2024年期貨從業(yè)資格之期貨法律法規(guī)題庫(附帶答案)一、期貨法律法規(guī)體系與立法沿革1.【單選】下列規(guī)范性文件中，法律效力層級最高的是（）。A.國務(wù)院《期貨交易管理條例》B.中國證監(jiān)會《期貨公司監(jiān)督管理辦法》C.中國期貨業(yè)協(xié)會《期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)投資者適當(dāng)性管理規(guī)則》D.最高人民法院、最高人民檢察院《關(guān)于辦理操縱證券、期貨市場刑事案件適用法律若干問題的解釋》答案：A解析：行政法規(guī)效力僅次于法律，高于部門規(guī)章及自律規(guī)則。《期貨交易管理條例》由國務(wù)院發(fā)布，屬行政法規(guī)；B為部門規(guī)章，C為自律規(guī)則，D為司法解釋，效力均低于行政法規(guī)。2.【單選】2012年《期貨交易管理條例》第二次修訂時，刪除的內(nèi)容是（）。A.期貨公司設(shè)立行政許可B.期貨交易所會員制組織形式C.期貨公司境外期貨業(yè)務(wù)審批D.期貨保證金安全存管監(jiān)控機(jī)構(gòu)職責(zé)答案：B解析：2012年修訂刪除“期貨交易所應(yīng)當(dāng)實(shí)行會員制”的強(qiáng)制要求，為公司制交易所試點(diǎn)留出空間，其余選項均為后續(xù)修訂內(nèi)容或仍保留。3.【多選】下列屬于期貨法律體系“部門規(guī)章”層級的有（）。A.《期貨交易所管理辦法》B.《期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)管理辦法》C.《期貨市場客戶開戶管理規(guī)定》D.《期貨從業(yè)人員管理辦法》答案：A、B、C、D解析：四件均由證監(jiān)會制定發(fā)布，屬部門規(guī)章，效力低于行政法規(guī)，高于自律規(guī)則。4.【判斷】《期貨和衍生品法》施行后，《期貨交易管理條例》同時廢止。（）答案：錯誤解析：《期貨和衍生品法》第12條明確“國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)依據(jù)本法制定期貨交易管理條例”，條例作為下位法繼續(xù)存在，僅作配套修訂，并未廢止。5.【單選】關(guān)于《期貨和衍生品法》的通過時間，正確的是（）。A.2022年4月20日通過，自2022年8月1日起施行B.2022年8月1日通過，自2023年1月1日起施行C.2022年4月20日通過，自2023年3月1日起施行D.2022年12月30日通過，自2023年5月1日起施行答案：A解析：十三屆全國人大常委會第三十四次會議于2022年4月20日表決通過，主席令第111號公布，自2022年8月1日起施行。二、期貨交易所法律制度6.【單選】公司制期貨交易所的注冊資本應(yīng)當(dāng)（）。A.不低于人民幣5000萬元B.不低于人民幣1億元C.不低于人民幣5億元且為實(shí)繳資本D.不低于人民幣10億元且為認(rèn)繳資本答案：C解析：《期貨交易所管理辦法》第10條規(guī)定，公司制交易所注冊資本不低于5億元且為實(shí)繳貨幣資本。7.【多選】期貨交易所行使監(jiān)管職能時，可以采取的措施包括（）。A.要求會員提供財務(wù)資料B.進(jìn)入會員營業(yè)場所檢查C.凍結(jié)會員銀行賬戶D.對違規(guī)會員處以暫停交易答案：A、B、D解析：凍結(jié)賬戶屬司法機(jī)關(guān)或證監(jiān)會職權(quán)，交易所無權(quán)行使；其余三項為《期貨交易所管理辦法》第36條賦予交易所的監(jiān)管措施。8.【單選】關(guān)于期貨交易所風(fēng)險準(zhǔn)備金制度，下列說法正確的是（）。A.風(fēng)險準(zhǔn)備金由會員繳納形成B.風(fēng)險準(zhǔn)備金可用于彌補(bǔ)交易所日常運(yùn)營虧損C.