用途發(fā)行人、上市公司的控股股東、實際控制30 萬元60 萬元

4、人指使募集資金改變用途三、違反證券交易規(guī)定的法律責任處罰主體機構(gòu)處罰人員處罰內(nèi) 幕 信 息涉及證券的發(fā)行、交易或者知情人其他對證券的價格有重大影違法所得：1 倍5 倍；非 法 獲 取響的信息共開前，買賣該證沒有或不足3 萬元：3 萬3 萬元30 萬元內(nèi) 幕 信 息券，或者泄露該信息，或者元60 萬元的人建議他人買賣該證券違法所得：1 倍5 倍；操縱證券市場沒有或不足30 萬元：3010 萬元60 萬元萬元300 萬元限制轉(zhuǎn)讓期限內(nèi)買賣3 萬元30 萬元違法所得：1 倍5 倍；擾亂市場沒有或不足3 萬元：3 萬元20 萬元證券市場作出虛假陳述或者信息誤導(dǎo)3 萬元2 萬元違法所得：1 倍5 倍法人

5、以他人名義設(shè)立賬戶或者利用他人賬戶買賣證券沒有或者不足3 萬元：33 萬元10 萬元萬元30 萬元四、上市公司收購的法律責任處罰主體機構(gòu)處罰人員處罰收購人未按照規(guī)定履行收購的公告、發(fā)出10 萬元30 萬元3 萬元30 萬元收購要約收購人或收購人的控股股東利用上市收購10 萬元60 萬元3 萬元30 萬元損害被收購公司及其股東的合法權(quán)益五、違反證券機構(gòu)管理、人員管理相關(guān)規(guī)定的法律責任及證券機構(gòu)的法律責任聘請不具有任職資格、證券從業(yè)資格的人員，處10 萬元30 萬元；對直接負責人處3 萬元10 萬元。證券交易所、證券公司、證券登記結(jié)算機構(gòu)、證券服務(wù)機構(gòu)或者證券協(xié)會的人員故意提供虛假資料，隱匿、偽造

6、、篡改或者毀損交易記錄，誘騙投資者買賣證券處 3 萬元10 萬元。證券公司假借他人名義或者個人名義從事證券自營業(yè)務(wù)處違法所得1 倍5 倍，沒有或者不足30 萬元，處30 萬元60 萬元；對直接負責人處3 萬元10 萬元。證券公司違背客戶委托買賣證券、辦理交易事項，或者違背客戶真實意思，辦理交易以外的事項，處1 萬元10 萬元。證券公司、證券登記結(jié)算機構(gòu)挪用客戶的資金或者證券，或者未經(jīng)客戶的委托，擅自為客戶買賣證券處違法所得1 倍5 倍；沒有或者不足10 萬元，處10 萬元60 萬元；直接負責人處3 萬元30 萬元。證券公司辦理經(jīng)紀業(yè)務(wù)，接受客戶的全權(quán)委托買賣證券或者證券公司對客戶買賣證券的收益

7、或者賠償證券買賣的損失作出承諾處5 萬元20 萬元；直接負責人處3 萬元10 萬元。證券公司及其從業(yè)人員違反規(guī)定，私下接受客戶委托買賣證券處違法所得1 倍5 倍； 沒有或者不足10 萬元，處10 萬元30 萬元。證券公司違反規(guī)定，未經(jīng)批準經(jīng)營非上市證券交易，處違法所得1 倍5 倍。證券公司違反規(guī)定，擅自設(shè)立、收購、撤銷分支機構(gòu)，或者合并、分立、停業(yè)、解破散產(chǎn)，或者在境外設(shè)立、收購、參股證券經(jīng)營機構(gòu)處違法所1得倍5 倍，沒有或者不足10萬元， 處10 萬元60 萬元；對直接負責人處3 萬元10 萬元。證券公司違反規(guī)定擅自變更有關(guān)事項處10萬元30 萬元；直接負責人處5 萬元以下。證券公司違反規(guī)定

