公司類客戶信用風(fēng)險

評級辦法風(fēng)險管理部

2004.11.29常州公司類客戶信用風(fēng)險

評級辦法風(fēng)險管理部1新客評辦法的背景國際銀行業(yè)間的競爭焦點(diǎn)已經(jīng)從傳統(tǒng)的強(qiáng)調(diào)市場營銷轉(zhuǎn)向注重風(fēng)險管理新客評辦法是實(shí)施新巴塞爾資本協(xié)議的必然要求新客評辦法是依托評級預(yù)警系統(tǒng)實(shí)施按照新協(xié)議的要求制定一套合乎業(yè)務(wù)發(fā)展需求的客評辦法即有利于我行對風(fēng)險的精細(xì)化管理，又有利于我行業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)營新客評辦法的背景國際銀行業(yè)間的競爭焦點(diǎn)已經(jīng)從傳統(tǒng)的強(qiáng)調(diào)市場營2新客評辦法的作用新客評辦法對信貸風(fēng)險管理最大的作用就在于引入了劃分等級的核心變量--違約概率（PD）結(jié)合風(fēng)險暴露（EAD）與違約損失率（LGD）和期限（M）這三個因素計算出預(yù)期損失率（EL）和非預(yù)期損失率（UL）等相關(guān)指標(biāo)數(shù)值

為信貸授權(quán)、額度授信、產(chǎn)品設(shè)計、貸款定價、經(jīng)濟(jì)資本分配等工作提供準(zhǔn)確的理論依據(jù)

新客評辦法的作用新客評辦法對信貸風(fēng)險管理最大的作用就在于引入3老客評的局限性以定性分析為主，評價結(jié)果的準(zhǔn)確性和一致性難以保證。自動化程度低，工作量大，客戶評價的全面性和及時性難以保證。信用等級特別是可貸款客戶的信用等級劃分過粗。老客評的局限性以定性分析為主，評價結(jié)果的準(zhǔn)確性和一致性難以保4老客評的局限性評價指標(biāo)參考值固定不變，不能根據(jù)實(shí)際情況及時進(jìn)行調(diào)整。評價結(jié)果沒有經(jīng)濟(jì)含義，不能達(dá)到巴塞爾新資本協(xié)議內(nèi)部評級法的有關(guān)要求。

老客評的局限性評價指標(biāo)參考值固定不變，不能根據(jù)實(shí)際情況及時進(jìn)5新辦法特點(diǎn)將評級辦法與管理辦法分開評級工作依托信用風(fēng)險評級預(yù)警系統(tǒng)完成強(qiáng)調(diào)系統(tǒng)性風(fēng)險對客戶的影響以定量分析為主，將違約概率（PD）作為劃分客戶信用等級的核心變量對客戶風(fēng)險進(jìn)行細(xì)分，將客戶劃分為10個信用等級

新辦法特點(diǎn)將評級辦法與管理辦法分開6世界主要銀行或機(jī)構(gòu)的風(fēng)險量化程度世界主要銀行或機(jī)構(gòu)的風(fēng)險量化程度7新辦法特點(diǎn)定性分析與定量分析的結(jié)合模式與老辦法不同。新辦法擴(kuò)展了客戶評級的適用范圍。新辦法明確了集團(tuán)客戶評級的基本方法。

新辦法特點(diǎn)定性分析與定量分析的結(jié)合模式與老辦法不同。8新辦法的工作流程及結(jié)論

資信調(diào)查信息導(dǎo)入初始評級定性調(diào)整（金融機(jī)構(gòu)無此流程）建議等級等級審定三個結(jié)果(初始評級R1,系統(tǒng)評級R2,最終評級R3)新辦法的工作流程及結(jié)論資信調(diào)查9

