第第PAGE\MERGEFORMAT1頁共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁基金從業(yè)考試第五章及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門/班級：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

1.根據(jù)基金合同，基金財產(chǎn)的獨立性主要體現(xiàn)在（）。

A.基金財產(chǎn)獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)

B.基金財產(chǎn)由基金管理人直接管理和運用

C.基金財產(chǎn)的債權(quán)，不得與基金管理人、基金托管人固有財產(chǎn)的債務(wù)相抵消

D.基金財產(chǎn)的收益權(quán)歸屬于基金份額持有人

2.下列關(guān)于基金信息披露的表述中，正確的是（）。

A.基金季度報告的主要內(nèi)容是基金的投資策略和持倉情況

B.基金招募說明書的主要內(nèi)容是基金的風(fēng)險等級和收費標(biāo)準(zhǔn)

C.基金臨時信息披露的主要目的是披露基金的重大事件

D.基金凈值公告的主要目的是披露基金的業(yè)績表現(xiàn)

3.基金管理人運用基金財產(chǎn)進(jìn)行證券投資，不得違反的是（）。

A.基金合同約定的投資范圍和投資策略

B.中國證監(jiān)會的相關(guān)規(guī)定

C.基金托管人的要求

D.基金份額持有人的意愿

4.下列關(guān)于基金份額贖回的表述中，錯誤的是（）。

A.基金份額持有人可以隨時向基金管理人申請贖回其持有的基金份額

B.基金份額贖回的價格通常以基金份額的凈值為基礎(chǔ)

C.基金份額贖回的申請可以在基金合同約定的營業(yè)日內(nèi)提出

D.基金份額贖回的確認(rèn)時間通常在申請日的下一個工作日

5.基金管理人內(nèi)部控制的目標(biāo)是（）。

A.保障基金財產(chǎn)的安全完整

B.提高基金的投資業(yè)績

C.降低基金的管理成本

D.增加基金的收益

6.下列關(guān)于基金托管人的表述中，正確的是（）。

A.基金托管人負(fù)責(zé)基金的投資決策

B.基金托管人負(fù)責(zé)基金的日常運營

C.基金托管人負(fù)責(zé)監(jiān)督基金管理人的投資行為

D.基金托管人負(fù)責(zé)基金份額的登記

7.基金募集期間募集的資金屬于（）。

A.基金管理人的固有財產(chǎn)

B.基金托管人的固有財產(chǎn)

C.基金份額持有人的財產(chǎn)

D.基金募集機(jī)構(gòu)的財產(chǎn)

8.基金合同是規(guī)范（）權(quán)利義務(wù)關(guān)系的基本法律文件。

A.基金管理人、基金托管人與基金份額持有人

B.基金管理人與基金托管人

C.基金托管人與基金份額持有人

D.基金管理人與基金份額持有人

9.基金信息披露的實質(zhì)性原則包括（）。

A.真實性、準(zhǔn)確性、完整性、及時性、公平性

B.真實性、準(zhǔn)確性、完整性、及時性

C.真實性、準(zhǔn)確性、完整性、公平性

D.準(zhǔn)確性、完整性、及時性、公平性

10.基金管理人應(yīng)當(dāng)按照基金合同的約定，在（）日內(nèi)對基金份額持有人的贖回申請進(jìn)行確認(rèn)。

A.1

B.2

C.3

D.5

11.基金管理人應(yīng)當(dāng)建立（）制度，確?；鹭敭a(chǎn)的安全完整。

A.財務(wù)會計

B.內(nèi)部控制

C.投資管理

D.信息披露

12.基金份額持有人大會由基金管理人召集，基金管理人未按規(guī)定召集或者不能召集的，由（）召集。

A.基金托管人

B.中國證監(jiān)會

C.基金行業(yè)協(xié)會

D.基金份額持有人

13.基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資行為違反法律、行政法規(guī)等，應(yīng)當(dāng)（）。

