PAGE規(guī)范項(xiàng)目盡職調(diào)查制度一、總則（一）目的本制度旨在規(guī)范公司項(xiàng)目盡職調(diào)查工作，確保在項(xiàng)目投資、合作、并購等各類業(yè)務(wù)活動(dòng)中，全面、準(zhǔn)確、深入地了解目標(biāo)項(xiàng)目的真實(shí)情況，有效識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)，為公司決策提供充分、可靠的依據(jù)，保障公司利益，促進(jìn)公司業(yè)務(wù)健康、穩(wěn)定發(fā)展。（二）適用范圍本制度適用于公司內(nèi)部涉及項(xiàng)目盡職調(diào)查的所有部門和人員，包括但不限于投資部門、法務(wù)部門、財(cái)務(wù)部門、業(yè)務(wù)部門等。適用于公司參與的各類投資項(xiàng)目、合作項(xiàng)目、并購項(xiàng)目以及其他需要進(jìn)行盡職調(diào)查的項(xiàng)目活動(dòng)。（三）基本原則1.全面性原則盡職調(diào)查應(yīng)涵蓋目標(biāo)項(xiàng)目的各個(gè)方面，包括但不限于法律合規(guī)、財(cái)務(wù)狀況、業(yè)務(wù)運(yùn)營、市場前景、技術(shù)實(shí)力等，確保對(duì)項(xiàng)目有全面、深入的了解。2.獨(dú)立性原則盡職調(diào)查團(tuán)隊(duì)?wèi)?yīng)保持獨(dú)立，不受目標(biāo)項(xiàng)目相關(guān)方的不當(dāng)影響，獨(dú)立開展調(diào)查工作，客觀、公正地收集和分析信息。3.準(zhǔn)確性原則調(diào)查過程中所獲取的信息應(yīng)真實(shí)、準(zhǔn)確、可靠，調(diào)查方法應(yīng)科學(xué)合理，調(diào)查結(jié)論應(yīng)基于充分的證據(jù)和分析。4.保密性原則在盡職調(diào)查過程中，涉及到的目標(biāo)項(xiàng)目商業(yè)秘密、敏感信息等應(yīng)嚴(yán)格保密，不得泄露給無關(guān)人員，確保調(diào)查工作的順利進(jìn)行以及目標(biāo)項(xiàng)目相關(guān)方的合法權(quán)益。二、盡職調(diào)查的組織與分工（一）盡職調(diào)查小組的組建根據(jù)項(xiàng)目的性質(zhì)、規(guī)模和復(fù)雜程度，由公司管理層指定牽頭部門，并組建盡職調(diào)查小組。牽頭部門負(fù)責(zé)協(xié)調(diào)各成員之間的工作，制定調(diào)查計(jì)劃，組織實(shí)施調(diào)查工作。盡職調(diào)查小組成員應(yīng)包括但不限于以下人員：1.投資專家：具備豐富的投資項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)，熟悉行業(yè)動(dòng)態(tài)和投資策略，能夠?qū)?xiàng)目的投資價(jià)值進(jìn)行評(píng)估。2.法務(wù)人員：精通法律法規(guī)，能夠?qū)δ繕?biāo)項(xiàng)目的法律合規(guī)情況進(jìn)行審查，識(shí)別潛在法律風(fēng)險(xiǎn)。3.財(cái)務(wù)人員：擅長財(cái)務(wù)分析，能夠?qū)δ繕?biāo)項(xiàng)目的財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行深入剖析，評(píng)估財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。4.業(yè)務(wù)專家：熟悉目標(biāo)項(xiàng)目所在行業(yè)的業(yè)務(wù)流程和市場情況，能夠?qū)?xiàng)目的業(yè)務(wù)運(yùn)營和市場前景進(jìn)行判斷。（二）各成員職責(zé)1.牽頭部門負(fù)責(zé)人全面負(fù)責(zé)盡職調(diào)查工作的組織、協(xié)調(diào)和推進(jìn)，確保調(diào)查工作按計(jì)劃順利進(jìn)行。與目標(biāo)項(xiàng)目相關(guān)方保持溝通，及時(shí)解決調(diào)查過程中出現(xiàn)的問題。匯總各成員的調(diào)查結(jié)果，組織撰寫盡職調(diào)查報(bào)告，并向公司管理層匯報(bào)。2.投資專家對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目進(jìn)行投資價(jià)值評(píng)估，分析項(xiàng)目的投資回報(bào)率、風(fēng)險(xiǎn)收益特征等。研究行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)，評(píng)估項(xiàng)目在行業(yè)中的競爭力和發(fā)展前景。