第第PAGE\MERGEFORMAT1頁共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁一下科技基金從業(yè)考試及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門/班級：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

1.下列關(guān)于私募基金合格投資者資格的說法中，符合《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定的是（）。

A.單一投資者個人金融資產(chǎn)不低于300萬元人民幣，且最近三年個人年均收入不低于50萬元人民幣

B.單一投資者凈資產(chǎn)不低于1000萬元人民幣，且最近三年個人年均收入不低于30萬元人民幣

C.單一投資者個人金融資產(chǎn)不低于200萬元人民幣，且最近三年個人年均收入不低于40萬元人民幣

D.單一投資者金融資產(chǎn)不低于500萬元人民幣，且最近三年個人年均收入不低于60萬元人民幣

2.私募基金管理人申請登記時，必須滿足的條件不包括（）。

A.擁有固定的辦公場所

B.擁有至少3名高管人員，其中至少1名是法定代表人

C.實繳資本或?qū)嶋H繳付出資不低于1000萬元人民幣

D.具有符合法律法規(guī)規(guī)定的組織架構(gòu)和治理結(jié)構(gòu)

3.下列關(guān)于私募基金管理人內(nèi)部控制制度的說法中，錯誤的是（）。

A.內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋基金募集、投資運作、信息披露、風(fēng)險管理等各個環(huán)節(jié)

B.應(yīng)建立科學(xué)的基金投資決策流程，明確投資決策權(quán)限和責(zé)任

C.應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的有效性進(jìn)行評估和測試

D.內(nèi)部控制制度的建立和維護(hù)可以完全依賴外部審計機(jī)構(gòu)

4.私募基金募集過程中，關(guān)于推介材料的要求，下列說法錯誤的是（）。

A.推廣材料應(yīng)真實、準(zhǔn)確、完整，不得存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏

B.推廣材料中不得夸大收益或最低收益承諾，但可以暗示可能獲得的高收益

C.推廣材料應(yīng)充分揭示風(fēng)險，包括基金合同的主要條款、投資范圍、投資策略、風(fēng)險等級等

D.推廣材料可以使用模擬業(yè)績，但必須明確說明其非實際業(yè)績

5.下列關(guān)于私募基金管理人信息披露的說法中，正確的是（）。

A.基金凈值披露可以每月進(jìn)行一次

B.基金定期報告應(yīng)在每個會計年度結(jié)束后的4個月內(nèi)報送基金業(yè)協(xié)會

C.基金合同的重大變更事項無需及時披露給投資者

D.基金管理人可以自行決定信息披露的格式和內(nèi)容

6.私募基金投資中，關(guān)于關(guān)聯(lián)交易的說法，下列說法錯誤的是（）。

A.基金管理人應(yīng)建立健全關(guān)聯(lián)交易管理制度，規(guī)范關(guān)聯(lián)交易行為

B.關(guān)聯(lián)交易的定價應(yīng)公允，不得損害基金份額持有人利益

C.關(guān)聯(lián)交易可以完全豁免審批，只要不違反基金合同約定

D.應(yīng)定期向基金投資者披露關(guān)聯(lián)交易情況

7.私募基金管理人及其從業(yè)人員在基金運作過程中，禁止的行為不包括（）。

A.利用基金財產(chǎn)或職務(wù)之便為本人或他人牟取不正當(dāng)利益

B.侵占、挪用基金財產(chǎn)

C.泄露基金投資運作的相關(guān)信息

D.接受基金投資者的財物或其他利益

8.下列關(guān)于私募基金管理人風(fēng)險管理體系的說法中，錯誤的是（）。

A.風(fēng)險管理體系應(yīng)與基金的投資策略和規(guī)模相匹配

B.應(yīng)建立風(fēng)險識別、評估、監(jiān)控和處置的完整流程

C.風(fēng)險管理措施可以完全依賴外部風(fēng)險管理機(jī)構(gòu)

D.應(yīng)定期對風(fēng)險管理體系的有效性進(jìn)行評估和測試

9.私募基金管理人聘請基金估值核算機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點關(guān)注（）。

