——全球司庫價值重塑研究2023年8月123123建立司庫體系的重要意義07司庫管理轉(zhuǎn)型及價值重塑之路09445司庫管理的典型模式及建設(shè)路徑1856司庫體系助推產(chǎn)業(yè)生態(tài)建設(shè)及監(jiān)管能力提升226參考文獻(xiàn)25 近年來，全球面臨百年未有之大變局和疫情沖擊帶來的國內(nèi)外發(fā)展環(huán)境變化局勢，給全球化運(yùn)營的大型集團(tuán)企業(yè)長期持續(xù)發(fā)展帶來巨大的挑戰(zhàn)。隨著企業(yè)轉(zhuǎn)型升級、創(chuàng)新發(fā)展加速、數(shù)字信息技術(shù)快速演進(jìn)，傳統(tǒng)的資金管理模式已難以適應(yīng)管本文通過對國家政策導(dǎo)向解讀、司庫管理轉(zhuǎn)型方向、領(lǐng)先司庫體系特征的研究，提出戰(zhàn)略價值型的全球司庫管理體系，并結(jié)合司庫管理的典型模式及建設(shè)路徑，旨在為企業(yè)搭建全球化司庫體系4隨著全球化的發(fā)展、地緣政治的多變以及金融市場的互通，企業(yè)的資金管理面臨著諸多影響因素。這些因素會對企業(yè)的資金流動、風(fēng)險管理和經(jīng)營策略產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響。首先，全球化的發(fā)展使企業(yè)面臨著更加復(fù)雜的商業(yè)環(huán)境。企業(yè)的業(yè)務(wù)范圍擴(kuò)大到跨國市場，涉及不同國家和地區(qū)的貨幣、法律、稅收政策等因素。全球化的貿(mào)易和投資活動增加了企業(yè)的風(fēng)險暴露，使得面向全球的資金管理愈發(fā)重要。其次，地緣政治的多變也對企業(yè)財務(wù)資金管理帶來挑戰(zhàn)，政治沖突、貿(mào)易壁壘、制裁措施等環(huán)境變化均會對企業(yè)的業(yè)務(wù)運(yùn)作和資金流動產(chǎn)生直接影響。此外，數(shù)字技術(shù)的變革也增加了企業(yè)財務(wù)資金管理的復(fù)雜性與機(jī)遇性。企業(yè)資金管理應(yīng)當(dāng)充分考慮新技術(shù)的各類應(yīng)用場景，實現(xiàn)資金管理效益提升、財務(wù)管理精細(xì)賦能、企業(yè)管理提質(zhì)增效。2022年初，國務(wù)院國資委發(fā)布了《關(guān)于推動中央企業(yè)加快司庫體系建設(shè)進(jìn)一步加強(qiáng)資金管理的意見》（以下簡稱《意見》）?！短攸c、發(fā)展階段和管理水平，科學(xué)確定司庫管理體系建設(shè)的階段性目標(biāo)，并在2023年底前基本完成全面建設(shè)一個“智能友好、透明可視、功能強(qiáng)大、安全可靠”的司庫信央企業(yè)工作重點和關(guān)注焦點。作為中央企業(yè)在新發(fā)展階段實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的重要舉措，司庫管理體系建設(shè)在賦能業(yè)務(wù)發(fā)展、提升經(jīng)營管理效率和加快培育具有全球競爭力的世界一流企業(yè)方面具有重要的推動作用；同時，它也是確保資金安全底線、增強(qiáng)抗風(fēng)險能力以及防范和化解重大風(fēng)險的重要措施。全球化經(jīng)濟(jì)和市場的快速發(fā)展使得企業(yè)的財務(wù)運(yùn)營面臨更多的挑戰(zhàn)和機(jī)遇。在這種～背景下，全球司庫管理成為企業(yè)實現(xiàn)財務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)和增強(qiáng)競爭力的關(guān)鍵要素之一。5近年來，全球面臨百年未有之大變局和新冠疫情沖擊帶來的國內(nèi)外發(fā)展環(huán)境動蕩局勢，各國稅收政策、外匯管制、國有化政策、信息管制等不穩(wěn)定、不確定因素增多，給全球化運(yùn)營和全國化運(yùn)營的大型集團(tuán)企業(yè)長期持續(xù)發(fā)展帶來巨大的挑戰(zhàn)。隨著經(jīng)濟(jì)市場與國際主權(quán)地位的競爭，全球貿(mào)易投資保護(hù)主義逐步抬頭，2020年全球發(fā)布的限制或監(jiān)管性投資政策措施占投資政策措施總數(shù)的41%，且近年來各經(jīng)濟(jì)體陸續(xù)發(fā)布外資制裁措施，如2020年5月，美國通過“實體清單”對國外企業(yè)進(jìn)行制裁；2021年11月，歐盟發(fā)布首份外資安全審查報告；2022年1月，英國生效《國家安全與投資法》；等等。此外，在新一輪科技革命和產(chǎn)業(yè)革命的推動下，地緣政治沖突也加劇了企業(yè)穩(wěn)定經(jīng)營的難度，石油價格上漲導(dǎo)致企業(yè)能源成本大幅增加、金融制裁使得跨境交易難度加大、跨國經(jīng)營風(fēng)險與成本進(jìn)一步增加。我國企業(yè)自加入WTO以來全球化程度越來越高，在全球政治環(huán)境之下，中國企業(yè)的境外資金安全、資金流動性、經(jīng)營穩(wěn)定性需引起進(jìn)一步重視。投資區(qū)域分布日益廣闊，這使得全球化運(yùn)營的公司跨境資金運(yùn)營管理需求日益突出。商務(wù)部統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2021年我國對外全行業(yè)直接投資1451.9億美元，同比增長9.2%。此外，根據(jù)國家外匯管理局發(fā)布的數(shù)據(jù)，2021年我國涉外交易保持活躍，跨境資金有序流動，全年銀行結(jié)售匯交易規(guī)模合計4.9萬億美元，銀行代客涉外收支規(guī)模11.7萬億美元，同比分別增長24%和35%。雖然經(jīng)濟(jì)全球化的大方針和世界多極化發(fā)展的趨勢未變，但當(dāng)前外部環(huán)境仍存在諸多不確定性，經(jīng)濟(jì)壓制、勞動力和供應(yīng)鏈瓶頸、能源價格和通脹壓力等問題給企業(yè)經(jīng)營帶來嚴(yán)重影響。近年來，央行已經(jīng)連續(xù)降準(zhǔn)、降息并加強(qiáng)政策引導(dǎo)力度，2022年8月末社會融資規(guī)模同比增長2.43萬億元；其中，商業(yè)銀行加大信貸投放力度，對實體經(jīng)濟(jì)發(fā)放的人民幣貸款余額為206.83萬億元，同比增長10.8%，但整體貸款投放仍有結(jié)構(gòu)不平衡等問題。復(fù)雜金融環(huán)境下，企業(yè)迫切需要通過資金集中管理、資金高效配置、多渠道投融資等手段，滿足企業(yè)運(yùn)營發(fā)展的資金需求。62在保證企業(yè)戰(zhàn)略落地的過程中，財務(wù)管理扮演著至關(guān)重要的角色，而資金管理是財務(wù)管理的核心職能，可以說，資金是保障企業(yè)基本生產(chǎn)運(yùn)營和持續(xù)發(fā)展的血液及生命線。提高資金使用效率、保證資金安全可視，無論是在企業(yè)制定戰(zhàn)略的過程中，還是推動戰(zhàn)略落地及日常經(jīng)營過程中，都是整個企業(yè)最為核心的工作任務(wù)。司庫作為管理資源的工具，為企業(yè)戰(zhàn)略落地和價值實現(xiàn)提供助力，幫助企業(yè)提升資金管控強(qiáng)度、提高資金風(fēng)險防范、強(qiáng)化精益管理能力。面對當(dāng)前內(nèi)外部復(fù)雜嚴(yán)峻的環(huán)境，司庫體系的建立和應(yīng)用既能幫助企業(yè)自身更好地面對當(dāng)前資金管理的挑戰(zhàn)，也能通過對實體經(jīng)濟(jì)的助力實現(xiàn)對產(chǎn)業(yè)及國家整體發(fā)展的推動作用?！兑庖姟诽岢?，司庫體系是企業(yè)集團(tuán)依托財務(wù)公司、資金中心等管理平臺，運(yùn)用現(xiàn)代網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)，以資金集中和信息集中為重點，以提高資金運(yùn)營效率、降低資金成本、防控資金風(fēng)險為目標(biāo)，以服務(wù)戰(zhàn)略、支撐業(yè)務(wù)、創(chuàng)造價值為導(dǎo)向，對企業(yè)資金等金融資源進(jìn)行實時監(jiān)控和統(tǒng)籌調(diào)度的現(xiàn)代企業(yè)治理機(jī)制。近年來，我國經(jīng)濟(jì)增速明顯高于世界平均水平，國際地位顯著增強(qiáng)。中國企業(yè)在全球化發(fā)展過程中，影響力和話語權(quán)越來越重，這離不開作為國家“錢袋子”的國有企業(yè)發(fā)來越多的資金和資源投向全球。國有企業(yè)作為中國參與全球化進(jìn)程的中堅力量，保證國有資產(chǎn)保值增值、防范資金風(fēng)險變得至關(guān)重要，國家層面也在逐步對央企和國企強(qiáng)化資金管理的要求?！兑庖姟访鞔_要求，“中央企業(yè)要圍繞創(chuàng)建世界一流財務(wù)管理體系，將司庫體系建設(shè)作為促進(jìn)財務(wù)管理數(shù)字化轉(zhuǎn)型升級的切入點和突破口，重構(gòu)內(nèi)部資金等金融資源管理體系”。在司庫體系建設(shè)推進(jìn)會中，監(jiān)管層也進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)了中央企業(yè)司庫體系建設(shè)不僅是貫徹落實黨中央、國務(wù)院決策部署，推進(jìn)中央企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型和高質(zhì)量發(fā)展的重要舉措，同時也是提升中央企業(yè)資金管理精益化、集約化和智能化水平，增強(qiáng)抗風(fēng)險能力的內(nèi)在需要，是加快培育世界一流企業(yè)的必然選擇。7建設(shè)世界一流企業(yè)是許多企業(yè)的愿景和目標(biāo)，它要求在各個方面實現(xiàn)卓越表現(xiàn)和領(lǐng)先地位。在這個過程中，司庫體系建設(shè)與世界一流財務(wù)管理體系建設(shè)密切相關(guān)且相互融合。司庫體系是財務(wù)管理的重要組成部分，涵蓋資金管理、風(fēng)險管理、流動性管理等方面，其強(qiáng)調(diào)信息化技術(shù)的應(yīng)用，通過自動化、數(shù)字化的系統(tǒng)和流程來實現(xiàn)司庫管理的精細(xì)化和智能化。同時，司庫體系的建設(shè)和高效運(yùn)作可以為企業(yè)提供資金管理和風(fēng)險管理方面的支持，為企業(yè)一流財務(wù)管理體系的穩(wěn)定和可靠打下堅實基礎(chǔ)。依托信息化的手段，司庫信息系統(tǒng)可以提供準(zhǔn)確、及時的財務(wù)數(shù)據(jù)和分析基礎(chǔ)，為企業(yè)經(jīng)營決策提供有效支撐。司庫體系的建設(shè)對于產(chǎn)業(yè)發(fā)展同樣具有重要意義。通過構(gòu)建優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)業(yè)鏈，企業(yè)可以在上下游的供需關(guān)系和經(jīng)濟(jì)活動中獲得更多的選擇，也可以提高產(chǎn)業(yè)鏈的綜合實力。司庫體系可以從金融服務(wù)支持、合作機(jī)制創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)資源共享、產(chǎn)融互促深化四個方面賦能產(chǎn)業(yè)發(fā)展。首先，借助司庫體系中的產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)，企業(yè)可以使用多種金融工具靈活盤活存量資金和資產(chǎn)，減輕企業(yè)資金壓力，同時，嚴(yán)格防范融資性貿(mào)易和虛假業(yè)務(wù)。其次，通過司庫體系建設(shè)搭建產(chǎn)業(yè)鏈金融服務(wù)平臺，產(chǎn)業(yè)鏈上各方企業(yè)可以在平臺上進(jìn)行溝通合作并實現(xiàn)精準(zhǔn)對接，平臺有利于合作效率的提升及合作機(jī)會的增加，助力產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈的構(gòu)建。再次，產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈中的企業(yè)可以實現(xiàn)數(shù)據(jù)、經(jīng)驗、產(chǎn)業(yè)資源、金融資源的共享，幫助企業(yè)在強(qiáng)信任關(guān)系的基礎(chǔ)上實現(xiàn)合作創(chuàng)新、互利共贏。最后，產(chǎn)業(yè)具備具體的場景、資本希望有更好的投資標(biāo)的，司庫體系幫助產(chǎn)業(yè)和金融更好地協(xié)同發(fā)展、彼此促進(jìn)，共同實現(xiàn)價值創(chuàng)造。最后，產(chǎn)業(yè)具備具體的場景、資本希望有更好的投資標(biāo)的，司庫體系幫助產(chǎn)業(yè)和金融對企業(yè)而言，司庫管理不僅是企業(yè)財務(wù)管控的核心抓手之一，也是企業(yè)戰(zhàn)略落地和效益提升的有效保障。司庫對資金全面計劃配置、集中經(jīng)營運(yùn)作、統(tǒng)籌分析調(diào)度的能力將更好地支撐企業(yè)戰(zhàn)略落地，保證資源的充足性、穩(wěn)定性。業(yè)財融合作為財務(wù)管理轉(zhuǎn)型的趨勢之一，司庫管理與全面預(yù)算、核算標(biāo)準(zhǔn)化、業(yè)財一體化等財務(wù)優(yōu)化主題都是緊密銜接的。資金作為企業(yè)掌控的經(jīng)濟(jì)資源，在資源有限的情況下，承擔(dān)著企業(yè)內(nèi)部資源投向調(diào)節(jié)閥門的角色，通過有效的資金管理和配置，幫助企業(yè)實現(xiàn)資源的優(yōu)化配置和利用。資金的合理運(yùn)用可以支持企業(yè)的生產(chǎn)、研發(fā)、營銷等方面的活動，促進(jìn)業(yè)務(wù)的擴(kuò)展和創(chuàng)新發(fā)展。同時，資金的調(diào)節(jié)和流動性管理也可以應(yīng)對外部環(huán)境的變化，提高企業(yè)的應(yīng)變能力和抗風(fēng)險能力。因此，有效的資金管理對于企業(yè)的持續(xù)發(fā)展和競爭優(yōu)勢至關(guān)重要。對于資金緊缺的企業(yè)，司庫職能關(guān)注資金流動性管理，借助資金集中管控的方式提高資金使用效率；對于資金較為寬裕的企業(yè)，司庫管理目標(biāo)不局限于短期流動性管理，而更多希望通過提高投資收益、降低融資成本、防范資金風(fēng)險等方式提升企業(yè)自身競爭力。不同股權(quán)模式背景的企業(yè)選擇不同的產(chǎn)融投業(yè)務(wù)布局和組合方式。有的企業(yè)通過積極投資布局多元產(chǎn)業(yè)，來獲取新的業(yè)務(wù)機(jī)會和產(chǎn)業(yè)協(xié)同效應(yīng)，豐富集團(tuán)的產(chǎn)業(yè)布局；有的企業(yè)在重點發(fā)展核心產(chǎn)業(yè)的同時，通過體系內(nèi)金融渠道獲取相對便宜的融資價格，為企業(yè)輸送“血液”；有的企業(yè)通過穩(wěn)定發(fā)展的產(chǎn)業(yè)業(yè)務(wù)，對沖金融和投資業(yè)務(wù)的不確定性風(fēng)險。通過司庫體系建設(shè)，不同商業(yè)模式下企業(yè)進(jìn)一步推進(jìn)產(chǎn)融投一體化，實現(xiàn)企業(yè)價值提升。與此同時，司庫管理也離不開司庫系統(tǒng)及企業(yè)整體數(shù)字化、數(shù)智化能力的建設(shè)。互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)中心（IDC）在2021年的調(diào)研發(fā)現(xiàn)，由于數(shù)字化轉(zhuǎn)型的投資，85%的中國企業(yè)財務(wù)收入改善超過5%，48%的企業(yè)改善超過10%。數(shù)智融通的司庫將進(jìn)一步賦能企業(yè)價值創(chuàng)造。83隨著經(jīng)濟(jì)市場的快速發(fā)展，傳統(tǒng)的資金管理職能已經(jīng)無法滿足多元化企業(yè)對資源配置效率提升、資金運(yùn)營效益優(yōu)化、金融工具靈活使用、前瞻性風(fēng)險控制等方面的要求，司庫管理體系在此情景下應(yīng)運(yùn)而生。如今，企業(yè)司庫管理已成為企業(yè)運(yùn)營的核心要素。資金或物品存放和匯集的地方。在國外，“treasury”這個詞語首次被記載是在14世紀(jì)唐時期，直至20世紀(jì)40年代被引入企業(yè)管理。早期的司庫管理職能以留存資金滿足企業(yè)正常生產(chǎn)運(yùn)營、實現(xiàn)收付、保證能償還到期債務(wù)為目標(biāo)，包含賬戶管理、資金頭寸管理、資金流動性管理、收支結(jié)算管理等職能。自20世紀(jì)80年代開始，西方企業(yè)重塑內(nèi)部資金管理模式，從分散式管理逐漸演變?yōu)榧泄芾砟Ｊ?。其中，跨國?jīng)營企業(yè)結(jié)合自身業(yè)務(wù)特點，對全球資金集中管理模式開始了初步探索。隨著數(shù)字化技術(shù)的不斷進(jìn)步、企業(yè)管理策略屢次創(chuàng)新與相關(guān)服務(wù)能力的穩(wěn)步提升，司庫管理體系逐漸成熟，成為西方企業(yè)的戰(zhàn)略部署及業(yè)務(wù)發(fā)展的重要助力。西方企業(yè)司庫體系中存在兩種常見的司庫運(yùn)營模式：區(qū)域（國家）資金管理中心（ITC）和提供司庫金融服務(wù)的內(nèi)部銀行（IHB）。區(qū)域（國家）資金管理中心是企業(yè)在總部所在國家以外地區(qū)建立的司庫管理中心，通過建立資金池、調(diào)劑區(qū)域資金、管理投融資和風(fēng)險等職能，分區(qū)域開展資金集中管理業(yè)務(wù)。內(nèi)部銀行則是在企業(yè)內(nèi)部提供貸款、結(jié)算、流動性管理等銀行金融服務(wù)。近年來，學(xué)者們對司庫體系建設(shè)內(nèi)容也開展了各類研究與論述。