參與制定投資策略和交易方案，為公司決策提供投資專業(yè)意見。3.法務(wù)人員審查目標(biāo)項(xiàng)目的法律文件，包括合同、協(xié)議、章程等，確保其合法合規(guī)。調(diào)查目標(biāo)項(xiàng)目是否存在法律糾紛、訴訟案件或潛在法律風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)項(xiàng)目涉及的知識(shí)產(chǎn)權(quán)、資質(zhì)證書等進(jìn)行核實(shí)，保障公司合法權(quán)益。4.財(cái)務(wù)人員對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行審計(jì)和分析，核實(shí)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的真實(shí)性和準(zhǔn)確性。評(píng)估目標(biāo)項(xiàng)目的財(cái)務(wù)狀況，包括資產(chǎn)負(fù)債、盈利能力、現(xiàn)金流等。分析目標(biāo)項(xiàng)目的稅務(wù)情況，識(shí)別潛在稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。5.業(yè)務(wù)專家深入了解目標(biāo)項(xiàng)目的業(yè)務(wù)模式、運(yùn)營流程和市場情況。評(píng)估目標(biāo)項(xiàng)目的產(chǎn)品或服務(wù)競爭力，分析市場份額和市場前景。對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目的團(tuán)隊(duì)管理、技術(shù)實(shí)力等方面進(jìn)行考察，判斷項(xiàng)目的可持續(xù)發(fā)展能力。三、盡職調(diào)查的流程與方法（一）調(diào)查準(zhǔn)備階段1.明確調(diào)查目標(biāo)和范圍牽頭部門與公司管理層溝通，確定項(xiàng)目盡職調(diào)查的目標(biāo)和重點(diǎn)，明確調(diào)查范圍，制定詳細(xì)的調(diào)查清單。2.收集基礎(chǔ)資料收集目標(biāo)項(xiàng)目的基本信息，如公司簡介、營業(yè)執(zhí)照、稅務(wù)登記證、財(cái)務(wù)報(bào)表、業(yè)務(wù)合同等，為后續(xù)調(diào)查工作提供基礎(chǔ)數(shù)據(jù)支持。3.組建盡職調(diào)查小組按照上述盡職調(diào)查小組的組建原則和要求，確定小組成員，并明確各成員職責(zé)。4.制定調(diào)查計(jì)劃根據(jù)調(diào)查目標(biāo)、范圍和時(shí)間要求，制定詳細(xì)的盡職調(diào)查計(jì)劃，包括調(diào)查步驟、方法、時(shí)間安排、人員分工等，確保調(diào)查工作有序進(jìn)行。（二）調(diào)查實(shí)施階段1.文件資料審查法務(wù)人員、財(cái)務(wù)人員等相關(guān)成員對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目提供的各類文件資料進(jìn)行詳細(xì)審查，重點(diǎn)關(guān)注文件的真實(shí)性？完整性？合法性以及與調(diào)查目標(biāo)的關(guān)聯(lián)性。對(duì)重要文件進(jìn)行復(fù)印、掃描或拍照留存，作為調(diào)查證據(jù)。2.實(shí)地考察業(yè)務(wù)專家、投資專家等成員對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目的辦公場所、生產(chǎn)基地、倉庫等進(jìn)行實(shí)地考察，直觀了解項(xiàng)目的運(yùn)營狀況、設(shè)備設(shè)施、人員情況等。在實(shí)地考察過程中，與項(xiàng)目相關(guān)人員進(jìn)行交流溝通，獲取第一手信息，并觀察其工作環(huán)境和氛圍。3.問卷調(diào)查與訪談設(shè)計(jì)針對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目不同層面人員的問卷調(diào)查，包括管理層、員工、客戶、供應(yīng)商等，了解項(xiàng)目在管理、運(yùn)營、市場等方面的實(shí)際情況。選取關(guān)鍵人員進(jìn)行訪談，如項(xiàng)目負(fù)責(zé)人、財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人、技術(shù)專家等，深入了解項(xiàng)目的核心問題和潛在風(fēng)險(xiǎn)，訪談過程中做好記錄。