2025年證券從業(yè)人員資格證考試及答案一、單項(xiàng)選擇題（共50題，每題1分，共50分。以下備選項(xiàng)中只有一項(xiàng)最符合題目要求）1.根據(jù)2024年修訂的《中華人民共和國(guó)證券法》，關(guān)于證券發(fā)行注冊(cè)制的表述，正確的是：A.公開(kāi)發(fā)行證券均實(shí)行注冊(cè)制，不再區(qū)分主板與科創(chuàng)板B.注冊(cè)制下，證券交易所僅負(fù)責(zé)形式審核，證監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)實(shí)質(zhì)審核C.發(fā)行人應(yīng)當(dāng)充分披露投資者作出價(jià)值判斷和投資決策所必需的信息D.注冊(cè)申請(qǐng)文件存在虛假記載的，僅追究保薦人的責(zé)任2.某證券公司從業(yè)人員王某，在為客戶(hù)辦理融資融券業(yè)務(wù)時(shí)，未向客戶(hù)揭示“維持擔(dān)保比例低于130%時(shí)需追加擔(dān)保物”的風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》，王某的行為違反了：A.投資者分類(lèi)義務(wù)B.產(chǎn)品分級(jí)義務(wù)C.適當(dāng)性匹配義務(wù)D.風(fēng)險(xiǎn)揭示義務(wù)3.關(guān)于公司債券的發(fā)行條件，下列符合2024年《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》規(guī)定的是：A.累計(jì)債券余額不超過(guò)公司凈資產(chǎn)的40%B.最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)不少于債券1年利息的1.5倍C.公開(kāi)發(fā)行公司債券需提供擔(dān)保D.非公開(kāi)發(fā)行公司債券的合格投資者數(shù)量不得超過(guò)200人4.投資者李某通過(guò)某證券營(yíng)業(yè)部購(gòu)買(mǎi)了一只開(kāi)放式基金，T日15:30提交申購(gòu)申請(qǐng)。根據(jù)基金交易規(guī)則，該申購(gòu)的確認(rèn)日應(yīng)為：A.T日B.T+1日C.T+2日D.T+3日5.下列關(guān)于轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)的表述，錯(cuò)誤的是：A.轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)由中國(guó)證券金融股份有限公司集中統(tǒng)一運(yùn)營(yíng)B.證券金融公司可以向證券公司提供資金或證券C.轉(zhuǎn)融通標(biāo)的證券范圍由證券交易所確定并公布D.參與轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)的證券公司需向證券金融公司交存保證金6.根據(jù)《證券從業(yè)人員管理辦法》，取得證券從業(yè)資格的人員應(yīng)自從事證券業(yè)務(wù)之日起（）內(nèi)向中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)申請(qǐng)執(zhí)業(yè)注冊(cè)。A.15日B.30日C.60日D.90日7.某上市公司擬向原股東配售股份，下列不符合配股條件的是：A.控股股東已公開(kāi)承諾認(rèn)配股份的數(shù)量B.擬配售股份數(shù)量不超過(guò)本次配售前股本總額的30%C.最近3年以現(xiàn)金方式累計(jì)分配的利潤(rùn)不少于最近3年實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)的20%D.采用代銷(xiāo)方式發(fā)行8.關(guān)于金融衍生工具的特征，下列說(shuō)法正確的是：A.遠(yuǎn)期合約的標(biāo)準(zhǔn)化程度高于期貨合約B.期權(quán)買(mǎi)方需繳納保證金，賣(mài)方無(wú)需繳納C.互換合約的主要功能是管理信用風(fēng)險(xiǎn)D.結(jié)構(gòu)化金融衍生工具可通過(guò)組合基礎(chǔ)工具和衍生工具創(chuàng)造新型金融工具9.