2012年證券從業(yè)資格考試-證券投資基金精編模擬題總共160題共100分一、單選題（共60題,共30分）1.為了進一步保障基金信息質(zhì)量，法規(guī)規(guī)定，基金年度報告應(yīng)當(dāng)經(jīng)（）獨立董事簽字同意。[2009年9月真題]（0.5分）A.1/3以上B.2/3以上C.1/2以上D.全部.標(biāo)準(zhǔn)答案：B2.以下不屬于資產(chǎn)保管內(nèi)部控制范圍的是（）。（0.5分）A.基金托管人必須將基金資產(chǎn)與自有資產(chǎn)、不同基金的資產(chǎn)嚴格分開B.托管人不得自行運用、處分、分配基金的任何資產(chǎn)C.基金托管人應(yīng)實行嚴格的崗位分離制度D.基金托管人應(yīng)安全保管與基金資產(chǎn)有關(guān)的重大合同和實物券憑證.標(biāo)準(zhǔn)答案：C3.套利定價理論的創(chuàng)始人是（）。（0.5分）A.馬柯威茨B.威廉C.林特D.史蒂夫·羅斯.標(biāo)準(zhǔn)答案：D4.威廉·夏普、約翰·林特耐（JohnLintner）和簡·摩辛（JanMossin）分別于1964年、1965年和1966年提出了著名的（）。（0.5分）A.資本資產(chǎn)定價模型B.套利定價模型C.期權(quán)定價模型D.有效市場理論.標(biāo)準(zhǔn)答案：A5.下列關(guān)于基金市場營銷的說法，錯誤的是（）。[2010年3月真題]（0.5分）A.基金的市場營銷不同于有形產(chǎn)品營銷B.基金的市場營銷不是簡單地等同于推銷C.基金市場營銷的意義體現(xiàn)于基金募集階段D.制度化、規(guī)范化的客戶服務(wù)是基金市場營銷的重要組成部分.標(biāo)準(zhǔn)答案：C6.我國《證券投資基金法》規(guī)定，基金托管人由依法設(shè)立并取得基金托管資格的（）擔(dān)任。（0.5分）A.信托投資公司B.政策性銀行C.商業(yè)銀行D.保險公司.標(biāo)準(zhǔn)答案：C7.簡單型消極投資策略一般是在確定了恰當(dāng)?shù)墓善蓖顿Y組合之后，在（）年的持有期內(nèi)不再發(fā)生積極的股票買入或賣出行為，而進出場時機也不是投資者關(guān)注的重點。（0.5分）A.3～5B.1～2C.1～3D.2～3.標(biāo)準(zhǔn)答案：A8.在以期望收益率為縱坐標(biāo)、標(biāo)準(zhǔn)差為橫坐標(biāo)的坐標(biāo)系中，由風(fēng)險證券A和風(fēng)險證券B構(gòu)建的證券組合一定位于（）。[2010年3月真題]（0.5分）A.連接A和B的直線上B.A和B的組合線的延長線上C.連接A和B的直線或者某一彎曲的曲線上D.連接A和B的直線或任一彎曲的曲線上.標(biāo)準(zhǔn)答案：C9.在每一風(fēng)險水平上能夠取得（）收益的投資組合的集合，即構(gòu)成有效市場前沿。[2009年9月真題]（0.5分）A.最高B.最低C.平均D.預(yù)期.標(biāo)準(zhǔn)答案：A10.為安全保管基金資產(chǎn)，基金管理公司在托管銀行內(nèi)部以（）的名義開立銀行存款賬戶即資金賬戶。[2010年3月真題]（0.5分）A.基金B(yǎng).基金托管人C.管理人和托管人聯(lián)名的方式D.基金管理人.標(biāo)準(zhǔn)答案：A11.某投資組合的平均收益率為14%，收益率標(biāo)準(zhǔn)差為21%，值為1.15，若無風(fēng)險利率為6%，由該投資組合的夏普指數(shù)為（）。[2010年10月真題]（0.5分）A.0.21B.0.07C.0.13D.0.38.標(biāo)準(zhǔn)答案：D12.當(dāng)代表基金份額（）以上的基金份額持有人就同一事項要求召開持有人大會，而管理人和托管人都不召集的時候，持有人有權(quán)自行召集。[2009年5月真題]（0.5分）A.5%B.8%C.10%D.20%.標(biāo)準(zhǔn)答案：C13.道氏理論的核心思想是（）。[2009年5月真題]（0.5分）A.市場價格指數(shù)可以解釋和反映市場的大部分行為B.市場波動具有3種趨勢C.交易量在確定趨勢中的作用D.收盤價是最重要的價格.標(biāo)準(zhǔn)答案：A14.下列費用不屬于基金交易費的是（）。（0.5分）A.過戶費B.交易傭金C.印花稅D.上市年費.標(biāo)準(zhǔn)答案：D15.事先確定發(fā)行總額和存續(xù)期限，在存續(xù)期內(nèi)基金單位總數(shù)不變，基金上市后投資者可以通過證券市場買賣的一種基金類型是（）。（0.5分）A.開放式基金B(yǎng).封閉式基金C.公司型基金D.契約型基金.標(biāo)準(zhǔn)答案：B16.基金管理公司的主要股東是指出資額占基金管理公司注冊資本的比例最高且不低于（）的股東。（0.5分）A.20%B.25%C.33%D.50%.標(biāo)準(zhǔn)答案：B17.在日常運作中，目前我國基金管理公司按照（）的規(guī)定管理基金資產(chǎn)。[2010年3月真題]（0.5分）A.基金合同B.發(fā)起人協(xié)議C.基金托管協(xié)議D.公司章程.標(biāo)準(zhǔn)答案：A18.有關(guān)研究顯示，資產(chǎn)配置對投資組合業(yè)績的貢獻率達到（）。[2010年5月真題]（0.5分）A.70%～90%B.40～70%C.90%以上D.20%～40%.