A.立即制止

B.向中國證監(jiān)會報告

C.向基金份額持有人公告

D.向基金管理人報告

14.基金合同生效后，基金管理人、基金托管人不得（）。

A.修改基金合同

B.解散基金

C.變更基金運作方式

D.轉(zhuǎn)換基金類別

15.基金信息披露的及時性原則要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)（）。

A.在法定期限內(nèi)完成

B.盡可能快地披露

C.在基金份額持有人要求時披露

D.在基金管理人方便時披露

16.基金管理人的內(nèi)部控制制度應(yīng)當(dāng)（）。

A.由基金管理人自行制定

B.由中國證監(jiān)會制定

C.由基金行業(yè)協(xié)會制定

D.由基金托管人制定

17.基金份額持有人大會的表決方式可以是（）。

A.表決權(quán)按基金份額計算

B.表決權(quán)按出資比例計算

C.表決權(quán)一人一票

D.以上都是

18.基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)建立健全（）制度，確?；鸱蓊~持有人的合法權(quán)益。

A.投資管理

B.信息披露

C.內(nèi)部控制

D.風(fēng)險管理

19.基金募集申請經(jīng)中國證監(jiān)會注冊后，方可（）。

A.公開募集基金

B.上市交易

C.掛牌交易

D.合格境外機(jī)構(gòu)投資者投資

20.基金信息披露的公平性原則要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)（）。

A.對所有基金份額持有人公平

B.對所有投資者公平

C.對所有金融機(jī)構(gòu)公平

D.對所有社會公眾公平

二、多選題（共15分，多選、錯選不得分）

21.基金財產(chǎn)獨立性的體現(xiàn)包括（）。

A.基金財產(chǎn)獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)

B.基金財產(chǎn)的債權(quán)，不得與基金管理人、基金托管人固有財產(chǎn)的債務(wù)相抵消

C.基金財產(chǎn)不得用于向基金管理人、基金托管人提供擔(dān)保

D.基金財產(chǎn)的收益權(quán)歸屬于基金份額持有人

22.基金信息披露的內(nèi)容包括（）。

A.基金招募說明書

B.基金合同

C.基金凈值公告

D.基金季度報告

23.基金管理人運用基金財產(chǎn)進(jìn)行證券投資，應(yīng)當(dāng)遵守的規(guī)定包括（）。

A.不得違反基金合同約定的投資范圍和投資策略

B.不得利用基金財產(chǎn)為基金份額持有人利益以外的目的進(jìn)行交易

C.不得將基金財產(chǎn)用于向基金管理人、基金托管人提供擔(dān)保

D.不得從事內(nèi)幕交易和操縱證券市場

24.基金份額贖回的方式包括（）。

A.網(wǎng)上贖回

B.線下贖回

C.異地贖回

D.電話贖回

25.基金管理人內(nèi)部控制的目標(biāo)包括（）。

A.保障基金財產(chǎn)的安全完整

B.提高基金的投資業(yè)績

C.防范和化解風(fēng)險

D.提高基金的管理效率

26.基金托管人的職責(zé)包括（）。

A.安全保管基金財產(chǎn)

B.對基金管理人的投資行為進(jìn)行監(jiān)督

C.處理基金財產(chǎn)的清算交收事宜

D.編制基金財務(wù)會計報告

27.基金合同的主要內(nèi)容包括（）。

A.基金名稱

B.基金管理人、基金托管人

C.基金運作方式

D.基金份額持有人權(quán)利義務(wù)

28.基金信息披露的實質(zhì)性原則包括（）。

A.真實性

B.準(zhǔn)確性

C.完整性

D.及時性

29.基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全（）制度，確保基金份額持有人的合法權(quán)益。

