擔保項目的風險判斷

項目調查和監(jiān)管實際上就是風險調查，它是發(fā)現(xiàn)風險、控制風險、處置風險

的一種過程。通過對大量成功和失敗的案例分析，結合擔保企業(yè)日勺操作流程，設

置了一系列的判斷指標。擔保項目的風險原因具有如下幾種特性：

/X

風險原因

風險原因統(tǒng)一風險原因層次風險原因階段

一、擔保風險原因的統(tǒng)一性。

擔保行業(yè)雖然只是一種行業(yè)，但它接觸的行業(yè)確是千差萬別，各行各業(yè)的風險原

因體現(xiàn)也不盡相似，導致?lián)ｏL險判斷千頭萬緒，難以入手。但萬變不離其宗，

任何事物它均有規(guī)律性，擔保風險原因也不例外，它是有規(guī)律性和統(tǒng)一性的。我

們只要抓住了擔保風險原因的統(tǒng)一性，圍繞擔保風險原因的統(tǒng)一性去判斷風險，

那就可以有效的識別、控制、處置風險了。

1.政策風險。

（1）國家行業(yè)政策風險；重要關注擔?？蛻襞c否符合國家產(chǎn)業(yè)政策，所處行業(yè)

日勺限制性規(guī)定和國家友行業(yè)的中長期發(fā)展規(guī)劃，擔保項目與否存在違反行業(yè)政

策的狀況。

（2）國家稅收政策風險；重要關注進出口企業(yè)國家稅收政策的變化；關注擔保

客戶所處地區(qū)環(huán)境的稅收政策變化。

（3）國家環(huán)境保護政策風險；重要關注企業(yè)與否符合國家環(huán)境保護政策規(guī)定，與

否屬于環(huán)境保護限制性和重點關注性企業(yè)。

（4）國家地區(qū)政策風險；重要關注企業(yè)與否是在地區(qū)發(fā)展中屬于鼓勵或非限制

行業(yè)，固定資產(chǎn)投資項目與否符合國家和地區(qū)發(fā)展規(guī)劃等。

（5）國家信貸政策風險；重要關注企業(yè)所處行業(yè)與否符合國家信貸政策和貸款

行的信貸政策。

（6）國家安全生產(chǎn)政策風險。重要關注企業(yè)與否屬于高危行業(yè)和特殊行業(yè)。

2.組織構造風險。

（1）股權構造風險；企業(yè)股權構造與否清晰合理、資金來源與否合法，決策機制

與否健全等。

（2）鼓勵約束風險；重要是看關鍵崗位和關鍵人員的鼓勵約束與否到位；重點

關注某些對關鍵人員和技術依賴性很強的企業(yè)能否留住人才。

（3）組織執(zhí)行風險；股東會和管理層與否權責明確，具有較強的決策執(zhí)行力。

（4）組織形式風險；多種證照與否齊全、合法，有關資質與否到達規(guī)定和原則。

3.經(jīng)營風險。

（1）產(chǎn)品市場風險；包括產(chǎn)品競爭力，行業(yè)及行業(yè)競爭狀況；生產(chǎn)狀況和生產(chǎn)

