第二章物流經(jīng)濟(jì)分析的

基本原理及方法第二章物流經(jīng)濟(jì)分析的

基本原理及方法1內(nèi)容物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理1.物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素2.物流經(jīng)濟(jì)分析的基本方法3.內(nèi)容物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理1.物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素2.物流2第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理一.創(chuàng)新原理美籍奧地利經(jīng)濟(jì)學(xué)家熊彼得在《經(jīng)濟(jì)發(fā)展理論》中提出“創(chuàng)新”理論。關(guān)于物流技術(shù)創(chuàng)新應(yīng)強(qiáng)調(diào)以下幾點(diǎn)：（1）物流技術(shù)創(chuàng)新的主體是供應(yīng)鏈上的企業(yè)家。（2）物流技術(shù)創(chuàng)新的核心是將生產(chǎn)要素的新組合應(yīng)用在生產(chǎn)中，應(yīng)用在供應(yīng)鏈的物流環(huán)節(jié)中，所以它是一個(gè)經(jīng)濟(jì)上的概念。（3）科技人員在物流技術(shù)創(chuàng)新中具有關(guān)鍵作用。（4）物流技術(shù)創(chuàng)新的目的是為了獲取超額的潛在利潤。

第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理一.創(chuàng)新原理3第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理二.資金報(bào)酬原理1.貨幣的時(shí)間價(jià)值:指貨幣的擁有者因放棄對(duì)貨幣的使用而根據(jù)其時(shí)間的長短所獲得的報(bào)酬。貨幣的時(shí)間價(jià)值是貨幣所有權(quán)與貨幣使用權(quán)相分離后，貨幣使用者向貨幣所有者支付的一種報(bào)酬或代價(jià)，因而借貸關(guān)系的存在是貨幣時(shí)間價(jià)值產(chǎn)生的前提。貨幣的時(shí)間價(jià)值原理它正確地揭示了在不同時(shí)間點(diǎn)上貨幣之間的換算關(guān)系，以及在一定時(shí)空條件下運(yùn)動(dòng)中的貨幣具有增值的規(guī)律性。

第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理二.資金報(bào)酬原理4第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理二.資金報(bào)酬原理

2.投資回報(bào)率如果資金用于物流項(xiàng)目投資，則可用投資利潤率來衡量對(duì)該物流項(xiàng)目的回報(bào)率.年利潤總額＝該項(xiàng)目年?duì)I運(yùn)收入－年應(yīng)納稅金及附加－年總營運(yùn)成本費(fèi)用第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理二.資金報(bào)酬原理5第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理三.供應(yīng)鏈系統(tǒng)整體最優(yōu)化原理整個(gè)供應(yīng)鏈系統(tǒng)達(dá)到最優(yōu)的目標(biāo)就是供應(yīng)鏈整體最優(yōu)化。在物流經(jīng)濟(jì)管理學(xué)上整體最優(yōu)化的概念就是在一定人力、物力和財(cái)力資源條件下，使供應(yīng)鏈整體經(jīng)濟(jì)效果（如產(chǎn)值、利潤等）達(dá)到最大，并使投入的人力和物力達(dá)到最小的系統(tǒng)科學(xué)方法。第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理三.供應(yīng)鏈系統(tǒng)整體最優(yōu)化原6第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素一、物流投資1.

物流投資的概念和構(gòu)成概念：一是指特定的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，即為了將來獲得收益或避免風(fēng)險(xiǎn)而進(jìn)行的資金投放活動(dòng)。二是指投放的資金。對(duì)于物流投資而言即是為了保證物流項(xiàng)目投產(chǎn)和生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的正常進(jìn)行而投入的活勞動(dòng)和物化勞動(dòng)價(jià)值的總和，主要由物流固定資產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)投資兩部分構(gòu)成。構(gòu)成：物流建設(shè)項(xiàng)目總投資是指物流項(xiàng)目的固定資產(chǎn)投資與流動(dòng)資產(chǎn)投資的總和，如圖2.1所示。

第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素一、物流投資7安裝工程費(fèi)用建筑工程費(fèi)用設(shè)備及工程器具購置費(fèi)用固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅不可預(yù)見費(fèi)建設(shè)期利息其他費(fèi)用現(xiàn)金應(yīng)收及預(yù)付款物流項(xiàng)目總投資物流固定資產(chǎn)投資物流流動(dòng)資產(chǎn)總投資圖2.1物流項(xiàng)目總投資（一）第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素安裝工程費(fèi)用建筑工程費(fèi)用設(shè)備及工程器具購置費(fèi)用固定資產(chǎn)投資方8圖2.2物流項(xiàng)目總投資（二）物流項(xiàng)目總投資基本預(yù)備費(fèi)應(yīng)收及預(yù)付款物流流動(dòng)資產(chǎn)投資現(xiàn)金物流固定資產(chǎn)投資概算投資靜態(tài)投資動(dòng)態(tài)投資建筑工程費(fèi)用安裝工程費(fèi)用設(shè)備工程器具購置費(fèi)其他費(fèi)用建設(shè)期利息固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅物價(jià)上漲預(yù)備費(fèi)匯率變動(dòng)預(yù)備費(fèi)第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素圖2.2物流項(xiàng)目總投資（二）物流項(xiàng)目總投資基本預(yù)備費(fèi)應(yīng)收9第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素2.物流固定資產(chǎn)投資和物流流動(dòng)資產(chǎn)投資的關(guān)系（1）物流固定資產(chǎn)投資的結(jié)果形成勞動(dòng)手段。物流流動(dòng)資產(chǎn)投資的結(jié)果是物流活動(dòng)及服務(wù)過程的實(shí)施。（2）物流固定資產(chǎn)和物流流動(dòng)資產(chǎn)都是物流營運(yùn)過程中不可缺少的生產(chǎn)要素，且固定資產(chǎn)投資必須要有流動(dòng)資產(chǎn)投資的配合。（3）物流固定資產(chǎn)投資從物流項(xiàng)目動(dòng)工上馬到建成交付使用，往往要經(jīng)歷較長的時(shí)間。物流流動(dòng)資產(chǎn)投資，一般時(shí)間短，流動(dòng)資產(chǎn)投資很快就可以回收。（4）物流固定資產(chǎn)價(jià)值的回收依賴于物流流動(dòng)資產(chǎn)的順利周轉(zhuǎn)。因此，物流固定資產(chǎn)投資和物流流動(dòng)資產(chǎn)投資是相互依存、密不可分的。第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素2.物流固定資產(chǎn)投資和物流流10第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素3.物流項(xiàng)目投資估算（1）物流固定資產(chǎn)投資估算:在物流建設(shè)項(xiàng)目決策以前，因此是在資料很不充分的情況下進(jìn)行的，其精度較低。常用的物流固定資產(chǎn)投資估算方法有兩種：①類比估算法。此算法是根據(jù)已建成的與擬建物流項(xiàng)目工藝技術(shù)路線相同的同類物流項(xiàng)目的投資，來估算擬建物流項(xiàng)目投資的方法。常用的有單位營運(yùn)能力法、規(guī)模指數(shù)法和系數(shù)估算法等,具體見下表:第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素3.物流項(xiàng)目投資估算11三種類比估算法單位營運(yùn)能力法式中:X1——類似物流項(xiàng)目的營運(yùn)能力；

X2——擬建物流項(xiàng)目的營運(yùn)能力；

Y1——類似物流項(xiàng)目的投資額；

Y2——擬建物流項(xiàng)目的投資額；

Pf——物價(jià)修正系數(shù)。

規(guī)模指數(shù)法

式中:n——物流設(shè)備能力指數(shù)；

其他字母含義同上。系數(shù)估算法

當(dāng)估算整個(gè)物流建設(shè)項(xiàng)目投資時(shí)，以某個(gè)物流設(shè)施或某項(xiàng)費(fèi)用為基礎(chǔ)，乘以一定的比例系數(shù)，得出其他各項(xiàng)費(fèi)用和總投資，這種方法就稱為系數(shù)估算法。第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素三種類比估算法單位營運(yùn)能力法式中:X1——類似物流項(xiàng)目的營運(yùn)12（1）物流固定資產(chǎn)投資估算:②概算指標(biāo)估算法。詳細(xì)地估算物流項(xiàng)目投資的方法。它把整個(gè)物流建設(shè)項(xiàng)目依次分解為單項(xiàng)工程、單位工程、分部工程和分項(xiàng)工程，并按以下內(nèi)容分別套用有關(guān)概算指標(biāo)和定額編制投資概算，然后在此基礎(chǔ)上再考慮物價(jià)上漲、匯率變動(dòng)等動(dòng)態(tài)投資。物流設(shè)施建筑工程費(fèi)用。物流設(shè)備及工程器具購置費(fèi)用。物流設(shè)備安裝工程費(fèi)?；绢A(yù)備費(fèi)。其他費(fèi)用。第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素（1）物流固定資產(chǎn)投資估算:第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素13第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素（2）物流流動(dòng)資產(chǎn)投資估算①類比估算法。類比估算法是一種根據(jù)已運(yùn)營類似項(xiàng)目的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，總結(jié)得出物流流動(dòng)資產(chǎn)投資與其他費(fèi)用之間的一個(gè)比例系數(shù)，來估算擬建物流項(xiàng)目所需流動(dòng)資產(chǎn)投資的方法。這里的其他費(fèi)用可以是物流固定資產(chǎn)投資，也可以是物流營運(yùn)費(fèi)用、物流營運(yùn)收入或產(chǎn)值等。②分項(xiàng)估算。即按物流流動(dòng)資產(chǎn)的構(gòu)成分項(xiàng)估算。

