證券投資基金專(zhuān)業(yè)術(shù)語(yǔ)解釋Catalogue目錄基金投資2.1.基金概述基金法律法規(guī)與監(jiān)管基金運(yùn)作與管理3.4.基金銷(xiāo)售與服務(wù)5.01基金概述證券投資基金是一種通過(guò)發(fā)行基金份額，集中投資者的資金，由基金管理人進(jìn)行管理，為投資者提供證券投資服務(wù)的投資工具。它是一種集體投資方式，通過(guò)專(zhuān)業(yè)化管理，降低投資風(fēng)險(xiǎn)，提高投資效益。證券投資基金體現(xiàn)了資產(chǎn)的集合管理和分散投資的原則。證券投資基金的概念根據(jù)投資對(duì)象的不同，可分為股票型基金、債券型基金、貨幣市場(chǎng)基金等。根據(jù)運(yùn)作方式的不同，可分為開(kāi)放式基金、封閉式基金。根據(jù)投資策略的不同，可分為主動(dòng)型基金、被動(dòng)型基金。證券投資基金的分類(lèi)分散投資：通過(guò)投資組合降低單一證券的風(fēng)險(xiǎn)。專(zhuān)業(yè)管理：基金管理人具有專(zhuān)業(yè)的投資管理能力。流動(dòng)性強(qiáng)：開(kāi)放式基金份額可隨時(shí)申購(gòu)和贖回。證券投資基金的特點(diǎn)投資者購(gòu)買(mǎi)基金份額，成為基金受益人。基金管理人負(fù)責(zé)基金的投資運(yùn)作?；鹜泄苋素?fù)責(zé)基金資產(chǎn)的保管和監(jiān)督。證券投資基金的運(yùn)作機(jī)制基金定義負(fù)責(zé)基金的投資決策和日常管理。必須具備相關(guān)資質(zhì)和豐富經(jīng)驗(yàn)。對(duì)基金的投資業(yè)績(jī)負(fù)責(zé)?；鸸芾砣素?fù)責(zé)基金份額的銷(xiāo)售和贖回。提供投資咨詢(xún)和客戶(hù)服務(wù)。依法收取銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)。基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的保管和資金清算。對(duì)基金管理人的行為進(jìn)行監(jiān)督。保證基金資產(chǎn)的安全?；鹜泄苋速?gòu)買(mǎi)基金份額的個(gè)人或機(jī)構(gòu)。享有基金收益分配的權(quán)利。承擔(dān)基金投資的風(fēng)險(xiǎn)?；鹜顿Y者基金當(dāng)事人基金合同是基金管理人與基金托管人簽訂的法律文件。明確了基金各方的權(quán)利義務(wù)和責(zé)任。是投資者參與基金投資的依據(jù)。基金合同的定義與作用招募說(shuō)明書(shū)是基金合同的組成部分。招募說(shuō)明書(shū)的內(nèi)容不得與基金合同相沖突。基金合同是招募說(shuō)明書(shū)的具體化和法律化?；鸷贤c招募說(shuō)明書(shū)的關(guān)系招募說(shuō)明書(shū)詳細(xì)介紹了基金的基本情況、投資策略等。是投資者了解基金的重要資料。有助于投資者做出投資決策。招募說(shuō)明書(shū)的內(nèi)容與重要性應(yīng)當(dāng)明確提示基金投資的風(fēng)險(xiǎn)。包括市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等可能影響投資者利益的因素。告知投資者謹(jǐn)慎投資。基金合同與招募說(shuō)明書(shū)的風(fēng)險(xiǎn)提示基金合同與招募說(shuō)明書(shū)02基金投資選擇具有成長(zhǎng)潛力的個(gè)股分散投資以降低風(fēng)險(xiǎn)定期調(diào)整持股結(jié)構(gòu)股票投資策略確定久期以匹配投資目標(biāo)選擇信用等級(jí)較高的債券利率預(yù)期管理債券投資策略股債平衡以分散風(fēng)險(xiǎn)動(dòng)態(tài)調(diào)整資產(chǎn)配置根據(jù)市場(chǎng)情況調(diào)整投資比例混合型投資策略根據(jù)市場(chǎng)變化靈活調(diào)整資產(chǎn)追求絕對(duì)收益高度關(guān)注市場(chǎng)流動(dòng)性靈活配置策略投資策略風(fēng)險(xiǎn)與收益平衡資產(chǎn)類(lèi)別多樣化長(zhǎng)期穩(wěn)定回報(bào)設(shè)定風(fēng)險(xiǎn)預(yù)算運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)管理工具監(jiān)測(cè)和控制下行風(fēng)險(xiǎn)投資組合的構(gòu)建原則投資組合的風(fēng)險(xiǎn)控制定期審查投資組合根據(jù)市場(chǎng)變化調(diào)整實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)再平衡投資組合的調(diào)整與優(yōu)化由多種資產(chǎn)構(gòu)成的集合旨在分散風(fēng)險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)配置優(yōu)化投資組合的概念投資組合01收益率最大回撤夏普比率基金業(yè)績(jī)的衡量指標(biāo)03分析市場(chǎng)整體表現(xiàn)考察業(yè)績(jī)相對(duì)排名識(shí)別市場(chǎng)影響因子基金業(yè)績(jī)與市場(chǎng)比較02與基準(zhǔn)指數(shù)比較與同類(lèi)基金對(duì)比綜合評(píng)價(jià)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益基金業(yè)績(jī)的評(píng)估方法04考察長(zhǎng)期業(yè)績(jī)表現(xiàn)分析業(yè)績(jī)波動(dòng)性判斷業(yè)績(jī)是否可復(fù)制基金業(yè)績(jī)的持續(xù)性分析基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估03基金運(yùn)作與管理基金募集的方式公開(kāi)募集：通過(guò)公開(kāi)市場(chǎng)向不特定投資者募集資金私募募集：向特定投資者私下募集資金傘形基金募集：多個(gè)基金共用一個(gè)募集平臺(tái)，共享銷(xiāo)售渠道基金成立的法律程序名稱(chēng)預(yù)先核準(zhǔn)：在工商管理部門(mén)預(yù)先核準(zhǔn)基金名稱(chēng)設(shè)立協(xié)議簽署：基金發(fā)起人之間簽署設(shè)立協(xié)議辦理工商登記：在工商管理部門(mén)辦理基金公司設(shè)立登記基金成立后的運(yùn)作流程募集資金驗(yàn)資：對(duì)募集的資金進(jìn)行驗(yàn)資確認(rèn)設(shè)立董事會(huì)：成立基金公司董事會(huì)，負(fù)責(zé)基金運(yùn)作設(shè)立投資決策委員會(huì)：成立專(zhuān)門(mén)的投資決策機(jī)構(gòu)基金募集與成立的風(fēng)險(xiǎn)管理投資者適當(dāng)性管理：確保投資者符合相關(guān)資質(zhì)要求信息披露管理：對(duì)基金相關(guān)信息進(jìn)行充分、及時(shí)、準(zhǔn)確的披露風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與控制：對(duì)基金運(yùn)作中的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別、評(píng)估和控制基金募集與成立止損策略：設(shè)定止損點(diǎn)，控制單一投資的風(fēng)險(xiǎn)風(fēng)險(xiǎn)分散：通過(guò)投資多種資產(chǎn)類(lèi)別分散風(fēng)險(xiǎn)定期評(píng)估：定期對(duì)投資組合的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行調(diào)整和評(píng)估投資決策的風(fēng)險(xiǎn)控制交易執(zhí)行：根據(jù)投資決策進(jìn)行具體的交易操作交易監(jiān)控：對(duì)交易過(guò)程進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控，確保交易合規(guī)交易反饋：對(duì)交易結(jié)果進(jìn)行總結(jié)，為后續(xù)投資決策提供參考投資決策的調(diào)整與優(yōu)化市場(chǎng)變化應(yīng)對(duì)：根據(jù)市場(chǎng)變化及時(shí)調(diào)整投資策略投資效果分析：對(duì)投資效果進(jìn)行分析，找出優(yōu)勢(shì)和不足策略?xún)?yōu)化：根據(jù)分析結(jié)果優(yōu)化投資策略投資決策的制定流程投資決策的執(zhí)行機(jī)制市場(chǎng)研究：對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)、行業(yè)及市