A.估值核算機(jī)構(gòu)的資質(zhì)和經(jīng)驗

B.估值核算機(jī)構(gòu)的收費標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)模

C.估值核算機(jī)構(gòu)的地理位置和辦公環(huán)境

D.估值核算機(jī)構(gòu)的人員數(shù)量和學(xué)歷背景

10.私募基金管理人內(nèi)部控制的“職責(zé)分離”原則，主要是指（）。

A.基金投資決策和投資執(zhí)行職責(zé)應(yīng)完全分離

B.基金募集和基金管理職責(zé)應(yīng)完全分離

C.基金管理和基金估值核算職責(zé)應(yīng)完全分離

D.基金投資決策、投資執(zhí)行和風(fēng)險監(jiān)控職責(zé)應(yīng)相互獨立

11.下列關(guān)于私募基金管理人合規(guī)管理的說法中，正確的是（）。

A.合規(guī)管理可以完全依賴內(nèi)部合規(guī)部門的努力

B.合規(guī)管理的目標(biāo)是確?；鸸芾砣送耆袷厮蟹煞ㄒ?guī)

C.合規(guī)管理應(yīng)融入基金管理人的日常運營中

D.合規(guī)管理的有效性無需定期評估

12.私募基金管理人聘請基金托管機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點關(guān)注（）。

A.基金托管機(jī)構(gòu)的資質(zhì)和經(jīng)驗

B.基金托管機(jī)構(gòu)的收費標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)模

C.基金托管機(jī)構(gòu)的地理位置和辦公環(huán)境

D.基金托管機(jī)構(gòu)的人員數(shù)量和學(xué)歷背景

13.私募基金管理人內(nèi)部控制的“信息溝通”原則，主要是指（）。

A.基金管理人應(yīng)建立暢通的信息溝通渠道

B.基金管理人應(yīng)定期向投資者披露信息

C.基金管理人應(yīng)定期向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報告信息

D.基金管理人應(yīng)定期與員工溝通

14.私募基金管理人內(nèi)部控制的“監(jiān)督評價”原則，主要是指（）。

A.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的有效性進(jìn)行評價

B.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督

C.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的完善情況進(jìn)行評價

D.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督和評價

15.私募基金管理人內(nèi)部控制的“風(fēng)險評估”原則，主要是指（）。

A.基金管理人應(yīng)定期識別和評估可能影響基金運作的風(fēng)險

B.基金管理人應(yīng)定期識別和評估內(nèi)部控制制度的風(fēng)險

C.基金管理人應(yīng)定期識別和評估基金投資者的風(fēng)險承受能力

D.基金管理人應(yīng)定期識別和評估基金的投資風(fēng)險

16.私募基金管理人內(nèi)部控制的“持續(xù)改進(jìn)”原則，主要是指（）。

A.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度進(jìn)行修訂和完善

B.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督

C.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的評價結(jié)果進(jìn)行分析

D.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的改進(jìn)措施進(jìn)行評估

17.私募基金管理人內(nèi)部控制的“全面性”原則，主要是指（）。

A.內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋基金運作的所有環(huán)節(jié)

B.內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋基金管理人的所有部門

C.內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋基金管理人的所有人員

D.內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋基金管理人的所有業(yè)務(wù)

18.私募基金管理人內(nèi)部控制的“重要性”原則，主要是指（）。

A.內(nèi)部控制制度應(yīng)重點關(guān)注重要的業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)