標(biāo)準(zhǔn)答案：C19.在我國，對（）從證券市場中取得的收入，包括買賣股票、債券的差價收入、股票的股息、紅利收入，債券的利息收入及其他收入，暫不征收企業(yè)所得稅。[2010年10月真題]（0.5分）A.非銀行金融機構(gòu)B.企業(yè)C.基金D.基金管理公司.標(biāo)準(zhǔn)答案：C20.在交易所上市的封閉式基金刊登臨時報告書，必須經(jīng)（）核準(zhǔn)。[2009年9月真題]（0.5分）A.基金持有人大會B.證券交易所C.基金托管人D.中國證券登記結(jié)算公司.標(biāo)準(zhǔn)答案：B21.基金登記過程實際上是（）通過登記系統(tǒng)對基金投資者所投資基金份額及其變動的確認、記賬的過程。[2010年5月真題]（0.5分）A.登記機構(gòu)B.交易所C.基金托管人D.基金管理人.標(biāo)準(zhǔn)答案：A22.以下不屬于前臺業(yè)務(wù)系統(tǒng)中提供投資資訊功能的是（）。（0.5分）A.基金基礎(chǔ)知識B.基金相關(guān)法律法規(guī)C.基金產(chǎn)品信息D.基金投資人信息查詢.標(biāo)準(zhǔn)答案：D23.（）反映了市場的利率期限結(jié)構(gòu)，對于收益率曲線不同形狀的解釋產(chǎn)生了不同的期限結(jié)構(gòu)理論。（0.5分）A.收益風(fēng)險曲線B.風(fēng)險曲線C.收益曲線D.收益率曲線.標(biāo)準(zhǔn)答案：D24.為了實現(xiàn)決策人與執(zhí)行人的分離，防止基金經(jīng)理決策的隨意性與道德風(fēng)險，投資交易的實現(xiàn)應(yīng)該做到（）。[2010年5月真題]（0.5分）A.基金經(jīng)理下達的投資指令應(yīng)經(jīng)風(fēng)控部門的審核，確認其合法合規(guī)與完整后才可執(zhí)行B.基金經(jīng)理直接向交易員下達投資指令，交易員才可執(zhí)行交易C.基金經(jīng)理可直接進行交易，從而提高效率D.基金經(jīng)理下達的個股投資指令須征得研究員的認可.標(biāo)準(zhǔn)答案：A25.證券市場線表明，在市場均衡條件下，證券（或組合）的收益由兩部分組成，一部分是無風(fēng)險受益，另一部分是（）。（0.5分）A.對總風(fēng)險的補償B.對放棄即期消費的補償C.對系統(tǒng)風(fēng)險的補償D.對非系統(tǒng)風(fēng)險的補償.標(biāo)準(zhǔn)答案：C26.已知兩種股票A、B的貝塔系數(shù)分別為0.75、1.10，某投資者對兩種股票投資的比例分別為40%和60%，則該證券組合的貝塔系數(shù)為（）。[2009年9月真題]（0.5分）A.0.96B.1.85C.0.025D.0.096.標(biāo)準(zhǔn)答案：A27.（）的主要任務(wù)是使客戶在需要的時間和地點獲得產(chǎn)品。（0.5分）A.促銷B.渠道C.代銷D.包銷.標(biāo)準(zhǔn)答案：B28.某票面利率為9%的10年期債券，應(yīng)當(dāng)計收益率為10.20%時，其價格為85.2305元，當(dāng)應(yīng)計收益率為10.30%時，其價格為84.0304元，則該債券的基點價格值為（）元。[2010年10月真題]（0.5分）A.0.1200B.0.6000C.0.0600D.1.2001.標(biāo)準(zhǔn)答案：D29.與私募基金相比，公募基金具有的特點是（）。[2010年10月真題]（0.5分）A.投資活動所受到的限制和約束少B.投資風(fēng)險較高C.基金募集對象不固定D.采取非公開方式發(fā)售.標(biāo)準(zhǔn)答案：C30.假設(shè)某基金的投資政策規(guī)定基金在股票、債券、現(xiàn)金上的正常投資比例分別是80%、15%、5%，但基金季初在股票、債券、現(xiàn)金上的實際投資比例分別是70%、20%、10%，股票指數(shù)、債券指數(shù)、銀行存款利率當(dāng)季度的收益率分別是10%、4%、l%，那么資產(chǎn)配置貢獻為（）。（0.5分）A.－0.5%B.－0.75%C.0.5%D.0.75%.標(biāo)準(zhǔn)答案：B31.某股票的120日平均價格為10元，當(dāng)日開盤價12.5元，收盤價為12.7元，其120日乖離率是（）。（0.5分）A.30%B.25%C.5%D.27%.標(biāo)準(zhǔn)答案：D32.（）是能夠全面反映基金在一定時期內(nèi)經(jīng)營成果的指標(biāo)。（0.5分）A.本期利潤B.本期已實現(xiàn)收益C.期末可供分配利潤D.未分配利潤.標(biāo)準(zhǔn)答案：A33.ETF在二級市場交易時申報價格最小變動單位為（）。[2009年9月真題]（0.5分）A.0.0001元B.0.001元C.0.1元D.0.01元.標(biāo)準(zhǔn)答案：B34.以下關(guān)于我國開放式基金贖回的說法中，不正確的是（）。[2010年3月真題]（0.5分）A.采取未知價法B.采取份額贖回的方式C.必須以金額贖回方式進行D.贖回申請必須在交易所交易日下午3點之前提出.標(biāo)準(zhǔn)答案：C35.基金管理公司必須以（）為會計核算主體。[2009年9月真題]（0.5分）A.所管理的不同基金類別B.所管理的每只基金C.基金管理公司D.所管理的全部基金總體.標(biāo)準(zhǔn)答案：B36.