中國(guó)5G通信行業(yè)產(chǎn)業(yè)規(guī)模分布及投融資情況分析

2019年10月31日，中國(guó)正式開(kāi)啟5G商用之路，5G成為助推工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)快速發(fā)展的關(guān)鍵支撐。11月22日，工信部辦公廳印發(fā)《“5G+工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)”512工程推進(jìn)方案》，并明確提出到2022年，“突破一批面向工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)特定需求的5G關(guān)鍵技術(shù)”、“打造5個(gè)產(chǎn)業(yè)公共服務(wù)平臺(tái)”、“內(nèi)網(wǎng)建設(shè)改造覆蓋10個(gè)重點(diǎn)行業(yè)”、“形成至少20大典型工業(yè)應(yīng)用場(chǎng)景”、“培育形成5G與工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)融合疊加、互促共進(jìn)、倍增發(fā)展的創(chuàng)新態(tài)勢(shì)”等目標(biāo)，該《方案》的印發(fā)表示工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)已成為5G發(fā)展的優(yōu)先方向之一，并擁有專屬的推進(jìn)工程。

工信部發(fā)放牌照對(duì)5G滲透率提升作用最為明顯，4G時(shí)代工信部于2013年底對(duì)運(yùn)營(yíng)商發(fā)放牌照，牌照發(fā)放后，4G用戶迅速增多，4G在智能手機(jī)中的普及率呈爆發(fā)式增長(zhǎng)。到2016年底，4G用戶達(dá)到7.7億，滲透率達(dá)59%。預(yù)計(jì)到2020年達(dá)到全網(wǎng)萬(wàn)站規(guī)模，能夠?qū)崿F(xiàn)商用產(chǎn)品規(guī)模部署，預(yù)測(cè)5G牌照于2019年底至2020年初發(fā)放，按照4G滲透率增速，2022年5G用戶滲透率有望達(dá)到60%左右。

《2020-2026年中國(guó)5G通信設(shè)備產(chǎn)業(yè)運(yùn)營(yíng)現(xiàn)狀及發(fā)展前景分析報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示：2020-2025年中國(guó)5G通信產(chǎn)業(yè)將迎來(lái)爆發(fā)式增長(zhǎng)，標(biāo)準(zhǔn)的落地、終端產(chǎn)品更新?lián)Q代以及更加成熟的場(chǎng)景應(yīng)用將給全社會(huì)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)在2025年，中國(guó)5G通信市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到38000億元，5年間年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到30.8%。

5G通信產(chǎn)業(yè)發(fā)展之初，上游基礎(chǔ)器件層面反應(yīng)最為迅速，而初期對(duì)5G場(chǎng)景應(yīng)用的探索也將給下游落腳環(huán)節(jié)帶來(lái)更大的占比；隨著網(wǎng)絡(luò)的不斷健全，設(shè)備、運(yùn)營(yíng)及終端層面共同發(fā)力，在網(wǎng)絡(luò)建設(shè)期間擴(kuò)張份額?？偟膩?lái)看，基礎(chǔ)層面及場(chǎng)景應(yīng)用層面仍是兩大主力環(huán)節(jié)，其它層面則呈現(xiàn)齊頭并進(jìn)的態(tài)勢(shì)。

從5G通信基礎(chǔ)器件層面細(xì)分領(lǐng)域看，光纖光纜及射頻器件占比較大，超過(guò)七成，而光模塊與天線器件體量較小，近5年來(lái)占比保持平穩(wěn)。

從各?。ㄖ陛犑小⒆灾螀^(qū)）分布來(lái)看，北京、廣東、上海、江蘇、浙江擁有的5G通信企業(yè)數(shù)量排名前五，而武漢作為中國(guó)光通信領(lǐng)域的引領(lǐng)者，5G通信產(chǎn)業(yè)發(fā)展較為領(lǐng)先；成都則作為西南地區(qū)通信產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)最好的城市緊隨其后。隨著地理位置逐漸西移，5G通信相關(guān)企業(yè)數(shù)量逐漸減少。

從近三年的投融資案例數(shù)量來(lái)看，5G通信領(lǐng)域投資事件數(shù)量呈現(xiàn)較為平穩(wěn)的態(tài)勢(shì)，近三年投資時(shí)間數(shù)量均在1500件左右。從細(xì)分環(huán)節(jié)來(lái)看，5G通信產(chǎn)業(yè)在基礎(chǔ)器件層面及場(chǎng)景應(yīng)用層面投資事件數(shù)量占比較高，其他產(chǎn)業(yè)鏈層面投資事件較少。2019年，A輪融資數(shù)量達(dá)到40件，同比增長(zhǎng)10件，其他輪次的投融資案例數(shù)量則均出現(xiàn)一定程度的下降。

從近三年的投融資發(fā)生區(qū)域來(lái)看，北京、廣東、上海、江蘇和浙江的投融資案例數(shù)量排在前五位，