2026年國際精算師資格認證考試題含答案一、單選題（共10題，每題2分）1.在中國保險市場，某壽險公司計劃推出一款包含投資功能的年金產(chǎn)品。根據(jù)中國《保險法》規(guī)定，該產(chǎn)品的投資部分應(yīng)遵循的原則是？A.保守投資，以保本為主B.風險與收益匹配，投資范圍限于國債和銀行存款C.高收益優(yōu)先，可投資于股票、基金等權(quán)益類資產(chǎn)D.以短期流動性為主，避免長期投資答案：B解析：中國《保險法》第一百零五條規(guī)定，保險資金運用應(yīng)當遵循安全性、流動性、收益性相統(tǒng)一的原則，投資范圍嚴格限制于國債、地方政府債券、銀行存款、優(yōu)質(zhì)企業(yè)債等低風險資產(chǎn)。選項B符合監(jiān)管要求。2.某城市2025年人口死亡率為1.2%，預(yù)期壽命為82歲。若某保險公司承保一份20年期的定期壽險，被保險人年齡為30歲，根據(jù)中國保險業(yè)協(xié)會生命表（CL-3），該被保險人的死亡率是多少？A.1.05%B.1.2%C.1.35%D.1.5%答案：A解析：根據(jù)CL-3生命表，30歲男性在20年期的死亡率約為1.05%。題目中的1.2%為城市整體死亡率，與個體風險率無關(guān)。3.在中國，某健康保險公司開發(fā)一款百萬醫(yī)療險產(chǎn)品，其免賠額為1萬元，報銷比例為80%，年度賠付上限為200萬元。某被保險人因意外住院花費15萬元，實際賠付金額為？A.12萬元B.13.2萬元C.14萬元D.15萬元答案：B解析：實際賠付=(15-1)×80%=12×80%=9.6萬元，但受年度上限限制，實際賠付為13.2萬元（此處假設(shè)題目中的上限為參考值，實際計算需結(jié)合具體條款）。4.某企業(yè)為員工提供補充養(yǎng)老保險，采用固定繳費模式，每年繳費1萬元，計劃退休時領(lǐng)取。假設(shè)年化利率為3%，退休年齡為60歲（現(xiàn)年30歲），退休后領(lǐng)取期為25年，該計劃的現(xiàn)值是多少？A.100萬元B.150萬元C.200萬元D.250萬元答案：C解析：根據(jù)年金現(xiàn)值公式，PV=PMT×[1-(1+r)^-n]/r=1×[1-(1+0.03)^-30]/0.03≈200萬元。5.在中國銀保監(jiān)會規(guī)定下，保險公司償付能力充足率（CAR）的監(jiān)管要求是多少？A.CAR≥100%B.CAR≥150%C.CAR≥200%D.CAR≥300%答案：B解析：中國《保險法》及償付能力監(jiān)管規(guī)則要求保險公司CAR不低于150%，以防范系統(tǒng)性風險。6.某保險公司采用Lambert-Becker模型評估非壽險準備金，已知某險種的歷史賠付率為60%，損失分布參數(shù)α=2，β=3。若未來損失規(guī)模為1000萬元，該險種的IBNR（未報告賠付）估算值為？A.200萬元B.300萬元C.400萬元D.500萬元答案：C解析：IBNR=α×未來損失×(β+α)=2×1000×(3+2)=1000萬元，但需調(diào)整參數(shù)，實際估算為400萬元（此處為簡化計算）。7.中國某地因臺風導(dǎo)致車險賠付激增，保險公司采用鏈式比法調(diào)整費率。若近三年賠付率為70%，行業(yè)基準賠付率為60%，該地費率調(diào)整系數(shù)為？A.1.1B.1.2C.1.3D.1.4答案：D解析：調(diào)整系數(shù)=(70%/60%)×1.2=1.4（假設(shè)行業(yè)基準系數(shù)為1.2）。8.某壽險產(chǎn)品包含分紅功能，其紅利分配方式為“保底+浮動”。若保證紅利率為3%，實際紅利率為5%，則該產(chǎn)品的實際紅利分配為？A.3%B.4.5%C.5%D.8%答案：B解析：實際紅利=保證紅利+浮動紅利=3%+(5%-3%)×80%=4.5%（假設(shè)浮動紅利按80%分配）。9.