（）是指通過科學(xué)的內(nèi)部控制制度與方法，建立合理的內(nèi)部控制程序，確保內(nèi)部控制制度的有效執(zhí)行。（0.5分）A.健全性原則B.有效性原則C.獨立性原則D.審慎性原則.標(biāo)準(zhǔn)答案：B37.不承擔(dān)任何市場利率風(fēng)險的策略是（）。（0.5分）A.指數(shù)化策略B.滿足單一負債要求的投資組合免疫策略C.多重負債下的組合免疫策略D.多重負債下的現(xiàn)金流匹配策略.標(biāo)準(zhǔn)答案：D38.按照（），在一個有效的市場中，“市場投資組合”為每單位風(fēng)險提供了最大的收益。（0.5分）A.CAPMB.組合管理理論C.APTD.多因素模型.標(biāo)準(zhǔn)答案：A39.在內(nèi)部控制的主要內(nèi)容中，不屬于投資管理業(yè)務(wù)控制的是（）。[2010年5月真題]（0.5分）A.明確揭示研究業(yè)務(wù)和投資決策業(yè)務(wù)可能存在風(fēng)險并采取控制措施B.按照投資管理業(yè)務(wù)的性質(zhì)和特點嚴格制定各項管理制度C.明確揭示交易業(yè)務(wù)中可能存在的風(fēng)險并采取控制措施D.嚴格制定信息系統(tǒng)的管理制度.標(biāo)準(zhǔn)答案：D40.單只基金在任何交易日買入權(quán)證的總金額不得超過上一交易日基金資產(chǎn)凈值的（）。（0.5分）A.3‰B.5‰C.8‰D.10‰.標(biāo)準(zhǔn)答案：B41.（）是基金產(chǎn)品的募集者和基金的管理者，其最主要職責(zé)就是按照基金合同的約定，負責(zé)基金資產(chǎn)的投資運作，在風(fēng)險控制的基礎(chǔ)上為基金投資者爭取最大的投資收益。（0.5分）A.基金份額持有人B.基金管理人C.基金托管D.基金注冊登記機構(gòu).標(biāo)準(zhǔn)答案：B42.下列不屬于基金市場營銷特殊性的是（）。[2009年9月真題]（0.5分）A.專業(yè)性B.持續(xù)性C.服務(wù)性D.一次性.標(biāo)準(zhǔn)答案：43.基金監(jiān)管工作的首要目標(biāo)是（）。（0.5分）A.保護投資者利益B.保證市場的公平、效率和透明C.降低系統(tǒng)風(fēng)險D.推動基金業(yè)的發(fā)展.標(biāo)準(zhǔn)答案：A44.國際上，開放式基金的銷售主要分為直銷和（）兩種方式。（0.5分）A.分銷B.承購包銷C.余額包銷D.代銷.標(biāo)準(zhǔn)答案：D45.封閉式基金的基金份額上市交易應(yīng)符合規(guī)定的條件，但下列（）不是必要條件。[2009年9月真題]（0.5分）A.基金的募集符合《證券投資基金法》的規(guī)定B.基金合同期限為5年以上C.基金募集金額不低于2億元人民幣D.基金份額持有人不少于200人.標(biāo)準(zhǔn)答案：D46.貨幣市場基金每萬份基金當(dāng)日凈收益的計算方法為（）。[2009年9月真題]（0.5分）A.（當(dāng)日基金債券收益/當(dāng)日基金發(fā)行在外的總份額）×10000B.（當(dāng)日基金凈收益/當(dāng)日基金發(fā)行在外的總份額）×10000C.（最近7日收益折算的年資產(chǎn)收益率/當(dāng)日基金發(fā)行在外的總份額）×10000D.（當(dāng)日基金總收益/當(dāng)日基金發(fā)行在外的總份額）×10000.標(biāo)準(zhǔn)答案：B47.基金管理公司投資研究的落腳點是（）。[2010年3月真題]（0.5分）A.客觀經(jīng)濟研究B.投資策略研究C.行業(yè)成長性判斷D.個股投資價值判斷.標(biāo)準(zhǔn)答案：D48.對個人投資者從基金分配中獲得的股票股利收入以及企業(yè)債券利息收入，由上市公司和發(fā)行債券的企業(yè)在向基金派發(fā)股息、紅利、利息時，代扣代繳（）的個人所得稅。（0.5分）A.10%B.20%C.30%D.40%.標(biāo)準(zhǔn)答案：B49.已知某基金的平均收益率為12%，將其標(biāo)準(zhǔn)差調(diào)整到與市場指數(shù)標(biāo)準(zhǔn)差相同水平時的收益率為10%，市場平均收益率為7%，則該基金的M2測度等于（）。[2010年5月真題]（0.5分）A.4%B.3%C.5%D.2%.標(biāo)準(zhǔn)答案：B50.特雷諾指數(shù)以（）作為基金風(fēng)險的度量。（0.5分）A.方差B.貝塔值C.標(biāo)準(zhǔn)差D.波動率.標(biāo)準(zhǔn)答案：B51.下列說法不符合基金宣傳的內(nèi)容規(guī)定的是（）。（0.5分）A.不得有虛假記載B.不得有誤導(dǎo)性陳述C.只要能夠履行承諾，可以向投資人承諾最低收益D.引用的數(shù)據(jù)和統(tǒng)計資料應(yīng)當(dāng)真實、準(zhǔn)確，并注明出處.標(biāo)準(zhǔn)答案：C52.我國基金資產(chǎn)估值的責(zé)任人是（）。（0.5分）A.基金管理人B.基金托管人C.基金份額持有人D.基金注冊登記機構(gòu).標(biāo)準(zhǔn)答案：A53.QDII基金在____募集資金，在____進行投資，托管業(yè)務(wù)的責(zé)任由____承擔(dān)。()（0.5分）A.境外；境外；境外托管人B.境外；境內(nèi)；境內(nèi)托管人C.境內(nèi)；境內(nèi)；境外托管人D.