第四章資本輸入國(guó)外國(guó)投資法1.第五章資本輸入國(guó)外國(guó)投資法第一節(jié)外國(guó)投資法概述第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容第三節(jié)我國(guó)外資法體系及其完善2.第一節(jié)外國(guó)投資法概述一、外資法的概念和體系二、興旺國(guó)家的外資立法三、開(kāi)展中國(guó)家的外資政策與立法3.一、外資法的概念與體系〔一〕外資法的產(chǎn)生與開(kāi)展〔二〕外資法的概念與體系外資法是指資本輸入國(guó)制定的關(guān)于調(diào)整外國(guó)私人直接投資關(guān)系的法律標(biāo)準(zhǔn)的總稱。1、法典制模式：2、單獨(dú)法規(guī)制模式：3、統(tǒng)一制模式：4.二、興旺國(guó)家的外資立法

〔一〕始終自由開(kāi)放〔美國(guó)〕1、對(duì)外資進(jìn)入未實(shí)行一般投資審查制。2、外國(guó)投資者及其投資享有國(guó)民待遇。3、基于國(guó)家平安及經(jīng)濟(jì)利益的需要，對(duì)某些關(guān)鍵部門(mén)中的外國(guó)投資給予一定的限制?！捕硰拈_(kāi)放到實(shí)行某些限制〔加拿大〕1、對(duì)外國(guó)投資根據(jù)情況，分別采取申報(bào)與審查兩種程序。2、維護(hù)本國(guó)利益，保護(hù)關(guān)鍵行業(yè)?！踩硰谋Ｊ氐街鸩介_(kāi)放〔日本〕5.三、開(kāi)展中國(guó)家的外資政策與立法1、20世紀(jì)60、70年代，大多數(shù)開(kāi)展中國(guó)家開(kāi)始制定外資法的，比較注重對(duì)外資進(jìn)入的審批。與興旺國(guó)家相比，其對(duì)外國(guó)投資鼓勵(lì)較多，但限制也較多。2、20世紀(jì)80年代后，它們相繼放松對(duì)外資的管制，如取消外匯管制、廢除履行要求等。3、20世紀(jì)90年代以來(lái)，開(kāi)展中國(guó)家的外資立法也逐步趨向自由化。主要表現(xiàn)在國(guó)民待遇日益得到各國(guó)不同程度的認(rèn)可，各類對(duì)外資的歧視措施也逐漸減少。6.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容一、外資準(zhǔn)入〔一〕外國(guó)投資的資本構(gòu)成又稱出資方式，一般包括外幣現(xiàn)金，機(jī)器，設(shè)備，原材料等實(shí)物，專利權(quán)，商標(biāo)權(quán)等工業(yè)產(chǎn)權(quán)和其他權(quán)利等，既包括有形資產(chǎn)，也包括無(wú)形資產(chǎn)。

7.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容〔二〕投資范圍各資本輸入國(guó)都對(duì)投資范圍進(jìn)行了相應(yīng)的規(guī)定：1.禁止或限制外資進(jìn)入的行業(yè)，通常都是關(guān)系到國(guó)計(jì)民生的關(guān)鍵行業(yè)，如國(guó)防、通訊、能源、交通、金融等。2.鼓勵(lì)外資進(jìn)入的行業(yè)，通常是亟需資金和先進(jìn)技術(shù)投入的新興產(chǎn)業(yè)和面向出口或進(jìn)口替代的產(chǎn)業(yè)，如電子及通訊設(shè)備制造業(yè)、交通運(yùn)輸設(shè)備制造業(yè)等。

8.〔二〕投資范圍3.允許外資進(jìn)入的行業(yè)，也就是除開(kāi)上述兩類行業(yè)之外的所有其他行業(yè)了。依我國(guó)?指導(dǎo)外商投資方向規(guī)定?，外商投資工程分為鼓勵(lì)類、允許類、限制類和禁止類四類。9.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容〔三〕外資比例1、關(guān)于投資比例的幾種規(guī)定〔1〕在外資法中規(guī)定一個(gè)適用于國(guó)內(nèi)一般行業(yè)的比例。我國(guó)外資法規(guī)定外國(guó)投資者控股比例的下限為25%?！?〕對(duì)不同的行業(yè)適用不同的比例。2、當(dāng)?shù)鼗?dāng)?shù)鼗?，是指外?guó)企業(yè)中的外國(guó)投資者必須按投資時(shí)于東道國(guó)達(dá)成的協(xié)定，按協(xié)議一致的期限和條件，逐步將其股份售給東道主〔國(guó)營(yíng)企業(yè)或私營(yíng)企業(yè)〕，直到外國(guó)投資者的資本比例減少而轉(zhuǎn)變?yōu)楸緡?guó)企業(yè)或混合企業(yè)。

