四月證券基礎(chǔ)知識證券從業(yè)資格考試訓(xùn)練試卷一、單項選擇題（共60題，每題1分）。1、（）是指在經(jīng)濟運行過程中，資金供求雙方運用各種金融工具調(diào)節(jié)資金盈余的活動。A、直接融資B、間接融資C、資金融通D、回購【參考答案】：C2、發(fā)行人以籌集資金為目的，按照一定的法律規(guī)定和發(fā)行程序，向投資者出售新證券所形成的市場是（）。A、二級市場B、次級市場C、發(fā)行市場D、流通市場【參考答案】：C【解析】證券發(fā)行市場又稱一級市場或初級市場，是發(fā)行人以籌集資金為目的，按照一定的法律規(guī)定和發(fā)行程序，向投資者出售新證券所形成的市場。證券交易市場又稱二級市場或次級市場，是已發(fā)行的證券通過買賣交易實現(xiàn)流通轉(zhuǎn)讓的市場。3、2001年底，許多發(fā)達國家的機構(gòu)投資者管理的資產(chǎn)總規(guī)模超過了國內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)，除了（）。A、美國B、英國C、法國D、德國【參考答案】：D4、下列不屬于證券投資基金的特點的是（）。A、分散投資B、集合投資C、分散風(fēng)險D、專業(yè)理財【參考答案】：A【解析】本題考核的是證券投資基金的特點。作為一種現(xiàn)代化投資工具，證券投資基金所具備的特點是十分明顯的。具體包括：①集合投資；②分散風(fēng)險；③專業(yè)理財。5、優(yōu)先認股權(quán)是指（）。A、當股份公司為增加公司資本發(fā)行新股時，原普通股股東享有的按其持股比例、以低于市價的某一特定價格優(yōu)先認購一定數(shù)量新發(fā)行股票的權(quán)利B、當股份公司為增加公司資本發(fā)行新股時，原普通股股東享有的按其持股比例、以市價優(yōu)先認購一定數(shù)量新發(fā)行股票的權(quán)利C、當股份公司為增加公司資本發(fā)行新股時，原普通股股東享有的以低于市價的某一特定價格優(yōu)先認購任意數(shù)量新發(fā)行股票的權(quán)利D、當股份公司為增加公司資本發(fā)行新股時，原普通股股東享有的按其持股比例、以高于市價的某一特定價格優(yōu)先認購任意數(shù)量新發(fā)行股票的權(quán)利【參考答案】：A6、《公司債發(fā)行試點辦法》規(guī)定公司債券發(fā)行采用（），實行保薦制度，發(fā)行程序簡單規(guī)范。A、注冊制B、核準制C、發(fā)行審核委員會制度D、證券發(fā)行上市聯(lián)名制度【參考答案】：B【解析】《公司債發(fā)行試點辦法》規(guī)定公司債券發(fā)行采用核準制，實行保薦制度，發(fā)行程序簡單規(guī)范。發(fā)債公司可以無擔保，也可以分期發(fā)行，發(fā)行條件比較寬松。對公司債券的票面利率沒有限制性規(guī)定，發(fā)行價格由發(fā)行人和保薦機構(gòu)通過市場詢價確定。由市場決定發(fā)行價格的制度設(shè)計使票面利率的確定有較大的創(chuàng)新空間和自由度，也為公司打開了低成本融資的渠道。7、（）是證明持有人擁有商品所有權(quán)或使用權(quán)的憑證。A、貨幣證券B、資本證券C、有價證券D、商品證券【參考答案】：D【解析】此題考查商品證券的概念：商品證券，如提貨單、運貨單等，是證明持有人擁有商品所有權(quán)或使用權(quán)的憑證?？忌€應(yīng)掌握相關(guān)的兩個概念：貨幣證券是指使受益人取得貨幣索取權(quán)的有價證券；資本證券是指與金融投資相關(guān)的證券。8、從資本市場的發(fā)展歷程來看，（）是培育和發(fā)展市場的重要環(huán)節(jié)，是證券監(jiān)管機構(gòu)的首要任務(wù)和宗旨。A、降低系統(tǒng)性風(fēng)險B、保證證券市場的公平、效率和透明C、保護投資者利益，讓投資者樹立信心D、防止內(nèi)幕交易【參考答案】：C【解析】考點：熟悉證券市場監(jiān)管的意義和原則、市場監(jiān)管的目標和手段。見教材第八章第二節(jié)，P344。9、關(guān)于綜合類證券公司設(shè)立從事業(yè)務(wù)范圍之內(nèi)的子公司，下列不正確的說法是（）。A、設(shè)立子公司同樣需要得到證券監(jiān)管機關(guān)的批準B、子公司必須是母公司的控股子公司C、母子公司必須從事同一業(yè)務(wù)D、必須具備相應(yīng)的具有證券從業(yè)資格的從業(yè)人員【參考答案】：C【解析】綜合類證券公司設(shè)立從事業(yè)務(wù)范圍之內(nèi)的子公司時，母公司和子公司不必從事同一業(yè)務(wù)。10、證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)（）。A、不可以通過證券交易所代理買賣證券B、經(jīng)紀委托關(guān)系的建立表現(xiàn)為開戶和委托兩個環(huán)節(jié)C、不可以通過柜臺代理買賣證券D、經(jīng)紀關(guān)系的建立形成實質(zhì)上的委托關(guān)系【參考答案】：B【解析】考點：掌握證券公司主要業(yè)務(wù)的種類、業(yè)務(wù)內(nèi)容及相關(guān)管理規(guī)定。見教材第七章第二節(jié)，P282。11、信用風(fēng)險是（）的主要風(fēng)險。A、公債B、普通股C、優(yōu)先股D、公司債券【參考答案】：D【解析】公司債券的風(fēng)險相對于政府債券和金融債券要大，有的公司可能無法到期還本付息，所以公司債券最主要的風(fēng)險就是信用風(fēng)險。12、（）主要是證券監(jiān)管機構(gòu)對證券公司及其股東、實際控制人報送的信息和資料進行統(tǒng)計分析，并采取相應(yīng)監(jiān)管措施的監(jiān)管方式。