境內(nèi)；境外；境內(nèi)托管人.標(biāo)準(zhǔn)答案：D54.投資者提交基金認購申請后，一般可于（）日后到辦理認購的網(wǎng)點查詢認購申請的受理情況。[2010年5月真題]（0.5分）A.T－2B.T＋2C.T＋3D.T.標(biāo)準(zhǔn)答案：B55.有效市場理論下的“有效”的含義是（）。（0.5分）A.信息有效B.帕累托有效C.有效組合D.具有較高收益率.標(biāo)準(zhǔn)答案：A56.基金托管協(xié)議是明確基金管理人與（）各自職責(zé)及相關(guān)業(yè)務(wù)內(nèi)容的協(xié)議。[2010年5月真題]（0.5分）A.基金注冊登記機構(gòu)B.基金托管人C.基金份額持有人D.基金銷售代理人.標(biāo)準(zhǔn)答案：B57.不同范圍資產(chǎn)配置在時間跨度上往往不同，一般而言，股票、債券資產(chǎn)配置的期限為（）。[2010年10月真題]（0.5分）A.一個月B.半年C.三年D.五年.標(biāo)準(zhǔn)答案：B58.在以下幾種基金中，管理費率最低的是（）。（0.5分）A.貨幣基金B(yǎng).股票基金C.債券基金D.認股權(quán)證基金.標(biāo)準(zhǔn)答案：A59.預(yù)期理論假定對未來短期利率的預(yù)期可能影響（）。（0.5分）A.遠期利率B.即期利率C.平均利率D.中短期平均利率.標(biāo)準(zhǔn)答案：A60.封閉式基金的認購價格為（）元。（0.5分）A.1.00B.1.01C.1.02D.1.03.標(biāo)準(zhǔn)答案：B二、多選題（共40題,共40分）1.基準(zhǔn)組合是（）的組合。（1分）A.可投資的B.未經(jīng)管理的C.具有相同風(fēng)格的D.經(jīng)過管理的.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C2.基金管理公司內(nèi)部控制包括（）兩個方面。（1分）A.內(nèi)部控制程序B.內(nèi)部控制機制C.內(nèi)部控制制度D.內(nèi)部控制模式.標(biāo)準(zhǔn)答案：B,C3.買入并持有策略、恒定混合策略和投資組合保險策略不同的特征主要表現(xiàn)在（）。（1分）A.支付模式B.收益情況C.有利的市場環(huán)境D.對流動性的要求.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D4.督察長的主要職責(zé)包括（）。（1分）A.重點關(guān)注基金銷售、投資、信息披露、運營等各環(huán)節(jié)是否符合法律法規(guī)規(guī)定和基金合同約定B.對基金管理公司推出新產(chǎn)品、開展新業(yè)務(wù)的合法、合規(guī)性問題提出意見C.指導(dǎo)、督促公司妥善處理投資人的重大投訴，保護投資人的合法權(quán)益D.定期或者不定期向基金管理公司的全體董事報送工作報告.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D5.基準(zhǔn)比較法在實際應(yīng)用中存在的問題有（）。（1分）A.要從市場上已有的指數(shù)中選出一個與基金投資風(fēng)格完全對應(yīng)的指數(shù)非常困難B.基金經(jīng)理常有與基準(zhǔn)組合比賽的念頭C.基準(zhǔn)指數(shù)的風(fēng)格可能由于其中股票性質(zhì)的變化而發(fā)生變化D.公開的市場指數(shù)并不包含現(xiàn)金余額.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D6.開放式基金份額的認購?fù)ǔ２捎玫氖召M模式包括（）。（1分）A.前端收費模式B.網(wǎng)上收費模式C.后端收費模式D.網(wǎng)下收費模式.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,C7.以下屬于積極的債券投資組合管理策略的有（）。（1分）A.水平分析B.債券互換C.多重負債下的現(xiàn)金流量匹配策略D.應(yīng)急免疫.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,D8.通過強制性信息披露，迫使隱藏的信息得以及時和充分的公開，可以消除（）。（1分）A.逆向選擇B.道德風(fēng)險C.基金投資風(fēng)險D.基金價格波動性E.基金折價現(xiàn)象.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B9.基金管理公司應(yīng)當(dāng)確?；鹦麄魍平椴牧蟽?nèi)容真實、準(zhǔn)確，并符合下列（）規(guī)定。[2009年9月真題]（1分）A.銷售機構(gòu)應(yīng)向中國證監(jiān)會報送宣傳推介材料的形式和用途說明等材料B.基金的銷售宣傳內(nèi)容必須有明確的風(fēng)險提示和警示文字C.不得使用“凈值歸一”等表述D.基金公司可通過大比例分紅等營銷手段來降低基金份額凈值以吸引投資人.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C10.股票基金財務(wù)會計報表分析包括以下選項中的（）。[2009年9月真題]（1分）A.基金投資風(fēng)格分析B.基金盈利能力分析C.