特別提示1、本次非公開2016629日召開的第三屆董事會第四次會方案尚需取得公司股東大會的批準及的核準。的對象不超過5名（含規(guī)定的證券投對象由股東大會董事會在獲得所獲得的，對象的限售期根據(jù)《（1）價格不低行期首日前一個日公司股票自結(jié)束之日起可上市（2）價格低行期首日前二十個價格低行期首日前一個自結(jié)束之日起十二內(nèi)不得上市。限售期結(jié)束后按及深交所的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。的募集資金不超過10.5億元，扣除費用后擬用于南通基地建設(shè)及新研發(fā)項目以及補充資金及償還銀行貸款。4、本次非公開的定價基準日為本次非公開的期首日。價格的定價原則為：價格不低行期首日前一個價格低于期首日前一個價格低行期首日前二十個價格由公司股東大會董事會在獲得果與本次日期間發(fā)生派息、送紅股、資本公積轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)、除息事項，本次價格將相應(yīng)調(diào)整。5、本次非公開不超過20,000萬股，具體數(shù)量=募集資金總額/每股依據(jù)本次非公開本預(yù)案簽署日至2特別提示1、本次非公開2016629日召開的第三屆董事會第四次會方案尚需取得公司股東大會的批準及的核準。的對象不超過5名（含規(guī)定的證券投對象由股東大會董事會在獲得所獲得的，對象的限售期根據(jù)《（1）價格不低行期首日前一個日公司股票自結(jié)束之日起可上市（2）價格低行期首日前二十個價格低行期首日前一個自結(jié)束之日起十二內(nèi)不得上市。限售期結(jié)束后按及深交所的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。的募集資金不超過10.5億元，扣除費用后擬用于南通基地建設(shè)及新研發(fā)項目以及補充資金及償還銀行貸款。4、本次非公開的定價基準日為本次非公開的期首日。價格的定價原則為：價格不低行期首日前一個價格低于期首日前一個價格低行期首日前二十個價格由公司股東大會董事會在獲得果與本次日期間發(fā)生派息、送紅股、資本公積轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)、除息事項，本次價格將相應(yīng)調(diào)整。5、本次非公開不超過20,000萬股，具體數(shù)量=募集資金總額/每股依據(jù)本次非公開本預(yù)案簽署日至2本次行時根據(jù)市場化詢價的情況與保薦機構(gòu)（）協(xié)商確定最后數(shù)量。6、本次完成后，公司股權(quán)分布符合深交所的上市要求，導(dǎo)致不符合股票上市條件的情形發(fā)生，導(dǎo)致公司控股股東和實際人發(fā)生變化。73年現(xiàn)金分紅金額及比例、未分配利潤使用安排情況如下：（1）3年現(xiàn)金分紅金額及比例最近三年公司現(xiàn)金分紅金額及歸屬于上市公司普通股股東的凈利潤的比率如下表所示：：元（2）未分配利潤使用安排情況金的一部分，用于企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營。8關(guān)于進一步促進資本市場健康發(fā)展的（國發(fā)[2014]17號、《（國辦發(fā)[2013]110（號）以及《關(guān)于首發(fā)及再融資、資產(chǎn)重組攤薄即期回報有關(guān)事項的指公告[2015]31號）的要求，為保障中小投資者的利益，公司就本次非公開于對公公司同日發(fā)布的《關(guān)于非公開3分紅年度現(xiàn)金分紅金額市公司普通股股東的凈利潤普通股股東的凈利潤的比率2015年度8,261,146.4461,230,970.08本次行時根據(jù)市場化詢價的情況與保薦機構(gòu)（）協(xié)商確定最后數(shù)量。6、本次完成后，公司股權(quán)分布符合深交所的上市要求，導(dǎo)致不符合股票上市條件的情形發(fā)生，導(dǎo)致公司控股股東和實際人發(fā)生變化。73年現(xiàn)金分紅金額及比例、未分配利潤使用安排情況如下：（1）3年現(xiàn)金分紅金額及比例最近三年公司現(xiàn)金分紅金額及歸屬于上市公司普通股股東的凈利潤的比率如下表所示：：元（2）未分配利潤使用安排情況金的一部分，用于企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營。8關(guān)于進一步促進資本市場健康發(fā)展的（國發(fā)[2014]17號、《（國辦發(fā)[2013]110（號）以及《關(guān)于首發(fā)及再融資、資產(chǎn)重組攤薄即期回報有關(guān)事項的指公告[2015]31號）的要求，為保障中小投資者的利益，公司就本次非公開于對公公司同日發(fā)布的《關(guān)于非公開3分紅年度現(xiàn)金分紅金額市公司普通股股東的凈利潤普通股股東的凈利潤的比率2015年度8,261,146.4461,230,970.0813.49%2014年度15,092,480.0050,519,583.4529.87%2013年度11,609,600.0043,938,430.2226.42%目錄釋義 5第一節(jié)本次非公開方案概要 10一、 人基本情況 10二、本次非公開的背景和目的 11的方案概要 16是否 關(guān)聯(lián) 19三、本次非公開四、本次非公開五、本次是否導(dǎo)致公司權(quán)發(fā)生變化 19方案已取得有關(guān)主管部門批準的情況及尚須呈報批準的程序 19六、本次第二節(jié)董事會關(guān)于本次募集資金使用的可行性分析 20一、本次募集資金的使用計劃 20二、本次募集資金投資項目的可行性分析 20三、本次對公司經(jīng)營管理和財務(wù)狀況的影響 32第三節(jié)董事會關(guān)于本次 對公司影響的討論與分析 33結(jié)構(gòu)的變化情況 33二、本次后公司財務(wù)狀況、能力及現(xiàn)金流量的變動情況 33及同業(yè)競爭等變化情況 34或上市公司為控股股東及其關(guān)聯(lián)人提供擔(dān)保的情形 34通過本次（或有負債）的情況，是否負債比例過低、財務(wù)成本不合理的情況 35相關(guān)的風(fēng)險說明 35六、本次股票人的股利分配 37七、本次 前后目錄釋義 5第一節(jié)本次非公開方案概要 10一、 人基本情況 10二、本次非公開的背景和目的 11的方案概要 16是否 關(guān)聯(lián) 19三、本次非公開四、本次非公開五、本次是否導(dǎo)致公司權(quán)發(fā)生變化 19方案已取得有關(guān)主管部門批準的情況及尚須呈報批準的程序 19六、本次第二節(jié)董事會關(guān)于本次募集資金使用的可行性分析 20一、本次募集資金的使用計劃 20二、本次募集資金投資項目的可行性分析 20三、本次對公司經(jīng)營管理和財務(wù)狀況的影響 32第三節(jié)董事會關(guān)于本次 對公司影響的討論與分析 33結(jié)構(gòu)的變化情況 33二、本次后公司財務(wù)狀況、能力及現(xiàn)金流量的變動情況 33及同業(yè)競爭等變化情況 34或上市公司為控股股東及其關(guān)聯(lián)人提供擔(dān)保的情形 34通過本次（或有負債）的情況，是否負債比例過低、財務(wù)成本不合理的情況 35相關(guān)的風(fēng)險說明 35六、本次股票人的股利分配 37七、本次 前后八、與本次相關(guān)的董事會及承諾事項 414釋義本預(yù)案中，除非文意另有所指，下列詞語具有如下含義：5詞匯雅本化學(xué)、本公司、公司指雅本化學(xué) ，或 ，有時亦指本公司及附屬公司雅本投資指新余雅本投資管理上海雅本指上海雅本化學(xué)上海指上海 化學(xué)科技湖州頤輝指湖州頤輝生物科技建農(nóng)植保指江蘇建農(nóng)植物保護本次 /本次非公開發(fā)行指雅本化學(xué)本次以非公開 向特定對象股票的行為《公司章程》指《雅本化學(xué) 章程》《 管理辦法》指《創(chuàng)業(yè)板上市公司證券 管理暫行辦法》《十三五規(guī)劃綱要》指《中 民 國民 和 十三個五年規(guī)劃綱要》指證券監(jiān)督管理委員會深交所指證券 所指普通股元、 、億元釋義本預(yù)案中，除非文意另有所指，下列詞語具有如下含義：5詞匯雅本化學(xué)、本公司、公司指雅本化學(xué) ，或 ，有時亦指本公司及附屬公司雅本投資指新余雅本投資管理上海雅本指上海雅本化學(xué)上海指上海 化學(xué)科技湖州頤輝指湖州頤輝生物科技建農(nóng)植保指江蘇建農(nóng)植物保護本次 /本次非公開發(fā)行指雅本化學(xué)本次以非公開 向特定對象股票的行為《公司章程》指《雅本化學(xué) 章程》《 管理辦法》指《創(chuàng)業(yè)板上市公司證券 管理暫行辦法》《十三五規(guī)劃綱要》指《中 民 國民 和 十三個五年規(guī)劃綱要》指證券監(jiān)督管理委員會深交所指證券 所指普通股元、 、億元指元、 、億元IMS指IntercontinentalMarketingServices(IMS)，一家為 康行業(yè)提供專業(yè) 和戰(zhàn)略咨詢服務(wù)的 上市公司6PhillipsMcDongall指位于英國的一家名為PhillipsMcDongall的專門從事農(nóng)業(yè)化工行業(yè)的咨詢機構(gòu)Lucintel指位于 名為Lucintel的全球性市場研究機構(gòu)Phenomix指位于 的一家名為Phenomix 研發(fā)公司UCB指比利時的一家名為優(yōu)時比的制藥公司W(wǎng)HO指世界衛(wèi)生組織南通基地濱?；靥珎}基地指太倉市的三處生產(chǎn)基地公司指是一家以科研為基礎(chǔ)的全球性企業(yè)，提供能提高人類在 與營養(yǎng)、 、服裝、家居及 、和交通等生活領(lǐng)域的品質(zhì)的科學(xué)解決之道6PhillipsMcDongall指位于英國的一家名為PhillipsMcDongall的專門從事農(nóng)業(yè)化工行業(yè)的咨詢機構(gòu)Lucintel指位于 名為Lucintel的全球性市場研究機構(gòu)Phenomix指位于 的一家名為Phenomix 研發(fā)公司UCB指比利時的一家名為優(yōu)時比的制藥公司W(wǎng)HO指世界衛(wèi)生組織南通基地濱?