基本面評級系統(tǒng)評級R2定量信息導(dǎo)入定性信息導(dǎo)入信貸經(jīng)營部門建議等級最終評級R3初始評級R1審批部門審定資信調(diào)查CMIS系統(tǒng)信息導(dǎo)入客評報告說明：圖中灰色部分由信用風(fēng)險評級預(yù)警系統(tǒng)自動完成基本面評級系統(tǒng)評級R2定量信息導(dǎo)入定性信息導(dǎo)入信貸經(jīng)營部門10實(shí)施方案依托評級預(yù)警系統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)版單機(jī)版實(shí)施方案依托評級預(yù)警系統(tǒng)11公司類客戶信用評級辦法一、總則二、信用等級核心定義三、信用評級指標(biāo)體系四、信用等級的綜合評價五、特殊客戶信用等級的計算方法六、附則公司類客戶信用評級辦法一、總則12總則目的及評級標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范評級標(biāo)準(zhǔn)和方法,提高評級效率評級關(guān)注的主要因素系統(tǒng)性風(fēng)險,財務(wù)風(fēng)險,信用記錄,基本面風(fēng)險評級辦法的使用范圍企業(yè)法人(房地產(chǎn)),事業(yè)法人,其他客戶評級原則全面調(diào)查,客觀評價,科學(xué)計量,專家審定總則目的及評級標(biāo)準(zhǔn)13信用等級核心定義違約概率PD（時間段，持續(xù)表現(xiàn)）客戶在未來一年內(nèi)發(fā)生違約的可能性違約定義（主要的七個表現(xiàn)形式）實(shí)質(zhì)性違約,判斷性違約違約狀態(tài)、違約客戶的判斷及違約的恢復(fù)實(shí)例說明信用等級的核心定義（規(guī)模對信用等級的限制；B級為信貸業(yè)務(wù)準(zhǔn)入級別）信用等級核心定義違約概率PD（時間段，持續(xù)表現(xiàn)）14信用等級核心定義信用等級核心定義15信用等級核心定義信用等級核心定義16信貸評級指標(biāo)體系評級考察內(nèi)容

系統(tǒng)性風(fēng)險(行業(yè)風(fēng)險區(qū)域風(fēng)險交叉風(fēng)險)財務(wù)風(fēng)險(盈利性成長性營運(yùn)性短期償債長期償債)信用記錄(平均損失率相對不良率平均期限信貸擴(kuò)張速度利息實(shí)收率歷史違約記錄)基本面風(fēng)險(品質(zhì)實(shí)力環(huán)境資信狀況危機(jī)事件)信貸評級指標(biāo)體系評級考察內(nèi)容17系統(tǒng)性風(fēng)險行業(yè)風(fēng)險（30項指標(biāo)）環(huán)境風(fēng)險經(jīng)營風(fēng)險

由宏觀經(jīng)濟(jì)專家確定當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)周期、財政政策和貨幣政策；然后再由行業(yè)專家根據(jù)行業(yè)特性與經(jīng)濟(jì)周期、財政政策和貨幣政策的關(guān)系，在得分范圍內(nèi)對行業(yè)進(jìn)行打分

財務(wù)風(fēng)險信貸風(fēng)險系統(tǒng)性風(fēng)險行業(yè)風(fēng)險（30項指標(biāo)）18行業(yè)評級A級B級C級D級E級行業(yè)評級A級B級C級D級E級19系統(tǒng)性風(fēng)險區(qū)域風(fēng)險（28項指標(biāo)）

經(jīng)濟(jì)景氣度經(jīng)濟(jì)開放度區(qū)域政策企業(yè)效益建行信貸資產(chǎn)質(zhì)量建行贏利性建行流動性系統(tǒng)性風(fēng)險區(qū)域風(fēng)險（28項指標(biāo)）20區(qū)域風(fēng)險演示區(qū)域風(fēng)險演示21系統(tǒng)性風(fēng)險交叉風(fēng)險是指客戶所屬特定區(qū)域內(nèi)的特定行業(yè)的風(fēng)險程度。交叉風(fēng)險不能完全由行業(yè)風(fēng)險或區(qū)域風(fēng)險解釋，為了更準(zhǔn)確定位客戶面臨的系統(tǒng)性風(fēng)險，利用反映個性特征地引導(dǎo)變量（交叉調(diào)整系數(shù)）對系統(tǒng)性風(fēng)險進(jìn)行調(diào)整。系統(tǒng)性風(fēng)險交叉風(fēng)險22行業(yè)區(qū)域風(fēng)險演示行業(yè)區(qū)域風(fēng)險演示23系統(tǒng)性風(fēng)險數(shù)據(jù)來源外部數(shù)據(jù)財政部統(tǒng)計局人民銀行國家發(fā)改委內(nèi)部數(shù)據(jù)CMIS系統(tǒng)總帳系統(tǒng)其他相關(guān)業(yè)務(wù)系統(tǒng)系統(tǒng)性風(fēng)險數(shù)據(jù)來源外部數(shù)據(jù)24財務(wù)風(fēng)險基于客戶提供的近期財務(wù)報表，運(yùn)用數(shù)理統(tǒng)計模型進(jìn)行違約風(fēng)險分析和判斷。公司類法人（5大模塊，15項指標(biāo)）