A.投資管理制度

B.信息披露制度

C.內(nèi)部控制制度

D.風(fēng)險管理制度

30.基金募集申請經(jīng)中國證監(jiān)會注冊后，方可（）。

A.公開募集基金

B.上市交易

C.掛牌交易

D.合格境外機(jī)構(gòu)投資者投資

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

31.基金財產(chǎn)獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)。（）

32.基金招募說明書的主要內(nèi)容是基金的風(fēng)險等級和收費標(biāo)準(zhǔn)。（）

33.基金份額持有人可以隨時向基金管理人申請贖回其持有的基金份額。（）

34.基金管理人內(nèi)部控制的目標(biāo)是提高基金的投資業(yè)績。（）

35.基金托管人負(fù)責(zé)基金的投資決策。（）

36.基金合同生效后，基金管理人、基金托管人不得修改基金合同。（）

37.基金信息披露的及時性原則要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)在法定期限內(nèi)完成。（）

38.基金管理人的內(nèi)部控制制度應(yīng)當(dāng)由基金管理人自行制定。（）

39.基金份額持有人大會的表決方式可以是表決權(quán)按基金份額計算。（）

40.基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)建立健全風(fēng)險管理制度，確保基金份額持有人的合法權(quán)益。（）

四、填空題（共5空，每空2分，共10分）

41.基金信息披露的實質(zhì)性原則包括________、________、________、及時性和公平性。

42.基金管理人應(yīng)當(dāng)建立________制度，確?；鹭敭a(chǎn)的安全完整。

43.基金份額持有人大會由基金管理人召集，基金管理人未按規(guī)定召集或者不能召集的，由________召集。

44.基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資行為違反法律、行政法規(guī)等，應(yīng)當(dāng)________。

45.基金信息披露的公平性原則要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)________。

五、簡答題（共3題，每題5分，共15分）

46.簡述基金財產(chǎn)獨立性的體現(xiàn)。

47.簡述基金管理人內(nèi)部控制的目標(biāo)。

48.簡述基金信息披露的實質(zhì)性原則。

六、案例分析題（共1題，共25分）

49.某基金管理人A在2023年10月1日發(fā)布公告，稱其管理的基金B(yǎng)將投資于某上市公司C的股票。然而，在公告發(fā)布前，A的基金經(jīng)理D已經(jīng)利用其職務(wù)便利，通過其個人賬戶購入了大量C公司的股票。C公司的股價在公告發(fā)布后大幅上漲，D通過其個人賬戶獲得了巨額利潤。請問：

（1）A的行為是否構(gòu)成內(nèi)幕交易？為什么？

（2）D的行為是否構(gòu)成內(nèi)幕交易？為什么？

（3）A和D應(yīng)當(dāng)承擔(dān)怎樣的法律責(zé)任？

（4）請結(jié)合案例分析基金管理人應(yīng)當(dāng)如何建立健全內(nèi)部控制制度，以防范此類事件的發(fā)生。

參考答案及解析

參考答案

一、單選題（共20分）

1.A

2.C

3.A

4.D

5.A

6.C

7.C

8.A

9.A

10.B

11.B

12.A

13.D

14.A

15.B

16.A

17.D

18.C

19.A

20.A

二、多選題（共15分，多選、錯選不得分）

21.ABCD

22.ABCD

23.ABCD

24.ABCD

25.AC

26.ABCD

27.ABCD

28.ABCD

29.ABCD

30.A

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

31.√

32.×

33.√

34.×

35.×

36.×

37.×

38.√

39.√

40.√

四、填空題（共5空，每空2分，共10分）

41.真實性；準(zhǔn)確性；完整性

42.內(nèi)部控制

43.基金托管人

44.向基金管理人報告

45.對所有基金份額持有人公平

五、簡答題（共3題，每題5分，共15分）

46.答：①基金財產(chǎn)獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)；②基金財產(chǎn)的債權(quán)，不得與基金管理人、基金托管人固有財產(chǎn)的債務(wù)相抵消；③基金財產(chǎn)不得用于向基金管理人、基金托管人提供擔(dān)保。

