我國(guó)中小銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)及應(yīng)對(duì)策略摘要我國(guó)的中小銀行承擔(dān)著深化金融體制改革、全面落實(shí)金融去杠桿、滿足經(jīng)濟(jì)穩(wěn)增長(zhǎng)融資需求等多重重要職責(zé)與政策落實(shí)使命，卻也同時(shí)承受著經(jīng)濟(jì)下行、監(jiān)管力度日益增強(qiáng)、傳統(tǒng)業(yè)務(wù)盈利空間縮水、業(yè)務(wù)創(chuàng)新迫在眉睫、同行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)壓力激增等多方壓力。如何在艱難處境中維護(hù)好銀行安全性、盈利性與流動(dòng)性之間的平衡，防止流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的爆發(fā)，是我國(guó)中小銀行亟待解決的問題。本文聚焦我國(guó)中小銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，從我國(guó)中小銀行面臨的嚴(yán)峻形勢(shì)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)帶來的危害、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的誘發(fā)因素，以及解決風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策四個(gè)角度進(jìn)行了探討?！娟P(guān)鍵詞】流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)中小銀行金融風(fēng)險(xiǎn)管理2AbstractChina'ssmallandmedium-sizedBanksareshoulderingmultipleimportantresponsibilitiesandpolicyimplementationmissions,suchasdeepeningfinancialreform,fullyimplementingfinancialdeleveraging,andmeetingthefinancingneedsofsteadyeconomicgrowth.However,theyarealsounderpressurefromtheeconomicdownturn,increasingsupervision,shrinkingprofitspaceoftraditionalbusinesses,imminentbusinessinnovation,andsurgingcompetitioninthesameindustry.Howtomaintainthebalancebetweenbanksafety,profitabilityandliquidityinthedifficultsituationandpreventtheoutbreakofliquidityriskisanurgentproblemforChina'ssmallandmedium-sizedBanks.Thispaperfocusesontheliquidityriskofsmallandmedium-sizedBanksinChina,anddiscussestheseveresituationfacedbysmallandmedium-sizedBanksinChina,theharmcausedbytheoutbreakofliquidityrisk,theinducingfactorsofliquidityrisk,andthecountermeasurestosolvetherisk.Keywords:liquidityrisksmallandmedium-sizedfinancialriskmanagement目錄一、我國(guó)中小銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀 (1)（一）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的概念及其特征 (1)（二）我國(guó)中小銀行面臨的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn) (2)二、我國(guó)中小銀行流動(dòng)相風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)的影響 (2)（一）加劇存款流失的風(fēng)險(xiǎn) (2)（二）削弱宏觀貨幣政策的效力 ( 3)（三）破壞市場(chǎng)的信用基礎(chǔ) ( 3)三、我國(guó)中小銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的誘發(fā)因素分析 (3)（一）宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)變化 (3)（二）互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)興起 (4)（三）傳統(tǒng)業(yè)務(wù)盈利降低 (4)（四）業(yè)務(wù)創(chuàng)新需求提高 (5)四、我國(guó)中小銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的建議 (5)（一）強(qiáng)化流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí) (5)（二）夯實(shí)存貸款業(yè)務(wù)主體地位 (5)（三）加強(qiáng)負(fù)債結(jié)構(gòu)合理化管理 (6)（四）健全各業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制 (7)（五）構(gòu)建智能化風(fēng)險(xiǎn)管控系統(tǒng) (8)參考文獻(xiàn) (9)我國(guó)中小銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀（一）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的概念及其特征流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是指商業(yè)銀行無法以合理的成本及時(shí)獲取用于到期債務(wù)的償付、其他支付義務(wù)的履行的以及日常業(yè)務(wù)開展的充足資金的風(fēng)險(xiǎn)。這一風(fēng)險(xiǎn)形成的原因主要是商業(yè)銀行資產(chǎn)與其負(fù)債期限之間出現(xiàn)錯(cuò)配以及其產(chǎn)質(zhì)量結(jié)構(gòu)不合理等。由此可見，銀行的流動(dòng)性表現(xiàn)在資產(chǎn)的流動(dòng)性和負(fù)債的流動(dòng)性兩方面。資產(chǎn)流動(dòng)性指的是商業(yè)銀行能充分滿足需求方的資金融通需求，并且能高時(shí)效性地以合理價(jià)格變現(xiàn)其持有的資產(chǎn)；負(fù)債流動(dòng)性指的是商業(yè)銀行能夠較為容易地在需要時(shí)以較低成本獲得足夠的資金，用以滿足債權(quán)人取回存款的需求。商業(yè)銀行資產(chǎn)與負(fù)債的流動(dòng)性雙端管理是流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的重要內(nèi)容。商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)具有不確定性、強(qiáng)破壞性等鮮明特點(diǎn)，長(zhǎng)期以來，對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范和管控是金融監(jiān)管部門高度關(guān)注的環(huán)節(jié)。總體來看，全球銀行業(yè)流動(dòng)性管理基本上都經(jīng)歷過流動(dòng)資產(chǎn)管理、流動(dòng)負(fù)債管理、資產(chǎn)負(fù)債流動(dòng)性平衡管理、表內(nèi)表外流動(dòng)性管理等日趨復(fù)雜、逐漸深入的發(fā)展歷程。我國(guó)商業(yè)銀行的職能得以確立后，又經(jīng)多年演變才逐步有了嚴(yán)格意義上的商業(yè)銀行流動(dòng)性管理，逐漸實(shí)現(xiàn)與國(guó)際金融監(jiān)管體系中流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的接軌。1995我國(guó)頒布了《商業(yè)銀行法》，第一次以法律形式明確規(guī)定了我國(guó)商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)的三大原則——流動(dòng)性、安全性和盈利性；并且規(guī)定了我國(guó)商業(yè)銀行的流動(dòng)性比率、資本充足率和存貸款比率，為我國(guó)構(gòu)建商業(yè)銀行流動(dòng)性管理體系提供了法定標(biāo)準(zhǔn)；2003年，原中國(guó)銀監(jiān)會(huì)成立，逐步建立了現(xiàn)代化的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理體系；2018年開始實(shí)施新版《商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理辦法》，該辦法中設(shè)立了流動(dòng)性比例、流動(dòng)性覆蓋率（LCR）、凈穩(wěn)定資金比例（NSFR）、流動(dòng)性匹配率和優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)充足率五大流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)，其中，凈穩(wěn)定資金比例、流動(dòng)性匹配率和優(yōu)質(zhì)流動(dòng)性資產(chǎn)充足率為新引入的指標(biāo)。該辦法中還以2000億元的資產(chǎn)規(guī)模為界，對(duì)商業(yè)銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行差異化、分層次的監(jiān)管。