；靥珎}基地指太倉市的三處生產(chǎn)基地公司指是一家以科研為基礎(chǔ)的全球性企業(yè)，提供能提高人類在 與營養(yǎng)、 、服裝、家居及 、和交通等生活領(lǐng)域的品質(zhì)的科學(xué)解決之道拜耳公司指Bayer，拜耳是一家在 競爭力的全球性企業(yè)羅氏制藥指Roche，羅氏總部位于 爾是一家以研發(fā)為基礎(chǔ)的全球健康醫(yī)療公司，擁有全球領(lǐng)先的制藥和 業(yè)務(wù)諾華制藥指Novartis，諾華是全球領(lǐng)先的 士巴塞爾，業(yè)務(wù)遍及全球140多個 和地區(qū)梯瓦制藥指藥品、專利品牌藥品和活性成分的研究開發(fā)、生產(chǎn)和推廣工業(yè)集團指Evonik，工業(yè)集團是一家全球領(lǐng)先的專業(yè)化學(xué)品企業(yè)。2014財年，創(chuàng)造了約129億歐元的銷售額，營業(yè)利潤達19億歐元龍沙集團指LONZA， 的制藥化工巨頭，龍沙集團是一家以生命7科學(xué)為主導(dǎo)，在生物化學(xué)、精細化工、功能化學(xué)等行業(yè)均處于領(lǐng)先地位的全球性跨國公司具有一百多年歷史，總部位于 巴塞爾荷蘭 帝斯曼集團指DSM，荷蘭 帝斯曼集團是一家國際性的營養(yǎng)品、化工原料和 亞洲、南 洲等設(shè)有200多個機構(gòu)優(yōu)時比制藥公司指球性生物公司，專注于開發(fā)治療免疫系統(tǒng)和神經(jīng)系統(tǒng)重癥疾病的和療法。2015年公司將27%的銷售額用于投入研發(fā)專業(yè)詞匯化學(xué)品指產(chǎn)量較小、經(jīng)過 專門功能或最終使用性能，國際 稱specialtychemicals中間體指用于 工藝過程中的一些化工原料或化工除草劑指7科學(xué)為主導(dǎo)，在生物化學(xué)、精細化工、功能化學(xué)等行業(yè)均處于領(lǐng)先地位的全球性跨國公司具有一百多年歷史，總部位于 巴塞爾荷蘭 帝斯曼集團指DSM，荷蘭 帝斯曼集團是一家國際性的營養(yǎng)品、化工原料和 亞洲、南 洲等設(shè)有200多個機構(gòu)優(yōu)時比制藥公司指球性生物公司，專注于開發(fā)治療免疫系統(tǒng)和神經(jīng)系統(tǒng)重癥疾病的和療法。2015年公司將27%的銷售額用于投入研發(fā)專業(yè)詞匯化學(xué)品指產(chǎn)量較小、經(jīng)過 專門功能或最終使用性能，國際 稱specialtychemicals中間體指用于 工藝過程中的一些化工原料或化工除草劑指可使雜草徹底地或選擇地發(fā)生枯死的一類殺菌劑指治由各種病原微生物引起的植物病害的一類農(nóng)藥， 指殺真菌劑殺蟲劑指主要用于防治農(nóng)業(yè)害蟲和城市衛(wèi)生害蟲的一類中間體指用于藥品 工藝過程中的一些化工原料或化工原料藥指由化學(xué)、植物提取或者生物技術(shù)所的各種用來作為藥用的粉末、結(jié)晶、浸膏等，但無法直接服用的物質(zhì)原藥指用于生產(chǎn)各類 制劑的原料 ，是 效成份手性指分子結(jié)構(gòu)中引入手性中心后，得到的一對互為實物8與鏡像的對映異構(gòu)體的特性三唑類原藥指用于一種具有高效、廣譜、低殘留、持效期長、內(nèi)吸性強等特點的殺菌劑的中間原料，主要粉唑醇、戊唑醇、硅氟唑等甲氧基丙烯酸酯類原藥指用于 有效防治各類真菌引起病害的仿生甲氧基類殺菌劑的中間原料 ，主要為肟菌酯苯甲酰脲類原藥指用于 一種能有效抑制靶標害蟲的殺蟲劑的中間原料，本文主要指虱螨脲SDHI指名為琥珀酸脫氫酶抑制劑的一類 殺菌劑氯蟲苯甲酰胺指一種 殺蟲原藥， 生產(chǎn)的 “ 劑的 組成部分溴代吡唑酸指啶基）-1H-吡唑-5-羧酸等BLV指抗高血壓藥纈沙坦的中間體LAPA指替尼，一種抗腫瘤CAZI指8與鏡像的對映異構(gòu)體的特性三唑類原藥指用于一種具有高效、廣譜、低殘留、持效期長、內(nèi)吸性強等特點的殺菌劑的中間原料，主要粉唑醇、戊唑醇、硅氟唑等甲氧基丙烯酸酯類原藥指用于 有效防治各類真菌引起病害的仿生甲氧基類殺菌劑的中間原料 ，主要為肟菌酯苯甲酰脲類原藥指用于 一種能有效抑制靶標害蟲的殺蟲劑的中間原料，本文主要指虱螨脲SDHI指名為琥珀酸脫氫酶抑制劑的一類 殺菌劑氯蟲苯甲酰胺指一種 殺蟲原藥， 生產(chǎn)的 “ 劑的 組成部分溴代吡唑酸指啶基）-1H-吡唑-5-羧酸等BLV指抗高血壓藥纈沙坦的中間體LAPA指替尼，一種抗腫瘤CAZI指5-氯-7-氮雜吲哚，一種抗腫瘤 中間體BAZI指5-溴-7-氮雜吲哚，一種抗腫瘤 中間體ECBS指2-氨基磺?；郊姿嵋阴?，一種除草劑中間體HTBA指N，N-雙[(6-叔 基)甲基]-(1S，2S)-1，2-二苯基乙二胺的手性配體，一種化工催化劑BPV指波西普韋，一種抗丙肝LTCT指拉西坦，一種抗癲癇AMD指2- 失常 胺碘酮的中間體9AZP指R-(+)-1-芐氧羰基-3-氨基吡咯烷鹽酸鹽抗 列 的中間體TBSA指2-三氟甲基苯磺酰胺，除草劑三氟甲磺隆的中間體9AZP指R-(+)-1-芐氧羰基-3-氨基吡咯烷鹽酸鹽抗 列 的中間體TBSA指2-三氟甲基苯磺酰胺，除草劑三氟甲磺隆的中間體定制生產(chǎn)指一種國際上企業(yè)間常見的分工合作形式，為大型跨多個通過合同的形式委托給更專業(yè)化、更具比較生特定標準進行生產(chǎn)，最終把受托生產(chǎn)的全部銷的發(fā)展趨勢，最終實現(xiàn)了價值鏈中各環(huán)節(jié)的互贏DCS 系統(tǒng)指一種采用 散、顯示操作集中、兼顧分而自治和綜合協(xié)調(diào)設(shè)計原則的新型 系統(tǒng)第一節(jié)本次非公開方案概要一、人基本情況中文名稱：雅本化學(xué)英文名稱：資本：39,240.4480（注）法定代表人：成立日期：20060113日股票上市地：深交所：雅本化學(xué)代碼：30026118號住所：江蘇省太倉市太倉港港口開發(fā)區(qū)石化：215433號碼：傳真號碼：互聯(lián)網(wǎng)：info@信箱：及支付現(xiàn)金購買 等6名自然人合計持有的上海核準，人化100%股權(quán)，并5名特定投資者非公開募集配套資金。截至本預(yù)案簽署日，上述新增均已登記完畢，人總股本增至413,057,322股；此外，20162015第一節(jié)本次非公開方案概要一、人基本情況中文名稱：雅本化學(xué)英文名稱：資本：39,240.4480（注）法定代表人：成立日期：20060113日股票上市地：深交所：雅本化學(xué)代碼：30026118號住所：江蘇省太倉市太倉港港口開發(fā)區(qū)石化：215433號碼：傳真號碼：互聯(lián)網(wǎng)：info@信箱：及支付現(xiàn)金購買 等6名自然人合計持有的上海核準，人化100%股權(quán)，并5名特定投資者非公開募集配套資金。截至本預(yù)案簽署日，上述新增均已登記完畢，人總股本增至413,057,322股；此外，20162015100.2元積金向全體股東每10股轉(zhuǎn)增3股。上述權(quán)益分派已于2016年6月1日完成，人總股本增至536,974,518股。截至本預(yù)案簽署日，人正在就上述事項辦理工商變更。10二、本次非公開的背景和目的（一）本次非公開的背景戰(zhàn)略性期間我國將大力加強進高端化發(fā)展等方面實現(xiàn)，逐步培育新的增長點。近年來隨著國內(nèi)大力推進化學(xué)品產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，化學(xué)品市場規(guī)模增長較快，20032014年間，化學(xué)品的營業(yè)收入從1.08萬億元增長至10.45萬億元，復(fù)合增長率為22.92%，業(yè)務(wù)規(guī)模擴大超過9倍。隨著戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，消費升級和城鎮(zhèn)化趨勢導(dǎo)致國內(nèi)市場對化學(xué)品出現(xiàn)了的需求正迎來化學(xué)品產(chǎn)業(yè)的快速增長期，預(yù)計2019年行業(yè)收入將超過14萬億元。公司是和領(lǐng)域化學(xué)品研發(fā)中心、湖州頤輝研發(fā)中心為 的“3+3”業(yè)務(wù)布局，并持續(xù)通過研發(fā)創(chuàng)新，、等生命科學(xué)領(lǐng)域相關(guān)的化實現(xiàn)公司長期發(fā)展戰(zhàn)略。1、化學(xué)品（1）市場規(guī)模持續(xù)增長作物工業(yè)獲得了長足有效的發(fā)展。根據(jù)咨詢機構(gòu)PhillipsMcDongall575.22億二、本次非公開的背景和目的（一）本次非公開的背景戰(zhàn)略性期間我國將大力加強進高端化發(fā)展等方面實現(xiàn)，逐步培育新的增長點。近年來隨著國內(nèi)大力推進化學(xué)品產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，化學(xué)品市場規(guī)模增長較快，20032014年間，化學(xué)品的營業(yè)收入從1.08萬億元增長至10.45萬億元，復(fù)合增長率為22.92%，業(yè)務(wù)規(guī)模擴大超過9倍。隨著戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，消費升級和城鎮(zhèn)化趨勢導(dǎo)致國內(nèi)市場對化學(xué)品出現(xiàn)了的需求正迎來化學(xué)品產(chǎn)業(yè)的快速增長期，預(yù)計2019年行業(yè)收入將超過14萬億元。公司是和領(lǐng)域化學(xué)品研發(fā)中心、湖州頤輝研發(fā)中心為 的“3+3”業(yè)務(wù)布局，并持續(xù)通過研發(fā)創(chuàng)新，、等生命科學(xué)領(lǐng)域相關(guān)的化實現(xiàn)公司長期發(fā)展戰(zhàn)略。1、化學(xué)品（1）市場規(guī)模持續(xù)增長作物工業(yè)獲得了長足有效的發(fā)展。根據(jù)咨詢機構(gòu)PhillipsMcDongall575.22億2017年將685億9%。11我國科研開發(fā)、原藥生產(chǎn)和制劑 較為完整的產(chǎn)業(yè)體系。據(jù)《工業(yè)“十三五”發(fā)展規(guī)劃》顯示，2014年全國產(chǎn)量達374.40萬噸，工業(yè)企業(yè)主營業(yè)務(wù)收入達到3,008.41億元，實現(xiàn)利潤225.92億元。