投資公司風(fēng)險控制制度?一、總則1.目的本風(fēng)險控制制度旨在規(guī)范投資公司的投資行為，有效識別、評估、監(jiān)測和控制各類風(fēng)險，保障公司資產(chǎn)安全，實(shí)現(xiàn)公司可持續(xù)發(fā)展，確保投資決策符合公司戰(zhàn)略目標(biāo)，保護(hù)投資者利益。2.適用范圍本制度適用于公司所有投資項(xiàng)目的風(fēng)險控制管理，包括但不限于股權(quán)投資、債權(quán)投資、證券投資等各類投資業(yè)務(wù)。3.基本原則全面性原則：風(fēng)險控制覆蓋公司投資業(yè)務(wù)的全過程，包括投資項(xiàng)目的盡職調(diào)查、項(xiàng)目評估、投資決策、投資執(zhí)行、投資后管理及投資退出等各個環(huán)節(jié)。獨(dú)立性原則：風(fēng)險控制部門應(yīng)獨(dú)立于投資業(yè)務(wù)部門，確保風(fēng)險評估和監(jiān)控的客觀性、公正性。制衡性原則：建立健全內(nèi)部制衡機(jī)制，使各部門和崗位之間相互監(jiān)督、相互制約，防止權(quán)力過度集中。審慎性原則：對投資項(xiàng)目進(jìn)行充分的風(fēng)險評估，謹(jǐn)慎做出投資決策，充分考慮各種風(fēng)險因素，確保投資風(fēng)險可控。適應(yīng)性原則：風(fēng)險控制制度應(yīng)根據(jù)公司業(yè)務(wù)發(fā)展、市場變化及法律法規(guī)要求，及時進(jìn)行修訂和完善，確保制度的有效性和適應(yīng)性。

二、風(fēng)險控制組織架構(gòu)1.董事會董事會是公司風(fēng)險控制的最高決策機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)審批公司風(fēng)險控制戰(zhàn)略、政策和制度，監(jiān)督風(fēng)險控制的有效性，對公司重大投資項(xiàng)目的風(fēng)險承擔(dān)最終責(zé)任。2.風(fēng)險管理委員會風(fēng)險管理委員會是董事會下設(shè)的專業(yè)委員會，負(fù)責(zé)審議公司風(fēng)險控制的總體目標(biāo)、政策和程序，定期評估公司面臨的各類風(fēng)險，提出風(fēng)險管理建議，協(xié)助董事會進(jìn)行風(fēng)險決策。3.風(fēng)險控制部門風(fēng)險控制部門獨(dú)立于投資業(yè)務(wù)部門，負(fù)責(zé)制定和執(zhí)行公司風(fēng)險控制制度，對投資項(xiàng)目進(jìn)行風(fēng)險評估、監(jiān)測和預(yù)警，定期向風(fēng)險管理委員會和董事會報告風(fēng)險狀況。4.投資業(yè)務(wù)部門投資業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)尋找、篩選投資項(xiàng)目，進(jìn)行盡職調(diào)查、項(xiàng)目評估，并執(zhí)行投資決策。在投資過程中，應(yīng)配合風(fēng)險控制部門做好風(fēng)險控制工作，及時向風(fēng)險控制部門報告項(xiàng)目進(jìn)展情況和風(fēng)險信息。5.其他相關(guān)部門財務(wù)部門負(fù)責(zé)對投資項(xiàng)目進(jìn)行財務(wù)核算和資金管理，審計部門負(fù)責(zé)對公司投資業(yè)務(wù)進(jìn)行內(nèi)部審計監(jiān)督，法務(wù)部門負(fù)責(zé)對投資項(xiàng)目進(jìn)行法律合規(guī)審查，各部門應(yīng)協(xié)同合作，共同做好風(fēng)險控制工作。