A、現(xiàn)場監(jiān)管B、非現(xiàn)場監(jiān)管C、直接監(jiān)管D、間接監(jiān)管【參考答案】：B【解析】考點：掌握對證券發(fā)行及上市、證券交易市場、上市公司、證券經(jīng)營機構(gòu)的監(jiān)管內(nèi)容。見教材第八章第二節(jié)，P362。13、專業(yè)的證券投資咨詢機構(gòu)、資信評估機構(gòu)的業(yè)務(wù)人員，必須具備證券專業(yè)知識和從事證券業(yè)務(wù)（）以上經(jīng)驗。A、一年B、二年C、三年D、五年【參考答案】：B【解析】這是《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》的規(guī)定。14、（）是一般意義上的優(yōu)先股票，其優(yōu)先權(quán)不是體現(xiàn)在股息多少上，而是在分配順序上。A、非參與優(yōu)先股票B、參與優(yōu)先股票C、可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票D、可贖回優(yōu)先股票【參考答案】：A【解析】考點：了解優(yōu)先股票的分類及各種優(yōu)先股票的含義。見教材第二章第三節(jié)，P69。15、交易雙方約定在未來的一定期限內(nèi)，根據(jù)約定數(shù)量的人民幣本金交換現(xiàn)金流，其中一方的現(xiàn)金流根據(jù)浮動利率計算，另一方的現(xiàn)金流根據(jù)固定利率計算，這種交易方式是（）。A、人民幣信用互換交易B、人民幣匯率遠期交易C、人民幣利率互換交易D、人民幣利率遠期交易【參考答案】：C【解析】2006年2月9日，中國人民銀行發(fā)布了《關(guān)于開展人民幣利率互換交易試點有關(guān)事宜的通知》，批準在全國銀行間同業(yè)拆借中心開展人民幣利率互換交易試點，題目中所述交易即是其交易方式。16、通過各種通訊方式，不通過集中的交易場所，實行分散的、一對一交易的衍生工具是指（）。A、場外交易市場(OTC)交易的衍生工具B、獨立衍生工具C、嵌入衍生工具(EmbeddedDerivatives)D、信用衍生工具【參考答案】：A【解析】考點：掌握金融衍生工具的分類。見教材第五章第一節(jié)，P149。17、對已在證券交易所上市的，可用以進行回購交易債券，中國結(jié)算公司在每（）收市后計算在下一個適用星期分別適用的標準券折算率。A、星期一B、星期三C、星期四D、星期五【參考答案】：B【解析】對已在證券交易所上市的，可用以進行回購交易國債，企業(yè)債和其他債券，由中國結(jié)算公司在每星期三收市后計算在下一個適用星期分別適用的標準券折算率。18、通常所說的“金邊債券”是指()企業(yè)債券金融債券以黃金儲備為擔保而發(fā)行的債券政府債券【參考答案】：D【解析】政府債券的信用等級是最高的，通常被稱為“金邊債券”。19、股票及其他有價證券的理論價格是以一定的（）計算出來的未來收入的現(xiàn)值。A、必要收益率B、定期存款利息率C、無風(fēng)險利率D、存款準備金率【參考答案】：A20、證券投資基金有不同的投資目的．對于收入型基金來說（）。A、資產(chǎn)成長的潛力較大，損失本金的風(fēng)險相對較低B、資產(chǎn)成長的潛力較小，損失本金的風(fēng)險相對較低C、資產(chǎn)成長的潛力較大，損失本金的風(fēng)險相對較高D、資產(chǎn)成長的潛力較小，損失本金的風(fēng)險相對較高【參考答案】：B【解析】收入型基金主要投資于可帶來現(xiàn)金收入的有價證券，以獲取當期的最大收入為目的。收入型基金資產(chǎn)的成長潛力較小，損失本金的風(fēng)險相對也較低，一般可分為固定收入型基金和股票收入型基金。21、關(guān)于儲蓄國債（電子式）特點的描述，錯誤的是（）。A、針對個人投資者，不向機構(gòu)投資者發(fā)行B、采用實名制，不可流通轉(zhuǎn)讓C、收益安全穩(wěn)定，由人民銀行負責(zé)還本付息，免繳利息稅D、采用電子方式記錄債權(quán)【參考答案】：C22、可在期權(quán)到期日或到期日之前的任一個營業(yè)日執(zhí)行的期權(quán)是（）。A、美式期權(quán)B、歐式期權(quán)C、看漲期權(quán)D、看跌期權(quán)【參考答案】：A23、2006年2月9日，中國人民銀行發(fā)布了《關(guān)于開展人民幣利率互換交易試點有關(guān)事宜的通知》，通知發(fā)布當天國家開發(fā)銀行和（）完成首筆交易。A、中國農(nóng)業(yè)銀行B、中國光大銀行C、中國建設(shè)銀行D、中國民生銀行【參考答案】：B24、帳面價值又稱為（）。A、票面價值B、股票凈值C、清算價值D、內(nèi)在價值【參考答案】：B25、（）不同于其他股息，它不是來自公司的盈利，而是對公司未來盈利的預(yù)分，實質(zhì)上是一種負債分配，也是無盈利無股息原則的一個例外。A、財產(chǎn)股息B、負債股息C、股票股息D、建業(yè)股息【參考答案】：D26、證券登記結(jié)算公司的名稱中應(yīng)標明（）字樣。A、有限責(zé)任公司B、股份有限公司C、證券登記結(jié)算D、證券公司【參考答案】：C27、為了有效實施投資計劃并降低風(fēng)險，《基金辦法》規(guī)定，1個基金投資于國家債券的比例，不得低于該基金資產(chǎn)凈值的（）。A、5%B、10%C、20%D、40%【參考答案】：C28、歐洲債券由于不以發(fā)行市場所在國的貨幣為面值，故也稱（）。A、揚基債券B、武士債券C、熊貓債券D、無國籍債券【參考答案】：D29、設(shè)立證券公司的主要股東，其凈資產(chǎn)不低于人民幣（）億元。A、1B、2C、3D、4【參考答案】：B【解析】設(shè)立證券公司的主要股東應(yīng)具有持續(xù)盈利能力，信譽良好，最近3年無重大違法違規(guī)記錄，凈資產(chǎn)不低于人民幣2億元。30、某股價指數(shù)，按基期加權(quán)法編制，并以樣本股的流通股數(shù)為權(quán)數(shù)，選取A、B、C三種股票為樣本股，樣本股的基期價格分別為5.00、8.00、4.00元，流通股數(shù)分別為7000萬、9000萬、8000萬股。