能力；產(chǎn)品的市場承認狀況；下游重點客戶和市場潛力等。

（2）原材料來源風險；關注重要原材料和關鍵原材料的獲取風險，原材料來源

與否穩(wěn)定和充足。

（3）價格變動風險；根據(jù)國際和國內的價格變化趨勢鑒定企業(yè)產(chǎn)品價格波動幅

度，分析最低價格狀況下企業(yè)獲利水平和現(xiàn)金回籠能力，與否會影響到擔保。

（4）技術風險；對尤其依托技術生存的企業(yè)，要分析技術的獲得方式和限制條

件，技術領先狀況，技術帶給企業(yè)的生命力時間。

（5）發(fā)展和投資風險；尤其關注企業(yè)新建項目、技改、擴建、轉產(chǎn)等內部重大

建設；重點關注企業(yè)而外投資項目。

（6）關聯(lián)交易風險；重點關注企業(yè)高度關聯(lián)企業(yè)的頻繁和大額資金往來，防止

企業(yè)運用不一樣的平臺轉移資金，制造虛假財務數(shù)據(jù)。

（7）有關資質風險；對特殊行業(yè)的技術資質要重點調查，看企業(yè)能否到達規(guī)定

和具有提高的空間。

4.財務風險。

（1）資本金抽逃風險；關注企業(yè)資本金實際到位狀況，尤其關注企業(yè)注冊資本

金抽逃狀況；關注企業(yè)資本金構成狀況，關注資本公積對經(jīng)營的奉獻狀況。

（2）資產(chǎn)負債風險；關注企業(yè)資產(chǎn)負債率與否過高（注意幾種關鍵的會計科目,

防止企業(yè)虛增資產(chǎn)來減少資產(chǎn)負債率），固定資產(chǎn)貸款項目的自有資金與否充足,

銀行等硬負債構造和金額與否合理。

（3）流動性及現(xiàn)金流風險；關注企業(yè)現(xiàn)金回籠狀況，重點注意現(xiàn)金流的穩(wěn)定性

和確定性，注意現(xiàn)金回籠金額對貸款償還金額的比例；關注企業(yè)應收帳款周轉速

（1）銀行信用風險；重要查驗企業(yè)日勺銀行信用記錄，關注企業(yè)合理日勺負債規(guī)模、

負債時間、負債對象等。

（2）社會信用風險；關注企業(yè)H勺稅務、工商、水電氣、上游客戶的信用狀況。

（3）內部信用風險；重要關注企業(yè)的應付工資、福利、社保、分紅等方面的信

用。

（4）對外擔保風險；重點關注企業(yè)對外擔保的規(guī)模、對象、時間、責任等風險。

（5）訴訟風險；關注企業(yè)發(fā)生和即將發(fā)生的訴訟金額、責任、原因等方面的狀

況。

7、反擔保風險。

（1）反擔保合法合規(guī)性風險；注意提供的反擔保要是反擔保人所有口勺、能控制

口勺、能處置時合法合規(guī)的資產(chǎn)。

（2）反擔保價值風險；注意反擔保物的市場價值變化趨勢。

（3）反擔保變現(xiàn)能力風險：注意反擔保物的市場變現(xiàn)能力。

（4）反擔保處置風險；與否有處置障礙，能否脫手，能否到達反擔保設定的目的

價值。

（5）反擔?？刂票O(jiān)管風險；反擔保能否為擔保企業(yè)所控制，監(jiān)管與否以便。

（6）反擔保損失風險；對輕易發(fā)生毀損MJ反擔保物要考慮保險，并明確收益人

為擔保企業(yè)。

8、道德風險。

（1）客戶重要負責人道德風險；重要關注企業(yè)重要負責人口勺個人信用、不良嗜

好、社會聲譽、家庭背景等。

（2）金融機構道德風險；重點關注項目F向真實性和可行性，尤其關注原有貸款

企業(yè)日勺轉貸、新增、展期、借新還舊等；重點分析企業(yè)原有貸款的使用和資金需

求及銷售的匹配性，防止銀行人員挪用擔保信貸資金。

（3）擔保企'業(yè)內部道德風險；加強內部管理。

二、擔保風險原因的層次性。

以上提到的風險原因具有統(tǒng)一性，但由于被擔保企業(yè)日勺千差萬別，風險原因復雜

多變，要想在項目操作中做到有條不紊，我們覺得應從實際操作中入手。根據(jù)我

們做擔保項目的操作流程，對擔保風險原因的判斷可以在層次上進行辨別。按照

風險原因日勺層次性展開項目調查，一步一步走下去，就能理清頭緒，節(jié)省時間和

提高效率。

我們在風險調查日勺程序是：1、應先對基本風險原因進行分析，假如達不到我們

規(guī)定，項目終止。2、到達規(guī)定后再進行其他風險原因調查，假如發(fā)現(xiàn)其他風給原

因有重大問題也許危及擔保安全的I,項目也終止。3、以上風險原因都滿足我們

規(guī)定時，再進行突發(fā)性風險分析。4、與客戶進行充足溝通后，進行反擔保方案設