房地產(chǎn)客戶事業(yè)法人（6項指標(biāo)）財務(wù)風(fēng)險基于客戶提供的近期財務(wù)報表，運(yùn)用數(shù)理統(tǒng)計模型進(jìn)行違約25財務(wù)子模型（企業(yè)法人）財務(wù)子模型（企業(yè)法人）26信用記錄通過檢測、分析目標(biāo)客戶在我行及其他銀行信貸質(zhì)量及結(jié)構(gòu)判斷其違約風(fēng)險。平均損失率相對不良率平均期限信貸擴(kuò)張速度利息實(shí)收率歷史違約記錄信用記錄通過檢測、分析目標(biāo)客戶在我行及其他銀行信貸質(zhì)量及結(jié)構(gòu)27信用記錄信用記錄28基本面風(fēng)險調(diào)查評價人員根據(jù)所掌握的相關(guān)信息經(jīng)驗(yàn)，對客戶基本情況及主要風(fēng)險特征進(jìn)行定性分析。品質(zhì)實(shí)力環(huán)境信用記錄危機(jī)事件基本面風(fēng)險調(diào)查評價人員根據(jù)所掌握的相關(guān)信息經(jīng)驗(yàn)，對客戶基本情29基本面等級指標(biāo)體系(企業(yè)法人模塊)基本面等級指標(biāo)體系(企業(yè)法人模塊)30基本面等級的確定基本面等級的確定31信用等級的綜合評價信用評級的基本流程初始評級（R1）系統(tǒng)評級（R2）最終評級（R3）特殊客戶信用等級的計算方法

初次申請信貸業(yè)務(wù)、新成立客戶、集團(tuán)客戶客戶信用風(fēng)險限額信用等級的綜合評價信用評級的基本流程32信用評級的基本流程首先將系統(tǒng)性風(fēng)險分值、財務(wù)數(shù)據(jù)、信用數(shù)據(jù)等指標(biāo)按要求導(dǎo)入內(nèi)部評級模型(或單機(jī)版程序)，計算出初始違約概率PD1并根據(jù)映射關(guān)系將其轉(zhuǎn)化為對應(yīng)的初始評級R1將客戶基本面指標(biāo)導(dǎo)入內(nèi)部評級模型，計算出基本面等級，并以此為依據(jù)對R1進(jìn)行自動調(diào)整得到系統(tǒng)評級R2對R2提出建議等級，由信貸審批部門審定客戶最終評級R3信用評級的基本流程首先將系統(tǒng)性風(fēng)險分值、財務(wù)數(shù)據(jù)、信用數(shù)據(jù)等33初始評級（R1）的計算方法行業(yè)風(fēng)險S(X)30項指標(biāo)專家判斷主成分分析信用風(fēng)險S(W)6項指標(biāo)logistic回歸財務(wù)風(fēng)險S(Z)主成分分析logistic回歸特定區(qū)域的行業(yè)風(fēng)險H信貸損失區(qū)域風(fēng)險S(Y)28項指標(biāo)主成分分析法基本情況50項指標(biāo)層次分析法客戶風(fēng)險分值S(F)=[S(X)aS(Y)bH]cS(Z)dS(W)e權(quán)重abcde利用logistic回歸PD計算利用logistic回歸風(fēng)險評級R1基本面調(diào)整R2

審批評級R3原始數(shù)據(jù)初始評級（R1）的計算方法行業(yè)風(fēng)險S(X)信用風(fēng)險S(W)財34初始評級（R1）的計算方法系統(tǒng)性風(fēng)險分值總行統(tǒng)一測算，按年度更新財務(wù)風(fēng)險分值

公司法人：5大模塊，15項指標(biāo)，4個步驟事業(yè)法人：6項指標(biāo)，3個步驟信用記錄風(fēng)險分值6項指標(biāo)，3個步驟初始評級（R1）的計算方法系統(tǒng)性風(fēng)險分值總行統(tǒng)一測算，按年度35初始評級（R1）的計算方法公司類法人財務(wù)風(fēng)險分值計算方法盈利能力：凈資產(chǎn)收益率；總資產(chǎn)報酬率銷售(營業(yè))利潤率成長能力：利潤增長率；銷售(營業(yè))增長率；資本積累率營運(yùn)能力：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率；應(yīng)收帳款增長率；存貨周轉(zhuǎn)率短期償債能力：速動比率；利息保障倍數(shù)；經(jīng)營現(xiàn)金流動負(fù)債比率長期償債能力：資產(chǎn)負(fù)債率；長期資產(chǎn)適合率；或有負(fù)債率初始評級（R1）的計算方法公司類法人財務(wù)風(fēng)險分值計算方法36初始評級（R1）的計算方法單指標(biāo)分值計算采用功效記分方法：單項財務(wù)指標(biāo)分值=（指標(biāo)值-下限）/（上限-下限）分類模塊分值：初始財務(wù)分值：規(guī)模調(diào)整：