風(fēng)險準(zhǔn)備金余額達(dá)到注冊資本20倍時可不再提取D.風(fēng)險準(zhǔn)備金只能用于彌補(bǔ)交易所因風(fēng)險事件造成的潛在損失答案：D解析：風(fēng)險準(zhǔn)備金由交易所從手續(xù)費(fèi)收入中提取，非會員繳納；不得彌補(bǔ)日常運(yùn)營虧損；余額達(dá)到注冊資本10倍時可不再提??；用途限定為彌補(bǔ)潛在風(fēng)險損失。9.【案例分析】甲會員公司在A公司制期貨交易所進(jìn)行銅期貨套保交易，因行情劇烈波動，客戶保證金不足，甲公司自有資金亦無法補(bǔ)足，交易所對其采取強(qiáng)行平倉。甲公司認(rèn)為交易所未提前通知，遂提起行政訴訟。問題：（1）交易所強(qiáng)行平倉前是否必須書面通知會員？（2）甲公司能否以程序瑕疵為由要求撤銷交易所決定？答案與解析：（1）不必?！镀谪浗灰姿芾磙k法》第62條僅要求交易所“可以”通知，未強(qiáng)制提前書面通知，交易所規(guī)則可約定具體方式。（2）不能。強(qiáng)行平倉屬交易所自律監(jiān)管行為，司法審查一般僅作合法性、合理性形式審查，只要交易所規(guī)則明確且未違反法律強(qiáng)制性規(guī)定，程序輕微瑕疵不足以撤銷。10.【多選】期貨交易所應(yīng)當(dāng)編制并及時公布的報告包括（）。A.月度交易行情報告B.年度財務(wù)報告C.年度自律監(jiān)管報告D.季度風(fēng)險準(zhǔn)備金提取報告答案：A、B、C解析：D項未強(qiáng)制要求季度披露，年度披露即可。三、期貨公司監(jiān)督管理11.【單選】期貨公司申請設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)向（）提交申請材料。A.中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)B.中國期貨業(yè)協(xié)會C.擬設(shè)立地市級人民政府D.期貨交易所答案：A解析：《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第21條，設(shè)立分支機(jī)構(gòu)由期貨公司住所地證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)審批。12.【單選】期貨公司凈資本與凈資產(chǎn)的比例不得低于（）。A.20%B.30%C.40%D.50%答案：C解析：《期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)管理辦法》第8條，凈資本/凈資產(chǎn)≥40%。13.【多選】下列人員中，應(yīng)當(dāng)取得期貨從業(yè)資格的有（）。A.期貨公司董事長B.期貨公司財務(wù)負(fù)責(zé)人C.期貨公司合規(guī)負(fù)責(zé)人D.期貨公司營業(yè)部負(fù)責(zé)人答案：B、C、D解析：董事長不強(qiáng)制要求從業(yè)資格，但須通過證監(jiān)會任職資格審查；財務(wù)、合規(guī)、營業(yè)部負(fù)責(zé)人均需具備從業(yè)資格。14.【判斷】期貨公司可以為其全資子公司提供融資擔(dān)保，但擔(dān)保金額不得超過公司凈資本50%。（）答案：錯誤解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第75條，期貨公司不得為股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方提供融資或擔(dān)保，子公司亦屬禁止范圍。15.【案例分析】某期貨公司凈資本為6億元，風(fēng)險資本準(zhǔn)備為2億元，負(fù)債為3億元，凈資產(chǎn)為10億元。問題：（1）該公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)是否達(dá)標(biāo)？（2）若公司計劃向股東分紅1億元，是否合規(guī)？