某交易日，這三種股票的收盤價分別為9.50元、15.00元、8.50元。設(shè)基礎(chǔ)指數(shù)為l000點，則該日的加權(quán)股價指數(shù)是（）。A、1938.85B、1939.84C、1938.86D、1938.84【參考答案】：D【解析】1000*(9.5*7000+15*9000+8.5*8000)/(5*7000+8*9000+4*8000)≈1938.84迷茫31、（）是上市公司最常見、最主要的資本公積金來源。A、因合并而接受其他公司資產(chǎn)凈額B、接受的贈與C、股票發(fā)行溢價D、資產(chǎn)增值【參考答案】：C32、下列選項中，對封閉式基金認識不正確的是（）。A、經(jīng)核準的基金份額總額在基金合同期限內(nèi)固定不變B、基金份額可以在依法設(shè)立的證券交易場所交易C、基金份額持有人不得申請贖回D、投資者可以通過證券經(jīng)紀商在一級市場和二級市場上進行基金的買賣【參考答案】：D33、不屬于境外上市外資股的是（）。A、B股B、H股C、N股D、S股【參考答案】：A【解析】B股是境內(nèi)上市外資股。34、不屬于對證券投資基金的投資進行限制的主要目的是（）。A、引導(dǎo)基金分散投資、降低風(fēng)險B、避免基金操縱市場C、發(fā)揮基金引導(dǎo)市場的積極作用D、增加基金資產(chǎn)的收益水平【參考答案】：D35、股息的來源是公司的稅后利潤。通常，稅后利潤按（）程序分配。A、提取法定公積金彌補虧損對優(yōu)先股股東分配提取任意公積金對普通股股東分配B、彌補虧損提取法定公積金對優(yōu)先股股東分配提取任意公積金對普通股股東分配C、彌補虧損提取法定公積金提取任意公積金對優(yōu)先股股東分配對普通股股東分配D、提取法定公積金提取任意公積金彌補虧損對優(yōu)先股股東分配對普通股股東分配【參考答案】：B36、證券公司設(shè)立分公司、證券營業(yè)部等分支機構(gòu)的，應(yīng)當對分公司、證券營業(yè)部分別按每家（）計算風(fēng)險資本準備。A、2000萬元、500萬元B、2000萬元、1000萬元C、5000萬元、2000萬元D、5000萬元、1000萬元【參考答案】：A【解析】考點：掌握證券公司風(fēng)險控制指標管理、有關(guān)凈資本及其計算、風(fēng)險控制指標標準和監(jiān)管措施的規(guī)定。見教材第七章第三節(jié)，P302。37、在其他條件不變的情況下，期權(quán)期間越長，則（）。A、期權(quán)價格越低B、期權(quán)價格越高C、期權(quán)價格越波動D、期權(quán)價格越穩(wěn)定【參考答案】：B【解析】在其他條件不變的情況下，期權(quán)期間越長，期權(quán)價格越高。這主要是因為權(quán)利期間越長，期權(quán)的時間價值越大；隨著權(quán)利期間縮短，時間價值也逐漸減少；在期權(quán)的到期日，權(quán)利期間為零，時間價值也為零。38、證券公司應(yīng)當繳納的基金，按照證券公司傭金收入的一定比例預(yù)先提取，并由（）代扣代收。A、中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司B、基金公司C、證券交易所D、中國證監(jiān)會【參考答案】：A【解析】考點：掌握證券投資者保護基金的來源、使用、監(jiān)督管理。見教材第，人章第二節(jié)，P363。39、按（）分類，有價證券可分為上市證券與非上市證券。A、募集方式B、是否在證券交易所掛牌交易C、證券所代表的權(quán)利性質(zhì)D、證券發(fā)行主體的不同【參考答案】：B40、商業(yè)銀行為補充附屬資本發(fā)行的、清償順序位于股權(quán)資本之前但列在一般債務(wù)和次級債務(wù)之后、期限在15年以上、發(fā)行之日起10年內(nèi)不可贖回的債券是（）。A、混合資本債B、證券公司債C、商業(yè)銀行次級債D、保險公司次級債【參考答案】：A【解析】我國的混合資本債券是指商業(yè)銀行為補充附屬資本發(fā)行的、清償順序位于股權(quán)資本之前但列在一般債務(wù)和次級債務(wù)之后、期限在15年以上、發(fā)行之日起l0年內(nèi)不可贖回的債券。41、某一國家借款人在本國以外的某一國家發(fā)行以該國貨幣為面值的債券屬于（）。A、歐洲債券B、美洲債券C、外國債券D、亞洲債券【參考答案】：C42、基金管理人與托管人之間的關(guān)系是（）。A、所有人與經(jīng)營者的關(guān)系B、經(jīng)營與監(jiān)管的關(guān)系C、持有與托管的關(guān)系D、委托與受托的關(guān)系【參考答案】：B43、外國債券的發(fā)行一般由（）的金融機構(gòu)、證券公司承銷。A、投資者所在國B、發(fā)行者所在國C、發(fā)行地所在國D、第三國【參考答案】：C【解析】答題解析：外國債券一般由發(fā)行地所在國的證券公司、金融機構(gòu)承銷，而歐洲債券則由一家或幾家大銀行牽頭，組成十幾家或幾十家國際性銀行在一個國家或幾個國家同時承銷,所以選C44、證券登記結(jié)算公司性質(zhì)上屬于（）。A、證券服務(wù)機構(gòu)B、證券經(jīng)營機構(gòu)C、證券管理機構(gòu)D、自律性組織【參考答案】：A45、我國證券公司的設(shè)立實行審批制，由（）依法對證券公司的設(shè)立申請進行審查，決定是否批準設(shè)立。A、中國人民銀行B、財政部C、中國銀監(jiān)會D、中國證監(jiān)會【參考答案】：D46、二級市場的組織形態(tài)有兩種，一種是交易所，證券的買主和賣主或是其代理人在交易所的一個中心地點見面并進行交易，另一種交易形式是（）。A、場外交易市場B、有形市場C、第三市場D、第四市場【參考答案】：A【解析】按照證券交易是否有固定場所，證券交易市場分為證券交易所和非證券交易市場。