10.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容〔四〕審批制度1、審批的目的與作用對(duì)外資的審批，是資本輸入國(guó)政府依照法律規(guī)定對(duì)擬進(jìn)入的外資進(jìn)行審查、并決定是否予以許可的一種行政行為。2、審批機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)受理外國(guó)投資的審查與批準(zhǔn)的政機(jī)構(gòu)稱為審批機(jī)構(gòu)。〔1〕設(shè)立專門(mén)的中央機(jī)構(gòu)〔2〕由現(xiàn)存的有關(guān)政府部門(mén)行使審批職能〔3〕中央與地方的復(fù)合或分散審批機(jī)構(gòu)11.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容〔四〕審批制度3、審批內(nèi)容相關(guān)的法律規(guī)定主要包括以下幾方面的內(nèi)容：審批標(biāo)準(zhǔn)、審批機(jī)構(gòu)、審批范圍、審批程序等。積極標(biāo)準(zhǔn)是指審批機(jī)構(gòu)鑒定外資積極作用的標(biāo)準(zhǔn)。消極標(biāo)準(zhǔn)是指不予批準(zhǔn)外國(guó)投資的條件。12.〔四〕審批制度4、審批程序〔1〕初步申請(qǐng)或立項(xiàng)〔2〕正式申請(qǐng)〔3〕審查與批準(zhǔn)分為程序上的審查和實(shí)質(zhì)性的審查5、審批的法律效果〔1〕成認(rèn)該項(xiàng)外國(guó)投資合法有效，可依法獲得保護(hù)〔2〕給予外商及外資工程以法定的優(yōu)惠待遇〔3〕給予必要的保證和支持13.〔四〕審批制度6、審批制度的改革〔1〕精簡(jiǎn)審批機(jī)構(gòu)，簡(jiǎn)化審批程序，提高審批效率。〔2〕縮小審批范圍，如僅要求進(jìn)入“消極清單〞行業(yè)的外資接受審批等?！?〕放寬審批標(biāo)準(zhǔn)。如不再將投資措施與外資準(zhǔn)入捆綁在一起，同時(shí)審批標(biāo)準(zhǔn)具體化、透明化?！?〕增加行政復(fù)議或申訴程序，14.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容二、外資待遇又稱國(guó)際投資待遇，是指外國(guó)投資者(包括投資)在東道國(guó)從事投資活動(dòng)享有權(quán)利和承擔(dān)義務(wù)的狀況，它明確了外國(guó)投資者在東道國(guó)的法律地位、權(quán)利義務(wù)的標(biāo)準(zhǔn)、投資及其收益等管理上的保護(hù)程度，以及在特殊情況下國(guó)家征用投資財(cái)產(chǎn)時(shí)的補(bǔ)償標(biāo)準(zhǔn)等。有關(guān)外資待遇的標(biāo)準(zhǔn)主要有兩大類：一是絕對(duì)標(biāo)準(zhǔn)，如公平公正待遇、國(guó)際法標(biāo)準(zhǔn)等；二是相對(duì)標(biāo)準(zhǔn)，如最惠國(guó)待遇、國(guó)民待遇等。15.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容三、投資保護(hù)國(guó)際投資法中的投資保護(hù)通常是指對(duì)私人投資者在東道國(guó)可能遭遇的政治風(fēng)險(xiǎn)給予的保護(hù)?！惨弧硣?guó)有化與征收國(guó)有化與征收一般是指國(guó)家將原屬私人或外國(guó)政府所有的財(cái)產(chǎn)收歸國(guó)有的強(qiáng)制性措施。16.〔一〕國(guó)有化與征收