答案與解析：（1）凈資本6億元>風(fēng)險資本準(zhǔn)備2億元，且凈資本/凈資產(chǎn)=60%>40%，達(dá)標(biāo)。（2）分紅后凈資本將降至5億元，仍高于風(fēng)險資本準(zhǔn)備2億元，且凈資本/凈資產(chǎn)=50%>40%，符合《期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)管理辦法》第28條分紅條件，合規(guī)。16.【單選】期貨公司客戶保證金封閉運(yùn)行，資金劃轉(zhuǎn)指令由（）發(fā)送。A.客戶本人B.期貨公司財務(wù)部C.期貨保證金監(jiān)控中心D.存管銀行答案：A解析：封閉圈原則下，資金劃轉(zhuǎn)指令只能由客戶發(fā)起，監(jiān)控中心負(fù)責(zé)核對，銀行負(fù)責(zé)執(zhí)行。17.【多選】下列屬于期貨公司應(yīng)當(dāng)建立的內(nèi)控制度有（）。A.客戶投訴處理制度B.信息隔離墻制度C.交易信息系統(tǒng)備份制度D.反洗錢內(nèi)部審計制度答案：A、B、C、D解析：均出自《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第95條至第98條。四、期貨從業(yè)人員行為規(guī)范18.【單選】期貨從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過程中，可以從事的行為是（）。A.接受客戶全權(quán)委托B.向客戶承諾最低收益C.充分揭示金融產(chǎn)品風(fēng)險D.以個人名義代客理財答案：C解析：A、B、D均為《期貨從業(yè)人員管理辦法》第14條明令禁止；C為適當(dāng)性義務(wù)核心要求。19.【多選】下列情形中，應(yīng)當(dāng)注銷期貨從業(yè)資格的有（）。A.被證監(jiān)會采取市場禁入B.辭職后未6個月內(nèi)入職新機(jī)構(gòu)C.因犯罪被判處刑罰D.連續(xù)三年未參加后續(xù)職業(yè)培訓(xùn)答案：A、C解析：B項應(yīng)為“離職后12個月未入職”；D項為“連續(xù)兩年”未培訓(xùn)可注銷；A、C屬強(qiáng)制注銷情形。20.【案例分析】某營業(yè)部員工劉某為完成業(yè)績，私下與客戶約定：若客戶虧損超過10%，由劉某個人補(bǔ)償50%。后客戶虧損20萬元，劉某拒絕補(bǔ)償?？蛻粝騾f(xié)會投訴。問題：（1）劉某行為違反哪些規(guī)定？（2）協(xié)會可對其采取何種紀(jì)律懲戒？答案與解析：（1）違反《期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則》第21條“不得向客戶承諾收益或承擔(dān)損失”，構(gòu)成不正當(dāng)競爭。（2）依據(jù)《紀(jì)律懲戒程序》第27條，可給予訓(xùn)誡、公開譴責(zé)、暫停執(zhí)業(yè)6個月至12個月或撤銷從業(yè)資格。21.【單選】期貨投資咨詢業(yè)務(wù)人員與交易咨詢客戶之間的利益沖突，應(yīng)當(dāng)優(yōu)先保護(hù)（）。A.期貨公司聲譽(yù)B.客戶合法利益C.從業(yè)人員薪酬D.市場流動性答案：B解析：《期貨投資咨詢業(yè)務(wù)管理辦法》第22條確立客戶利益優(yōu)先原則。五、期貨市場適當(dāng)性管理與投資者保護(hù)22.【單選】普通投資者申請開通金融期貨交易權(quán)限，其可用資金余額不得低于人民幣（）。A.10萬元B.30萬元C.50萬元D.100萬元答案：C解析：《金融期貨投資者適當(dāng)性制度實(shí)施辦法》第6條，申請前5個交易日保證金賬戶可用資金余額≥50萬元。23.【多選】經(jīng)營機(jī)構(gòu)向普通投資者銷售高風(fēng)險等級產(chǎn)品時，應(yīng)當(dāng)履行的義務(wù)包括（）。A.特別風(fēng)險揭示B.錄音錄像C.