47.答：①保障基金財產(chǎn)的安全完整；②防范和化解風(fēng)險；③提高基金的管理效率和效益。

48.答：①真實性，要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)真實反映基金的投資管理活動、基金財產(chǎn)的狀況以及其他重大信息；②準(zhǔn)確性，要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)準(zhǔn)確無誤；③完整性，要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)完整，不得有重大遺漏；④及時性，要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)及時；⑤公平性，要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)對所有基金份額持有人公平。

六、案例分析題（共1題，共25分）

（1）答：A的行為構(gòu)成內(nèi)幕交易。根據(jù)《證券法》第八十五條，證券交易內(nèi)幕信息的知情人包括持有或者通過協(xié)議、其他安排與他人共同持有公司百分之五以上股份的自然人、法人或者其他組織。A作為基金管理人，其管理的基金B(yǎng)將投資于C公司的股票，屬于內(nèi)幕信息。A發(fā)布公告前，其基金經(jīng)理D已經(jīng)利用其職務(wù)便利，通過其個人賬戶購入了大量C公司的股票，屬于內(nèi)幕交易行為。

（2）答：D的行為構(gòu)成內(nèi)幕交易。根據(jù)《證券法》第八十五條，證券交易內(nèi)幕信息的知情人包括證券公司、基金管理公司、期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)、投資咨詢機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員以及法律、行政法規(guī)規(guī)定的人員。D作為A的基金經(jīng)理，屬于內(nèi)幕信息知情人。在公告發(fā)布前，D利用其職務(wù)便利，通過其個人賬戶購入了大量C公司的股票，屬于內(nèi)幕交易行為。

（3）答：A應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的法律責(zé)任包括：①沒收違法所得；②并處以違法所得一倍以上五倍以下的罰款；③情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫?；蛘叱蜂N相關(guān)業(yè)務(wù)許可。D應(yīng)當(dāng)承擔(dān)的法律責(zé)任包括：①沒收違法所得；②并處以違法所得一倍以上五倍以下的罰款；③情節(jié)嚴(yán)重的，責(zé)令暫?；蛘叱蜂N相關(guān)業(yè)務(wù)許可，并處以五十萬元以上五百萬元以下的罰款；④構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。

（4）答：本題需先明確案例中的核心矛盾是基金管理人利用內(nèi)幕信息進(jìn)行交易，再結(jié)合《證券法》等相關(guān)法規(guī)從“內(nèi)幕交易的定義-法律責(zé)任-內(nèi)部控制制度”三個維度展開分析，最終形成解決方案?；鸸芾砣藨?yīng)當(dāng)建立健全內(nèi)部控制制度，以防范此類事件的發(fā)生。具體措施包括：①建立健全信息管理制度，明確內(nèi)幕信息的界定、保密、傳遞等流程；②加強(qiáng)對從業(yè)人員的職業(yè)道德教育和培訓(xùn)，提高其法律意識和風(fēng)險防范能力；③建立健全監(jiān)督機(jī)制，對基金的投資決策、交易行為進(jìn)行實時監(jiān)控和事后追溯；④建立健全責(zé)任追究制度，對違反規(guī)定的行為進(jìn)行嚴(yán)肅處理。

解析

一、單選題（共20分）

1.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五條，基金財產(chǎn)獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)，不得歸入基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)。因此，正確答案為A。

2.解析：基金季度報告的主要內(nèi)容是基金的投資組合、持有人結(jié)構(gòu)、凈值變動等信息?；鹫心颊f明書的主要內(nèi)容是基金的投資目標(biāo)、投資范圍、投資策略、風(fēng)險收益特征等信息?；饍糁倒娴闹饕獌?nèi)容是基金的凈值和凈值變動信息。基金臨時信息披露的主要目的是披露基金的重大事件。因此，正確答案為C。

3.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十條，基金管理人運用基金財產(chǎn)進(jìn)行證券投資，不得違反基金合同約定的投資范圍和投資策略。因此，正確答案為A。