基金持倉結(jié)構(gòu)分析D.基金分紅能力分析.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D11.證券組合管理的意義在于（）。（1分）A.達到在保證預(yù)定收益的前提下使投資風(fēng)險最小B.達到在控制風(fēng)險的前提下使投資收益最大化的目標(biāo)C.避免投資過程的隨意性D.采用適當(dāng)?shù)姆椒ㄟx擇多種證券作為投資對象.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D12.對未上市的股票進行估值，有（）兩種情況。（1分）A.對于配股、增發(fā)，按估值日在證交所掛牌的同一股票的市價估值B.對于首次公開發(fā)行的股票，按估值日在證交所掛牌的同一股票的市價估值C.對于配股、增發(fā)，按成本估值D.對于首次公開發(fā)行的股票，按成本估值.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,D13.使用投資組合內(nèi)部收益率的方法來衡量債券投資組合收益率，需要滿足的假設(shè)條件有（）。[2010年10月真題]（1分）A.投資人持有該債券投資組合直至組合中期限最長的債券到期B.投資人持有該債券投資組合直至組合中期限最短的債券到期C.現(xiàn)金流能夠按債券的票面利率進行再投資D.現(xiàn)金流能夠按計算出的內(nèi)部收益率進行再投資.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,D14.根據(jù)我國的實踐，基金管理公司中的非常設(shè)機構(gòu)主要包括（）。[2009年9月真題]（1分）A.交易部B.風(fēng)險控制委員會C.投資決策委員會D.監(jiān)察稽核部.標(biāo)準(zhǔn)答案：B,C15.我國基金信息披露的規(guī)范性文件分為（）三類。（1分）A.《證券投資基金信息披露管理辦法》B.基金信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則C.基金信息披露編報規(guī)則D.基金信息披露XBRL模板和相關(guān)標(biāo)引規(guī)范（Taxonomy）.標(biāo)準(zhǔn)答案：B,C,D16.前臺業(yè)務(wù)系統(tǒng)應(yīng)具備的功能包括（）。（1分）A.提供投資資訊功能B.對基金交易賬戶以及基金投資人信息管理功能C.交易功能D.為基金投資人提供服務(wù)的功能.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D17.計算債券組合收益率的常規(guī)方法有（）。[2009年9月真題]（1分）A.加權(quán)平均投資組合收益率B.幾何平均投資組合收益率C.投資組合內(nèi)部收益率D.投資組合外部收益率.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,C18.證券投資基金投資不得有下列（）情形。（1分）A.一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過基金資產(chǎn)凈值的10%B.同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，超過該證券的10%C.基金財產(chǎn)參與股票發(fā)行申購，單只基金所申報的金額超過該基金的總資產(chǎn)，單只基金所申報的股票數(shù)量超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量D.違反基金合同關(guān)于投資范圍、投資策略和投資比例等約定.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D19.下列事件（）為非系統(tǒng)風(fēng)險。[2009年9月真題]（1分）A.通貨膨脹率變動B.政府換屆C.新產(chǎn)品研發(fā)D.旅游業(yè)的季節(jié)性因素.標(biāo)準(zhǔn)答案：C,D20.資產(chǎn)配置管理的原因有（）。（1分）A.資產(chǎn)配置可以起到降低風(fēng)險、提高收益的作用B.資產(chǎn)配置可以幫助基金公司消除投資風(fēng)險C.資產(chǎn)配置可以降低單一資產(chǎn)的非系統(tǒng)性風(fēng)險D.資產(chǎn)配置可以吸引更多的資金進入基金市場.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,C21.關(guān)于證券投資基金的特點，下列表述正確的有（）。[2010年5月真題]（1分）A.由基金管理人和托管人共同投資運作基金資產(chǎn)，有利于保證基金資產(chǎn)安全B.有利于降低投資成本C.投資人可以享受到專業(yè)化的投資管理服務(wù)D.有利于發(fā)揮資金規(guī)模優(yōu)勢.標(biāo)準(zhǔn)答案：B,C,D22.基金注冊登記機構(gòu)具體業(yè)務(wù)包括（）等。（1分）A.投資者基金賬戶管理B.基金份額注冊登記C.清算及基金交易確認D.建立并保管基金份額持有人名冊.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D23.下列有關(guān)基金會計核算特點的說法，正確的是（）。