前者叫場內(nèi)市場。后者叫場外市場。47、定向發(fā)行又稱（），即面向少數(shù)特定投資者發(fā)行。一般由債券發(fā)行人與某些機構(gòu)投資者，如人壽保險公司、養(yǎng)老基金、退休基金等直接洽談發(fā)行條件和其他具體事務(wù)，屬直接發(fā)行。A、直接發(fā)行B、私募發(fā)行C、招標發(fā)行D、承購包銷【參考答案】：B48、公司不以任何資產(chǎn)作擔保而發(fā)行的債券是（）。A、信托公司債B、抵押公司債C、保證公司債D、信用公司債【參考答案】：D49、未經(jīng)國家看關(guān)主管部門批準，非法發(fā)行股票或者公司、企業(yè)債券，數(shù)額巨大、后果嚴重或者有其他嚴重情節(jié)的，處5年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處非法募集資金金額（）的罰金。A、1%－10%B、1%－5%C、5%－10%D、10%以下【參考答案】：B50、在我國，（）負責(zé)證券行業(yè)性法規(guī)的起草。A、上市公司B、證券交易所C、中國證監(jiān)會D、證券業(yè)協(xié)會【參考答案】：C51、證券公司解聘合規(guī)負責(zé)人，應(yīng)當有正當理由，并自解聘之日起（）個工作日內(nèi)將解聘的事實和理由書面報告國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)。A、1B、3C、5D、7【參考答案】：B【解析】《證券公司監(jiān)督管理條例》第二十三條第三款規(guī)定，證券公司解聘合規(guī)負責(zé)人，應(yīng)當有正當理由，并自解聘之日起3個工作日內(nèi)將解聘的事實和理由書面報告國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)。52、依法持有并保管基金資產(chǎn)的是（）。A、基金持有人B、基金管理人C、基金托管人D、證券交易所【參考答案】：C53、基金管理費費率大小，通常（）。A、與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險成正比B、與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險成反比C、與基金規(guī)模成正比，與風(fēng)險成正比D、與基金規(guī)模成正比，與風(fēng)險成反比【參考答案】：A【解析】答案為A?；鸸芾碣M費率的大小通常與基金規(guī)模成反比，與風(fēng)險成正比?；鹨?guī)模越大，風(fēng)險越小，管理費率就越低；反之，則越高。54、股份有限公司申請股票上市應(yīng)當符合的條件不包括（）。A、股票經(jīng)國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)核準已向社會公開發(fā)行B、公開發(fā)行的股份達公司股份總數(shù)的25%以上；公司股本總額超過人民幣4億元的，公開發(fā)行股份的比例為10%以上C、公司股本總額不少于人民幣5000萬元D、公司在最近3年無重大違法行為，財務(wù)會計報告無虛假記載【參考答案】：C55、股票的市場價格一般是指（）。A、股票的發(fā)行價格B、股票在二級市場上交易的價格C、股票的票面價值D、股票的賬面價值【參考答案】：B【解析】掌握股票的理論價格與市場價格的含義及引起股票價格變動的直接原因。見教材第二章第二節(jié)，P57。56、對基金管理人的概念認識錯誤的是（）。A、基金管理人的目標函數(shù)是受益人利益的最大化，因而，不得在處理業(yè)務(wù)時考慮自己的利益B、設(shè)立基金管理公司必須經(jīng)國務(wù)院批準C、基金管理人的主要業(yè)務(wù)是發(fā)起設(shè)立基金和管理基金D、基金管理公司通常由證券公司、信托投資公司或其他機構(gòu)等發(fā)起成立【參考答案】：B57、參與（），還需向中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司支付銀行間賬戶服務(wù)費，向全國銀行間同業(yè)拆借中心支付交易手續(xù)費等服務(wù)費用。A、股票交易B、衍生品交易C、銀行間債券交易D、銀行間貸款交易【參考答案】：C【解析】熟悉基金的管理費、托管費、交易費、運作費、銷售服務(wù)費的含義和提取規(guī)定。見教材第四章第三節(jié)，P136。58、關(guān)于股票基金的描述，正確的是（）。A、股票基金是指以上市股票為唯一投資對象的證券投資基金B(yǎng)、股票基金的投資目標側(cè)重于追求資本利得和短期資本增值C、按基金投資的標的劃分，可將股票基金劃分為一般股票基金和專門化股票基會D、基金管理人擬定投資組合，將資金投放到一個或幾個國家甚至全球的股票市場，以達到分散投資、降低風(fēng)險的目的【參考答案】：D59、滬、深證券交易所規(guī)定股票、基金交易的漲跌幅比例為（）。A、10%B、8%C、7%D、5%【參考答案】：A【解析】掌握證券交易原則和交易規(guī)則。見教材第六章第二節(jié)，P228。60、股票投資的資本增值收益來自于（）。A、股票股息B、低買高賣的價差收益C、公積金轉(zhuǎn)增股本D、稅后利潤【參考答案】：C二、多項選擇題（共20題，每題1分）。1、國際債券的投資者，主要有（）。A、各國政府B、銀行或其他金融機構(gòu)C、各種基金會D、工商財團和自然人【參考答案】：B,C,D2、決定基金期限長短的因素主要有（）。A、發(fā)行規(guī)模B、宏觀經(jīng)濟形勢C、基金本身投資期限的長短D、基金份額交易方式【參考答案】：B,C3、關(guān)于外匯期貨敘述正確的有（）。