4.數(shù)據(jù)收集與分析財(cái)務(wù)人員收集目標(biāo)項(xiàng)目的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，并進(jìn)行深入分析，如財(cái)務(wù)比率分析、趨勢(shì)分析、成本分析等，評(píng)估其財(cái)務(wù)健康狀況。業(yè)務(wù)人員收集市場數(shù)據(jù)，包括行業(yè)數(shù)據(jù)、競爭對(duì)手?jǐn)?shù)據(jù)、市場份額數(shù)據(jù)等，分析項(xiàng)目的市場競爭力和市場前景。（三）調(diào)查總結(jié)階段1.整理調(diào)查資料各成員對(duì)調(diào)查過程中收集到的資料、數(shù)據(jù)、訪談?dòng)涗浀冗M(jìn)行整理，形成清晰、完整的調(diào)查文檔。2.撰寫盡職調(diào)查報(bào)告牽頭部門負(fù)責(zé)人組織各成員對(duì)調(diào)查結(jié)果進(jìn)行討論和分析，共同撰寫盡職調(diào)查報(bào)告。報(bào)告應(yīng)包括項(xiàng)目概述、調(diào)查方法、調(diào)查結(jié)果、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、建議措施等內(nèi)容，確保報(bào)告內(nèi)容客觀、準(zhǔn)確、詳實(shí)。3.匯報(bào)與溝通牽頭部門負(fù)責(zé)人向公司管理層匯報(bào)盡職調(diào)查結(jié)果，解答管理層的疑問，并就項(xiàng)目存在的問題和風(fēng)險(xiǎn)與相關(guān)部門進(jìn)行溝通協(xié)調(diào)，共同商討解決方案。四、盡職調(diào)查的內(nèi)容與重點(diǎn)（一）法律合規(guī)調(diào)查1.主體資格核實(shí)目標(biāo)項(xiàng)目公司是否具有合法的經(jīng)營資質(zhì)，是否依法設(shè)立并有效存續(xù)，是否存在吊銷、注銷、停業(yè)等情況。2.股權(quán)結(jié)構(gòu)審查目標(biāo)項(xiàng)目公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)是否清晰，是否存在股權(quán)糾紛、代持等情況，股東的出資是否真實(shí)、足額到位。3.合同協(xié)議對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目公司簽訂的各類重大合同協(xié)議進(jìn)行審查，包括采購合同、銷售合同、租賃合同、借款合同等，關(guān)注合同的條款是否合法合規(guī)，是否存在潛在的違約風(fēng)險(xiǎn)或糾紛。4.知識(shí)產(chǎn)權(quán)調(diào)查目標(biāo)項(xiàng)目公司擁有的知識(shí)產(chǎn)權(quán)情況，如專利、商標(biāo)、著作權(quán)等，核實(shí)其知識(shí)產(chǎn)權(quán)的真實(shí)性、有效性和完整性，是否存在侵權(quán)糾紛或潛在侵權(quán)風(fēng)險(xiǎn)。5.訴訟仲裁查詢目標(biāo)項(xiàng)目公司是否存在未了結(jié)的訴訟、仲裁案件，了解案件的性質(zhì)、進(jìn)展情況以及可能對(duì)公司造成的影響。6.環(huán)保合規(guī)審查目標(biāo)項(xiàng)目公司是否符合國家環(huán)保法律法規(guī)要求，是否存在環(huán)保違法違規(guī)行為，是否存在潛在的環(huán)保風(fēng)險(xiǎn)。（二）財(cái)務(wù)狀況調(diào)查1.財(cái)務(wù)報(bào)表審計(jì)對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目公司的財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行審計(jì)，核實(shí)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的真實(shí)性和準(zhǔn)確性，重點(diǎn)關(guān)注資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、現(xiàn)金流量表中的關(guān)鍵數(shù)據(jù)。2.資產(chǎn)核實(shí)對(duì)目標(biāo)項(xiàng)目公司的資產(chǎn)進(jìn)行清查核實(shí)，包括固定資產(chǎn)、流動(dòng)資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等，了解資產(chǎn)的實(shí)際狀況、使用情況和價(jià)值評(píng)估。