年間我國17%23.9%。在農(nóng)業(yè)支持、產(chǎn)業(yè)升級和生產(chǎn)擴張的共同驅(qū)動下，市場將保持快速增長的趨勢。（2）化學(xué)品發(fā)展前景中間體、原藥的主要生產(chǎn)國和供應(yīng)國。近年來，隨著發(fā)達大規(guī)模向外轉(zhuǎn)移重化工業(yè)，全球原料及中間體的供求出現(xiàn)局部緊張的情況，這也為我國發(fā)展中間體、發(fā)展機遇。2014原藥產(chǎn)業(yè)提供了廣闊的市場和良年學(xué)原藥產(chǎn)量高達374.4012.44%的復(fù)合增長率。數(shù)據(jù)來源：綠色環(huán)保的將逐步淘汰，技術(shù)及規(guī)模優(yōu)勢的領(lǐng)先生產(chǎn)企業(yè)的方向發(fā)展。12我國科研開發(fā)、原藥生產(chǎn)和制劑 較為完整的產(chǎn)業(yè)體系。據(jù)《工業(yè)“十三五”發(fā)展規(guī)劃》顯示，2014年全國產(chǎn)量達374.40萬噸，工業(yè)企業(yè)主營業(yè)務(wù)收入達到3,008.41億元，實現(xiàn)利潤225.92億元。年間我國17%23.9%。在農(nóng)業(yè)支持、產(chǎn)業(yè)升級和生產(chǎn)擴張的共同驅(qū)動下，市場將保持快速增長的趨勢。（2）化學(xué)品發(fā)展前景中間體、原藥的主要生產(chǎn)國和供應(yīng)國。近年來，隨著發(fā)達大規(guī)模向外轉(zhuǎn)移重化工業(yè)，全球原料及中間體的供求出現(xiàn)局部緊張的情況，這也為我國發(fā)展中間體、發(fā)展機遇。2014原藥產(chǎn)業(yè)提供了廣闊的市場和良年學(xué)原藥產(chǎn)量高達374.4012.44%的復(fù)合增長率。數(shù)據(jù)來源：綠色環(huán)保的將逐步淘汰，技術(shù)及規(guī)模優(yōu)勢的領(lǐng)先生產(chǎn)企業(yè)的方向發(fā)展。122、化學(xué)品（1）化學(xué)品市場保持較快增長化學(xué)制劑的依賴于高質(zhì)量的化學(xué)品的生產(chǎn)技術(shù)和質(zhì)量的提高是促進化學(xué)行業(yè)分工的細化國際及國內(nèi)主要化學(xué)制劑藥品生產(chǎn)企業(yè)已經(jīng)將 中間體和原料藥的中間體產(chǎn)量以及總產(chǎn)值均呈現(xiàn)快速增長的趨勢。2015年，我國中間4,225.609.88%1,810體工業(yè)總產(chǎn)值為萬噸，同比增長10.26%。2011-2015年5,0004,0003,0002,0001,000-20112012201320142015總產(chǎn)值（億元）產(chǎn)能（萬噸）中間體行業(yè)發(fā)展研究報告（2016藥行業(yè)市場規(guī)模保持快速增長的趨勢，工業(yè)總產(chǎn)值由2008年的1,605.27億元增長至20144,240.3517.57%。132、化學(xué)品（1）化學(xué)品市場保持較快增長化學(xué)制劑的依賴于高質(zhì)量的化學(xué)品的生產(chǎn)技術(shù)和質(zhì)量的提高是促進化學(xué)行業(yè)分工的細化國際及國內(nèi)主要化學(xué)制劑藥品生產(chǎn)企業(yè)已經(jīng)將 中間體和原料藥的中間體產(chǎn)量以及總產(chǎn)值均呈現(xiàn)快速增長的趨勢。2015年，我國中間4,225.609.88%1,810體工業(yè)總產(chǎn)值為萬噸，同比增長10.26%。2011-2015年5,0004,0003,0002,0001,000-20112012201320142015總產(chǎn)值（億元）產(chǎn)能（萬噸）中間體行業(yè)發(fā)展研究報告（2016藥行業(yè)市場規(guī)模保持快速增長的趨勢，工業(yè)總產(chǎn)值由2008年的1,605.27億元增長至20144,240.3517.57%。13中間體行業(yè)市場調(diào)研與投資分析報告》（2）化學(xué)品的發(fā)展前景向好2017年國外專利藥大規(guī)模到期，仿制藥的產(chǎn)量將出現(xiàn)爆發(fā)式的增長。預(yù)計在2020年前后中間體市場總需求量有望中間體及原料藥行業(yè)企業(yè)還將通過體、原料藥逐步向高端化、多元化、精細化的化學(xué)品轉(zhuǎn)型。（二）本次非公開的目的1、增強公司資本實力，推動發(fā)展公司自成立以來依托全球化的經(jīng)營視野、領(lǐng)先的研發(fā)技術(shù)以及高端的工程平臺，緊跟世界、研發(fā)及定制研發(fā)，不斷推出新，心的“3+3”業(yè)務(wù)布局。本次非公開14中間體行業(yè)市場調(diào)研與投資分析報告》（2）化學(xué)品的發(fā)展前景向好2017年國外專利藥大規(guī)模到期，仿制藥的產(chǎn)量將出現(xiàn)爆發(fā)式的增長。預(yù)計在2020年前后中間體市場總需求量有望中間體及原料藥行業(yè)企業(yè)還將通過體、原料藥逐步向高端化、多元化、精細化的化學(xué)品轉(zhuǎn)型。（二）本次非公開的目的1、增強公司資本實力，推動發(fā)展公司自成立以來依托全球化的經(jīng)營視野、領(lǐng)先的研發(fā)技術(shù)以及高端的工程平臺，緊跟世界、研發(fā)及定制研發(fā)，不斷推出新，心的“3+3”業(yè)務(wù)布局。本次非公開142、豐富主業(yè)線，鞏固公司市場地位公司在、化學(xué)進入合作。本次非公開有助于公司優(yōu)化將增加市場美譽度較高的三唑類、甲氧基丙烯酸酯類、SDHI類殺菌劑原藥等多種高級中間體,抗腫瘤、心等高級中間體及相關(guān)化學(xué)品。以上新增及產(chǎn)能增長將顯著提升公司主業(yè)的化學(xué)品生產(chǎn)服務(wù)領(lǐng)域的市場地位及競爭優(yōu)勢。3、堅持科研創(chuàng)新導(dǎo)向，布局企業(yè)未來荷蘭和新。本次非公開力的同時，4、提高企業(yè)能力，加強清潔生產(chǎn)水平公司致力于持續(xù)優(yōu)化的生產(chǎn)工藝。目前，公司在節(jié)能、自動化 方面已達到等方面進“清潔生產(chǎn)”業(yè)。152、豐富主業(yè)線，鞏固公司市場地位公司在、化學(xué)進入合作。本次非公開有助于公司優(yōu)化將增加市場美譽度較高的三唑類、甲氧基丙烯酸酯類、SDHI類殺菌劑原藥等多種高級中間體,抗腫瘤、心等高級中間體及相關(guān)化學(xué)品。以上新增及產(chǎn)能增長將顯著提升公司主業(yè)的化學(xué)品生產(chǎn)服務(wù)領(lǐng)域的市場地位及競爭優(yōu)勢。3、堅持科研創(chuàng)新導(dǎo)向，布局企業(yè)未來荷蘭和新。本次非公開力的同時，4、提高企業(yè)能力，加強清潔生產(chǎn)水平公司致力于持續(xù)優(yōu)化的生產(chǎn)工藝。目前，公司在節(jié)能、自動化 方面已達到等方面進“清潔生產(chǎn)”業(yè)。155、優(yōu)化公司資本結(jié)構(gòu)，公司財務(wù)狀況截至20132014年末和201528.31%46.01%1.96、0.850.83，公司的償債能力逐漸減弱。在本次發(fā)行募集資金用于補充資金并償還貸款后，公司的資本結(jié)構(gòu)將得到一定程度的優(yōu)化，資產(chǎn)負債率、將增強公司的抗風(fēng)險能力，為公司業(yè)務(wù)的健康、發(fā)展奠定堅實的基礎(chǔ)。三、本次非公開的方案概要（一）股票的種類和面值本次非公開的股票種類普通股（ ，每股面值1.00元。（二）方式本次采用向特定對象非公開的方式。（三）定價基準日、價格及定價方式本次非公開的定價基準日為本次非公開的期首日。的 價格應(yīng)按照下列任一方式確定（1）本次非公開價格不低行期首日前一個日公司股票均價（2）價格低行期首日前二十個日公司股價格低行期首日前一個日公司股票均價但不低于百分之九十。最終 價格由公司股東大會董事會在獲得的相關(guān)規(guī)定，根據(jù)競價結(jié)果與本次的保薦機構(gòu)（）協(xié)商確定。若公司股票在定價基準日至除權(quán)、除息事項，本次價格將進行相應(yīng)調(diào)整。具體調(diào)整方式如下：假設(shè)調(diào)整前ND，調(diào)整后P1，則：165、優(yōu)化公司資本結(jié)構(gòu)，公司財務(wù)狀況截至20132014年末和201528.31%46.01%1.96、0.850.83，公司的償債能力逐漸減弱。在本次發(fā)行募集資金用于補充資金并償還貸款后，公司的資本結(jié)構(gòu)將得到一定程度的優(yōu)化，資產(chǎn)負債率、將增強公司的抗風(fēng)險能力，為公司業(yè)務(wù)的健康、發(fā)展奠定堅實的基礎(chǔ)。三、本次非公開的方案概要（一）股票的種類和面值本次非公開的股票種類普通股（ ，每股面值1.00元。（二）方式本次采用向特定對象非公開的方式。（三）定價基準日、價格及定價方式本次非公開的定價基準日為本次非公開的期首日。的 價格應(yīng)按照下列任一方式確定（1）本次非公開價格不低行期首日前一個日公司股票均價（2）價格低行期首日前二十個日公司股價格低行期首日前一個日公司股票均價但不低于百分之九十。最終 價格由公司股東大會董事會在獲得的相關(guān)規(guī)定，根據(jù)競價結(jié)果與本次的保薦機構(gòu)（）協(xié)商確定。若公司股票在定價基準日至除權(quán)、除息事項，本次價格將進行相應(yīng)調(diào)整。具體調(diào)整方式如下：假設(shè)調(diào)整前ND，調(diào)整后P1，則：16送紅股或轉(zhuǎn)增股本：1＝P0/（1＋派息同時送紅股或轉(zhuǎn)增股本：1＝（0－）/（1＋（四）對象及認購方式本次非公開的對象為不超過5名（含）的特定投資者，為符合對象由股東大會董事會在獲得的保薦機構(gòu)（）協(xié)商確定。本次非公開的對象均以現(xiàn)金認購本次非公開的股票。（五）數(shù)量20,000本次非公開的萬股，最終數(shù)量將根據(jù)本次非公開的價格確定。