客戶財務(wù)風(fēng)險分值=初始財務(wù)分值×規(guī)模調(diào)整系數(shù)初始評級（R1）的計算方法單指標(biāo)分值計算采用功效記分方37初始評級（R1）的計算方法事業(yè)法人財務(wù)風(fēng)險計算方法6項指標(biāo)經(jīng)費(fèi)自給率；資產(chǎn)負(fù)債率；負(fù)債收入比收支結(jié)余率；事業(yè)收入增長率；事業(yè)基金增長率單指標(biāo)分值計算初始信用記錄風(fēng)險分值規(guī)模調(diào)整初始評級（R1）的計算方法事業(yè)法人財務(wù)風(fēng)險計算方法38初始評級（R1）的計算方法信用記錄風(fēng)險分值計算方法(一)單指標(biāo)風(fēng)險分值采用功效記分法單指標(biāo)風(fēng)險分值=(指標(biāo)值-下限)/(上限-下限)(二)初始信用記錄風(fēng)險分值初始評級（R1）的計算方法信用記錄風(fēng)險分值計算方法39初始評級（R1）的計算方法信用記錄風(fēng)險分值計算方法(三)信用記錄風(fēng)險分值信用記錄風(fēng)險分值=初始信用記錄風(fēng)險分值Ⅹ小份額信貸調(diào)整系數(shù)小份額信貸是指客戶在我行貸款余額占其各項借款比例小于或等于10%,小份額調(diào)整系數(shù)取值0.9初始評級（R1）的計算方法信用記錄風(fēng)險分值計算方法40基本面等級的確定基本面等級的確定41客戶信用等級的自動調(diào)整客戶信用等級的自動調(diào)整42特殊客戶信用等級的計算方法初次申請信貸業(yè)務(wù)的客戶新成立的客戶集團(tuán)客戶特殊客戶信用等級的計算方法初次申請信貸業(yè)務(wù)的客戶43特殊客戶信用等級的計算方法初次申請信貸業(yè)務(wù)的客戶信用記錄風(fēng)險分值取全行信貸客戶平均值信用記錄權(quán)重減半，剩余分配財務(wù)風(fēng)險新成立客戶經(jīng)營期不足兩個完整的會計年度合并分立后不足兩個完整會計年度特殊性：初始評級；基本面評價；自動調(diào)整特殊客戶信用等級的計算方法初次申請信貸業(yè)務(wù)的客戶44特殊客戶信用等級的計算方法新成立客戶特殊性初始評級R1:財務(wù)風(fēng)險分值和信用記錄風(fēng)險分值取全行信貸客戶平均值，同時權(quán)重減半，剩余權(quán)重按比例分配。基本面指標(biāo)單獨(dú)設(shè)計，增加控股股東的影響度。自動調(diào)整幅度不同特殊客戶信用等級的計算方法新成立客戶特殊性45特殊客戶信用等級的計算方法特殊客戶信用等級的計算方法46特殊客戶信用等級的計算方法

集團(tuán)客戶

(一)能夠獲得合并財務(wù)報表的控股型集團(tuán)客戶視同單客戶進(jìn)行評級

特殊客戶信用等級的計算方法47特殊客戶信用等級的計算方法集團(tuán)客戶(二)不能獲得合并財務(wù)報表的集團(tuán)客戶PD2為整個集團(tuán)客戶的違約概率；PD3為納入集團(tuán)客戶管理的第i個成員單位的最終評級（R3）所對應(yīng)的違約概率；Ei為納入集團(tuán)客戶管理的第個成員單位的凈資產(chǎn)

（三）若合并報表未完全涵蓋所有成員公司，在計算整個集團(tuán)客戶的違約概率（PD2）時，應(yīng)將合并報表中成員公司作為整體計算，然后與未納入合并報表的成員公司按照上述（二）款的計算方法得出集團(tuán)客戶的違約概率（PD2）

特殊客戶信用等級的計算方法集團(tuán)客戶48

經(jīng)營組織架構(gòu)還貸誠意償債能力關(guān)聯(lián)程度核心定義系統(tǒng)評級(R2)建議等級系統(tǒng)評級(R2)建議等級49客戶信用風(fēng)險限額客戶風(fēng)險限額是指根據(jù)客戶信用等級和實(shí)際可用于償還債務(wù)的資源確定的未來一段時期內(nèi)（一般為一年）建設(shè)銀行對其授信的最高額度，包括所有本外幣、表內(nèi)外信貸業(yè)務(wù)。對客戶的實(shí)際授信額度原則上不應(yīng)超過該限額。