計。5、寫出評價匯報后上會審批。

風險原因的層次性V-----------------------------------風險識別控制

1T1r

基本風險原因<-----------------------------------前期調查和受理階段、評

T1T

其他風險原因?-----------------------------------項目評審上會階段

T1f

突發(fā)風險原因?-----------------------------------反擔?？刂齐A段

1.基本風險原因。

基本風險原因是我們在初步調查和受理階段重點關注日勺基本風險，假如在初步

調查階段就發(fā)現(xiàn)企業(yè)存在基本風險原因，那么項目就沒有再深入調查日勺必要了，

它是判斷項目能否受理的基本根據(jù)。基本風險原因是風險統(tǒng)一性的重要風險原因,

它存在和貫穿與統(tǒng)一性風險原因中，但卻在統(tǒng)一性風險原因中體現(xiàn)最為突出。

（1）政策風險中的基本風險原因；

A.行業(yè)嚴禁性和限制性政策風險。

B.國家環(huán)境保護和安全性政策風險。

C.金融和稅收政策風險。

D.行業(yè)資質和國標風險。

（2）經(jīng)營風險中的基本風險原因；

A.產(chǎn)品質量和技術風險；

B.產(chǎn)品市場和客戶風險；

C.企業(yè)重要原材料來源依賴風險。

（3）財務風險中的基本風險原因；

A.企業(yè)資產(chǎn)負債不合理風險；尤其是銀行負債等硬負債與現(xiàn)金流的匹配風險；

B.資金用途風險；

C.融資規(guī)模風險；

D.企業(yè)獲利能力和財務成本風險；

E、抽逃資本和關聯(lián)交易風險；

F、重大投資及或有負饋質量風險。

（4）信用風險中的基本風險原因;

A.銀行及往來信用風險；

B.司法訴訟風險；

C.高度關聯(lián)企業(yè)信用風險。

2.其他風險原因。

在初步調查和受理階段，可以把基本風險原因調查清晰，并確認風險可控后

進入正式評審階段。正式評審階段除了對基本風險原因進行核算評價外，還要對

其他風險原因進行調查貫徹。其他風險原因包括統(tǒng)一性風險原因中除基本風險原

因外H勺風險原因，其中重點應關注如下幾種方面：

(I)國家及地方行業(yè)政策和產(chǎn)業(yè)政策的導向；

(2)重要股東和關鍵管理層人員的穩(wěn)定性；

(3)重要財務指標和關鍵科目的測算核算及分析；

(4)產(chǎn)品市場及技術掌握控制；

(5)企業(yè)實際控制人的個人信用及個人不良嗜好：

(6)管理水平及從業(yè)經(jīng)驗；

(7)反擔保的合法性及價值確認，變現(xiàn)能力及監(jiān)管措施；

(8)企業(yè)口勺內外部信用；

(9)企業(yè)重要負責人的社會關系；

(10)其他原因。

企業(yè)的其他風險原因包括諸多，要根據(jù)擔保項目的詳細狀況進行辨別，進

行針對性的調查。

3.突發(fā)風險原因。

（1）突發(fā)性風險是指不在基本風險和其他風險中體現(xiàn)，在調查評審中難

以預見和分析到日勺突發(fā)性事件對擔保項目導致時風險。重要包括如

下重要方面：

（2）重大安全和質量事故；

（3）實際控制人日勺生命安全及家庭變故；

（3）國家重大政策的忽然調整；

（4）社會環(huán)境和國際環(huán)境的忽然變化；

（5）重大危及擔保安全的自然災害；

（6）股東和重要高管人員的忽然矛盾性沖突。

三、以上突發(fā)性風險必須在設置發(fā)擔保時進行控制，或者通過風險轉嫁機制

得到賠償。同步反擔保應盡量涵蓋重要人員，加大重要人員的違約成本,

防止風險控制因突發(fā)性時間而出現(xiàn)空白。

四、擔保風險原因的階段性。

我們把擔保項目的風險原因基本都簡介了，但從此外的角度看，擔保項目

的風險原因還具有階段性。各風險原因在不一樣的階段體現(xiàn)是各不相似日勺,

同一風險原因在不一樣的階段體現(xiàn)也是不一樣的。因此我們在風險分析判

斷中要根據(jù)擔保項目歐J特性，關注項目的不一樣階段進行風險判斷。

/\

資金用途的I經(jīng)營周期的項目管理

哈田枇（哈田枇、哈陽神）

1.擔保項目資金用途不一樣而形成的階段性風險;

2.擔保項目經(jīng)營周期性所形成的階段性風險;