第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素（2）物流流動(dòng)資產(chǎn)投資估算14第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素二、物流成本與費(fèi)用名稱解釋物流會(huì)計(jì)成本是會(huì)計(jì)記錄在公司賬冊(cè)上客觀的、有形的支出，包括營運(yùn)、服務(wù)推廣過程中發(fā)生的原材料、動(dòng)力、工資、租金、廣告、利息等支出。按照我國的財(cái)務(wù)制度，物流總成本費(fèi)用應(yīng)由物流營運(yùn)成本、管理費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用和營銷費(fèi)用等組成。物流機(jī)會(huì)成本指由于將有限資源使用于某種特定的物流項(xiàng)目用途而放棄的其他各種用途的最高收益。機(jī)會(huì)成本源于資源的稀缺性.物流經(jīng)濟(jì)成本指企業(yè)自有的資源，實(shí)際上已經(jīng)投入，但在形式上沒有支付報(bào)酬的那部分成本。物流沉沒成本過去已經(jīng)支出而現(xiàn)在已無法得到補(bǔ)償?shù)某杀?。它?duì)企業(yè)決策不起作用，主要表現(xiàn)為過去發(fā)生的事情費(fèi)用已經(jīng)支付，事后盡管可能認(rèn)識(shí)到這項(xiàng)決策是不明智的，但今后的任何決策都不能取消這項(xiàng)支出。第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素二、物流成本與費(fèi)用名稱解釋物15第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素名稱解釋物流營運(yùn)成本物流營運(yùn)成本是從物流投資方案本身考察的，是在一定期間（通常為一年）內(nèi)由于提供物流服務(wù)而實(shí)際發(fā)生的現(xiàn)金支出。物流固定成本物流固定成本是指在一定物流量范圍內(nèi)不隨物流量變動(dòng)而變動(dòng)的費(fèi)用，如物流固定資產(chǎn)折舊費(fèi)、管理費(fèi)用等。物流變動(dòng)成本物流變動(dòng)成本是指物流總成本中隨物流量變動(dòng)而變動(dòng)的費(fèi)用，如直接材料費(fèi)用、直接人工費(fèi)用、直接燃料費(fèi)用和動(dòng)力費(fèi)、包裝費(fèi)等。物流邊際成本物流邊際成本是物流企業(yè)或企業(yè)的物流部門多提供一單位物流服務(wù)量所產(chǎn)生的總成本的增加?；蛘呤巧a(chǎn)、制造企業(yè)每增加一單位物流量所引起物流總成本的增加量。二、物流成本與費(fèi)用第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素名稱解釋物流營運(yùn)成本161.物流成本的概念

物流成本指物流活動(dòng)中所消耗的物化勞動(dòng)和活勞動(dòng)的貨幣表現(xiàn)。即產(chǎn)品在包裝、運(yùn)輸、儲(chǔ)存、裝卸搬運(yùn)、流通加工、物流信息、物流管理等過程中所耗費(fèi)的人力、物力和財(cái)力的總和以及與存貨有關(guān)的資金占用成本、物品損耗成本、保險(xiǎn)和稅收成本。1.物流成本的概念物流成本指物流活動(dòng)中所消耗的17物流成本項(xiàng)目構(gòu)成按成本項(xiàng)目劃分，物流成本由物流功能成本和存貨相關(guān)成本構(gòu)成。其中物流功能成本包括物流運(yùn)作成本、物流信息成本和物流管理成本，存貨相關(guān)成本包括企業(yè)在物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的與存貨有關(guān)的資金占用成本、物品損耗成本、保險(xiǎn)和稅收成本。

范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別物流成本2.物流成本構(gòu)成物流成本項(xiàng)目構(gòu)成范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別18物流功能成本-物流運(yùn)作成本倉儲(chǔ)成本包裝成本裝卸搬運(yùn)成本流通加工成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成貨物儲(chǔ)存業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括倉儲(chǔ)業(yè)務(wù)人員費(fèi)用，倉儲(chǔ)設(shè)施的折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)、水電費(fèi)、燃料與動(dòng)力消耗等。

一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成貨物包裝業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括包裝業(yè)務(wù)人員費(fèi)用，包裝材料消耗，包裝設(shè)施折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)，包裝技術(shù)設(shè)計(jì)、實(shí)施費(fèi)用以及包裝標(biāo)記的設(shè)計(jì)、印刷等輔助費(fèi)用。

一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成裝卸搬運(yùn)業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括裝卸搬運(yùn)業(yè)務(wù)人員費(fèi)用，裝卸搬運(yùn)設(shè)施折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)、燃料與動(dòng)力消耗等。

一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成貨物流通加工業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括流通加工業(yè)務(wù)人員費(fèi)用，流通加工材料消耗，加工設(shè)施折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)，燃料與動(dòng)力消耗費(fèi)等。

運(yùn)輸成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成貨物運(yùn)輸業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括從事貨物運(yùn)輸業(yè)務(wù)的人員費(fèi)用、車輛（包括其他運(yùn)輸工具）的燃料費(fèi)、折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)、租賃費(fèi)、養(yǎng)路費(fèi)、過路費(fèi)、年檢費(fèi)、事故損失費(fèi)、相關(guān)稅金等。

物流功能成本-物流運(yùn)作成本倉儲(chǔ)成本包裝成本裝卸搬運(yùn)成本流通加19一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為采集、傳輸、處理物流信息而發(fā)生的全部費(fèi)用，指與訂貨處理、儲(chǔ)存管理、客戶服務(wù)有關(guān)的費(fèi)用，具體包括物流信息人員費(fèi)用，軟硬件折舊費(fèi)、維護(hù)保養(yǎng)費(fèi)、通訊費(fèi)等。

物流功能成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)物流管理部門及物流作業(yè)現(xiàn)場所發(fā)生的管理費(fèi)用，具體包括管理人員費(fèi)用，差旅費(fèi)、辦公費(fèi)、會(huì)議費(fèi)等。物流信息成本物流管理成本物流功能成本-物流信息成本和物流管理成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為采集、傳輸、處理物流信息而發(fā)生的全部費(fèi)用，20資金占用成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)在物流活動(dòng)過程中負(fù)債融資所發(fā)生的利息支出（顯性成本）和占用內(nèi)部資金所發(fā)生的機(jī)會(huì)成本（隱性成本）。

資金占用成本存貨相關(guān)成本物品消耗成本保險(xiǎn)和稅收成本物品消耗成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)在物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的物品跌價(jià)、損耗、毀損、盤虧等損失。

保險(xiǎn)和稅收成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)支付的與存貨相關(guān)的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)費(fèi)以及因購進(jìn)和銷售物品應(yīng)交納的稅金支出。資金占用成本資金占用成本存貨相關(guān)成本物品消耗成本保險(xiǎn)和稅收成21物流成本范圍構(gòu)成指以物流活動(dòng)的范圍作為物流成本計(jì)算對(duì)象，具體包括供應(yīng)物流成本、企業(yè)內(nèi)物流成本、銷售物流成本、回收物流成本以及廢棄物流成本等不同階段所發(fā)生的各項(xiàng)成本支出。

范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別物流成本2.物流成本構(gòu)成供應(yīng)物流成本

指經(jīng)過采購活動(dòng)，將企業(yè)所需原材料（生產(chǎn)資料）從供給者的倉庫運(yùn)回企業(yè)倉庫為止的物流過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

企業(yè)內(nèi)部物流成本

指從原材料進(jìn)入企業(yè)倉庫開始，經(jīng)過出庫、制造形成產(chǎn)品以及產(chǎn)品進(jìn)入成品庫，直到產(chǎn)品從成品庫出庫為止的物流過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

銷售物流成本

指為了進(jìn)行銷售，產(chǎn)品從成品倉庫運(yùn)動(dòng)開始，經(jīng)過流通環(huán)節(jié)的加工制造，直到運(yùn)輸至中間商的倉庫或消費(fèi)者手中的物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

回收物流成本

指退貨、返修物品和周轉(zhuǎn)使用的包裝容器等從需方返回供方的物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

廢棄物流成本

指將經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中失去原有使用價(jià)值的物品，根據(jù)實(shí)際需要進(jìn)行收集、分類、加工、包裝、搬運(yùn)、儲(chǔ)存等，并分送到專門處理場所的物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

物流成本范圍構(gòu)成范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別22物流成本支付形態(tài)構(gòu)成按物流成本支付形態(tài)劃分，企業(yè)物流總成本由委托物流成本和內(nèi)部物流成本構(gòu)成。其中內(nèi)部物流成本按支付形態(tài)分為材料費(fèi)、人工費(fèi)、維護(hù)費(fèi)、一般經(jīng)費(fèi)和特別經(jīng)費(fèi)。具體內(nèi)容如企業(yè)物流成本支付形態(tài)構(gòu)成如下表所示：