8、，超出業(yè)務(wù)許可范圍經(jīng)營證券業(yè)務(wù)，處違法所得1 倍5 倍；沒有或者不足30 萬元，處30 萬元60 萬元；直接負責人處3 萬元10 萬元。證券公司對其證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)、證券承銷業(yè)務(wù)、證券自營業(yè)務(wù)、證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)， 不依法分開辦理，混合操作處30 萬元60 萬元；直接負責人處3 萬元10 萬元。證券公司或者其股東、實際控制人違反規(guī)定，拒不向證券監(jiān)督管理機構(gòu)報送或者提 供經(jīng)營管理信息和資料，或者報送、提供的經(jīng)營管理信息和資料有虛假記載、誤導(dǎo)、遺漏處 3 萬元30 萬元；直接負責人處3 萬元以下。證券公司為其股東或者股東的關(guān)聯(lián)人提供融資或者擔保處10萬元30 萬元；直接負責人處3 萬元10 萬元。證券服

9、務(wù)機構(gòu)未勤勉盡責，所制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)、遺漏處業(yè)務(wù)收入1 倍5 倍；直接負責人處3 萬元10 萬元。上市公司、證券公司、證券交易所、證券登記結(jié)算機構(gòu)、證券服務(wù)機構(gòu)，未按照有 關(guān)規(guī)定保存有關(guān)文件和資料處 3 萬元30 萬元；隱匿、偽造、篡改或者毀損有關(guān)文件和資料處30 萬元60 萬元。未經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)批準，擅自設(shè)立證券登記結(jié)算機構(gòu)，處違法所得1 倍5 倍；投資咨詢機構(gòu)、財務(wù)顧問機構(gòu)、資信評級機構(gòu)、資產(chǎn)評估機構(gòu)、會計師事務(wù)所未經(jīng)批準，擅自從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)處1 倍5 倍。證券登記結(jié)算機構(gòu)、證券服務(wù)機構(gòu)違反本法規(guī)定或者依法制定的業(yè)務(wù)規(guī)則，處違法所得1 倍5 倍。沒有或者不足10

10、 萬元，處10 萬元30 萬元。證券交易所對不符合規(guī)定條件的證券上市審請予以審核同意，處業(yè)務(wù)收1入倍5 倍。直接負責人處3 萬元30 萬元。六、與基金公開募集與非公開募集相關(guān)的法律責任處罰主體基金公司的基金管理人或者基金托管人未將基金資產(chǎn)與其固有資產(chǎn)分開，或者未對機構(gòu)處罰人員處罰5 萬元50 萬元3 萬元30 萬元基金資產(chǎn)實行分賬管理基金公司未經(jīng)批準擅自設(shè)立基金管理公司或者未經(jīng)核準從事公開募集基金管理業(yè)務(wù)違法所得1 倍5 倍罰款；沒有或者不足100 萬元，3 萬元30 萬元10 萬元100 萬元?；鸸芾砉旧米宰兏钟?% 以上股權(quán)的股東、實際控制人或者其他重大事項基金公司擅自公開或者變相公

11、開募集基金基金公司非公開募集基金募集完畢，基金管理人未備案違法所得1 倍5 倍罰款; 沒有或者不足50 萬元:5 萬元50 萬元所募資金金額1%5%10 萬元30 萬元3 萬元10 萬元5 萬元50 萬元3 萬元10 萬元基金公司向合格投資者之外的單位或者個人非公開募集資金或者轉(zhuǎn)讓基金份額違法所得：1 倍5 倍； 沒有或者不足100 萬元： 10 萬元100 萬元3 萬元30 萬元基金公司擅自從事公開募集基金的基金服務(wù)業(yè)務(wù)違法所得1 倍5 倍； 沒有或者不足30 萬元： 30 萬元以下3 萬元10 萬元七、期貨相關(guān)法律責任的規(guī)定（一）期貨有下列行為之一的，處違法所得1 倍3 倍；沒有或者不足1