數(shù)量的計算公式為：數(shù)量=募集資金總額/每股行時根據(jù)市場化詢價的情況與保薦機構(gòu)（）協(xié)商確定最終的數(shù)量。若公司自本預(yù)案簽署日至權(quán)、除息事項，本次數(shù)量將進行相應(yīng)調(diào)整。（六）限售期就本次所獲得的，對象的限售期根據(jù)《管理辦法》的規(guī)定執(zhí)行：（1）價格不低行期首日前一個日公司股票均價的，本次自結(jié)束之日起可上市（2）價格低行期首日前二十個日公司股票均價但價格低行期首日前一個日公司股票均價但不低于自結(jié)束之日起十二內(nèi)不得上市后按及深交所的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。17送紅股或轉(zhuǎn)增股本：1＝P0/（1＋派息同時送紅股或轉(zhuǎn)增股本：1＝（0－）/（1＋（四）對象及認購方式本次非公開的對象為不超過5名（含）的特定投資者，為符合對象由股東大會董事會在獲得的保薦機構(gòu)（）協(xié)商確定。本次非公開的對象均以現(xiàn)金認購本次非公開的股票。（五）數(shù)量20,000本次非公開的萬股，最終數(shù)量將根據(jù)本次非公開的價格確定。數(shù)量的計算公式為：數(shù)量=募集資金總額/每股行時根據(jù)市場化詢價的情況與保薦機構(gòu)（）協(xié)商確定最終的數(shù)量。若公司自本預(yù)案簽署日至權(quán)、除息事項，本次數(shù)量將進行相應(yīng)調(diào)整。（六）限售期就本次所獲得的，對象的限售期根據(jù)《管理辦法》的規(guī)定執(zhí)行：（1）價格不低行期首日前一個日公司股票均價的，本次自結(jié)束之日起可上市（2）價格低行期首日前二十個日公司股票均價但價格低行期首日前一個日公司股票均價但不低于自結(jié)束之日起十二內(nèi)不得上市后按及深交所的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。17（七）本次 前公司滾存未分配利潤安排本次前公司的滾存未分配利潤由本次完成后的新老股東共享。（八）上市地點本次非公開的股票將在深交所上市。（九）募集資金用途10.5本次非公開億元，扣除費用后將全部用于以下項目：：本次投資項目的投入順序和具體金額進行適當(dāng)調(diào)整。（十）本次 股票股東大會決議的有效期限本次 股東大會決議的有效期為自股東大會審議通過本次非公開方案之日12。18序號募集資金投向金額1南通基地新增生產(chǎn)線項目40,12040,0002濱?；匦略錾a(chǎn)線項目8,0008,0003太倉基地生產(chǎn)線技改項目8,4458,0004中心建設(shè)及新 項目上海研發(fā)中心建設(shè)（ 路分部）6,0005,024上海研發(fā)中心建設(shè)（ 生路分部）3,0002,717新 研發(fā)項目12,52012,2595補充 資金及償還銀行貸款29,00029,000合計107,085105,000（七）本次 前公司滾存未分配利潤安排本次前公司的滾存未分配利潤由本次完成后的新老股東共享。（八）上市地點本次非公開的股票將在深交所上市。（九）募集資金用途10.5本次非公開億元，扣除費用后將全部用于以下項目：：本次投資項目的投入順序和具體金額進行適當(dāng)調(diào)整。（十）本次 股票股東大會決議的有效期限本次 股東大會決議的有效期為自股東大會審議通過本次非公開方案之日12。18序號募集資金投向金額1南通基地新增生產(chǎn)線項目40,12040,0002濱?；匦略錾a(chǎn)線項目8,0008,0003太倉基地生產(chǎn)線技改項目8,4458,0004中心建設(shè)及新 項目上海研發(fā)中心建設(shè)（ 路分部）6,0005,024上海研發(fā)中心建設(shè)（ 生路分部）3,0002,717新 研發(fā)項目12,52012,2595補充 資金及償還銀行貸款29,00029,000合計107,085105,000四、本次非公開是否關(guān)聯(lián)本次非公開將采用競價方式進行，本次非公開不關(guān)聯(lián)。五、本次非公開是否導(dǎo)致公司權(quán)發(fā)生變化截至本預(yù)案簽署日，公司的總股本為536,974,518股，其中雅本投資持有公司229,928,061股，占公司、、毛合計持有雅本投資63.50%的股權(quán)。 、海峰、、、和汪新芽直接持有公司數(shù)量分別占公司總數(shù)的1.02%、0.34%、0.33%、0.27%和、汪新芽作為一致行動人合計 公司的10.23%。、、、總數(shù)55.01%，為公司的實際數(shù)量約占公司人。按照本次非公開的 數(shù)量上限20,000萬股計算，本次非公開完成后，、、、公司的數(shù)量約占公司股份總數(shù)40.08%，仍為公司的實際化。人。本次非公開導(dǎo)致公司權(quán)發(fā)生變六、本次方案已取得有關(guān)主管部門批準的情況及尚須呈報批準的程序2016629日召開的第三屆董事會第四次會議審議通本次過。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，本次方案尚需取得公司股東大會的批準及的核準。19四、本次非公開是否關(guān)聯(lián)本次非公開將采用競價方式進行，本次非公開不關(guān)聯(lián)。五、本次非公開是否導(dǎo)致公司權(quán)發(fā)生變化截至本預(yù)案簽署日，公司的總股本為536,974,518股，其中雅本投資持有公司229,928,061股，占公司、、毛合計持有雅本投資63.50%的股權(quán)。 、海峰、、、和汪新芽直接持有公司數(shù)量分別占公司總數(shù)的1.02%、0.34%、0.33%、0.27%和、汪新芽作為一致行動人合計 公司的10.23%。、、、總數(shù)55.01%，為公司的實際數(shù)量約占公司人。按照本次非公開的 數(shù)量上限20,000萬股計算，本次非公開完成后，、、、公司的數(shù)量約占公司股份總數(shù)40.08%，仍為公司的實際化。人。本次非公開導(dǎo)致公司權(quán)發(fā)生變六、本次方案已取得有關(guān)主管部門批準的情況及尚須呈報批準的程序2016629日召開的第三屆董事會第四次會議審議通本次過。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，本次方案尚需取得公司股東大會的批準及的核準。19第二節(jié)董事會關(guān)于本次募集資金使用的可行性分析一、本次募集資金的使用計劃本次非公開的募集資金總額不超過10.5億元，扣除費用后將全部用于以下項目：：本次投資項目的投入順序和具體金額進行適當(dāng)調(diào)整。二、本次募集資金投資項目的可行性分析（一）南通基地新增生產(chǎn)線項目1、項目基本情況本項目由南通雅本化學(xué)高級中間體生產(chǎn)線的建5001,0001,000噸酸、年產(chǎn)1,000噸氟氯腈和年產(chǎn)600噸二甲茚酮的新增生產(chǎn)線項目。20吡唑序號募集資金投向金額1南通基地新增生產(chǎn)線項目40,12040,0002濱?；匦略錾a(chǎn)線項目8,0008,0003太倉基地生產(chǎn)線技改項目8,4458,0004中心建設(shè)及新 項目上海研發(fā)中心建設(shè)（ 路分部）6,0005,024上海研發(fā)中心建設(shè)（ 生路分部）第二節(jié)董事會關(guān)于本次募集資金使用的可行性分析一、本次募集資金的使用計劃本次非公開的募集資金總額不超過10.5億元，扣除費用后將全部用于以下項目：：本次投資項目的投入順序和具體金額進行適當(dāng)調(diào)整。二、本次募集資金投資項目的可行性分析（一）南通基地新增生產(chǎn)線項目1、項目基本情況本項目由南通雅本化學(xué)高級中間體生產(chǎn)線的建5001,0001,000噸酸、年產(chǎn)1,000噸氟氯腈和年產(chǎn)600噸二甲茚酮的新增生產(chǎn)線項目。20吡唑序號募集資金投向金額1南通基地新增生產(chǎn)線項目40,12040,0002濱?；匦略錾a(chǎn)線項目8,0008,0003太倉基地生產(chǎn)線技改項目8,4458,0004中心建設(shè)及新 項目上海研發(fā)中心建設(shè)（ 路分部）6,0005,024上海研發(fā)中心建設(shè)（ 生路分部）3,0002,717新 研發(fā)項目12,52012,2595補充 資金及償還銀行貸款29,00029,000合計107,085105,0002、項目的前景中間體蟲劑、殺菌劑的和。（1）溴代吡唑酸溴代吡唑酸是用來氯蟲苯甲酰胺的 化學(xué)品。氯蟲苯甲酰胺由公司研2008年前后、、歐洲、南美登記上市，是世界史上第一個年銷售額10億的殺蟲劑品種。2014年，公司的氯蟲苯甲酰胺的殺蟲劑全球銷售額高達12億。200820141外的市場，如俄羅斯、、 和擴展應(yīng)用范圍的潛力，作為球場等）進行應(yīng)用。培育，氯蟲苯甲酰胺及其 學(xué)品溴代吡唑酸的市場需求將持續(xù)增長。（2）SDHI中間體吡唑酸氟氯腈是新一代 殺菌劑—SDHI的SDHI三氟吡唑胺市場表現(xiàn)。目前，世界前六大 2、項目的前景中間體蟲劑、殺菌劑的和。（1）溴代吡唑酸溴代吡唑酸是用來氯蟲苯甲酰胺的 化學(xué)品。氯蟲苯甲酰胺由公司研2008年前后、、歐洲、南美登記上市，是世界史上第一個年銷售額10億的殺蟲劑品種。2014年，公司的氯蟲苯甲酰胺的殺蟲劑全球銷售額高達12億。200820141外的市場，如俄羅斯、、 和擴展應(yīng)用范圍的潛力，作為球場等）進行應(yīng)用。培育，氯蟲苯甲酰胺及其 學(xué)品溴代吡唑酸的市場需求將持續(xù)增長。（2）SDHI中間體吡唑酸氟氯腈是新一代 殺菌劑—SDHI的SDHI三氟吡唑胺市場表現(xiàn)。目前，世界前六大 年)，2014年SDHI類殺菌劑價值達27.21億；預(yù)計到2020年，SDHI類殺菌劑將達到市場成熟，市場價值有望40億中間體三氟吡唑胺、前景向好。（3）二甲茚酮學(xué)反應(yīng)，形成感光物質(zhì)，被廣泛用于陽圖制版。21求，發(fā)展前景良好。3、項目的可行性（1）本項目地理位置優(yōu)越、交通便捷、基礎(chǔ)設(shè)施齊全。（2）本項目的符合所在開發(fā)區(qū)的產(chǎn)業(yè)定位，符合的發(fā)展規(guī)劃。