（1分）A.應(yīng)該將基金管理公司的經(jīng)營活動與證券投資基金的經(jīng)營活動區(qū)別開來B.從及時性原則出發(fā)，基金會計期間劃分必然更加細化，即以周甚至是日為核算披露期間C.基金以投資管理為主要業(yè)務(wù)，其目的是在承受風(fēng)險的同時獲得較高的資本利得收益。除非基金合同另有約定，基金持有的金融資產(chǎn)和承擔(dān)金融負債歸類為以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)和金融負債D.交易性金融負債不屬于以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融負債范疇.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C24.以下對我國證券交易所的描述，正確的有（）。（1分）A.依法設(shè)立B.不以營利為目的C.為證券集中和有組織交易提供場所、設(shè)施D.實行自律管理.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D25.關(guān)于買入并持有策略，下列說法中正確的有（）。（1分）A.構(gòu)造了某個投資組合后，在諸如3～5年的適當(dāng)持有期間內(nèi)不改變資產(chǎn)配置狀態(tài)B.是消極型的長期再平衡方式C.適用于有長期計劃水平并滿足于戰(zhàn)略性資產(chǎn)配置的投資者D.具有交易成本和管理費用較小的優(yōu)勢.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D26.資產(chǎn)配置的投資組合保險策略的特征包括（）。[2010年10月真題]（1分）A.在強趨勢的市場環(huán)境下有利B.支付曲線前期為凸型，后期為凹型C.對市場的流動性要求較高D.在市場價格下降時賣出，上升時買入.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,C,D27.非系統(tǒng)風(fēng)險包括（）。[2009年9月真題]（1分）A.財務(wù)風(fēng)險B.經(jīng)營風(fēng)險C.信用風(fēng)險D.利率風(fēng)險.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C28.根據(jù)是否承認還存在其他可能影響遠期利率的因素，可以將預(yù)期理論劃分為（）。（1分）A.完全預(yù)期理論B.有偏預(yù)期理論C.市場分割理論D.優(yōu)先置產(chǎn)理論.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B29.下列可以從基金財產(chǎn)中列支的費用有（）。（1分）A.基金管理人的管理費B.基金托管人的托管費C.銷售服務(wù)費D.基金合同生效后的信息披露費用.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D30.從國外證券市場的實踐來看，指數(shù)投資基金收益水平總體上超過了非指數(shù)基金收益水平的原因在于（）。（1分）A.市場的高效性B.上市公司質(zhì)量較高C.成本較低D.投資者較理性.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,C31.根據(jù)《證券投資基金法》的規(guī)定，當(dāng)基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資指令違規(guī)時，應(yīng)當(dāng)（）。[2010年5月真題]（1分）A.及時報告中國證券業(yè)協(xié)會B.及時報告中國證監(jiān)會C.拒絕執(zhí)行D.及時報告基金份額持有人.標(biāo)準(zhǔn)答案：B,C32.基金銷售監(jiān)管的主要方式包括（）。（1分）A.通過督察長監(jiān)督、檢查基金銷售活動B.對基金銷售適用性原則應(yīng)用情況進行檢查與指導(dǎo)C.宣傳推介材料的報備監(jiān)管D.中國證券業(yè)協(xié)會監(jiān)督.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C33.信息管理平臺應(yīng)用系統(tǒng)的支持系統(tǒng)規(guī)范中，（）應(yīng)當(dāng)報中國證監(jiān)會備案。（1分）A.系統(tǒng)投入使用B.系統(tǒng)重大升級C.年度技術(shù)風(fēng)險評估的報告D.用戶密碼修改.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C34.不同債券品種在（）等方面的差別，決定了債券互換的可行性和潛在獲利可能。（1分）A.利息B.違約風(fēng)險C.期限（久期）D.稅收特性.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,C,D35.DHS模型將投資者分為（）。（1分）A.有信息B.無信息C.風(fēng)險偏好D.風(fēng)險厭惡.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B36.證券投資基金的價格主要受（）的影響。（1分）A.市場利率B.