第1頁基金利潤(rùn)分配與稅收大綱要求：

熟悉基金的利潤(rùn)來源，掌握本期利潤(rùn)、本期已實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)、期末可供分配利潤(rùn)以及未分配利潤(rùn)等概念。

熟悉基金利潤(rùn)分配對(duì)基金份額凈值的影響，掌握封閉式基金、開放式基金、貨幣市場(chǎng)基金利潤(rùn)分配的有關(guān)規(guī)定。

熟悉針對(duì)基金作為營業(yè)主體的稅收規(guī)定，了解針對(duì)基金管理人和托管人的稅收制度與規(guī)定，熟悉針對(duì)機(jī)構(gòu)法人和個(gè)人投資者的稅收規(guī)定。第一節(jié)基金利潤(rùn)

一、基金利潤(rùn)

（一）利息收入

利息收入指基金經(jīng)營活動(dòng)中因債券投資、資產(chǎn)支持證券投資、銀行存款、結(jié)算備付金、存出保證金、按買入返售協(xié)議融出資金等而實(shí)現(xiàn)的利息收入。具體包括債券利息收入、資產(chǎn)支持證券利息收入、存款利息收入、買入返售金融資產(chǎn)收入等。

（二）投資收益：買賣價(jià)差

投資收益是指基金經(jīng)營活動(dòng)中因買賣股票、債券、資產(chǎn)支持證券、基金等實(shí)現(xiàn)的差價(jià)收益，因股票、基金投資等獲得的股利收益，以及衍生工具投資產(chǎn)生的相關(guān)損益，如賣出或放棄權(quán)證、權(quán)證行權(quán)等實(shí)現(xiàn)的損益。具體包括股票投資收益、債券投資收益、資產(chǎn)支持證券投資收益、基金投資收益、衍生工具收益、股利收益等。

（三）其它收入

其他收入是指除上述收入以外的其他各項(xiàng)收入。這些收入項(xiàng)目一般根據(jù)發(fā)生的實(shí)際金額確認(rèn)。

（四）公允價(jià)值變動(dòng)損益

公允價(jià)值變動(dòng)損益指基金持有的采用公允價(jià)值模式計(jì)量的交易性金融資產(chǎn)、交易性金融負(fù)債等公允價(jià)值變動(dòng)形成的應(yīng)計(jì)入當(dāng)期損益的利得或損失，并于估值日對(duì)基金資產(chǎn)按公允價(jià)值估值時(shí)予以確認(rèn)。

二、與基金利潤(rùn)有關(guān)的幾個(gè)財(cái)務(wù)指標(biāo)

（一）本期利潤(rùn)

本期利潤(rùn)是基金在一定時(shí)期內(nèi)全部損益的總和，包括記入當(dāng)期損益的公允價(jià)值變動(dòng)損益。該指標(biāo)既包括了基金已經(jīng)實(shí)現(xiàn)的損益，也包括了未實(shí)現(xiàn)的估值增值或減值，是一個(gè)能夠全面反映基金在一定時(shí)期內(nèi)經(jīng)營成果的指標(biāo)。

（二）本期已實(shí)現(xiàn)收益

該指標(biāo)是將本期利潤(rùn)扣除本期公允價(jià)值變動(dòng)損益后的余額，反映基金本期已經(jīng)實(shí)現(xiàn)的損益。

（三）期末可供分配利潤(rùn)

該指標(biāo)是指期末可供基金進(jìn)行利潤(rùn)分配的金額。由于基金本期利潤(rùn)包括已實(shí)現(xiàn)和未實(shí)現(xiàn)兩部分，如果期末未分配利潤(rùn)的未實(shí)現(xiàn)部分為正數(shù)，則期末可供分配利潤(rùn)的金額為期末未分配利潤(rùn)的已實(shí)現(xiàn)部分；如果期末未分配利潤(rùn)的未實(shí)現(xiàn)部分為負(fù)數(shù)，則期末可供分配利潤(rùn)的金額為期末未分配利潤(rùn)。

（四）未分配利潤(rùn)