（3）本次項目的生產(chǎn)技術(shù)成熟可靠，工藝技術(shù)先進，公司通過采用自動化控制技術(shù)和先進的管理制度有效地降低了生產(chǎn)風(fēng)險。（4）下游農(nóng)用化工對本項目的需求較強，公司與國際大型化工企業(yè)建立了長期合作，銷售，品牌認可度較高，降低了項目的市場風(fēng)險。本項目符合《管理辦法》關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。4、項目投資計劃18（536元。5005、效益評價項目投產(chǎn)后投資回收期為4.17年，內(nèi)部率為22.19%。從財務(wù)分析得出的指標來看，項目具有較效益和較強的抗風(fēng)險能力。6、項目涉及立項、環(huán)保等報批事項情況已履行相應(yīng)手續(xù)或取得了相應(yīng)，具體情況如下：委員會確認的說明，因市場 ，公司先行建設(shè)年產(chǎn)500噸溴代吡唑酸、1,000求，發(fā)展前景良好。3、項目的可行性（1）本項目地理位置優(yōu)越、交通便捷、基礎(chǔ)設(shè)施齊全。（2）本項目的符合所在開發(fā)區(qū)的產(chǎn)業(yè)定位，符合的發(fā)展規(guī)劃。（3）本次項目的生產(chǎn)技術(shù)成熟可靠，工藝技術(shù)先進，公司通過采用自動化控制技術(shù)和先進的管理制度有效地降低了生產(chǎn)風(fēng)險。（4）下游農(nóng)用化工對本項目的需求較強，公司與國際大型化工企業(yè)建立了長期合作，銷售，品牌認可度較高，降低了項目的市場風(fēng)險。本項目符合《管理辦法》關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。4、項目投資計劃18（536元。5005、效益評價項目投產(chǎn)后投資回收期為4.17年，內(nèi)部率為22.19%。從財務(wù)分析得出的指標來看，項目具有較效益和較強的抗風(fēng)險能力。6、項目涉及立項、環(huán)保等報批事項情況已履行相應(yīng)手續(xù)或取得了相應(yīng)，具體情況如下：委員會確認的說明，因市場 ，公司先行建設(shè)年產(chǎn)500噸溴代吡唑酸、1,0001,000噸22序號項目項目備案名稱項目審批/備案項目 評價1線項目年產(chǎn)2,000噸 拉西坦2,000噸溴代吡唑酸、噸三氟吡唑胺等7個 技改項目注3206231500875-1通行審批[2016]240號44,79640,120。（二）濱?；匦略錾a(chǎn)線項目1、項目基本情況本項目由江蘇建農(nóng)植物保護原藥及其，新建年產(chǎn)1700噸他、原藥（三唑類原藥、肟菌酯、虱螨脲）和年產(chǎn)1300噸其他、相關(guān)化學(xué)品。2、項目的前景（1）三唑類原藥進行真菌防治的支柱類殺菌劑也應(yīng)用在多種作物領(lǐng)域，尤其是大豆、葡萄、果樹和蔬菜等。殺菌劑的2014年全球銷售額為34.70億，占全球（非作物用在內(nèi)）（非作物用殺菌劑在內(nèi)）銷售額的21.2%。2009至2014PhillipsMcDougall公司，201944,79640,120。（二）濱?；匦略錾a(chǎn)線項目1、項目基本情況本項目由江蘇建農(nóng)植物保護原藥及其，新建年產(chǎn)1700噸他、原藥（三唑類原藥、肟菌酯、虱螨脲）和年產(chǎn)1300噸其他、相關(guān)化學(xué)品。2、項目的前景（1）三唑類原藥進行真菌防治的支柱類殺菌劑也應(yīng)用在多種作物領(lǐng)域，尤其是大豆、葡萄、果樹和蔬菜等。殺菌劑的2014年全球銷售額為34.70億，占全球（非作物用在內(nèi)）（非作物用殺菌劑在內(nèi)）銷售額的21.2%。2009至2014PhillipsMcDougall公司，2019年全球三唑類殺菌劑的銷售額預(yù)計將達39.80億其原藥的持續(xù)增長。（2）肟菌酯肟菌酯是第二代甲氧基丙烯酸酯類殺菌劑的原藥。2014年，肟菌酯的全球銷售額6.70億酯類殺菌劑是，200920146.5%。甲氧基丙烯酸作用機制、高度的環(huán)境安全與超高活性使其開發(fā)前景廣闊。（3）虱螨脲虱螨脲是苯甲酰脲類殺蟲劑中的重要 23因?qū)Νh(huán)境友特性，該未來可能被大規(guī)模地應(yīng)用于有害生物的綜合管理領(lǐng)域。20147.19億，同比增長22.9%，占非作物用 占殺蟲劑銷售額的3.9%；2009全球（201412.4%，市場成長性較高。（4）其他、相關(guān)化學(xué)品、化學(xué)些力。該等主要氯戊酰氯（?；噭?,1,7-三氯-1-庚烯-3-酮（吡唑類間除草劑。）和雙苯惡唑酸（玉米田綜上所述，本項目符合行業(yè)發(fā)展趨勢及公司生產(chǎn)經(jīng)營需要，具有較強的市場需求，發(fā)展前景良好。3、項目的可行性（1）項目位于江蘇濱海開發(fā)區(qū)沿海工業(yè)園，該工業(yè)園以化工、化工周邊發(fā)達和交通條件良好等優(yōu)勢。（2）本項目各類生產(chǎn)工藝、技術(shù)成熟，均經(jīng)過多年實踐生產(chǎn)經(jīng)驗積累，能夠完全滿足工業(yè)化生產(chǎn)的需求。（因?qū)Νh(huán)境友特性，該未來可能被大規(guī)模地應(yīng)用于有害生物的綜合管理領(lǐng)域。20147.19億，同比增長22.9%，占非作物用 占殺蟲劑銷售額的3.9%；2009全球（201412.4%，市場成長性較高。（4）其他、相關(guān)化學(xué)品、化學(xué)些力。該等主要氯戊酰氯（?；噭?、1,1,7-三氯-1-庚烯-3-酮（吡唑類間除草劑。）和雙苯惡唑酸（玉米田綜上所述，本項目符合行業(yè)發(fā)展趨勢及公司生產(chǎn)經(jīng)營需要，具有較強的市場需求，發(fā)展前景良好。3、項目的可行性（1）項目位于江蘇濱海開發(fā)區(qū)沿海工業(yè)園，該工業(yè)園以化工、化工周邊發(fā)達和交通條件良好等優(yōu)勢。（2）本項目各類生產(chǎn)工藝、技術(shù)成熟，均經(jīng)過多年實踐生產(chǎn)經(jīng)驗積累，能夠完全滿足工業(yè)化生產(chǎn)的需求。（3）公司在國內(nèi)同類的生產(chǎn)廠家中競爭力較強，且兩者均與國內(nèi)眾多大專院校和科研院所已建立了長期的技術(shù)合作，對項目后續(xù)開發(fā)打下了良基礎(chǔ)。（4）公司擁有一批化工行業(yè)生產(chǎn)、經(jīng)營、技術(shù)開發(fā)等方面的專業(yè)，能夠為客景良好。本項目符合《 管理辦法》關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。4、項目投資計劃24128,000.00。其中建設(shè)投資總額7,200.00、鋪底 資金800.00。本項目擬投入募集資金8,000.00。5、效益評價項目投產(chǎn)后，投資回收期為4.14年，內(nèi)部率為21.25%。從財務(wù)分析得出的指標來看，項目具有較效益和較強的抗風(fēng)險能力。6、項目涉及立項、環(huán)保等報批事項情況已履行相應(yīng)手續(xù)或取得了相應(yīng)，具體情況如下：（三）太倉基地生產(chǎn)線技改項目1、項目基本情況本項目由雅本化學(xué)目主要生產(chǎn)和自動化系統(tǒng)技術(shù)升級改造等建設(shè)內(nèi)容。2、項目的前景業(yè)并工程，推進 業(yè)業(yè)標桿全面提高性25序號項目項目備案名稱項目審批/備案項目 評價1線項目年產(chǎn)1,700噸 1,300噸化工 生產(chǎn)裝置搬遷技改項目3209001405448鹽環(huán)審128,000.00。其中建設(shè)投資總額7,200.00、鋪底 資金800.00。本項目擬投入募集資金8,000.00。5、效益評價項目投產(chǎn)后，投資回收期為4.14年，內(nèi)部率為21.25%。從財務(wù)分析得出的指標來看，項目具有較效益和較強的抗風(fēng)險能力。6、項目涉及立項、環(huán)保等報批事項情況已履行相應(yīng)手續(xù)或取得了相應(yīng)，具體情況如下：（三）太倉基地生產(chǎn)線技改項目1、項目基本情況本項目由雅本化學(xué)目主要生產(chǎn)和自動化系統(tǒng)技術(shù)升級改造等建設(shè)內(nèi)容。2、項目的前景業(yè)并工程，推進 業(yè)業(yè)標桿全面提高性25序號項目項目備案名稱項目審批/備案項目 評價1線項目年產(chǎn)1,700噸 1,300噸化工 生產(chǎn)裝置搬遷技改項目3209001405448鹽環(huán)審[2013]42號體系，鼓勵企業(yè)工藝技術(shù)裝備更新改造。統(tǒng)及相關(guān)和節(jié)能能力進行提升和高綜合競爭力，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。綜上所述，本項目符合行業(yè)發(fā)展趨勢及公司生產(chǎn)經(jīng)營需要，發(fā)展前景良好。3、項目的可行性（1）本項目對生產(chǎn)線自動化升級、綠色化學(xué)生產(chǎn)理念符合當(dāng)下綠色、低碳節(jié)能的產(chǎn)業(yè)，符合當(dāng)代發(fā)展的需要，符合相關(guān)的支持條件。（2）本次自動化技改升級項目性地選擇了一些國內(nèi)外先進的，并結(jié)合本制方面達到國內(nèi)先進水平，化工領(lǐng)域可持續(xù)發(fā)展和新型工業(yè)化的特征。本項目符合《 管理辦法》關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。4、項目投資計劃148,4458,445。本項目擬投入募集資金8,000.00。5、效益評價4.5814.00%。從財務(wù)分析得出的指標來看，項目具有較效益和較強的抗風(fēng)險能力。6、項目涉及立項、環(huán)保等報批事項情況截至本預(yù)案簽署日，太倉基地生產(chǎn)線技改項目涉及的報批事項具體情況如下：26序號項目項目備案名稱項目審批/備案項目評價1太倉基地生產(chǎn)線技改項目技改項目3205851603231體系，鼓勵企業(yè)工藝技術(shù)裝備更新改造。統(tǒng)及相關(guān)和節(jié)能能力進行提升和高綜合競爭力，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。