2015年證券從業(yè)考試真題及答案2014年證券從業(yè)預(yù)約式考試真題、模擬題盡收其中，千名業(yè)界權(quán)威名師精心解析，精細(xì)化試題分析、完美解析一網(wǎng)打盡！在線做題就選針題庫：/oXVZF1、國際收支一般是一國居民在一定時(shí)期內(nèi)與（）在政治、經(jīng)濟(jì)、軍事、文化及其他往來中所產(chǎn)生的全部交易的系統(tǒng)記錄。

A．外國人

B．外國居民

C．非居民

D．非本國居民

2、（）是指中央銀行通過道義勸告、窗口指導(dǎo)等辦法來間接影響商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)行為的做法。

A．間接信用指導(dǎo)

B．再貼現(xiàn)

C．公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)

D．直接信用控制

3、最近十年來，對(duì)我國中央銀行貨幣供給影響最大的因素是（）。

A．外匯占款

B．信貸規(guī)模

C．央行票據(jù)

D．銀行承兌匯票

4、最早提出對(duì)數(shù)效用函數(shù)及風(fēng)險(xiǎn)分散概念的是（）。

A．丹尼爾?貝努利

B．亞伯拉罕?棣莫弗

C．克里斯蒂安?惠更斯

D．列奧納多?斐波那契

5、我國證券交易所單個(gè)證券的日收盤價(jià)是（）。

A．交易日的最后一筆成交價(jià)格

B．交易日下午l5"00時(shí)產(chǎn)生的成交價(jià)格

C．交易日收盤前的最后一分鐘加權(quán)成交價(jià)

D．最后一筆交易前一分鐘的加權(quán)平均價(jià)

6、市盈率估價(jià)方法中，市場(chǎng)預(yù)期回報(bào)倒數(shù)法得出的結(jié)論是（）。

A．股票持有者預(yù)期的回報(bào)率恰好是本益比的倒數(shù)

B．在有效市場(chǎng)的假設(shè)下，風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)等類似的公司，其股票市盈率也應(yīng)相同

C．可以根據(jù)一些變量的給定值對(duì)市盈率大小進(jìn)行預(yù)測(cè)和分析

D．以上都不正確

7、電視業(yè)的崛起，導(dǎo)致了電影業(yè)的衰退，這是一種（）。

A．絕對(duì)衰退

B．相對(duì)衰退

C．必然衰退

D．偶然衰退

8、按道?瓊斯分類法，大多數(shù)股票被分為（）。

A．制造業(yè)、建筑業(yè)、金融業(yè)三類

B．制造業(yè)、運(yùn)輸業(yè)、公用事業(yè)三類

C．工業(yè)、運(yùn)輸業(yè)、公用事業(yè)三類

D．公用事業(yè)、運(yùn)輸業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)三類

9、某債券半年付息一次，周期性收益率是3％，則實(shí)際年收益率（）。

A．6％

B．6．09％

C．7．02％

D．7％

10、某公司報(bào)酬率是l6％，年增長率為12％，股息為2元，則該公司股票的內(nèi)在價(jià)值是（）元。

A．60

B．56

C．62

D．70從經(jīng)濟(jì)學(xué)、金融學(xué)、財(cái)務(wù)管理學(xué)及投資學(xué)等基本原理推導(dǎo)出來的分析方法是（）。

A．基本分析

B．技術(shù)分析

C．市場(chǎng)分析

D．?dāng)?shù)量分析

12、閱讀以下材料，完成12-16小題。宏遠(yuǎn)基金擁有的股票市值是l5．86億元，債券是2.86億元，另外還有5000萬元的閑置資金。此外，該基金的管理費(fèi)用3000萬元，其他費(fèi)5000元。

該公司的資金凈值是（）億元。

A．17．92

B．18．27

C．19．63

D．28．69

13、宏遠(yuǎn)基金的基金單位數(shù)量是2億，則該基金的單位凈值是（）元。

A．8．96

B．9．14

C．9．82

D．14．35

14、下列說法錯(cuò)誤的一項(xiàng)是（）。

A．具有較高提前贖回可能性的債券具有較高的票面利率，內(nèi)在價(jià)值較低

B．低利率附息債券比高利率附息債券的內(nèi)在價(jià)值要高。

C．流通性好的債券比流通性差的債券具有較高的內(nèi)在價(jià)值

D．信用越低的債券，投資者要求的收益率越高，債券的內(nèi)在價(jià)值就越高

15、在我國下列屬于成長期的行業(yè)是（）。

A．個(gè)人用計(jì)算機(jī)

B．遺傳工程

C．紡織

D．超級(jí)市場(chǎng)