B.內(nèi)部控制制度應(yīng)重點關(guān)注重要的風(fēng)險領(lǐng)域

C.內(nèi)部控制制度應(yīng)重點關(guān)注重要的控制活動

D.內(nèi)部控制制度應(yīng)重點關(guān)注重要的管理人員

19.私募基金管理人內(nèi)部控制的“有效性”原則，主要是指（）。

A.內(nèi)部控制制度能夠有效地防范和化解風(fēng)險

B.內(nèi)部控制制度能夠有效地規(guī)范基金運作

C.內(nèi)部控制制度能夠有效地保護(hù)投資者利益

D.內(nèi)部控制制度能夠有效地提高基金收益

20.私募基金管理人內(nèi)部控制的“成本效益”原則，主要是指（）。

A.內(nèi)部控制制度的建設(shè)和維護(hù)成本應(yīng)合理

B.內(nèi)部控制制度的有效性應(yīng)與其成本相匹配

C.內(nèi)部控制制度的建設(shè)和維護(hù)應(yīng)注重效益

D.內(nèi)部控制制度的建設(shè)和維護(hù)應(yīng)注重效率

二、多選題（共15分，多選、錯選均不得分）

21.私募基金合格投資者的特征包括（）。

A.金融資產(chǎn)較高

B.收入水平較高

C.一定的風(fēng)險識別和承受能力

D.具備相應(yīng)的投資經(jīng)驗

22.私募基金管理人登記的主要流程包括（）。

A.準(zhǔn)備申請材料

B.提交申請材料

C.接受基金業(yè)協(xié)會的審查

D.獲得基金業(yè)協(xié)會的登記

23.私募基金管理人內(nèi)部控制制度應(yīng)包括的內(nèi)容有（）。

A.組織架構(gòu)和治理結(jié)構(gòu)

B.崗位職責(zé)和權(quán)限劃分

C.業(yè)務(wù)流程和管理制度

D.風(fēng)險管理措施和應(yīng)急預(yù)案

24.私募基金募集過程中，推廣材料應(yīng)包含的內(nèi)容有（）。

A.基金合同的主要條款

B.投資范圍和投資策略

C.風(fēng)險等級和風(fēng)險揭示

D.基金管理人的基本情況

25.私募基金管理人風(fēng)險管理體系的構(gòu)成要素包括（）。

A.風(fēng)險識別

B.風(fēng)險評估

C.風(fēng)險控制

D.風(fēng)險處置

26.私募基金管理人聘請基金估值核算機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點考察的內(nèi)容有（）。

A.估值核算機(jī)構(gòu)的資質(zhì)和經(jīng)驗

B.估值核算機(jī)構(gòu)的收費標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)模

C.估值核算機(jī)構(gòu)的內(nèi)部控制制度

D.估值核算機(jī)構(gòu)的專業(yè)能力

27.私募基金管理人內(nèi)部控制制度的建設(shè)應(yīng)遵循的原則有（）。

A.全面性

B.重要性

C.有效性

D.成本效益

28.私募基金管理人內(nèi)部控制的“職責(zé)分離”原則，主要是指（）。

A.基金投資決策和投資執(zhí)行職責(zé)應(yīng)分離

B.基金募集和基金管理職責(zé)應(yīng)分離

C.基金管理和基金估值核算職責(zé)應(yīng)分離

D.基金投資決策、投資執(zhí)行和風(fēng)險監(jiān)控職責(zé)應(yīng)相互獨立

29.私募基金管理人內(nèi)部控制的“信息溝通”原則，主要是指（）。

A.基金管理人應(yīng)建立暢通的信息溝通渠道

B.基金管理人應(yīng)定期向投資者披露信息

C.基金管理人應(yīng)定期向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報告信息

D.基金管理人應(yīng)定期與員工溝通

30.私募基金管理人內(nèi)部控制的“監(jiān)督評價”原則，主要是指（）。

A.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的有效性進(jìn)行評價

B.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督

C.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的完善情況進(jìn)行評價

D.基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督和評價

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

31.私募基金合格投資者可以采用間接投資的方式成為私募基金的投資者。（）

32.私募基金管理人登記后，可以立即開展私募基金募集業(yè)務(wù)。（）

33.私募基金管理人內(nèi)部控制制度的建立和維護(hù)可以完全依賴外部咨詢機(jī)構(gòu)。（）

34.私募基金募集過程中，推廣材料可以使用模擬業(yè)績，但必須明確說明其非實際業(yè)績。（）

35.私募基金管理人信息披露的目的是為了向投資者推銷基金。（）

36.私募基金投資中，關(guān)聯(lián)交易可以完全豁免審批，只要不違反基金合同約定。（）

37.私募基金管理人及其從業(yè)人員在基金運作過程中，可以接受基金投資者的財物或其他利益。（）

38.私募基金管理人風(fēng)險管理體系的構(gòu)成要素包括風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險控制和風(fēng)險處置。（）

39.私募基金管理人聘請基金托管機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點關(guān)注基金托管機(jī)構(gòu)的收費標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)模。（）

40.私募基金管理人內(nèi)部控制的“全面性”原則，主要是指內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋基金運作的所有環(huán)節(jié)。（）

四、填空題（共10空，每空1分，共10分）

41.私募基金合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力，投資于______的金融資產(chǎn)不低于______萬元的個人投資者或______的機(jī)構(gòu)投資者。