范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別物流成本2.物流成本構(gòu)成成本支付形態(tài)內(nèi)容說明企業(yè)內(nèi)部物流成本材料費(fèi)資材費(fèi)、工具費(fèi)、器具費(fèi)等人工費(fèi)工資、福利、獎(jiǎng)金、津貼、補(bǔ)貼、住房公積金等維護(hù)費(fèi)土地、建筑物及各類物流設(shè)施設(shè)備的折舊費(fèi)、維護(hù)維修費(fèi)、租賃費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)、稅金、燃料與動(dòng)力消耗費(fèi)等一般經(jīng)費(fèi)辦公費(fèi)、差旅費(fèi)、會(huì)議費(fèi)、通訊費(fèi)、水電費(fèi)、煤氣費(fèi)等特別經(jīng)費(fèi)存貨資金占用費(fèi)、物品損耗費(fèi)、存貨保險(xiǎn)費(fèi)和稅費(fèi)委托物流成本企業(yè)向外部物流機(jī)構(gòu)所支付的各項(xiàng)費(fèi)用物流成本支付形態(tài)構(gòu)成范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目23第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素三、物流稅收與稅金1.稅制與稅金概述稅收是國家憑借政治權(quán)力參與國民收入分配和再分配的一種形式，具有強(qiáng)制性、無償性和固定性三大特點(diǎn)。我國目前的工商稅制分為流轉(zhuǎn)稅、資源稅、收益稅、財(cái)產(chǎn)稅、特定行為稅等幾種。2.物流稅收與改革我國物流業(yè)稅收存在的主要問題物流業(yè)稅收的基本原則與目標(biāo)物流稅制改革第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素三、物流稅收與稅金24第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素四、利潤企業(yè)的利潤是企業(yè)的總經(jīng)營收益減去企業(yè)投入的總成本，由于成本有不同的含義，利潤也就有著不同的含義。會(huì)計(jì)利潤是企業(yè)的經(jīng)營收益減去會(huì)計(jì)成本所得到的。按照我國的財(cái)務(wù)制度，會(huì)計(jì)利潤有銷售利潤、利潤總額及稅后利潤等。銷售利潤是銷售收入扣除成本、費(fèi)用和各種流轉(zhuǎn)稅及附加費(fèi)后的余額；利潤總額是企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)實(shí)現(xiàn)盈虧的總額；稅后利潤是企業(yè)利潤總額扣除應(yīng)交所得稅后的利潤。其計(jì)算公式如下：第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素四、利潤25第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素四、利潤銷售利潤=產(chǎn)品銷售凈額-產(chǎn)品銷售成本-產(chǎn)品銷售稅金及附加-銷售費(fèi)用-管理費(fèi)用-財(cái)務(wù)費(fèi)用產(chǎn)品銷售凈額=產(chǎn)品銷售總額-(銷貨退回+銷貨折扣與折讓)利潤總額=銷售利潤+其他業(yè)務(wù)利潤+投資凈收益+營業(yè)外收入-營業(yè)外支出稅后利潤=利潤總額-應(yīng)交所得稅第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素四、利潤26第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素五、經(jīng)濟(jì)效果1.經(jīng)濟(jì)效果的概念將經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中所取得的有效勞動(dòng)成果與勞動(dòng)耗費(fèi)的比較。2.經(jīng)濟(jì)效果表達(dá)式差額表示法:用成果與勞動(dòng)耗費(fèi)之差表示經(jīng)濟(jì)效果大小方法.比值表示法:用成果與勞動(dòng)耗費(fèi)之比表示經(jīng)濟(jì)效果大小方法.差額—比值表示法:用差額表示法與比值表示法相結(jié)合來表示經(jīng)濟(jì)效果大小的方法.3.經(jīng)濟(jì)效果的分類企業(yè)經(jīng)濟(jì)效果和國民經(jīng)濟(jì)效果直接經(jīng)濟(jì)效果和間接經(jīng)濟(jì)效果有形經(jīng)濟(jì)效果和無形經(jīng)濟(jì)效果第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素五、經(jīng)濟(jì)效果27第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素六、社會(huì)影響效果物流項(xiàng)目社會(huì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)，按其衡量方式可分為兩類：用定量化的價(jià)值形式來表示的社會(huì)經(jīng)濟(jì)效果指標(biāo)。用非定量化的定性指標(biāo)來表示的社會(huì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)。按照物流項(xiàng)目產(chǎn)生的社會(huì)效益的擴(kuò)散途徑的不同，可將其分為以下幾個(gè)方面：波及效益開發(fā)效益?zhèn)鬟f效益潛在效益第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素六、社會(huì)影響效果28第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法一、資金時(shí)間價(jià)值及其等值計(jì)算1.資金時(shí)間價(jià)值不同時(shí)間發(fā)生的等額資金在價(jià)值上的差別稱為資金的時(shí)間價(jià)值。2.利息和利率資金在單位時(shí)間內(nèi)產(chǎn)生的增值（利潤或利息）與投入的資金額（本金）之比，簡稱為“利率”或“收益率”，它是衡量資金時(shí)間價(jià)值的相對(duì)尺度，記作i。i越大，表明資金增值越快。利息的計(jì)算有單利計(jì)息和復(fù)利計(jì)息之分。名義利率和實(shí)際利率

第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法一、資金時(shí)間價(jià)值及其等值計(jì)算29

單利法:僅以本金為基數(shù)計(jì)算利息，即不論年限有多長，每年都按原始本金計(jì)息，而已取得的利息不再計(jì)息。例如，設(shè)貸款額（本金）為P，貸款年利率為i，貸款年限為n，本金與利息的和用F表示，則計(jì)算單利的公式推導(dǎo)過程如表2.1所示。由表2.1可知，n年末本利和的單利計(jì)算公式為：

①單利法

單利法:僅以本金為基數(shù)計(jì)算利息，即不論年限有多長，每年都30表2.1

單利法計(jì)算公式的推導(dǎo)過程年份年初欠款年末欠利息年末欠本利和1PP·iP＋P·i＝P(1＋i)2P(1＋i)P·iP(1＋i)＋P·i＝P(1＋2i)3P(1＋2i)P·iP(1＋2i)＋P·i＝P(1＋3i)…………nP[1＋(n－1)i]P·iP[1＋(n－1)i]＋P·i＝P(1＋ni)表2.1單利法計(jì)算公式的推導(dǎo)過程年初欠款年末欠利息年末欠31①單利法例

某人擬從證券市場購買一年前發(fā)行的三年期利率為14%（單利）、到期一次還本付息、面額為100元的國庫券，若此人要求在余下的兩年中獲得12%的年利率（單利），問此人應(yīng)該以多少的價(jià)值買入？解:設(shè)該人以P元買入此國庫券，則P(1＋12%×2)＝100(1＋14%×3)P＝114.52（元）所以，此人若以不高于114.52元的價(jià)格買入此國庫券，就能保證在余下的兩年中獲得12%以上的年利率。單利法雖然考慮了資金的時(shí)間，但對(duì)以前已經(jīng)產(chǎn)生的利息沒有轉(zhuǎn)入計(jì)息基礎(chǔ)而累計(jì)計(jì)息。因此，利用單利法計(jì)算資金的時(shí)間價(jià)值是不完善的。①單利法例某人擬從證券市場購買一年前發(fā)行的三年期利率32②復(fù)利法復(fù)利法:以本金與已計(jì)利息之和為基數(shù)計(jì)算利息，將本期利息轉(zhuǎn)為下期本金，下期再按本利和計(jì)息，即“利滾利”。復(fù)利計(jì)算的本利和公式為：年份年初欠款年末欠利息年末欠本利和1PP·iP·i＝P(1＋i)2P(1＋i)P(1＋i)iP(1＋i)＋P(1＋i)i＝P(1＋i)23P(1＋i)2P(1＋i)2iP(1＋i)2＋P(1＋i)2i＝P(1＋i)3…………nP(1＋i)n－1P(1＋i)n－1iP(1＋i)n－1＋P(1＋i)n－1i＝P(1＋i)n表2.2復(fù)利法計(jì)算公式的推導(dǎo)過程②復(fù)利法復(fù)利法:以本金與已計(jì)利息之和為基數(shù)計(jì)算利息，將本期利33②復(fù)利法例2.2某人以復(fù)利方式借款5000元，年利率為10%，則5年后應(yīng)還款多少元？解所以，該人5年后應(yīng)還款8053元。由于復(fù)利計(jì)息比較符合資金在社會(huì)再生產(chǎn)過程中運(yùn)動(dòng)的實(shí)際狀況，因此在經(jīng)濟(jì)分析中，一般采用復(fù)利計(jì)息。如無特殊標(biāo)注，所采用的計(jì)息方式均為復(fù)利計(jì)息。②復(fù)利法例2.2某人以復(fù)利方式借款5000元，年利34③名義利率和實(shí)際利率在實(shí)際經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，計(jì)息周期有年、半年、季、月、周、日、時(shí)，甚至分、秒等多種情況。當(dāng)利率的時(shí)間單位與計(jì)息期不一致時(shí)，就出現(xiàn)了名義利率和有效利率這兩個(gè)概念。我們將計(jì)息周期內(nèi)實(shí)際發(fā)生的利率稱為計(jì)息周期實(shí)際利率（或有效利率），而將計(jì)息周期實(shí)際利率乘以每年的計(jì)息周期數(shù)得到的利率稱為名義利率。假如按月計(jì)算利息，月利率為1%，這是資金在計(jì)息期內(nèi)所發(fā)生的實(shí)際計(jì)息采用的利率，也稱為月有效利率，通常習(xí)慣上稱為“年利率12%，每月計(jì)息一次”，這個(gè)年利率12%就稱為“名義利率”。有效利率都是指計(jì)息期內(nèi)的利率，當(dāng)計(jì)息期為一年時(shí)，此時(shí)的有效利率稱為年有效利率。當(dāng)計(jì)息期小于一年時(shí)，每一計(jì)息期的有效利率乘以一年中計(jì)息期數(shù)所得到的年利率稱為名義利率。按單利計(jì)息，名義利率與實(shí)際利率是一致的。但是，按復(fù)利計(jì)息，上述“年利率為12%，每月計(jì)息一次”的實(shí)際年利率則不等于名義利率，而是比12%略大的一個(gè)數(shù)。③名義利率和實(shí)際利率在實(shí)際經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，計(jì)息周期有年、半年、季35③名義利率和實(shí)際利率設(shè)名義利率為r，一年中計(jì)息次數(shù)為m，則一個(gè)計(jì)息周期的實(shí)際利率應(yīng)為r/m，一年后本利和為：

按利率定義得年實(shí)際利率i為：

當(dāng)m＝1時(shí)，名義利率等于實(shí)際利率；當(dāng)m＞1時(shí)，實(shí)際利率大于名義利率。當(dāng)m→1時(shí)，即一年當(dāng)中無限多次計(jì)息。稱為連續(xù)復(fù)利計(jì)息。連續(xù)復(fù)利計(jì)息的實(shí)際利率為：

