基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)題庫(kù)

第一部分單選題（500題）

1、關(guān)于市盈率和市凈率的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.對(duì)于普通股而言，投資者應(yīng)得到的回報(bào)是公司的凈收益

B.市盈率指標(biāo)表示股票價(jià)格和每股收益的比率，該指標(biāo)揭示了盈余和

股價(jià)之間的關(guān)系，公式表達(dá)為市盈率（P/E）=每股價(jià)格每股收益（年化）

C.當(dāng)前市凈率的高低，表明投資者對(duì)該股票未來(lái)價(jià)值的主要觀點(diǎn)

1）.每股凈資產(chǎn)通常是一個(gè)累積的正值，因此市凈率也適用于經(jīng)營(yíng)暫時(shí)

陷入困難的以及有破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的公司

【答案】：C

2、下列不屬于金融債券的是（）。

A.證券公司短期融資券

B.商業(yè)銀行債券

C.地方政府債券

D.政策性金融債

【答案】：C

3、公司資產(chǎn)在不同證券持有者中享有不同的清償順序，享有公司資產(chǎn)

的最高索取權(quán)的是（）3

A.優(yōu)先股股東

B.普通股股東

C.債券持有者

D.實(shí)際控股人

【答案】：C

4、業(yè)內(nèi)最常用的股票型基金相對(duì)收益歸因分析模型是（)

A.夏普比例

B.平均收益率

C.Brinson

D.特雷諾比率

【答案】：C

5、（）是最主要的存托憑證，其流通量最大。

A.ADRs

B.SDR

C.CDR

D.GDR

【答案】：A

6、在基金資產(chǎn)總值和基金總份額不變的情況下，基金份額凈值與基金

負(fù)債的關(guān)系是（）。

A.可能正相關(guān)，也可能負(fù)相關(guān)

B.B正相關(guān)關(guān)系

C.沒(méi)有關(guān)系

1）.負(fù)相關(guān)關(guān)系

【答案】：D

7、小芳購(gòu)買了某公司發(fā)行的面值為100元的3年期債券共100張，利

率為5%,每年付息一次，該筆投資共獲得利息收入（）元。

A.10500

B.1500

C.11500

D.10100

【答案】：B

8、某種貼現(xiàn)式國(guó)債面額為100元，貼現(xiàn)率為3.82%,到期時(shí)間為90天,

則該國(guó)債的內(nèi)在價(jià)值為（）。

A.99.045

B.99.150

C.99.050

D.99.605

【答案】：A

9、關(guān)于財(cái)務(wù)報(bào)表分析的直接作用，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.評(píng)估企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)

B.發(fā)現(xiàn)企業(yè)存在的問(wèn)題

C.發(fā)現(xiàn)企業(yè)的潛在投資機(jī)會(huì)

D.改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況

【答案】：D

10、對(duì)基金估值結(jié)果負(fù)有復(fù)核責(zé)任的是（）

A.基金管理人

B.律師事務(wù)所

C.會(huì)計(jì)事務(wù)所

D.基金托管人

【答案】：D

11、按照現(xiàn)行的稅收政策，下列說(shuō)法中，正確的是（）。

A.I、III

B.I、II

C.I

D.n、m

【答案】：A

12、當(dāng)物價(jià)不斷上漲時(shí)，名義利率比實(shí)際利率（）

A.高

B.低

C.不確定

D.無(wú)關(guān)

【答案】：A

13、關(guān)于信用利差的特點(diǎn)，以下各項(xiàng)表述錯(cuò)誤的是（）。

A.信用利差受經(jīng)濟(jì)預(yù)期影響

B.信用利差隨著經(jīng)濟(jì)周期的擴(kuò)張而縮小

C.信用利差與債券品種無(wú)關(guān)

D.信用利差隨著期限增加而擴(kuò)大

【答案】：C

14、期貨交易涉及的交易制度不包括（）。

A.信息披露制度

B.對(duì)沖平倉(cāng)制度

C.保證金制度

D.盯市制度

【答案】：A

15、（）是指投資者在短期內(nèi)以一個(gè)合理的價(jià)格將投資資產(chǎn)變現(xiàn)

的容易程度。

A.變現(xiàn)性

B.流動(dòng)性

C.收益性

D.永久性

【答案】：B

16、下列()不屬于大宗商品投資的類型。

A.零售類

B.能源類

C.基礎(chǔ)材料類

D.貴金屬類

【答案】：A

17、()是指貨幣隨著時(shí)間推移而發(fā)生的增值。

A.貨幣的流通價(jià)值

B.貨幣的使用價(jià)值

C.貨幣的互換價(jià)值

D.貨幣的時(shí)間價(jià)值

【答案】：D

18、()是一種交易雙方建立在互相了解和信任基礎(chǔ)上的一種

結(jié)算方式，也是國(guó)外發(fā)達(dá)市場(chǎng)常用的一種結(jié)算方式。

A.純?nèi)^(guò)戶

B.見券付款

C.見款付券

D.券款對(duì)付

【答案】：A

19、()扣除通貨膨脹補(bǔ)償以后的利息率。

A.固定利率

B.浮動(dòng)利率

C.實(shí)際利率

D.名義利率

【答案】：C

20、（）是指投資者借入資金購(gòu)買證券，也叫買空交易。

A.融資

B.融券

C.買斷

D.回購(gòu)

【答案】：A

21、從事（）投資的人員或機(jī)構(gòu)被稱為“天使”投資者。

A.大冢商品

B.風(fēng)險(xiǎn)

C.另類

D.衍生金融產(chǎn)品

【答案】：B

22、（）表示股票價(jià)格和每股收益的比率,揭示了盈余和估價(jià)

之間的關(guān)系。

A.市凈率

B.市盈率

C.市現(xiàn)率

D.市銷率

【答案】：B

23、以下選項(xiàng)不屬于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)需考慮的因素的是（）。

A.基金管理規(guī)模

B.成立時(shí)間

C.時(shí)間區(qū)間

D.風(fēng)險(xiǎn)和收益

【答案】：B

24、關(guān)于賣空交交易，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.融券業(yè)務(wù)同樣會(huì)放大投資收益率或損失率，如同杠桿一樣增加了投資

結(jié)果的波動(dòng)幅度

B.用證券沖抵保證金時(shí)，對(duì)于不同的證券，按照同一折算率進(jìn)行折算

C.賣空交易即融券業(yè)務(wù)，指投資者可以向證券公司借入一定數(shù)量的證券

賣出，當(dāng)證券價(jià)格下降時(shí)再以當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)價(jià)格買入證券歸還證券公司，

自己則得到投資收益

D.賣空交易沒(méi)有平倉(cāng)之前，投資者融券賣出所得資金除買證券外，不

能用于其他用途

【答案】：B

25、戰(zhàn)術(shù)資產(chǎn)配置在動(dòng)態(tài)調(diào)整資產(chǎn)配置時(shí)，需要（）o

A.再次估計(jì)投資者風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力

B.再次估計(jì)投資者偏好

C.重新設(shè)定投資者長(zhǎng)遠(yuǎn)投資目標(biāo)

D.重新預(yù)測(cè)不同資產(chǎn)類別的預(yù)測(cè)收益情況

【答案】：D

26、UCITS五號(hào)指令的改革計(jì)劃不包括（）。

A.完善貨幣市場(chǎng)基金的規(guī)則

B.完善收益回報(bào)政策

C.完善信息披露

D.加強(qiáng)托管人的責(zé)任

【答案】：A

27、根據(jù)我國(guó)現(xiàn)行有關(guān)制度的規(guī)定，證券交易的過(guò)戶費(fèi)屬于（）

的收入。

A.中國(guó)結(jié)算公司

B.證券公司

C.國(guó)家稅收部門

D.證券交易所

【答案】：A

28、關(guān)于市盈率模型，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.對(duì)盈余進(jìn)行估值的重要指標(biāo)是市盈率

B.對(duì)于普通股而言，投資者應(yīng)得到的回報(bào)是公司的凈收益

C.市盈率二每股收益（年化）/每股市價(jià)

D.當(dāng)前市盈率的高低，表明投資者對(duì)該股票未來(lái)價(jià)值的主要觀點(diǎn)

【答案】：C

29、紐約商品交易所的石油合約以（）桶為最小交易單位，芝加

哥商品交易所的小麥以（）蒲式耳為最小交易單位。

A.500；1000

B.1000；5000

C.500；5000

D.5000；1000

【答案】：B

30、關(guān)于我國(guó)QDII基金的特點(diǎn)，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.在投資管理過(guò)程中，國(guó)內(nèi)基金公司除了借助境外投資顧問(wèn)的力量外,

還可以組成專門的投資團(tuán)隊(duì)參與境外投資的整個(gè)過(guò)程

B.QDII基金的投資范圍較為廣泛，包括了幾乎所有發(fā)達(dá)國(guó)家和大部分

新興市場(chǎng)的股票和（非對(duì)沖）基金

C.QDII基金的投資組合較為豐富，可以投資包括ETF、FOF、權(quán)證、期

權(quán)、股指期貨等金融衍生產(chǎn)品

D.QDII基金產(chǎn)品的門檻較高，大部分金融投資產(chǎn)品的認(rèn)購(gòu)門檻是幾萬(wàn)

元甚至幾十萬(wàn)元人民幣，QDTI基金產(chǎn)品起點(diǎn)為五十萬(wàn)元人民幣

【答案】：D

31、在深圳證券交易所，B股的結(jié)算費(fèi)為成交金額的（）0

A.0.5%o

B.0.15%o

C.1%0

D.1.75%%o

【答案】：A

32、2000年9月22日，布魯塞爾證券交易所與巳黎證券交易所、阿姆

斯特丹證券交易所合并，建立（）。

A.泛歐證券交易所

B.紐約-泛歐證券交易所

C.CME集團(tuán)有限公司

D.倫敦國(guó)際金融期權(quán)期貨交易所

【答案】：A

33、下列行為屬于QDH基金可以投資的是（）

A.購(gòu)買不動(dòng)產(chǎn)