三、風(fēng)險識別與評估1.風(fēng)險識別市場風(fēng)險：主要包括宏觀經(jīng)濟(jì)形勢變化、行業(yè)競爭加劇、市場價格波動等因素導(dǎo)致投資項(xiàng)目收益下降的風(fēng)險。信用風(fēng)險：指交易對手或債務(wù)人未能履行合同義務(wù)，導(dǎo)致公司遭受損失的風(fēng)險，如債券違約、借款人逾期還款等。流動性風(fēng)險：公司投資資產(chǎn)無法及時變現(xiàn)或融資困難，導(dǎo)致資金周轉(zhuǎn)不暢的風(fēng)險。操作風(fēng)險：由于內(nèi)部流程不完善、人員失誤、系統(tǒng)故障或外部事件等原因?qū)е碌娘L(fēng)險，如投資決策失誤、交易執(zhí)行錯誤、信息系統(tǒng)故障等。法律合規(guī)風(fēng)險：投資項(xiàng)目違反法律法規(guī)、監(jiān)管要求或合同約定，給公司帶來法律責(zé)任和經(jīng)濟(jì)損失的風(fēng)險。2.風(fēng)險評估方法定性評估：通過對投資項(xiàng)目的行業(yè)前景、市場地位、管理團(tuán)隊(duì)、技術(shù)水平等因素進(jìn)行分析，評估項(xiàng)目的風(fēng)險等級。定量評估：運(yùn)用風(fēng)險評估模型和工具，對投資項(xiàng)目的收益、風(fēng)險指標(biāo)進(jìn)行量化分析，如計算投資回報率、標(biāo)準(zhǔn)差、風(fēng)險價值（VaR）等，評估項(xiàng)目的風(fēng)險程度。情景分析：設(shè)定不同的情景假設(shè)，分析投資項(xiàng)目在各種情景下的風(fēng)險狀況和收益變化，評估項(xiàng)目的抗風(fēng)險能力。3.風(fēng)險評估流程項(xiàng)目初審：投資業(yè)務(wù)部門對投資項(xiàng)目進(jìn)行初步篩選和盡職調(diào)查，形成項(xiàng)目初審報告，提交風(fēng)險控制部門。風(fēng)險評估：風(fēng)險控制部門對項(xiàng)目初審報告進(jìn)行詳細(xì)分析，運(yùn)用風(fēng)險評估方法對項(xiàng)目風(fēng)險進(jìn)行評估，形成風(fēng)險評估報告。風(fēng)險評審：風(fēng)險管理委員會對風(fēng)險評估報告進(jìn)行評審，提出評審意見，報董事會審批。風(fēng)險評級：根據(jù)風(fēng)險評估結(jié)果和評審意見，對投資項(xiàng)目進(jìn)行風(fēng)險評級，分為高、中、低三個等級。

四、風(fēng)險控制措施1.市場風(fēng)險控制措施分散投資：通過投資于不同行業(yè)、不同地區(qū)、不同類型的資產(chǎn)，降低單一投資項(xiàng)目對公司整體收益的影響，分散市場風(fēng)險。套期保值：對于某些受市場價格波動影響較大的投資項(xiàng)目，可運(yùn)用期貨、期權(quán)等金融衍生品進(jìn)行套期保值，鎖定投資收益，降低市場風(fēng)險。風(fēng)險限額管理：設(shè)定市場風(fēng)險限額，包括投資規(guī)模限額、行業(yè)投資限額、風(fēng)險敞口限額等，控制市場風(fēng)險暴露水平。市場監(jiān)測與分析：加強(qiáng)對宏觀經(jīng)濟(jì)形勢、行業(yè)動態(tài)、市場價格等信息的監(jiān)測與分析，及時調(diào)整投資策略，應(yīng)對市場變化。2.信用風(fēng)險控制措施信用評級與盡職調(diào)查：對交易對手或債務(wù)人進(jìn)行信用評級，在投資決策前進(jìn)行充分的盡職調(diào)查，了解其信用狀況、經(jīng)營情況、財務(wù)狀況等，評估信用風(fēng)險。