流動(dòng)性覆蓋率、凈穩(wěn)定資金比例這兩大指標(biāo)，是《巴塞爾協(xié)議Ⅲ》中確立的全球范圍內(nèi)用于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的統(tǒng)一指標(biāo)，也是我國(guó)資產(chǎn)規(guī)模2000億元以上的商業(yè)銀行需要保持達(dá)標(biāo)的。前者用來衡量商業(yè)銀行合規(guī)優(yōu)質(zhì)的流動(dòng)性資產(chǎn)滿足未來30天流動(dòng)性需求的能力，后者用來衡量商業(yè)銀行長(zhǎng)期內(nèi)可以使用的支持表內(nèi)、外資產(chǎn)業(yè)務(wù)發(fā)展所需的穩(wěn)定資金來源的能力。新版流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)規(guī)定在監(jiān)管指標(biāo)與模式等角度的創(chuàng)新，為降低我國(guó)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患提供了有力的監(jiān)管工具。（二）我國(guó)中小銀行面臨的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)自2008年金融危機(jī)以來，國(guó)際金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)著重關(guān)注各國(guó)大型金融機(jī)構(gòu)“大而不能倒”的問題，然而，新的問題逐漸引起了關(guān)注——若多家中小型商業(yè)銀行同時(shí)倒閉，或者一家在某一特定細(xì)分市場(chǎng)中處于關(guān)鍵地位的中小型銀行倒閉時(shí)，也會(huì)引發(fā)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。近年來，在我國(guó)經(jīng)濟(jì)增速放緩的大背景下，隨著金融去杠桿政策的持續(xù)推進(jìn)，部分地區(qū)的一些中小金融機(jī)構(gòu)已暴露出因資產(chǎn)質(zhì)量問題導(dǎo)致的銀行資本受到侵蝕的情況。2019年5月，包商銀行接管事件引發(fā)了全市場(chǎng)對(duì)中小型商業(yè)銀行潛在隱患的擔(dān)憂，中小銀行的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理及潛在隱患的應(yīng)對(duì)隨即成為金融監(jiān)管領(lǐng)域關(guān)注的焦點(diǎn)。目前來看，我國(guó)中小銀行面臨著經(jīng)濟(jì)持續(xù)下行、監(jiān)管政策收縮、逆周期調(diào)節(jié)堅(jiān)定推進(jìn)、同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈等嚴(yán)峻的經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)。與此同時(shí)，我國(guó)中小銀行又同時(shí)承擔(dān)著深化金融體制改革、推進(jìn)金融去杠桿、滿足經(jīng)濟(jì)穩(wěn)增長(zhǎng)的融資需求、保障社會(huì)經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)運(yùn)行等多重社會(huì)責(zé)任與時(shí)代使命，正處于業(yè)務(wù)體系創(chuàng)新、管理模式創(chuàng)新、盈利渠道探索、綜合化經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)型的關(guān)鍵階段，在復(fù)雜的社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境中提升流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理能力，尋找實(shí)現(xiàn)安全性、流動(dòng)性與盈利性三者之間的平衡新路徑成為中小銀行在新時(shí)期的必答題。尤其是經(jīng)歷過2013年行業(yè)性“錢荒”與近年來個(gè)別中小銀行風(fēng)險(xiǎn)暴露事件造成的流動(dòng)性緊張局面后，提升流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理能力已經(jīng)成為我國(guó)中小型商業(yè)銀行運(yùn)營(yíng)管理的重中之重。我國(guó)中小銀行流動(dòng)相風(fēng)險(xiǎn)爆發(fā)的影響加劇存款流失的風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行是高負(fù)債模式下經(jīng)營(yíng)的企業(yè)，一旦出現(xiàn)存款人因信息不對(duì)稱或經(jīng)濟(jì)環(huán)境嚴(yán)峻而對(duì)銀行經(jīng)營(yíng)能力產(chǎn)生質(zhì)疑的情況，就極易引發(fā)擠兌，更嚴(yán)重的會(huì)造成銀行破產(chǎn)，因此，存款的穩(wěn)定性對(duì)商業(yè)銀行的穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)而言至關(guān)重要。