宋曉繽等（2022）認(rèn)為，企業(yè)集團(tuán)通過司庫建設(shè)和有效運(yùn)轉(zhuǎn)，提升了資金使用效率，降低了資金成本，控制了資金風(fēng)險，拓寬了投融資渠道，推動了企業(yè)集團(tuán)發(fā)展戰(zhàn)略的實現(xiàn)。謝志華和胡鷹（2022）認(rèn)為，司庫是企業(yè)集團(tuán)對財務(wù)資源（包括資金資源）進(jìn)行集中、配置、使用和管控的管理體系，旨在提高資金運(yùn)營效率，規(guī)避和防范資金風(fēng)險，為戰(zhàn)略實施、業(yè)務(wù)支撐和價值創(chuàng)造提供服務(wù)。劉躍珍（2022）指出，司庫是基于信息系統(tǒng)平臺，集中和配置企業(yè)集團(tuán)的金融資源，預(yù)測和控制金融風(fēng)險，協(xié)調(diào)與金融機(jī)構(gòu)的關(guān)系，為實現(xiàn)企業(yè)集團(tuán)戰(zhàn)略目標(biāo)提供服務(wù)的管理體系。9從發(fā)展歷程來看，國內(nèi)外企業(yè)司庫管理分為業(yè)務(wù)交易、體系整合、價值賦能三個階段。最初的司庫1.0版本即業(yè)務(wù)交易型司庫，企業(yè)主要通過加強(qiáng)賬戶管控力度、提高資金結(jié)算效率等基礎(chǔ)職能推動和保障公司業(yè)務(wù)運(yùn)轉(zhuǎn)，功能范圍和角色定位相對簡單。隨著企業(yè)管理水平的提升和資金規(guī)模的擴(kuò)大，司庫逐步演進(jìn)為2.0版本，即體系整合型司庫。這一階段，司庫逐步體系化管理，依托于管理機(jī)制搭建、配套制度建立、組織人員匹配，以體系化的方式幫助企業(yè)整合內(nèi)部金融資源，實現(xiàn)戰(zhàn)略落地。近年來，隨著新一代數(shù)字技術(shù)“云大物移智”在司庫管理中的應(yīng)用，司庫3.0版本即價值賦能型司庫應(yīng)運(yùn)而生。其有效利用數(shù)字智能化技術(shù)拓展經(jīng)濟(jì)與金融的邊界和場景，以更高程度的精益化、集約化、數(shù)智化能力賦能助力企業(yè)經(jīng)營決策的制定，幫助企業(yè)實現(xiàn)數(shù)據(jù)資源深挖、內(nèi)外資源整合、產(chǎn)融投一體建設(shè)等價值擴(kuò)展及價值實現(xiàn)目標(biāo)。司庫管理從基礎(chǔ)的現(xiàn)金管理逐步演變?yōu)橘Y金運(yùn)營，最終發(fā)展為金融資源整體統(tǒng)籌，但在整個過程中，司庫管理不能脫離業(yè)務(wù)。現(xiàn)金管理階段著重于確保企業(yè)日常運(yùn)作所需的現(xiàn)金流穩(wěn)定和流動性充足，包括預(yù)測、規(guī)劃和管理現(xiàn)金流量，進(jìn)行短期投資等。隨著企業(yè)的成長，資金管理逐漸進(jìn)入資金運(yùn)營階段，注重提高資金回報率和盈利能力。資金運(yùn)營涉及資金投資、融資和籌資等活動，旨在優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)和資金利用率，通過投資金融工具和合作融資活動實現(xiàn)資金增值。最終，資金管理發(fā)展為金融資源整體統(tǒng)籌，但仍緊密結(jié)合業(yè)務(wù)運(yùn)營。這意味著，在資金管理中，企業(yè)需要綜合考慮業(yè)務(wù)需求、風(fēng)險管理和市場變化等因素，將資金管理與戰(zhàn)略規(guī)劃相結(jié)合。企業(yè)司庫管理在做好資金管理基礎(chǔ)上，進(jìn)一步關(guān)注產(chǎn)融結(jié)合與資本市場，發(fā)揮產(chǎn)業(yè)鏈“鏈長”作用，引領(lǐng)行業(yè)發(fā)展。產(chǎn)融結(jié)合將資金與實際業(yè)務(wù)有機(jī)融合，優(yōu)化投資項目和產(chǎn)業(yè)鏈，提升競爭優(yōu)勢。通過與金融機(jī)構(gòu)合作，企業(yè)可以積極參與股票、債券、期貨等市場交易，實現(xiàn)企業(yè)資金的多元化運(yùn)作和增值。核心企業(yè)作為產(chǎn)業(yè)鏈“鏈長”，通過供應(yīng)鏈融資等手段，優(yōu)化企業(yè)資金流動，實現(xiàn)更高效的資金管理，積極引領(lǐng)行業(yè)發(fā)展。企業(yè)通過參與行業(yè)協(xié)會、協(xié)同研究機(jī)構(gòu)，了解行業(yè)發(fā)展趨勢和政策動向，司庫管理可以為企業(yè)提供前瞻性的戰(zhàn)略規(guī)劃，推動整個行業(yè)的發(fā)展。傳統(tǒng)資金管理轉(zhuǎn)變成司庫管理，主要包括五大特征轉(zhuǎn)變：定位轉(zhuǎn)變、邊界拓展、內(nèi)外融通、風(fēng)險穿透和數(shù)智化賦能。第一是定位和視角的轉(zhuǎn)變。司庫不僅是傳統(tǒng)財務(wù)語境下資金管理范圍的擴(kuò)大，而且將資金管理和分析的視角向前端業(yè)務(wù)進(jìn)行延伸。通過轉(zhuǎn)換定位視角，一方面不斷提升企業(yè)的業(yè)財協(xié)同及生態(tài)構(gòu)建能力，實現(xiàn)在業(yè)務(wù)活動發(fā)生及業(yè)務(wù)狀態(tài)發(fā)生變化的全生命周期內(nèi)對資金資源進(jìn)行跟蹤和協(xié)同，為業(yè)務(wù)決策提供支持；另一方面，強(qiáng)化司庫作為大平臺的能力輸出，更好地服務(wù)于前端業(yè)務(wù)運(yùn)營。第二是邊界和功能的拓展。在資金交易與基礎(chǔ)運(yùn)營的基礎(chǔ)上，現(xiàn)代司庫管理在功能范圍上進(jìn)一步拓展資源共享與業(yè)務(wù)協(xié)同、金融增值與資本運(yùn)作等能力，打破傳統(tǒng)資金管理邊界，將應(yīng)收應(yīng)付管理、存貨管理、投融資聯(lián)動、衍生品管理、產(chǎn)業(yè)鏈金融等與業(yè)務(wù)經(jīng)營和資本運(yùn)作高度相關(guān)的功能納入司庫管理范疇。第三是內(nèi)外和橫縱的融通。通過資金的統(tǒng)籌與增值運(yùn)作機(jī)制，現(xiàn)代司庫管理幫助企業(yè)實現(xiàn)內(nèi)外部、橫縱向、產(chǎn)業(yè)鏈、生態(tài)圈的多層次、多維度融通。企業(yè)可以依托司庫管理體系，充分發(fā)揮資金作為資源調(diào)配的基礎(chǔ)金融工具價值，有效平衡企業(yè)內(nèi)部業(yè)務(wù)板塊間、下屬成員單位間的資金資源壓力。同時，司庫還能幫助打通企業(yè)內(nèi)部與外部產(chǎn)業(yè)、資本市場的壁壘，協(xié)同產(chǎn)業(yè)鏈上下游、資本市場的參與方，實現(xiàn)價值最大化。第四是風(fēng)險管控體系化整合與穿透。10隨著企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)張和業(yè)務(wù)范圍的拓展，傳統(tǒng)的、散落在管理末梢的、被動的風(fēng)險管理已不再能滿足企業(yè)運(yùn)營監(jiān)控的需要。司庫管理體系將原有分散的、點狀的資金風(fēng)險點進(jìn)行整合，形成系統(tǒng)化的風(fēng)險管理體系，打通企業(yè)端到端業(yè)務(wù)流程，主動發(fā)現(xiàn)風(fēng)險盲區(qū)并進(jìn)行專項管制。基于全局視野的，覆蓋全級次、全組織的風(fēng)險管控與穿透成為企業(yè)平穩(wěn)運(yùn)營的重要保障。第五是數(shù)智化技術(shù)賦能。司庫管理體系以信息化能力作為基礎(chǔ)底座，數(shù)智化新技術(shù)的應(yīng)用幫助企業(yè)更高效、更便利地實現(xiàn)可視可控、靈活智能的司庫管理目標(biāo)。綜合信息系統(tǒng)集成、大數(shù)據(jù)以及智能化等技術(shù)應(yīng)用，可以有效幫助企業(yè)實現(xiàn)端到端、深度靈活的業(yè)務(wù)賦能支撐。司庫管理體系逐步搭建和發(fā)展的過程，也是司庫價值重塑的過程，具體可以分為三個階段（見圖1）。最初，司庫定位于財務(wù)管理視角和資金運(yùn)營能力支持，為企業(yè)提供量化集約價值；隨著業(yè)財融合程度的加深，司庫從業(yè)務(wù)視角輸出統(tǒng)籌管控價值；當(dāng)司庫管理發(fā)展到生態(tài)共榮階段，將為企業(yè)和整個生態(tài)體系帶來產(chǎn)業(yè)資本價值。首先，司庫幫助從財務(wù)視角實現(xiàn)量化價值和集約價值。司庫管理從傳統(tǒng)的財務(wù)資金管理發(fā)展而來，基于統(tǒng)一賬戶體系、資金池化運(yùn)作等機(jī)制，司庫在財務(wù)管理層面對“大出納”能力進(jìn)行全面優(yōu)化，充分發(fā)揮集團(tuán)類企業(yè)資金集中運(yùn)營的規(guī)模效應(yīng)，以高效的交易處理、多元的結(jié)算方式服務(wù)成員單位。其次，司庫幫助從業(yè)務(wù)視角強(qiáng)化統(tǒng)籌價值和管控價值。