42.私募基金管理人登記前，必須完成______的備案。

43.私募基金管理人內(nèi)部控制制度的建立和維護(hù)，應(yīng)當(dāng)遵循______、______、______、______和______的原則。

44.私募基金募集過程中，推廣材料應(yīng)充分揭示風(fēng)險，包括基金合同的主要條款、______、______、______等。

45.私募基金管理人風(fēng)險管理體系的構(gòu)成要素包括______、______、______和______。

五、簡答題（共3題，每題5分，共15分）

46.簡述私募基金管理人內(nèi)部控制制度的主要作用。

47.簡述私募基金管理人風(fēng)險管理體系的構(gòu)成要素。

48.簡述私募基金管理人聘請基金托管機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點關(guān)注的內(nèi)容。

六、案例分析題（共1題，每題25分，共25分）

49.案例背景：某私募基金管理人A公司，在2023年10月募集了一支私募證券投資基金，產(chǎn)品名稱為“穩(wěn)健增長1號”。在募集過程中，A公司的推廣材料中使用了以下內(nèi)容：

“本基金預(yù)期年化收益率為15%，最低收益率為5%?！?/p>

“本基金主要投資于股票和債券，投資策略為價值投資?！?/p>

“本基金的風(fēng)險等級為R3，適合能夠承受一定損失的投資者?！?/p>

“本基金的基金管理人團(tuán)隊擁有豐富的投資經(jīng)驗，過往業(yè)績優(yōu)秀?！?/p>

“本基金的基金托管機(jī)構(gòu)為中國工商銀行股份有限公司?！?/p>

案例問題：

1.分析A公司推廣材料中存在哪些問題？

2.根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》，A公司在募集過程中還需要注意哪些事項？

3.總結(jié)A公司在私募基金募集過程中應(yīng)如何規(guī)范操作。

參考答案及解析

一、單選題

1.A

解析：根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，私募基金合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力，投資于私募基金的金融資產(chǎn)不低于300萬元人民幣的合格投資者，且最近三年個人年均收入不低于50萬元人民幣。因此，A選項正確。

B選項錯誤，因為凈資產(chǎn)不低于1000萬元人民幣是私募基金管理人登記的條件，不是合格投資者的條件。

C選項錯誤，因為金融資產(chǎn)不低于200萬元人民幣和最近三年個人年均收入不低于40萬元人民幣不符合合格投資者的條件。

D選項錯誤，因為金融資產(chǎn)不低于500萬元人民幣不符合合格投資者的條件。

2.C

解析：根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，私募基金管理人申請登記，應(yīng)當(dāng)具備下列條件：（一）在中華人民共和國境內(nèi)設(shè)立，具有法人地位；（二）實繳資本或者實際繳付出資不低于1000萬元人民幣；（三）擁有固定的辦公場所；（四）擁有至少3名高管人員，其中至少1名是法定代表人，且高管人員具備基金從業(yè)資格；（五）具有符合法律法規(guī)規(guī)定的組織架構(gòu)和治理結(jié)構(gòu)；（六）符合中國證券投資基金業(yè)協(xié)會規(guī)定的其他條件。

因此，C選項錯誤，因為實繳資本或?qū)嶋H繳付出資不低于1000萬元人民幣是私募基金管理人登記的條件，不是申請登記的條件。

3.D

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制制度的建立和維護(hù)不能完全依賴外部審計機(jī)構(gòu)。內(nèi)部控制制度是基金管理人內(nèi)部管理制度的重要組成部分，必須由基金管理人自行建立和維護(hù)。外部審計機(jī)構(gòu)可以提供審計服務(wù)，但不能代替基金管理人建立和維護(hù)內(nèi)部控制制度。

A、B、C選項均正確，符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

4.B

解析：根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，私募基金募集過程中，推廣材料不得夸大收益或者最低收益承諾，不得使用“保本保息”、“保證收益”、“本金無憂”等誘惑性宣傳用語。因此，B選項錯誤。

A、C、D選項均正確，符合培訓(xùn)中“私募基金募集”模塊的內(nèi)容。

5.C

解析：根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定向投資者進(jìn)行信息披露，包括基金合同、基金產(chǎn)品資料、凈值報告、定期報告等?；饍糁蹬犊梢悦恐苓M(jìn)行一次，但不得晚于每個工作日的16:00。因此，A選項錯誤。