擔(dān)保與抵押：要求交易對手或債務(wù)人提供有效的擔(dān)?；虻盅捍胧越档托庞蔑L(fēng)險。合同管理：簽訂嚴(yán)謹(jǐn)?shù)暮贤瑮l款，明確雙方的權(quán)利義務(wù)，加強(qiáng)對合同執(zhí)行情況的跟蹤與監(jiān)督，確保交易對手或債務(wù)人履行合同義務(wù)。信用風(fēng)險監(jiān)控：建立信用風(fēng)險監(jiān)控體系，定期對交易對手或債務(wù)人的信用狀況進(jìn)行評估和監(jiān)測，及時發(fā)現(xiàn)信用風(fēng)險變化，采取相應(yīng)的風(fēng)險控制措施。3.流動性風(fēng)險控制措施資產(chǎn)配置管理：合理安排投資資產(chǎn)的期限結(jié)構(gòu)和流動性，確保公司在需要資金時能夠及時變現(xiàn)資產(chǎn)，滿足資金需求。融資計劃管理：制定合理的融資計劃，確保公司有穩(wěn)定的資金來源，滿足投資業(yè)務(wù)發(fā)展和日常運(yùn)營的資金需求。應(yīng)急資金儲備：設(shè)立應(yīng)急資金儲備，應(yīng)對突發(fā)的流動性風(fēng)險事件，確保公司資金鏈的穩(wěn)定。流動性監(jiān)測與預(yù)警：建立流動性監(jiān)測指標(biāo)體系，實(shí)時監(jiān)測公司的流動性狀況，設(shè)定流動性預(yù)警閾值，當(dāng)流動性指標(biāo)接近或超過預(yù)警閾值時，及時采取措施調(diào)整投資組合或籌集資金。4.操作風(fēng)險控制措施制度建設(shè)與流程優(yōu)化：建立健全公司內(nèi)部管理制度和操作流程，明確各部門和崗位的職責(zé)權(quán)限，規(guī)范投資業(yè)務(wù)操作行為，減少操作失誤和風(fēng)險。人員培訓(xùn)與管理：加強(qiáng)對員工的業(yè)務(wù)培訓(xùn)和職業(yè)道德教育，提高員工的專業(yè)素質(zhì)和風(fēng)險意識，建立有效的績效考核和激勵機(jī)制，規(guī)范員工行為。信息系統(tǒng)建設(shè)與維護(hù)：建立先進(jìn)的信息系統(tǒng)，確保投資業(yè)務(wù)信息的及時、準(zhǔn)確、完整傳遞，加強(qiáng)信息系統(tǒng)的安全管理，防止信息泄露和系統(tǒng)故障。內(nèi)部審計與監(jiān)督：加強(qiáng)內(nèi)部審計監(jiān)督，定期對投資業(yè)務(wù)進(jìn)行審計檢查，及時發(fā)現(xiàn)和糾正操作風(fēng)險隱患，對違規(guī)行為進(jìn)行嚴(yán)肅處理。5.法律合規(guī)風(fēng)險控制措施法律合規(guī)審查：在投資項(xiàng)目決策前，法務(wù)部門對項(xiàng)目進(jìn)行全面的法律合規(guī)審查，確保投資項(xiàng)目符合法律法規(guī)、監(jiān)管要求和合同約定。合規(guī)培訓(xùn)與教育：加強(qiáng)對員工的法律合規(guī)培訓(xùn)，提高員工的法律意識和合規(guī)意識，確保員工在投資業(yè)務(wù)操作中遵守法律法規(guī)和公司制度。法律合規(guī)監(jiān)測與預(yù)警：建立法律合規(guī)監(jiān)測機(jī)制，及時關(guān)注法律法規(guī)和監(jiān)管政策的變化，對投資項(xiàng)目進(jìn)行法律合規(guī)風(fēng)險監(jiān)測和預(yù)警，及時調(diào)整投資策略，防范法律合規(guī)風(fēng)險。應(yīng)急處置機(jī)制：制定法律合規(guī)風(fēng)險應(yīng)急預(yù)案，當(dāng)發(fā)生法律合規(guī)風(fēng)險事件時，能夠迅速啟動應(yīng)急預(yù)案，采取有效措施應(yīng)對風(fēng)險，降低損失。