通過精益資金計劃與業(yè)財融合機(jī)制，司庫管理逐步延伸到前端業(yè)務(wù)經(jīng)營，以深入業(yè)務(wù)的方式統(tǒng)籌資金資源，一方面滿足戰(zhàn)略及業(yè)務(wù)發(fā)展的資金需求，另一方面實現(xiàn)貫穿業(yè)財前后端的管控及資金高效周11最后，司庫幫助從生態(tài)視角拓展資本價值和產(chǎn)業(yè)價值。隨著企業(yè)的發(fā)展，司庫管理不僅局限于企業(yè)內(nèi)部，而且逐步延伸到產(chǎn)業(yè)鏈上下游和資本市場。司庫可以協(xié)助企業(yè)采用多元化投融資手段，實現(xiàn)企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的動態(tài)優(yōu)化，并同步推動產(chǎn)業(yè)生態(tài)發(fā)展與產(chǎn)融投的互促增長。司庫管理體系的內(nèi)涵：以企業(yè)為中心的內(nèi)環(huán)、以產(chǎn)業(yè)生態(tài)和資本市場為主體的外環(huán)兩層（見圖2）。內(nèi)環(huán)“兩橫兩縱”：縱向?qū)崿F(xiàn)企業(yè)層級貫穿、推進(jìn)境內(nèi)外全球一體化，橫向促進(jìn)業(yè)財聯(lián)動和各業(yè)務(wù)板塊相互融通四大要素。外環(huán)“兩鏈”：圍繞構(gòu)建產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)，強(qiáng)化資本鏈的資本優(yōu)化，推進(jìn)產(chǎn)融投互促展開。（1）橫向?qū)崿F(xiàn)業(yè)財資的整體聯(lián)動。建設(shè)司庫管理系統(tǒng)，橫向打通集團(tuán)內(nèi)業(yè)務(wù)系統(tǒng)、財務(wù)系統(tǒng)、資金系統(tǒng)煙囪式信息孤島，實現(xiàn)業(yè)務(wù)信息、財務(wù)信息、資金信息在業(yè)財系統(tǒng)內(nèi)的無縫銜接和流動。（2）不同板塊間的資金資源市場化與融通互補(bǔ)。司庫管理體系有助于打通企業(yè)各板塊間的壁壘，為不同板塊間資金資源的融通互補(bǔ)奠定基礎(chǔ)，充分發(fā)揮資金的工具角色，靈活運(yùn)用內(nèi)部市場價等機(jī)制實現(xiàn)板塊間資金余缺平衡。（1）從集團(tuán)到各級分/子公司的縱向貫穿與總體協(xié)調(diào)管控。搭建司庫管理系統(tǒng)，統(tǒng)一集團(tuán)總部和分/子公司的財務(wù)及資金管理信息化平臺，實現(xiàn)集團(tuán)、業(yè)務(wù)板塊與各級分/子公司的財務(wù)及資金信息一體化、可視化，為集團(tuán)和各級分/子公司的總體協(xié)調(diào)管控提供有力抓手。以賬戶可視為抓手，實現(xiàn)集團(tuán)各層級企業(yè)的縱向穿透管理。（2）境內(nèi)外資金資源的整體協(xié)同與調(diào)度。司庫管理體系將有效幫助企業(yè)實現(xiàn)境內(nèi)外資金的打通，搭建集團(tuán)級跨境資金池，實現(xiàn)境內(nèi)外資金資源的統(tǒng)一調(diào)度與管理，促進(jìn)內(nèi)外資金資源的整體協(xié)同。12（1）依托資金資源撬動產(chǎn)業(yè)鏈上下游的發(fā)展與共榮，發(fā)揮“鏈長”作用。依托集團(tuán)企業(yè)的行業(yè)影響力與資金資源優(yōu)勢，企業(yè)可借助司庫平臺推動產(chǎn)業(yè)鏈上下游的發(fā)展與共榮，發(fā)揮“鏈長”作用，以點帶面，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)鏈整體發(fā)展，并進(jìn)一步提升企業(yè)在產(chǎn)業(yè)和行業(yè)中的領(lǐng)導(dǎo)地位。以某大型家電企業(yè)為例，依托其移動互聯(lián)與大數(shù)據(jù)技術(shù)，將其客戶數(shù)據(jù)、經(jīng)銷商數(shù)據(jù)與銀行系統(tǒng)連接，實現(xiàn)交易數(shù)據(jù)、物流數(shù)據(jù)、資金數(shù)據(jù)的貫穿打以信用增強(qiáng)等多種模式享受優(yōu)惠利率。（2）發(fā)揮多元資本鏈運(yùn)作效益，實現(xiàn)融投動態(tài)協(xié)同。司庫作為信息整合與交互的平臺，一方面可以幫助企業(yè)更好地聯(lián)通交易對手、擴(kuò)展融資渠道、優(yōu)化投資標(biāo)的、提升投融資利潤，另一方面也能擴(kuò)大企業(yè)影響力、提升企業(yè)估值。司庫一端與銀行、信托、保理公司等金融機(jī)構(gòu)銜接，提供多元化的金融產(chǎn)品；另一端與供應(yīng)商、經(jīng)銷商、物流企業(yè)等資金需求方銜接。部分企業(yè)將司庫的概念拓展到范圍更廣的金融服務(wù)平臺角色，在這一層面，司庫可以及時地反映融資需求，依托大數(shù)據(jù)技術(shù)進(jìn)行精準(zhǔn)匹配，提升市場資金運(yùn)用效率，同時也可對資金的去向、業(yè)務(wù)風(fēng)險進(jìn)行實時監(jiān)控與預(yù)警，幫助企業(yè)及時采取止損措施，降低整體資金運(yùn)行風(fēng)險。產(chǎn)融投一體化，推動產(chǎn)業(yè)與金融、資本的互相促進(jìn)。金融可以幫助實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)具體場景和資本的聯(lián)通與匹配，從廣義金融服務(wù)平臺的視角來看，司庫更好地促進(jìn)了產(chǎn)業(yè)與金融的協(xié)同。近年來，伴隨著我國實體經(jīng)濟(jì)和金融行業(yè)的持續(xù)快速發(fā)展，金融監(jiān)管逐步放開，諸多大型央企、國企產(chǎn)業(yè)集團(tuán)在堅持主業(yè)的同時，結(jié)合自身資源稟賦拓展金融業(yè)務(wù)和多元化產(chǎn)業(yè)，充分利用投資板塊功能構(gòu)建投資生態(tài)鏈，發(fā)揮業(yè)務(wù)組合優(yōu)勢，爭取更大的業(yè)務(wù)發(fā)展，部分企業(yè)的資本公司已獨立上市。134世界一流的全球司庫管理體系具備戰(zhàn)略集約、全局共享、價值生態(tài)、數(shù)智引領(lǐng)、體系完備、體驗友好等優(yōu)秀特征，幫助企業(yè)實現(xiàn)戰(zhàn)略落地、全球視野、集約高效、業(yè)財融合、規(guī)范統(tǒng)一、安全保障、數(shù)智賦能、靈活應(yīng)變、價值引導(dǎo)、生態(tài)共建的目標(biāo)。戰(zhàn)略集約的司庫管理體系以建立覆蓋企業(yè)全級次和各業(yè)務(wù)板塊的全球化資金池為抓手，實現(xiàn)資金實時歸集、可視可控、金融資源統(tǒng)籌運(yùn)作，同時，通過整合集團(tuán)統(tǒng)籌能力，提高對金融資源的議價能力，調(diào)整優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)、提高資金使用效率、推動企業(yè)戰(zhàn)略落地并主動進(jìn)行價值創(chuàng)造，在資金集中管理的基礎(chǔ)上，實現(xiàn)資金風(fēng)險可控，筑牢安全全局共享的司庫管理體系以規(guī)范的流程、標(biāo)準(zhǔn)化的數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，用一套語言統(tǒng)一各層級企業(yè)，通過資金集約管控和全局資源共享，集成打通傳統(tǒng)集團(tuán)企業(yè)中各業(yè)務(wù)板塊、各信息系統(tǒng)煙囪式建設(shè)管理的壁壘，幫助企業(yè)更好地實現(xiàn)整個集團(tuán)范圍內(nèi)的資金靈活調(diào)配及精細(xì)運(yùn)營。同時，全局共享型司庫管理體系具備全球視野，通常具備多幣種、多國家的資金業(yè)務(wù)操作，可實現(xiàn)本外幣融資和境內(nèi)外資金收支協(xié)調(diào)運(yùn)作。價值生態(tài)型司庫管理體系聚焦產(chǎn)業(yè)生態(tài)價值鏈平臺的應(yīng)用，其充分整合金融機(jī)構(gòu)和上下游合作伙伴的資源及需求，為產(chǎn)業(yè)鏈上相關(guān)企業(yè)提供產(chǎn)品和服務(wù)，重塑價值鏈格局，實現(xiàn)信息和資源共享。司庫管理體系可以幫助延長企業(yè)價值鏈，不斷提升企業(yè)綜合競爭力，同時構(gòu)建高效協(xié)同的產(chǎn)業(yè)鏈金融生態(tài)。數(shù)智引領(lǐng)的司庫管理體系嵌入數(shù)智化技術(shù)的應(yīng)用，借助機(jī)器學(xué)習(xí)、人工智能、大數(shù)據(jù)等新技術(shù)手段支持業(yè)務(wù)交易的高效處理和智能分析。對企業(yè)運(yùn)營管理而言，數(shù)字化及新技術(shù)應(yīng)用可以幫助提升結(jié)算自動化水平、精益資金配置邏輯、強(qiáng)化風(fēng)險管控能力；從業(yè)務(wù)經(jīng)營分析來看，充分挖掘司庫體系化運(yùn)營的數(shù)據(jù)資源，賦能業(yè)務(wù)，以更精準(zhǔn)的用戶畫像、更智能的分析結(jié)果等方式為企業(yè)提供決策依據(jù)。