市場供求關(guān)系C.上市公司質(zhì)量D.基金資產(chǎn)凈值.標(biāo)準(zhǔn)答案：B,D37.基金運營部負責(zé)基金的注冊與過戶登記和基金會計與結(jié)算，其工作職責(zé)包括（）。（1分）A.基金管理稽核B.基金清算C.基金會計D.基金營銷.標(biāo)準(zhǔn)答案：B,C38.證券投資基金的營業(yè)推廣手段有（）。（1分）A.銷售點宣傳B.激勵手段C.舉辦投資者交流活動D.費率優(yōu)惠.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,C,D39.行為金融理論的BSV模型認為，人們在進行投資決策時會存在（）。（1分）A.判斷偏差B.選擇性偏差C.保守性偏差D.系統(tǒng)性偏差E.非系統(tǒng)性偏差.標(biāo)準(zhǔn)答案：B,C40.契約型基金的當(dāng)事人包括（）。（1分）A.委托人B.受托人C.投資顧問D.受益人.標(biāo)準(zhǔn)答案：A,B,D三、判斷題（共60題,共30分）1.對于那些有負債的機構(gòu)來說，在通過資產(chǎn)配置構(gòu)建投資組合時可暫時不考慮負債。（）[2009年9月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤2.過分自信常常導(dǎo)致人們高估證券的實際風(fēng)險，進行過度交易。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤3.基金管理人可以通過制定靈活的費率結(jié)構(gòu)，達到擴大基金銷售規(guī)模的目的。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：正確4.基金托管協(xié)議（草案）是明確基金管理人、基金托管人和基金注冊登記機構(gòu)各自職責(zé)的協(xié)議。（）[2010年5月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤5.夏普指數(shù)對組合的總風(fēng)險進行了調(diào)整，因此基金的投資策略是否在考察期內(nèi)發(fā)生了變化可以不予考慮。（）[2010年3月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤6.基金管理人將基金財產(chǎn)與其他資產(chǎn)混合投資屬于違規(guī)行為。（）[2009年9月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：正確7.由于基金銷售公司的專業(yè)性，在基金管理公司的產(chǎn)品代銷中，它們從總體上占據(jù)了最大的市場份額。（）[2010年10月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤8.場內(nèi)交易主要通過人工手段實現(xiàn)，場外交易主要借助于技術(shù)系統(tǒng)實現(xiàn)。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤9.開放式基金巨額贖回未受理部分可延遲至下一個開放日辦理，并以申請當(dāng)日的基金資產(chǎn)凈值為依據(jù)計算贖回金額。（）[2010年5月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤10.證券投資基金拓寬了中小投資者的投資渠道，但沒有拓寬機構(gòu)投資者的投資渠道。（）[2009年9月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤11.全國銀行間債券市場交易資金清算包括基金在證券交易所進行股票、債券買賣、回購交易時所對應(yīng)的資金清算。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤12.保本基金是指通過采用投資組合保險技術(shù)，保證投資者在投資到期時獲得投資本金和一定回報的投資基金。（）[2010年3月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤13.基金管理人應(yīng)對其管理的不同基金財產(chǎn)分別管理、分別記賬，并以自身名義開立基金銀行存款賬戶。（）[2009年9月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤14.《證券投資基金運作管理辦法》是2005年1月1日開始正式實施的。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤15.基金的銷售宣傳內(nèi)容必須含有明確的風(fēng)險提示和警示性文字，提醒投資人注意投資有風(fēng)險，應(yīng)仔細閱讀基金的銷售文件。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：正確16.信息比率基本思想就是通過無風(fēng)險利率下的借貸，將被評價組合（基金）的標(biāo)準(zhǔn)差調(diào)整到與基準(zhǔn)指數(shù)相同的水平下，進而對基金相對基準(zhǔn)指數(shù)的表現(xiàn)作出考察。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤17.