五、投資決策風(fēng)險控制1.投資決策流程項(xiàng)目立項(xiàng)：投資業(yè)務(wù)部門對投資項(xiàng)目進(jìn)行初步篩選，形成項(xiàng)目立項(xiàng)報告，提交風(fēng)險管理委員會審議。盡職調(diào)查：投資業(yè)務(wù)部門對通過立項(xiàng)的項(xiàng)目進(jìn)行詳細(xì)的盡職調(diào)查，包括市場調(diào)查、財務(wù)審計、法律合規(guī)審查等，形成盡職調(diào)查報告。項(xiàng)目評估：風(fēng)險控制部門會同投資業(yè)務(wù)部門、財務(wù)部門、法務(wù)部門等對盡職調(diào)查報告進(jìn)行評估，運(yùn)用風(fēng)險評估方法對項(xiàng)目風(fēng)險和收益進(jìn)行分析，形成項(xiàng)目評估報告。投資決策：風(fēng)險管理委員會根據(jù)項(xiàng)目評估報告進(jìn)行投資決策，報董事會審批。重大投資項(xiàng)目需提交董事會審議通過后實(shí)施。2.投資決策風(fēng)險控制要點(diǎn)決策依據(jù)充分：投資決策應(yīng)基于充分的盡職調(diào)查、風(fēng)險評估和項(xiàng)目分析，確保決策依據(jù)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。集體決策：投資決策應(yīng)采用集體決策機(jī)制，由風(fēng)險管理委員會或董事會進(jìn)行審議決策，避免個人決策的主觀性和片面性。風(fēng)險與收益平衡：投資決策應(yīng)充分考慮項(xiàng)目的風(fēng)險和收益，在追求投資收益的同時，有效控制風(fēng)險，確保風(fēng)險與收益相匹配。決策記錄與存檔：對投資決策過程進(jìn)行詳細(xì)記錄，包括決策依據(jù)、討論內(nèi)容、決策結(jié)果等，并存檔保管，以備查閱和審計。

六、投資執(zhí)行風(fēng)險控制1.投資合同管理合同起草與審核：投資業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)起草投資合同，法務(wù)部門對合同條款進(jìn)行審核，確保合同合法合規(guī)、權(quán)利義務(wù)明確、風(fēng)險防范措施有效。合同簽訂與執(zhí)行：投資業(yè)務(wù)部門按照審核通過的合同文本與交易對手簽訂合同，并負(fù)責(zé)合同的執(zhí)行跟蹤，確保交易對手履行合同義務(wù)。合同變更與解除：如因客觀情況變化需要變更或解除合同，投資業(yè)務(wù)部門應(yīng)及時與法務(wù)部門溝通，按照法律法規(guī)和合同約定辦理相關(guān)手續(xù)。2.投資資金管理資金劃撥審批：嚴(yán)格執(zhí)行資金劃撥審批制度，投資資金的劃撥需經(jīng)投資業(yè)務(wù)部門負(fù)責(zé)人、財務(wù)部門負(fù)責(zé)人和公司分管領(lǐng)導(dǎo)審批，確保資金使用安全、合規(guī)。資金使用監(jiān)督：財務(wù)部門對投資資金的使用情況進(jìn)行監(jiān)督，確保資金按照投資合同約定的用途使用，防止資金挪用。資金清算與核算：財務(wù)部門按照規(guī)定的會計核算方法對投資資金進(jìn)行清算與核算，定期編制財務(wù)報表，反映投資項(xiàng)目的資金狀況和收益情況。3.