12、0 萬元的，并處10 萬元30 萬元的罰款；對直接負責人處1 萬元5 萬元：接受不符合規(guī)定條件的單位或者個人；允許客戶在保證金不足的情況下進行期貨交易的；未經(jīng)批準，擅自辦理合并、分立、停業(yè)、解散或者破產(chǎn);變更業(yè)務(wù)范圍;變更注冊資本且調(diào) 整股權(quán)結(jié)構(gòu)；新增持有5% 以上股權(quán)的股東或者控股股東發(fā)生變化；國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他事項；4.違反規(guī)定從事與期貨業(yè)務(wù)無關(guān)的活動；從事或者變相從事期貨自營業(yè)務(wù)；為其股東、實際控制人或者其他關(guān)聯(lián)人提供融資，或者對外擔保；違反國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)有關(guān)保證金安全存管監(jiān)控規(guī)定；不按照規(guī)定向國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)履行報告義務(wù)或者報送有關(guān)文件、資料；交易軟件、結(jié)算

13、軟件不符合期貨公司審慎經(jīng)營和風險管理以及國務(wù)院期貨管理監(jiān)督管理機構(gòu)有關(guān)保證金安全存管監(jiān)控規(guī)定的要求；不按照規(guī)定提取、管理和使用風險準備金；偽造、涂改或者不按照規(guī)定保存期貨交易、結(jié)算、交割資料；任用不具備資格的期貨從業(yè)人員；偽造、變造、出租、出借買賣期貨業(yè)務(wù)許可證或者經(jīng)營許可證；進行混碼交易；拒絕或者妨礙國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)檢查；違反國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他行為。（二）期貨公司有下列欺詐客戶行為之一，處10 萬元50 萬元；對直接負責人處1 萬元10 萬元：向客戶作獲利保證或者不按照規(guī)定向客戶出示風險說明書；在經(jīng)紀業(yè)務(wù)中與客戶約定分享利益、共享風險；不按照規(guī)定接受客戶委托或者不按照客戶

14、委托內(nèi)容擅自進行期貨交易；隱瞞重要事項或者使用其他不正當手段，誘騙客戶發(fā)出交易指令；向客戶提供虛假成交回報；未將客戶交易指令下達到期貨交易所；挪用客戶保證金；不按照規(guī)定在期貨保證金存管銀行開立保證金賬戶，或者違規(guī)劃轉(zhuǎn)客戶保證金；國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他欺詐客戶的行為。八、期貨交易所處罰結(jié)果具體事項未經(jīng)批準，擅自制定或者修改章程、交易規(guī)則；上市、中止、取消或者恢復(fù)交易品種；上市、修改或者終止合約；變更住所或者營業(yè)場所；合 并、分立或者解散；國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他事項。2.允期貨交易所有下列行為之一許會員在保證金不足的情況下進行期貨交易；3.直接或者間接參與期貨交易，或者違反規(guī)定

15、從事與其職責無關(guān)的業(yè)的，違法所得 1務(wù) ；倍5 倍；沒有4.違反規(guī)定收取保證金，或者挪用保證金；或不足10 萬元5. 偽造、涂改或者不按照規(guī)定保存期貨交易、結(jié)算、交割資料；的，處10 萬元6. 未建立或者未執(zhí)行當日無負債結(jié)算、漲跌停板、持倉限額和大戶持倉50 萬元報告制度；7. 拒絕或者妨礙國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)監(jiān)督檢查；8.違反國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他行為。期貨交易所有上述所列行為之一的，對直接負責人處1 萬元10 萬元九、中介服務(wù)機構(gòu)的違法責任處罰對象具體事項處罰結(jié)果會計師事務(wù)所、律師事未勤勉盡責，所出具的文件有虛假務(wù)所、資產(chǎn)評估機構(gòu)記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏十、證券公司主要違法