未分配利潤(rùn)是基金進(jìn)行利潤(rùn)分配后的剩余額。未分配利潤(rùn)將轉(zhuǎn)入下期分配。第二節(jié)基金利潤(rùn)分配

一、基金利潤(rùn)分配對(duì)基金份額凈值的影響

基金進(jìn)行利潤(rùn)分配會(huì)導(dǎo)致基金份額凈值的下降。進(jìn)行了基金分配以后，只是一部分價(jià)值轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金或者其他的基金份額，總價(jià)值不變。

二、封閉式基金的利潤(rùn)分配（重要考點(diǎn)，請(qǐng)同學(xué)們加強(qiáng)記憶）

封閉式基金的利潤(rùn)分配，每年不得少于一次。

封閉式基金年度利潤(rùn)分配比例不得低于基金年度已實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)的90%。

封閉式基金當(dāng)年利潤(rùn)應(yīng)先彌補(bǔ)上一年度虧損，然后才可以進(jìn)行當(dāng)年利潤(rùn)分配。

封閉式基金一般采用現(xiàn)金方式分紅。

三、開放式基金的利潤(rùn)分配

我國開放式基金按規(guī)定需在基金合同中約定每年基金利潤(rùn)分配的最多次數(shù)和基金利潤(rùn)分配的最低比例。

開放式基金的分紅方式有兩種：1.現(xiàn)金分紅方式；2.分紅再投資轉(zhuǎn)換為基金份額。

基金份額持有人事先未做出選擇的，基金管理人應(yīng)當(dāng)支付現(xiàn)金。

四、貨幣市場(chǎng)基金的利潤(rùn)分配

《貨幣市場(chǎng)基金管理暫行規(guī)定》第九條規(guī)定：“對(duì)于每日按照面值進(jìn)行報(bào)價(jià)的貨幣市場(chǎng)基金，可以在基金合同中將收益分配的方式約定為紅利再投資，并應(yīng)當(dāng)每日進(jìn)行收益分配?！?/p>

當(dāng)日申購的基金份額自下一個(gè)工作日起享有基金的分配權(quán)益，當(dāng)日贖回的基金份額自下一個(gè)工作日起不享有基金的分配權(quán)益。

節(jié)假日的利潤(rùn)計(jì)算基本與在周五申購或贖回的情況相同。第三節(jié)基金稅收

一、基金的稅收

（一）營業(yè)稅

對(duì)基金管理人運(yùn)用基金買賣股票、債券的差價(jià)收入，免征營業(yè)稅。

（二）印花稅

2008年9月19日起，基金賣出股票時(shí)按照1‰的稅率征收證券（股票）交易印花稅，而對(duì)買入交易不再征收印花稅。

（三）所得稅

對(duì)基金管理人運(yùn)用基金買賣股票、債券的差價(jià)收入，免征所得稅。

對(duì)基金取得的股利收入、債券的利息收入、儲(chǔ)蓄存款利息收入，由上市公司、發(fā)行債券的企業(yè)和銀行在向基金支付上述收入時(shí)代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。

二、基金管理人和基金托管人的稅收

對(duì)基金管理人、基金托管人從事基金管理活動(dòng)取得的收入，依法繳納營業(yè)稅、所得稅。

三、機(jī)構(gòu)投資者買賣基金的稅收

（一）營業(yè)稅

1.對(duì)金融機(jī)構(gòu)買賣基金的差價(jià)收入征收營業(yè)稅；

2.對(duì)非金融機(jī)構(gòu)買賣基金份額的差價(jià)收入不征收營業(yè)稅。

（二）印花稅

對(duì)企業(yè)投資者買賣基金份額暫免征收印花稅。

（三）所得稅

1.企業(yè)投資者買賣基金份額獲得的差價(jià)收入，應(yīng)并入企業(yè)的應(yīng)納稅所得額，征收企業(yè)所得稅；

2.企業(yè)投資者從基金分配中獲得的收入，暫不征收企業(yè)所得稅。

四、個(gè)人投資者投資基金的稅收

（一）印花稅

個(gè)人投資者買賣基金份額暫免征收印花稅。

（二）所得稅

1.個(gè)人投資者買賣基金份額獲得的差價(jià)收入，暫不征收個(gè)人所得稅。

2.個(gè)人投資者從基金分配中取得的股利收入、企業(yè)債券的利息收入、儲(chǔ)蓄存款利息收入，由上市公司發(fā)行債券的企業(yè)和銀行在向基金支付上述收入時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。

3.個(gè)人投資者從