有些國(guó)家在憲法中對(duì)國(guó)有化與征收做出了規(guī)定，要求必須是為了公共利益、依法進(jìn)行以及給予公平、公正和充分的補(bǔ)償。有些國(guó)家還在專門(mén)的外資法中向外國(guó)投資者作出更為具體的保證。如我國(guó)現(xiàn)行?外資企業(yè)法?第五條規(guī)定，“國(guó)家對(duì)外資企業(yè)不實(shí)行國(guó)有化和征收；在特殊情況下，根據(jù)社會(huì)公共利益的需要，對(duì)外資企業(yè)可以依照法律程序?qū)嵭姓魇?，并給予相應(yīng)的補(bǔ)償。〞外國(guó)投資者還依賴資本輸入國(guó)與其母國(guó)政府簽訂的投資保護(hù)條約所帶給他們的保護(hù)。17.三、投資保護(hù)〔二〕投資原本及利潤(rùn)匯出風(fēng)險(xiǎn)主要發(fā)生在實(shí)行外匯管制的國(guó)家。外匯管制可分為僅針對(duì)資本工程的管制以及同時(shí)針對(duì)資本工程和經(jīng)常工程的管制。為了消除外國(guó)投資者的顧慮，實(shí)行外匯管制的國(guó)家通常都會(huì)在其外資法中對(duì)投資原本及利潤(rùn)匯出做出有條件的保證。18.三、投資保護(hù)〔三〕對(duì)外國(guó)投資的鼓勵(lì)和優(yōu)惠1、稅收優(yōu)惠2007年3月16日第十屆全國(guó)人民代表大會(huì)第五次會(huì)議通過(guò)的?中華人民共和國(guó)企業(yè)所得稅法?表達(dá)“四個(gè)統(tǒng)一〞：內(nèi)、外資企業(yè)適用統(tǒng)一的所得稅法；統(tǒng)一并適當(dāng)降低企業(yè)所得稅稅率；統(tǒng)一和標(biāo)準(zhǔn)稅前扣除方法；標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一稅收優(yōu)惠政策。將內(nèi)、外資企業(yè)的所得稅率統(tǒng)一為25%，將現(xiàn)行所得稅以區(qū)域優(yōu)惠為主的格局，轉(zhuǎn)為產(chǎn)業(yè)優(yōu)惠為主、區(qū)域優(yōu)惠為輔、兼顧社會(huì)進(jìn)步的新的稅收優(yōu)惠格局。19.〔三〕對(duì)外國(guó)投資的鼓勵(lì)和優(yōu)惠2、其他鼓勵(lì)與優(yōu)惠〔1〕財(cái)政補(bǔ)貼、資金援助〔2〕信貸融資優(yōu)惠〔3〕其他優(yōu)惠鼓勵(lì)措施3、經(jīng)濟(jì)特區(qū)的投資鼓勵(lì)與優(yōu)惠經(jīng)濟(jì)特區(qū)是一個(gè)國(guó)家或地區(qū)所劃出的一定范圍的區(qū)域，對(duì)該區(qū)域的對(duì)外經(jīng)濟(jì)活動(dòng)采取更為開(kāi)放的特殊政策，提供優(yōu)惠的措施，實(shí)行特殊的管理方法，以吸引外資和技術(shù)，擴(kuò)大外貿(mào)，促進(jìn)本地區(qū)和本國(guó)的經(jīng)濟(jì)開(kāi)展。稅收優(yōu)惠財(cái)政優(yōu)惠簡(jiǎn)化行政手續(xù)特殊的政府保證。20.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容四、特許協(xié)議圍繞特許協(xié)議而產(chǎn)生的最具爭(zhēng)議的問(wèn)題集中在其法律性質(zhì)和效力，即特許協(xié)議究竟是國(guó)際條約還是國(guó)內(nèi)法契約?東道國(guó)基于公共利益的需要改廢特許協(xié)議，是否應(yīng)負(fù)國(guó)際責(zé)任?越來(lái)越多的國(guó)家主張?zhí)卦S協(xié)議是國(guó)內(nèi)法上的契約，也就是說(shuō)，東道國(guó)有權(quán)基于公共利益的需要而撤銷或修改協(xié)議。另外，為防止上述爭(zhēng)議的發(fā)生，許多開(kāi)展中國(guó)家改采由政府組建公司與外國(guó)投資者合作的方式，從而使政府處于比較超然的地位。