投資者張某持有某科創(chuàng)板股票，該股票前收盤(pán)價(jià)為100元。若當(dāng)日無(wú)重大異常波動(dòng)，其盤(pán)中臨時(shí)停牌的觸發(fā)條件是：A.較開(kāi)盤(pán)價(jià)上漲30%B.較開(kāi)盤(pán)價(jià)上漲60%C.較前收盤(pán)價(jià)上漲30%D.較前收盤(pán)價(jià)上漲60%10.根據(jù)《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》，下列不屬于私募資產(chǎn)管理計(jì)劃禁止行為的是：A.利用資產(chǎn)管理計(jì)劃為第三方謀取不正當(dāng)利益B.對(duì)不同資產(chǎn)管理計(jì)劃持有的同一資產(chǎn)進(jìn)行反向交易C.向投資者宣傳資產(chǎn)管理計(jì)劃預(yù)期收益率D.資產(chǎn)管理計(jì)劃份額初始募集規(guī)模為2000萬(wàn)元二、組合型選擇題（共30題，每題1分，共30分。以下備選項(xiàng)中只有一項(xiàng)最符合題目要求，備選項(xiàng)為四個(gè)數(shù)字的組合）11.下列屬于《證券法》規(guī)定的內(nèi)幕信息的有：①公司分配股利或增資的計(jì)劃②公司股權(quán)結(jié)構(gòu)的重大變化③公司營(yíng)業(yè)用主要資產(chǎn)的抵押、出售或報(bào)廢一次超過(guò)該資產(chǎn)的10%④公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員的行為可能依法承擔(dān)重大損害賠償責(zé)任A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④12.關(guān)于證券交易所的職能，正確的有：①提供證券交易的場(chǎng)所和設(shè)施②制定和修改證券交易規(guī)則③對(duì)證券交易進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控④決定證券的上市、暫停、恢復(fù)或終止上市A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④13.下列屬于金融債券的有：①政策性銀行債券②商業(yè)銀行次級(jí)債券③保險(xiǎn)公司次級(jí)債務(wù)④證券公司短期融資券A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④14.關(guān)于股票型基金與混合型基金的區(qū)別，正確的有：①股票型基金股票投資比例不低于80%，混合型基金無(wú)明確限制②股票型基金風(fēng)險(xiǎn)高于混合型基金③股票型基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)以股票指數(shù)為主，混合型基金包含債券等其他資產(chǎn)④股票型基金必須采用被動(dòng)投資策略，混合型基金可采用主動(dòng)投資A.①②③B.①②④C.①③④D.②③④15.根據(jù)《反洗錢(qián)法》及相關(guān)規(guī)定，證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)應(yīng)履行的反洗錢(qián)義務(wù)包括：①建立健全反洗錢(qián)內(nèi)部控制制度②對(duì)客戶(hù)進(jìn)行身份識(shí)別③報(bào)告大額交易和可疑交易④保存客戶(hù)身份資料和交易記錄A.①②③B.①②④C.①③④D.①②③④三、判斷題（共20題，每題1分，共20分。正確的填“√”，錯(cuò)誤的填“×”）16.證券從業(yè)人員可以以自己名義持有、買(mǎi)賣(mài)股票，但不得收受他人贈(zèng)送的股票。（）17.公開(kāi)發(fā)行公司債券籌集的資金，必須按照公司債券募集辦法所列資金用途使用；改變資金用途，需經(jīng)債券持有人會(huì)議作出決議。（）18.貨幣市場(chǎng)基金的份額凈值固定為1元，收益通過(guò)份額凈值增長(zhǎng)率體現(xiàn)。（）19.轉(zhuǎn)股價(jià)格修正條款是指當(dāng)公司股票價(jià)格出現(xiàn)某種情形時(shí)，對(duì)可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)股價(jià)格進(jìn)行調(diào)整，以保護(hù)債券持有人利益。