3.負(fù)債審查審查目標(biāo)項(xiàng)目公司的負(fù)債情況，包括短期負(fù)債、長期負(fù)債、或有負(fù)債等，評(píng)估負(fù)債規(guī)模、結(jié)構(gòu)和償債能力，判斷是否存在潛在的債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。4.盈利能力分析分析目標(biāo)項(xiàng)目公司的盈利能力，包括毛利率、凈利率、凈資產(chǎn)收益率等指標(biāo)，評(píng)估其盈利水平和可持續(xù)性。5.現(xiàn)金流分析關(guān)注目標(biāo)項(xiàng)目公司的現(xiàn)金流量情況，分析經(jīng)營活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量的合理性和穩(wěn)定性，判斷公司的資金運(yùn)作能力和財(cái)務(wù)健康狀況。6.稅務(wù)情況了解目標(biāo)項(xiàng)目公司的稅務(wù)繳納情況，是否存在稅務(wù)違法違規(guī)行為，是否存在潛在的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，如稅務(wù)爭議、稅務(wù)處罰等。（三）業(yè)務(wù)運(yùn)營調(diào)查1.業(yè)務(wù)模式深入了解目標(biāo)項(xiàng)目公司的業(yè)務(wù)模式，包括產(chǎn)品或服務(wù)的提供方式、銷售渠道、盈利模式等，評(píng)估其業(yè)務(wù)模式的合理性和可持續(xù)性。2.運(yùn)營流程考察目標(biāo)項(xiàng)目公司的運(yùn)營流程，包括采購、生產(chǎn)、銷售、物流等環(huán)節(jié)，分析其流程的效率、成本控制和風(fēng)險(xiǎn)管理情況。3.市場份額分析目標(biāo)項(xiàng)目公司在所在行業(yè)中的市場份額，與競爭對(duì)手進(jìn)行比較，評(píng)估其市場競爭力和市場地位。4.客戶與供應(yīng)商了解目標(biāo)項(xiàng)目公司的主要客戶和供應(yīng)商情況，包括客戶的穩(wěn)定性、采購規(guī)模，供應(yīng)商的供應(yīng)能力、合作期限等，評(píng)估客戶和供應(yīng)商關(guān)系對(duì)公司業(yè)務(wù)的影響。5.團(tuán)隊(duì)管理考察目標(biāo)項(xiàng)目公司的團(tuán)隊(duì)管理情況，包括管理層的經(jīng)驗(yàn)和能力、員工的素質(zhì)和穩(wěn)定性、激勵(lì)機(jī)制等，判斷公司團(tuán)隊(duì)的執(zhí)行力和創(chuàng)新能力。6.技術(shù)實(shí)力評(píng)估目標(biāo)項(xiàng)目公司的技術(shù)實(shí)力，包括研發(fā)投入、技術(shù)創(chuàng)新能力、技術(shù)人才儲(chǔ)備等，了解其技術(shù)在行業(yè)中的領(lǐng)先程度和發(fā)展?jié)摿?。五、盡職調(diào)查的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估與應(yīng)對(duì)（一）風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估1.風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別盡職調(diào)查小組根據(jù)調(diào)查結(jié)果，識(shí)別目標(biāo)項(xiàng)目可能存在的風(fēng)險(xiǎn)，包括法律風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)等。2.風(fēng)險(xiǎn)分析對(duì)識(shí)別出的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行深入分析，評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性和影響程度，判斷風(fēng)險(xiǎn)的性質(zhì)和等級(jí)。3.風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告撰寫風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告，詳細(xì)闡述風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、分析過程和評(píng)估結(jié)果，為公司決策提供風(fēng)險(xiǎn)參考依據(jù)。（二）應(yīng)對(duì)措施**1.