B.購(gòu)買貴重金屬或代表貴重金屬的憑證

C.購(gòu)買實(shí)物商品

D.銀行存款

【答案】：D

34、根據(jù)《公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》的規(guī)定，封閉式基

金年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利潤(rùn)的（）。

A.90%

B.80%

C.70%

D.60%

【答案】：A

35、基金的主會(huì)計(jì)責(zé)任方是（）。

A.證券投資基金

B.基金管理公司

C.基金托管人

D.證監(jiān)會(huì)

【答案】：B

36、權(quán)益乘數(shù)的計(jì)算公式為（）。

A.所有者權(quán)益總額/固定資產(chǎn)

B.所有者權(quán)益總額/資產(chǎn)總額

C.資產(chǎn)總額/所有者權(quán)益總額

D.固定資產(chǎn)/所有者權(quán)益總額

【答案】：C

37、關(guān)于利率互換和貨幣互換的描述，錯(cuò)誤的是（）。

A.利率互換采用凈額支付的方式

B.貨幣互換中雙方要以不同貨幣支付利息及本金

C.貨幣互換是指互換合約雙方同意在約定期限內(nèi)按不同的利息計(jì)算方

式分期向?qū)Ψ街Ц队蓭欧N相同的名義本金額所確定的利息

D.利率互換中互換雙方不交換本金

【答案】：C

38、下列關(guān)于期權(quán)合約價(jià)值的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.一份期權(quán)合約的價(jià)值等于其內(nèi)在價(jià)值與時(shí)間價(jià)值之和

B.時(shí)間價(jià)值是指在期權(quán)有效期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)為期權(quán)持有者帶來(lái)

收益的可能性所隱含的價(jià)值

C.內(nèi)在價(jià)值是指在期權(quán)有效期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)價(jià)格波動(dòng)為期權(quán)持有者帶來(lái)

收益的可能性所隱含的價(jià)值

I).期權(quán)合約的價(jià)值可以分為內(nèi)在價(jià)值和時(shí)間價(jià)值

【答案】：C

39、某基金采用市場(chǎng)中性策略，運(yùn)用滬深300股指期貨主要對(duì)沖的風(fēng)

險(xiǎn)類型是()。

A.股票市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.重點(diǎn)持倉(cāng)的個(gè)股風(fēng)險(xiǎn)

C.匯率風(fēng)險(xiǎn)

D.利率風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：A

40、()指的是債券的平均到期時(shí)間，度量了債券投資者回收其

全部本金和利息的平均時(shí)間。

A.凸性

B.麥考利久期

C.信用利差

1).利率期限結(jié)構(gòu)

【答案】：B

41、下列各項(xiàng)指標(biāo)中，可用于分析企業(yè)長(zhǎng)期償債能力的是()。

A.營(yíng)運(yùn)效率比率

B.流動(dòng)比率

C.資產(chǎn)負(fù)債率

D.速動(dòng)比率

【答案】；C

42、關(guān)于B系數(shù)，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.P系數(shù)可以用來(lái)衡量證券承擔(dān)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)水平的大小

B.B系數(shù)的絕對(duì)值越大，表明證券或組合對(duì)市場(chǎng)指數(shù)的敏感性越強(qiáng)

C.B系數(shù)是對(duì)放棄即期消費(fèi)的補(bǔ)償

D.反映證券或組合的收益水平對(duì)市場(chǎng)平均收益水平變化的敏感性

【答案】：C

43、其他條件不變，債券到期日越長(zhǎng)，債券價(jià)格受市場(chǎng)利率影響就

（）

A.越大

B.無(wú)影響

C.越小

D.不能確定

【答案】：A

44、2014年4月10日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)正式批復(fù)上海證券交易所和香港聯(lián)

合交易所開展滬港股票交易互聯(lián)互通機(jī)制試點(diǎn)，簡(jiǎn)稱滬港通。滬港通

分為滬股通和港股通兩個(gè)部分。所謂滬股通，就是投資者委托香港經(jīng)

紀(jì)商，經(jīng)由香港聯(lián)合交易所設(shè)立的證券交易服務(wù)公司，向上海證券交

易所進(jìn)行申報(bào)（買賣盤傳遞），買賣規(guī)定范圍內(nèi)的上海證券交易所上

市的股票。而港股通就是投資者委托內(nèi)地證券服務(wù)公司，經(jīng)由上海證

券交易所設(shè)立的證券交易服務(wù)公司，向香港聯(lián)合交易所進(jìn)行申報(bào)（買

賣盤傳遞），買賣規(guī)定范圍內(nèi)的香港聯(lián)合交易所上市的股票。上述說(shuō)

法（）。

A.錯(cuò)誤

B.部分錯(cuò)誤

C.正確

1）.部分正確

【答案】：C

45、如果投資者持南某上市公司的股票，目前的股票價(jià)格偏低，那么

可以給經(jīng)紀(jì)人發(fā)出（）,這樣當(dāng)該公司的股票價(jià)格上漲達(dá)到或者高于

目標(biāo)價(jià)格時(shí)，執(zhí)行該指令。

A.限價(jià)賣出指令

B.市價(jià)指令

C.止損指令

D.限價(jià)買入指令

【答案】：A

46、我國(guó)貨幣基金不得投資于剩余期限高于（）天的債券。

A.360

B.397

C.270

D.180

【答案】：B

47、下列屬于基金投資交易過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)的是（）。

A.投資組合風(fēng)險(xiǎn)

B.匯率風(fēng)險(xiǎn)

C.利率風(fēng)險(xiǎn)

D.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：A

48、壽險(xiǎn)公司通常投資于（）資產(chǎn)。

A.風(fēng)險(xiǎn)較低

B.風(fēng)險(xiǎn)較高

C.收益較低

D.收益較高

【答案】：B

49、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的期限最短的是（）。

A.1天

B.14天

C.3個(gè)月

D.6個(gè)月

【答案】：B

50、2013年9月6日，首批（）正式在中國(guó)金融期貨交易所推出。

A.5年期國(guó)債期貨合約

氏10年期國(guó)債期貨合約

C.滬深300指數(shù)期貨合約

D.滬深500指數(shù)期貨合約

【答案】：A

51、下列關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表的表述中，正確的是（）。

A.它是反映現(xiàn)金增減變動(dòng)的報(bào)表

B.它是一張損益報(bào)表

C.它是根據(jù)“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”等式編制的

D.流動(dòng)資產(chǎn)排在左方，非流動(dòng)資產(chǎn)排在右方

【答案】：C

52、當(dāng)市場(chǎng)價(jià)格高于行權(quán)價(jià)格時(shí)，認(rèn)購(gòu)權(quán)證持有者行權(quán)，公司發(fā)行在

外的股份（）。

A.增加

B.減少

C.不變

D.都有可能

【答案】：A

53、適合于測(cè)量下行風(fēng)卷的指標(biāo)是（）

A.股票凈利潤(rùn)的下降比例

B.下行風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)差

C.投資組合的協(xié)方差

D.投資組合的下行系數(shù)

【答案】：B

54、下列關(guān)于貨幣市場(chǎng)基金的利潤(rùn)分配，說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.每日按照面值進(jìn)行報(bào)價(jià)的貨幣市場(chǎng)基金，可在基金合同中將收益分

配方式約定為紅利再投資

B.每日按照面值進(jìn)行報(bào)價(jià)的貨幣市場(chǎng)基金，應(yīng)當(dāng)每日進(jìn)行收益分配

C.當(dāng)日申購(gòu)的基金份額自下一個(gè)工作日起享有基金的分配權(quán)益

D.當(dāng)日贖回的基金份額自本日起不享有基金的分配權(quán)益

【答案】：D

55、通常，投資者考察其所投資的私募股權(quán)投資基金收益狀況時(shí)，會(huì)

畫出一條曲線，這條曲線是以時(shí)間為橫軸、以收益率為縱軸的一條曲

線，稱為（）曲線。

A.M

B.V

C.L

D.J

【答案】：D

56、基金公司投資交易包括（）。

A.I.II.HI.IV

B.I.II

C.II.IV

D.II.III.IV

【答案】：A

57、以下關(guān)于基金投資管理三大根本能力的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.基金投資管理的三大根本能力為風(fēng)險(xiǎn)管理能力、證券選擇能力和時(shí)

機(jī)選擇能力

B.投資組合管理首要的是風(fēng)險(xiǎn)管理，要在控制風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上創(chuàng)造穩(wěn)定、

可持續(xù)的超額收益

C.超額收益的來(lái)源主要通過(guò)證券選擇和時(shí)機(jī)選擇

D.證券選擇能力為基金通過(guò)選擇價(jià)值被高估的證券產(chǎn)生額外收益的能

力

【答案】：D

58、某投資者A預(yù)測(cè)股票市場(chǎng)將下跌，于是賣出當(dāng)月滬深300股指期

貨合約，準(zhǔn)備指數(shù)下跌后買入期指，這種行為被稱為（）o

A.多頭套保

B.空頭投機(jī)

C.空頭套保

1）.多頭投機(jī)

【答案】：B

59、（）又稱為選擇權(quán)合約。

A.遠(yuǎn)期合約

B.期貨合約

C.期權(quán)合約

D.外匯期貨

【答案】；C

60、李先生擬在5年后用200000元購(gòu)買一輛車，銀行年復(fù)利率為12%,

李先生現(xiàn)在應(yīng)存入銀行（）元。

A.120000

B.134320

C.113485

D.150000

【答案】：C

61、下列關(guān)于基金公司會(huì)計(jì)系統(tǒng)說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.嚴(yán)禁需要相互監(jiān)督的崗位由一人獨(dú)自操作全過(guò)程