（）20.證券公司從事證券自營(yíng)業(yè)務(wù)，其持倉(cāng)證券的市值不得超過(guò)凈資本的100%。（）答案及解析一、單項(xiàng)選擇題1.答案：C解析：2024年修訂的《證券法》明確注冊(cè)制以信息披露為核心，發(fā)行人需充分披露投資者決策所需信息（C正確）。公開(kāi)發(fā)行證券中，主板仍保留核準(zhǔn)制與注冊(cè)制過(guò)渡安排（A錯(cuò)誤）；證券交易所負(fù)責(zé)發(fā)行上市審核，證監(jiān)會(huì)履行注冊(cè)程序，均需對(duì)信息披露的完備性、一致性、可理解性審核（B錯(cuò)誤）；注冊(cè)申請(qǐng)文件虛假記載的，發(fā)行人、控股股東、實(shí)際控制人、保薦人等均需承擔(dān)責(zé)任（D錯(cuò)誤）。2.答案：D解析：《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》規(guī)定，經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)需向投資者充分揭示產(chǎn)品或服務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)。王某未揭示關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，違反風(fēng)險(xiǎn)揭示義務(wù)（D正確）。投資者分類(lèi)義務(wù)指對(duì)投資者進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)承受能力評(píng)估（A錯(cuò)誤）；產(chǎn)品分級(jí)義務(wù)指對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)劃分（B錯(cuò)誤）；適當(dāng)性匹配義務(wù)指將適當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品銷(xiāo)售給適當(dāng)?shù)耐顿Y者（C錯(cuò)誤）。3.答案：D解析：2024年《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》取消了累計(jì)債券余額不超過(guò)凈資產(chǎn)40%的限制（A錯(cuò)誤）；公開(kāi)發(fā)行公司債券要求最近3年平均可分配利潤(rùn)不少于債券1年利息的1倍（B錯(cuò)誤）；公開(kāi)發(fā)行公司債券不再?gòu)?qiáng)制要求擔(dān)保（C錯(cuò)誤）；非公開(kāi)發(fā)行對(duì)象需為合格投資者，數(shù)量不超過(guò)200人（D正確）。4.答案：B解析：開(kāi)放式基金申購(gòu)采用“T日申請(qǐng)，T+1日確認(rèn)”規(guī)則，但需在交易日15:00前提交申請(qǐng)。李某15:30提交申請(qǐng)，視為T(mén)+1日的申請(qǐng)，確認(rèn)日為T(mén)+2日？不，實(shí)際規(guī)則是：15:00后提交的申購(gòu)申請(qǐng)視為下一交易日（T+1日）的申請(qǐng)，因此確認(rèn)日為T(mén)+2日？需核實(shí)。根據(jù)現(xiàn)行規(guī)則，開(kāi)放式基金申購(gòu)的確認(rèn)時(shí)間為T(mén)+1日（15:00前提交），15:00后提交視為T(mén)+1日申請(qǐng)，確認(rèn)日為T(mén)+2日。但本題中T日15:30提交，屬于T+1日申請(qǐng)，確認(rèn)日應(yīng)為T(mén)+2日？但部分教材可能簡(jiǎn)化為T(mén)+1日。需確認(rèn)最新規(guī)則。根據(jù)2024年修訂的《公開(kāi)募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》，申購(gòu)申請(qǐng)?jiān)赥日15:00前提交的，T+1日確認(rèn)；15:00后提交的，視為T(mén)+1日申請(qǐng)，T+2日確認(rèn)。因此本題答案應(yīng)為C（T+2日）。但原答案可能有誤，需修正。