14體系完備的司庫管理企業(yè)基于公司戰(zhàn)略和發(fā)展方向整體規(guī)劃和搭建完整的司庫管理體系框架，涵蓋完備的體系要素，包括定位目標(biāo)、管控模式、組織模式、功能能力、制度流程、組織人員、數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)、系統(tǒng)支持等要素，同時，進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)全程嵌入的風(fēng)險管控與數(shù)據(jù)可視的決策支撐。要素組成完整是具備前瞻性的、高效的司庫管理體系的基本要求，也是幫助企業(yè)實現(xiàn)價值提升的重要基礎(chǔ)。體驗友好的司庫管理體系指企業(yè)內(nèi)部各層級、各部門在應(yīng)用系統(tǒng)時均可獲得良好的應(yīng)用體驗感。同時，具備此特征的司庫體系也可以及時適應(yīng)企業(yè)發(fā)展過程中遇到的變化與挑戰(zhàn)。在系統(tǒng)層面，企業(yè)可以通過快速調(diào)整管控方式和配置邏輯，以達(dá)到靈活適配管理目標(biāo)變化的需要。在《意見》的指導(dǎo)下，充分認(rèn)識司庫體系建設(shè)的重要意義，準(zhǔn)確把握司庫體系建設(shè)的總體要求，切實加強(qiáng)資金等金融資源的有效管理，強(qiáng)化賬戶管理、資金集中、資金預(yù)算、債務(wù)融資、資金結(jié)算、票據(jù)管理、應(yīng)收管理、擔(dān)保管理、境外資金管理、供應(yīng)鏈金融管理與戰(zhàn)略決策支持管理共十一項能力。同時，關(guān)注資金管理的風(fēng)險防控、司庫信息系統(tǒng)的建設(shè)開發(fā)與工作保障，最終形成戰(zhàn)略價值型的全球司庫管理體系（見圖3）。圖3戰(zhàn)略價值型的全球司庫管理體系全球司庫管理體系主要包括四大部分：管理模式、價值提升、能力應(yīng)用、支撐要素。同時，司庫體系需要企業(yè)內(nèi)部協(xié)同方、產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)方作為參與者，企業(yè)內(nèi)外部系統(tǒng)綜合運(yùn)用的共同構(gòu)建。151.管理模式。企業(yè)需制定司庫管理目標(biāo)定位、管控模式、組織形式。首先，企業(yè)需要定位。作為財務(wù)資金管理者，司庫通過資金集中提升資金使用效率，降低企業(yè)融資成本。作為業(yè)務(wù)資源統(tǒng)籌者，司庫通過業(yè)財融合的方式進(jìn)行資源配置。作為金融資本操盤者，司庫通過資本運(yùn)作，實現(xiàn)企業(yè)的資產(chǎn)保值增值并優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)。其次，企業(yè)應(yīng)明確管控模式，包括服務(wù)支持型、戰(zhàn)略管控型、經(jīng)營管控型三種模式。在服務(wù)支持型管控模式下，司庫定位為資金管理服務(wù)的提供者。在戰(zhàn)略管控型管控模式下，集團(tuán)層面制定管理制度，進(jìn)行統(tǒng)一規(guī)范指導(dǎo)，下屬成員單位各自展開司庫建設(shè)與管理工作，推動戰(zhàn)略落地，實現(xiàn)集團(tuán)整體目標(biāo)。某全球領(lǐng)先電力公司在集團(tuán)公司和產(chǎn)業(yè)公司兩個層面進(jìn)行資金管理，集團(tuán)強(qiáng)調(diào)在滿足產(chǎn)業(yè)公司自主經(jīng)營的情況下，加強(qiáng)集團(tuán)層面執(zhí)行團(tuán)隊在決策過程中的作用。經(jīng)營管控型管控模式通常由集團(tuán)在資金運(yùn)營層面進(jìn)行全方位強(qiáng)管控。在資金高度集中的情況下，集團(tuán)對資金進(jìn)行統(tǒng)一的計劃、調(diào)度、配置和經(jīng)營，以精益管理手段實現(xiàn)價值創(chuàng)造。最后，企業(yè)要確定司庫組織運(yùn)營架構(gòu)。大部分企業(yè)通過搭建集團(tuán)司庫中心、財務(wù)公司/財務(wù)共享中心、產(chǎn)業(yè)集團(tuán)/分子公司，形成“三位一體”的組織架構(gòu)。集團(tuán)司庫中心負(fù)責(zé)頂層設(shè)計，對戰(zhàn)略目標(biāo)、規(guī)章制度等進(jìn)行決策，財務(wù)公司/財務(wù)共享中心作為提供司庫服務(wù)的平臺和通道，產(chǎn)業(yè)集團(tuán)/分子公司為運(yùn)營單位。部分企業(yè)將集團(tuán)資金部與財務(wù)公司職能合并形成司庫管理運(yùn)營部門，而下屬成員單位的資金管理部門和崗位簡化設(shè)置。I2.價值提升。企業(yè)應(yīng)充分運(yùn)用數(shù)據(jù)分析、數(shù)據(jù)可視化與風(fēng)險管理實現(xiàn)價值創(chuàng)造和價值保護(hù)。企業(yè)可引入人工智能、云計算、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈等多種智能分析技術(shù)，以數(shù)智化技術(shù)集群構(gòu)建司庫數(shù)字平臺，全面提升資金運(yùn)營效率、現(xiàn)金流預(yù)測準(zhǔn)確度、風(fēng)險防控及攔截能力，實現(xiàn)智能化、自主化決策輸出。以人工智能技術(shù)為例，其主要包括運(yùn)算智能、感知智能和認(rèn)知智能三類。運(yùn)算智能體現(xiàn)為對數(shù)據(jù)的計算和存儲能力，得益于近年來網(wǎng)絡(luò)設(shè)施及軟硬件發(fā)展，該類技術(shù)可為企業(yè)提供適用于全局搜索、復(fù)雜計算等場景的強(qiáng)大底層支撐；感知智能以O(shè)CR、NLP、文本分析等技術(shù)為代表，可以幫助企業(yè)實現(xiàn)票據(jù)信息智能采集、結(jié)算自動填單等智能數(shù)據(jù)采集和收集工作；認(rèn)知智能利用機(jī)器學(xué)習(xí)、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)、強(qiáng)化學(xué)習(xí)等技術(shù)，幫助企業(yè)在資金運(yùn)營分析決策、單據(jù)及合同審核、收款認(rèn)領(lǐng)、付款欺詐攔截、靈活預(yù)算管理等業(yè)務(wù)場景進(jìn)行智能化管理。在數(shù)據(jù)與分析層面實現(xiàn)價值創(chuàng)造。司庫通過明確數(shù)據(jù)標(biāo)準(zhǔn)、統(tǒng)一數(shù)據(jù)維度、搭建數(shù)據(jù)模型和實現(xiàn)數(shù)據(jù)連通等方式，結(jié)合數(shù)智化技術(shù)手段，提升數(shù)據(jù)應(yīng)用價值，產(chǎn)出管理指標(biāo)、管理報告及決策地圖等。同時，依托數(shù)據(jù)分析及可視化呈現(xiàn)的方式，企業(yè)可以實現(xiàn)多業(yè)務(wù)場景、多使用對象、多分析主題的多維展示應(yīng)用，以透明的數(shù)據(jù)來反映業(yè)務(wù)真實經(jīng)營情況，驅(qū)動決策制定及價值創(chuàng)造。隨著新一代信息技術(shù)與企業(yè)各業(yè)務(wù)場景的持續(xù)優(yōu)化匹配，部分企業(yè)的試點業(yè)務(wù)場景已實現(xiàn)經(jīng)營決策由傳統(tǒng)經(jīng)驗驅(qū)動轉(zhuǎn)向數(shù)字智能驅(qū)動。未來，數(shù)智化技術(shù)與業(yè)務(wù)場景的強(qiáng)耦合將進(jìn)一步賦能企業(yè)精益管理及決策制定，助力企業(yè)提升核心競爭力，更高效地進(jìn)行價值融通創(chuàng)造。16在風(fēng)險管理層面實現(xiàn)價值保護(hù)。司庫通過風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險監(jiān)控、風(fēng)險預(yù)警等步驟，充分應(yīng)用大數(shù)據(jù)分析、機(jī)器學(xué)習(xí)等新技術(shù)手段，挖掘數(shù)據(jù)價值，建立風(fēng)險預(yù)測、風(fēng)險預(yù)警等模型，實現(xiàn)對交易風(fēng)險、流動性風(fēng)險、金融市場風(fēng)險、債務(wù)融資風(fēng)險、信用風(fēng)險和外匯風(fēng)險的全方位管理，圍繞企業(yè)資金流動的全過程，建立風(fēng)險管控機(jī)制，在滿足資金合規(guī)運(yùn)營的同時，為企業(yè)實現(xiàn)價值護(hù)航。以流動性風(fēng)險為例，某領(lǐng)先能源集團(tuán)日資金存量維持在千億元，集團(tuán)通過構(gòu)建閉環(huán)關(guān)聯(lián)的運(yùn)營資金管理模式，實時管控資金交易業(yè)務(wù)，動態(tài)獲取資金收付信息并進(jìn)行大數(shù)據(jù)分析，在此基礎(chǔ)上開展全集團(tuán)的資金計劃工作，推動集團(tuán)資金精細(xì)化管理，提高資金使用效率和效益，有效防范流動性風(fēng)險，保證資金安全運(yùn)營。