③名義利率和實(shí)際利率設(shè)名義利率為r，一年中計(jì)息次數(shù)為m，則36第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法3.現(xiàn)金流量圖和資金等值計(jì)算（1）現(xiàn)金流量圖。由于資金時(shí)間價(jià)值的存在，使得不同時(shí)間上發(fā)生的貨幣無法直接加以比較。一定量的資金必須賦予相應(yīng)的時(shí)間，才能表達(dá)其確切的量的概念。為了便于對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行經(jīng)濟(jì)分析和對(duì)方案進(jìn)行比較，并反映項(xiàng)目和各方案費(fèi)用、效益的大小及相應(yīng)發(fā)生的時(shí)間，需要用一個(gè)平面坐標(biāo)系來反映項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的全過程?，F(xiàn)金流量圖就是一個(gè)有效工具，現(xiàn)金流量圖的一般形式如圖2.3所示。圖2.3現(xiàn)金流量圖的一般形式第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法3.現(xiàn)金流量圖和資金等值計(jì)37（2）資金等值的概念資金等值:指在考慮資金時(shí)間價(jià)值因素后，不同時(shí)點(diǎn)上數(shù)額不等的資金在一定利率條件下具有相等的價(jià)值。影響資金等值的三個(gè)因素:①金額大?、谫Y金發(fā)生的時(shí)間③利率資金等值計(jì)算:利用等值概念，將一個(gè)時(shí)點(diǎn)上發(fā)生的資金金額換算成另一時(shí)點(diǎn)的等值金額的過程。進(jìn)行資金等值計(jì)算還需建立以下幾個(gè)概念：①貼現(xiàn)與貼現(xiàn)率②現(xiàn)值P

③將來值F④等額年值A(chǔ)第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法（2）資金等值的概念第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法38第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法（3）資金等值計(jì)算公式一次支付系列將來值公式系數(shù)稱為一次支付將來值系數(shù)，也可用符號(hào)（F/P，i，n）表示。所以上式又可寫成：F＝P(F/P，i，n)

一次支付系列現(xiàn)值公式這是一次支付將來值公式的逆運(yùn)算,系數(shù),記為（P/F,i,n）。則:P＝F(P/F,i,n)第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法（3）資金等值計(jì)算公式系39第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法等額支付系列將來值公式如果某項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)需每年末存入資金A元，年利率為i，則n年后資金的本利和為多少？現(xiàn)金流量如圖所示。由圖可看出，第n年末資金的將來值總額F等于各年存入資金A的將來值的總和，即式中，稱為年度等額將來值系數(shù)，可用（F/A，i，n）表示?；喌?第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法等額支付系列將來值公式由圖40第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法等額支付系列償還基金公式等額支付償還基金公式是等額支付將來值公式的逆運(yùn)算，即已知將來值F，求與之等價(jià)的年度等額值A(chǔ)。由上試可直接導(dǎo)出：式中，稱為等額支付償還基金系數(shù)，用符號(hào)（A/F，i，n）表示。第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法等額支付系列償還基金公式式41第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法

等額支付系列現(xiàn)值公式從第1年末到第n年末有一個(gè)等額的現(xiàn)金流序列，每年的金額均為A，這一等額支付序列在利率為i的條件下，其現(xiàn)值是多少？如下圖所示:如圖,可把等額序列視為n個(gè)一次支付組合，利用一次支付現(xiàn)值公式推導(dǎo)等額支付現(xiàn)值公式：

利用數(shù)列求和公式得：

上式即為等額支付系列現(xiàn)值公式,可記為（P/A，i，n）

第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法等額支付系列現(xiàn)值公式如圖,42第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法

等額支付系列資本回收公式若銀行現(xiàn)提供貸款P元，年利率為i，要求在n年內(nèi)等額分期回收全部貸款，問每年末應(yīng)回收多少資金？這是已知現(xiàn)值P求年度等值A(chǔ)的問題。根據(jù)等額支付系列現(xiàn)值公式可得：式中，稱為等額支付資金恢復(fù)系數(shù),可記為（A/P，i，n）。第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法等額支付系列資本回收公式式43公式總結(jié)公式總結(jié)44資金時(shí)間價(jià)值原理和等值計(jì)算公式應(yīng)用例1.某物流企業(yè)擬購買大型設(shè)備，價(jià)值為500萬元，有兩種付款方式選擇：①一次性付款，優(yōu)惠12%；②分期付款，則不享受優(yōu)惠，首次支付必須達(dá)到40%，第1年末付30%，第2年末付20%，第3年末付10%。假若企業(yè)購買設(shè)備所用資金是自有資金，自有資金的機(jī)會(huì)成本為10%，問應(yīng)選擇哪種付款方式？又假若企業(yè)用借款資金購買設(shè)備，借款的利率為16%，則應(yīng)選擇哪種付款方式？解（1）若資金的機(jī)會(huì)成本為10%，則：①一次性付款，實(shí)際支出:500×88%＝440（萬元）②分期付款，相當(dāng)于一次性付款值為：

P＝500×40%＋＝456.57（萬元）（2）若資金的利率為16%，則：①一次性付款，實(shí)際支出:500×88%＝440（萬元）②分期付款，相當(dāng)于一次性付款值為：P＝500×40%＋＝435.66（萬元）因此，對(duì)該企業(yè)來說，若資金利率為10%，則應(yīng)選擇一次性付款；若資金利率為16%，則應(yīng)選擇分期付款。資金時(shí)間價(jià)值原理和等值計(jì)算公式應(yīng)用例1.某物流企業(yè)擬購買大45資金時(shí)間價(jià)值原理和等值計(jì)算公式應(yīng)用例2.某物流企業(yè)擬購買一設(shè)備，預(yù)計(jì)該設(shè)備有效使用壽命為5年，在壽命期內(nèi)每年能產(chǎn)生年純收益6.5萬元。若該企業(yè)要求的最低投資收益率為15%，問該企業(yè)可接受的設(shè)備價(jià)格是多少？解設(shè)可接受的價(jià)格為P，P實(shí)際上就是投資額，該投資獲得的回報(bào)即在5

內(nèi)每年有6.5萬元的純收益，為了保證能獲得15%的投資收益率，則：第1年的6.5萬元，允許的最大投資為：

第2年的6.5萬元，允許的最大投資為：

第5年的6.5萬元，允許的最大投資為:

因此

P＝P1＋P2＋P3＋P4＋P5＝6.5(P/A,15%,5)＝21.8（萬元）資金時(shí)間價(jià)值原理和等值計(jì)算公式應(yīng)用例2.某物流企業(yè)擬46資金時(shí)間價(jià)值原理和等值計(jì)算公式應(yīng)用例3.某物流項(xiàng)目投資者5年前以200萬元價(jià)格買入一庫房，在過去的5年內(nèi)每年獲得年凈現(xiàn)金收益25萬元，其現(xiàn)金流量如圖所示，現(xiàn)在該庫房能以250萬元出售。若投資者要求的年收益率為20%，問此項(xiàng)投資是否合算？解判斷該項(xiàng)投資合算的標(biāo)準(zhǔn)是有沒有達(dá)到20%的年收益率。方法一：按20%的年收益率，投資200萬元應(yīng)該獲得：

F1＝200(F/P,20%,5)＝498（萬元）而實(shí)際收益為：

F2＝25(F/A,20%,5)＋250＝436（萬元）F2＜F1，則此項(xiàng)投資沒有達(dá)到20%的收益率，故不合算。方法二：將收益折算成現(xiàn)值為：

P2＝25(P/A,20%,5)＋250(P/F,20%,5)＝175.25（萬元）由此表明若按20%的收益率，獲得這樣收益的投資額只需投資175.25萬元，而實(shí)際投資200萬元，因此是不合算的。資金時(shí)間價(jià)值原理和等值計(jì)算公式應(yīng)用例3.某物流項(xiàng)目投47資金時(shí)間價(jià)值原理和等值計(jì)算公式應(yīng)用例4.某物流企業(yè)的債券是一年前發(fā)行的，面額為500元,年限5年，年利率10%，每年支付利息，到期還本。若投資者要求在余下4年中的年收益率為8%，問該債券現(xiàn)在的價(jià)格低于多少時(shí)，投資者才會(huì)買入？

解債券在未來4年的收益現(xiàn)金流量如圖所示，因此

P＝50(P/A,8%,4)＋500(P/F,8%,4)＝50×3.312＋500×0.735＝533元所以，若投資者要求的收益率為8%，則該債券現(xiàn)在的價(jià)格低于533元時(shí)投資者才會(huì)買入。資金時(shí)間價(jià)值原理和等值計(jì)算公式應(yīng)用例4.某物流企業(yè)的債48第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法二、凈現(xiàn)值分析法將不同時(shí)間上發(fā)生的凈現(xiàn)金流量，按某一規(guī)定的利率統(tǒng)一折算成方案期初的等值額，然后再求其代數(shù)和即凈現(xiàn)值。在進(jìn)行單方案評(píng)價(jià)時(shí)，只要其凈現(xiàn)值大于零，則說明該方案的經(jīng)濟(jì)效果是好的；在進(jìn)行多方案比較時(shí)，應(yīng)選取凈現(xiàn)值最大的最優(yōu)方案。若已知投資方案的壽命期為n，凈現(xiàn)金流量為Ft(t＝0,1,2,…,n)，這里的投資被視為現(xiàn)金流出，那么凈現(xiàn)值PE的計(jì)算公式為：第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法二、凈現(xiàn)值分析法49第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法例1.