A、外匯期貨是以外匯為基礎(chǔ)工具的期貨合約B、外匯期貨主要用于規(guī)避外匯風(fēng)險C、外匯期貨只能規(guī)避商業(yè)性匯率風(fēng)險，不能規(guī)避金融性匯率風(fēng)險D、外匯期貨交易由l972年芝加哥商業(yè)交易所(CME)所屬的國際貨幣市場(IMM)率先推出【參考答案】：A,B,D4、流通國債是指可以在流通市場上交易的國債，它具有（）的特點。A、自由轉(zhuǎn)讓B、通常記名C、通常在證券市場交易D、自由認購【參考答案】：A,C,D【解析】流通國債通常不記名，這樣才便于流通，所以B選項不正確。5、對證券交易所作出的（）決定不服的，可以向證券交易所設(shè)立的復(fù)核機構(gòu)申請復(fù)核。A、不予上市B、暫停上市C、終止上市D、暫停交易【參考答案】：A,B,C【解析】對證券交易所作出的不予上市、暫停上市、終止上市決定不服的，可以向證券交易所設(shè)立的復(fù)核機構(gòu)申請復(fù)核。本題正確答案為ABC選項。6、上證180指數(shù)樣本股的選擇主要考慮（）。A、行業(yè)代表性B、流通市值的規(guī)模C、交易活躍程度D、地區(qū)代表性【參考答案】：A,B,C【解析】新編制的上證180指數(shù)的樣本數(shù)量擴大到180家，入選的個股均是一些規(guī)模大、流動性好、行業(yè)代表性強的股票。該指數(shù)不僅在編制方法的科學(xué)性、成分選擇的代表性和成分的公開性上有所突破，同時也恢復(fù)和提升了成分指數(shù)的市場代表性，從而能更全面地反映股價的走勢。7、股票賬面價值又稱為（）。A、股票面值B、股票內(nèi)在價值C、股票凈值D、每股凈資產(chǎn)【參考答案】：C,D【解析】股票的賬面價值又稱股票凈值或每股凈資產(chǎn)，在沒有優(yōu)先股的條件下，每股賬面價值等于公司凈資產(chǎn)除以發(fā)行在外的普通股票的股數(shù)。8、公司治理主要是根據(jù)權(quán)力機構(gòu)、決策機構(gòu)、執(zhí)行機構(gòu)和監(jiān)督機構(gòu)（）的原則建立組織架構(gòu)。A、相互獨立B、權(quán)責(zé)明確C、相互制衡D、相互配合【參考答案】：A,B,C【解析】掌握影響股票價格變動的基本因素，熟悉影響股票價格變動的其他因素。見教材第二章第二節(jié)，P58。9、A股賬戶按持有人可以分為（）。A、自然人證券賬戶B、一般機構(gòu)證券賬戶C、銀行專用賬戶D、證券公司和基金管理公司等機構(gòu)證券賬戶【參考答案】：A,B,D【解析】C與證券賬戶無關(guān)。10、下面關(guān)于基金管理人與托管人的關(guān)系的描述正確的是（）。A、基金管理人與托管人的關(guān)系是相互制衡的關(guān)系B、基金管理人和基金托管人均對基金份額持有人負責(zé)C、基金管理人和基金托管人由不具有任何關(guān)聯(lián)關(guān)系的不同機構(gòu)或公司擔任D、基金管理人和基金托管人在財務(wù)上、人事上、法律地位上完全獨立【參考答案】：A,B,C,D11、行業(yè)因素包括定性因素和定量因素，常見的有（）等。A、行業(yè)或產(chǎn)業(yè)競爭結(jié)構(gòu)B、抗外部沖擊的能力C、經(jīng)濟周期循環(huán)D、行業(yè)估值水平【參考答案】：A,B,D【解析】答案為ABD。常見的行業(yè)因素包括：(1)行業(yè)或產(chǎn)業(yè)競爭結(jié)構(gòu)；(2)行業(yè)可持續(xù)性；(3)抗外部沖擊的能力；(4)監(jiān)管及稅收待遇；(5)勞資關(guān)系；(6)財務(wù)與融資問題；(7)行業(yè)估值水平。12、我國股票發(fā)行方式應(yīng)該滿足的條件為（）。A、我國的股票發(fā)行采取公開發(fā)行并上市方式，不允許上市公司向特定對象非公開發(fā)行股票B、發(fā)行人、主承銷商和詢價對象不得以任何形式公開披露投資價值研究報告的內(nèi)容，但中國證監(jiān)會另有規(guī)定的除外C、首次公開發(fā)行股票達到一定規(guī)模的，發(fā)行人及其主承銷商應(yīng)當在網(wǎng)下配售和網(wǎng)上發(fā)行之間建立網(wǎng)撥機制，根據(jù)申購情況調(diào)整網(wǎng)下配售和網(wǎng)上發(fā)行的比例D、網(wǎng)下報價情況未及發(fā)行人和主承銷商預(yù)期、網(wǎng)上申購不足、網(wǎng)上申購不足向網(wǎng)下網(wǎng)撥后仍然申購不足的，可以中止發(fā)行【參考答案】：B,C,D【解析】掌握我國股票的發(fā)行方式和發(fā)行定價方式。見教材第六章第一節(jié)，P209。13、近年來，全球各主要市場均開設(shè)了（）交易，使開放式基金可以在交易所市場掛牌交易。A、交易所交易基金B(yǎng)、開放式指數(shù)基金C、衍生證券投資基金D、上市開放式基金【參考答案】：B,D14、金融遠期合約主要包括（）。A、遠期期貨合約B、遠期匯率協(xié)議C、股權(quán)類資產(chǎn)的遠期合約D、遠期利率協(xié)議【參考答案】：B,C,D【解析】答案為BCD。金融遠期合約是最基礎(chǔ)的金融衍生產(chǎn)品。它是交易雙方在場外市場上通過協(xié)商，按約定價格在約定的未來日期買賣某種標的金融資產(chǎn)的合約。根據(jù)基礎(chǔ)資產(chǎn)劃分，常見的金融遠期合約包括四個大類：(1)股權(quán)類資產(chǎn)的遠期合約；(2)債權(quán)類資產(chǎn)的遠期合約；(3)遠期利率協(xié)議；(4)遠期匯率協(xié)議。15、關(guān)于政府債券的性質(zhì)，描述正確的是（）。A、從形式上看，政府債券也是一種有價證券，它具有債券的一般性質(zhì)B、政府債券最初是政府彌補赤字的手段C、政府債券是政府募集資金、擴大公共事業(yè)開支的重要手段D、政府債券是國家實施宏觀經(jīng)濟政策、進行宏觀調(diào)控的工具【參考答案】：A,B,C,D16、按擔保品不同，有擔保債券可分為（）。A、抵押債券B、質(zhì)押債券C、保證債券D、信用債券【參考答案】：A,B,C【解析】信用債券是無擔保債券。