4.解析：基金份額贖回的確認(rèn)時間通常在申請日的下一個工作日，而不是當(dāng)日。因此，正確答案為D。

5.解析：基金管理人內(nèi)部控制的目標(biāo)是保障基金財產(chǎn)的安全完整，防范和化解風(fēng)險，提高基金的管理效率和效益。因此，正確答案為A。

6.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十一條，基金托管人負(fù)責(zé)保管基金財產(chǎn)，對基金管理人的投資行為進(jìn)行監(jiān)督，處理基金財產(chǎn)的清算交收事宜。因此，正確答案為C。

7.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五條，基金募集期間募集的資金屬于基金份額持有人的財產(chǎn)。因此，正確答案為C。

8.解析：基金合同是規(guī)范基金管理人、基金托管人與基金份額持有人權(quán)利義務(wù)關(guān)系的基本法律文件。因此，正確答案為A。

9.解析：基金信息披露的實質(zhì)性原則包括真實性、準(zhǔn)確性、完整性、及時性、公平性。因此，正確答案為A。

10.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五十一條，基金管理人應(yīng)當(dāng)在兩個工作日內(nèi)對基金份額持有人的贖回申請進(jìn)行確認(rèn)。因此，正確答案為B。

11.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十一條，基金管理人應(yīng)當(dāng)建立內(nèi)部控制制度，確?；鹭敭a(chǎn)的安全完整。因此，正確答案為B。

12.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五十二條，基金份額持有人大會由基金管理人召集，基金管理人未按規(guī)定召集或者不能召集的，由基金托管人召集。因此，正確答案為A。

13.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十二條，基金托管人發(fā)現(xiàn)基金管理人的投資行為違反法律、行政法規(guī)等，應(yīng)當(dāng)向基金管理人報告。因此，正確答案為D。

14.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五條，基金合同生效后，基金管理人、基金托管人不得修改基金合同。因此，正確答案為A。

15.解析：基金信息披露的及時性原則要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)盡可能快地披露。因此，正確答案為B。

16.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十一條，基金管理人的內(nèi)部控制制度應(yīng)當(dāng)由基金管理人自行制定。因此，正確答案為A。

17.解析：基金份額持有人大會的表決方式可以是表決權(quán)按基金份額計算、表決權(quán)按出資比例計算、表決權(quán)一人一票。因此，正確答案為D。

18.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十一條，基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)建立健全內(nèi)部控制制度，確保基金份額持有人的合法權(quán)益。因此，正確答案為C。

19.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五條，基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)建立健全投資管理制度、信息披露制度、內(nèi)部控制制度、風(fēng)險管理制度，確?；鸱蓊~持有人的合法權(quán)益。因此，正確答案為ABCD。

20.解析：基金信息披露的公平性原則要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)對所有基金份額持有人公平。因此，正確答案為A。

二、多選題（共15分，多選、錯選不得分）

21.解析：基金財產(chǎn)獨立性的體現(xiàn)包括基金財產(chǎn)獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)、基金財產(chǎn)的債權(quán)，不得與基金管理人、基金托管人固有財產(chǎn)的債務(wù)相抵消、基金財產(chǎn)不得用于向基金管理人、基金托管人提供擔(dān)保、基金財產(chǎn)的收益權(quán)歸屬于基金份額持有人。因此，正確答案為ABCD。

22.解析：基金信息披露的內(nèi)容包括基金招募說明書、基金合同、基金凈值公告、基金季度報告。因此，正確答案為ABCD。

23.解析：基金管理人運用基金財產(chǎn)進(jìn)行證券投資，應(yīng)當(dāng)遵守的規(guī)定包括不得違反基金合同約定的投資范圍和投資策略、不得利用基金財產(chǎn)為基金份額持有人利益以外的目的進(jìn)行交易、不得將基金財產(chǎn)用于向基金管理人、基金托管人提供擔(dān)保、不得從事內(nèi)幕交易和操縱證券市場。因此，正確答案為ABCD。