綜上所述，本項目符合行業(yè)發(fā)展趨勢及公司生產(chǎn)經(jīng)營需要，發(fā)展前景良好。3、項目的可行性（1）本項目對生產(chǎn)線自動化升級、綠色化學(xué)生產(chǎn)理念符合當(dāng)下綠色、低碳節(jié)能的產(chǎn)業(yè)，符合當(dāng)代發(fā)展的需要，符合相關(guān)的支持條件。（2）本次自動化技改升級項目性地選擇了一些國內(nèi)外先進的，并結(jié)合本制方面達到國內(nèi)先進水平，化工領(lǐng)域可持續(xù)發(fā)展和新型工業(yè)化的特征。本項目符合《 管理辦法》關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。4、項目投資計劃148,4458,445。本項目擬投入募集資金8,000.00。5、效益評價4.5814.00%。從財務(wù)分析得出的指標來看，項目具有較效益和較強的抗風(fēng)險能力。6、項目涉及立項、環(huán)保等報批事項情況截至本預(yù)案簽署日，太倉基地生產(chǎn)線技改項目涉及的報批事項具體情況如下：26序號項目項目備案名稱項目審批/備案項目評價1太倉基地生產(chǎn)線技改項目技改項目3205851603231-（四）上海研發(fā)中心建設(shè)及新研發(fā)項目1、項目基本情況本項目由上海雅本化學(xué)化學(xué)品進行礎(chǔ)研發(fā)實力，同時市場需求進行前瞻性研發(fā)，增強企業(yè)在行業(yè)中的競爭能力。路分部及生路分部建設(shè)化學(xué)必要的研發(fā)反應(yīng)景和效益的抗的原料藥及高級中間體以及新型的中間體化學(xué)品進行研發(fā)。項目基本如下表所示：：2、項目的前景（1）上海研發(fā)中心建設(shè)自成立之初，公司一直致力于將創(chuàng)新作為公司的源動力，長期以來重視研發(fā)投入，堅持通過新的開發(fā)創(chuàng)新和新工藝的技術(shù)攻關(guān)來提升質(zhì)量。憑借著領(lǐng)先技術(shù)優(yōu)已進入27序號項目建設(shè)內(nèi)容計劃總投資額資金1上海研發(fā)中心建設(shè)（ 路分部）化學(xué) 等 的建設(shè)反應(yīng) 配置6,0009765,024上海研發(fā)中心建設(shè)（生路分部）化學(xué) 等 的建設(shè)反應(yīng) 配置3,0002832,7172新 研發(fā)LTCT、LAPA等原料藥、高級中間體的研發(fā)及工藝優(yōu)化殺蟲劑氯蟲苯甲酰胺的高級中間體溴代吡唑酸等 中間體的研發(fā)及工藝優(yōu)化12,520012,259合計21,5201,25920,000（四）上海研發(fā)中心建設(shè)及新研發(fā)項目1、項目基本情況本項目由上海雅本化學(xué)化學(xué)品進行礎(chǔ)研發(fā)實力，同時市場需求進行前瞻性研發(fā)，增強企業(yè)在行業(yè)中的競爭能力。路分部及生路分部建設(shè)化學(xué)必要的研發(fā)反應(yīng)景和效益的抗的原料藥及高級中間體以及新型的中間體化學(xué)品進行研發(fā)。項目基本如下表所示：：2、項目的前景（1）上海研發(fā)中心建設(shè)自成立之初，公司一直致力于將創(chuàng)新作為公司的源動力，長期以來重視研發(fā)投入，堅持通過新的開發(fā)創(chuàng)新和新工藝的技術(shù)攻關(guān)來提升質(zhì)量。憑借著領(lǐng)先技術(shù)優(yōu)已進入27序號項目建設(shè)內(nèi)容計劃總投資額資金1上海研發(fā)中心建設(shè)（ 路分部）化學(xué) 等 的建設(shè)反應(yīng) 配置6,0009765,024上海研發(fā)中心建設(shè)（生路分部）化學(xué) 等 的建設(shè)反應(yīng) 配置3,0002832,7172新 研發(fā)LTCT、LAPA等原料藥、高級中間體的研發(fā)及工藝優(yōu)化殺蟲劑氯蟲苯甲酰胺的高級中間體溴代吡唑酸等 中間體的研發(fā)及工藝優(yōu)化12,520012,259合計21,5201,25920,000高級中間體和類原料藥及其高級中間體和新型殺蟲劑等發(fā)能力。（2）新研發(fā)項目1）原料藥、高級中間體研發(fā)AZP為中間體的研發(fā)對象。BPV為新型抗丙肝治療丙肝中最為常見的類型—基因1型慢性丙型肝炎。我國約有1,000萬例慢性丙肝患。因此，使用BPV較我國現(xiàn)率低，而目前發(fā)達的主流方案已改為口服抗有對丙肝的治療方案具備明顯優(yōu)勢，公司對BPV相關(guān)原料藥進行研發(fā)有重要的意義及良市場前景。是女性最常見的其占全身各種僅次于2007313日由食品治療研究為活躍的領(lǐng)域，是今后乳研究的主要方向之一，相關(guān)原料藥具備良好市場前景。LTCT是目前治療癲癇最有效的高級中間體和類原料藥及其高級中間體和新型殺蟲劑等發(fā)能力。（2）新研發(fā)項目1）原料藥、高級中間體研發(fā)AZP為中間體的研發(fā)對象。BPV為新型抗丙肝治療丙肝中最為常見的類型—基因1型慢性丙型肝炎。我國約有1,000萬例慢性丙肝患。因此，使用BPV較我國現(xiàn)率低，而目前發(fā)達的主流方案已改為口服抗有對丙肝的治療方案具備明顯優(yōu)勢，公司對BPV相關(guān)原料藥進行研發(fā)有重要的意義及良市場前景。是女性最常見的其占全身各種僅次于2007313日由食品治療研究為活躍的領(lǐng)域，是今后乳研究的主要方向之一，相關(guān)原料藥具備良好市場前景。LTCT是目前治療癲癇最有效的WHO統(tǒng)計，目前全球癲癇患者約有5,000萬人，其中80%在癇患者人數(shù)已升至約900萬人且持續(xù)增加，抗癲癇用藥市場有較大的市場空間。傳統(tǒng)的35%-50%的癲癇臨床研究證明的關(guān)鍵28上的應(yīng)用范圍，進而也為相關(guān)品種的原料藥的研究打下基礎(chǔ)。2）高級中間體研發(fā)在高級TBSA為研發(fā)及工藝優(yōu)化對象。域應(yīng)用潛力，作為對溴代吡唑酸的混劑銷售，具備良市場前景。好。3、項目的可行性（1）新藥研發(fā)中心的建設(shè)完工后，將為公司的新藥研發(fā)提供優(yōu)良的實驗場地以及高端、齊全的反應(yīng)及分析儀器，滿足公司研發(fā)項目在硬件上的要求。（2）公司在手性拆分、含氮雜環(huán)地等上具有顯著優(yōu)勢，公司對前述較國內(nèi)企業(yè)具有較大優(yōu)勢。研發(fā)的隊伍有能力完成此次項目的研發(fā)目標。本項目符合《 管理辦法》關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。4、項目投資計劃本項目研發(fā)中心建設(shè)期18，新 研發(fā)實施期36。21,520，其中建設(shè)投資額、購置、環(huán)保投資29上的應(yīng)用范圍，進而也為相關(guān)品種的原料藥的研究打下基礎(chǔ)。2）高級中間體研發(fā)在高級TBSA為研發(fā)及工藝優(yōu)化對象。域應(yīng)用潛力，作為對溴代吡唑酸的混劑銷售，具備良市場前景。好。3、項目的可行性（1）新藥研發(fā)中心的建設(shè)完工后，將為公司的新藥研發(fā)提供優(yōu)良的實驗場地以及高端、齊全的反應(yīng)及分析儀器，滿足公司研發(fā)項目在硬件上的要求。（2）公司在手性拆分、含氮雜環(huán)地等上具有顯著優(yōu)勢，公司對前述較國內(nèi)企業(yè)具有較大優(yōu)勢。研發(fā)的隊伍有能力完成此次項目的研發(fā)目標。本項目符合《 管理辦法》關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。4、項目投資計劃本項目研發(fā)中心建設(shè)期18，新 研發(fā)實施期36。21,520，其中建設(shè)投資額、購置、環(huán)保投資299,0002,220人工費合。本項目擬使用募集資金20,000。（1）上海研發(fā)中心建設(shè)（路分部）：（2）上海研發(fā)中心建設(shè)（生路分部）：（3）新研發(fā)項目：5、效益評價新的研發(fā)后，可以進一步豐富公司 業(yè)收入及能力，增強公司的競爭力。30項目計劃總投資已投資金額擬投入募集資金10,300-10,300研發(fā) 人工費2,220-1,959合計12,520-12,259項目計劃總投資已投資金額擬投入募集資金投資額20010892購置費2,5001402,360環(huán)保投資30035265合計3,0002832,717項目計劃總投資已投資金額擬投入募集資金投資額3,2006452,555購置費2,2002941,906環(huán)保投資60037563合計6,0009765,0249,0002,220人工費合。本項目擬使用募集資金20,000。（1）上海研發(fā)中心建設(shè)（路分部）：（2）上海研發(fā)中心建設(shè)（生路分部）：（3）新研發(fā)項目：5、效益評價新的研發(fā)后，可以進一步豐富公司 業(yè)收入及能力，增強公司的競爭力。30項目計劃總投資已投資金額擬投入募集資金10,300-10,300研發(fā) 人工費2,220-1,959合計12,520-12,259項目計劃總投資已投資金額擬投入募集資金投資額20010892購置費2,5001402,360環(huán)保投資30035265合計3,0002832,717項目計劃總投資已投資金額擬投入募集資金投資額3,2006452,555購置費2,2002941,906環(huán)保投資60037563合計6,0009765,0246、項目涉及立項、環(huán)保等報批事項情況研發(fā)項目的立項、已履行相應(yīng)手續(xù)或取得了相應(yīng)，具體情況如下：（五）償還銀行貸款及補充資金項目1、項目概況為滿足公司業(yè)務(wù)發(fā)展對的募集資金中的不超過29,000用于償還銀行貸款和補充 資金。2、項目的必要性（1）增強公司資金實力，適應(yīng)經(jīng)營規(guī)模和業(yè)務(wù)的擴張資金的需求越來越的資金需求，但仍形成了較大的營運資金缺口。根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展需求及時補充展提供充足的資金支持。