客戶信用風(fēng)險限額客戶風(fēng)險限額是指根據(jù)客戶信用等級和實(shí)際可用于50客戶信用風(fēng)險限額

企業(yè)法人風(fēng)險限額CL若客戶規(guī)模為中型（含）以上:E為客戶平均凈資產(chǎn)，E=（本期凈資產(chǎn)+基期凈資產(chǎn)）/2

若客戶規(guī)模為小型:

A為客戶平均總資產(chǎn)，A=（本期總資產(chǎn)+基期總資產(chǎn)）/2客戶信用風(fēng)險限額企業(yè)法人風(fēng)險限額CL若客51風(fēng)險限額乘數(shù)風(fēng)險限額乘數(shù)52客戶信用風(fēng)險限額

事業(yè)法人風(fēng)險限額CL若客戶規(guī)模為中型（含）以上:

若客戶規(guī)模為小型:

I=事業(yè)收入+經(jīng)營收入+附屬單位繳款+其他收入客戶信用風(fēng)險限額53新成立客戶風(fēng)險限額乘數(shù)新成立客戶風(fēng)險限額乘數(shù)54客戶信用風(fēng)險限額集團(tuán)客戶風(fēng)險限額

為納入集團(tuán)管理的各成員單位平均凈資產(chǎn)合計為按照單客戶評價各成員單位風(fēng)險限額

客戶信用風(fēng)險限額集團(tuán)客戶風(fēng)險限額55客戶信用風(fēng)險限額集團(tuán)客戶風(fēng)險限額的分配

為分配給集團(tuán)客戶個成員單位的最終風(fēng)險限額客戶信用風(fēng)險限額集團(tuán)客戶風(fēng)險限額的分配56謝謝大家！2004年11月29日公司類客戶信用風(fēng)險評級辦法課件57演講完畢，謝謝觀看！演講完畢，謝謝觀看！58公司類客戶信用風(fēng)險

評級辦法風(fēng)險管理部

2004.11.29常州公司類客戶信用風(fēng)險

評級辦法風(fēng)險管理部59新客評辦法的背景國際銀行業(yè)間的競爭焦點(diǎn)已經(jīng)從傳統(tǒng)的強(qiáng)調(diào)市場營銷轉(zhuǎn)向注重風(fēng)險管理新客評辦法是實(shí)施新巴塞爾資本協(xié)議的必然要求新客評辦法是依托評級預(yù)警系統(tǒng)實(shí)施按照新協(xié)議的要求制定一套合乎業(yè)務(wù)發(fā)展需求的客評辦法即有利于我行對風(fēng)險的精細(xì)化管理，又有利于我行業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)營新客評辦法的背景國際銀行業(yè)間的競爭焦點(diǎn)已經(jīng)從傳統(tǒng)的強(qiáng)調(diào)市場營60新客評辦法的作用新客評辦法對信貸風(fēng)險管理最大的作用就在于引入了劃分等級的核心變量--違約概率（PD）結(jié)合風(fēng)險暴露（EAD）與違約損失率（LGD）和期限（M）這三個因素計算出預(yù)期損失率（EL）和非預(yù)期損失率（UL）等相關(guān)指標(biāo)數(shù)值

為信貸授權(quán)、額度授信、產(chǎn)品設(shè)計、貸款定價、經(jīng)濟(jì)資本分配等工作提供準(zhǔn)確的理論依據(jù)

新客評辦法的作用新客評辦法對信貸風(fēng)險管理最大的作用就在于引入61老客評的局限性以定性分析為主，評價結(jié)果的準(zhǔn)確性和一致性難以保證。自動化程度低，工作量大，客戶評價的全面性和及時性難以保證。信用等級特別是可貸款客戶的信用等級劃分過粗。老客評的局限性以定性分析為主，評價結(jié)果的準(zhǔn)確性和一致性難以保62老客評的局限性評價指標(biāo)參考值固定不變，不能根據(jù)實(shí)際情況及時進(jìn)行調(diào)整。評價結(jié)果沒有經(jīng)濟(jì)含義，不能達(dá)到巴塞爾新資本協(xié)議內(nèi)部評級法的有關(guān)要求。

老客評的局限性評價指標(biāo)參考值固定不變，不能根據(jù)實(shí)際情況及時進(jìn)63新辦法特點(diǎn)將評級辦法與管理辦法分開評級工作依托信用風(fēng)險評級預(yù)警系統(tǒng)完成強(qiáng)調(diào)系統(tǒng)性風(fēng)險對客戶的影響以定量分析為主，將違約概率（PD）作為劃分客戶信用等級的核心變量對客戶風(fēng)險進(jìn)行細(xì)分，將客戶劃分為10個信用等級