B.基金會(huì)計(jì)核算應(yīng)當(dāng)獨(dú)立于公司會(huì)計(jì)核算

C.獨(dú)立建賬、獨(dú)立核算

I）.對(duì)公司所管理的基金，應(yīng)當(dāng)以公司所管理的全部基金為會(huì)計(jì)核算主

體

【答案】：D

62、已知某基金近三年來(lái)累計(jì)收益率為26%,那么應(yīng)用幾何平均收益率

計(jì)算的該基金的年平均收益率應(yīng)為（）

A.17.8%

B.18%

C.6%

D.8.01%

【答案】：D

63、關(guān)于交易指令在基金公司內(nèi)部的執(zhí)行情況，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是

（）O

A.交易員接收到指令后有權(quán)根據(jù)自身對(duì)市場(chǎng)的判斷選擇合適時(shí)機(jī)完成

交易

B.在自主權(quán)限內(nèi)，基金經(jīng)理可通過(guò)交易系統(tǒng)向交易室下達(dá)交易指令

C.交易指令從基金公司到達(dá)經(jīng)紀(jì)商，交易指令巳經(jīng)從基金公司流出，

經(jīng)紀(jì)商會(huì)確認(rèn)交易指令并執(zhí)行，然后進(jìn)行交易清算交割，完成交易過(guò)

程

I）.交易系統(tǒng)或相關(guān)負(fù)責(zé)人不能攔截基金經(jīng)理下達(dá)的投資指令

【答案】：D

64、下列關(guān)于債券與利率的關(guān)系說(shuō)法正確的是（）。

A.1.111

B.II.IV

C.I.II

D.I.III.IV

【答案】：C

65、關(guān)于可轉(zhuǎn)換債券有如下四種表述，其中正確的個(gè)數(shù)是（）o

A.3

B.1

C.4

D.2

【答案】：C

66、以下關(guān)于資本市場(chǎng)沒(méi)有摩擦的假設(shè)，說(shuō)法不正確的是（）。

A.不考慮交易成本和對(duì)紅利、股息及資本利得的征稅

B.信息在市場(chǎng)中自由流動(dòng)

C.任何證券的交易單位都是有限可分的

D.市場(chǎng)只有一個(gè)無(wú)風(fēng)險(xiǎn)借貸利率，在借貸和賣空上沒(méi)有限制

【答案】：C

67、目前在我國(guó)，基金賣出股票按照1%。的稅率征收（）。

A.營(yíng)業(yè)稅

B.股票交易印花稅

C.所得稅

D.流轉(zhuǎn)稅

【答案】：B

68、通過(guò)（）分析，可直接了解企業(yè)的盈利能力狀況和獲利能

力，并通過(guò)收入、成本費(fèi)用的分析，解析企業(yè)獲利能力高低的原因，

進(jìn)而評(píng)價(jià)企業(yè)是否具有可持續(xù)發(fā)展能力。

A.所有者權(quán)益變動(dòng)表

B.利潤(rùn)表

C.現(xiàn)金流量表

D.資產(chǎn)負(fù)債表

【答案】：B

69、短期政府債券的特點(diǎn)不包括（）。

A.違約風(fēng)險(xiǎn)小

B.流動(dòng)性強(qiáng)

C.利息免稅

D.收益高

【答案】：D

70、進(jìn)行基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)不能僅看回報(bào)率，還必須考慮其他因素，以下

屬于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)必須考慮的因素是（）。

A.基金管理規(guī)模

B.基金公司股權(quán)穩(wěn)定性

C.基金經(jīng)理從業(yè)年限

D.基金公司資產(chǎn)管理規(guī)模

【答案】；A

71、以下基金利潤(rùn)來(lái)源中()不屬于已實(shí)現(xiàn)收益的構(gòu)成部分。

A.債券投資收益

B.手續(xù)費(fèi)返還

C.存款利息收入

D.公允價(jià)值變動(dòng)損益

【答案】：D

72、以下不屬于考慮風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益計(jì)算的基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估方法是

()O

A.夏普比率

B.特雷諾比率

C.貝塔系數(shù)

D.詹森a

【答案】：C

73、()針對(duì)因火災(zāi)、盜竊等意外事件導(dǎo)致的損失提供保險(xiǎn)賠償

服務(wù)。

A.壽險(xiǎn)公司

B.財(cái)險(xiǎn)公司

C.意外險(xiǎn)公司

D.健康險(xiǎn)公司

【答案】：B

74、()認(rèn)為股票變化表現(xiàn)為三種趨勢(shì)，即長(zhǎng)期趨勢(shì)、中期趨勢(shì)和短

期趨勢(shì)。

A.過(guò)濾法則

B.止損指令

C.“量?jī)r(jià)”理論

D.道氏理論

【答案】：D

75、某可轉(zhuǎn)換債券面額為1000元，規(guī)定其轉(zhuǎn)換價(jià)格為25元，則10000

元債券可轉(zhuǎn)換為（）股普通股票。

A.500

B.400

C.300

D.250

【答案】：B

76、下列關(guān)于期權(quán)的表述中，不正確的是（）。

A.標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格越低、執(zhí)行價(jià)格越高，看跌期權(quán)的價(jià)格就越低

B.一份期權(quán)合約的價(jià)值等于其內(nèi)在價(jià)值與時(shí)間價(jià)值之和

C.全美范圍內(nèi)的標(biāo)準(zhǔn)化的期權(quán)合約是從1973年芝加哥期權(quán)交易所的看

漲期權(quán)交易開始的

D.在期權(quán)有效期內(nèi)，標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生的紅利將使看漲期權(quán)價(jià)格下降，而

使看跌期權(quán)價(jià)格上升

【答案】：A

77、下列不屬于QDII機(jī)制意義的是（）。

A.促進(jìn)國(guó)內(nèi)證券市場(chǎng)投資主題多元化以及上市公司行為規(guī)范化

B.可以為境內(nèi)金融資產(chǎn)提供風(fēng)險(xiǎn)分散渠道，并有效分流儲(chǔ)蓄，化解金

融風(fēng)險(xiǎn)

C.有利于引導(dǎo)國(guó)內(nèi)居民通過(guò)正常渠道參與境外證券投資，減輕資本非

法外逃的壓力，將資本流出置于可監(jiān)控的狀態(tài)

D.有利于香港特區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展

【答案】：A

78、股票的（）是公司清算時(shí)每一股份所代表的實(shí)際價(jià)值。

A.票面價(jià)值

B.清算價(jià)值

C.賬面價(jià)值

D.內(nèi)在價(jià)值

【答案】：B

79、J曲線是以（）為橫軸，以（）為縱軸的一條曲線

A.時(shí)間/收益率

B.收益率/時(shí)間

C.時(shí)間/風(fēng)險(xiǎn)

D.風(fēng)險(xiǎn)/時(shí)間

【答案】：A

80、（）是評(píng)價(jià)一個(gè)國(guó)家或地區(qū)失業(yè)狀況的主要指標(biāo)。

A.預(yù)算赤字

B.通貨膨脹

C.失業(yè)率

D.匯率

【答案】：C

81、下列各類金融資產(chǎn)中，貨幣市場(chǎng)工具不包括（）。

A.銀行承兌匯票

B.中央銀行票據(jù)

C.3年期國(guó)債

D.回購(gòu)協(xié)議

【答案】：C

82、基金進(jìn)行利潤(rùn)分配會(huì)導(dǎo)致基金份額凈值的（）

A.上升

B.下降

C.不變

D.無(wú)法判斷

【答案】：B

83、（）是銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)的重要短期融資工具。

A.同業(yè)存單

B.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單

C.定期存款

D.中期票據(jù)

【答案】：A

84、商業(yè)房地產(chǎn)投資的投資對(duì)象主要包括（）。

A.寫字樓、零售房地產(chǎn)

B.酒店

C.工業(yè)用地

D.養(yǎng)老地產(chǎn)

【答案】：A

85、證券A與證券B的收益率相關(guān)系數(shù)為0.4,證券A與證券C的收益

率相關(guān)系數(shù)為-0.7則以下說(shuō)法正確的是（）

A.當(dāng)證券A上漲時(shí)，證券C下跌的可能性比較大

B.當(dāng)證券B上漲時(shí)，證券C上漲的可能性比較大

C.當(dāng)證券A上漲時(shí)，證券B下跌的可能性比較大

D.當(dāng)證券B上漲時(shí)，證券C下跌的可能性比較大

【答案】；A

86、王某擬貸款購(gòu)買本金為150萬(wàn)，利率為7%的10年期的住房，以等

額本息法償還。利用（）系數(shù)可以計(jì)算每年年末償還本金利息總額。

A.單利終值

B.復(fù)利終值

C.單利現(xiàn)值

D.復(fù)利現(xiàn)值

【答案】：D

87、一般情況下，通過(guò)證券交易所達(dá)成的交易需采?。ǎ┑姆绞?。

A.凈額清算

B.全額結(jié)算

C.雙邊凈額清算

D.單邊凈額清算

【答案】：A

88、關(guān)于債券到期收益率，以下表述錯(cuò)誤的是（）。

A.其他因素相同情況下，固定利率債券比零息債券的到期收益率要低

B.票面利率與債券到期收益率呈同方向增減

C.再投資收益率的變化會(huì)影響投資者實(shí)際的持有到期收益率

D.債券市場(chǎng)價(jià)格與到期收益率呈反向增減

【答案】：A

89、我國(guó)QDII設(shè)立標(biāo)準(zhǔn)及監(jiān)督管理未來(lái)的發(fā)展方向，主要修訂內(nèi)容不

包括（）。

A.調(diào)整證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)QDII業(yè)務(wù)的資格準(zhǔn)入條件