客戶是發(fā)展存款業(yè)務(wù)的根基，存款的穩(wěn)定性歸根結(jié)底就是客戶的穩(wěn)定性。從我國(guó)目前的現(xiàn)狀來看，大型國(guó)有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行憑借其悠久的發(fā)展歷史、豐富的營(yíng)銷渠道和完善的產(chǎn)品體系集聚了較為穩(wěn)定且規(guī)模龐大的基礎(chǔ)客戶群，與之相比，中小銀行的客群就相對(duì)薄弱。從基數(shù)角度來看，中小銀行受限于自身經(jīng)營(yíng)區(qū)域，拓展客戶的潛力有限，客戶基數(shù)無法與大型商業(yè)銀行相提并論。從服務(wù)角度來看，中小銀行目前提供的產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重，創(chuàng)新能力較弱、研發(fā)速度較慢，無法有效滿足客戶多元化的需求；且現(xiàn)有產(chǎn)品主要依賴價(jià)格手段吸引客戶，但后續(xù)綜合服務(wù)能力不足，客戶粘性差。受限于上述原因，中小銀行的存款具有脆弱性，當(dāng)某一家銀行出現(xiàn)問題后，現(xiàn)有客戶可能對(duì)其他中小銀行產(chǎn)生連帶負(fù)面評(píng)價(jià)。當(dāng)避險(xiǎn)情緒開始蔓延，客戶極有可能要求回收資金，將存款轉(zhuǎn)移到大型商業(yè)銀行，中小銀行面臨的客戶維護(hù)與拓展壓力會(huì)更大。削弱宏觀貨幣政策的效力我國(guó)金融體系中，間接融資占據(jù)主導(dǎo)地位，商業(yè)銀行在金融供給側(cè)改革中發(fā)揮著不容小覷的作用。2018年以來，我國(guó)央行通過創(chuàng)新型貨幣政策工具、數(shù)次開展定向降準(zhǔn)、與監(jiān)管部門共同推動(dòng)商業(yè)銀行資本補(bǔ)充工具創(chuàng)新等一些列手段，支持中小銀行為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供更加精準(zhǔn)有力的金融服務(wù)。2018年末，城市商業(yè)銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行的小微企業(yè)貸款余額占商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款總余額的比例升至52%，同比增加了3個(gè)百分點(diǎn)。顯然，中小銀行在支持小微企業(yè)發(fā)展方面已經(jīng)發(fā)揮著主力軍作用。如果集中出現(xiàn)存款流失、資本不足、不良貸款率高等問題，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)加，中小銀行的信貸投放意愿及對(duì)信用債等配置能力下降，將影響貨幣政策實(shí)施效果。破壞市場(chǎng)的信用基礎(chǔ)近年來，我國(guó)債券市場(chǎng)的信用違約事件逐漸“常態(tài)化”，2014年3月的“超日債”違約事件成為我國(guó)公募債券的剛性兌付被打破的標(biāo)志。同業(yè)拆借市場(chǎng)作為商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的后方陣營(yíng)，剛性兌付是一種“約定俗成”，甚至在包商銀行接管事件之前都未曾出臺(tái)過明確的違約處置規(guī)則。但在此次事件中，包商銀行5000萬元以上的同業(yè)機(jī)構(gòu)客戶的本息并沒有得到全額兌付。短期看，由于我國(guó)金融市場(chǎng)一直以來都存在剛性兌付文化，貿(mào)然打破極有可能造成市場(chǎng)恐慌，甚至債務(wù)引發(fā)連鎖違約，這對(duì)于對(duì)防范系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)而言，無疑是一個(gè)巨大的挑戰(zhàn)。中小銀行一旦出現(xiàn)問題，不僅會(huì)牽涉存款客戶、同業(yè)機(jī)構(gòu)，而且在后續(xù)的問題處置上也更容易引起市場(chǎng)的連鎖反應(yīng)。我國(guó)中小銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的誘發(fā)因素分析宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)變化近年來，我國(guó)經(jīng)濟(jì)增速持續(xù)放緩，銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境日趨嚴(yán)峻，資產(chǎn)規(guī)模增速下滑較為嚴(yán)重，表現(xiàn)出顯著的經(jīng)濟(jì)周期性特征。截至2019年6月末，我國(guó)銀行業(yè)總資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到281.58萬億元，與去年同期相比僅增長(zhǎng)8.22%，位于歷史低點(diǎn)。從長(zhǎng)期來看，我國(guó)中小銀行資產(chǎn)增速保持在較快位置，2015至2016年，相較于銀行業(yè)總資產(chǎn)的同比增速，中小銀行資產(chǎn)的同比增速更高。