24.解析：基金份額贖回的方式包括網(wǎng)上贖回、線下贖回、異地贖回、電話贖回。因此，正確答案為ABCD。

25.解析：基金管理人內(nèi)部控制的目標(biāo)包括保障基金財產(chǎn)的安全完整、防范和化解風(fēng)險、提高基金的管理效率。因此，正確答案為AC。

26.解析：基金托管人的職責(zé)包括安全保管基金財產(chǎn)、對基金管理人的投資行為進(jìn)行監(jiān)督、處理基金財產(chǎn)的清算交收事宜、編制基金財務(wù)會計報告。因此，正確答案為ABCD。

27.解析：基金合同的主要內(nèi)容包括基金名稱、基金管理人、基金托管人、基金運作方式、基金份額持有人權(quán)利義務(wù)。因此，正確答案為ABCD。

28.解析：基金信息披露的實質(zhì)性原則包括真實性、準(zhǔn)確性、完整性、及時性。因此，正確答案為ABCD。

29.解析：基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全投資管理制度、信息披露制度、內(nèi)部控制制度、風(fēng)險管理制度，確?；鸱蓊~持有人的合法權(quán)益。因此，正確答案為ABCD。

30.解析：基金募集申請經(jīng)中國證監(jiān)會注冊后，方可公開募集基金。因此，正確答案為A。

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

31.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五條，基金財產(chǎn)獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)。因此，本題說法正確。

32.解析：基金招募說明書的主要內(nèi)容是基金的投資目標(biāo)、投資范圍、投資策略、風(fēng)險收益特征等信息，而不是基金的風(fēng)險等級和收費標(biāo)準(zhǔn)。因此，本題說法錯誤。

33.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五十條，基金份額持有人可以隨時向基金管理人申請贖回其持有的基金份額。因此，本題說法正確。

34.解析：基金管理人內(nèi)部控制的目標(biāo)是保障基金財產(chǎn)的安全完整，防范和化解風(fēng)險，提高基金的管理效率，而不是提高基金的投資業(yè)績。因此，本題說法錯誤。

35.解析：基金托管人不負(fù)責(zé)基金的投資決策，而是負(fù)責(zé)保管基金財產(chǎn)，對基金管理人的投資行為進(jìn)行監(jiān)督。因此，本題說法錯誤。

36.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第五條，基金合同生效后，基金管理人、基金托管人不得修改基金合同。因此，本題說法錯誤。

37.解析：基金信息披露的及時性原則要求基金信息披露應(yīng)當(dāng)盡可能快地披露，而不是在法定期限內(nèi)完成。因此，本題說法錯誤。

38.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十一條，基金管理人的內(nèi)部控制制度應(yīng)當(dāng)由基金管理人自行制定。因此，本題說法正確。

39.解析：基金份額持有人大會的表決方式可以是表決權(quán)按基金份額計算、表決權(quán)按出資比例計算、表決權(quán)一人一票。因此，本題說法正確。

40.解析：根據(jù)《證券投資基金法》第二十一條，基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)建立健全風(fēng)險管理制度，確?；鸱蓊~持有人的合法權(quán)益。因此，本題說法正確。

四、填空題（共5空，每空2分，共10分）

41.真實性；準(zhǔn)確性；完整性

42.內(nèi)部控制

43.基金托管人

44.向基金管理人報告

45.對所有基金份額持有人公平

五、簡答題（共3題，每題5分，共15分）

46.答：①基金財產(chǎn)獨立于基金管理人、基金托管人的固有財產(chǎn)；②基金財產(chǎn)的債權(quán)，不得與基金管理人、基金托管人固有財產(chǎn)的債務(wù)相抵消；③基金財產(chǎn)不得用于向基金管理人、基金托管人提供擔(dān)保。

47.答：①保障基金財產(chǎn)的安全完整；②防范和化解風(fēng)險；③提高基金的管理效率和效益