B.根據(jù)實(shí)踐情況調(diào)整QDII產(chǎn)品的業(yè)績(jī)披露標(biāo)準(zhǔn)

C.調(diào)整QDII產(chǎn)品投資金融衍生品的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

D.完善外匯額度管理的有關(guān)表述

【答案】：C

90、關(guān)于深圳證券交易所的收盤價(jià)，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.收盤價(jià)通過(guò)集合競(jìng)價(jià)妁方式產(chǎn)生

B,收盤集合競(jìng)價(jià)不能產(chǎn)生收盤價(jià)或未進(jìn)行收盤集合競(jìng)價(jià)的，以當(dāng)日該

證券最后一筆交易前5分鐘所有交易的成交量加權(quán)平均價(jià)（含最后一

筆交易）為收盤價(jià)

C.收盤集合競(jìng)價(jià)不能產(chǎn)生收盤價(jià)或未進(jìn)行收盤集合競(jìng)價(jià)的，以當(dāng)日該

證券最后一筆交易前1分鐘所有交易的成交量加權(quán)平均價(jià)（含最后一

筆交易）為收盤價(jià)

D.當(dāng)日無(wú)成交的，以前收盤價(jià)為當(dāng)日收盤價(jià)。

【答案】：B

91、以下選項(xiàng)不屬于債券投資管理中的所得免疫策略的是（）。

A.空間配比策略

B.久期配比策略

C.現(xiàn)金配比策略

D.水平配比策略

【答案】：A

92、某投資者A預(yù)測(cè)股票市場(chǎng)將上漲，于是買入當(dāng)月滬深300股指期

貨合約，準(zhǔn)備指數(shù)上漲后賣出期指獲利。A的操作屬于（）

A.多頭投機(jī)

B.空頭套保

C.空頭投機(jī)

D.多頭套保

【答案】：A

93、可轉(zhuǎn)換公司債券享受轉(zhuǎn)換特權(quán)，在轉(zhuǎn)換前與轉(zhuǎn)換后的形式分別是

（）O

A.股票、公司債券

B.公司債券、股票

C.都屬于股票

D.都屬于債券

【答案】：B

94、我國(guó)《基金法》規(guī)定，基金托管人由依法設(shè)立并取得基金托管資

格的（）擔(dān)任。

A.實(shí)力雄厚的證券公司

B.信托投資公司

C.商業(yè)銀行

D.基金公司

【答案】：C

95、某企業(yè)有一張帶息票據(jù)（單利計(jì)息），面額為12000元，票面利

率為4樂(lè)出票日期為4月15日，6月14日到期（共60天），則到期

日的利息為（）元。

A.60

B.120

C.80

D.480

【答案】：C

96、關(guān)于UCITS基金的核準(zhǔn)，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.UCITS基金必須獲取其所在國(guó)監(jiān)管機(jī)關(guān)的核準(zhǔn)方可開展業(yè)務(wù)

B.基金管理人、托管人、基金規(guī)則及基金章程的改變均要獲得監(jiān)管機(jī)

關(guān)的批準(zhǔn)

C.對(duì)于單位信托而言，要求核準(zhǔn)基金章程和基金托管人

D.基金管理公司只能從事基金管理業(yè)務(wù)

【答案】：C

97、貨幣市場(chǎng)工具一般是指（）

A.長(zhǎng)期的、具有低流動(dòng)性的低風(fēng)險(xiǎn)債證券

B.短期的、具有低流動(dòng)性的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)債證券

C.長(zhǎng)期的、具有高流動(dòng)性的尢風(fēng)險(xiǎn)債證券

D.短期的、具有高流動(dòng)性的低風(fēng)險(xiǎn)債證券

【答案】：D

98、衡量企業(yè)最大化股東財(cái)富能力的比率是（）。

A.資產(chǎn)收益率

B.資產(chǎn)負(fù)債率

C.凈資產(chǎn)收益率

D.銷售利潤(rùn)率

【答案】：C

99、基金財(cái)產(chǎn)的債務(wù)由______承擔(dān)，基金份額掛有人對(duì)基金財(cái)產(chǎn)的債

務(wù)承擔(dān)_______責(zé)任。?）

A.基金管理人；有限

B.基金管理人；無(wú)限

C.基金財(cái)產(chǎn)本身；無(wú)限

1）.基金財(cái)產(chǎn)本身；有限

【答案】：D

100、（）中國(guó)證監(jiān)會(huì)頒布了《合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者境外證券投

資管理試行辦法》。

A.2004年

B.2006年

C.2007年

D.2005年

【答案】：C

10k貨幣市場(chǎng)工具一般指短期的（1年之內(nèi)）、具有高流動(dòng)性的低風(fēng)

險(xiǎn)證券，具體包括銀行回購(gòu)協(xié)議、定期存款、商業(yè)票據(jù)、銀行承兌匯

票、短期國(guó)債、央行票據(jù)等，下列不屬于貨幣市場(chǎng)工具特點(diǎn)的是

（）O

A.大部分是債務(wù)契約

B.期限在1年以內(nèi)（含1年）

C.流動(dòng)性高

I）.本金安全性高，風(fēng)險(xiǎn)較低

【答案】：A

102、下列關(guān)于資金時(shí)間價(jià)值說(shuō)法正確的是（）。

A.處于不同時(shí)期的相同數(shù)量金額的兩筆貨幣的實(shí)際價(jià)值是相等的

B.同等金額的貨幣其現(xiàn)在的價(jià)值要小于其未來(lái)的價(jià)值

C.貨幣的時(shí)間價(jià)值原理正確地揭示了在不同時(shí)點(diǎn)上資金之間的正確換

算關(guān)系

D.貨幣在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程之外同樣能夠產(chǎn)生時(shí)間價(jià)值

【答案】：C

103、以下選項(xiàng)中暫不繳納所得稅的有（）。

A.對(duì)內(nèi)地企業(yè)投資者通過(guò)基金互認(rèn)買賣香港基金份額取得轉(zhuǎn)讓差價(jià)的

B.對(duì)內(nèi)地企業(yè)投資者通過(guò)基金互認(rèn)從香港基金分配取得收益的

C.個(gè)人投資者從公開發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)取得上市公司股票，持股超過(guò)1

年取得的股票紅利

D.內(nèi)地個(gè)人投資者通過(guò)基金互認(rèn)從香港基金分配取得收益的

【答案】：C

104、深圳證券交易所杈益類證券大宗交易、債券大宗交易（除公司債

券外）協(xié)議平臺(tái)的成交確認(rèn)時(shí)間為每個(gè)交易日（）。

A.9：15至11：30

B.9：30至11：30

C.13：00至15：30

I）.15：00至15：30

【答案】：D

105、第一年末到第三總末的遠(yuǎn)期利率fl,3,一年期的即期利率為S1,

三年期的即期利率S3,若fl,3>S3,根據(jù)預(yù)期，下列描述中正確的是

（）O

A.S1>S3

B.S1<S3

C.S1=S3

D.條件不足

【答案】：B

106、下列等式中，符合資產(chǎn)負(fù)債表的基本邏輯關(guān)系的是（）。

A.資產(chǎn)二所有者權(quán)益

B.所有者權(quán)益二負(fù)債+資產(chǎn)

C.資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益

1）.負(fù)債二所有者權(quán)益+資產(chǎn)

【答案】：C

107、下列關(guān)于基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的意義的說(shuō)法，不包括的是（）。

A.對(duì)于基金公司而言，想要提高其投資管理能力，必須測(cè)算和理解基

金經(jīng)理的業(yè)績(jī)

B.基金經(jīng)理的業(yè)績(jī)來(lái)源是高超的投資技能，還是單純的運(yùn)氣，或者是

承擔(dān)了過(guò)多的風(fēng)險(xiǎn)

C.只有通過(guò)完備的投資業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估，投資者才可以有足夠的信息來(lái)了解

自己的投資狀況

D.不同基金的投資目標(biāo)、范圍、比較基準(zhǔn)等均有差別

【答案】：D

108、某基金2013年度收益為58%,假設(shè)當(dāng)年尢風(fēng)險(xiǎn)收益率為3%,滬

深300指數(shù)年度收益率為30%,該基金年化波動(dòng)率為35玳貝塔系數(shù)為

1.1,則該基金的夏普比率為（）。

A.1.1

B.0.5

C.1.57

D.0.8

【答案】：C

109、我們將一個(gè)能取得多個(gè)可能值的數(shù)值變量X稱為（）。

A.靜態(tài)變量

B.隨機(jī)變量

C.非隨機(jī)變量

D.動(dòng)態(tài)變量

【答案】：B

110、證券的市場(chǎng)價(jià)格是由市場(chǎng)（）所決定的。

A.供求關(guān)系

B.內(nèi)在價(jià)值

C.市場(chǎng)價(jià)值

D.預(yù)期價(jià)格

【答案】：A

11k下列國(guó)家中，清算周期為T+3的是（）。

A.美國(guó)

B.德國(guó)

C.印度

D.韓國(guó)

【答案】：A

112、下列不屬于權(quán)證的基本要素的是（）。

A.存續(xù)時(shí)間

B.標(biāo)的資產(chǎn)