21.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容五、外國(guó)投資的監(jiān)管〔一〕立項(xiàng)監(jiān)管1、要求經(jīng)批準(zhǔn)的外國(guó)投資工程的資金必須如期到位。2、規(guī)定外國(guó)投資工程投資的作價(jià)必須經(jīng)有關(guān)政府機(jī)關(guān)的評(píng)估。3、規(guī)定外國(guó)投資工程在籌建過(guò)程中，必須定期向外資管理部門(mén)提交報(bào)告。22.五、外國(guó)投資的監(jiān)管〔二〕工程營(yíng)運(yùn)監(jiān)管有的國(guó)家外資管理部門(mén)將依法對(duì)外國(guó)投資工程的營(yíng)運(yùn)實(shí)行經(jīng)常性的監(jiān)督。例如，印尼外資法要求外國(guó)投資企業(yè)必須向投資協(xié)調(diào)局遞交年度經(jīng)營(yíng)報(bào)告，而且該局將會(huì)同企業(yè)所在地官員，每年至少對(duì)投資方進(jìn)行一次訪問(wèn)，以保證所批準(zhǔn)工程的履行。23.第二節(jié)外國(guó)投資法的具體內(nèi)容六、投資爭(zhēng)議解決——東道國(guó)當(dāng)?shù)鼐葷?jì)投資者在沒(méi)有用盡東道國(guó)當(dāng)?shù)鼐葷?jì)之前，是不可以尋求母國(guó)外交保護(hù)、外國(guó)法院訴訟等其他解決方式的。概括來(lái)說(shuō)，東道國(guó)當(dāng)?shù)鼐葷?jì)的法律依據(jù)主要有以下幾點(diǎn)：一是國(guó)家屬地管轄權(quán)原那么。二是卡爾沃主義。三是用盡當(dāng)?shù)鼐葷?jì)原那么。四是自然資源永久主權(quán)原那么。24.第三節(jié)我國(guó)外資法體系及其完善一、我國(guó)的外資政策與立法〔一〕我國(guó)外資法體系我國(guó)外資法不是采取統(tǒng)一立法形式，而是由各種專項(xiàng)立法及相關(guān)的單行法律、法規(guī)互相聯(lián)系綜合而形成的一個(gè)外國(guó)投資法體系，即包括縱向?qū)哟魏蜋M向聯(lián)系的各項(xiàng)專門(mén)法律和相關(guān)法規(guī)、規(guī)章而形成一個(gè)有機(jī)的和系統(tǒng)的外資法體系。從法律結(jié)構(gòu)來(lái)看，可分為三個(gè)層次：1、最高標(biāo)準(zhǔn)——憲法性標(biāo)準(zhǔn)；2、國(guó)家專項(xiàng)單行立法；3、地方性法規(guī)。從法律的內(nèi)容來(lái)看，既包括私法性標(biāo)準(zhǔn)，也包括公法性標(biāo)準(zhǔn)；既包括實(shí)體法標(biāo)準(zhǔn)，也包括程序法標(biāo)準(zhǔn)。25.一、我國(guó)的外資政策與立法〔二〕我國(guó)外資政策與立法的特點(diǎn)：1、堅(jiān)持公平互利原那么，確保中外雙方權(quán)益2、以鼓勵(lì)為主，兼行限制3、立足國(guó)情，適當(dāng)參照國(guó)際通行做法26.第三節(jié)我國(guó)外資法體系及其完善二、我國(guó)外資法存在的問(wèn)題1、法規(guī)數(shù)量繁多，內(nèi)容散亂。三資企業(yè)有3個(gè)法律和3個(gè)實(shí)施條例/細(xì)那么；5個(gè)經(jīng)濟(jì)特區(qū)有3個(gè)法規(guī)；各類開(kāi)發(fā)區(qū)有許多國(guó)家及地方法規(guī)外商投資企業(yè)的申請(qǐng)審批、注冊(cè)登記、驗(yàn)資核資、投資比例、進(jìn)口出口、外匯管理、經(jīng)營(yíng)管理、勞動(dòng)雇傭、融資擔(dān)保、資源和土地使用，各種法規(guī)就多達(dá)上百項(xiàng)。此外還有眾多的部門(mén)和地方規(guī)章。27.二、我國(guó)外資法存在的問(wèn)題2、已有標(biāo)準(zhǔn)有待修改和完善。