16、閱讀以下材料，完成第{TSE}小題。投資者甲擬購買公司乙發(fā)行的債券，該債券的面值為l00元，票面利率為10％，期限為5年。甲要求的必要收益率為12％。請(qǐng)計(jì)算以下的債券市場(chǎng)價(jià)格。

債券以復(fù)利貼現(xiàn)，每年末付息一次，到期還本()元。

A．105．6

B．92．79

C．91．38

D．99．85

17、債券以單利貼現(xiàn)，每年末付息一次，到期還本()元。

A．105．6

B．91．38

C．92．79

D．99．85

18、債券以復(fù)利計(jì)息，一次還本付息()元。

A．105．6

B．91．38

C．99．85

D．92．97

19、債券以單利計(jì)息單利貼現(xiàn)，一次還本付息()元。

A．105．6

B．99．85

C．93．75

D．92．97

20、債券以單利計(jì)息復(fù)利貼現(xiàn)，一次還本付息()元。

A．105．6

B．85．11

C．92．97

D．93．75債券以單利計(jì)息單利貼現(xiàn)，半年付息，到期還本(假設(shè)半年的周期收益率為l2％)()元。

A．105．6

B．108．51

C．92．97

D．85．11

22、債券以復(fù)利計(jì)息復(fù)利貼現(xiàn)，半年付息，到期還本(假設(shè)半年的周期收益率為l2％)()元。

A．92．97

B．88．7

C．85．65

D．97．86

23、對(duì)于成立時(shí)間不長、利潤也不顯著的創(chuàng)業(yè)板公司，哪種定價(jià)法比較合理（）。

A．市盈率定價(jià)法

B．市凈率定價(jià)法

C．市售率定價(jià)法

D．市值回報(bào)增長比

24、證券公司的自營、受托投資管理、財(cái)務(wù)顧問和投資銀行等業(yè)務(wù)部門的專業(yè)人員在離開原崗位后的（）內(nèi)不得從事面向社會(huì)公眾開展的證券投資咨詢業(yè)務(wù)。

A．3個(gè)月

B．6個(gè)月

C．12個(gè)月

D．18個(gè)月

25、喇叭形是三角形的一種變形，大多出現(xiàn)在頂部，一般預(yù)示著（）。

A．后勢(shì)看跌

B．后勢(shì)看漲

C．加劇震蕩

D．趨勢(shì)不明

26、促進(jìn)產(chǎn)業(yè)技術(shù)進(jìn)步的政策是（）。

A．產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)政策

B．產(chǎn)業(yè)組織政策

C．產(chǎn)業(yè)布局政策

D．產(chǎn)業(yè)技術(shù)政策

27、在評(píng)估證券的投資價(jià)值時(shí)，下列說法不正確的是（）。

A．證券的投資價(jià)值受多方面因素的影響，并隨著這些因素的變化而發(fā)生相應(yīng)的變化

B．債券的投資價(jià)值受市場(chǎng)利率水平的影響，并隨著市場(chǎng)利率的變化而變化

C．影響股票投資價(jià)值的因素包括宏觀經(jīng)濟(jì)、行業(yè)形勢(shì)和公司經(jīng)營管理等

D．投資者在決定投資某種證券前，首先應(yīng)該認(rèn)真評(píng)估該證券的投資價(jià)值，當(dāng)證券處于投資價(jià)值區(qū)域時(shí)，這種投資是不會(huì)失敗的

28、轉(zhuǎn)換貼水的計(jì)算公式是（）。

A．基準(zhǔn)股價(jià)加轉(zhuǎn)換平價(jià)

B．基準(zhǔn)股價(jià)減轉(zhuǎn)換平價(jià)

C．轉(zhuǎn)換平價(jià)加基準(zhǔn)股價(jià)

D．轉(zhuǎn)換平價(jià)減基準(zhǔn)股價(jià)

29、只有在特定情況下才影響債券投資價(jià)值的因素是（）。

A．外匯匯率

B．基礎(chǔ)利率

C．票面利率

D．流動(dòng)性

30、一個(gè)行業(yè)在整個(gè)國民經(jīng)濟(jì)中構(gòu)成支柱產(chǎn)業(yè)地位，往往是處于行業(yè)生命周期的（）階段。

A．幼稚期階段

B．成長期階段

C．成熟期階段

D．衰退期階段31、31、相關(guān)系數(shù)r的數(shù)值范圍的是()。

A．0

B．一1

C．一1≤r≤1

D．-1

32、在《國際標(biāo)準(zhǔn)行業(yè)分類》中，各個(gè)類目都進(jìn)行編碼，各個(gè)中類用（）個(gè)數(shù)字代表。

A．1

B．2

C．3

D．4

33、（）是金融工程的核心內(nèi)容之一。

A．公司理財(cái)

B．金融工具交易

C．融資與投資管理

D．風(fēng)險(xiǎn)管理

34、下列哪家公司不屬于全球項(xiàng)級(jí)三大債券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)?（）