新辦法特點(diǎn)將評級辦法與管理辦法分開64世界主要銀行或機(jī)構(gòu)的風(fēng)險量化程度世界主要銀行或機(jī)構(gòu)的風(fēng)險量化程度65新辦法特點(diǎn)定性分析與定量分析的結(jié)合模式與老辦法不同。新辦法擴(kuò)展了客戶評級的適用范圍。新辦法明確了集團(tuán)客戶評級的基本方法。

新辦法特點(diǎn)定性分析與定量分析的結(jié)合模式與老辦法不同。66新辦法的工作流程及結(jié)論

資信調(diào)查信息導(dǎo)入初始評級定性調(diào)整（金融機(jī)構(gòu)無此流程）建議等級等級審定三個結(jié)果(初始評級R1,系統(tǒng)評級R2,最終評級R3)新辦法的工作流程及結(jié)論資信調(diào)查67

基本面評級系統(tǒng)評級R2定量信息導(dǎo)入定性信息導(dǎo)入信貸經(jīng)營部門建議等級最終評級R3初始評級R1審批部門審定資信調(diào)查CMIS系統(tǒng)信息導(dǎo)入客評報告說明：圖中灰色部分由信用風(fēng)險評級預(yù)警系統(tǒng)自動完成基本面評級系統(tǒng)評級R2定量信息導(dǎo)入定性信息導(dǎo)入信貸經(jīng)營部門68實(shí)施方案依托評級預(yù)警系統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)版單機(jī)版實(shí)施方案依托評級預(yù)警系統(tǒng)69公司類客戶信用評級辦法一、總則二、信用等級核心定義三、信用評級指標(biāo)體系四、信用等級的綜合評價五、特殊客戶信用等級的計算方法六、附則公司類客戶信用評級辦法一、總則70總則目的及評級標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范評級標(biāo)準(zhǔn)和方法,提高評級效率評級關(guān)注的主要因素系統(tǒng)性風(fēng)險,財務(wù)風(fēng)險,信用記錄,基本面風(fēng)險評級辦法的使用范圍企業(yè)法人(房地產(chǎn)),事業(yè)法人,其他客戶評級原則全面調(diào)查,客觀評價,科學(xué)計量,專家審定總則目的及評級標(biāo)準(zhǔn)71信用等級核心定義違約概率PD（時間段，持續(xù)表現(xiàn)）客戶在未來一年內(nèi)發(fā)生違約的可能性違約定義（主要的七個表現(xiàn)形式）實(shí)質(zhì)性違約,判斷性違約違約狀態(tài)、違約客戶的判斷及違約的恢復(fù)實(shí)例說明信用等級的核心定義（規(guī)模對信用等級的限制；B級為信貸業(yè)務(wù)準(zhǔn)入級別）信用等級核心定義違約概率PD（時間段，持續(xù)表現(xiàn)）72信用等級核心定義信用等級核心定義73信用等級核心定義信用等級核心定義74信貸評級指標(biāo)體系評級考察內(nèi)容

系統(tǒng)性風(fēng)險(行業(yè)風(fēng)險區(qū)域風(fēng)險交叉風(fēng)險)財務(wù)風(fēng)險(盈利性成長性營運(yùn)性短期償債長期償債)信用記錄(平均損失率相對不良率平均期限信貸擴(kuò)張速度利息實(shí)收率歷史違約記錄)基本面風(fēng)險(品質(zhì)實(shí)力環(huán)境資信狀況危機(jī)事件)信貸評級指標(biāo)體系評級考察內(nèi)容75系統(tǒng)性風(fēng)險行業(yè)風(fēng)險（30項指標(biāo)）環(huán)境風(fēng)險經(jīng)營風(fēng)險

由宏觀經(jīng)濟(jì)專家確定當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)周期、財政政策和貨幣政策；然后再由行業(yè)專家根據(jù)行業(yè)特性與經(jīng)濟(jì)周期、財政政策和貨幣政策的關(guān)系，在得分范圍內(nèi)對行業(yè)進(jìn)行打分

財務(wù)風(fēng)險信貸風(fēng)險系統(tǒng)性風(fēng)險行業(yè)風(fēng)險（30項指標(biāo)）76行業(yè)評級A級B級C級D級E級行業(yè)評級A級B級C級D級E級77系統(tǒng)性風(fēng)險區(qū)域風(fēng)險（28項指標(biāo)）