17、我國《證券投資基金法》規(guī)定，（）應(yīng)當通過召開基金份額持有人大會審議決定。A、提前終止基金合同B、基金擴募或者延長基金合同期限C、轉(zhuǎn)換基金運作方式D、提高基金管理人、基金托管人的報酬標準【參考答案】：A,B,C,D【解析】熟悉基金份額持有人的權(quán)利與義務(wù)。見教材第四章第二節(jié)，P129～130。18、2011年鐵道部在銀行間債券市場發(fā)行中國鐵路建設(shè)債券，這個債券屬于（）。A、政府支持債券B、政府支持機構(gòu)債券C、地方政府債券D、中央政府債券【參考答案】：A【解析】熟悉地方債券的發(fā)行主體、分類方法以及我國地方政府債券的發(fā)行情況。見教材第三章第二節(jié)，P96。19、我國《證券交易所管理辦法》規(guī)定，證券交易所的職能包括（）。A、設(shè)立證券登記結(jié)算機構(gòu)B、制定證券交易所的業(yè)務(wù)規(guī)則C、接受上市申請、安排證券上市D、組織、監(jiān)督證券交易【參考答案】：A,B,C,D【解析】掌握證券交易所的定義、特征、職能。見教材第六章第二節(jié)，P213。20、金融期貨的理論價格要想與金融期貨的實際價格達到一致，至少要足以下哪幾個條件?（）。A、市場化程度極高B、市場處于均衡狀態(tài)C、存在一個理性的無摩擦的市場D、期貨價格與現(xiàn)貨價格具有穩(wěn)定關(guān)系【參考答案】：B,C三、不定項選擇題（共20題，每題1分）。1、下面可對境內(nèi)上市外資股進行投資的是（）。A、外國的自然人、法人和其他組織B、我國香港、澳門、臺灣地區(qū)的自然人、法人和其他組織C、定居在國外的中國公民D、境內(nèi)居民個人(用現(xiàn)匯存款和外幣現(xiàn)鈔存款以及從境外匯人的外匯資金)【參考答案】：A,B,C,D2、金融期貨的主要交易制度有（）。A、集中交易制度B、標準化的期貨合約和對沖機制C、結(jié)算所和無負債結(jié)算制度D、每日價格波動限制及斷路器規(guī)則【參考答案】：A,B,C,D3、我國發(fā)行的普通國債的總體情況大致是（）。A、規(guī)模越來越大B、期限趨于長期化C、發(fā)行方式趨于市場化D、市場創(chuàng)新日新月異【參考答案】：A,C,D【解析】普通國債的總體情況大致是：1：規(guī)模越來越大2：期限趨于多樣化3：發(fā)行方式趨于市場化4：市場創(chuàng)新日新月異。此題中B選項應(yīng)該是多樣化，而不是長期化教材P86頁。4、證券市場的顯著特征有（）。A、證券市場是價值直接交換的場所B、證券市場是為解決資本供求矛盾和流動性而產(chǎn)生的市場C、證券市場是風(fēng)險直接交換的場所D、證券市場是財產(chǎn)權(quán)利直接交換的場所【參考答案】：A,C,D【解析】掌握證券市場的定義、特征、結(jié)構(gòu)和基本功能。見教材第一章第一節(jié)，P405、關(guān)于金融期權(quán)與金融期貨論述不正確的是（）。A、金融期權(quán)與金融期貨都是人們常用的套期保值工具，它們的作用與效果是相同的B、人們利用金融期貨進行套期保值，在避免價格不利變動造成的損失的同時，也必須放棄若價格有利變動可能獲得的利益C、通過金融期權(quán)交易，既可避免價格不利變動造成的損失，又可在相當程度上保住價格有利變動而帶來的利益D、在現(xiàn)實的交易活動中，人們往往將金融期權(quán)與金融期貨結(jié)合起來，通過一定的組合或搭配來實現(xiàn)某一特定目標【參考答案】：A6、外資參股證券公司應(yīng)符合（）。A、注冊資本符合《證券法》規(guī)定B、取得證券從業(yè)資格的人員不少于50人C、有適當?shù)膬?nèi)部控制技術(shù)系統(tǒng)D、有符合條件的經(jīng)營場所和合格的業(yè)務(wù)設(shè)施【參考答案】：A,C,D【解析】掌握外資參股證券公司設(shè)立的有關(guān)規(guī)定。見教材第七章第一節(jié)，P269。7、資產(chǎn)證券化的有利作用是（）。A、提高了基礎(chǔ)資產(chǎn)的流動性B、改變發(fā)起人的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)C、改善資產(chǎn)質(zhì)量D、加快發(fā)起人資金周轉(zhuǎn)【參考答案】：A,B,C,D【解析】掌握資產(chǎn)證券化的定義、主要種類。見教材第五章第四節(jié)，P190。8、我國基金管理公司申請開展特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)需具備的基本條件有（）。A、凈資產(chǎn)不低于2億元人民幣B、在最近一個季度末資產(chǎn)管理規(guī)模不低于200億元人民幣或等值外匯資產(chǎn)C、管理證券投資基金2年以上D、最近1年內(nèi)沒有因違法違規(guī)行為受到行政處罰或被監(jiān)管機構(gòu)責(zé)令整改，沒有因違法違規(guī)行為正在被監(jiān)管機構(gòu)調(diào)查【參考答案】：A,B,C,D9、境內(nèi)居民個人可以用（）從事B股交易。A、現(xiàn)匯存款B、外幣現(xiàn)鈔存款C、外幣現(xiàn)鈔D、從境外匯人的外匯資金【參考答案】：A,B,D10、證券具有極高的流動性必須滿足的條件是（）。A、很容易變現(xiàn)B、變現(xiàn)的交易成本極小C、本金保持相對穩(wěn)定D、具有安全可靠的證券交易市場【參考答案】：A,B,C【解析】掌握證券和有價證券定義、分類和特征。見教材第一章第一節(jié)，P3。11、宏觀經(jīng)濟影響股票價格的特點是（）。A、波及范圍廣B、干擾程度深C、作用機制復(fù)雜D、股價波動幅度較大【參考答案】：A,B,C,D【解析】掌握影響股票價格變動的基本因素，熟悉影響股票價格變動的其他因素。見教材第二章第二節(jié)，P61。12、金融衍生工具從其自身交易的方法和特點可以分為（）。