假如有一物流項(xiàng)目，需要投資10000萬元，年收入為5000萬元，年支出為2200萬元。屆時(shí)項(xiàng)目的清理殘值為2000萬元，其現(xiàn)金流量如圖??所示，年利率為8%，試決策方案的可行性。解PE=－10000＋2800(P/A,8%,5)＋2000(P/F,8%,5)＝2541萬元因?yàn)镻E＞0，所以此方案可行。第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法例1.假如有一物流項(xiàng)目，需50例2.某物流園區(qū)建設(shè)工程，擬出兩個(gè)建設(shè)方案，并分兩期進(jìn)行建設(shè)，年利率為10%，基礎(chǔ)數(shù)據(jù)如下：方案一第一期工程第二期工程初始投資K0＝10000萬元第5年投資K4＝3000萬元年?duì)I運(yùn)費(fèi)用C＝500萬元C＝200萬元壽命期n＝10年n＝6年殘值

s＝100萬元s＝0方案一第一期工程第二期工程初始投資K0＝8000萬元第5年投資K4＝4000萬元年?duì)I運(yùn)費(fèi)用C＝600萬元C＝400萬元壽命期n＝10年n＝5年殘值

s＝50萬元s＝0例2.某物流園區(qū)建設(shè)工程，擬出兩個(gè)建設(shè)方案，并分兩期進(jìn)行51解作以上兩方案的現(xiàn)金流量圖,

以第0年為基準(zhǔn)年分別計(jì)算各方案總費(fèi)用現(xiàn)值PE，取PE最小者為最優(yōu)方案。方案一：第一期工程現(xiàn)值為：

PE11＝10000＋500(P/A,10%,10)－100(P/F,10%,10)＝12810.5（萬元）第二期工程現(xiàn)值為：

PE12＝[3000＋200(P/A,10%,6)](P/F,10%,4)＝5666（萬元）則方案一的總現(xiàn)值為：

PE1=PE11+PE12＝18476.5（萬元）方案二：第一期工程現(xiàn)值為：

PE21＝8000＋600(P/A,10%,10)－50(P/F,10%,10)＝11553.7（萬元）第二期工程現(xiàn)值為：

PE22＝[4000＋400(P/A,10%,5)](P/F,10%,5)＝9771（萬元）則方案二的總現(xiàn)值為：

PE2=PE21+PE22＝21324.7（萬元）兩方案的現(xiàn)值比較，PE2＞PE1，差額為2848.2萬元。說明方案一比方案二少承擔(dān)費(fèi)用2848.2萬元，所以應(yīng)選取第一方案，淘汰第二方案。

解作以上兩方案的現(xiàn)金流量圖,以第0年為基準(zhǔn)年分別計(jì)52三、內(nèi)部收益率分析法1.內(nèi)部收益率的含義內(nèi)部收益率又稱內(nèi)部報(bào)酬率，用IRR表示，它是指項(xiàng)目在其壽命期內(nèi)，各年凈現(xiàn)金流量的凈現(xiàn)值等于零時(shí)的貼現(xiàn)率。

內(nèi)部收益率的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)是：若內(nèi)部收益率大于基準(zhǔn)貼現(xiàn)率，說明投資方案是可行的，此時(shí)方案的凈現(xiàn)值必大于零；否則是不可行的。內(nèi)部收益率IRR、基準(zhǔn)貼現(xiàn)率i0和凈現(xiàn)值PE的關(guān)系如圖所示。三、內(nèi)部收益率分析法內(nèi)部收益率的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)是：若內(nèi)部收益率53圖2.3內(nèi)部收益率、基準(zhǔn)貼現(xiàn)率與凈現(xiàn)值關(guān)系圖圖2.3內(nèi)部收益率、基準(zhǔn)貼現(xiàn)率與凈現(xiàn)值關(guān)系圖542.內(nèi)部收益率的計(jì)算用代數(shù)法求解內(nèi)部收益率比較復(fù)雜，一般采用試算法求解，其步驟如下：（1）令i＝0，計(jì)算凈現(xiàn)值PE(0)。一般PE(0)＞0，否則方案將不可行。（2）令i＝i1＞0，計(jì)算PE(i1)。若PE(i1)＜0，根據(jù)凈現(xiàn)值與利率的關(guān)系，縮小i；否則繼續(xù)增加i。（3）重復(fù)第二步，直至找到PE(ik)＞0，PE(ik＋1)＜0為止。（4）用線性插值法求IRR。2.內(nèi)部收益率的計(jì)算55四、投資回收期法1.投資回收期用投資方案的凈現(xiàn)金流量抵償全部投資所需要的時(shí)間.2.標(biāo)準(zhǔn)投資回收期又稱基準(zhǔn)投資回收期,它一般由國家或部門（行業(yè)）制定。3.靜態(tài)投資回收期法4.動(dòng)態(tài)投資回收期法動(dòng)態(tài)投資回收期是在考慮資金時(shí)間價(jià)值的情況下，計(jì)算的投資回收期。一般表達(dá)式為：

四、投資回收期法56五、多方案決策（一）互斥型方案的比選1.壽命期相同的互斥項(xiàng)目方案的比選2.壽命期不同的互斥項(xiàng)目方案的比選（二）獨(dú)立方案的比選1.無約束條件的獨(dú)立方案的比選2.有約束條件的獨(dú)立方案的比選指標(biāo)排序法互斥組合法五、多方案決策57六、投資收益率法投資收益率是指項(xiàng)目在正常生產(chǎn)年份的凈收益與投資總額的比值，其一般表達(dá)式為：

式中R——投資收益率；

NB----正常年份或者年平均凈收益，根據(jù)不同的分析目的，NB可以是利潤，可以是利潤稅金總額，也可以是年凈現(xiàn)金流入等；

I----投資總額，根據(jù)分析目的的不同，I可以是全部投資額,也可以是投資者的權(quán)益投資。六、投資收益率法58第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法由于NB與I的含義不同，投資收益率R常用的具體形式有：1.投資利潤率2.投資利稅率3.資本金利潤率第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法由于NB與I的含59

七、效益－費(fèi)用分析法對(duì)于這種公用事業(yè)投資方案經(jīng)濟(jì)效果的評(píng)價(jià)，一般采用效益－費(fèi)用比（B-C比），其計(jì)算表達(dá)式為：效益－費(fèi)用比法的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)是：

B-C比＞1B-C比是一種效率型指標(biāo)，當(dāng)用于兩個(gè)方案比選時(shí)，一般不能簡單地根據(jù)兩方案B-C比的大小選擇最優(yōu)方案，而應(yīng)采用增量指標(biāo)比較法，即比較兩方案增加的凈效益與增加的凈費(fèi)用之比（增量B-C比）。若此比值大于1，則說明增加的凈費(fèi)用是有利的。

七、效益－費(fèi)用分析法效益－費(fèi)用比法的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)是：60八、不確定性分析法1.盈虧平衡分析盈虧平衡分析是通過測算項(xiàng)目投產(chǎn)后的盈虧平衡點(diǎn)，來分析項(xiàng)目方案對(duì)風(fēng)險(xiǎn)承受能力的一種方法。它將成本劃分為固定成本和變動(dòng)成本。假定產(chǎn)銷量一致，根據(jù)產(chǎn)量、成本、售價(jià)和利潤四者之間的函數(shù)關(guān)系，進(jìn)行預(yù)測、決策和不確定性分析。平衡點(diǎn)是對(duì)某一因素說的，當(dāng)其值等于某數(shù)值時(shí)，恰使方案決策的結(jié)果達(dá)到臨界標(biāo)準(zhǔn)，則稱此數(shù)值為該因素的盈虧平衡點(diǎn)。

八、不確定性分析法61

1.盈虧平衡分析設(shè)：TR——總銷售（運(yùn)營）收入；TC——總成本；M——盈利；x——產(chǎn)量（或銷售量、運(yùn)量）；p——產(chǎn)品售價(jià)（或運(yùn)價(jià)）；F——總固定成本；v——單位產(chǎn)品變動(dòng)成本。則有：以上分析結(jié)論，如右圖所示:平衡點(diǎn)生產(chǎn)能力負(fù)荷率：1.盈虧平衡分析以上分析結(jié)論，如右圖所示:622.敏感性分析敏感性分析又稱靈敏性分析，是在投資項(xiàng)目評(píng)價(jià)和企業(yè)其他經(jīng)營管理決策中常用的一種不確定性分析方法。影響決策目標(biāo)的諸因素中，未來狀況處于不確定的變化中，出于決策的需要，測定并分析其中一個(gè)或多個(gè)因素的變化對(duì)目標(biāo)的影響程度，以判定各個(gè)因素的變化對(duì)目標(biāo)的重要性，這就是敏感性分析。經(jīng)濟(jì)敏感性分析的步驟和內(nèi)容如下：（1）確定分析指標(biāo)。（2）選定需要分析的不確定性因素。（3）計(jì)算不確定性因素變動(dòng)導(dǎo)致的經(jīng)濟(jì)指標(biāo)變動(dòng)數(shù)量。（4）確定敏感因素。2.敏感性分析63項(xiàng)目敏感性分析中的影響因素通常從以下幾個(gè)方面選定：①項(xiàng)目投資；②項(xiàng)目服務(wù)壽命年限；③項(xiàng)目在壽命期末的殘值或計(jì)算期末折余價(jià)值；④經(jīng)營成本，特別是變動(dòng)成本；⑤產(chǎn)品價(jià)格；⑥產(chǎn)銷量；⑦項(xiàng)目建設(shè)年限、投產(chǎn)期限和產(chǎn)出水平及達(dá)產(chǎn)期限；⑧基準(zhǔn)折現(xiàn)率。其中，第③、⑦、⑧項(xiàng)又主要與動(dòng)態(tài)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)有關(guān)。項(xiàng)目敏感性分析中的影響因素通常從以下幾個(gè)方面選定：64ThankYou!ThankYou!65第二章物流經(jīng)濟(jì)分析的

基本原理及方法第二章物流經(jīng)濟(jì)分析的

基本原理及方法66內(nèi)容物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理1.物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素2.物流經(jīng)濟(jì)分析的基本方法3.內(nèi)容物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理1.物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素2.物流67第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理一.創(chuàng)新原理美籍奧地利經(jīng)濟(jì)學(xué)家熊彼得在《經(jīng)濟(jì)發(fā)展理論》中提出“創(chuàng)新”理論。關(guān)于物流技術(shù)創(chuàng)新應(yīng)強(qiáng)調(diào)以下幾點(diǎn)：（1）物流技術(shù)創(chuàng)新的主體是供應(yīng)鏈上的企業(yè)家。（2）物流技術(shù)創(chuàng)新的核心是將生產(chǎn)要素的新組合應(yīng)用在生產(chǎn)中，應(yīng)用在供應(yīng)鏈的物流環(huán)節(jié)中，所以它是一個(gè)經(jīng)濟(jì)上的概念。（3）科技人員在物流技術(shù)創(chuàng)新中具有關(guān)鍵作用。（4）物流技術(shù)創(chuàng)新的目的是為了獲取超額的潛在利潤。