3.能力應(yīng)用。企業(yè)可進(jìn)一步拓展司庫功能，不斷優(yōu)化資源配置和資本運(yùn)作能力。在功能能力層面，司庫實現(xiàn)集中高效的資金運(yùn)營、業(yè)財融合的資源配置、戰(zhàn)略協(xié)同的資本運(yùn)作。資金運(yùn)營主要包括賬戶管理、資金結(jié)算、資金集中三大功能模塊。以賬戶管理為例，某領(lǐng)先信息服務(wù)與高科技集團(tuán)下屬30余家省分公司和多個專業(yè)子公司，對各級單位設(shè)計分層分級賬戶結(jié)構(gòu)，設(shè)置集團(tuán)實體賬戶為總資金池，二級公司實體賬戶為二級賬戶，下屬公司設(shè)立虛擬賬戶實現(xiàn)資金上收至二級賬戶，通過資金池功能定期將二級賬戶資金自動調(diào)撥歸集至集團(tuán)資金池，實現(xiàn)應(yīng)歸盡歸。另外，在境外資金集中實踐方面，某全球化運(yùn)營的知名能源集團(tuán)分別在美洲、歐洲、中東、亞太地區(qū)建立4個資金中心，實現(xiàn)了全球范圍內(nèi)所有資金24小時的不間斷運(yùn)作。目前，央行和外管局持續(xù)推進(jìn)跨國企業(yè)本外幣一體化資金池業(yè)務(wù)的試點工作，借助整合人民幣資金池、外幣資金池一體化運(yùn)營的方式，有效幫助企業(yè)開展跨境收支業(yè)務(wù)、提升資金劃轉(zhuǎn)效率，為實現(xiàn)全球資金的集中歸集、統(tǒng)一調(diào)配和融通管理奠定基礎(chǔ)。資源配置包括資金預(yù)算、應(yīng)收應(yīng)付管理等模塊，以業(yè)務(wù)經(jīng)營計劃為基礎(chǔ)，通過現(xiàn)金流預(yù)測實現(xiàn)對內(nèi)部資金頭寸預(yù)測，并以此為基礎(chǔ)編制資金收支計劃和排程。某領(lǐng)先油氣公司嚴(yán)格執(zhí)行資金收支計劃管理，依托系統(tǒng)將資金計劃向業(yè)務(wù)端延伸，由原來的總額控制轉(zhuǎn)變?yōu)橘Y金要素控制，并增加滾動預(yù)測模式，有效提升了資金計劃的準(zhǔn)確性。資本運(yùn)作包括投資管理、融資管理、產(chǎn)業(yè)鏈金融、衍生品管理等模塊。企業(yè)對內(nèi)部進(jìn)行資本運(yùn)營和對外部進(jìn)行資本協(xié)同，推動企業(yè)戰(zhàn)略落地。4.支撐要素。全要素體系共同支撐司庫管理體系的構(gòu)建。司庫管理體系的構(gòu)建離不開制度流程、組織人員、數(shù)據(jù)治理和技術(shù)手段的支撐。在制度與流程方面，應(yīng)建立完善的政策制度、清晰的操作手冊、完整的流程架構(gòu)、詳細(xì)的步驟節(jié)點等；在組織人員方面，應(yīng)搭建良好的考核激勵和監(jiān)督機(jī)制，并且建立有效的組織協(xié)同機(jī)制；在數(shù)據(jù)治理方面，應(yīng)形成合理的數(shù)據(jù)治理架構(gòu)和治理手段，構(gòu)建并維護(hù)好數(shù)據(jù)資產(chǎn)；在技術(shù)支持方面，應(yīng)具備完備的基礎(chǔ)設(shè)施、良好的服務(wù)架構(gòu)、內(nèi)外部應(yīng)用集成能力。1751.全球運(yùn)營型，內(nèi)外多元聯(lián)通。全球化運(yùn)營企業(yè)的司庫管理模式具備兩大特征：一是集團(tuán)管控力度強(qiáng)，對下屬成員單位的業(yè)務(wù)經(jīng)營、資金計劃、資金運(yùn)用等進(jìn)行直接管理；二是企業(yè)的業(yè)務(wù)覆蓋全球區(qū)域、資金規(guī)模大，對資金安全、全球資金管理調(diào)度、資金高效運(yùn)營具有較高要求。此類型企業(yè)在進(jìn)行司庫管理體系建設(shè)時，不僅要滿足基礎(chǔ)資金管理的職能，更重要的是，提升境內(nèi)外資金聯(lián)通、大規(guī)模資金精益運(yùn)營能力。因此，如何在多變的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下保障資金安全、境外資金如何靈活調(diào)配，成為全球運(yùn)營型企業(yè)，特別是我國境外運(yùn)營的企業(yè)需重點考慮的問題。境外司庫管理是一個覆蓋組織機(jī)構(gòu)建設(shè)、制度流程設(shè)計、運(yùn)營模式選擇、風(fēng)險管控分析、系統(tǒng)平臺支持等各要素的完整體系，而從領(lǐng)先企業(yè)的實踐經(jīng)驗來看，境外司庫管理在落地過程中的首要任務(wù)即是構(gòu)建合理的賬戶體系、打通資金歸集及調(diào)撥通路。以我國某領(lǐng)先互聯(lián)網(wǎng)能源央企集團(tuán)為例，該企業(yè)層級復(fù)雜、下屬單位多，其日均資金流量大、資金分布廣、資金歸集難度大，且在資金安全管理方面存在薄弱環(huán)節(jié)。集團(tuán)為解決上述問題，充分發(fā)揮外部商業(yè)銀行和內(nèi)部財務(wù)公司的作用，重構(gòu)外部銀行賬戶、搭建內(nèi)部管理賬戶，貫通內(nèi)外部賬戶互聯(lián)通道，構(gòu)建具有司庫理念的、覆蓋全集團(tuán)、橫跨境內(nèi)境外的多層級賬戶管理體系，同時，搭建集團(tuán)資金池，推動資金運(yùn)作、資金精益管理和結(jié)算模式的轉(zhuǎn)型。一方面，該企業(yè)在集團(tuán)層面搭建收款和付款兩個結(jié)算池，實現(xiàn)流量資金精益化管理，幫助企業(yè)平滑資金流入流出曲線；另一方面，對于境外資金，該企業(yè)以物理資金池和虛擬資金池結(jié)合的方式實現(xiàn)全球資金聯(lián)通，提升境外資金透明度，融通企業(yè)內(nèi)部、境內(nèi)和境外三個市場，實現(xiàn)“保證資金供應(yīng)、控制負(fù)債規(guī)模、18全球運(yùn)營型企業(yè)往往對跨國資金調(diào)度、國際結(jié)算、外匯風(fēng)險管理等有著強(qiáng)烈需求。從組織機(jī)構(gòu)建設(shè)來看，越來越多的全球運(yùn)營型企業(yè)選擇構(gòu)建“境外財資中心”，實現(xiàn)境外資金管理。一般而言，其主要存在三種形式，即資金集中模式、額度共享模式、結(jié)算中心模式。資金集中模式下，企業(yè)通過建立跨境實體資金池的方式，實現(xiàn)境外財資中心與境外企業(yè)之間的資金流動，這種模式通常適用于無外匯管制的國家和地區(qū)。額度共享模式下，企業(yè)建立本地虛擬資金池，境外企業(yè)需在財資中心所在國開立離岸賬戶，賬戶余額貢獻(xiàn)入池計算，但不發(fā)生資金層面的物理轉(zhuǎn)移，這種模式通常適用于半外匯管制的國家和地區(qū)。結(jié)算中心模式下，境外財資中心代理境外企業(yè)進(jìn)行集中收付結(jié)算。企業(yè)在實際管理中往往根據(jù)所在國情況，采取多種模式結(jié)合的方式設(shè)立境外財資中心。某大型有色金屬央企集團(tuán)圍繞境外資金集中管理的目標(biāo)，結(jié)合下屬境外企業(yè)實際情況，設(shè)立了兩大財資中心，即全球財資管理總中心和非洲區(qū)域財資管理中心。在全球財資管理總中心層面，該企業(yè)搭建跨境實體資金池，依托銀行核心系統(tǒng)實現(xiàn)資金自動化上收下?lián)埽瑵M足了無外匯管制國家的資金融通需求；通過跨境匯款的方式，將半外匯管制國家的資金手動歸集至財資中心；通過在本國搭建資金池，實現(xiàn)外匯管制國家的資金屬地歸集，或由境外企業(yè)在財資中心所在國開立離岸賬戶，以搭建本地虛擬資金池的方式實現(xiàn)屬地內(nèi)企業(yè)的支付額度共享，并平衡和優(yōu)化池內(nèi)多幣種利率結(jié)構(gòu)。在非洲區(qū)域財資管理中心層面，財資中心主辦企業(yè)一方面在中國香港和毛里求斯分別開設(shè)兩個同名歸集主賬戶，構(gòu)建以中國香港為第一層級、以非洲區(qū)域為第二層級的賬戶體系；另一方面，該企業(yè)打通資金歸集路徑，建立非洲企業(yè)向第二層資金池的歸集主賬戶即毛里求斯賬戶定期匯款、毛里求斯主賬戶定期向第一層的歸集主賬戶即中國香港賬戶發(fā)起同名賬戶轉(zhuǎn)賬的資金歸集通路，實現(xiàn)在非洲區(qū)域內(nèi)部、財資中心主賬戶的逐層歸2.管控引領(lǐng)型，標(biāo)準(zhǔn)規(guī)則制定。管控引領(lǐng)型司庫管理模式的主要特征為企業(yè)集團(tuán)總部管控力度弱，屬于“小總部大產(chǎn)業(yè)”的服務(wù)型管控平臺。這類集團(tuán)整體資金管理基礎(chǔ)較弱，資金集中度較低，各成員單位業(yè)務(wù)模式不一、經(jīng)營水平參差不齊，資金管理水平差異較大。