然而在2017年金融嚴(yán)監(jiān)管政策實(shí)施后，對(duì)于對(duì)同業(yè)業(yè)務(wù)依賴程度較高的中小銀行造成了較大沖擊。2018年第三季度，中小銀行資產(chǎn)同比增速首次低于銀行業(yè)總資產(chǎn)增速，僅為6.83%。由于一些中小銀行收縮表內(nèi)業(yè)務(wù)范圍，中小銀行資產(chǎn)在銀行業(yè)總資產(chǎn)中的占比也隨即出現(xiàn)波動(dòng)。未來，在經(jīng)濟(jì)大環(huán)境增長(zhǎng)動(dòng)能不足以及長(zhǎng)期推行的嚴(yán)監(jiān)管政策背景下，中小銀行若還是單純依賴“規(guī)模驅(qū)動(dòng)”策略，其發(fā)展道路將更加艱難?；ヂ?lián)網(wǎng)金融業(yè)興起互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的興起與壯大為傳統(tǒng)銀行業(yè)“存款立行”帶來了新一輪的沖擊。利率市場(chǎng)化、金融脫媒等影響下，銀行負(fù)債端議價(jià)、定價(jià)能力顯著弱化，存款“搬家”現(xiàn)象越發(fā)嚴(yán)重，銀行業(yè)對(duì)于存款的爭(zhēng)奪戰(zhàn)，即對(duì)于有限客戶群體的爭(zhēng)奪戰(zhàn)越發(fā)激烈。中小銀行因上文提及的客戶基數(shù)限制、綜合服務(wù)能力限制等，在日益激烈的資源爭(zhēng)奪中處于下風(fēng)，迫使部分中小銀行不得不通過高成本資金來維持流動(dòng)性需求。同業(yè)存單成為部分中小銀行新增主動(dòng)負(fù)債的重要渠道，但由于個(gè)別銀行風(fēng)險(xiǎn)事件造成了同業(yè)渠道的信用分層，信用等級(jí)處于低位的中小銀行通過發(fā)行同業(yè)存單獲取負(fù)債流動(dòng)性的成本不斷升高，甚至部分中小銀行已經(jīng)難以發(fā)行。傳統(tǒng)業(yè)務(wù)盈利降低中小銀行所處窘境的重要原因之一，是傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的盈利空間不斷收縮。一方面，隨著我國(guó)利率市場(chǎng)化加速推進(jìn)，我國(guó)銀行業(yè)凈息差水平呈逐步收窄態(tài)勢(shì)，而凈息差正是商業(yè)銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)盈利的主要構(gòu)成。我國(guó)農(nóng)商行凈息差較之商業(yè)銀行總體凈息差明顯更高，但近期下降幅度較大，情況不容樂觀。2019年上半年，股份制銀行和城商行凈息差平均為2.09%，同比分別提高28和15個(gè)百分點(diǎn)，得到了小幅度改善，但農(nóng)商行凈息差為2.72%，同比下滑18個(gè)百分點(diǎn)。中小銀行的中間業(yè)務(wù)發(fā)展較為薄弱，業(yè)務(wù)創(chuàng)新較為緩慢，凈息差作為其傳統(tǒng)利潤(rùn)來源，其下行對(duì)中小銀行利潤(rùn)造成的沖擊比其他大型銀行更大。另一方面，資產(chǎn)質(zhì)量下滑會(huì)使中小銀行加大資產(chǎn)減值計(jì)提力度，進(jìn)一步侵蝕利潤(rùn)。2019年上半年，商業(yè)銀行凈利潤(rùn)同比增速為9.80%，整體呈現(xiàn)回升態(tài)勢(shì)，但城商行凈利潤(rùn)的同比增速僅為3.64%，農(nóng)商行為7.67%。盈利能力下滑還制約了中小銀行的內(nèi)源補(bǔ)充資本渠道，對(duì)比2014年末的13.81%，2019年二季度末農(nóng)商行的資本充足率已大幅降至12.98%，風(fēng)險(xiǎn)抵御能力受到嚴(yán)重影響。業(yè)務(wù)創(chuàng)新需求提高隨著市場(chǎng)需求的增加與客戶的不斷分層，多元化成為中小銀行尋求市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)突破口、迎合金融業(yè)發(fā)展新趨勢(shì)所經(jīng)常采用的經(jīng)營(yíng)策略。不少中小銀行主力推出創(chuàng)新型信貸產(chǎn)品、開設(shè)資管類業(yè)務(wù)、交叉金融業(yè)務(wù)以延長(zhǎng)交易鏈，試圖突破經(jīng)營(yíng)范圍和地域限制為中小銀行帶來的“天然弱點(diǎn)”，但同時(shí)也形成顯性或隱性的金融風(fēng)險(xiǎn)。延長(zhǎng)交易鏈?zhǔn)沟貌糠种行°y行有效管控風(fēng)險(xiǎn)。在當(dāng)前金融監(jiān)管逆周期調(diào)節(jié)過程中，中小銀行獲取一般性存款的難度較大，對(duì)短期同業(yè)資金依賴程度不斷加深，導(dǎo)致包括傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)在內(nèi)的資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)期限結(jié)構(gòu)錯(cuò)配嚴(yán)重，久期缺口遇到同業(yè)信用突然收緊的事件時(shí)就會(huì)暴露，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力加劇。