3.行業(yè)發(fā)展和企業(yè)經(jīng)營階段性形成的階段性風險；

五、4.國家政策時階段性所形成的階段性風險；

六、5.擔保項目管理的階段性所形成的階段性風險。

七、擔保風險原因而擔保項目風險的影響程度。

盡管我們把擔保項目日勺風險原因基本都考慮到了，但在實際操作中，這樣多叫風

險原因不也許面面俱到。這就規(guī)定我們抓住重點，分清主次，理清那些對擔保項

目起重要作用的風險原因進行重點分析。

實際工作中，不管在評審中還是在監(jiān)管中，我們把風險原因分為致命性原因、重

要性原因、一般性原因、忽視性原因。

不一樣企業(yè)所體現(xiàn)的風險原因是不一樣的，它對擔保項目日勺影響也是不相似的。

因此我們在調查過程中應學會去偽存真，抓住重點，針對性的I分析風險原因對擔

保項目的I影響程度，重點關注致命性和重要性風險原因，留心一般性風險原因時

不利變化，放棄忽視性風險原因。下面就擔保企業(yè)的兒種重要方面加以強調：

1、企業(yè)現(xiàn)金流對擔保項目的風險影響；企業(yè)現(xiàn)金流是擔保企業(yè)的I第?還款來源,

它一直是我們關注的重要方面，我們重點關注三個來源：

A.企業(yè)正常經(jīng)營產(chǎn)生的現(xiàn)金流能否償還擔保融資；

B.企業(yè)補充現(xiàn)金流能否處理由于經(jīng)營現(xiàn)金流局限性而產(chǎn)生的還款缺口；如增長股

東或追加投資、再融資能力、收回投資或長期占用的貨款及壞帳等；

C.明確日勺政策性賠償產(chǎn)生的現(xiàn)金流；如國家扶持資金、退稅資金、專題資金等；

2、產(chǎn)品市場狀況對擔保項目的影響；要重點關注企業(yè)產(chǎn)品市場及客戶狀況，關

注企業(yè)產(chǎn)品對市場和客戶的控制狀況，關注產(chǎn)品價格波動狀況，關注產(chǎn)品日勺替代

狀況等。

3.企業(yè)重大經(jīng)營戰(zhàn)略決策擔保項目的I風險影響；尤其關注企業(yè)變化戰(zhàn)略思緒、對

外投資、營銷方式、股權構造、經(jīng)營范圍等方面的變化。

4、反擔保對擔保項目口勺風險影響；在設置反擔保時不能眉毛胡子一把抓，而要

掌握幾種原則：

A.反擔保方案要合法、合規(guī)、可以實現(xiàn)；

B.反擔保要能基本涵蓋發(fā)生風險時導致日勺損失；

C.反擔保要讓企業(yè)負責人違約成本和違約代價高昂；

D.反擔保要抓住企業(yè)的關鍵資產(chǎn)。

五、不一樣融資擔保種類的風險控制；

（1）封閉性融資擔保的風險控制；如招投標項目、定單委托項目、信用證汀包

項目等。重要關注企業(yè)的上下游、企業(yè)的生產(chǎn)能力、封閉性的可靠性等。

（2）一般性融資擔保的風險控制；

（3）固定資產(chǎn)融資擔保的風險控制；重要關注項目建設的可行性和必要性、項

目自有資金的比例和黃徹狀況、項目技術的可靠性和產(chǎn)品的市場預測、項目的靜

態(tài)、動態(tài)回收期與貸款還款H勺匹配性等。

六、擔保風險原因對擔保項目的風險預警信號提醒；

我們在調查中及保后監(jiān)管中，常常會發(fā)現(xiàn)某些反應企業(yè)狀況口勺信號，當出現(xiàn)這些

信號時應當認真分析，確認與否為不良預警信號。一般來講預警信號的體現(xiàn)：

1、已經(jīng)拖欠到期的本金或利息。

2、客戶在銀行信貸風險分類成果下調一級。

3、無法解釋時應收款、存貨增長。

4、客戶、供應商、產(chǎn)品過于集中。

5、債務增長迅速，尤其是短期銀行信用的增長超過正常生產(chǎn)經(jīng)營的需要。

6、銷售額增長但利潤減少。

7、產(chǎn)品嚴重積壓滯銷、長期停工停產(chǎn)。

8、凈現(xiàn)金流量大量減少或出現(xiàn)負值，局限性以支持正常業(yè)務。

9、關聯(lián)企業(yè)間非正常地大量轉移資金。

10、企業(yè)發(fā)售、變賣重要日勺生產(chǎn)、經(jīng)營性固定資產(chǎn)。