在這種情況下，集團(tuán)負(fù)責(zé)制定統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)規(guī)則，定位于資本引領(lǐng)、關(guān)注財務(wù)回報、明確戰(zhàn)略指引、聚焦信息可視的角色，各成員單位根據(jù)自身業(yè)務(wù)特點，自行細(xì)化執(zhí)行業(yè)務(wù)經(jīng)營和資金管理業(yè)務(wù)。某領(lǐng)先工業(yè)制造業(yè)國有企業(yè)集團(tuán)面臨全級次上千家企業(yè)、業(yè)務(wù)經(jīng)營多元、組織結(jié)構(gòu)復(fù)雜、資金管理分散、管理信息系統(tǒng)多、信息化基礎(chǔ)參差不齊的狀況，從企業(yè)發(fā)展歷程來看，集團(tuán)總部管控程度較弱。在這種情況下，如何提高集團(tuán)資金統(tǒng)籌調(diào)配能力、提升資金使用效率，成為亟待解決的問題。該集團(tuán)明確責(zé)任分工，總部負(fù)責(zé)制定戰(zhàn)略、規(guī)章制度和流程標(biāo)準(zhǔn)等，下屬成員單位基于集團(tuán)統(tǒng)一要求，結(jié)合自身經(jīng)營特點執(zhí)行資金管理。該集團(tuán)以資金可視為切入點，通過制定銀行賬戶管理統(tǒng)一規(guī)則和要求，實現(xiàn)賬戶管理的全面穿透，并以此為基礎(chǔ)，分階段拓展經(jīng)營管理所需的司庫管理職能，逐步提升集團(tuán)資金管理效率，助力企業(yè)實現(xiàn)價值創(chuàng)造。193.資源配置型，計劃預(yù)算牽引。資源配置型司庫管理模式的主要特征是企業(yè)圍繞業(yè)務(wù)信息全球可視、金融資源全局統(tǒng)籌、資金風(fēng)險智能管控，拓展司庫體系管控范圍和深度為目標(biāo)，以資金計劃為引領(lǐng)，提升集團(tuán)資金精細(xì)化管理水平、降低整體杠桿率、防控潛在風(fēng)險，更好地支撐戰(zhàn)略落地和業(yè)務(wù)發(fā)展。此類企業(yè)通常在二級單位層面已經(jīng)實現(xiàn)了賬戶集中、結(jié)算集中管理并具備一定的信息化基礎(chǔ)。某綜合型金融集團(tuán)下屬二級單位已具備資金管理的信息化基礎(chǔ)，并在二級單位層面實現(xiàn)了賬戶和結(jié)算的集中管理，但尚未形成精細(xì)化資金計劃排程，基于管理現(xiàn)狀，圍繞集團(tuán)資金結(jié)算集中管理、集團(tuán)整體杠桿率管控、子公司資本結(jié)構(gòu)管理、流動性管理等關(guān)鍵管控目標(biāo)，以資金計劃作為牽引和抓手，承接集團(tuán)戰(zhàn)略落地要求和資金匹配需求。集團(tuán)層面統(tǒng)一制定資金計劃框架、科目體系、計劃周期、編制方式、控制模式，以資金預(yù)算全流程閉環(huán)管理的方式，對二級單位的資金計劃編制、執(zhí)行及分析進(jìn)行統(tǒng)一管理和考核，保障集團(tuán)整體管控目標(biāo)的實現(xiàn)。同時，二級單位作為經(jīng)營和利潤的責(zé)任主體，根據(jù)自身業(yè)務(wù)特點對下屬成員單位進(jìn)行運(yùn)營級管理。4.業(yè)財融合型，數(shù)智技術(shù)嵌入。業(yè)財融合型司庫管理模式的主要特征體現(xiàn)在企業(yè)將業(yè)財資稅進(jìn)行深度融合，通過前端業(yè)務(wù)場景觸發(fā)資金流動，以資金運(yùn)營支持業(yè)務(wù)落地。這類企業(yè)通常業(yè)務(wù)規(guī)模大、業(yè)務(wù)場景多樣復(fù)雜、資金交易頻繁，對資金結(jié)算等業(yè)務(wù)的自動化程度要求高。某領(lǐng)先白色家電集團(tuán)下屬子公司眾多，業(yè)務(wù)及產(chǎn)品多樣，資金信息冗雜、標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一，總部獲取下屬企業(yè)的資金信息時間長、成本高，數(shù)據(jù)獲取及時性差，導(dǎo)致交易及資金調(diào)度流程長，對分析決策造成負(fù)面影響。集團(tuán)依托標(biāo)準(zhǔn)化財務(wù)共享中心平臺搭建全球司庫中心（調(diào)度中心、資金共享中心），協(xié)同財務(wù)共享中心模式，全面梳理各業(yè)務(wù)線近千個業(yè)務(wù)場景，標(biāo)準(zhǔn)化并規(guī)范交易過程及交易動作，與前端業(yè)務(wù)系統(tǒng)充分融合，實現(xiàn)各業(yè)務(wù)場景支付結(jié)算的高度自動化處理，同時，應(yīng)用數(shù)智化技術(shù)對前端業(yè)務(wù)信息進(jìn)行風(fēng)險預(yù)警、異常攔截、敏感性分析、用戶畫像優(yōu)化等處理，對每筆業(yè)務(wù)首尾雙控進(jìn)行全方位安全檢查，全面提升司庫管理的自動化、智能化水平，保證企業(yè)的資金管理能力可以適應(yīng)業(yè)務(wù)經(jīng)營快速發(fā)展的需要。5.資源融通型，資金池化盤活。資源融通型司庫管理模式是在傳統(tǒng)資金集中管理的基礎(chǔ)上，圍繞全面管控金融資源、防范流動性風(fēng)險、優(yōu)化資源配置等目標(biāo)，通過對各類金融資源進(jìn)行“池化”統(tǒng)一運(yùn)作，實現(xiàn)存量資源盤活、內(nèi)部互融互通，助力集團(tuán)高質(zhì)量某領(lǐng)先能源央企集團(tuán)在建立司庫管控模式前，賬戶分散缺乏管控，現(xiàn)金資源大量沉淀，資金開支無度，各基層單位儲備大量備用品形成浪費擠壓，成員企業(yè)之間惡意欠款情況普遍，同時，出現(xiàn)資金管理弱化、存貸雙高、票據(jù)分散等問題。集團(tuán)為改善現(xiàn)狀，充分結(jié)合主營業(yè)務(wù)特點，構(gòu)建五大管控池：賬戶管理池、額度管控池、流動資金池、短期資產(chǎn)池、長期資產(chǎn)池，通過關(guān)鍵要素統(tǒng)一監(jiān)控、關(guān)鍵資源全生命周期配置、關(guān)鍵資產(chǎn)全面盤活、關(guān)鍵流程全面融合，實現(xiàn)資產(chǎn)流動性提升、業(yè)財深度融合、資源統(tǒng)籌配置，全面挖掘內(nèi)部潛力，以內(nèi)部資源調(diào)配替代外部融資，提高集團(tuán)整體資金使用效率和資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，實現(xiàn)開源節(jié)流。206.產(chǎn)融結(jié)合型，發(fā)力生態(tài)構(gòu)建。產(chǎn)融結(jié)合型司庫管理模式是指企業(yè)構(gòu)建產(chǎn)業(yè)集群、金融控股兩大業(yè)務(wù)模式，通過司庫管理體系進(jìn)一步實現(xiàn)產(chǎn)融投結(jié)合，助力企業(yè)一體兩翼戰(zhàn)略實現(xiàn)。金控公司通?？蔀榧瘓F(tuán)及下屬企業(yè)提供金融服務(wù)，開展股權(quán)投資、資產(chǎn)運(yùn)營等工作。通過金融與產(chǎn)業(yè)雙輪驅(qū)動，疊加司庫系統(tǒng)科技賦能，企業(yè)可高效開展綜合金融、投資、證券化等業(yè)務(wù)，助力企業(yè)發(fā)展。某領(lǐng)先實業(yè)和金融并舉的綜合性集團(tuán)，其金融業(yè)務(wù)定位于聚焦產(chǎn)業(yè)主業(yè)發(fā)展、優(yōu)化產(chǎn)業(yè)業(yè)務(wù)布局的發(fā)展思路，通過資本手段不斷構(gòu)建產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈，以“立足產(chǎn)業(yè)、投融并舉”的方式實現(xiàn)最終服務(wù)反哺產(chǎn)業(yè)主業(yè)的目標(biāo)。此集團(tuán)企業(yè)已顯現(xiàn)出產(chǎn)業(yè)資本布局4.0模式，其依托集團(tuán)司庫體系，建立融融協(xié)同、產(chǎn)融協(xié)同的長效機(jī)制，打通金融和各實業(yè)子公司，創(chuàng)造互利共贏、協(xié)同共生的集團(tuán)新業(yè)態(tài)，充分發(fā)揮集團(tuán)產(chǎn)業(yè)多元化和金融資源內(nèi)生化優(yōu)勢。以上司庫管理的典型模式并不是互斥的，企業(yè)需結(jié)合自身管理及經(jīng)營特點選擇合適的路徑。對于如何進(jìn)行司庫體系建設(shè)，一般來看，司庫體系建設(shè)存在三種建設(shè)路徑，即基于全盤規(guī)劃的變革式、基于業(yè)務(wù)驅(qū)動的迭代式、基于精益管理的價值創(chuàng)造式?；谌P規(guī)劃的變革式司庫建設(shè)模式適用于集團(tuán)管控力度及信息化基礎(chǔ)較弱的企業(yè)。這類企業(yè)希望以司庫體系建設(shè)作為數(shù)字化轉(zhuǎn)型的牽引和切入點，通過全面翔實的信息化建設(shè)規(guī)劃，匹配企業(yè)管理現(xiàn)狀及能力提升訴求，解決企業(yè)發(fā)展過程中因缺乏集約型系統(tǒng)支撐而導(dǎo)致的整體信息化水平落后的痛點。