C.行權(quán)價(jià)格

D.票面利率

【答案】：D

113、股票的（）由股票的價(jià)值決定并受供求關(guān)系的直接影響。

A.理論價(jià)格

B.市場(chǎng)價(jià)格

C.供求價(jià)格

D.票面價(jià)格

【答案】：B

114、某10年期附息債券，面值為100元，市場(chǎng)價(jià)格為98元，一位基

金經(jīng)理用這個(gè)債券的當(dāng)前收益率直接來(lái)估算其到期收益率，以下較為

合理的解釋的是（）

A.債券市場(chǎng)價(jià)格越接近債券面值，期限越長(zhǎng)，則其當(dāng)期收益率就越接

近到期收益率，所以可以用當(dāng)期收益率來(lái)估算

B.其他因素相同情況下，票面利率與債券到期收益率呈同方向增減，

當(dāng)期收益率與票面利率有關(guān)，所以可以用當(dāng)期收益率來(lái)估算

C.到期收益率不考慮債券投資所獲得的密本利得或損失，所以可以用

當(dāng)期收益率來(lái)估算

I）.其他條件相同的情況下，到期收益率和市場(chǎng)價(jià)格呈同方向增減，當(dāng)

期收益率與市場(chǎng)價(jià)格有關(guān)，所以可以用當(dāng)期收益率來(lái)估算

【答案】：A

115、基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表不包括（）o

A.資產(chǎn)負(fù)債表

B.利潤(rùn)表

C.凈值變動(dòng)表

D.股東權(quán)益變動(dòng)表

【答案】：D

116、下列關(guān)于利息率的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。

A.一般以年為計(jì)息周期，通常所說(shuō)的年利率都是指名義利率

B.名義利率是指在物價(jià)不變且購(gòu)買力不變的情況下的利率，或者是指

當(dāng)物價(jià)有變化，扣除通貨膨脹補(bǔ)償以后的利息率

C.名義利率和實(shí)際利率的區(qū)別可以用費(fèi)雪方程式ir=in+p表達(dá)。其中,

ir為名義利率；in為實(shí)際利率;p為通貨膨脹率

D.利息率簡(jiǎn)稱利率，是資金的增值同投入資金的價(jià)值之比，是衡量資

金增值量的基本單位

【答案】：B

117、按照《同業(yè)存單管理暫行辦法》規(guī)定，同業(yè)存單的利率參考同期

限（），發(fā)行期限原則上不超過(guò)1年。

A.SHIBOR

B.LIBOR

C.SIBOR

1).NTBOR

【答案】：A

118、下列各類型證券的持有人享有投票權(quán)的是（）。

A.期權(quán)

B.普通股

C.債券

I）.優(yōu)先股

【答案】：B

119、關(guān)于公司制私募股權(quán)基金，以下表述錯(cuò)誤的是（）0

A.公司制私募股權(quán)基金的投資者一般享有作為股東的一切權(quán)利

B.公司制私募股權(quán)基金的基金管理人會(huì)受到股東的嚴(yán)格監(jiān)督管理

C.公司制私募股權(quán)基金的投資者需要承擔(dān)無(wú)限責(zé)任

D.公司制私募股權(quán)基金通常具有較為完整的公司結(jié)構(gòu)

【答案】：C

120、如果基金的平均市盈率、平均市凈率小于市場(chǎng)指數(shù)的市盈率和市

凈率，可以認(rèn)為該股票型基金屬于（）。

A.潛力型基金

B.價(jià)值型基金

C.成長(zhǎng)型基金

D.大盤股基金

【答案】：B

121、不動(dòng)產(chǎn)投資是指土地以及建筑物等土地定著物，相對(duì)動(dòng)產(chǎn)而言，

強(qiáng)調(diào)財(cái)產(chǎn)和權(quán)利載體在地理位置上的相對(duì)固定性。下列不屬于不動(dòng)產(chǎn)

投資類型的是（）o

A.地產(chǎn)投資

B.養(yǎng)老地產(chǎn)投資

C.酒店投資

D.能源投資

【答案】：D

122、下列說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）o

A.遠(yuǎn)期、期貨和大部分合約有事被稱作遠(yuǎn)期承諾

B.期權(quán)合約和遠(yuǎn)期合約以及期貨合約的不同在于其損益的不對(duì)

C.信用違約互換合約使買方可以對(duì)賣方行使某種權(quán)利

D.期權(quán)合約和利率互換合約被稱為單邊合約

【答案】：D

123、一只基金的月平均凈值增長(zhǎng)率為3%,標(biāo)準(zhǔn)差為4%,在標(biāo)準(zhǔn)正

態(tài)分布下，在95%的概率下，月度凈值增長(zhǎng)率在以下（）區(qū)間。

A.+7%?-2%

B.+7%?-1%

C.+11%?-5%

D.+13%?-5%

【答案】：C

124、基金管理公司的研究部是基金投資運(yùn)作的基礎(chǔ)部門，通過(guò)對(duì)宏觀

經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、行業(yè)狀況、上市公司等進(jìn)行詳細(xì)分析和研究，提出行業(yè)費(fèi)

產(chǎn)配置建議，并選出具有投資價(jià)值的上市公司建立（），向基金

投資決策部門提供研究報(bào)告及投資計(jì)劃建議。

A.投資組合

B.股票池

C.市場(chǎng)組合

D.股票分析模型

【答案】：B

125、（）是指收集、整理、加工有關(guān)基金投資運(yùn)作的會(huì)計(jì)信息，準(zhǔn)確

記錄基金資產(chǎn)變化情況，及時(shí)向相關(guān)各方提供財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)以及會(huì)計(jì)報(bào)表

的過(guò)程。

A.基金會(huì)計(jì)核算

B.證券投資基金

C.基金資產(chǎn)估值

D.基金管理運(yùn)作

【答案】：A

126、投資者的風(fēng)險(xiǎn)容忍度取決于（）。

A.投資期限

B.流動(dòng)性

C.投資政策

D.風(fēng)險(xiǎn)承受能力和意愿

【答案】：D

127、根據(jù)《公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》的規(guī)定，封閉式基

金年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利潤(rùn)的（）。

A.90%

B.80%

C.70%

1）.60%

【答案】：A

128、關(guān)于衍生品的交易場(chǎng)所，以下說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）

A.期貨合約只在交易所交易

B.互換合約常在場(chǎng)外交易

C.期權(quán)合約只在交易所交易

D.遠(yuǎn)期合約常在場(chǎng)外交易

【答案】：C

129、關(guān)于中外合資基金管理公司的境外股東應(yīng)當(dāng)具備的條件，說(shuō)法不

正確的是（）。

A.依其所在國(guó)家或者地區(qū)法律設(shè)立，最近3年沒(méi)有受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)或者

司法機(jī)關(guān)的處罰

B.實(shí)繳資本不少于5億元人民幣的等值可自由兌換貨幣

C.所在國(guó)家或者地區(qū)具有完善的證券法律和監(jiān)管制度

D.合法存續(xù)并具有金融資產(chǎn)管理經(jīng)驗(yàn)

【答案】：B

130、下列費(fèi)用不列入基金費(fèi)用的有（）。

A.基金份額持有人大會(huì)費(fèi)用

B.基金合同生效前的相關(guān)費(fèi)用

C.銷售服務(wù)費(fèi)

D.基金管理人的管理費(fèi)

【答案】：B

131、公司債券的發(fā)行主體是（）。

A.國(guó)有企業(yè)

B.中央政府

C.股份公司

D.地方政府

【答案】：C

132、關(guān)于債券通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)，以下表述錯(cuò)誤的是（）

A.一般來(lái)說(shuō)，零息債券的通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)大于浮動(dòng)利率債券

B.通貨膨脹使得物價(jià)上漲，債券持有者獲得的利息和本金的購(gòu)買力下

降

C.浮動(dòng)利率債券因其利率是浮動(dòng)的，因此不會(huì)面臨通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)

I）.一般來(lái)說(shuō)，固定利率債券的通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)大于浮動(dòng)利率債券

【答案】：C

133、買斷式回購(gòu)以凈價(jià)交易，全價(jià)結(jié)算，任何一家市場(chǎng)參與者在進(jìn)行

買斷式回購(gòu)交易時(shí)單只券種的待返售債券余額應(yīng)小于該只債券流通量

的20%,任何一家市場(chǎng)參與者待返售債券總余額應(yīng)小于其在債券登記

托管結(jié)算機(jī)構(gòu)托管的自營(yíng)債券總量的（）%。

A.200

B.100

C.50

D.25

【答案】：A

134、某投資者買了一張票面年利率為10%的債券，其名義利率為10%,

若一年中通貨膨脹率為5%,則投資者的實(shí)際收益率為（）。

A.10%

B.15%

C.5%

D.不確定

【答案】：C

135、（）是指在交易時(shí)間每一份衍生工具所規(guī)定的交易數(shù)量。

A.標(biāo)的資產(chǎn)

B.交易單位

C.交易總量

D.結(jié)算總量

【答案】：B

136、衡量所持證券變現(xiàn)難易的是（)O

A.經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

B.再投資風(fēng)險(xiǎn)

C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.利率

【答案】：C

137、關(guān)于基金運(yùn)作過(guò)程中的費(fèi)用，以下不能在基金資產(chǎn)中列支的是

（）O

A.基金合同生效后的信息披露費(fèi)用

B.銷售服務(wù)費(fèi)

C.基金轉(zhuǎn)換費(fèi)

D.基金的證券交易費(fèi)用

【答案】：C

138、私募股權(quán)投資起源和盛行于（）。

A.歐洲

B.美國(guó)

C.中國(guó)

D.英國(guó)

【答案】：B

139、股票價(jià)格與賬面價(jià)值的比值被稱為（）。

A.市盈率

B.市凈率

C.凈值收益率

D.凈現(xiàn)值

【答案】：B

140.（）指資金需求方在出售證券的同時(shí)與證券的購(gòu)買方約定在

一定期限后按約定價(jià)格購(gòu)回所賣證券的交易行為。

A.風(fēng)險(xiǎn)并購(gòu)

B.回購(gòu)協(xié)議

C.兼并收購(gòu)