我國(guó)中小銀行流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的建議（一）強(qiáng)化流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)全面風(fēng)險(xiǎn)管理是一項(xiàng)基礎(chǔ)性、全局性、持續(xù)性的工作，不僅是適應(yīng)新時(shí)期金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的要求，也是實(shí)現(xiàn)中小銀行高質(zhì)量發(fā)展的需要。中小銀行要確立全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念在風(fēng)險(xiǎn)管理實(shí)踐中的指導(dǎo)地位，建立覆蓋各類風(fēng)險(xiǎn)、覆蓋各類業(yè)務(wù)品種和業(yè)務(wù)流程的綜合風(fēng)險(xiǎn)管理體系，將流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理納入管理體系，使其處于更加重要的地位。為建立有效的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理治理結(jié)構(gòu)，董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、高級(jí)管理層、基金管理層等相關(guān)部門應(yīng)將流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理納入重點(diǎn)工作內(nèi)容，形成定期報(bào)告和監(jiān)督機(jī)制，平衡資本收益和風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的科學(xué)控制。我國(guó)監(jiān)管部門高度重視商業(yè)銀行的公司治理，先后出臺(tái)了《商業(yè)銀行公司治理指引》、《商業(yè)銀行股權(quán)管理暫行辦法》等規(guī)章制度，制約了我國(guó)中小銀行的穩(wěn)健發(fā)展。因此，一方面要鞏固“三會(huì)一層”的責(zé)任。一是建立“三會(huì)一層”不作為問責(zé)激勵(lì)機(jī)制，完善績(jī)效考核體系，優(yōu)化成員結(jié)構(gòu)，不斷提高“三會(huì)一層”績(jī)效；二是管理層對(duì)董事會(huì)負(fù)責(zé)，定期向董事會(huì)報(bào)告日常經(jīng)營(yíng)情況和重大事項(xiàng)，認(rèn)真執(zhí)行董事會(huì)制定的發(fā)展政策，努力實(shí)現(xiàn)既定經(jīng)營(yíng)目標(biāo)；三是為監(jiān)事會(huì)獨(dú)立、規(guī)范履行職責(zé)提供保障方式上，充分發(fā)揮監(jiān)事會(huì)對(duì)董事會(huì)和管理層履職情況的監(jiān)督作用，強(qiáng)化監(jiān)事會(huì)對(duì)股東大會(huì)的問責(zé)制度。另一方面，穩(wěn)定和優(yōu)化所有制結(jié)構(gòu)。一要處理好股權(quán)集中與分散的關(guān)系，在股權(quán)結(jié)構(gòu)上落實(shí)“長(zhǎng)治久安、透明、誠(chéng)實(shí)、公平、合理”的底線。二是加強(qiáng)對(duì)股東行為的監(jiān)管，防止控股股東干預(yù)銀行的日常經(jīng)營(yíng)管理；三是加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)檢查，準(zhǔn)確識(shí)別關(guān)聯(lián)交易，杜絕內(nèi)部利益轉(zhuǎn)移。（二）夯實(shí)存貸款業(yè)務(wù)主體地位明確存貸款業(yè)務(wù)的主體地位。中小銀行應(yīng)加強(qiáng)流動(dòng)性管理在資產(chǎn)負(fù)債管理中的地位，特別是要做好資產(chǎn)方面的流動(dòng)性管理，有所作為與否，找準(zhǔn)市場(chǎng)定位，重點(diǎn)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、中小微企業(yè)、服務(wù)大眾，深入培育區(qū)域客戶，鞏固發(fā)展基礎(chǔ)，增強(qiáng)地方銀行的信用和品牌效應(yīng)，提高地方企業(yè)和個(gè)人對(duì)客戶的認(rèn)知和忠誠(chéng)度，解決中小銀行業(yè)務(wù)多元化和復(fù)雜性帶來的重大流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患，增強(qiáng)面對(duì)市場(chǎng)波動(dòng)的力量和穩(wěn)定性。理順同行業(yè)的經(jīng)營(yíng)格局。發(fā)展銀行間業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行調(diào)節(jié)資金過剩和短缺，提高資金使用效率的重要手段，它也是許多中小銀行新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，但具有高杠桿操作和期限錯(cuò)配的特點(diǎn)，操作不當(dāng)容易造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。