A、金融遠期合約B、金融期權(quán)C、金融互換D、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具【參考答案】：A,B,C,D13、奇異型期權(quán)在（）上與標準化的交易所交易期權(quán)存在差異。A、選擇權(quán)性質(zhì)B、基礎(chǔ)資產(chǎn)C、期權(quán)有效期D、期權(quán)定價方式【參考答案】：A,B,C【解析】掌握金融期權(quán)的主要種類。見教材第五章第三節(jié)。P177。14、享有優(yōu)先認股權(quán)的股東，對其所享有的優(yōu)先認股權(quán)可有以下選擇（）。A、行使權(quán)利認購新發(fā)行的普通股票B、將權(quán)利轉(zhuǎn)讓給他人，從中獲得一定的報酬C、按超出其持股比例5%以內(nèi)的數(shù)量，優(yōu)先認購一定數(shù)量新發(fā)行股票的權(quán)利D、不行使權(quán)利而聽任其過期失效【參考答案】：A,B,D15、ETF與LOF的區(qū)別有（）。A、ETF一定采用指數(shù)基金模式；LOF還可以是主動管理型基金B(yǎng)、ETF申購和贖回均以現(xiàn)金進行，LOF申購和贖回均以基金份額進行C、ETF是開放型基金；LOF是封閉型基金D、ETF只能在場內(nèi)交易；LOF可以在場內(nèi)和場外同時交易【參考答案】：A,D【解析】了解ETF和1OF的異同。見教材第四章第一節(jié)，P128。16、現(xiàn)代意義的公司治理可理解為有關(guān)（）的安排。A、企業(yè)組織方式B、控制機制C、利潤分配的法律D、利潤分配的機構(gòu)、文化、制度【參考答案】：A,B,C,D【解析】掌握影響股票價格變動的基本因素，熟悉影響股票價格變動的其他因素。見教材第二章第二節(jié)，P58。17、2004年以來，針對一批證券公司累積風(fēng)險爆發(fā)和全行業(yè)在發(fā)展中存在的突出問題，中國證監(jiān)會對證券公司進行了綜合治理。經(jīng)過3年的綜合治理，到2007年8月，綜合治理按期實現(xiàn)的預(yù)定目標是（）。A、建立了證券公司市場退出和投資者保護的長效機制B、證券公司挪用客戶資產(chǎn)、賬外經(jīng)營、超比例持股、保本保底委托理財?shù)冗`法違規(guī)行為得到徹底糾正，31家高風(fēng)險公司被平穩(wěn)處置，化解了長期積累的巨大風(fēng)險C、全面實施了以凈資本為核心的風(fēng)險監(jiān)控制度D、改革完善了客戶資產(chǎn)存管、國債回購、證券自營等主要業(yè)務(wù)規(guī)則，集中清理規(guī)范了證券賬戶【參考答案】：A,B,C,D18、下面屬于深圳證券交易所決定暫停其股票在創(chuàng)業(yè)板上市的情形有（）。A、股票交易被實行退市風(fēng)險警示后，首個會計年度審計結(jié)果表明公司繼續(xù)虧損B、股票交易被實行退市風(fēng)險警示后，首個會計年度審計結(jié)果表明公司凈資產(chǎn)仍然為負C、股票交易被實行退市風(fēng)險警示后，在兩個月內(nèi)仍未披露年度報告或中期報告D、因最近1個會計年度的審計結(jié)果顯示公司違法違規(guī)為其控股股東及其他關(guān)聯(lián)方提供的資金余額超過2000萬元或者占凈資產(chǎn)值的50%以上，股票交易被實行退市風(fēng)險警示后，公司年度報告審計結(jié)果顯示公司違法上【參考答案】：A,B,C,D【解析】熟悉我國證券市場的上市制度。見教材第六章第二節(jié)，P222。19、關(guān)于證券業(yè)協(xié)會的敘述正確的是（）。A、證券業(yè)協(xié)會是證券業(yè)的自律性組織，是社會團體法人B、證券業(yè)協(xié)會的權(quán)力機構(gòu)為全體會員組成的會員大會C、根據(jù)《中華人民共和國證券法》的規(guī)定，證券公司應(yīng)當加入證券業(yè)協(xié)會D、證券業(yè)協(xié)會應(yīng)當履行協(xié)助證券監(jiān)督管理機構(gòu)組織會員執(zhí)行有關(guān)法律、維護會員的合法權(quán)益的職責(zé)【參考答案】：A,B,C,D20、在短期國庫券無風(fēng)險利率的基礎(chǔ)上，我們評此發(fā)現(xiàn)的規(guī)律以下錯誤的有（）。A、同一種類型的債券，長期債券利率比短期債券低B、不同債券的利率不同，這是對信用風(fēng)險的補償C、在通貨膨脹嚴重的情況下，債券的票面利率會降低或是會發(fā)行固定利率債券，這種情況是對購買力風(fēng)險的補償D、股票的收益率一般低于債券【參考答案】：A,C,D【解析】(一)同一種類型的債券，長期衄}券利率比短期債券高這是對利率風(fēng)險的補償。如同是政府債券，都沒有信用風(fēng)險和財務(wù)風(fēng)險，但長期債券的利率要高于短期債券，這是因為短期債券沒有利率風(fēng)險，而長期債券卻可能受到利率變動的影響，兩者之間利率的差額就是對利率風(fēng)險的補償。(二)不同債券的利率不同。這是對信用風(fēng)險的補償通常，在期限相同的情況下，政府債券的利率最低，地方政府債券利率稍高，其他依次是金融債券和企業(yè)債券。在企業(yè)債券中，信用級別高的債券利率較低，信用級別低的債券利率較高，這是因為它們的信用風(fēng)險不同。(三)在通貨膨脹嚴重的情況下。債券的票面利率會提高或是會發(fā)行浮動利率債券這種情況是對購買力風(fēng)險的補償。(四)股票的收益率一般高于債券這是因為股票面臨的經(jīng)營風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險和經(jīng)濟周期波動風(fēng)險比債券大得多，必須給投資者相應(yīng)的補償。