1）.短期融資

【答案】：B

141、下列關(guān)于零息債券的說(shuō)法完全正確的是（）。

A.零息債券和固定利率債券一樣有一定的償還期限，但在期間不支付

利息，而在到期日一次性支付利息和本金，一般其值為債券面值

B.零息債券以低于面值的價(jià)格發(fā)行，到期日支付的面值和發(fā)行時(shí)價(jià)格

的差額即為投資者的收益

C.許多償還期是1年或1年以下的債券以零息債券的方式發(fā)行，償還

期在1年以上的零息企業(yè)債券風(fēng)險(xiǎn)較大，投資者通常不愿意購(gòu)買，發(fā)

行人的借款成本也會(huì)上升

D.以上選項(xiàng)都對(duì)

【答案】：D

142、市場(chǎng)利率走低時(shí)，以下判斷正確的是（）。

A.債券價(jià)格上升，再投資收益下降

B.債券價(jià)格不變，因?yàn)槔⑹找嫦鄬?duì)增加，但再投資收益下降，兩者

互相抵消

C.債券價(jià)格下降，再投資收益下降

D.債券價(jià)格上升，再投資收益上升

【答案】；A

143、杜邦恒等式中不涉及的財(cái)務(wù)指標(biāo)是()o

A.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率

B.權(quán)益乘數(shù)

C.銷售利潤(rùn)率

D.資產(chǎn)負(fù)債率

【答案】：D

144、下列關(guān)于到期收益率影響因素的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是()。

A.在其他因素相同的情況下，債券市場(chǎng)價(jià)格與到期收益率呈反方向增

減

B.在其他因素相同的情況下，固定利率債券比零息債券的到期收益率

要低

C.在其他因素相同的情況下，票面利率與債券到期收益率呈同方向增

減

D.在市場(chǎng)利率波動(dòng)的情況下，再投資收益率可能不會(huì)維持不變，會(huì)影

響投資者實(shí)際的持有期收益率

【答案】：B

145、資管產(chǎn)品運(yùn)營(yíng)過(guò)程中發(fā)生的增值稅應(yīng)稅行為，以()為增值

稅納稅人

A.資管產(chǎn)品管理人

B.資管產(chǎn)品托管人

C.中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)

D.資管產(chǎn)品投資者

【答案】：A

146.以下關(guān)于另類投資的優(yōu)點(diǎn)與局限性的說(shuō)法錯(cuò)誤的是()o

A.缺乏監(jiān)管和信息透明度

B.風(fēng)險(xiǎn)可以降到趨近于零

C.流動(dòng)性較差，杠桿率偏高

D.估值難度大，難以對(duì)資產(chǎn)價(jià)值進(jìn)行準(zhǔn)確評(píng)估

【答案】：B

147、個(gè)股的選擇與權(quán)重受到（）的限制。

A.到期收益率

B.利率期限結(jié)構(gòu)

C.投資期限

D.投資比例

【答案】：D

148、房地產(chǎn)權(quán)益基金的存在形式不包括（）。

A.股份公司

B.有限合伙公司

C.契約型基金

D.無(wú)限責(zé)任公司

【答案】：D

149、速動(dòng)比率的計(jì)算公式為（）。

A.（流動(dòng)資產(chǎn)+存貨）/流動(dòng)負(fù)債

B.（存貨-流動(dòng)資產(chǎn)）/流動(dòng)負(fù)債

C.（流動(dòng)資產(chǎn)-存貨）/流動(dòng)負(fù)債

D.（流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債）/凈利潤(rùn)

【答案】：C

150、按照標(biāo)的資產(chǎn)分類，權(quán)證的分類不包括（）。

A.股權(quán)類權(quán)證

B.債權(quán)類權(quán)證

C.其他權(quán)證

I）.認(rèn)股權(quán)證

【答案】：D

151、2017年10月24號(hào)，投資者小王買入A股票50000元，賣出B股

票30000元，當(dāng)前的證券交易印花稅率為1%。，則小王應(yīng)繳納的印花稅

金額是（）元。

A.20

B.50

C.80

D.30

【答案】：D

152、已知某債券久期為5.5,市場(chǎng)利率是10%,則修正的麥考利久期

為（）。

A.3

B.5

C.6

D.8

【答案】：B

153、關(guān)于投資大宗商品的主要方式，以下表述正確的是（）。

A.I.ILIII.IV

B.II.III.IV

C.I.II

D.I.ILIII

【答案】：A

154、關(guān)于權(quán)證的標(biāo)的資產(chǎn)與結(jié)算方式，有如下兩種表述：

A.I正確，II錯(cuò)誤

B.兩者均錯(cuò)誤

c.i錯(cuò)誤，n正確

D.兩者均正確

【答案】：D

155、下列關(guān)于基金管理費(fèi)和托管費(fèi)的敘述，錯(cuò)誤的是（）o

A.衍生工具基金的管理費(fèi)率最高

B.貨幣市場(chǎng)基金的管理費(fèi)率最低

C.基金托管費(fèi)是支付給基金管理人的管理報(bào)酬，其數(shù)額一般按照基金

資產(chǎn)凈值的一定比例，從基金資產(chǎn)中提取

D.基金托管費(fèi)是指基金托管人為基金提供托管服務(wù)而向基金收取的費(fèi)

用

【答案】：C

156、下列關(guān)于個(gè)人投資者投資基金的所得稅的征收，表述錯(cuò)誤的是

（）O

A.從基金分配中獲得的國(guó)債利息、買賣股票差價(jià)收入，暫不征收所得

稅

B.個(gè)人投資者從基金分配中獲得的股票的股利收入，由上市公司在向

基金支付上述收入時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅

C.從封閉式基金分配中獲得的企業(yè)債券差價(jià)收入，暫不征收個(gè)人所得

稅

D.申購(gòu)和贖回基金份額取得的差價(jià)收入，暫不征收個(gè)人所得稅

【答案】：C

157、下列不屬于構(gòu)成利潤(rùn)表的項(xiàng)目是（）。

A.營(yíng)業(yè)收入

B.與營(yíng)業(yè)收入相關(guān)的生產(chǎn)性費(fèi)用、銷售費(fèi)用和其他費(fèi)用

C.經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量

I）.利潤(rùn)

【答案】：C

158、列關(guān)于貨銀對(duì)付的表述中，不正確的是（）。

A.其主要目的是為了簡(jiǎn)化操作手續(xù)

B.它又稱款券兩訖

C.它是指當(dāng)且僅當(dāng)資金交付時(shí)給付證券，證券交付時(shí)給付資金

D.它可以規(guī)避交收違約風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：A

159、任何一家外資金融機(jī)構(gòu)在中國(guó)境內(nèi)的分支機(jī)構(gòu)的遠(yuǎn)期交易凈買入

總余額不得超過(guò)其人民幣營(yíng)運(yùn)資金的（）。

A.40%

B.60%

C.80%

D.100%

【答案】：D

160、目前常用的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值模型技術(shù)不包括（）。

A.參數(shù)法

B.歷史模擬法

C.蒙特卡洛法

D.算術(shù)平均法

【答案】：D

161、下列關(guān)于到期收益率的假設(shè)，說(shuō)法正確的是（）。

A.IILIV

B.II、IV

C.I、111

D.i、n、iv

【答案】：c

162、關(guān)于上升收益率曲線，以下說(shuō)法正確的是（）。

A.上升收益率曲線表示短期債券收益率較高

B.上升收益率曲線只適用于政府債券

C.上升收益率曲線一般發(fā)生在新興國(guó)家債券市場(chǎng)

I）.上升收益率曲線也叫正向收益率曲線

【答案】：D

163、以下關(guān)于單利和復(fù)利的說(shuō)法，錯(cuò)誤的選項(xiàng)是（）。

A.按照復(fù)利的計(jì)算方法，每經(jīng)過(guò)一個(gè)計(jì)息期，要將所生利息加入本金

再計(jì)利息

B.單利終值的計(jì)算公式為FV=PV（1+i）n,其中PV為本金，i為年利

率，n為計(jì)息時(shí)間

C.單利和復(fù)利都是計(jì)算利息的方法

I）.按照單利的計(jì)算方法，只要本金在計(jì)息周期中獲得利息，無(wú)論時(shí)間

多長(zhǎng)，所生利息均不加入本金重復(fù)計(jì)算利息

【答案】：B

164、QDH基金產(chǎn)品起點(diǎn)僅為（）元人民幣，適合更為廣泛的投資

者參與。

A.1

B.10

C.100

D.1000

【答案】：D

165、在基金管理公司，（）負(fù)責(zé)記錄并保存每日投資交易情況的工作。

A.投資部

B.研究部

C.交易部

D.財(cái)務(wù)部

【答案】：C

166、一份期權(quán)合約的價(jià)值等于其（）。

A.內(nèi)在價(jià)值

B.時(shí)間價(jià)值

C.內(nèi)在價(jià)值與時(shí)間價(jià)值之差

D.內(nèi)在價(jià)值與時(shí)間價(jià)值之和

【答案】：D

167、一般情況下，下列證券中有表決權(quán)的是（）。

A.優(yōu)先股

B.普通股

C.可轉(zhuǎn)債

D.公司債

【答案】：B

168、投資者在持有區(qū)間所獲得的收益通常來(lái)源于（）o

A.利息收益和價(jià)差收益

B.股息和紅利

C.投資收益和股息收益

D.資產(chǎn)回報(bào)和收入回報(bào)

【答案】：D

169、以下對(duì)流動(dòng)性的描述錯(cuò)誤的有（）o

A.投資者投資于流動(dòng)性越好的資產(chǎn)，可以得到更高的預(yù)期收益

B.流動(dòng)性是指投資者在短期內(nèi)以一個(gè)合理的價(jià)格將投資資產(chǎn)變現(xiàn)的容

易程度

C.流動(dòng)性高是指資產(chǎn)能夠在短時(shí)間內(nèi)以合理價(jià)格迅速變現(xiàn)，而不需要

支付較高的成本

1）.如果沒(méi)有預(yù)期的變現(xiàn)需求，投資者可以適當(dāng)降低流動(dòng)性要求

【答案】：A

170、關(guān)于貨幣基金面臨的風(fēng)險(xiǎn)，以下表述正確的是（）。

A.I.II

B.I.II都不對(duì)