第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理一.創(chuàng)新原理68第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理二.資金報(bào)酬原理1.貨幣的時(shí)間價(jià)值:指貨幣的擁有者因放棄對(duì)貨幣的使用而根據(jù)其時(shí)間的長短所獲得的報(bào)酬。貨幣的時(shí)間價(jià)值是貨幣所有權(quán)與貨幣使用權(quán)相分離后，貨幣使用者向貨幣所有者支付的一種報(bào)酬或代價(jià)，因而借貸關(guān)系的存在是貨幣時(shí)間價(jià)值產(chǎn)生的前提。貨幣的時(shí)間價(jià)值原理它正確地揭示了在不同時(shí)間點(diǎn)上貨幣之間的換算關(guān)系，以及在一定時(shí)空條件下運(yùn)動(dòng)中的貨幣具有增值的規(guī)律性。

第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理二.資金報(bào)酬原理69第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理二.資金報(bào)酬原理

2.投資回報(bào)率如果資金用于物流項(xiàng)目投資，則可用投資利潤率來衡量對(duì)該物流項(xiàng)目的回報(bào)率.年利潤總額＝該項(xiàng)目年?duì)I運(yùn)收入－年應(yīng)納稅金及附加－年總營運(yùn)成本費(fèi)用第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理二.資金報(bào)酬原理70第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理三.供應(yīng)鏈系統(tǒng)整體最優(yōu)化原理整個(gè)供應(yīng)鏈系統(tǒng)達(dá)到最優(yōu)的目標(biāo)就是供應(yīng)鏈整體最優(yōu)化。在物流經(jīng)濟(jì)管理學(xué)上整體最優(yōu)化的概念就是在一定人力、物力和財(cái)力資源條件下，使供應(yīng)鏈整體經(jīng)濟(jì)效果（如產(chǎn)值、利潤等）達(dá)到最大，并使投入的人力和物力達(dá)到最小的系統(tǒng)科學(xué)方法。第一節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本原理三.供應(yīng)鏈系統(tǒng)整體最優(yōu)化原71第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素一、物流投資1.

物流投資的概念和構(gòu)成概念：一是指特定的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，即為了將來獲得收益或避免風(fēng)險(xiǎn)而進(jìn)行的資金投放活動(dòng)。二是指投放的資金。對(duì)于物流投資而言即是為了保證物流項(xiàng)目投產(chǎn)和生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的正常進(jìn)行而投入的活勞動(dòng)和物化勞動(dòng)價(jià)值的總和，主要由物流固定資產(chǎn)和流動(dòng)資產(chǎn)投資兩部分構(gòu)成。構(gòu)成：物流建設(shè)項(xiàng)目總投資是指物流項(xiàng)目的固定資產(chǎn)投資與流動(dòng)資產(chǎn)投資的總和，如圖2.1所示。

第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素一、物流投資72安裝工程費(fèi)用建筑工程費(fèi)用設(shè)備及工程器具購置費(fèi)用固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅不可預(yù)見費(fèi)建設(shè)期利息其他費(fèi)用現(xiàn)金應(yīng)收及預(yù)付款物流項(xiàng)目總投資物流固定資產(chǎn)投資物流流動(dòng)資產(chǎn)總投資圖2.1物流項(xiàng)目總投資（一）第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素安裝工程費(fèi)用建筑工程費(fèi)用設(shè)備及工程器具購置費(fèi)用固定資產(chǎn)投資方73圖2.2物流項(xiàng)目總投資（二）物流項(xiàng)目總投資基本預(yù)備費(fèi)應(yīng)收及預(yù)付款物流流動(dòng)資產(chǎn)投資現(xiàn)金物流固定資產(chǎn)投資概算投資靜態(tài)投資動(dòng)態(tài)投資建筑工程費(fèi)用安裝工程費(fèi)用設(shè)備工程器具購置費(fèi)其他費(fèi)用建設(shè)期利息固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅物價(jià)上漲預(yù)備費(fèi)匯率變動(dòng)預(yù)備費(fèi)第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素圖2.2物流項(xiàng)目總投資（二）物流項(xiàng)目總投資基本預(yù)備費(fèi)應(yīng)收74第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素2.物流固定資產(chǎn)投資和物流流動(dòng)資產(chǎn)投資的關(guān)系（1）物流固定資產(chǎn)投資的結(jié)果形成勞動(dòng)手段。物流流動(dòng)資產(chǎn)投資的結(jié)果是物流活動(dòng)及服務(wù)過程的實(shí)施。（2）物流固定資產(chǎn)和物流流動(dòng)資產(chǎn)都是物流營運(yùn)過程中不可缺少的生產(chǎn)要素，且固定資產(chǎn)投資必須要有流動(dòng)資產(chǎn)投資的配合。（3）物流固定資產(chǎn)投資從物流項(xiàng)目動(dòng)工上馬到建成交付使用，往往要經(jīng)歷較長的時(shí)間。物流流動(dòng)資產(chǎn)投資，一般時(shí)間短，流動(dòng)資產(chǎn)投資很快就可以回收。（4）物流固定資產(chǎn)價(jià)值的回收依賴于物流流動(dòng)資產(chǎn)的順利周轉(zhuǎn)。因此，物流固定資產(chǎn)投資和物流流動(dòng)資產(chǎn)投資是相互依存、密不可分的。第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素2.物流固定資產(chǎn)投資和物流流75第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素3.物流項(xiàng)目投資估算（1）物流固定資產(chǎn)投資估算:在物流建設(shè)項(xiàng)目決策以前，因此是在資料很不充分的情況下進(jìn)行的，其精度較低。常用的物流固定資產(chǎn)投資估算方法有兩種：①類比估算法。此算法是根據(jù)已建成的與擬建物流項(xiàng)目工藝技術(shù)路線相同的同類物流項(xiàng)目的投資，來估算擬建物流項(xiàng)目投資的方法。常用的有單位營運(yùn)能力法、規(guī)模指數(shù)法和系數(shù)估算法等,具體見下表:第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素3.物流項(xiàng)目投資估算76三種類比估算法單位營運(yùn)能力法式中:X1——類似物流項(xiàng)目的營運(yùn)能力；

X2——擬建物流項(xiàng)目的營運(yùn)能力；

Y1——類似物流項(xiàng)目的投資額；

Y2——擬建物流項(xiàng)目的投資額；

Pf——物價(jià)修正系數(shù)。

規(guī)模指數(shù)法

式中:n——物流設(shè)備能力指數(shù)；

其他字母含義同上。系數(shù)估算法

當(dāng)估算整個(gè)物流建設(shè)項(xiàng)目投資時(shí)，以某個(gè)物流設(shè)施或某項(xiàng)費(fèi)用為基礎(chǔ)，乘以一定的比例系數(shù)，得出其他各項(xiàng)費(fèi)用和總投資，這種方法就稱為系數(shù)估算法。第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素三種類比估算法單位營運(yùn)能力法式中:X1——類似物流項(xiàng)目的營運(yùn)77（1）物流固定資產(chǎn)投資估算:②概算指標(biāo)估算法。詳細(xì)地估算物流項(xiàng)目投資的方法。它把整個(gè)物流建設(shè)項(xiàng)目依次分解為單項(xiàng)工程、單位工程、分部工程和分項(xiàng)工程，并按以下內(nèi)容分別套用有關(guān)概算指標(biāo)和定額編制投資概算，然后在此基礎(chǔ)上再考慮物價(jià)上漲、匯率變動(dòng)等動(dòng)態(tài)投資。物流設(shè)施建筑工程費(fèi)用。物流設(shè)備及工程器具購置費(fèi)用。物流設(shè)備安裝工程費(fèi)。基本預(yù)備費(fèi)。其他費(fèi)用。第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素（1）物流固定資產(chǎn)投資估算:第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素78第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素（2）物流流動(dòng)資產(chǎn)投資估算①類比估算法。類比估算法是一種根據(jù)已運(yùn)營類似項(xiàng)目的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，總結(jié)得出物流流動(dòng)資產(chǎn)投資與其他費(fèi)用之間的一個(gè)比例系數(shù)，來估算擬建物流項(xiàng)目所需流動(dòng)資產(chǎn)投資的方法。這里的其他費(fèi)用可以是物流固定資產(chǎn)投資，也可以是物流營運(yùn)費(fèi)用、物流營運(yùn)收入或產(chǎn)值等。②分項(xiàng)估算。即按物流流動(dòng)資產(chǎn)的構(gòu)成分項(xiàng)估算。

第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素（2）物流流動(dòng)資產(chǎn)投資估算79第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素二、物流成本與費(fèi)用名稱解釋物流會(huì)計(jì)成本是會(huì)計(jì)記錄在公司賬冊(cè)上客觀的、有形的支出，包括營運(yùn)、服務(wù)推廣過程中發(fā)生的原材料、動(dòng)力、工資、租金、廣告、利息等支出。按照我國的財(cái)務(wù)制度，物流總成本費(fèi)用應(yīng)由物流營運(yùn)成本、管理費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用和營銷費(fèi)用等組成。物流機(jī)會(huì)成本指由于將有限資源使用于某種特定的物流項(xiàng)目用途而放棄的其他各種用途的最高收益。機(jī)會(huì)成本源于資源的稀缺性.物流經(jīng)濟(jì)成本指企業(yè)自有的資源，實(shí)際上已經(jīng)投入，但在形式上沒有支付報(bào)酬的那部分成本。物流沉沒成本過去已經(jīng)支出而現(xiàn)在已無法得到補(bǔ)償?shù)某杀尽Ｋ鼘?duì)企業(yè)決策不起作用，主要表現(xiàn)為過去發(fā)生的事情費(fèi)用已經(jīng)支付，事后盡管可能認(rèn)識(shí)到這項(xiàng)決策是不明智的，但今后的任何決策都不能取消這項(xiàng)支出。第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素二、物流成本與費(fèi)用名稱解釋物80第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素名稱解釋物流營運(yùn)成本物流營運(yùn)成本是從物流投資方案本身考察的，是在一定期間（通常為一年）內(nèi)由于提供物流服務(wù)而實(shí)際發(fā)生的現(xiàn)金支出。物流固定成本物流固定成本是指在一定物流量范圍內(nèi)不隨物流量變動(dòng)而變動(dòng)的費(fèi)用，如物流固定資產(chǎn)折舊費(fèi)、管理費(fèi)用等。物流變動(dòng)成本物流變動(dòng)成本是指物流總成本中隨物流量變動(dòng)而變動(dòng)的費(fèi)用，如直接材料費(fèi)用、直接人工費(fèi)用、直接燃料費(fèi)用和動(dòng)力費(fèi)、包裝費(fèi)等。物流邊際成本物流邊際成本是物流企業(yè)或企業(yè)的物流部門多提供一單位物流服務(wù)量所產(chǎn)生的總成本的增加。或者是生產(chǎn)、制造企業(yè)每增加一單位物流量所引起物流總成本的增加量。二、物流成本與費(fèi)用第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素名稱解釋物流營運(yùn)成本811.物流成本的概念