經(jīng)濟(jì)景氣度經(jīng)濟(jì)開放度區(qū)域政策企業(yè)效益建行信貸資產(chǎn)質(zhì)量建行贏利性建行流動性系統(tǒng)性風(fēng)險區(qū)域風(fēng)險（28項指標(biāo)）78區(qū)域風(fēng)險演示區(qū)域風(fēng)險演示79系統(tǒng)性風(fēng)險交叉風(fēng)險是指客戶所屬特定區(qū)域內(nèi)的特定行業(yè)的風(fēng)險程度。交叉風(fēng)險不能完全由行業(yè)風(fēng)險或區(qū)域風(fēng)險解釋，為了更準(zhǔn)確定位客戶面臨的系統(tǒng)性風(fēng)險，利用反映個性特征地引導(dǎo)變量（交叉調(diào)整系數(shù)）對系統(tǒng)性風(fēng)險進(jìn)行調(diào)整。系統(tǒng)性風(fēng)險交叉風(fēng)險80行業(yè)區(qū)域風(fēng)險演示行業(yè)區(qū)域風(fēng)險演示81系統(tǒng)性風(fēng)險數(shù)據(jù)來源外部數(shù)據(jù)財政部統(tǒng)計局人民銀行國家發(fā)改委內(nèi)部數(shù)據(jù)CMIS系統(tǒng)總帳系統(tǒng)其他相關(guān)業(yè)務(wù)系統(tǒng)系統(tǒng)性風(fēng)險數(shù)據(jù)來源外部數(shù)據(jù)82財務(wù)風(fēng)險基于客戶提供的近期財務(wù)報表，運(yùn)用數(shù)理統(tǒng)計模型進(jìn)行違約風(fēng)險分析和判斷。公司類法人（5大模塊，15項指標(biāo)）

房地產(chǎn)客戶事業(yè)法人（6項指標(biāo)）財務(wù)風(fēng)險基于客戶提供的近期財務(wù)報表，運(yùn)用數(shù)理統(tǒng)計模型進(jìn)行違約83財務(wù)子模型（企業(yè)法人）財務(wù)子模型（企業(yè)法人）84信用記錄通過檢測、分析目標(biāo)客戶在我行及其他銀行信貸質(zhì)量及結(jié)構(gòu)判斷其違約風(fēng)險。平均損失率相對不良率平均期限信貸擴(kuò)張速度利息實(shí)收率歷史違約記錄信用記錄通過檢測、分析目標(biāo)客戶在我行及其他銀行信貸質(zhì)量及結(jié)構(gòu)85信用記錄信用記錄86基本面風(fēng)險調(diào)查評價人員根據(jù)所掌握的相關(guān)信息經(jīng)驗(yàn)，對客戶基本情況及主要風(fēng)險特征進(jìn)行定性分析。品質(zhì)實(shí)力環(huán)境信用記錄危機(jī)事件基本面風(fēng)險調(diào)查評價人員根據(jù)所掌握的相關(guān)信息經(jīng)驗(yàn)，對客戶基本情87基本面等級指標(biāo)體系(企業(yè)法人模塊)基本面等級指標(biāo)體系(企業(yè)法人模塊)88基本面等級的確定基本面等級的確定89信用等級的綜合評價信用評級的基本流程初始評級（R1）系統(tǒng)評級（R2）最終評級（R3）特殊客戶信用等級的計算方法

初次申請信貸業(yè)務(wù)、新成立客戶、集團(tuán)客戶客戶信用風(fēng)險限額信用等級的綜合評價信用評級的基本流程90信用評級的基本流程首先將系統(tǒng)性風(fēng)險分值、財務(wù)數(shù)據(jù)、信用數(shù)據(jù)等指標(biāo)按要求導(dǎo)入內(nèi)部評級模型(或單機(jī)版程序)，計算出初始違約概率PD1并根據(jù)映射關(guān)系將其轉(zhuǎn)化為對應(yīng)的初始評級R1將客戶基本面指標(biāo)導(dǎo)入內(nèi)部評級模型，計算出基本面等級，并以此為依據(jù)對R1進(jìn)行自動調(diào)整得到系統(tǒng)評級R2對R2提出建議等級，由信貸審批部門審定客戶最終評級R3信用評級的基本流程首先將系統(tǒng)性風(fēng)險分值、財務(wù)數(shù)據(jù)、信用數(shù)據(jù)等91初始評級（R1）的計算方法行業(yè)風(fēng)險S(X)30項指標(biāo)專家判斷主成分分析信用風(fēng)險S(W)6項指標(biāo)logistic回歸財務(wù)風(fēng)險S(Z)主成分分析logistic回歸特定區(qū)域的行業(yè)風(fēng)險H信貸損失區(qū)域風(fēng)險S(Y)28項指標(biāo)主成分分析法基本情況50項指標(biāo)層次分析法客戶風(fēng)險分值S(F)=[S(X)aS(Y)bH]cS(Z)dS(W)e權(quán)重abcde利用logistic回歸PD計算利用logistic回歸風(fēng)險評級R1基本面調(diào)整R2