場(chǎng)進(jìn)行深入研究資產(chǎn)配置：根據(jù)市場(chǎng)情況確定各類(lèi)資產(chǎn)的配置比例投資標(biāo)的篩選：挑選具有投資價(jià)值的股票、債券等投資標(biāo)的基金投資決策市值法：以資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值為基礎(chǔ)計(jì)算基金凈值成本法：以資產(chǎn)的購(gòu)置成本為基礎(chǔ)計(jì)算基金凈值攤余成本法：對(duì)債券類(lèi)資產(chǎn)按其預(yù)計(jì)到期收回金額進(jìn)行攤余基金凈值的計(jì)算方法估值頻率：定期對(duì)基金資產(chǎn)進(jìn)行估值估值依據(jù)：按照相關(guān)法律法規(guī)及基金合同規(guī)定進(jìn)行估值估值方法：采用公認(rèn)的估值方法，確保估值準(zhǔn)確性基金資產(chǎn)估值的規(guī)范權(quán)益法：對(duì)基金持有的長(zhǎng)期股權(quán)投資采用權(quán)益法核算市價(jià)法：對(duì)基金持有的交易性金融資產(chǎn)采用市價(jià)法核算收益與費(fèi)用匹配：將基金的收入與費(fèi)用進(jìn)行合理匹配基金會(huì)計(jì)處理的特點(diǎn)定期報(bào)告：定期編制基金財(cái)務(wù)報(bào)告，包括季度報(bào)告、半年報(bào)和年報(bào)臨時(shí)報(bào)告：對(duì)基金的重大事項(xiàng)進(jìn)行及時(shí)披露披露渠道：通過(guò)基金公司網(wǎng)站、證監(jiān)會(huì)指定信息披露平臺(tái)等進(jìn)行披露基金財(cái)務(wù)報(bào)告的編制與披露基金估值與會(huì)計(jì)處理04基金法律法規(guī)與監(jiān)管基金法律規(guī)范的基本框架基金監(jiān)管部門(mén)的法律法規(guī)基金行業(yè)協(xié)會(huì)的自律規(guī)范基金法律法規(guī)的修訂與更新包括《證券投資基金法》等基礎(chǔ)性法律涵蓋基金管理、銷(xiāo)售、運(yùn)作等方面的法規(guī)涉及基金信息披露、基金合同等方面的規(guī)范性文件由證監(jiān)會(huì)等監(jiān)管機(jī)構(gòu)發(fā)布的部門(mén)規(guī)章包括基金銷(xiāo)售、基金募集、基金投資等方面的規(guī)定涉及基金公司設(shè)立、變更、終止等方面的管理辦法基金行業(yè)協(xié)會(huì)制定的行業(yè)準(zhǔn)則和業(yè)務(wù)規(guī)范涵蓋基金從業(yè)人員職業(yè)道德和行為準(zhǔn)則包括基金產(chǎn)品和服務(wù)質(zhì)量的標(biāo)準(zhǔn)和指導(dǎo)意見(jiàn)根據(jù)市場(chǎng)發(fā)展需要進(jìn)行的法規(guī)修訂反映監(jiān)管政策調(diào)整和市場(chǎng)需求變化的更新確保法律法規(guī)與市場(chǎng)實(shí)踐保持一致基金法律法規(guī)體系基金監(jiān)管部門(mén)的監(jiān)管職責(zé)監(jiān)督基金管理人和基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)活動(dòng)檢查基金信息披露的真實(shí)性和合規(guī)性處理基金市場(chǎng)違規(guī)行為和投訴基金監(jiān)管的主要手段對(duì)基金公司進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)檢查對(duì)基金產(chǎn)品進(jìn)行備案和審批對(duì)違規(guī)行為采取行政處罰和行政監(jiān)管措施基金違規(guī)行為的查處對(duì)違規(guī)基金公司和從業(yè)人員進(jìn)行處罰對(duì)投資者損失進(jìn)行賠償或補(bǔ)償對(duì)市場(chǎng)秩序進(jìn)行維護(hù)和恢復(fù)基金投資者保護(hù)措施建立投資者教育基地和投訴渠道實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)提示和信息披露制度加強(qiáng)投資者教育和權(quán)益保護(hù)基金監(jiān)管機(jī)制01確?