物流成本指物流活動(dòng)中所消耗的物化勞動(dòng)和活勞動(dòng)的貨幣表現(xiàn)。即產(chǎn)品在包裝、運(yùn)輸、儲(chǔ)存、裝卸搬運(yùn)、流通加工、物流信息、物流管理等過程中所耗費(fèi)的人力、物力和財(cái)力的總和以及與存貨有關(guān)的資金占用成本、物品損耗成本、保險(xiǎn)和稅收成本。1.物流成本的概念物流成本指物流活動(dòng)中所消耗的82物流成本項(xiàng)目構(gòu)成按成本項(xiàng)目劃分，物流成本由物流功能成本和存貨相關(guān)成本構(gòu)成。其中物流功能成本包括物流運(yùn)作成本、物流信息成本和物流管理成本，存貨相關(guān)成本包括企業(yè)在物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的與存貨有關(guān)的資金占用成本、物品損耗成本、保險(xiǎn)和稅收成本。

范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別物流成本2.物流成本構(gòu)成物流成本項(xiàng)目構(gòu)成范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別83物流功能成本-物流運(yùn)作成本倉儲(chǔ)成本包裝成本裝卸搬運(yùn)成本流通加工成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成貨物儲(chǔ)存業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括倉儲(chǔ)業(yè)務(wù)人員費(fèi)用，倉儲(chǔ)設(shè)施的折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)、水電費(fèi)、燃料與動(dòng)力消耗等。

一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成貨物包裝業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括包裝業(yè)務(wù)人員費(fèi)用，包裝材料消耗，包裝設(shè)施折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)，包裝技術(shù)設(shè)計(jì)、實(shí)施費(fèi)用以及包裝標(biāo)記的設(shè)計(jì)、印刷等輔助費(fèi)用。

一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成裝卸搬運(yùn)業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括裝卸搬運(yùn)業(yè)務(wù)人員費(fèi)用，裝卸搬運(yùn)設(shè)施折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)、燃料與動(dòng)力消耗等。

一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成貨物流通加工業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括流通加工業(yè)務(wù)人員費(fèi)用，流通加工材料消耗，加工設(shè)施折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)，燃料與動(dòng)力消耗費(fèi)等。

運(yùn)輸成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為完成貨物運(yùn)輸業(yè)務(wù)而發(fā)生的全部費(fèi)用，包括從事貨物運(yùn)輸業(yè)務(wù)的人員費(fèi)用、車輛（包括其他運(yùn)輸工具）的燃料費(fèi)、折舊費(fèi)、維修保養(yǎng)費(fèi)、租賃費(fèi)、養(yǎng)路費(fèi)、過路費(fèi)、年檢費(fèi)、事故損失費(fèi)、相關(guān)稅金等。

物流功能成本-物流運(yùn)作成本倉儲(chǔ)成本包裝成本裝卸搬運(yùn)成本流通加84一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為采集、傳輸、處理物流信息而發(fā)生的全部費(fèi)用，指與訂貨處理、儲(chǔ)存管理、客戶服務(wù)有關(guān)的費(fèi)用，具體包括物流信息人員費(fèi)用，軟硬件折舊費(fèi)、維護(hù)保養(yǎng)費(fèi)、通訊費(fèi)等。

物流功能成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)物流管理部門及物流作業(yè)現(xiàn)場所發(fā)生的管理費(fèi)用，具體包括管理人員費(fèi)用，差旅費(fèi)、辦公費(fèi)、會(huì)議費(fèi)等。物流信息成本物流管理成本物流功能成本-物流信息成本和物流管理成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)為采集、傳輸、處理物流信息而發(fā)生的全部費(fèi)用，85資金占用成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)在物流活動(dòng)過程中負(fù)債融資所發(fā)生的利息支出（顯性成本）和占用內(nèi)部資金所發(fā)生的機(jī)會(huì)成本（隱性成本）。

資金占用成本存貨相關(guān)成本物品消耗成本保險(xiǎn)和稅收成本物品消耗成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)在物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的物品跌價(jià)、損耗、毀損、盤虧等損失。

保險(xiǎn)和稅收成本一定時(shí)期內(nèi)，企業(yè)支付的與存貨相關(guān)的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)費(fèi)以及因購進(jìn)和銷售物品應(yīng)交納的稅金支出。資金占用成本資金占用成本存貨相關(guān)成本物品消耗成本保險(xiǎn)和稅收成86物流成本范圍構(gòu)成指以物流活動(dòng)的范圍作為物流成本計(jì)算對(duì)象，具體包括供應(yīng)物流成本、企業(yè)內(nèi)物流成本、銷售物流成本、回收物流成本以及廢棄物流成本等不同階段所發(fā)生的各項(xiàng)成本支出。

范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別物流成本2.物流成本構(gòu)成供應(yīng)物流成本

指經(jīng)過采購活動(dòng)，將企業(yè)所需原材料（生產(chǎn)資料）從供給者的倉庫運(yùn)回企業(yè)倉庫為止的物流過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

企業(yè)內(nèi)部物流成本

指從原材料進(jìn)入企業(yè)倉庫開始，經(jīng)過出庫、制造形成產(chǎn)品以及產(chǎn)品進(jìn)入成品庫，直到產(chǎn)品從成品庫出庫為止的物流過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

銷售物流成本

指為了進(jìn)行銷售，產(chǎn)品從成品倉庫運(yùn)動(dòng)開始，經(jīng)過流通環(huán)節(jié)的加工制造，直到運(yùn)輸至中間商的倉庫或消費(fèi)者手中的物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

回收物流成本

指退貨、返修物品和周轉(zhuǎn)使用的包裝容器等從需方返回供方的物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

廢棄物流成本

指將經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中失去原有使用價(jià)值的物品，根據(jù)實(shí)際需要進(jìn)行收集、分類、加工、包裝、搬運(yùn)、儲(chǔ)存等，并分送到專門處理場所的物流活動(dòng)過程中所發(fā)生的物流費(fèi)用。

物流成本范圍構(gòu)成范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別87物流成本支付形態(tài)構(gòu)成按物流成本支付形態(tài)劃分，企業(yè)物流總成本由委托物流成本和內(nèi)部物流成本構(gòu)成。其中內(nèi)部物流成本按支付形態(tài)分為材料費(fèi)、人工費(fèi)、維護(hù)費(fèi)、一般經(jīng)費(fèi)和特別經(jīng)費(fèi)。具體內(nèi)容如企業(yè)物流成本支付形態(tài)構(gòu)成如下表所示：

范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目類別物流成本2.物流成本構(gòu)成成本支付形態(tài)內(nèi)容說明企業(yè)內(nèi)部物流成本材料費(fèi)資材費(fèi)、工具費(fèi)、器具費(fèi)等人工費(fèi)工資、福利、獎(jiǎng)金、津貼、補(bǔ)貼、住房公積金等維護(hù)費(fèi)土地、建筑物及各類物流設(shè)施設(shè)備的折舊費(fèi)、維護(hù)維修費(fèi)、租賃費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)、稅金、燃料與動(dòng)力消耗費(fèi)等一般經(jīng)費(fèi)辦公費(fèi)、差旅費(fèi)、會(huì)議費(fèi)、通訊費(fèi)、水電費(fèi)、煤氣費(fèi)等特別經(jīng)費(fèi)存貨資金占用費(fèi)、物品損耗費(fèi)、存貨保險(xiǎn)費(fèi)和稅費(fèi)委托物流成本企業(yè)向外部物流機(jī)構(gòu)所支付的各項(xiàng)費(fèi)用物流成本支付形態(tài)構(gòu)成范圍類別物流成本形態(tài)類別物流成本成本項(xiàng)目88第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素三、物流稅收與稅金1.稅制與稅金概述稅收是國家憑借政治權(quán)力參與國民收入分配和再分配的一種形式，具有強(qiáng)制性、無償性和固定性三大特點(diǎn)。我國目前的工商稅制分為流轉(zhuǎn)稅、資源稅、收益稅、財(cái)產(chǎn)稅、特定行為稅等幾種。2.物流稅收與改革我國物流業(yè)稅收存在的主要問題物流業(yè)稅收的基本原則與目標(biāo)物流稅制改革第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素三、物流稅收與稅金89第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素四、利潤企業(yè)的利潤是企業(yè)的總經(jīng)營收益減去企業(yè)投入的總成本，由于成本有不同的含義，利潤也就有著不同的含義。會(huì)計(jì)利潤是企業(yè)的經(jīng)營收益減去會(huì)計(jì)成本所得到的。按照我國的財(cái)務(wù)制度，會(huì)計(jì)利潤有銷售利潤、利潤總額及稅后利潤等。銷售利潤是銷售收入扣除成本、費(fèi)用和各種流轉(zhuǎn)稅及附加費(fèi)后的余額；利潤總額是企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)實(shí)現(xiàn)盈虧的總額；稅后利潤是企業(yè)利潤總額扣除應(yīng)交所得稅后的利潤。其計(jì)算公式如下：第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素四、利潤90第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素四、利潤銷售利潤=產(chǎn)品銷售凈額-產(chǎn)品銷售成本-產(chǎn)品銷售稅金及附加-銷售費(fèi)用-管理費(fèi)用-財(cái)務(wù)費(fèi)用產(chǎn)品銷售凈額=產(chǎn)品銷售總額-(銷貨退回+銷貨折扣與折讓)利潤總額=銷售利潤+其他業(yè)務(wù)利潤+投資凈收益+營業(yè)外收入-營業(yè)外支出稅后利潤=利潤總額-應(yīng)交所得稅第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素四、利潤91第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素五、經(jīng)濟(jì)效果1.經(jīng)濟(jì)效果的概念將經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中所取得的有效勞動(dòng)成果與勞動(dòng)耗費(fèi)的比較。2.經(jīng)濟(jì)效果表達(dá)式差額表示法:用成果與勞動(dòng)耗費(fèi)之差表示經(jīng)濟(jì)效果大小方法.比值表示法:用成果與勞動(dòng)耗費(fèi)之比表示經(jīng)濟(jì)效果大小方法.差額—比值表示法:用差額表示法與比值表示法相結(jié)合來表示經(jīng)濟(jì)效果大小的方法.3.經(jīng)濟(jì)效果的分類企業(yè)經(jīng)濟(jì)效果和國民經(jīng)濟(jì)效果直接經(jīng)濟(jì)效果和間接經(jīng)濟(jì)效果有形經(jīng)濟(jì)效果和無形經(jīng)濟(jì)效果第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素五、經(jīng)濟(jì)效果92第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素六、社會(huì)影響效果物流項(xiàng)目社會(huì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)，按其衡量方式可分為兩類：用定量化的價(jià)值形式來表示的社會(huì)經(jīng)濟(jì)效果指標(biāo)。用非定量化的定性指標(biāo)來表示的社會(huì)效果評(píng)價(jià)指標(biāo)。按照物流項(xiàng)目產(chǎn)生的社會(huì)效益的擴(kuò)散途徑的不同，可將其分為以下幾個(gè)方面：波及效益開發(fā)效益?zhèn)鬟f效益潛在效益第二節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的基本要素六、社會(huì)影響效果93第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法一、資金時(shí)間價(jià)值及其等值計(jì)算1.資金時(shí)間價(jià)值不同時(shí)間發(fā)生的等額資金在價(jià)值上的差別稱為資金的時(shí)間價(jià)值。2.利息和利率資金在單位時(shí)間內(nèi)產(chǎn)生的增值（利潤或利息）與投入的資金額（本金）之比，簡稱為“利率”或“收益率”，它是衡量資金時(shí)間價(jià)值的相對(duì)尺度，記作i。i越大，表明資金增值越快。利息的計(jì)算有單利計(jì)息和復(fù)利計(jì)息之分。名義利率和實(shí)際利率