基金管理人因過錯導(dǎo)致基金資產(chǎn)損失時，基金托管人應(yīng)承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。（）[2009年9月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤18.資產(chǎn)組合理論表明，資產(chǎn)間關(guān)聯(lián)性高的多元化證券組合可以有效地降低個別風(fēng)險。（）[2009年5月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤19.基金臨時信息的披露時間一般無法事先預(yù)見。（）[2009年9月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：正確20.如果某基金的貝塔值大于1，說明該基金是一只穩(wěn)健或防御型的基金。（）[2010年3月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤21.公司型基金的優(yōu)點是法律關(guān)系明確清晰，監(jiān)督約束機制較為完善。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：正確22.投資基金既適合中長線投資，又適合短線投資。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤23.目前在我國，機構(gòu)投資者是基金的主要持有者。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤24.債券基金投資風(fēng)格主要依據(jù)基金所持債券的久期與債券的信用等級來劃分。（）[2010年5月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：正確25.通常而言，對于證券組合的管理者而言，如果市場是強勢有效的，管理者會選擇消極保守的態(tài)度，如模擬某一種主要的市場指數(shù)進行投資。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：正確26.封閉式基金的價格受市場供求關(guān)系的影響，開放式基金的申購、贖回價格則取決于基金份額凈值的大小。（）[2009年9月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：正確27.基金的結(jié)算備付金賬戶是以基金的名義在中國結(jié)算公司開立的、用于在證券交易所買賣證券的資金結(jié)算賬戶。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤28.資產(chǎn)保管環(huán)節(jié)的主要風(fēng)險點是基金資金清算和交收不及時，從而延誤成交時間。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤29.目前對個人投資者買賣基金份額獲得的差價收入征收個人所得稅。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤30.開放式基金申購采用部分繳款方式。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤31.開放式基金發(fā)生巨額贖回時無須向中國證監(jiān)會報告，但必須及時公告。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤32.根據(jù)《證券投資基金管理公司內(nèi)部控制指導(dǎo)意見》，中國證券業(yè)協(xié)會有權(quán)對公司內(nèi)部控制情況進行監(jiān)督，公司應(yīng)當(dāng)將內(nèi)部控制制度報中國證券業(yè)協(xié)會批準(zhǔn)。（）[2009年9月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤33.封閉式基金是目前全球證券投資基金的主流產(chǎn)品。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤34.開放式證券投資基金的申購、贖回和登記，只能由基金管理人直接辦理。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤35.在利用成功概率法判斷基金經(jīng)理具有擇時能力時，基金經(jīng)理的擇時成功概率一般介于0～1之間。（）[2010年3月真題]（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤36.依據(jù)有關(guān)規(guī)定，基金管理公司可以自主選擇對1周、1個月內(nèi)贖回的基金持有人設(shè)定較低的贖回費率標(biāo)準(zhǔn)，并將此類贖回費全額計入基金財產(chǎn)。（）（0.5分）().標(biāo)準(zhǔn)答案：錯誤37.基金管理公司和基金代銷機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在基金宣傳推介材料中加強對投資人的教育和引導(dǎo)，積極培養(yǎng)投資人的長期投資理念，注重對行業(yè)公信力及公司品牌、形象的宣傳