投資交易執(zhí)行交易指令下達(dá)：投資業(yè)務(wù)部門根據(jù)投資決策下達(dá)交易指令，明確交易品種、交易數(shù)量、交易價格等交易要素。交易執(zhí)行與監(jiān)控：交易部門按照交易指令進(jìn)行交易操作，并對交易過程進(jìn)行實(shí)時監(jiān)控，確保交易指令準(zhǔn)確執(zhí)行，及時發(fā)現(xiàn)和處理交易異常情況。交易記錄與存檔：對投資交易過程進(jìn)行詳細(xì)記錄，包括交易指令下達(dá)時間、交易成交時間、交易價格、交易數(shù)量等信息，并存檔保管，以備查閱和審計。

七、投資后管理風(fēng)險控制1.投資后管理職責(zé)分工投資業(yè)務(wù)部門：負(fù)責(zé)投資項(xiàng)目的日常管理工作，包括定期走訪項(xiàng)目公司、了解項(xiàng)目進(jìn)展情況、協(xié)調(diào)解決項(xiàng)目問題等。風(fēng)險控制部門：對投資項(xiàng)目進(jìn)行風(fēng)險監(jiān)測和預(yù)警，定期評估項(xiàng)目風(fēng)險狀況，提出風(fēng)險管理建議。財務(wù)部門：對投資項(xiàng)目進(jìn)行財務(wù)核算和分析，監(jiān)督項(xiàng)目公司的財務(wù)狀況，定期編制財務(wù)報表。法務(wù)部門：對投資項(xiàng)目的法律合規(guī)情況進(jìn)行監(jiān)督檢查，協(xié)助處理項(xiàng)目中的法律糾紛。2.投資后風(fēng)險監(jiān)測與預(yù)警風(fēng)險監(jiān)測指標(biāo)設(shè)定：根據(jù)投資項(xiàng)目的特點(diǎn)和風(fēng)險狀況，設(shè)定風(fēng)險監(jiān)測指標(biāo)，如財務(wù)指標(biāo)、經(jīng)營指標(biāo)、市場指標(biāo)等，定期對投資項(xiàng)目進(jìn)行監(jiān)測分析。風(fēng)險預(yù)警閾值設(shè)定：根據(jù)風(fēng)險監(jiān)測指標(biāo)的歷史數(shù)據(jù)和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，設(shè)定風(fēng)險預(yù)警閾值，當(dāng)監(jiān)測指標(biāo)接近或超過預(yù)警閾值時，及時發(fā)出風(fēng)險預(yù)警信號。風(fēng)險預(yù)警處理：風(fēng)險控制部門接到風(fēng)險預(yù)警信號后，應(yīng)及時組織相關(guān)部門對投資項(xiàng)目進(jìn)行風(fēng)險排查，分析風(fēng)險產(chǎn)生的原因，提出風(fēng)險控制措施，報風(fēng)險管理委員會審議決策。3.重大事項(xiàng)報告與決策重大事項(xiàng)范圍：投資項(xiàng)目發(fā)生的重大事項(xiàng)包括但不限于項(xiàng)目公司重大經(jīng)營決策、重大財務(wù)變化、重大法律糾紛、重大市場變動等。報告制度：投資業(yè)務(wù)部門應(yīng)及時向風(fēng)險控制部門報告投資項(xiàng)目的重大事項(xiàng)，風(fēng)險控制部門在接到報告后應(yīng)及時向風(fēng)險管理委員會報告。決策機(jī)制：對于投資項(xiàng)目的重大事項(xiàng)，風(fēng)險管理委員會應(yīng)根據(jù)風(fēng)險評估結(jié)果和公司利益，做出決策，確保公司能夠及時應(yīng)對重大風(fēng)險事件。