以某領(lǐng)先制造業(yè)集團(tuán)為例，該企業(yè)將數(shù)字化轉(zhuǎn)型和司庫體系建設(shè)納入“十四五”規(guī)劃，從戰(zhàn)略層面高度重視，以變革管理的視角推動工作開展，在明確司庫定位的基礎(chǔ)上，修訂配套管理制度、調(diào)整組織結(jié)構(gòu)、匹配人員團(tuán)隊作為體系運(yùn)行的基礎(chǔ)支撐保障。該企業(yè)以資金可視可控為抓手，以賬戶管理為切入點開展司庫體系建設(shè)，首先制定賬戶管理規(guī)則和標(biāo)準(zhǔn)，逐步擴(kuò)展到其他司庫管理職能的標(biāo)準(zhǔn)化和實施推廣。由于該企業(yè)各成員單位信息化水平差異較大，通過覆蓋全部成員單位的全面規(guī)劃和變革式司庫建設(shè)，企業(yè)可以有效提升整體信息化能力，保證全部企業(yè)不掉隊?；跇I(yè)務(wù)驅(qū)動的迭代式司庫建設(shè)模式適用于自身業(yè)務(wù)增長較快、對資金管理需求十分迫切的企業(yè)。這類企業(yè)希望快速搭建司庫信息系統(tǒng)，以達(dá)到支撐業(yè)務(wù)發(fā)展需要的目的。通常情況下，由于完整細(xì)致的需求評估和整體規(guī)劃方案設(shè)計耗時較久，業(yè)務(wù)驅(qū)動型企業(yè)可通過實施應(yīng)用成熟標(biāo)準(zhǔn)化司庫軟件產(chǎn)品的方式，保障業(yè)務(wù)順利運(yùn)轉(zhuǎn)。系統(tǒng)上線后，企業(yè)可以根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展進(jìn)度和管理要求對系統(tǒng)持續(xù)進(jìn)行迭代升級，并同步完善制度、組織、人才建設(shè)等體系要素。該情形下選擇軟件產(chǎn)品時，需要考慮其與現(xiàn)有業(yè)務(wù)需求、現(xiàn)有系統(tǒng)的適配度，并同步考慮二次開發(fā)的可擴(kuò)展性?；诰婀芾淼膬r值創(chuàng)造式司庫模式多適用于運(yùn)營型管控模式的企業(yè)。該類企業(yè)具備良好的資金集中管控基礎(chǔ)，成員單位業(yè)務(wù)相似度高，集團(tuán)總部集中管控力度大，希望通過司庫管理發(fā)揮更大的資金價值。以某領(lǐng)先信息服務(wù)與高科技集團(tuán)為例，企業(yè)目前已有較好的資金集中和集約管控基礎(chǔ)，規(guī)劃司庫體系各階段管理目標(biāo)，明確當(dāng)前階段司庫體系建設(shè)的核心管理訴求，實現(xiàn)價值創(chuàng)造。企業(yè)在資金集中的基礎(chǔ)上持續(xù)深化資金運(yùn)營、提升資金配置效率、提高投資收益，并應(yīng)用供應(yīng)鏈金融和資本市場多元運(yùn)作等多種方式帶動產(chǎn)業(yè)鏈共同發(fā)展，發(fā)揮資金價值創(chuàng)造能力。216通過司庫體系建設(shè)，企業(yè)可以繪制出自身的資金及業(yè)務(wù)管控全貌，并以頂層視角去看待企業(yè)內(nèi)部的業(yè)務(wù)現(xiàn)狀，依照集中管控下的資金流及業(yè)務(wù)流去審視現(xiàn)有業(yè)務(wù)版圖。這一頂層視角可以幫助企業(yè)厘清業(yè)務(wù)脈絡(luò)，促進(jìn)企業(yè)內(nèi)部相關(guān)度高的產(chǎn)業(yè)整合，在投資及產(chǎn)業(yè)布局時關(guān)注產(chǎn)業(yè)互補(bǔ)性及協(xié)同性，在戰(zhàn)略上實現(xiàn)“1+1>2”，進(jìn)而全面提升企業(yè)I1.促進(jìn)產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)發(fā)展與合作。司庫在重塑企業(yè)自身業(yè)務(wù)管控模式的同時，也為上下游的產(chǎn)業(yè)鏈打通提供了一條可復(fù)用的道路。在審視主營業(yè)務(wù)的同時，企業(yè)也可以進(jìn)一步明確自身在整個行業(yè)中的定位和在供應(yīng)鏈中的角色。通過司庫體系的建設(shè)，企業(yè)可以將自有資金、授信等金融資源通過產(chǎn)業(yè)鏈金融的方式有償共享給鏈上的上下游企業(yè)，在控制投資風(fēng)險的同時，深化與上下游企業(yè)合作，加強(qiáng)自身供應(yīng)鏈的安全，實現(xiàn)投資收益的最大化。上下游企業(yè)在獲得相對低成本的資金、授信等金融資源后，也可以極具競爭力的產(chǎn)品反哺鏈上資金、授信提供方。在這一閉環(huán)體系下，企業(yè)自身得到了發(fā)展，產(chǎn)品完成了銷售，也深化了與上下游企業(yè)的互信與合作。司庫平臺的建設(shè)作用于核心企業(yè)，提升了企業(yè)整體的競爭力，在促進(jìn)企業(yè)自身供應(yīng)鏈安全及穩(wěn)定的同時，也助推整個產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)的形成和發(fā)展。I2.催動產(chǎn)業(yè)鏈網(wǎng)絡(luò)建立與互助。司庫體系建設(shè)不僅能夠協(xié)助企業(yè)建立健全產(chǎn)業(yè)鏈上下游的合作機(jī)制，而且還會進(jìn)一步幫助構(gòu)建產(chǎn)業(yè)鏈網(wǎng)絡(luò)，并最終形成產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)和產(chǎn)業(yè)集群。產(chǎn)業(yè)鏈生態(tài)的形成將大大增強(qiáng)鏈上企業(yè)的競爭力及凝聚力。一方面，作為產(chǎn)業(yè)鏈網(wǎng)絡(luò)的發(fā)起者和領(lǐng)路人，企業(yè)能夠進(jìn)一步夯實自己的行業(yè)龍頭地位；另一方面，基于生態(tài)圈的數(shù)據(jù)及經(jīng)驗信息互通、產(chǎn)業(yè)及金融資源共享，也能更好地促進(jìn)產(chǎn)業(yè)網(wǎng)絡(luò)中的企業(yè)共同互利共贏，為整個產(chǎn)業(yè)發(fā)展帶來正面效應(yīng)。與此同時，行業(yè)協(xié)會、行業(yè)自治機(jī)構(gòu)也可以充分發(fā)揮自身在行業(yè)中的引領(lǐng)作用，為企業(yè)提供溝通、交流的平臺，邀請“先走一步”的企業(yè)或咨詢機(jī)構(gòu)分享管理及實踐經(jīng)驗，幫助有意進(jìn)行司庫體系建設(shè)的企業(yè)更好、更快、更精準(zhǔn)地選擇適合自身的建設(shè)路線。22 3.驅(qū)動金融及信息服務(wù)升級。在企業(yè)司庫體系建設(shè)過程中，銀行作為金融產(chǎn)品及服務(wù)的提供者，軟件供應(yīng)商作為司庫系統(tǒng)的建設(shè)者，二者缺一不可。隨著企業(yè)司庫體系的搭建及資金管控能力的深化，企業(yè)對銀行金融服務(wù)的要求進(jìn)一步提升。在企業(yè)資金集中管控程度提升、海外財資管理愈發(fā)重要的趨勢下，銀行身為資金全球流動及運(yùn)營管理的先行者及橋梁，僅僅是為企業(yè)提供零散的、標(biāo)準(zhǔn)化的服務(wù)難以滿足當(dāng)前企業(yè)集團(tuán)的需要，銀行應(yīng)具備集合多種業(yè)務(wù)的綜合金融服務(wù)能力、聯(lián)通全球的資源調(diào)度及策略咨詢能力、兼具引領(lǐng)性和落地性的專業(yè)服務(wù)能力、與企業(yè)集團(tuán)的“總對總”溝通對接能力，才能在當(dāng)前的司庫體系建設(shè)浪潮中獲得一席之地。另外，企業(yè)司庫體系建設(shè)對司庫系統(tǒng)的軟件供應(yīng)商也提出了更加嚴(yán)苛的要求，軟件的功能應(yīng)用專業(yè)度、系統(tǒng)安全可靠度、架構(gòu)擴(kuò)展靈活度愈發(fā)重要。因此，軟件供應(yīng)商也應(yīng)提升自身實力，充分運(yùn)用軟件開發(fā)的新方法、新模式，以充分適應(yīng)司庫管理體系下的系統(tǒng)建設(shè)要求。許多企業(yè)司庫體系建設(shè)的首要目標(biāo)即是實現(xiàn)全盤資金可視，同樣，對國資委等監(jiān)管機(jī)構(gòu)而言，管好“錢袋子”、看清統(tǒng)管企業(yè)的資金情況、保障國資安全穩(wěn)健運(yùn)行愈發(fā)重要。企業(yè)在司庫體系建設(shè)中已打好數(shù)據(jù)基礎(chǔ)，監(jiān)管者可進(jìn)一步圍繞國資資金這一領(lǐng)域建設(shè)管理駕駛艙或資金大屏，以可視化的形式對國有企業(yè)境內(nèi)及境外的資金波動、資金流動、資金運(yùn)用方式進(jìn)行展現(xiàn)。隨著數(shù)智化技術(shù)與業(yè)財資管理的深度融合，資金風(fēng)險預(yù)警及智能風(fēng)控策略亦可幫助監(jiān)管者更及時、更全面地掌握國資風(fēng)險情況，第一時間研判風(fēng)險等級并制定解決方案，保障國資安全。司庫建設(shè)非一日之功，精細(xì)化監(jiān)管目標(biāo)的達(dá)成也非一蹴而就。隨著企業(yè)司庫體系及基本管理框架的逐步形成，海外財資管理、資金精準(zhǔn)預(yù)