審批評級R3原始數(shù)據(jù)初始評級（R1）的計算方法行業(yè)風(fēng)險S(X)信用風(fēng)險S(W)財92初始評級（R1）的計算方法系統(tǒng)性風(fēng)險分值總行統(tǒng)一測算，按年度更新財務(wù)風(fēng)險分值

公司法人：5大模塊，15項指標(biāo)，4個步驟事業(yè)法人：6項指標(biāo)，3個步驟信用記錄風(fēng)險分值6項指標(biāo)，3個步驟初始評級（R1）的計算方法系統(tǒng)性風(fēng)險分值總行統(tǒng)一測算，按年度93初始評級（R1）的計算方法公司類法人財務(wù)風(fēng)險分值計算方法盈利能力：凈資產(chǎn)收益率；總資產(chǎn)報酬率銷售(營業(yè))利潤率成長能力：利潤增長率；銷售(營業(yè))增長率；資本積累率營運(yùn)能力：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率；應(yīng)收帳款增長率；存貨周轉(zhuǎn)率短期償債能力：速動比率；利息保障倍數(shù)；經(jīng)營現(xiàn)金流動負(fù)債比率長期償債能力：資產(chǎn)負(fù)債率；長期資產(chǎn)適合率；或有負(fù)債率初始評級（R1）的計算方法公司類法人財務(wù)風(fēng)險分值計算方法94初始評級（R1）的計算方法單指標(biāo)分值計算采用功效記分方法：單項財務(wù)指標(biāo)分值=（指標(biāo)值-下限）/（上限-下限）分類模塊分值：初始財務(wù)分值：規(guī)模調(diào)整：

客戶財務(wù)風(fēng)險分值=初始財務(wù)分值×規(guī)模調(diào)整系數(shù)初始評級（R1）的計算方法單指標(biāo)分值計算采用功效記分方95初始評級（R1）的計算方法事業(yè)法人財務(wù)風(fēng)險計算方法6項指標(biāo)經(jīng)費(fèi)自給率；資產(chǎn)負(fù)債率；負(fù)債收入比收支結(jié)余率；事業(yè)收入增長率；事業(yè)基金增長率單指標(biāo)分值計算初始信用記錄風(fēng)險分值規(guī)模調(diào)整初始評級（R1）的計算方法事業(yè)法人財務(wù)風(fēng)險計算方法96初始評級（R1）的計算方法信用記錄風(fēng)險分值計算方法(一)單指標(biāo)風(fēng)險分值采用功效記分法單指標(biāo)風(fēng)險分值=(指標(biāo)值-下限)/(上限-下限)(二)初始信用記錄風(fēng)險分值初始評級（R1）的計算方法信用記錄風(fēng)險分值計算方法97初始評級（R1）的計算方法信用記錄風(fēng)險分值計算方法(三)信用記錄風(fēng)險分值信用記錄風(fēng)險分值=初始信用記錄風(fēng)險分值Ⅹ小份額信貸調(diào)整系數(shù)小份額信貸是指客戶在我行貸款余額占其各項借款比例小于或等于10%,小份額調(diào)整系數(shù)取值0.9初始評級（R1）的計算方法信用記錄風(fēng)險分值計算方法98基本面等級的確定基本面等級的確定99客戶信用等級的自動調(diào)整客戶信用等級的自動調(diào)整100特殊客戶信用等級的計算方法初次申請信貸業(yè)務(wù)的客戶新成立的客戶集團(tuán)客戶特殊客戶信用等級的計算方法初次申請信貸業(yè)務(wù)的客戶101特殊客戶信用等級的計算方法初次申請信貸業(yè)務(wù)的客戶信用記錄風(fēng)險分值取全行信貸客戶平均值信用記錄權(quán)重減半，剩余分配財務(wù)風(fēng)險新成立客戶經(jīng)營期不足兩個完整的會計年度合并分立后不足兩個完整會計年度特殊性：初始評級；基本面評價；自動調(diào)整特殊客戶信用等級的計算方法初次申請信貸業(yè)務(wù)的客戶102特殊客戶信用等級的計算方法新成立客戶特殊性初始評級R1:財務(wù)風(fēng)險分值和信用記錄風(fēng)險分值取全行信貸客戶平均值，同時權(quán)重減半，剩余權(quán)重按比例分配?；久嬷笜?biāo)單獨(dú)設(shè)計，增加控股股東的影響度。自動調(diào)整幅度不同特殊客戶信用等級的計算方法新成立客戶特殊性