八、投資退出風(fēng)險控制1.投資退出方式選擇股權(quán)轉(zhuǎn)讓：通過將投資項(xiàng)目的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給其他投資者，實(shí)現(xiàn)投資退出。在選擇股權(quán)轉(zhuǎn)讓對象時，應(yīng)充分考慮其資金實(shí)力、行業(yè)背景、合作意愿等因素，確保股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格合理、交易順利進(jìn)行。公司清算：當(dāng)投資項(xiàng)目無法持續(xù)經(jīng)營或出現(xiàn)嚴(yán)重虧損時，可選擇進(jìn)行公司清算，通過處置公司資產(chǎn)，收回投資本金和收益。在清算過程中，應(yīng)嚴(yán)格按照法律法規(guī)和公司章程的規(guī)定進(jìn)行操作，確保清算程序合法合規(guī)。上市退出：對于具有上市潛力的投資項(xiàng)目，可通過推動項(xiàng)目公司上市，在證券市場上出售股票，實(shí)現(xiàn)投資退出。在上市過程中，應(yīng)做好上市輔導(dǎo)、資產(chǎn)重組、信息披露等工作，確保項(xiàng)目公司順利上市。2.投資退出風(fēng)險控制要點(diǎn)退出時機(jī)選擇：根據(jù)投資項(xiàng)目的發(fā)展情況、市場環(huán)境和公司戰(zhàn)略目標(biāo)，合理選擇投資退出時機(jī)，確保能夠?qū)崿F(xiàn)投資收益最大化。退出渠道拓展：積極拓展投資退出渠道，加強(qiáng)與各類投資者、中介機(jī)構(gòu)的溝通與合作，提高投資退出的成功率。退出成本控制：在投資退出過程中，應(yīng)合理控制退出成本，如股權(quán)轉(zhuǎn)讓費(fèi)用、清算費(fèi)用、上市費(fèi)用等，降低投資損失。法律合規(guī)審查：投資退出過程涉及到諸多法律問題，如股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的簽訂、公司清算程序的合法性等，應(yīng)加強(qiáng)法律合規(guī)審查，確保投資退出過程合法合規(guī)。

九、風(fēng)險控制監(jiān)督與評價1.內(nèi)部審計監(jiān)督審計計劃制定：審計部門定期制定內(nèi)部審計計劃，對公司投資業(yè)務(wù)進(jìn)行全面審計或?qū)ｍ?xiàng)審計，重點(diǎn)審查投資項(xiàng)目的風(fēng)險控制情況、投資決策程序的執(zhí)行情況、投資資金的管理情況等。審計實(shí)施與報告：審計部門按照審計計劃開展審計工作，通過查閱資料、實(shí)地訪談、數(shù)據(jù)分析等方式收集審計證據(jù)，形成審計報告，向公司管理層和董事會報告審計結(jié)果。審計整改跟蹤：公司管理層和董事會對審計報告提出的問題和建議進(jìn)行審議，并督促相關(guān)部門進(jìn)行整改。審計部門對整改情況進(jìn)行跟蹤檢查，確保問題得到有效解決。2.風(fēng)險控制評價評價指標(biāo)設(shè)定：建立風(fēng)險控制評價指標(biāo)體系，包括風(fēng)險識別準(zhǔn)確性、風(fēng)險評估合理性、風(fēng)險控制措施有效性、風(fēng)險控制制度執(zhí)行情況等指標(biāo)，對公司風(fēng)險控制工作進(jìn)行全面評價。評價方法選擇：采用定性與定量相結(jié)合的評價方法，對風(fēng)險控制評價指標(biāo)進(jìn)行量化分析，同時結(jié)合專家意見和經(jīng)驗(yàn)判斷，對風(fēng)險控制工作進(jìn)行綜合評價。評價周期與報告：定期對公司風(fēng)險控制工作進(jìn)行評價，評價