16、違規(guī)情形及其處罰措施業(yè)務(wù)收入1 倍5 倍。對直接負責人處3 萬元10 萬元處罰主體機構(gòu)處罰人員處罰證券公司未按照規(guī)定開立賬戶20 萬元50 萬元1 萬元5 萬元證券公司控股或者實未按照規(guī)定報送、提際控制的企業(yè)供有關(guān)信息、資料，或者報送、提供的信3 萬元20 萬元3 萬元以下資產(chǎn)托管機構(gòu)、證券息、資料中有虛假、服務(wù)機構(gòu)誤導(dǎo)或者遺漏證券公司未按照規(guī)定披露財務(wù)信息?；蛘吖? 萬元20 萬元處3 萬元以下開披露的信息中有虛假、誤導(dǎo)或者遺漏。合規(guī)負責人未按照規(guī)定向國務(wù)院證券監(jiān)督管沒有或者不足3 萬理機構(gòu)或者有關(guān)自律組織報告違法違規(guī)的行為證券經(jīng)紀人從事業(yè)務(wù)未向客戶出示證書；同時接受多家公司的委托，進行客戶

17、招攬、客戶服務(wù)等活動；接受客戶的委托，為客戶辦理證券認購、交易等事項元：3 萬元以下沒有或者不足3 萬元：3 萬元以下證券公司股東強令、指使、協(xié)助、接受證券公司以證券經(jīng)紀客戶或者證券資產(chǎn)管理客戶的3 萬元30 萬元實際控制人資產(chǎn)提供融資或者擔保證券公司資產(chǎn)托管機構(gòu)證券登記結(jié)算機構(gòu)證券公司資產(chǎn)托管機構(gòu)證券登記結(jié)算機構(gòu)資產(chǎn)托管機構(gòu)證券登記結(jié)算機構(gòu)違反規(guī)定動用客戶的交易結(jié)算資金、委托資金和客戶擔保賬戶內(nèi)的資金、證券違反規(guī)定動用委托資金和客戶擔保賬戶內(nèi)的資金、證券的申請、指令予以同意、執(zhí)行發(fā)現(xiàn)委托資金和客戶擔保賬戶內(nèi)的資金、證券被違法動用而未向國務(wù)院監(jiān)督管理機構(gòu)報告違法所得1 倍5 倍； 沒有或者不足

18、10 萬元： 10 萬元60 萬元；3 萬元30 萬元3 萬元30 萬元3 萬元30 萬元違法所得1 倍5 倍； 沒委托人、受托人或者管理證券公司未經(jīng)批準，認購、受讓或者實際控制證券公司的股權(quán)有或者不足10 萬元：10 萬元60 萬元；3 萬元30 萬元處罰主體具體事項處罰結(jié)果1. 違反規(guī)定委托其他單位或者個人進行客戶招攬、客戶服務(wù)或者產(chǎn)品銷售活動；2. 向客戶提供投資建議，對證券價格的漲跌或者市場走勢做出確定性的判斷違法所得:1 倍5 倍；沒有或者不足10 萬3. 違反規(guī)定委托他人代為買賣證券。元:10 萬元30 萬證券公司4. 從事證券自營業(yè)務(wù)、證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，投資范圍或者投資比例違反規(guī)

19、定；元；直接負責人:3 萬元5. 從事證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，接受一個客戶的單筆委托資產(chǎn)10 萬元價值低于規(guī)定的最低限額。十一、違法所得1 倍5 倍;沒有或者不足3 萬元，處以3 萬元30 萬元。對直接負責人：3萬元10 萬元：未按照規(guī)定對離任的法人代表人或者高級管理人員進行審計，并報送審計報告。與他人合資、合作經(jīng)營管理分支機構(gòu)，或者將分支機構(gòu)承包、租賃或者委托給他人經(jīng)營管理。未按照規(guī)定將證券自營賬戶或者證券資產(chǎn)管理客戶的證券賬戶報證券交易所備案。未按照規(guī)定程序了解客戶的身份、財產(chǎn)與收入狀況、證券投資經(jīng)驗和風險偏好。推薦的產(chǎn)品或者服務(wù)于所了解的客戶情況不相適應(yīng)。未按照規(guī)定指定專人向客戶講解有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)