A．標(biāo)準(zhǔn)普爾

B．穆迪公司

C．世界銀行

D．惠譽(yù)國際

35、無論從長期看還是從短期看，（）是影響公司生存、發(fā)展的最基本因素。

A．宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境

B．宏觀政策環(huán)境

C．微觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境

D．微觀的政策環(huán)境

36、政府投資的資金來源是（）。

A．國家資金

B．世界銀行貸款

C．財(cái)政資金

D．銀行信貸資金

37、從幼稚期進(jìn)入成長期，行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和收益的變化是（）。

A．由低風(fēng)險(xiǎn)、低收益邁入高風(fēng)險(xiǎn)、低收益

B．由低風(fēng)險(xiǎn)、低收益邁入低風(fēng)險(xiǎn)、高收益

C．由高風(fēng)險(xiǎn)、低收益邁入低風(fēng)險(xiǎn)、高收益

D．由高風(fēng)險(xiǎn)、低收益邁入高風(fēng)險(xiǎn)、高收益

38、道?瓊斯工業(yè)指數(shù)股票取自工業(yè)部門的（）家公司。

A．15

B．30

C．60

D．100

39、反映宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行景氣程度的主要指標(biāo)是（）。

A．CPI

B．PPI

C．PMI

D．RPI

40、當(dāng)政府傾向于實(shí)施較為寬松的貨幣政策時(shí)，中央銀行就會(huì)大量購進(jìn)有價(jià)證券，從而使市場(chǎng)上（），生產(chǎn)擴(kuò)張，利潤增加，這又會(huì)推動(dòng)股票價(jià)格上漲。

A．利率下調(diào)，資金成本降低，從而企業(yè)和個(gè)人的投資和消費(fèi)熱情高漲

B．利率上升，資金成本降低，從而企業(yè)和個(gè)人的投資和消費(fèi)熱情高漲

C．利率下調(diào)，資金成本增加，從而企業(yè)和個(gè)人的投資和消費(fèi)熱情高漲

D．利率上升，資金成本降低，從而企業(yè)和個(gè)人的投資和消費(fèi)熱情降低基準(zhǔn)利率是（）。

A．再貼現(xiàn)率和同業(yè)拆借利率

B．存款利率、國債利率、回購利率、同業(yè)拆借利率

C．存款利率、貸款利率、國債利率、同業(yè)拆借利率

D．存款利率、貸款利率、國債利率、回購利率、同業(yè)拆借利率

42、國內(nèi)生產(chǎn)總值是指一個(gè)國家(或地區(qū))（）在一定時(shí)期內(nèi)(一般按年計(jì))生產(chǎn)活動(dòng)的最終結(jié)果。

A．所有常住居民

B．本國公民

C．常住居民但不包括外國人

D．國內(nèi)居民

43、

MACD指標(biāo)出現(xiàn)頂背離時(shí)應(yīng)（）。

A．買入

B．觀望

C．賣出

D．無參考價(jià)值

44、私人家庭的金融資產(chǎn)包括（）等在內(nèi)。

A．儲(chǔ)蓄存款、股票、債券、投資基金和人壽保險(xiǎn)權(quán)利

B．現(xiàn)款、股票、債券、投資基金和人壽保險(xiǎn)權(quán)利

C．現(xiàn)款、儲(chǔ)蓄存款、投資基金和人壽保險(xiǎn)權(quán)利

D．現(xiàn)款、儲(chǔ)蓄存款、股票、債券、投資基金和人壽保險(xiǎn)權(quán)利

45、初級(jí)產(chǎn)品的市場(chǎng)一般屬于（）型的行業(yè)類型。

A．完全競(jìng)爭(zhēng)

B．不完全

C．寡頭壟斷

D．完全壟斷

46、關(guān)于行業(yè)增長率和經(jīng)濟(jì)增長率之間關(guān)系的論述，不正確的是()。

A．周期性行業(yè)的銷售額隨國民經(jīng)濟(jì)繁榮而逐年同步增長，在國民經(jīng)濟(jì)衰退階段也同步下降

B．如果在大多數(shù)年份中該行業(yè)的年增長率都高于國民經(jīng)濟(jì)綜合指標(biāo)的年增長率，說明這一行業(yè)是增長型行業(yè)

C．如果行業(yè)年增長率與國內(nèi)生產(chǎn)總值的年增長率持平甚至相對(duì)較低，則說明這一行業(yè)是防御型行業(yè)

D．防御型行業(yè)的增長率往往在國民經(jīng)濟(jì)不景氣的時(shí)候表現(xiàn)較好

47、某公司原有股份數(shù)量是5000萬元，現(xiàn)公司決定實(shí)施股票分割，即實(shí)施股分兩股的政策，則下列說法錯(cuò)誤的是（）。