C.II

D.I

【答案】：A

171、以下不屬于基金公司投資交易環(huán)節(jié)的是（）o

A.產(chǎn)品的發(fā)行和募集

B.績(jī)效評(píng)估與組合調(diào)整

C.構(gòu)建投資組合

D.風(fēng)險(xiǎn)控制

【答案】：A

172、根據(jù)《合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者境外證券投資管理試行辦法》規(guī)定,

QDH基金可以投資的主要市場(chǎng)須是（）。

A.與中國(guó)證監(jiān)會(huì)簽署雙邊監(jiān)管合作正式條約的國(guó)家或地區(qū)的證券市場(chǎng)

B.與中國(guó)證券交易所簽署雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄的國(guó)家或地區(qū)的證

券市場(chǎng)

C.與中國(guó)證監(jiān)會(huì)簽署雙邊監(jiān)管合作諒解備忘錄的國(guó)家或地區(qū)的證券市

場(chǎng)

D.與中國(guó)政商簽署雙邊監(jiān)管合作正式條約的國(guó)家或地區(qū)的證券市場(chǎng)

【答案】：C

173、關(guān)于投資者在大類資產(chǎn)配置階段的投資風(fēng)險(xiǎn)，以下表述錯(cuò)誤的是

（）

A.適當(dāng)提高現(xiàn)金的投資比例，有利于應(yīng)對(duì)可能發(fā)生的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.英國(guó)脫歐前后，投資于海外資產(chǎn)可能面臨著較高的匯率風(fēng)險(xiǎn)

C.債券型基金的久期越長(zhǎng)，凈值對(duì)于利率變動(dòng)的波動(dòng)幅度越小，承擔(dān)

的利率風(fēng)險(xiǎn)越低

D.物價(jià)上漲，浮動(dòng)利息債券的持有者因利息浮動(dòng)在一定程度上降低了

通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：C

174.關(guān)于名義利率和實(shí)際利率，以下表述正確的是（）

A.名義利率是扣除通貨膨脹補(bǔ)償以后的利率，實(shí)際利率是指包含對(duì)通

貨膨脹補(bǔ)償?shù)睦?/p>

B.當(dāng)物價(jià)下降時(shí)，名義利率比實(shí)際利率高

C.當(dāng)物價(jià)下降時(shí)，名義利率比實(shí)際利率低

D.名義利率是指包含對(duì)通貨膨脹補(bǔ)償?shù)睦?，?shí)際利率是扣除通貨膨

脹補(bǔ)償以后的利率

【答案】：D

175、關(guān)于銀行間債券市場(chǎng)的債券結(jié)算，以下表述正確的是（）。

A.實(shí)時(shí)處理交收結(jié)算的本金風(fēng)驗(yàn)較大

B.實(shí)時(shí)處理交收只能以凈額結(jié)算方式進(jìn)行

C.批量處理交收相對(duì)來(lái)講效率較高，對(duì)市場(chǎng)參與者流動(dòng)性要求較高

D.批量處理交收可以以全新結(jié)算或爭(zhēng)餐結(jié)算方式進(jìn)行交收

【答案】：D

176、以下關(guān)于投資者投資目標(biāo)的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）

A.投資者的投資目標(biāo)就是其想得到的投資結(jié)果，主要是指風(fēng)險(xiǎn)和收益

B.投資目標(biāo)是由收益要求決定的

C.投資者不可能找到既能提供相對(duì)高的預(yù)期收益，又不用承擔(dān)相對(duì)高

風(fēng)險(xiǎn)的投資產(chǎn)品

I）.投資目標(biāo)司分為風(fēng)險(xiǎn)目標(biāo)和收益目標(biāo)

【答案】：B

177、下列關(guān)于機(jī)構(gòu)法人投資基金稅收的表述，正確的是（）。

A.對(duì)非金融機(jī)構(gòu)買賣基金的差價(jià)收入征收營(yíng)業(yè)稅

B.對(duì)機(jī)構(gòu)買賣基金份額征收印花稅

C.對(duì)金融機(jī)構(gòu)買賣基金的差價(jià)收入征收營(yíng)業(yè)稅

D.對(duì)機(jī)構(gòu)從基金分配中獲得的收入征收企業(yè)所得稅

【答案】：C

178、關(guān)于QFII主體資格的申請(qǐng)，以下不符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定條件的

是（）

A.資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)2年以上，最近一年會(huì)計(jì)年度管理

的證券資產(chǎn)不于5億美元

B.證券公司經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)5年以上，凈資產(chǎn)不少于5億美元，最近一

個(gè)會(huì)計(jì)年度管理的證券資產(chǎn)不少于50億美元

C.保險(xiǎn)公司成立1年以上，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度持有的證券資產(chǎn)不少于5

億美元

D.商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)銀行業(yè)務(wù)10年以上，一級(jí)資本不少于3億美元，最近

一個(gè)會(huì)計(jì)年度管理的證券資產(chǎn)不少于50億美元

【答案】：C

179、作為封閉式基金的分紅條款，以下不符合《公開募集證券投資基

金運(yùn)作管理辦法》規(guī)定的是0

A.投資者可以選擇現(xiàn)金分紅或者紅利再投資

B.分紅比例不低于年度可分配利潤(rùn)的90%

C.每年至少分紅一次

D.基金分紅后單位凈值不低于面值

【答案】：A

180、某人以等額本息法償還2年期10萬(wàn)元貸款，還款利率為10阪并按

復(fù)利計(jì)算，每年償還一次，2年償清，則每年需要償還的金額M滿足

()

A.Mx(FV,10%,l)+Mx(FVJO%,2)=100000

B.Mx(PV,10%,2)=100000

C.M/(PV,10%,1)+M/(PV.10%,2)=100000

D.Mx(PV,10%,1)+Mx(PV,10%,2)=100000

【答案】：D

181、以下選項(xiàng)關(guān)于委托指令種類的說(shuō)法錯(cuò)誤的是()。

A.市價(jià)指令

B.定價(jià)指令

C.限價(jià)指令

D.止損指令

【答案】：B

182、假設(shè)當(dāng)前一年期定期存款利率(無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率)為5樂(lè)基金P和

證券市場(chǎng)在一段時(shí)間內(nèi)的表現(xiàn)為：基金P的平均收益率為40%,標(biāo)準(zhǔn)差

為0.5；證券市場(chǎng)(M)的平均收益率為25%,標(biāo)準(zhǔn)差為0.25。那么基

金P和證券市場(chǎng)的夏普比率分別()。

A.0.45；0.5

B.0.65；0.70

C.0.70；0.80

D.0.80；0.65

【答案】：C

183、期權(quán)合約中（）是指期權(quán)合約所規(guī)定的，期權(quán)買方在行使權(quán)

利時(shí)所實(shí)際實(shí)施的價(jià)格，

A.期權(quán)費(fèi)

B.執(zhí)行價(jià)格

C.權(quán)利費(fèi)

D.交易費(fèi)

【答案】：B

184、下列關(guān)于衍生工具的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.遠(yuǎn)期合約、期貨合約、互換合約、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具常被稱為基

礎(chǔ)性衍生工具

B.按合約特點(diǎn)可以分為遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約和

結(jié)構(gòu)化金融衍生工具

C.期權(quán)合約、期貨合約屬于獨(dú)立衍生工具

D.按產(chǎn)品形態(tài)可以分為獨(dú)立衍生工具、嵌入式衍生工具

【答案】：A

185、如果a與b證券之間的相關(guān)系數(shù)絕對(duì)值比b與c證券之間的相關(guān)

系數(shù)絕對(duì)值大，則證券之間的相關(guān)性的強(qiáng)弱關(guān)系為（）。

A.一致

B.b與c證券之間的相關(guān)性更強(qiáng)

C.a與b證券之間的相關(guān)性更強(qiáng)

D.無(wú)法確定

【答案】：C

186、下列不屬于QDII基金禁止行為的是（）。

A.借入臨時(shí)用途現(xiàn)金比例不超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的5%

B.購(gòu)買貴金屬或代表貴金屬的憑證

C.購(gòu)買實(shí)物商品

D.購(gòu)買不動(dòng)產(chǎn)和房地產(chǎn)抵押按揭

【答案】：A

187、下列關(guān)于個(gè)人投資者的說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。

A.個(gè)人投資者是以自然人身份進(jìn)行投資

B.個(gè)人投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力較弱

C.個(gè)人投資者的投資經(jīng)臉和能力高于機(jī)構(gòu)投資者

D.個(gè)人投資者可投資的資金量較小

【答案】：C

188、內(nèi)外部因素通常包括（）。

A.II.III.IV

B.i.n.in.N

C.I.11.111

D.I.III.IV

【答案】：B

189、關(guān)于基金公司投資交易流程，以下表述錯(cuò)誤是（）。

A.投資部在投資組合構(gòu)建及執(zhí)行過(guò)程中，無(wú)需對(duì)投資組合的潛在風(fēng)險(xiǎn)

進(jìn)行充分評(píng)估并制作風(fēng)驗(yàn)預(yù)案

B.基金公司投資交易包括形成投資策略，構(gòu)建投資組合，執(zhí)行交易命

令，績(jī)效評(píng)估與組合調(diào)整，風(fēng)險(xiǎn)控制等環(huán)節(jié)