在同一市場上，許多面值相同的股票也有迥然不同的價格，這是因為不同股票的經(jīng)營風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險相差甚遠，經(jīng)濟周期波動風(fēng)險也有差別。投資者以出價和要價來評價不同股票的風(fēng)險，調(diào)節(jié)不同股票的實際收益，使風(fēng)險大的股票市場價格相對較低，風(fēng)險小的股票市場價格相對較高。四、判斷題（共40題，每題1分）。1、證券服務(wù)機構(gòu)指為證券市場提供相關(guān)服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機構(gòu)。（）【參考答案】：正確2、上市公司采取定向增發(fā)方式發(fā)行的有價證券屬私募證券。（）【參考答案】：正確3、優(yōu)先股票收入相對穩(wěn)定，二級市場價格波動較小，適合中長線投資。（）【參考答案】：正確4、47.由于證券自營活動有利于活躍證券市場、維護交易的連續(xù)性，因此許多國家都給以特殊的自由寬松政策，予以支持。（）【參考答案】：錯誤【解析】證券自營活動有利于活躍證券市場、維護交易的連續(xù)性。但是，由于證券公司在交易成本、資金實力、獲取信息以及交易的便利條件等方面都比投資大眾占有優(yōu)勢，因此，在自營活動中容易存在操縱市場和內(nèi)幕交易等不正當行為。因此，許多國家都對證券經(jīng)營機構(gòu)的自營業(yè)務(wù)制定法律法規(guī)，進行嚴格管理。5、無擔保的存托憑證由一家或多家銀行根據(jù)市場的需求發(fā)行，基礎(chǔ)證券發(fā)行人不參與，存券協(xié)議只規(guī)定存券銀行與存托憑證持有者之間的權(quán)利義務(wù)關(guān)系?！緟⒖即鸢浮浚赫_【解析】無擔保的存托憑證由一家或多家銀行根據(jù)市場的需求發(fā)行，基礎(chǔ)證券發(fā)行人不參與，存券協(xié)議只規(guī)定存券銀行與存托憑證持有者之間的權(quán)利義務(wù)關(guān)系。6、根據(jù)國家統(tǒng)計局（2007年國民經(jīng)濟和社會發(fā)展統(tǒng)計公報）的數(shù)據(jù)，2007年中國證券化率已經(jīng)超過100%。（）【參考答案】：正確7、普通股票在權(quán)利義務(wù)上不附加任何條件。（）【參考答案】：正確【解析】對于普通股票不附加任何權(quán)利義務(wù)上的條件8、普通股票股東擁有公司盈余和剩余資產(chǎn)分配權(quán)，這一權(quán)利直接體現(xiàn)了其在經(jīng)濟利益上的要求。（）【參考答案】：正確【解析】掌握公司利潤分配順序、股利分配條件、原則和剩余資產(chǎn)分配條件、順序。見教材第二章第三節(jié)，P66。9、封閉式基金有固定的封閉期，通常在5年以內(nèi)。（）【參考答案】：錯誤10、根據(jù)我國《證券法》的規(guī)定，證券交易所是依法設(shè)立、以營利為目的、實施自律性管理的法人。（）【參考答案】：錯誤【解析】我國《證券法》規(guī)定，證券交易所是為證券集中交易提供場所和設(shè)施，組織和監(jiān)督證券交易，實行自律管理的法人。會員制證券交易所不以營利為目的。11、資本證券是有價證券的主要形式，狹義的有價證券就是指資本證券。（）【參考答案】：正確【解析】廣義的有價證券：商品證券、貨幣證券、資本證券；狹義有價證券：資本證券。故這句話是正確的。楊勇12、證券服務(wù)機構(gòu)作為證券市場的參與者，如果存在違法違規(guī)行為，按照無過錯推定原則來承擔法律責(zé)任。（）【參考答案】：錯誤13、證券從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過程中遇到自身利益或相關(guān)方利益與客戶的利益發(fā)生沖突并無法避免時，應(yīng)確?？蛻舻睦鎯?yōu)先。【參考答案】：錯誤【解析】證券從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過程中遇到自身利益或相關(guān)方利益與客戶的利益發(fā)生沖突或可能發(fā)生沖突時，應(yīng)及時向所在機構(gòu)報告；當無法避免時，應(yīng)確?？蛻舻睦娴玫焦降膶Υ?4、14.歐洲債券的特點是債券發(fā)行者、債券發(fā)行地點和債券面值所使用的貨幣可以分別屬于不同的國家。（）【參考答案】：正確15、證券投資者面臨預(yù)期收益不能實現(xiàn)，因而具有風(fēng)險。（）【參考答案】：正確16、開放式基金必須持有一定比例的現(xiàn)金資產(chǎn)。（）【參考答案】：正確17、證券經(jīng)營機構(gòu)與商業(yè)銀行在媒介資金的側(cè)重點上不盡相同。商業(yè)銀行因其自身性質(zhì)和業(yè)務(wù)特點而側(cè)重于短期資金市場。證券經(jīng)營機構(gòu)媒介資金側(cè)重點則是中、長期資本市場。（）【參考答案】：正確18、無明顯事實根據(jù)的匿名投訴不予記錄；經(jīng)調(diào)查不屬實的投訴不予記錄。（）【參考答案】：正確【解析】考點：熟悉證券從業(yè)人員資格管理的有關(guān)規(guī)定。見教材第八章第三節(jié)，P374。19、股票之所以有價格，是因為它代表著收益的價值，即能給它的持有者帶來股息紅利。（）【參考答案】：正確【解析】考點：掌握股票的理論價格與市場價格的含義及引起股票價格變動的直接原因。見教材第二章第二節(jié)，P57。20、機構(gòu)投資者主要是開放式共同基金、封閉式投資基金、養(yǎng)老基金、保險基金、信托基金，但不包括對沖基金和創(chuàng)業(yè)投資基金。（）【參考答案】：錯誤21、我國企業(yè)債券募集資金的使用不強制與項目掛鉤，包括可以用于償還銀行貸款、改善財務(wù)結(jié)構(gòu)等用途，也不強制擔保，而是引入了信用評級方式。（）【參考答案】：錯誤【解析】考點：熟悉我國企業(yè)債的管理規(guī)定。見教材第三章第三節(jié)，P108。22、中國投資有