有的法律法規(guī)的指導(dǎo)原那么、立法精神、內(nèi)容及技巧與國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)存在不小差距；有的法規(guī)內(nèi)容陳舊；有的內(nèi)容不夠完善；有的法律法規(guī)相互沖突。例如，對(duì)外貿(mào)易、保險(xiǎn)業(yè)28.二、我國(guó)外資法存在的問(wèn)題3、存在不少立法空白。例如，電信業(yè)打破壟斷后怎么標(biāo)準(zhǔn)；咨詢業(yè)已起步，但缺少法規(guī)確定從業(yè)資格、咨詢收費(fèi)和稅收標(biāo)準(zhǔn)等。29.二、我國(guó)外資法存在的問(wèn)題4、透明度低?！?〕法律體系方面，法出多門(mén)，互相重復(fù)、沖突，使投資者無(wú)法確切認(rèn)識(shí)。我國(guó)外商投資法律法規(guī)主要由各主管部門(mén)負(fù)責(zé)起草，之后送各有關(guān)部門(mén)征求意見(jiàn)。其合理之處在于主管部門(mén)熟悉業(yè)務(wù)，但局限性是由此導(dǎo)致的法律條塊化分割，各主管部門(mén)設(shè)法擴(kuò)大本部門(mén)的管理權(quán)限?！?〕法規(guī)制定方面，一些地方性、行業(yè)性的涉及外商投資的法規(guī)未做到以中英文對(duì)照的方式公布，統(tǒng)一性較差。對(duì)外商投資企業(yè)設(shè)立后合同章程重大變更、企業(yè)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)或合并等沒(méi)有明確規(guī)定。30.二、我國(guó)外資法存在的問(wèn)題5、權(quán)限不明確。主要表現(xiàn)為立法與行政權(quán)限不甚明確，中央與地方權(quán)限不甚明確，政策與做法不很統(tǒng)一。如全國(guó)人大通過(guò)的法律不允許外資本金轉(zhuǎn)移，行政法規(guī)對(duì)外商當(dāng)?shù)鼗I資有限制，這些卻通過(guò)報(bào)紙、電視等形式加以放松限制，而非通過(guò)正式的立法程序。31.二、我國(guó)外資法存在的問(wèn)題6、統(tǒng)計(jì)不標(biāo)準(zhǔn)，信息系統(tǒng)落后。我國(guó)的產(chǎn)業(yè)劃分、行業(yè)定義、統(tǒng)計(jì)范圍及標(biāo)準(zhǔn)，與國(guó)際慣例不一致。對(duì)國(guó)內(nèi)外投資的現(xiàn)狀、開(kāi)展及有關(guān)動(dòng)態(tài)更缺乏系統(tǒng)的分析和研究。32.二、我國(guó)外資法存在的問(wèn)題7、對(duì)外商投資的待遇有待明確和統(tǒng)一。我國(guó)對(duì)外商投資的待遇總括看來(lái)是一種“混合平等〞、優(yōu)惠和歧視交叉使用的待遇。這種“大棒加胡蘿卜〞原那么的平衡點(diǎn)很難掌握。過(guò)分優(yōu)惠就出現(xiàn)“假合資〞、“假外商〞的現(xiàn)象；過(guò)分歧視就會(huì)減少外商投資的工程。主要有國(guó)民待遇、優(yōu)惠待遇、差異待遇。33.三、關(guān)于完善我國(guó)外資法的思路1、我國(guó)外資立法模式的探討從我國(guó)經(jīng)濟(jì)建設(shè)及世界開(kāi)展的趨勢(shì)來(lái)看，都要求將我國(guó)的外商投資立法從“雙軌制模式〞逐步轉(zhuǎn)變到“統(tǒng)一制模式〞。問(wèn)題及爭(zhēng)議是：在轉(zhuǎn)變的過(guò)程中是否要先采用“法典制模式〞作過(guò)渡。34.三、關(guān)于完善我國(guó)外資法的思路2、修改違反國(guó)民待遇原那么的投資措施我國(guó)應(yīng)依據(jù)我國(guó)所承擔(dān)的國(guó)際條約，特別是?TRIMS協(xié)議?的義務(wù)，按照相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)所確立的標(biāo)準(zhǔn)，進(jìn)一步檢視