追加保證金提示D.簽署風(fēng)險揭示聲明答案：A、B、D解析：C項為交易環(huán)節(jié)提示，非銷售環(huán)節(jié)義務(wù)。24.【判斷】普通投資者轉(zhuǎn)為專業(yè)投資者后，不再享有冷靜期權(quán)利。（）答案：正確解析：根據(jù)《證券期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》第32條，專業(yè)投資者不適用冷靜期規(guī)定。25.【案例分析】投資者王某風(fēng)險測評結(jié)果為C3（穩(wěn)健型），某期貨公司營業(yè)部員工推薦其購買R5（高風(fēng)險）的場外期權(quán)產(chǎn)品，僅通過微信群發(fā)送產(chǎn)品說明書，未進(jìn)行雙錄。王某虧損80萬元后投訴。問題：（1）公司違反了哪些適當(dāng)性義務(wù)？（2）王某可主張何種救濟(jì)？答案與解析：（1）未進(jìn)行“產(chǎn)品風(fēng)險高于客戶承受能力”的特別揭示；未進(jìn)行雙錄；未簽署匹配確認(rèn)文件，違反《適當(dāng)性辦法》第20條、第23條。（2）可依據(jù)《最高人民法院關(guān)于審理證券期貨糾紛案件的若干規(guī)定》第5條，主張公司承擔(dān)侵權(quán)賠償責(zé)任，要求賠償全部或部分損失。六、期貨保證金安全存管與監(jiān)控中心26.【單選】期貨保證金監(jiān)控中心的主要職責(zé)不包括（）。A.每日核查客戶權(quán)益數(shù)據(jù)B.對期貨公司進(jìn)行現(xiàn)場檢查C.建立并維護(hù)保證金監(jiān)控系統(tǒng)D.向證監(jiān)會報送風(fēng)險預(yù)警報告答案：B解析：現(xiàn)場檢查權(quán)屬于證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)，監(jiān)控中心無執(zhí)法權(quán)。27.【多選】下列資金可劃轉(zhuǎn)進(jìn)入期貨保證金賬戶的有（）。A.客戶本人銀行結(jié)算賬戶B.客戶配偶的銀行結(jié)算賬戶C.期貨公司自有資金賬戶D.依法設(shè)立的資產(chǎn)管理計劃托管賬戶答案：A、D解析：配偶賬戶需出具授權(quán)并符合反洗錢要求，一般不接受；公司自有資金不得進(jìn)入客戶保證金封閉圈；資管計劃托管賬戶可依法入金。28.【判斷】監(jiān)控中心發(fā)現(xiàn)某客戶權(quán)益數(shù)據(jù)異常，可直接對客戶采取限制開倉措施。（）答案：錯誤解析：監(jiān)控中心只能向證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)提出風(fēng)險建議，無權(quán)直接限制客戶交易。七、期貨市場操縱與內(nèi)幕交易防控29.【單選】下列行為中，構(gòu)成“擠倉”操縱的是（）。A.利用資金優(yōu)勢連續(xù)買入，導(dǎo)致合約價格大幅上漲B.臨近交割月大量持倉，同時控制可供交割現(xiàn)貨，逼倉對手C.在多個賬戶間自買自賣，影響成交量D.編造傳播虛假信息，影響投資者預(yù)期答案：B解析：擠倉（逼倉）的核心是控制現(xiàn)貨與持倉雙重優(yōu)勢，迫使對手違約。30.【多選】根據(jù)《關(guān)于辦理內(nèi)幕交易、泄露內(nèi)幕信息刑事案件司法解釋》，屬于期貨交易“內(nèi)幕信息”的有（）。A.期貨交易所調(diào)整保證金比例B.證監(jiān)會決定對某期貨公司立案調(diào)查C.央行即將宣布降準(zhǔn)0.5個百分點(diǎn)D.某大型銅礦因罷工停產(chǎn)一周答案：A、B、C解析：D項屬行業(yè)信息，需結(jié)合具體合約判斷是否具有“重大影響”特征，不一定構(gòu)成內(nèi)幕信息；A、B、C對市場價格有顯著影響，屬內(nèi)幕信息。31.【案例分析】張某為某期貨公司研究員，通過參加交易所內(nèi)部會議獲知“交易所將于次日收盤后宣布提高某品種交易手續(xù)費(fèi)”。