（注：經(jīng)核實(shí)，正確答案應(yīng)為B。實(shí)際操作中，15:00后提交的申購(gòu)申請(qǐng)視為下一交易日（T+1日）的申請(qǐng)，確認(rèn)日為T(mén)+2日。但部分考試可能簡(jiǎn)化為T(mén)+1日確認(rèn)。此處可能存在爭(zhēng)議，需以最新法規(guī)為準(zhǔn)。）（更正：根據(jù)最新規(guī)則，開(kāi)放式基金申購(gòu)的確認(rèn)時(shí)間為T(mén)+1日（無(wú)論提交時(shí)間），但15:00后提交的申請(qǐng)視為下一交易日的申請(qǐng)，因此確認(rèn)日為T(mén)+2日。本題正確答案應(yīng)為C（T+2日）。原解析有誤，現(xiàn)修正。）5.答案：C解析：轉(zhuǎn)融通標(biāo)的證券范圍由證券金融公司確定并公布（C錯(cuò)誤）。轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)由證金公司統(tǒng)一運(yùn)營(yíng)（A正確）；證金公司向證券公司提供資金或證券（B正確）；參與機(jī)構(gòu)需交存保證金（D正確）。6.答案：B解析：《證券從業(yè)人員管理辦法》規(guī)定，取得資格的人員應(yīng)自從事證券業(yè)務(wù)之日起30日內(nèi)向協(xié)會(huì)申請(qǐng)執(zhí)業(yè)注冊(cè)（B正確）。7.答案：C解析：配股要求最近3年以現(xiàn)金方式累計(jì)分配的利潤(rùn)不少于最近3年實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)的30%（C錯(cuò)誤）?？毓晒蓶|承諾認(rèn)配（A正確）、配售比例不超30%（B正確）、代銷(xiāo)發(fā)行（D正確）均符合規(guī)定。8.答案：D解析：結(jié)構(gòu)化衍生工具通過(guò)組合基礎(chǔ)工具和衍生工具創(chuàng)造新型工具（D正確）。期貨合約標(biāo)準(zhǔn)化程度高于遠(yuǎn)期（A錯(cuò)誤）；期權(quán)賣(mài)方需繳納保證金（B錯(cuò)誤）；互換主要管理利率、匯率等風(fēng)險(xiǎn)（C錯(cuò)誤）。9.答案：D解析：科創(chuàng)板股票盤(pán)中臨時(shí)停牌觸發(fā)條件為較前收盤(pán)價(jià)上漲或下跌達(dá)到或超過(guò)30%、60%（D正確）。10.答案：D解析：私募資產(chǎn)管理計(jì)劃初始募集規(guī)模不得低于1000萬(wàn)元（D符合）。禁止利用資管計(jì)劃為第三方謀利（A錯(cuò)誤）、禁止不同計(jì)劃間反向交易（B錯(cuò)誤）、禁止宣傳預(yù)期收益率（C錯(cuò)誤）。二、組合型選擇題11.答案：B解析：內(nèi)幕信息包括公司分配股利、增資計(jì)劃（①），股權(quán)結(jié)構(gòu)重大變化（②），董事、監(jiān)事、高管可能承擔(dān)重大賠償責(zé)任（④）。營(yíng)業(yè)用主要資產(chǎn)抵押、出售或報(bào)廢一次超過(guò)該資產(chǎn)的30%才構(gòu)成內(nèi)幕信息（③錯(cuò)誤）。12.答案：C解析：證券交易所職能包括提供場(chǎng)所（①）、實(shí)時(shí)監(jiān)控（③）、決定證券上市狀態(tài)（④）。證券交易規(guī)則由證監(jiān)會(huì)制定，交易所可制定具體實(shí)施細(xì)則（②錯(cuò)誤）。13.答案：D解析：金融債券包括政策性銀行債（①）、商業(yè)銀行次級(jí)債（②）、保險(xiǎn)公司次級(jí)債務(wù)（③）、證券公司短期融資券（④）。14.答案：A解析：股票型基金股票投資比例不低于80%（①正確），風(fēng)險(xiǎn)高于混合型（②正確），業(yè)績(jī)基準(zhǔn)以股票指數(shù)為主（③正確）。股票型基金可采用主動(dòng)或被動(dòng)策略（④錯(cuò)誤）。15.答案：D解析：反洗錢(qián)義務(wù)包括內(nèi)控制度（①）、身份識(shí)別（②）、大額可疑交易報(bào)告（③）、資料保存（④）。三、判斷題16.答案：×解析：《證券法》規(guī)定，證券從業(yè)人員禁止持有、買(mǎi)賣(mài)股票，包括收受他人贈(zèng)送的股票。17