C.交易員接收到指令后有權(quán)根據(jù)自身對(duì)市場(chǎng)的判斷選擇合適時(shí)機(jī)完成

交易

D.交易系統(tǒng)或相關(guān)負(fù)責(zé)人審核投資指令（價(jià)格，數(shù)量）的合法合規(guī)性,

違規(guī)指令將被攔截

【答案】：A

190、下列投資基金品種中預(yù)期收益與風(fēng)險(xiǎn)皆為最高的是（）。

A.混合基金

B.債券基金

C.股票基金

D.貨市基金

【答案】：C

191、可以回購(gòu)本公司股票的情形不包括（）。

A.公司減少注冊(cè)資本

B.公司擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)規(guī)模

C.與持有本公司股份的其他公司合并

D.將股份獎(jiǎng)勵(lì)給本公司員工

【答案】：B

192、滬港通和深港通的開通，在內(nèi)地與香港之間搭建起資本流通的橋

梁，滬港通和深港通的雙向交易以（）作為結(jié)算單位。

A.人民幣

B.美元

C.歐元

D.港幣

【答案】：A

193、下列不屬于期貨市場(chǎng)交易制度的是（)

A.信息披露制度

B.對(duì)沖平倉(cāng)制度

C.保證金制度

D.盯市制度

【答案】：A

194、基金進(jìn)行利潤(rùn)分配，會(huì)對(duì)基金份額凈值和投資者利潤(rùn)產(chǎn)生的影響

是（）。

A.基金份額凈值下降，投資者利益會(huì)相應(yīng)減少

B.基金份額凈值不變，投資者利益也不會(huì)受影響

C.基金份額凈值下降，但投資者利益不受影響

D.基金份額凈值不變，但投資者利益會(huì)相應(yīng)減少

【答案】：C

195、算法交易是通過(guò)數(shù)學(xué)建模將常用交易理念同化為自動(dòng)化的交易模

型，并借助計(jì)算機(jī)強(qiáng)大的存儲(chǔ)與計(jì)算功能實(shí)現(xiàn)交易自動(dòng)化（或半自動(dòng)

化）的一種交易方式，交易算法的核心是其背后的（）模型。

A.投資交易

B.量化交易

C.股票估值

I）.債券估值

【答案】：B

196、按照道氏理論，股票的變化表現(xiàn)為三種趨勢(shì)：長(zhǎng)期趨勢(shì)、中期趨

勢(shì)及短期趨勢(shì)。其中，（）最為重要，也最容易被辨認(rèn)，是投資

者主要的觀察對(duì)象。

A.長(zhǎng)期趨勢(shì)

B.中期趨勢(shì)

C.短期趨勢(shì)

D.中期趨勢(shì)和短期趨勢(shì)

【答案】：A

197、如果X的取值無(wú)法一一列出，可以遍取某個(gè)區(qū)間的任意數(shù)值，則

稱為()。

A.連續(xù)型隨機(jī)變量

B.分布型隨機(jī)變量

C.離散型隨機(jī)變量

I).中斷型隨機(jī)變量

【答案】：A

198、合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者(QDII)開展境外證券投資業(yè)務(wù)，可以委托

境外投資顧問(wèn)進(jìn)行境外證券投資也可以委托境外資產(chǎn)托管人負(fù)責(zé)境外

資產(chǎn)托管。關(guān)于境外投資顧問(wèn)或境外托管人的條件限制，以下表述錯(cuò)

誤的是()。

A.境外托管人應(yīng)受當(dāng)?shù)卣?、金融或證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，有足夠的

熟悉境外托管業(yè)務(wù)的專職人員

B.境外投資顧問(wèn)應(yīng)經(jīng)所在國(guó)家或地區(qū)監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)從事投資管理業(yè)務(wù)

C.境內(nèi)托管人在境外設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)擔(dān)任境外托管人的，可不受關(guān)于

實(shí)收資本或托管規(guī)模的限制

D.境內(nèi)基金管理公司、證券公司在境外設(shè)立的分支機(jī)構(gòu)擔(dān)任境外投資

顧問(wèn)的，可不受關(guān)于管理規(guī)模的限制

【答案】：C

199、以下關(guān)于回轉(zhuǎn)交易的說(shuō)法錯(cuò)誤的是()o

A.權(quán)證交易當(dāng)日不能進(jìn)行回轉(zhuǎn)交易

B.專項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃收益權(quán)份額協(xié)議交易實(shí)行當(dāng)日回轉(zhuǎn)交易

C.B股實(shí)行次日起回轉(zhuǎn)交易

D.債券競(jìng)價(jià)交易實(shí)行當(dāng)日回轉(zhuǎn)交易

【答案】：A

200、分析預(yù)期收益等價(jià)值決定因素的分析方法稱為基本面分析，而公

司未來(lái)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和盈利水平正是基本面分析的核心所在。對(duì)于公司

前景預(yù)測(cè)來(lái)說(shuō)，“自上而下”的（）是比較適用的。

A.基本分析法

B.層次分析法

C.技術(shù)分析法

D.行為分析法

【答案】：B

201、下列關(guān)于銀行間債券市場(chǎng)的交易方式，表述不正確的是

（）O

A.買斷式回購(gòu)交易雙方約定在將來(lái)某一日期由正回購(gòu)方向逆回購(gòu)方支

付到期資金結(jié)算額

B.遠(yuǎn)期交易的市場(chǎng)參與者應(yīng)為進(jìn)入全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)的機(jī)構(gòu)投資者

C.銀行間債券市場(chǎng)交易以詢價(jià)方式進(jìn)行，自主談判，逐筆成交

D.進(jìn)行債券交易.應(yīng)訂立書面形式的合同

【答案】：A

202、下列關(guān)于信用利差特點(diǎn)的表述中，錯(cuò)誤的是（）。

A.信用利差隨著經(jīng)濟(jì)周期的擴(kuò)張而擴(kuò)張，隨著經(jīng)濟(jì)周期的收縮而縮小

B.對(duì)于給定的非政府部門的債券、給定的信用評(píng)級(jí)，信用利差隨著期

限增加而擴(kuò)大

C.信用利差的變化本質(zhì)上是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)偏好的變化，受經(jīng)濟(jì)預(yù)期影響

D.從實(shí)際數(shù)據(jù)看，信用利差的變化一般發(fā)生在經(jīng)濟(jì)周期發(fā)生轉(zhuǎn)換之前,

因此，信用利差可以作為預(yù)測(cè)經(jīng)濟(jì)周期活動(dòng)的指標(biāo)

【答案】：A

203、（）指的是作為基金利潤(rùn)主要分配形式的現(xiàn)金，可能由于通

貨膨脹等因素的影響而導(dǎo)致購(gòu)買力下降，降低基金實(shí)際收益，使投資者

收益率降低的風(fēng)險(xiǎn)，又稱為通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)。

A.購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)

B.政策風(fēng)險(xiǎn)

C.經(jīng)濟(jì)周期性波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

D.匯率風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：A

204、（）是用來(lái)衡量數(shù)據(jù)取值的中等水平或一般水平。

A.中位數(shù)

B.方差

C.分位數(shù)

D.均值

【答案】：A

205、下列選項(xiàng)中，哪一項(xiàng)是另類投資的優(yōu)點(diǎn)（）。

A.流動(dòng)性強(qiáng)

B.有助于實(shí)現(xiàn)投資組合多元化

C.信息透明度高

D.收益率高于傳統(tǒng)投資

【答案】：B

206、如果某債券基金的久期是5年，那么，當(dāng)市場(chǎng)利率下降1%時(shí)，

該債券基金的資產(chǎn)凈值將（）；當(dāng)市場(chǎng)利率上升1%時(shí)，該債券

基金的資產(chǎn)凈值將（）。

A.減少1%；增加1%

B.增加1%；減少1%

C.減少5%；增加5%

D.增加5%；減少5%

【答案】：D

207、社會(huì)保障資金的基本原則為：在保證基金（）的前提下實(shí)現(xiàn)

基金資產(chǎn)的增值。

A.安全性、流動(dòng)性

B.風(fēng)險(xiǎn)性、收益性

C.安全性、制約性

D.風(fēng)險(xiǎn)性、流動(dòng)性

【答案】：A

208、大宗商品的投資方式不包括（）。

A.購(gòu)買大宗商品實(shí)物

B.購(gòu)買資源

C.購(gòu)買大宗商品相關(guān)債券

D.投資大宗商品衍生工具

【答案】：C

209、下列有關(guān)分散化投資的表述，錯(cuò)誤的是（）。

A.風(fēng)險(xiǎn)分散化的效果與資產(chǎn)組合中資產(chǎn)數(shù)量是正相關(guān)的，這意味著投

資組合的收益風(fēng)險(xiǎn)會(huì)隨著資產(chǎn)樹齡的增加而逐漸降到零

B.分散化投資可以降低風(fēng)險(xiǎn)的一個(gè)直觀邏輯是投資者有可能“失之東

隅，收之桑榆”

C.當(dāng)投資組合的資產(chǎn)數(shù)量變得很大時(shí)，投資組合的總風(fēng)險(xiǎn)趨近于其系

統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.風(fēng)險(xiǎn)分散化也可在不同資產(chǎn)類別之間起作用，因此在投資組合中融

入不同類別的資產(chǎn)也能夠降低投資組合的風(fēng)險(xiǎn)

【答案】：A

210、不動(dòng)產(chǎn)投資是指土地以及建筑物等土地定著物，相對(duì)動(dòng)產(chǎn)而言，

強(qiáng)調(diào)財(cái)產(chǎn)和權(quán)利載體在地理位置上的相對(duì)固定性。不動(dòng)產(chǎn)投資的特點(diǎn)

不包括（）。

A.低流動(dòng)性

B.不可分性

C.異質(zhì)性

D.不可返還性

【答案】：D

211、下列關(guān)于回購(gòu)協(xié)議的表述，錯(cuò)誤的是（）o

A.回購(gòu)協(xié)