基金定期報告應(yīng)在每個會計年度結(jié)束后的4個月內(nèi)報送基金業(yè)協(xié)會，因此B選項正確。

基金合同的重大變更事項應(yīng)及時披露給投資者，因此C選項錯誤。

基金管理人應(yīng)按照規(guī)定格式和內(nèi)容進(jìn)行信息披露，因此D選項錯誤。

6.C

解析：根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全關(guān)聯(lián)交易管理制度，規(guī)范關(guān)聯(lián)交易行為。關(guān)聯(lián)交易的定價應(yīng)公允，不得損害基金份額持有人利益。關(guān)聯(lián)交易需要經(jīng)過基金份額持有人大會審議，且關(guān)聯(lián)交易不得違反基金合同約定。因此，C選項錯誤。

A、B、D選項均正確，符合培訓(xùn)中“私募基金投資”模塊的內(nèi)容。

7.D

解析：根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，私募基金管理人及其從業(yè)人員在基金運作過程中，禁止利用基金財產(chǎn)或者職務(wù)之便為本人或者他人牟取不正當(dāng)利益，侵占、挪用基金財產(chǎn)，泄露基金投資運作的相關(guān)信息，接受基金投資者的財物或者其他利益。因此，D選項錯誤。

A、B、C選項均正確，符合培訓(xùn)中“私募基金管理人及其從業(yè)人員行為規(guī)范”模塊的內(nèi)容。

8.C

解析：私募基金管理人風(fēng)險管理體系的建立和維護(hù)不能完全依賴外部風(fēng)險管理機(jī)構(gòu)。風(fēng)險管理是基金管理人內(nèi)部管理制度的重要組成部分，必須由基金管理人自行建立和維護(hù)。外部風(fēng)險管理機(jī)構(gòu)可以提供咨詢服務(wù)，但不能代替基金管理人建立和維護(hù)風(fēng)險管理體系。

A、B、D選項均正確，符合培訓(xùn)中“私募基金管理人風(fēng)險管理”模塊的內(nèi)容。

9.A

解析：私募基金管理人聘請基金估值核算機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點關(guān)注估值核算機(jī)構(gòu)的資質(zhì)和經(jīng)驗。資質(zhì)包括估值核算機(jī)構(gòu)是否具備相應(yīng)的資質(zhì)證書，經(jīng)驗包括估值核算機(jī)構(gòu)是否具有豐富的估值核算經(jīng)驗。

B、C、D選項均不是重點關(guān)注內(nèi)容。

10.D

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“職責(zé)分離”原則，主要是指基金投資決策、投資執(zhí)行和風(fēng)險監(jiān)控職責(zé)應(yīng)相互獨立，以防止利益沖突和道德風(fēng)險。

A、B、C選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

11.C

解析：私募基金管理人合規(guī)管理應(yīng)融入基金管理人的日常運營中，而不是完全依賴內(nèi)部合規(guī)部門的努力。合規(guī)管理需要所有員工的參與和支持。

A、B、D選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人合規(guī)管理”模塊的內(nèi)容。

12.A

解析：私募基金管理人聘請基金托管機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點關(guān)注基金托管機(jī)構(gòu)的資質(zhì)和經(jīng)驗。資質(zhì)包括基金托管機(jī)構(gòu)是否具備相應(yīng)的資質(zhì)證書，經(jīng)驗包括基金托管機(jī)構(gòu)是否具有豐富的基金托管經(jīng)驗。

B、C、D選項均不是重點關(guān)注內(nèi)容。

13.A

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“信息溝通”原則，主要是指基金管理人應(yīng)建立暢通的信息溝通渠道，確保信息在組織內(nèi)部及時、準(zhǔn)確地傳遞。

B、C、D選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

14.D

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“監(jiān)督評價”原則，主要是指基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督和評價，以確保內(nèi)部控制制度的有效性。

A、B、C選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

15.A

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“風(fēng)險評估”原則，主要是指基金管理人應(yīng)定期識別和評估可能影響基金運作的風(fēng)險，以便采取相應(yīng)的控制措施。

B、C、D選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

16.A

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“持續(xù)改進(jìn)”原則，主要是指基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度進(jìn)行修訂和完善，以適應(yīng)不斷變化的內(nèi)外部環(huán)境。