（2）優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，降低公司財務(wù)風(fēng)險截至20132014年末和201528.31%46.01%52.11%。隨著營業(yè)規(guī)模的擴張，公司通過銀行借款方式來滿足資金需求會削弱公司31序號項目項目備案名稱項目審批/備案項目 評價1（路分部）6、項目涉及立項、環(huán)保等報批事項情況研發(fā)項目的立項、已履行相應(yīng)手續(xù)或取得了相應(yīng)，具體情況如下：（五）償還銀行貸款及補充資金項目1、項目概況為滿足公司業(yè)務(wù)發(fā)展對的募集資金中的不超過29,000用于償還銀行貸款和補充 資金。2、項目的必要性（1）增強公司資金實力，適應(yīng)經(jīng)營規(guī)模和業(yè)務(wù)的擴張資金的需求越來越的資金需求，但仍形成了較大的營運資金缺口。根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展需求及時補充展提供充足的資金支持。（2）優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，降低公司財務(wù)風(fēng)險截至20132014年末和201528.31%46.01%52.11%。隨著營業(yè)規(guī)模的擴張，公司通過銀行借款方式來滿足資金需求會削弱公司31序號項目項目備案名稱項目審批/備案項目 評價1（路分部）司研發(fā)中心項目滬自貿(mào) 內(nèi)備[2016]186號滬浦環(huán)保[2016]367號2（）滬自貿(mào) 內(nèi)備[2016]187號滬浦環(huán)保[2016]369號3新 研發(fā)學(xué)有限公司新 建項目滬自貿(mào) 內(nèi)備[2016]185號-的此，公司仍需通過股權(quán)融資的形式來滿足資金需求，調(diào)整和優(yōu)化公司的資本結(jié)構(gòu)，降低財務(wù)風(fēng)險和總體風(fēng)險，使公司的可持續(xù)發(fā)展在有充足的資金保障下進行。3、項目的可行性本次非公開的部分募集資金用于補充資金及償還銀行貸款符合目前的行的募集資金用于償還銀行貸款和補充流動資金符合《管理辦法》第十一條關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。三、本次對公司經(jīng)營管理和財務(wù)狀況的影響本次非公開的募集資金到位后，公司的總資產(chǎn)及凈資產(chǎn)規(guī)模將有較大幅度增加，財務(wù)狀況將得到較大，能力進一步提高，整體實力得到增強。（一）對公司經(jīng)營管理的影響本次非公開類型，持續(xù)加強公司整體的能力和競爭力。（二）對公司財務(wù)狀況的影響截至20132014年末和201528.31%46.01%52.11%，本次完成后，公司資產(chǎn)負債率及財務(wù)風(fēng)險將有所降低；公司財務(wù)結(jié)構(gòu)將更加穩(wěn)健合理，經(jīng)營抗風(fēng)險能力將進一步加強。32的此，公司仍需通過股權(quán)融資的形式來滿足資金需求，調(diào)整和優(yōu)化公司的資本結(jié)構(gòu)，降低財務(wù)風(fēng)險和總體風(fēng)險，使公司的可持續(xù)發(fā)展在有充足的資金保障下進行。3、項目的可行性本次非公開的部分募集資金用于補充資金及償還銀行貸款符合目前的行的募集資金用于償還銀行貸款和補充流動資金符合《管理辦法》第十一條關(guān)于募集資金運用的相關(guān)規(guī)定，方案切實可行。三、本次對公司經(jīng)營管理和財務(wù)狀況的影響本次非公開的募集資金到位后，公司的總資產(chǎn)及凈資產(chǎn)規(guī)模將有較大幅度增加，財務(wù)狀況將得到較大，能力進一步提高，整體實力得到增強。（一）對公司經(jīng)營管理的影響本次非公開類型，持續(xù)加強公司整體的能力和競爭力。（二）對公司財務(wù)狀況的影響截至20132014年末和201528.31%46.01%52.11%，本次完成后，公司資產(chǎn)負債率及財務(wù)風(fēng)險將有所降低；公司財務(wù)結(jié)構(gòu)將更加穩(wěn)健合理，經(jīng)營抗風(fēng)險能力將進一步加強。32第三節(jié)董事會關(guān)于本次對公司影響的討論與分析一、本次后公司業(yè)務(wù)及資產(chǎn)、公司章程、股東結(jié)構(gòu)、高級管理人員結(jié)構(gòu)、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的變化情況（一）本次對公司業(yè)務(wù)及資產(chǎn)的影響于公司實現(xiàn)融入全球范圍保持不變，導(dǎo)致公司業(yè)務(wù)和資產(chǎn)的整合。（二）本次 對公司章程的影響本次完成后，公司資本將發(fā)生變化。公司將根據(jù)結(jié)果對《公司章程》進行相應(yīng)修改，并辦理工商變更登記。除此之外，暫無其他調(diào)整計劃。（三）本次 對股東結(jié)構(gòu)的影響本次完成后，20,000萬股股票，股東結(jié)構(gòu)將相應(yīng)發(fā)生變化，但公司控股股東和實際人發(fā)生變化。（四）本次對高級管理結(jié)構(gòu)的影響本次導(dǎo)致高級管理 的結(jié)構(gòu)發(fā)生變動。（五）本次對業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的影響本次將增強公司主營業(yè)務(wù)的 導(dǎo)致公司業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)發(fā)生變化。二、本次后公司財務(wù)狀況、能力及現(xiàn)金流量的變動情況本次非公開的募集資金到位后，公司的總資產(chǎn)及凈資產(chǎn)規(guī)模將有較大幅度增，33第三節(jié)董事會關(guān)于本次對公司影響的討論與分析一、本次后公司業(yè)務(wù)及資產(chǎn)、公司章程、股東結(jié)構(gòu)、高級管理人員結(jié)構(gòu)、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的變化情況（一）本次對公司業(yè)務(wù)及資產(chǎn)的影響于公司實現(xiàn)融入全球范圍保持不變，導(dǎo)致公司業(yè)務(wù)和資產(chǎn)的整合。（二）本次 對公司章程的影響本次完成后，公司資本將發(fā)生變化。公司將根據(jù)結(jié)果對《公司章程》進行相應(yīng)修改，并辦理工商變更登記。除此之外，暫無其他調(diào)整計劃。（三）本次 對股東結(jié)構(gòu)的影響本次完成后，20,000萬股股票，股東結(jié)構(gòu)將相應(yīng)發(fā)生變化，但公司控股股東和實際人發(fā)生變化。（四）本次對高級管理結(jié)構(gòu)的影響本次導(dǎo)致高級管理 的結(jié)構(gòu)發(fā)生變動。（五）本次對業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的影響本次將增強公司主營業(yè)務(wù)的 導(dǎo)致公司業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)發(fā)生變化。二、本次后公司財務(wù)狀況、能力及現(xiàn)金流量的變動情況本次非公開的募集資金到位后，公司的總資產(chǎn)及凈資產(chǎn)規(guī)模將有較大幅度增，33次非公開對公司財務(wù)狀況、能力及現(xiàn)金流量的具體影響如下：（一）對財務(wù)狀況的影響2014201528.31%46.01%、加穩(wěn)健合理，經(jīng)營抗風(fēng)險能力將進一步加強。（二）對能力的影響本次非公開的收入和凈利潤有望持續(xù)提升，進一步加強公司整體的能力。（三）對現(xiàn)金流量的影響本次非公開應(yīng)增加。三、公司與控股股東及其關(guān)聯(lián)人之間的業(yè)務(wù)、管理、關(guān)聯(lián)交同業(yè)競爭等變化情況本次非公開理和同業(yè)競爭狀況不發(fā)生變化。四、本次完成后，公司是否資金、資產(chǎn)被控股股東及其關(guān)聯(lián)人占用的情形，或上市公司為控股股東及其關(guān)聯(lián)人提供擔(dān)保的情形公司的資金使用或?qū)ν鈸?dān)保嚴格按照內(nèi)部審批程序并及時履行披露義務(wù)，不被控股股東及其關(guān)聯(lián)人 占用資金、資產(chǎn)或完成后，公司 因本次產(chǎn)生被控股股東及其關(guān)聯(lián)人占用公司資金、資產(chǎn)或為其提供擔(dān)保的情形。34次非公開對公司財務(wù)狀況、能力及現(xiàn)金流量的具體影響如下：（一）對財務(wù)狀況的影響2014201528.31%46.01%、加穩(wěn)健合理，經(jīng)營抗風(fēng)險能力將進一步加強。（二）對能力的影響本次非公開的收入和凈利潤有望持續(xù)提升，進一步加強公司整體的能力。（三）對現(xiàn)金流量的影響本次非公開應(yīng)增加。三、公司與控股股東及其關(guān)聯(lián)人之間的業(yè)務(wù)、管理、關(guān)聯(lián)交同業(yè)競爭等變化情況本次非公開理和同業(yè)競爭狀況不發(fā)生變化。四、本次完成后，公司是否資金、資產(chǎn)被控股股東及其關(guān)聯(lián)人占用的情形，或上市公司為控股股東及其關(guān)聯(lián)人提供擔(dān)保的情形公司的資金使用或?qū)ν鈸?dān)保嚴格按照內(nèi)部審批程序并及時履行披露義務(wù)，不被控股股東及其關(guān)聯(lián)人 占用資金、資產(chǎn)或完成后，公司 因本次產(chǎn)生被控股股東及其關(guān)聯(lián)人占用公司資金、資產(chǎn)或為其提供擔(dān)保的情形。34通過本次（包括或有負債）的情況，是否負債比例過低、財務(wù)成本不合理的情況2014201528.31%46.01%、不負債比例過低、財務(wù)成本不合理的情況。本次非公開完成后，公司的資產(chǎn)負債率將有所下降，資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)優(yōu)化，償債能力提高，抗風(fēng)險能力加強。