20、則和合同的內(nèi)容，并且以書面的方式向其揭示投資風險。未按照規(guī)定與客戶簽訂業(yè)務(wù)合同，或者未在與客戶簽訂的業(yè)務(wù)合同中載入規(guī)定的必備條款。未按照規(guī)定編制并向客戶送交對賬單，或者未按照規(guī)定建立并有效執(zhí)行信息查詢制定。未按照規(guī)定指定專門部門處理客戶投訴。未按照規(guī)定提取一般風險準備金。未按照規(guī)定存放、管理客戶的交易結(jié)算資金、委托資金和客戶擔保賬戶內(nèi)的資金、證券。聘請、解聘會計師事務(wù)所，未按照規(guī)定向國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)備案，解聘會計師事務(wù)所未說明理由。第二章 證券從業(yè)人員管理一、違反從業(yè)人員資格管理相關(guān)規(guī)定的法律責任處罰主體人員處罰機構(gòu)辦理執(zhí)業(yè)證書申請證書中，弄虛作假、徇私舞弊、故意刁難有關(guān)當事人的，或者不

21、按規(guī)定履行報告義務(wù)從業(yè)人員拒絕協(xié)會調(diào)查或者檢查的，或者聘用機構(gòu)拒絕配合3 萬元以下的罰款調(diào)查機構(gòu)聘用未取得執(zhí)業(yè)證書的人員對外開展證券業(yè)務(wù)二、銷售證券投資基金的行為規(guī)范處罰主體機構(gòu)處罰人員處罰未按照規(guī)定開立與基金銷售有關(guān)的賬戶未取得業(yè)務(wù)資格資質(zhì)認定的機構(gòu)和個人合作未按照規(guī)定使用基金宣傳推介材料違反規(guī)定允許未經(jīng)聘任銷售基金或者未經(jīng)認可宣傳基金違反規(guī)定擅自向公眾分發(fā)、公布基金宣傳材料3 萬元以下3 萬元以下違反規(guī)定擅自停止辦理基金份額發(fā)售或拒絕投資人的申購、贖回違反規(guī)定確定基金份額申購、贖回價格未按照規(guī)定收取銷售費用并核算、記賬從事規(guī)定禁止的行為未按照規(guī)定進行自查，并編制監(jiān)察稽核報告未按照規(guī)定履行信

22、息報送義務(wù)或者配合督查三、證券投資咨詢?nèi)藛T的法律責任處罰主體具體事項人員處罰證券、期貨投資咨同時在兩個或者兩個以上的證券、期貨投資咨詢機構(gòu)詢?nèi)藛T執(zhí)業(yè)。證券、期貨投資咨詢機構(gòu)及其投資咨詢?nèi)藛T以不謹慎、不誠實和不勤勉盡責的態(tài)度，為投資人或者客戶提供證券、期貨投資咨詢服務(wù)。證券、期貨投資咨詢機構(gòu)及其投資咨詢?nèi)藛T沒有完整、客觀、準確地運用有關(guān)信息、資料向投資人或者客戶提供投資分析、預(yù)測和建議，不得斷章取義地引用或者篡改有關(guān)信息、資料；引用有關(guān)信息、資料時，沒有注明出處和著作權(quán)人。1 萬元3 萬元證券、期貨投資咨詢機構(gòu)及其投資咨詢?nèi)藛T以虛假信息、市場傳言或者內(nèi)幕信息為依據(jù)向投資人或者客戶提供投資分析、預(yù)