；鸸緲I(yè)務(wù)合法合規(guī)控制和防范合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)提升公司形象和競(jìng)爭(zhēng)力”02制定和執(zhí)行合規(guī)政策和程序監(jiān)測(cè)和評(píng)估合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)培訓(xùn)和提高員工的合規(guī)意識(shí)”合規(guī)管理的意義與作用合規(guī)管理的主要內(nèi)容03建立風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制和合規(guī)檢查制度對(duì)合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別、評(píng)估和預(yù)警采取有效措施降低合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)”04設(shè)立合規(guī)管理部門(mén)和崗位建立合規(guī)管理的信息系統(tǒng)和流程定期對(duì)合規(guī)管理體系進(jìn)行評(píng)價(jià)和優(yōu)化”合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)的控制與防范合規(guī)管理體系的建立與完善基金合規(guī)管理05基金銷(xiāo)售與服務(wù)直銷(xiāo)渠道直接連接基金公司與投資者，減少了中間環(huán)節(jié)可以降低銷(xiāo)售成本，提高基金銷(xiāo)售效率更易于基金公司掌握客戶(hù)信息和銷(xiāo)售數(shù)據(jù)直銷(xiāo)渠道的特點(diǎn)與優(yōu)勢(shì)根據(jù)基金產(chǎn)品特性和目標(biāo)客戶(hù)選擇合適的銷(xiāo)售渠道加強(qiáng)渠道管理，確保銷(xiāo)售合規(guī)和風(fēng)險(xiǎn)控制優(yōu)化渠道結(jié)構(gòu)，提升渠道銷(xiāo)售效果基金銷(xiāo)售渠道的選擇與管理包括銀行、證券公司、第三方基金銷(xiāo)售平臺(tái)等通過(guò)合作協(xié)議進(jìn)行基金產(chǎn)品的代銷(xiāo)依靠代理機(jī)構(gòu)的客戶(hù)基礎(chǔ)和銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行產(chǎn)品推廣代理銷(xiāo)售渠道的類(lèi)型與運(yùn)作互聯(lián)網(wǎng)銷(xiāo)售渠道降低了投資門(mén)檻，便捷了投資流程提供豐富的基金產(chǎn)品信息和在線咨詢(xún)，提高了投資者體驗(yàn)呈現(xiàn)出個(gè)性化、智能化的發(fā)展趨勢(shì)互聯(lián)網(wǎng)銷(xiāo)售渠道的影響與趨勢(shì)基金銷(xiāo)售渠道客戶(hù)服務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制制定完善的服務(wù)流程和規(guī)范，降低操作風(fēng)險(xiǎn)加強(qiáng)客戶(hù)信息安全管理，保護(hù)客戶(hù)隱私建立應(yīng)急預(yù)案，及時(shí)處理服務(wù)過(guò)程中的突發(fā)事件客戶(hù)服務(wù)的渠道與手段通過(guò)電話、郵件、網(wǎng)站等多種渠道提供服務(wù)運(yùn)用人工智能、大數(shù)據(jù)等技術(shù)手段提升服務(wù)質(zhì)量建立客戶(hù)關(guān)系管理系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)服務(wù)的個(gè)性化和標(biāo)準(zhǔn)化客戶(hù)滿(mǎn)意度調(diào)查與改進(jìn)定期進(jìn)行客戶(hù)滿(mǎn)意度調(diào)查，了解服務(wù)效果分析客戶(hù)反饋，識(shí)別服務(wù)中的不足制定改進(jìn)措施，提升客戶(hù)滿(mǎn)意度客戶(hù)服務(wù)的內(nèi)容與形式提供基金產(chǎn)品咨詢(xún)、投資建議等服務(wù)進(jìn)行投資者教育，提高投資者金融素養(yǎng)處理投資者交易、查詢(xún)、投訴等事務(wù)基金客戶(hù)服務(wù)基金銷(xiāo)售與服務(wù)的法律規(guī)范遵守《證券投資基金法》等相關(guān)法律法規(guī)執(zhí)行銷(xiāo)售和服務(wù)過(guò)程中的信息披露義務(wù)遵循公平、公正、公開(kāi)的原則進(jìn)行銷(xiāo)售與服務(wù)基金銷(xiāo)售與服務(wù)的監(jiān)管