11、壞帳損失增長。

12、轉盈為虧，虧損額呈逐漸增長的趨勢。

13、長期嚴重虧損，或資不抵債，名存實亡。

14、已經(jīng)或準備申請破產(chǎn)或清盤，以及正在破產(chǎn)清算。

15、發(fā)生了重大損失的安全事故、泄露事件，或出臺重大人事調整等，也許或

實際已經(jīng)嚴重影響企業(yè)存發(fā)展和債務清償能力。

16、股票價格相對市場發(fā)生重大變化。

17、準備實行重大的經(jīng)營政策。

18、兼營不熟悉的業(yè)務、新業(yè)務或不熟悉口勺地區(qū)開展業(yè)務。

19、國家出臺了不利于企業(yè)的法規(guī)政策。

20、私營和外商獨資企業(yè)業(yè)主忽然出國、死亡或失蹤。

21、波及重大法律訴訟、仲裁或重大經(jīng)濟糾紛，不能正常經(jīng)營和還貸。

22、準備進行吞并、收購、分立、股份制改造、資產(chǎn)重組等重大改制。

23、所屬行'業(yè)或與之有關日勺行業(yè)的經(jīng)營方略出現(xiàn)較大的調整。

24、對外提供大額的擔保，靠近或超過自身的承受能力。

25、借款人和反擔保人資產(chǎn)大量被抵押。

26、金融機構，尤其是曾提供較大額度授信、歷史較長口勺國有商業(yè)銀行忽然退

出。

27、信貸業(yè)務用于建設的項目被取消或停緩建。

28、信貸業(yè)務用于項目的建設條件、技術條件、產(chǎn)品市場發(fā)生重大變化。

29、反擔保人出現(xiàn)財務風險或支付風險。

30、未經(jīng)我企業(yè)同意，私自處理抵押（質）物的。

31、無法與被擔保人獲得正常聯(lián)絡。

32、對檢查中發(fā)現(xiàn)日勺問題和糾正意見持不理會或應付態(tài)度。

33、無合法理由而拒絕接受我企業(yè)擔保檢查或對例行檢查應付了事。

34、無合法理由而不準時報送財務報表，經(jīng)多次提醒但不糾正或敷衍了事應

付。

35、持續(xù)向銀行及我企業(yè)提供虛假財務報表等經(jīng)營信息或者隱瞞重要事實的資

產(chǎn)負債表、損益表等財務資料，并以難以自圓其說的理由進行搪塞。

36、因違法違紀受到稅務、海關、工商等部門的追究和懲罰。

37、因較為嚴重的）不良行為被新聞媒介披露。

38、長期（1年以上）或故意拖欠銀行貸款和利息，信譽極差。

39、以吞并、分立、承包、租賃、股份制改造、與其他經(jīng)濟組織合資、合作、

假破產(chǎn)、藏匿和轉移資產(chǎn)等形式懸空或逃避銀行債務。

40、多次不按貸款協(xié)議規(guī)定的貸款用途使用貸款，逃避銀行和我企業(yè)監(jiān)督，將

大量貸款挪作不合法用途，以及從事違法等活動，或者我企業(yè)規(guī)定其改正上述不

合法行為而拒不改正的。

41、企業(yè)及其關鍵管理人員違法亂紀、走私販私、商業(yè)侵權、貪污以及生產(chǎn)經(jīng)

營偽劣假冒產(chǎn)品。

42、被吊銷（或停止使用）貸款證、法人營業(yè)執(zhí)照、專營權、主導產(chǎn)品生產(chǎn)許

可證，或被勒令停產(chǎn)整頓，被查封、凍結資產(chǎn)。

43、客戶被外管局、人民銀行等權威機構列入（黑名單）或取消有關資格。

44、發(fā)現(xiàn)銀行開出的銀行承兌匯票、信用證、保函無真實的貿(mào)易基礎。

45、超常規(guī)的持續(xù)開立金額較大的銀行承兌匯票、信用證、保函。

46、打包貸款擔保發(fā)生后，客戶延遲交貨或故意不交貨，而使信用證自然失效,

影響銀行打包貸款的回收。

七、擔保項目調查及保后檢查的重要內容（非個人業(yè)務）：

1.重要內容：

（1）基本狀況：重要有客戶主體資格與否仍然有效：主體資格是客戶獲得田保

的前提條件。受多種原因的I影響，客戶日勺組織形式、資本構成、經(jīng)營范圍等構成

主體資格的原因有也許發(fā)生變動。因此，項目經(jīng)理應隨時關注客戶主體資格多種

原因的變動，包括如下檢查內容:

a、營業(yè)執(zhí)照與否經(jīng)工商行政管理部門或主管部門年檢合格，年檢意見中有無危

及擔保安全日勺狀況；

b、貸款證與否經(jīng)人民銀行年審通過，年審意見中有無對其限制性條款，這些條

款對擔保安全的影響程度怎樣。如是貸款卡，檢查信貸登記征詢系統(tǒng)中客戶為狀

況有否異常；

c、客戶與否正常納稅；

d、客戶的名稱、公章、財務專用章、法人代表與否變更或準備變更，分析其變

更的重要原因及其對擔保安全的影響程度；

e、客戶經(jīng)營組織形式與否變更或準備變更，分析其變更日勺重要原因及其對銀行

信貸資產(chǎn)安全的影響程度；

f、客戶（項目）的資本構造與否變更或準備變更，分析其出資人（或開辦人）

變更或增、減資日勺重要原因及其對擔保安全的影響程度；

g、客戶經(jīng)營范圍與否調整或準備調整，分析其調整的重要原因及其對擔保安全

H勺影響程度。

（2）經(jīng)營狀況。通過理解客戶所在行業(yè)和企業(yè)內部各類原因的變化對客戶生產(chǎn)

經(jīng)營的影響，分析客戶經(jīng)濟效益和還款能力日勺變化狀況和趨勢。

a、國家對客戶所在行業(yè)和主產(chǎn)品有關法律和政策的調整及其對客戶的影響程

度；

b、客戶所在行業(yè)的特點對客戶的經(jīng)營產(chǎn)生何種影響、該行業(yè)處在何種發(fā)展階段、

是處在新興行業(yè)、成熟行業(yè)還是衰退行業(yè)？行業(yè)經(jīng)濟周期與國家甚至國際經(jīng)濟

周期的關系以及行業(yè)日勺經(jīng)濟和技術環(huán)境等；

C、客戶在行業(yè)中的地位，如同業(yè)排名變化狀況等；

d、客戶生產(chǎn)用重要原材料的供應渠道的變化狀況，以及對正常生產(chǎn)經(jīng)營日勺影響

程度；

e、客戶生產(chǎn)與否正常進行，機器設備與否滿負荷運轉；

f、客戶的重要原材料、產(chǎn)品市場價格的變動及對其經(jīng)營效益H勺影響程度；

g、客戶產(chǎn)品市場擁有率日勺變化狀況。重要查詢芻產(chǎn)計劃等部門日勺內部報表、客

戶與重要供應商及銷貨商之間的供銷協(xié)議及結算憑證，理解客戶真正日勺生意伙

伴和銷售業(yè)績；

h、客戶的上下游企業(yè)集中程度和客戶對他們的依賴程度；

i、客戶生產(chǎn)的產(chǎn)品（服務）被其他產(chǎn)品（服務）替代時也許性；

j、客戶生產(chǎn)技術、產(chǎn)品開發(fā)狀況；

k、其他經(jīng)營狀況。

（3）客戶內部管理水平?？疾炜蛻舻墓芾韺铀刭|、經(jīng)驗、穩(wěn)定性、經(jīng)營思想、

內部控制與管理能力和經(jīng)營管理作風，員工素質等。

（4）擔保資金的使用及客戶信用狀況。檢查客戶擔保資金使用與否符合國家及

銀行的規(guī)定，有無挪用或其他違反規(guī)定使用擔保資金的行為，實際還款來源與協(xié)

議約定日勺還款來源的差異。此外，還要對客戶的逐款意愿和信用進行判斷、如與

否按期還本付息、與否執(zhí)行委托擔保協(xié)議和信貸禰議的有關規(guī)定、與否配合企業(yè)