因此，中小銀行不能依靠銀行間同業(yè)拆借來擴(kuò)大規(guī)模，快速賺錢。流動(dòng)性要求的資金來源應(yīng)避免資本閑置和銀行間套利，要做好滲透管理工作。隨著金融創(chuàng)新和綜合經(jīng)營(yíng)的深入，資本鏈日益復(fù)雜，地方流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)容易演化為系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。中小銀行要努力實(shí)現(xiàn)對(duì)全過程中所有金融行為和金融活動(dòng)的滲透管理，以確保清楚各項(xiàng)資金的流向和標(biāo)的資產(chǎn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)狀況，真實(shí)地反映實(shí)際的風(fēng)險(xiǎn)水平，并做好計(jì)劃。要做好信貸集中管理工作，逐步建立行業(yè)、產(chǎn)品、風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)和擔(dān)保類型的集中管理體系，嚴(yán)格執(zhí)行個(gè)人同行、企業(yè)和集團(tuán)客戶的信貸總額上限，特別注意避免經(jīng)濟(jì)低迷環(huán)境下高素質(zhì)客戶信貸“基數(shù)大”的現(xiàn)象，引導(dǎo)資金流向?qū)嵉睾托∥⑵髽I(yè)。對(duì)信用客戶進(jìn)行詳細(xì)的分級(jí)管理，在當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境下對(duì)信用客戶尤其是同行客戶的信用等級(jí)進(jìn)行重組和細(xì)分，根據(jù)信用等級(jí)動(dòng)態(tài)匹配信用額度或退出信用等級(jí)較低的客戶業(yè)務(wù)，消除潛在的資產(chǎn)損失風(fēng)險(xiǎn)。（三）加強(qiáng)負(fù)債結(jié)構(gòu)合理化管理做好存款集中度管理，擴(kuò)大一般存款規(guī)模，調(diào)整大客戶資金在存款中的比重，做好大客戶存款流失應(yīng)急預(yù)案，防止大客戶存款流失造成流動(dòng)性沖擊。按照宏觀政策要求和央行有針對(duì)性的支持政策，大力發(fā)展綠色金融、科技金融和普惠金融，努力解決民營(yíng)、微型、農(nóng)業(yè)企業(yè)融資難、融資成本高的問題，拓寬低成本資金渠道。拓寬主動(dòng)負(fù)債渠道，積極拓展同業(yè)業(yè)務(wù)，從小型同業(yè)業(yè)務(wù)向大型同業(yè)業(yè)務(wù)拓展，如銀行、融資租賃、消費(fèi)金融、信托、證券公司、保險(xiǎn)資金管理公司等，擴(kuò)大活躍的交易對(duì)手，避免個(gè)別融資渠道突然收縮帶來的沖擊。同時(shí)，要優(yōu)化銀行間負(fù)債結(jié)構(gòu)，合理安排銀行間負(fù)債的節(jié)奏和期限，平滑銀行間負(fù)債的到期，避免銀行間負(fù)債同時(shí)到期帶來的流動(dòng)性壓力。（四）健全各業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)制商業(yè)銀行由“好銀行”向“壞銀行”轉(zhuǎn)變的原因是多方面的，如商業(yè)模式落后、公司治理不善、政策環(huán)境變化等，信用風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的爆發(fā)使銀行經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)困難。因此，中小銀行應(yīng)繼續(xù)總結(jié)經(jīng)驗(yàn)，完善風(fēng)險(xiǎn)管理體系，提高應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的能力，建立有效的風(fēng)險(xiǎn)偏好框架。風(fēng)險(xiǎn)偏好是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理戰(zhàn)略的核心，它可以指導(dǎo)銀行選擇客戶和安排風(fēng)險(xiǎn)。中小銀行應(yīng)建立以風(fēng)險(xiǎn)偏好為核心的風(fēng)險(xiǎn)管理體系，形成有效的風(fēng)險(xiǎn)偏好傳導(dǎo)機(jī)制，將風(fēng)險(xiǎn)偏好順利轉(zhuǎn)移到銀行的經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)中。加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，中小銀行應(yīng)完善風(fēng)險(xiǎn)管理結(jié)構(gòu)，加大數(shù)據(jù)管理、信息系統(tǒng)、人才隊(duì)伍等方面的投入，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)度量能力，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理的硬約束。