B、C、D選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

17.A

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“全面性”原則，主要是指內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋基金運作的所有環(huán)節(jié)，以確?；疬\作的合規(guī)性和安全性。

B、C、D選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

18.B

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“重要性”原則，主要是指內(nèi)部控制制度應(yīng)重點關(guān)注重要的業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)，以防范和化解重大風(fēng)險。

A、C、D選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

19.A

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“有效性”原則，主要是指內(nèi)部控制制度能夠有效地防范和化解風(fēng)險，以確?；疬\作的合規(guī)性和安全性。

B、C、D選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

20.B

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“成本效益”原則，主要是指內(nèi)部控制制度的建設(shè)和維護(hù)成本應(yīng)與其有效性相匹配，即成本效益原則。

A、C、D選項均錯誤，不符合培訓(xùn)中“私募基金管理人內(nèi)部控制制度”模塊的內(nèi)容。

二、多選題

21.ABCD

解析：私募基金合格投資者的特征包括金融資產(chǎn)較高、收入水平較高、一定的風(fēng)險識別和承受能力以及具備相應(yīng)的投資經(jīng)驗。

A、B、C、D選項均正確。

22.ABCD

解析：私募基金管理人登記的主要流程包括準(zhǔn)備申請材料、提交申請材料、接受基金業(yè)協(xié)會的審查和獲得基金業(yè)協(xié)會的登記。

A、B、C、D選項均正確。

23.ABCD

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制制度應(yīng)包括的內(nèi)容有組織架構(gòu)和治理結(jié)構(gòu)、崗位職責(zé)和權(quán)限劃分、業(yè)務(wù)流程和管理制度以及風(fēng)險管理措施和應(yīng)急預(yù)案。

A、B、C、D選項均正確。

24.ABCD

解析：私募基金募集過程中，推廣材料應(yīng)包含的內(nèi)容有基金合同的主要條款、投資范圍和投資策略、風(fēng)險等級和風(fēng)險揭示以及基金管理人的基本情況。

A、B、C、D選項均正確。

25.ABCD

解析：私募基金管理人風(fēng)險管理體系的構(gòu)成要素包括風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險控制和風(fēng)險處置。

A、B、C、D選項均正確。

26.AC

解析：私募基金管理人聘請基金估值核算機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點考察的內(nèi)容有估值核算機(jī)構(gòu)的資質(zhì)和經(jīng)驗以及內(nèi)部控制制度。

B、D選項不是重點關(guān)注內(nèi)容。

27.ABCD

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制制度的建設(shè)應(yīng)遵循的原則有全面性、重要性、有效性、持續(xù)改進(jìn)和成本效益。

A、B、C、D選項均正確。

28.ABCD

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“職責(zé)分離”原則，主要是指基金投資決策和投資執(zhí)行職責(zé)應(yīng)分離、基金募集和基金管理職責(zé)應(yīng)分離、基金管理和基金估值核算職責(zé)應(yīng)分離以及基金投資決策、投資執(zhí)行和風(fēng)險監(jiān)控職責(zé)應(yīng)相互獨立。

A、B、C、D選項均正確。

29.ABCD

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“信息溝通”原則，主要是指基金管理人應(yīng)建立暢通的信息溝通渠道、定期向投資者披露信息、定期向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報告信息以及定期與員工溝通。

A、B、C、D選項均正確。

30.ABCD

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“監(jiān)督評價”原則，主要是指基金管理人應(yīng)定期對內(nèi)部控制制度的有效性進(jìn)行評價、定期對內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督、定期對內(nèi)部控制制度的完善情況進(jìn)行評價以及定期對內(nèi)部控制制度的執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督和評價。

A、B、C、D選項均正確。

三、判斷題

31.√

解析：私募基金合格投資者可以采用間接投資的方式成為私募基金的投資者，例如通過基金子公司、信托計劃等方式進(jìn)行間接投資。

32.×

解析：私募基金管理人登記后，還需要經(jīng)過基金業(yè)協(xié)會的審查，審查通過后才能開展私募基金募集業(yè)務(wù)。

33.×

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制制度的建立和維護(hù)不能完全依賴外部咨詢機(jī)構(gòu)。內(nèi)部控制制度是基金管理人內(nèi)部管理制度的重要組成部分，必須由基金管理人自行建立和維護(hù)。外部咨詢機(jī)構(gòu)可以提供咨詢服務(wù)，但不能代替基金管理人建立和維護(hù)內(nèi)部控制制度。