檢查、與否報送虛假材料、與否偷稅漏稅、與否被列入各家銀行或外匯管理局

等有關管理機構日勺“黑名單”（指人民銀行日勺“惡意欠息企業(yè)名單”、“逃廢債企

業(yè)名單”、“由外管局審核真實性日勺進口單位名目”等）、與否被媒體暴光、客戶

執(zhí)行委托擔保協(xié)議（或協(xié)議）與否存在信用問題等；對于信用證開證等貿(mào)易融資

業(yè)務，還需要分析客戶在銀行的國際結算信用記錄與否良好。通過這些狀況為檢

查，可以防止客戶有還款能力而賴帳不還，防止客戶擠占挪用擔保資金導致風

險。

（5）財務狀況。項目經(jīng)理應結合客戶所在行業(yè)、地區(qū)的企業(yè)財務狀況平均水平,

以及客戶自身歷史財務數(shù)據(jù)進行分析，衡量和預測客戶的償債能力。常見日勺財務

分析措施是：

a、分析財務報表詳細項目的變化及原因，關注非正常狀況口勺出現(xiàn)，分析這些變

化和異常對客戶還款能力的影響。將財務報表的洋細項目與行業(yè)平均水平及客戶

自身的歷史水平相比較，分析客戶財務狀況在行業(yè)中所處地位及客戶自身貶務

狀況的發(fā)展變化趨勢。一般狀況下，分析資產(chǎn)負債表的各項內容時，要關注存貨、

應收帳款、短期投資、長期投資項目、短期借款和長期借款（尤其應關注對外債

務不成比例口勺異常增長）等項目內余額變化；分析損益表的各項內容時，要關注

銷售額和利潤等口勺余額及變化狀況，固定資產(chǎn)折舊、壞帳準備、各項投資或存貨

等的計提狀況；分析現(xiàn)金流量表口勺各項內容時要關注客戶過去和未來經(jīng)營活動產(chǎn)

生現(xiàn)金流的能力。

b、進行財務指標的分析。重要關注口勺指標是：

流動性指標包括：流動比率（注意分析流動資產(chǎn)項目日勺構造和變動狀

況）；速動比率（應結合應收帳款周轉速度指標進行分析，且不能僅將流動

資產(chǎn)扣除存貨，對應收帳款中長期不能收回的壞帳也應扣除）；現(xiàn)金比率等。

杠桿指標包括：資產(chǎn)負債率、負債與所有者權益比率、利息保障倍數(shù)等。

效率指標：應收帳款回收期、存貨及其他各類資產(chǎn)周轉率等。

盈利指標：總資產(chǎn)利澗率、凈資產(chǎn)收益率、銷售利潤率等

現(xiàn)金流指標：經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流占總的現(xiàn)金流的比率、經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金

流對利息或本金口勺支付保障倍數(shù)、經(jīng)營活動產(chǎn)生向現(xiàn)金流與流動資產(chǎn)的比率、經(jīng)