A．公司的股票可能會(huì)上升

B．投資者可以預(yù)期更多的股利

C．投資者可以預(yù)期更多的收益

D．公司的凈資產(chǎn)增加

48、在計(jì)算優(yōu)先股的價(jià)值時(shí)，最適用股票定價(jià)模型的是（）。

A．零增長模型

B．不變?cè)鲩L模型

C．可變?cè)鲩L模型

D．二元增長模型

49、對(duì)期限結(jié)構(gòu)形成影響最大的理論是（）。

A．市場(chǎng)流動(dòng)偏好理論

B．市場(chǎng)噪音理論

C．市場(chǎng)預(yù)期理論

D．市場(chǎng)分割理論

50、耐用品制造業(yè)屬于（）。

A．增長型行業(yè)

B．周期型行業(yè)

C．防守型行業(yè)

D．衰退型行業(yè)由于證券價(jià)格變化的趨勢(shì)是有方向的，因而可以用直線將這種趨勢(shì)表示出來，這樣的直線稱為（）。

A．壓力線

B．支撐線

C．趨勢(shì)線

D．軌道線

52、同業(yè)拆借利率指銀行同業(yè)之間的（）。

A．短期資金借貸利率

B．長期資金借貸利率

C．短期資金利率

D．長期資金利率

53、下列哪一項(xiàng)不是財(cái)政政策的手段?（）

A．國家預(yù)算

B．稅收

C．發(fā)行國債

D．利率

54、長期資本是指合同規(guī)定償還期超過（）年的資本或未定償還期的資本。

A．3

B．2

C．半

D．1

55、我國現(xiàn)行貨幣統(tǒng)計(jì)制度將貨幣供應(yīng)量劃分為三個(gè)層次，其中流通中現(xiàn)金是指（）。

A．各個(gè)單位的庫存現(xiàn)金和居民的手持現(xiàn)金之和

B．銀行體系以外各個(gè)單位的庫存現(xiàn)金

C．金融體系以外各個(gè)單位的庫存現(xiàn)金

D．銀行體系以外各個(gè)單位的庫存現(xiàn)金和居民的手持現(xiàn)金之和

56、某一行業(yè)的特征如下，企業(yè)的利潤由于一定程度的壟斷達(dá)到了很高的水平，競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)比較穩(wěn)定，新企業(yè)難以進(jìn)入。那么這一行業(yè)最有可能處于生命周期的（）。

A．幼稚期

B．成長期

C．成熟期

D．衰退期

57、溫和的通貨膨脹是指年通脹率低于（）的通貨膨脹。

A．5％

B．11％

C．10％

D．7％

58、

下列哪種證券一般不進(jìn)入證券交易所流通買賣?（）

A．普通股票

B．債券

C．封閉式基金

D．開放式基金

59、作為一種國際慣例，靜默期制度在美國規(guī)定第一次和第二次公開發(fā)行證券時(shí)，擔(dān)任上市公司公開發(fā)行證券管理者或合作者的券商，其分析師不得分別在（）和（）日內(nèi)發(fā)布關(guān)于該上市公司的研究報(bào)告。

A．40，10

B．40，25

C．25，l0

D．40，25

60、股票投資價(jià)值被低估的情形是（）。

A．凈現(xiàn)值等于零

B．凈現(xiàn)值小于零

C．凈現(xiàn)值大于零

D．以上都不正確61、反映證券組合期望收益水平和風(fēng)險(xiǎn)水平之間均衡關(guān)系的模型包括：（）。

A．證券市場(chǎng)線方程

B．證券特征線方程

C．資本市場(chǎng)線方程

D．套利定價(jià)方程

62、

（）是將原有股份均等地拆成若干較小的股份。

A．拆股

B．增資和減資

C．拆細(xì)

D．股份分割

63、主權(quán)債務(wù)危機(jī)的預(yù)警指標(biāo)主要有：（）。

A．國債負(fù)擔(dān)率

B．財(cái)政赤字率

C．債務(wù)依存度

D．外債依存度

64、證券分析師是指廣泛地為證券投資決策過程提供服務(wù)的專業(yè)人士的總稱，包括（）。

A．證券投資顧問

B．企業(yè)戰(zhàn)略分析師

C．投資組合管理人

D．基金管理人

65、產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新包括（）。

A．思維創(chuàng)新

B．營銷創(chuàng)新

C．過程創(chuàng)新

D．技術(shù)創(chuàng)新

66、行業(yè)興衰的過程，伴隨著資本的（）。

A．形成

B．集中

C．大規(guī)模聚集

D．分散

67、不能被共同偏好規(guī)則區(qū)分優(yōu)劣的組合有（）

A．

B．

C．

D．

68、下列關(guān)于市場(chǎng)預(yù)期理論的