多渠道補(bǔ)充資金，中小銀行在經(jīng)營(yíng)中要強(qiáng)化資本約束觀念，通過股東注資、發(fā)行優(yōu)先股、永續(xù)債和二級(jí)資本債等方式積極補(bǔ)充資本，不斷優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力。2017年第五次全國(guó)金融工作會(huì)議提出，“明確問題金融機(jī)構(gòu)收購(gòu)、重組、撤銷、破產(chǎn)處置的程序和機(jī)制”，明確問題銀行處置的頂層設(shè)計(jì)，加快構(gòu)建完善的問題銀行處置法律框架。首先，要明確問題銀行處置的主體。盡管美聯(lián)儲(chǔ)、貨幣監(jiān)理署和聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司對(duì)商業(yè)銀行擁有監(jiān)管權(quán)，但對(duì)問題銀行的具體處置最終還是聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司的責(zé)任。建議盡快確定問題銀行的主體，賦予該主體相應(yīng)的法律地位和權(quán)力，使其能夠主導(dǎo)問題銀行的全過程，提高效率。二是出臺(tái)處置問題銀行的專項(xiàng)規(guī)定。美國(guó)監(jiān)管部門處理問題銀行的主要法律依據(jù)是《聯(lián)邦存款保險(xiǎn)法》，但我國(guó)存款保險(xiǎn)法規(guī)的法律地位較低，未能體現(xiàn)存款保險(xiǎn)制度對(duì)維護(hù)金融體系安全的重要性。建議對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)處置進(jìn)行專門立法，為問題銀行處置提供系統(tǒng)的法律依據(jù)。三是問題銀行處置細(xì)則。建議將有關(guān)處置問題銀行的不同法律法規(guī)的規(guī)定統(tǒng)一起來，制定處置問題銀行的細(xì)則，消除市場(chǎng)疑慮，穩(wěn)定市場(chǎng)預(yù)期。此外，還需要優(yōu)化問題銀行的早期整改和處置機(jī)制。逐步建立優(yōu)勝劣汰機(jī)制，有序處置高風(fēng)險(xiǎn)問題銀行，有助于防范“黑天鵝”和“灰犀”，確保金融服務(wù)的連續(xù)性。一是完善早期矯正機(jī)制。美國(guó)使用CAMELS評(píng)級(jí)系統(tǒng)給商業(yè)銀行的綜合評(píng)分為1至5分，評(píng)分為3、4或5分的機(jī)構(gòu)被列入“問題”名單，并受到從書面警告到關(guān)閉等一系列監(jiān)管措施的約束。建議我國(guó)建立問題銀行的分類標(biāo)準(zhǔn)，一旦銀行成為問題銀行，就可以及時(shí)干預(yù)，在萌芽階段控制風(fēng)險(xiǎn)。二是完善銀行結(jié)算方案問題。美國(guó)要求大型金融機(jī)構(gòu)制定“生前遺囑”（livingwills），即恢復(fù)和處置計(jì)劃，讓它們能夠提前做好應(yīng)對(duì)潛在風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)劃。建議監(jiān)管部門督促銀行做好“活遺囑”，加強(qiáng)匯票的前期工作。同時(shí)，加強(qiáng)監(jiān)管壓力測(cè)試，準(zhǔn)確評(píng)估銀行經(jīng)營(yíng)狀況。三是設(shè)計(jì)差異化的處理手段。建議對(duì)資產(chǎn)規(guī)模大、網(wǎng)點(diǎn)分布廣、客戶基礎(chǔ)大的銀行，優(yōu)先采取“救市”措施，補(bǔ)充資金，幫助易發(fā)生區(qū)域性金融風(fēng)險(xiǎn)的中型銀行渡過難關(guān)，將優(yōu)先采用“收購(gòu)承兌”和“過橋銀行”的處置模式，銀行小資產(chǎn)單一的經(jīng)營(yíng)模式可以采用“直接補(bǔ)償”模式。四是建立信息統(tǒng)計(jì)與共享機(jī)制。建議提高金融機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)收集和分析的速度和能力，建立有效的信息共享機(jī)制，優(yōu)化處置時(shí)機(jī)和處置策略。（五）構(gòu)建智能化風(fēng)險(xiǎn)管控系統(tǒng)依托金融科技把握好業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)入關(guān)口，充分發(fā)揮大數(shù)據(jù)和人工智能技術(shù)優(yōu)勢(shì)，整合目標(biāo)客戶提供的信息、第三方信用信息和客戶活動(dòng)場(chǎng)景數(shù)據(jù)等綜合數(shù)據(jù)，實(shí)現(xiàn)對(duì)客戶風(fēng)險(xiǎn)水平的準(zhǔn)確把握。依托金融科技，完善流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng)，做好流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)