34.×

解析：私募基金募集過程中，推廣材料不得使用模擬業(yè)績，即使明確說明其非實際業(yè)績也不行。

35.×

解析：私募基金管理人信息披露的目的是為了向投資者充分揭示風(fēng)險，而不是為了向投資者推銷基金。

36.×

解析：私募基金投資中，關(guān)聯(lián)交易需要經(jīng)過基金份額持有人大會審議，且關(guān)聯(lián)交易不得違反基金合同約定，不能完全豁免審批。

37.×

解析：私募基金管理人及其從業(yè)人員在基金運作過程中，禁止接受基金投資者的財物或其他利益。

38.√

解析：私募基金管理人風(fēng)險管理體系的構(gòu)成要素包括風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險控制和風(fēng)險處置。

39.×

解析：私募基金管理人聘請基金托管機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點關(guān)注基金托管機(jī)構(gòu)的資質(zhì)和經(jīng)驗，而不是收費標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)模。

40.√

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制的“全面性”原則，主要是指內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋基金運作的所有環(huán)節(jié)。

四、填空題

41.私募基金，300萬元，私募基金管理人

解析：根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，私募基金合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力，投資于私募基金的金融資產(chǎn)不低于300萬元的合格投資者，且最近三年個人年均收入不低于50萬元人民幣。合格投資者可以是個人投資者或機(jī)構(gòu)投資者。

42.基金管理人登記前，必須完成私募基金管理人登記前的備案。

解析：根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，私募基金管理人申請登記前，必須完成私募基金管理人登記前的備案。

43.全面性，重要性，有效性，持續(xù)改進(jìn)，成本效益

解析：私募基金管理人內(nèi)部控制制度的建立和維護(hù)，應(yīng)當(dāng)遵循全面性、重要性、有效性、持續(xù)改進(jìn)和成本效益的原則。

44.投資范圍，投資策略，風(fēng)險等級

解析：私募基金募集過程中，推廣材料應(yīng)充分揭示風(fēng)險，包括基金合同的主要條款、投資范圍、投資策略、風(fēng)險等級等。

45.風(fēng)險識別，風(fēng)險評估，風(fēng)險控制，風(fēng)險處置

解析：私募基金管理人風(fēng)險管理體系的構(gòu)成要素包括風(fēng)險識別、風(fēng)險評估、風(fēng)險控制和風(fēng)險處置。

五、簡答題

46.答：私募基金管理人內(nèi)部控制制度的主要作用有：

①防范和化解風(fēng)險，確?；疬\作的合規(guī)性和安全性；

②規(guī)范基金運作，提高基金運作效率；

③保護(hù)投資者利益，維護(hù)基金份額持有人的合法權(quán)益；

④提高基金收益，促進(jìn)基金管理人健康發(fā)展。

47.答：私募基金管理人風(fēng)險管理體系的構(gòu)成要素有：

①風(fēng)險識別：識別可能影響基金運作的風(fēng)險；

②風(fēng)險評估：評估風(fēng)險發(fā)生的可能性和影響程度；

③風(fēng)險控制：采取措施控制風(fēng)險；

④風(fēng)險處置：處理風(fēng)險事件。

48.答：私募基金管理人聘請基金托管機(jī)構(gòu)時，應(yīng)重點關(guān)注的內(nèi)容有：

①基金托管機(jī)構(gòu)的資質(zhì)和經(jīng)驗；

②基金托管機(jī)構(gòu)的內(nèi)部控制制度；

③基金托管機(jī)構(gòu)的收費標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)模；

④基金托管機(jī)構(gòu)的專業(yè)能力。

六、案例分析題

49.案例背景：某私募基金管理人A公司，在2023年10月募集了一支私募證券投資基金，產(chǎn)品名稱為“穩(wěn)健增長1號”。在募集過程中，A公司的推廣材料中使用了以下內(nèi)容：

“本基金預(yù)期年化收益率為15%，最低收益率為5%。”

“本基金主要投資于股票和債券，投資策略為價值投資?！?/p>

“本基金的風(fēng)險等級為R3，適合能夠承受一定損失的投資者?！?/p>

“本基金的基金管理人團(tuán)隊擁有豐富的投資經(jīng)