第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法一、資金時(shí)間價(jià)值及其等值計(jì)算94

單利法:僅以本金為基數(shù)計(jì)算利息，即不論年限有多長，每年都按原始本金計(jì)息，而已取得的利息不再計(jì)息。例如，設(shè)貸款額（本金）為P，貸款年利率為i，貸款年限為n，本金與利息的和用F表示，則計(jì)算單利的公式推導(dǎo)過程如表2.1所示。由表2.1可知，n年末本利和的單利計(jì)算公式為：

①單利法

單利法:僅以本金為基數(shù)計(jì)算利息，即不論年限有多長，每年都95表2.1

單利法計(jì)算公式的推導(dǎo)過程年份年初欠款年末欠利息年末欠本利和1PP·iP＋P·i＝P(1＋i)2P(1＋i)P·iP(1＋i)＋P·i＝P(1＋2i)3P(1＋2i)P·iP(1＋2i)＋P·i＝P(1＋3i)…………nP[1＋(n－1)i]P·iP[1＋(n－1)i]＋P·i＝P(1＋ni)表2.1單利法計(jì)算公式的推導(dǎo)過程年初欠款年末欠利息年末欠96①單利法例

某人擬從證券市場購買一年前發(fā)行的三年期利率為14%（單利）、到期一次還本付息、面額為100元的國庫券，若此人要求在余下的兩年中獲得12%的年利率（單利），問此人應(yīng)該以多少的價(jià)值買入？解:設(shè)該人以P元買入此國庫券，則P(1＋12%×2)＝100(1＋14%×3)P＝114.52（元）所以，此人若以不高于114.52元的價(jià)格買入此國庫券，就能保證在余下的兩年中獲得12%以上的年利率。單利法雖然考慮了資金的時(shí)間，但對(duì)以前已經(jīng)產(chǎn)生的利息沒有轉(zhuǎn)入計(jì)息基礎(chǔ)而累計(jì)計(jì)息。因此，利用單利法計(jì)算資金的時(shí)間價(jià)值是不完善的。①單利法例某人擬從證券市場購買一年前發(fā)行的三年期利率97②復(fù)利法復(fù)利法:以本金與已計(jì)利息之和為基數(shù)計(jì)算利息，將本期利息轉(zhuǎn)為下期本金，下期再按本利和計(jì)息，即“利滾利”。復(fù)利計(jì)算的本利和公式為：年份年初欠款年末欠利息年末欠本利和1PP·iP·i＝P(1＋i)2P(1＋i)P(1＋i)iP(1＋i)＋P(1＋i)i＝P(1＋i)23P(1＋i)2P(1＋i)2iP(1＋i)2＋P(1＋i)2i＝P(1＋i)3…………nP(1＋i)n－1P(1＋i)n－1iP(1＋i)n－1＋P(1＋i)n－1i＝P(1＋i)n表2.2復(fù)利法計(jì)算公式的推導(dǎo)過程②復(fù)利法復(fù)利法:以本金與已計(jì)利息之和為基數(shù)計(jì)算利息，將本期利98②復(fù)利法例2.2某人以復(fù)利方式借款5000元，年利率為10%，則5年后應(yīng)還款多少元？解所以，該人5年后應(yīng)還款8053元。由于復(fù)利計(jì)息比較符合資金在社會(huì)再生產(chǎn)過程中運(yùn)動(dòng)的實(shí)際狀況，因此在經(jīng)濟(jì)分析中，一般采用復(fù)利計(jì)息。如無特殊標(biāo)注，所采用的計(jì)息方式均為復(fù)利計(jì)息。②復(fù)利法例2.2某人以復(fù)利方式借款5000元，年利99③名義利率和實(shí)際利率在實(shí)際經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，計(jì)息周期有年、半年、季、月、周、日、時(shí)，甚至分、秒等多種情況。當(dāng)利率的時(shí)間單位與計(jì)息期不一致時(shí)，就出現(xiàn)了名義利率和有效利率這兩個(gè)概念。我們將計(jì)息周期內(nèi)實(shí)際發(fā)生的利率稱為計(jì)息周期實(shí)際利率（或有效利率），而將計(jì)息周期實(shí)際利率乘以每年的計(jì)息周期數(shù)得到的利率稱為名義利率。假如按月計(jì)算利息，月利率為1%，這是資金在計(jì)息期內(nèi)所發(fā)生的實(shí)際計(jì)息采用的利率，也稱為月有效利率，通常習(xí)慣上稱為“年利率12%，每月計(jì)息一次”，這個(gè)年利率12%就稱為“名義利率”。有效利率都是指計(jì)息期內(nèi)的利率，當(dāng)計(jì)息期為一年時(shí)，此時(shí)的有效利率稱為年有效利率。當(dāng)計(jì)息期小于一年時(shí)，每一計(jì)息期的有效利率乘以一年中計(jì)息期數(shù)所得到的年利率稱為名義利率。按單利計(jì)息，名義利率與實(shí)際利率是一致的。但是，按復(fù)利計(jì)息，上述“年利率為12%，每月計(jì)息一次”的實(shí)際年利率則不等于名義利率，而是比12%略大的一個(gè)數(shù)。③名義利率和實(shí)際利率在實(shí)際經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，計(jì)息周期有年、半年、季100③名義利率和實(shí)際利率設(shè)名義利率為r，一年中計(jì)息次數(shù)為m，則一個(gè)計(jì)息周期的實(shí)際利率應(yīng)為r/m，一年后本利和為：

按利率定義得年實(shí)際利率i為：

當(dāng)m＝1時(shí)，名義利率等于實(shí)際利率；當(dāng)m＞1時(shí)，實(shí)際利率大于名義利率。當(dāng)m→1時(shí)，即一年當(dāng)中無限多次計(jì)息。稱為連續(xù)復(fù)利計(jì)息。連續(xù)復(fù)利計(jì)息的實(shí)際利率為：

③名義利率和實(shí)際利率設(shè)名義利率為r，一年中計(jì)息次數(shù)為m，則101第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法3.現(xiàn)金流量圖和資金等值計(jì)算（1）現(xiàn)金流量圖。由于資金時(shí)間價(jià)值的存在，使得不同時(shí)間上發(fā)生的貨幣無法直接加以比較。一定量的資金必須賦予相應(yīng)的時(shí)間，才能表達(dá)其確切的量的概念。為了便于對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行經(jīng)濟(jì)分析和對(duì)方案進(jìn)行比較，并反映項(xiàng)目和各方案費(fèi)用、效益的大小及相應(yīng)發(fā)生的時(shí)間，需要用一個(gè)平面坐標(biāo)系來反映項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的全過程?，F(xiàn)金流量圖就是一個(gè)有效工具，現(xiàn)金流量圖的一般形式如圖2.3所示。圖2.3現(xiàn)金流量圖的一般形式第三節(jié)物流經(jīng)濟(jì)分析的具體方法3.現(xiàn)金流量圖和資金等值計(jì)102（2）資金等值的概念資金等值:指在考慮資金時(shí)間價(jià)值因素后，不同時(shí)點(diǎn)上數(shù)額不等的資金在一定利率條件下具有相等的價(jià)值。影響資金等值的三個(gè)因素:①金額大?、谫Y金發(fā)生的時(shí)間③利率資金等值計(jì)算:利用等值概念，將一個(gè)時(shí)點(diǎn)上發(fā)生的資金金額換算成另一時(shí)點(diǎn)的等值金額的過程。