六、本次股票相關(guān)的風(fēng)險說明（一） 風(fēng)險、領(lǐng)域、發(fā)生價不能采取有效措施應(yīng)對監(jiān)管的生產(chǎn)經(jīng)營可能會受到不利影響。（二）市場競爭風(fēng)險公司是國內(nèi)、、化學(xué)開發(fā)和與服務(wù)方面不能保持領(lǐng)先優(yōu)勢，將會不利的市場競爭局面。（三）公司經(jīng)營風(fēng)險35通過本次（包括或有負債）的情況，是否負債比例過低、財務(wù)成本不合理的情況2014201528.31%46.01%、不負債比例過低、財務(wù)成本不合理的情況。本次非公開完成后，公司的資產(chǎn)負債率將有所下降，資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)優(yōu)化，償債能力提高，抗風(fēng)險能力加強。六、本次股票相關(guān)的風(fēng)險說明（一） 風(fēng)險、領(lǐng)域、發(fā)生價不能采取有效措施應(yīng)對監(jiān)管的生產(chǎn)經(jīng)營可能會受到不利影響。（二）市場競爭風(fēng)險公司是國內(nèi)、、化學(xué)開發(fā)和與服務(wù)方面不能保持領(lǐng)先優(yōu)勢，將會不利的市場競爭局面。（三）公司經(jīng)營風(fēng)險35運營管理和內(nèi)部等方面的，增加未來經(jīng)營的不確定性。（四）技術(shù)研發(fā)的風(fēng)險上海研發(fā)中心建設(shè)及新研發(fā)項目得在技術(shù)開發(fā)落后競爭對手的情況，從而對公司的競爭能力及長期能力產(chǎn)生不利影響。（五）環(huán)保風(fēng)險公司涉及中間體、業(yè)，根據(jù)環(huán)發(fā)[2003]101號文的相關(guān)規(guī)定，化工行業(yè)暫定為重污染行業(yè)。化工因發(fā)生環(huán)境污染受發(fā)生環(huán)保事故而被有關(guān)環(huán)境部門處罰對環(huán)保的要求越來越嚴格及大眾的環(huán)境保護意識的不斷增強，可能會頒布新的公司的競爭力，影響 水平。（六）匯率風(fēng)險因公司業(yè)務(wù)出口以結(jié)算對的匯率走勢將直接影響公司的競爭力和整體未來我國匯率發(fā)生變化或者未來損益，并對凈利潤產(chǎn)生直接影響。（七）業(yè)績指標被攤薄的風(fēng)險本次項目利潤和凈資產(chǎn)率被攤36運營管理和內(nèi)部等方面的，增加未來經(jīng)營的不確定性。（四）技術(shù)研發(fā)的風(fēng)險上海研發(fā)中心建設(shè)及新研發(fā)項目得在技術(shù)開發(fā)落后競爭對手的情況，從而對公司的競爭能力及長期能力產(chǎn)生不利影響。（五）環(huán)保風(fēng)險公司涉及中間體、業(yè)，根據(jù)環(huán)發(fā)[2003]101號文的相關(guān)規(guī)定，化工行業(yè)暫定為重污染行業(yè)?；ひ虬l(fā)生環(huán)境污染受發(fā)生環(huán)保事故而被有關(guān)環(huán)境部門處罰對環(huán)保的要求越來越嚴格及大眾的環(huán)境保護意識的不斷增強，可能會頒布新的公司的競爭力，影響 水平。（六）匯率風(fēng)險因公司業(yè)務(wù)出口以結(jié)算對的匯率走勢將直接影響公司的競爭力和整體未來我國匯率發(fā)生變化或者未來損益，并對凈利潤產(chǎn)生直接影響。（七）業(yè)績指標被攤薄的風(fēng)險本次項目利潤和凈資產(chǎn)率被攤36和凈資產(chǎn)率被攤薄，從而降低公司的股東回報。（八）波動風(fēng)險股票市場的投資水平和發(fā)展前景的影響，而且受宏觀調(diào)整、金融 的調(diào)控、股票市場的投機行為、相關(guān)審批工作尚需要一定的時間方可完成，在此期間股票市場價格可能出現(xiàn)波動，從而給投資者帶來一定的風(fēng)險。（九）本次非公開的審批風(fēng)險本次方案尚需取得公司股東大會的批準及會的批準及的核準，以及最終取得核準的時間不確定性。七、本次前后人的股利分配（一）公司最近三年現(xiàn)金分紅情況20132014513日向股東分配現(xiàn)金1,160.96。2014201573日向股東分配現(xiàn)金紅1,509.248。2015201661日向股東分配利潤826.114644。最近三年公司現(xiàn)金分紅金額及歸屬于上市公司普通股股東的凈利潤的比率如下表所示：：元37分紅年度和凈資產(chǎn)率被攤薄，從而降低公司的股東回報。（八）波動風(fēng)險股票市場的投資水平和發(fā)展前景的影響，而且受宏觀調(diào)整、金融 的調(diào)控、股票市場的投機行為、相關(guān)審批工作尚需要一定的時間方可完成，在此期間股票市場價格可能出現(xiàn)波動，從而給投資者帶來一定的風(fēng)險。（九）本次非公開的審批風(fēng)險本次方案尚需取得公司股東大會的批準及會的批準及的核準，以及最終取得核準的時間不確定性。七、本次前后人的股利分配（一）公司最近三年現(xiàn)金分紅情況20132014513日向股東分配現(xiàn)金1,160.96。2014201573日向股東分配現(xiàn)金紅1,509.248。2015201661日向股東分配利潤826.114644。最近三年公司現(xiàn)金分紅金額及歸屬于上市公司普通股股東的凈利潤的比率如下表所示：：元37分紅年度現(xiàn)金分紅金額公司普通股股東的凈利潤普通股股東的凈利潤的比率2015年度8,261,146.4461,230,970.0813.49%2014年度15,092,480.0050,519,583.4529.87%2013年度11,609,600.0043,938,430.2226.42%（二）公司利潤分配根據(jù)現(xiàn)行《公司章程》以及《雅本化學(xué)未來三年股東分紅回報規(guī)劃（2016—2018年如下：1、利潤分配的基本原則（1）公司充分考慮對投資者的合理投資回報，每年按當(dāng)年實現(xiàn)的公司可供分配的利潤的規(guī)定比例向股東分配股利；（2）公司的利潤分配保持連續(xù)性和性，同時兼顧公司的長遠利益、全體股東的整體利益及公司的可持續(xù)發(fā)展；（3）公司董事會、股東大會對利潤分配董事和中小股東的意見；及方案的決策和論證過程中應(yīng)充分聽?。?）公司優(yōu)先采用現(xiàn)金分紅的利潤分配方式。2、利潤分配的方式及分配比例（1）利潤分配的方式：公司采用現(xiàn)金、股票或者現(xiàn)金與股票相結(jié)合的利。在有條件的情況下，可以進行中期利潤分配。配股企業(yè)價值的考慮，公司可以發(fā)放股票鼓勵，具體方案應(yīng)經(jīng)董事會審議后提交股東大會審議。（2）現(xiàn)金分紅的條件：1）公司當(dāng)年實現(xiàn)的可分配利潤及累計未分配利潤均為正值；2）審計機構(gòu)對公司的當(dāng)年財務(wù)報告出具無保留意見的審計報告；（二）公司利潤分配根據(jù)現(xiàn)行《公司章程》以及《雅本化學(xué)未來三年股東分紅回報規(guī)劃（2016—2018年如下：1、利潤分配的基本原則（1）公司充分考慮對投資者的合理投資回報，每年按當(dāng)年實現(xiàn)的公司可供分配的利潤的規(guī)定比例向股東分配股利；（2）公司的利潤分配保持連續(xù)性和性，同時兼顧公司的長遠利益、全體股東的整體利益及公司的可持續(xù)發(fā)展；（3）公司董事會、股東大會對利潤分配董事和中小股東的意見；及方案的決策和論證過程中應(yīng)充分聽?。?）公司優(yōu)先采用現(xiàn)金分紅的利潤分配方式。2、利潤分配的方式及分配比例（1）利潤分配的方式：公司采用現(xiàn)金、股票或者現(xiàn)金與股票相結(jié)合的利。在有條件的情況下，可以進行中期利潤分配。配股企業(yè)價值的考慮，公司可以發(fā)放股票鼓勵，具體方案應(yīng)經(jīng)董事會審議后提交股東大會審議。（2）現(xiàn)金分紅的條件：1）公司當(dāng)年實現(xiàn)的可分配利潤及累計未分配利潤均為正值；2）審計機構(gòu)對公司的當(dāng)年財務(wù)報告出具無保留意見的審計報告；12無投資計劃或公司最近一期經(jīng)審計凈資產(chǎn)的50%以上的投資或現(xiàn)金支出的事項）發(fā)生；（3）現(xiàn)金分紅的比例及差異化的現(xiàn)金分紅3830%；年度以現(xiàn)金配的般不少于當(dāng)年度實現(xiàn)的可分配利潤的10%。水平以及是否有異化的現(xiàn)金分紅：1）公司發(fā)展階段屬成熟期且無資金支出安排的，進行利潤分配時，現(xiàn)金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應(yīng)達到80%；2）公司發(fā)展階段屬成熟期且有資金支出安排的，進行利潤分配時，現(xiàn)金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應(yīng)達到40%；3）公司發(fā)展階段屬成長期且有資金支出安排的，進行利潤分配時，現(xiàn)金分紅20%安排的，可以按照前項規(guī)定處理。資金支出（4）發(fā)放股票股利的具體條件票股利分配預(yù)案。3、利潤分配方案的決策程序和機制（1）公司的利潤分配方案由董事會負責(zé)制定，其中，董事會在制定現(xiàn)金分紅具體30%；年度以現(xiàn)金配的般不少于當(dāng)年度實現(xiàn)的可分配利潤的10%。水平以及是否有異化的現(xiàn)金分紅：1）公司發(fā)展階段屬成熟期且無資金支出安排的，進行利潤分配時，現(xiàn)金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應(yīng)達到80%；2）公司發(fā)展階段屬成熟期且有資金支出安排的，進行利潤分配時，現(xiàn)金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應(yīng)達到40%；3）公司發(fā)展階段屬成長期且有資金支出安排的，進行利潤分配時，現(xiàn)金分紅20%安排的，可以按照前項規(guī)定處理。資金支出（4）發(fā)放股票股利的具體條件票股利分配預(yù)案。3、利潤分配方案的決策程序和機制（1）公司的利潤分配方案由董事會負責(zé)制定，其中，