23、測或建議。證券、期貨投資咨詢?nèi)藛T在報刊、電臺、電視臺或者其他傳播媒體證券、期貨投資咨詢機構(gòu)及其投資咨詢?nèi)藛T發(fā)表投資咨詢文章、報告或者意見時，沒有注明所在證券、期貨投資咨詢機構(gòu)的名稱和個人真實姓名，也沒對投資風險作充分說明。證券、期貨投資咨詢機構(gòu)向投資人或者客戶提供的證券、期貨投資咨詢傳真件沒有注明機構(gòu)名稱、地址、聯(lián)系電話和聯(lián)系人姓名。代理投資人從事證券、期貨買賣；向投資人承諾證券、期貨投資收益；與投資人約定分享投資收益或者分擔投資 損失；為自己買賣股票及具有股票性質(zhì)、功能的證券以 及期貨；利用咨詢服務(wù)與他人合謀操縱市場或者進行內(nèi) 幕交易；法律、法規(guī)、規(guī)章所禁止的其他證券、期貨欺詐行為。第三章證

24、券公司業(yè)務(wù)規(guī)范一、監(jiān)管部門和自律組織對證券投資咨詢業(yè)務(wù)的監(jiān)管措施和自律管理措施處罰對象具體事項機構(gòu)報送的文件、資料有虛假陳述或者重大遺漏；未按照規(guī)定履行報告和年檢義務(wù)；未按照規(guī)定履行對本機構(gòu)有關(guān)情況發(fā)生變化的變更手續(xù)；本機構(gòu)證券、期貨投資咨詢?nèi)藛T違反規(guī)定，受到證券監(jiān)1 萬元5 萬元管部門行政處罰；干擾、阻礙地方證管辦（證監(jiān)會）檢查、調(diào)查，或者隱瞞、銷毀證據(jù)證券、期貨投資咨詢機構(gòu)同時在兩個或者兩個以上的證券、期貨投資咨詢機構(gòu)執(zhí)業(yè)；以不謹慎、不誠實和不勤勉盡責的態(tài)度，為投資人或者客戶提供證券、期貨投資咨詢服務(wù)；沒有完整、客觀、準確地運用有關(guān)信息、資料向投資人或者 客戶提供投資分析、預(yù)測和建議，不得

25、斷章取義地引用或者篡改有關(guān)信息、資料；引用有關(guān)信息、資料時，沒有注明出處和著作權(quán)人；以虛假信息、市場傳言或者內(nèi)幕信息為依據(jù)向投資人或者客戶提供投資分析、預(yù)測或建議；發(fā)表投資咨詢文章、報告或者意見時，沒有注明所在證券、 期貨投資咨詢機構(gòu)的名稱和個人真實姓名，也沒對投資風險作 充分說明。證券、期貨投資咨詢機構(gòu)向投資人或者客戶提供的證券、期貨投資咨詢傳真件沒有注明機構(gòu)名稱、地址、聯(lián)系電話和聯(lián)系人姓名；具有自營業(yè)務(wù)的證券經(jīng)營機構(gòu)在從事超出本機構(gòu)范圍的證 券投資咨詢業(yè)務(wù)時，就同一問題向社會公眾和其自營部門提供的咨詢意見回答一致，為自營業(yè)務(wù)獲利的需要誤導(dǎo)社會公眾。1 萬元10 萬元證券經(jīng)營機構(gòu)、期編發(fā)的供本機構(gòu)內(nèi)部使用的證券、期貨信息簡報、快訊、動態(tài) 以及信息系統(tǒng)等，只能限于本機構(gòu)范圍內(nèi)使用，不得通過任何途徑向社會公眾提供。經(jīng)中國證監(jiān)會批準的公開發(fā)行股票的公司的承銷商或者上市推薦人及其所屬證券投資咨詢機構(gòu)，不得在公 1 萬元5 萬元貨經(jīng)紀機眾傳播媒體上刊登其為客戶撰寫的投資價值分析報告。違反上述規(guī)定構(gòu)二、證券自營業(yè)務(wù)違反有關(guān)法規(guī)的法律責任（一）證券公司監(jiān)督管理條例的相關(guān)規(guī)定處罰主體機構(gòu)處罰人員處罰證券公司違