營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流占總資產(chǎn)的比率等。

（6）重大事項進展狀況?？蛻舭l(fā)生改制、對外投資、固定資產(chǎn)投資、訴訟等重

大事項，將對其經(jīng)營管理、經(jīng)濟效益、還款能力產(chǎn)生重大影響。因此，應十分關

注客戶發(fā)生日勺下述重大事項：

a、擬或正在進行重大固定資產(chǎn)投資項目建設狀況；

b、擬或正在進行對外投資狀況。對投資活動現(xiàn)金流量比重較大的客戶，要檢查

其主營業(yè)務狀況；刻本外投資額較大的客戶，要分析其投資業(yè)務的風險程度；

c、擬或正在進行合資、重組、承包吞并、破產(chǎn)、收購、股份化等改制狀況，嚴

防客戶借資產(chǎn)重組之機剝離資產(chǎn)逃避還款責任；

d、遭受重大自然災害、事故狀況；

。、與否卷入重大法律訴訟，理解并分析其原因。親密注意客戶起訴和應訴事項,

分析其對我企業(yè)擔保安全的影響；

「、高層管理人員的調整原因和狀況；

g、企業(yè)經(jīng)營方略的變化狀況；

h、其他對我企業(yè)也許導致代償風險日勺狀況。

2.擔保業(yè)務風險檢查

保后檢查過程中，除了要重視客戶的資格有效性和整體經(jīng)營管理財務狀況外，對

于各擔保信貸品種的特殊性及予以客戶的擔保信貸資金所承接的事項（如固定資

產(chǎn)貸款所建項目口勺進展狀況）或非融資業(yè)務所針對向事項（如信用證開證所針對

的國際貿(mào)易雙方日勺交易進展狀況，工程保證金所用于的工程招投標狀況），要進

行嚴密的監(jiān)控，提早預警擔保品種的特殊風險。各擔保業(yè)務風險檢查的重點是：

（1）固定資產(chǎn)類貸款退保（指信貸資金或信貸承諾用于項目建設的擔保業(yè)務）

A、項目建設期檢查內容：項目的建設進度與否按計劃進行，項目總投資中各類

資金與否到位，項目建設、技術、市場條件與否發(fā)生突變，承擔項目建設的能力

和項目建設日勺質量怎樣，與否出現(xiàn)較大事故等。對于異地項目，必要時需要到實

地檢查上述內容。

B、項目生產(chǎn)期檢查內容：生產(chǎn)經(jīng)營管理者與否具有較強的管理能力，與否具有

較強的營銷能力和合適的營銷手段，生產(chǎn)經(jīng)營與否正常，能否到達項目評估匯報

中有關指標（如產(chǎn)品價格、成本、銷售量等）的規(guī)定。對于異地項目，必要時需

要到實地檢查上述內容。

（2）流動資金類貸款里保（指信貸資金或信貸承諾用于平常生產(chǎn)、經(jīng)營和銷售

H勺擔保業(yè)務）。

A、假如擔保貸款用于采購原材料，還款來源是將原材料加工后H勺銷售收入，那

么，需要重點檢查客戶采購、生產(chǎn)、銷售的整個環(huán)節(jié)與否存在管理漏洞，與否存

在使得整個環(huán)節(jié)不能正常傳遞和進行日勺內外部風險等。

B、中期流動資金貸款擔保，客戶將貸款資金用于生產(chǎn)經(jīng)營日勺長期占用，則要分

析占用期內容戶經(jīng)營日勺重要弱點，分析占用期產(chǎn)生現(xiàn)金流日勺能力與否與還款期

和還款金額相匹配等。

C、假如是貿(mào)易融資業(yè)務中的打包貸款擔保，需要重點監(jiān)控客戶與否能按照信用

證規(guī)定的期限、質量采購、生產(chǎn)、包裝及裝運，出口商品的市場價格與否發(fā)生變

化，客戶與其國內外貿(mào)易對手與否產(chǎn)生貿(mào)易糾紛等。

D、假如是貿(mào)易融資業(yè)務中的進口押匯，需要重點監(jiān)控客戶的銷售收入回籠狀況,

分析近期客戶的現(xiàn)金流入狀況，以貫徹客戶還款的資金來源。

（3）外匯貸款（含境外籌資轉貸款和現(xiàn)匯貸款）、人民幣打包貸款擔保。當上述

類別的貸款口勺還款幣種與貸款幣種不一樣步，也許產(chǎn)生匯率風險。保后檢查時應

注意監(jiān)控匯率風險，并及時采用防備匯率風險的各類措施。

（4）即期和遠期信用證擔保。關注客戶與交易疝手（出口商）貿(mào)易真實性，與

否有用假單據(jù)合作騙取銀行對外墊款狀況，必要時與客戶一起辦理貨品進口通

關、驗貨等手續(xù)，以便實行實地監(jiān)管。當銀行已經(jīng)對客戶放單而信用證尚未到期

時，注意監(jiān)控客戶進口貨品的銷售狀況和銷售資金回籠日勺狀況，以及客戶生產(chǎn)經(jīng)

營狀況與否正常。此外，還需關注客戶擬到期支付的資金來源與否確能到銀行帳

戶。

（5）履約擔保。檢查重點在于檢查和分析履約事項保證項下客戶能否覆行（承

擔）主協(xié)議（或協(xié)議）所規(guī)定的義務（責任）。即分析客戶覆約H勺難點，甚至分

析出現(xiàn)違約后申請人擬采用H勺補救措施的可行性等事項。由于保函所擔保H勺事項

不一樣，對保證擔保的保后檢查重點不盡相似。各類保證擔保應重點檢查H勺內容

A、投標保證擔保。著重檢查招標文獻和投標書，標的與否真實，投標方有無故

意壓價，欺騙招標方日勺行為，分析投標方中標后，與否負行協(xié)議的I能力。

B、承包（履約）保證擔保。著重檢查工程承包協(xié)議的內容，分析承包工程的技

術難度，擬采用對應措施或措施的也許性，承包方完畢國內外同類型工程的經(jīng)驗,

承包方按期、按質、按量完畢承包任