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性高且影響程度大的風(fēng)險(xiǎn)，如重大法律糾紛、財(cái)務(wù)造假等，公司應(yīng)考慮放棄該項(xiàng)目或采取其他風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避措施。2.風(fēng)險(xiǎn)降低對(duì)于一些可以通過采取措施降低風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性或影響程度的風(fēng)險(xiǎn)，如優(yōu)化業(yè)務(wù)流程、加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理等，公司應(yīng)制定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)降低措施，并監(jiān)督實(shí)施。3.風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移對(duì)于部分風(fēng)險(xiǎn)，如購買保險(xiǎn)、簽訂免責(zé)條款等方式，將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給第三方，以減少公司自身的風(fēng)險(xiǎn)損失。4.風(fēng)險(xiǎn)接受對(duì)于一些風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生可能性較低且影響程度較小的風(fēng)險(xiǎn)，公司可選擇接受風(fēng)險(xiǎn)，但應(yīng)密切關(guān)注風(fēng)險(xiǎn)變化情況，適時(shí)調(diào)整應(yīng)對(duì)策略。六、盡職調(diào)查的質(zhì)量控制與監(jiān)督（一）質(zhì)量控制1.建立質(zhì)量控制標(biāo)準(zhǔn)明確盡職調(diào)查過程中的質(zhì)量控制標(biāo)準(zhǔn)，包括調(diào)查方法的科學(xué)性、信息收集的完整性、分析判斷的準(zhǔn)確性等方面的要求。2.審核與復(fù)核對(duì)盡職調(diào)查過程中形成的各類文件資料、調(diào)查記錄、分析報(bào)告等進(jìn)行審核與復(fù)核，確保調(diào)查工作的質(zhì)量。審核人員應(yīng)獨(dú)立于調(diào)查人員，對(duì)調(diào)查結(jié)果進(jìn)行客觀評(píng)價(jià)。3.培訓(xùn)與指導(dǎo)定期組織盡職調(diào)查人員進(jìn)行培訓(xùn)，提高其專業(yè)素質(zhì)和業(yè)務(wù)能力，使其熟悉盡職調(diào)查的流程、方法和質(zhì)量控制要求。同時(shí)為調(diào)查人員提供必要的指導(dǎo)和支持，幫助解決調(diào)查過程中遇到的問題。（二）監(jiān)督機(jī)制1.內(nèi)部監(jiān)督公司內(nèi)部設(shè)立專門的監(jiān)督部門或崗位，對(duì)盡職調(diào)查工作進(jìn)行全程監(jiān)督，確保調(diào)查工作符合公司制度和相關(guān)法律法規(guī)要求。監(jiān)督部門有權(quán)對(duì)調(diào)查過程中的違規(guī)行為進(jìn)行糾正，并向公司管理層報(bào)告。2.外部監(jiān)督對(duì)于一些重大項(xiàng)目或復(fù)雜項(xiàng)目的盡職調(diào)查工作，可考慮聘請(qǐng)外部專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行監(jiān)督或?qū)徲?jì)，借助外部專業(yè)力量提高調(diào)查工作的質(zhì)量和透明度。七、保密與檔案管理（一）保密規(guī)定1.保密責(zé)任參與盡職調(diào)查的所有人員應(yīng)嚴(yán)格遵守保密規(guī)定，簽訂保密協(xié)議，明確保密責(zé)任和義務(wù)。2.保密范圍保密范圍包括目標(biāo)項(xiàng)目的商業(yè)秘密、技術(shù)秘密、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、客戶信息、業(yè)務(wù)計(jì)劃等各類敏感信息。3.保密措施采取必要的保密措施，如限制訪問權(quán)限、加密存儲(chǔ)數(shù)據(jù)、禁止在非保密場所討論敏感信息等，防止信息泄露。（二）檔案管理1.檔案收集在盡職調(diào)查過程中，及時(shí)收集和整理各類調(diào)查文件資料，包括文件復(fù)印件、訪談?dòng)涗?、調(diào)查問卷、分析報(bào)告等，確保