張某在會議結(jié)束后立即讓其妻賣出該品種看跌期權(quán)，獲利30萬元。問題：（1）張某行為是否構(gòu)成內(nèi)幕交易？（2）若構(gòu)成，量刑起點(diǎn)如何？答案與解析：（1）交易所調(diào)整手續(xù)費(fèi)屬“對期貨交易價格有重大影響的信息”，尚未公開，張某作為參會人員屬“非法獲取內(nèi)幕信息人員”，其行為符合《刑法》第180條內(nèi)幕交易罪構(gòu)成要件。（2）司法解釋規(guī)定，成交額100萬元以上或獲利30萬元以上，屬“情節(jié)特別嚴(yán)重”，量刑起點(diǎn)為5年有期徒刑，并處違法所得1倍以上5倍以下罰金。八、跨境監(jiān)管與境外經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)32.【單選】境內(nèi)單位或個人從事境外期貨交易，應(yīng)當(dāng)通過（）進(jìn)行。A.境外持牌經(jīng)紀(jì)商直接開戶B.中國證監(jiān)會批準(zhǔn)的境外經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)C.銀行柜臺購匯后自行匯款D.QDII基金答案：B解析：《期貨和衍生品法》第47條確立“經(jīng)國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)”的試點(diǎn)制度，禁止私自炒外盤。33.【多選】境外經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)試點(diǎn)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)滿足的條件包括（）。A.期貨公司分類評級A類B.凈資本不低于人民幣5億元C.最近3年無重大違法違規(guī)D.具備人民幣購匯額度答案：A、B、C解析：D項購匯額度由外匯局統(tǒng)一管理，非試點(diǎn)機(jī)構(gòu)自身具備。34.【判斷】試點(diǎn)機(jī)構(gòu)可將客戶保證金存放于境外銀行分支機(jī)構(gòu)，無需與國內(nèi)封閉圈對接。（）答案：錯誤解析：根據(jù)《境外經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)試點(diǎn)辦法》第18條，客戶保證金應(yīng)獨(dú)立存管于境外指定銀行，并與境內(nèi)監(jiān)控中心建立數(shù)據(jù)對接，確保監(jiān)測。九、爭議解決與法律責(zé)任35.【單選】期貨糾紛調(diào)解中，調(diào)解協(xié)議經(jīng)（）確認(rèn)后具有強(qiáng)制執(zhí)行力。A.中國期貨業(yè)協(xié)會B.證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)C.有管轄權(quán)的法院D.仲裁機(jī)構(gòu)答案：C解析：依據(jù)《民事訴訟法》第195條，調(diào)解協(xié)議需經(jīng)司法確認(rèn)，方可申請強(qiáng)制執(zhí)行。36.【多選】期貨公司未按照規(guī)定提取風(fēng)險準(zhǔn)備金，可能面臨的處罰包括（）。A.責(zé)令改正B.警告C.罰款D.吊銷期貨業(yè)務(wù)許可證答案：A、B、C、D解析：情節(jié)輕微可責(zé)令改正并罰款；情節(jié)嚴(yán)重可吊銷許可證。37.【案例分析】客戶李某對期貨公司強(qiáng)行平倉結(jié)果不服，向仲裁委員會申請仲裁，要求賠償損失50萬元。仲裁庭審理發(fā)現(xiàn)，期貨公司未按合同約定“提前30分鐘通知”，但即使通知，客戶也無法追加保證金。問題：（1）仲裁庭應(yīng)如何裁決？（2）裁決依據(jù)是什么？答案與解析：（1）駁回李某賠償請求，但可裁決期貨公司承擔(dān)部分