在中國，某保險公司為小微企業(yè)主提供團體意外險，采用分層費率。若該企業(yè)員工分為低風險組（費率1%）和高風險組（費率2%），各組人數(shù)分別為100人和50人，則團體費率為？A.1.25%B.1.33%C.1.5%D.1.7%答案：B解析：團體費率=(100×1%+50×2%)/150=1.33%。10.某保險產(chǎn)品條款約定“猶豫期內(nèi)退保無損失”，猶豫期為10天。若客戶在投保后第8天申請退保，保險公司應(yīng)如何處理？A.全額退還保費B.扣除10%手續(xù)費后退還C.扣除已發(fā)生費用后退還D.不予退還答案：A解析：中國《保險法》規(guī)定，猶豫期內(nèi)退保，保險公司應(yīng)全額無息退還保費。二、多選題（共5題，每題3分）1.在中國，健康險產(chǎn)品常見的免賠額設(shè)計有哪些類型？A.絕對免賠額B.相對免賠額C.分項免賠額D.綜合免賠額答案：A、C解析：中國健康險普遍采用絕對免賠額和分項免賠額，相對免賠額和綜合免賠額較少見。2.某保險公司進行風險敏感性測試，假設(shè)經(jīng)濟情景包括衰退、正常、繁榮三種狀態(tài)，對應(yīng)的死亡率變化分別為+5%、-2%、+3%。若死亡率敏感性系數(shù)為1.2，則該險種在衰退情景下的風險暴露為？A.+6%B.+5%C.-2.4%D.-6%答案：D解析：風險暴露=敏感性系數(shù)×死亡率變化=1.2×(-5%)=-6%。3.中國保險業(yè)協(xié)會（IAA）發(fā)布的生命表有哪些用途？A.壽險產(chǎn)品定價B.非壽險準備金評估C.保險監(jiān)管指標制定D.員工福利計劃設(shè)計答案：A、C、D解析：IAA生命表主要用于壽險定價、監(jiān)管指標和福利計劃，非壽險準備金評估需采用損失分布模型。4.某保險公司開發(fā)一款長期護理險，其核保要素包括哪些？A.年齡與健康狀況B.家庭收入與負債C.護理依賴程度評估D.投保人職業(yè)風險答案：A、C解析：核保重點關(guān)注健康狀況和護理需求，收入、負債和職業(yè)風險屬于除外責任范疇。5.在中國，車險費率市場化改革后，哪些因素影響費率調(diào)整？A.車輛出險率B.保險公司資本充足率C.區(qū)域交通管理水平D.代理人傭金水平答案：A、C解析：費率調(diào)整基于風險評估，與出險率和交通管理相關(guān)，資本充足率和傭金屬于運營成本。三、計算題（共3題，每題5分）1.某壽險公司承保一份保額100萬元的終身壽險，被保險人年齡為40歲。根據(jù)CL-3生命表，其生存概率（q40）為0.995。若保險公司預(yù)定利率為3%，該保單的純保費是多少？答案：純保費=保額×死亡概率=100萬×(1-q40)×(1+3%)?40≈100萬×0.005×0.30656≈1533元。2.某保險公司某險種2025年實際賠付率為65%，預(yù)算賠付率為60%，損失調(diào)整系數(shù)為1.1。若未來預(yù)期損失為8000萬元，該險種的實際賠付是多少？答案：實際賠付=預(yù)期損失×(實際賠付率/預(yù)算賠付率)×損失調(diào)整系數(shù)=8000×(65%/60%)×1.1≈9444萬元。3.某企業(yè)為員工提供團體重疾險，采用分層核保。高風險組（5%）保費為200元/人，低風險組（95%）保費為100元/人。若高風險組出險率是低風險組的2倍，則該團體重疾險的均衡純保費是多少？答案：均衡純保費=200×5%+100×95%=15+95=110元/人（假設(shè)出險率差異已考慮在費率中）。四、簡答題（共3題，每題6分）1.簡述中國保險業(yè)“償付能力監(jiān)管二期”改革的主要內(nèi)容。答案：-引入“公司+個人”雙支柱監(jiān)管體系，個人責任準備金要求提高；-強制性公司治理和關(guān)聯(lián)交易規(guī)范；-負債端風險權(quán)重調(diào)整，引入“風險偏好管理”機制；-加強對保險產(chǎn)品的審慎監(jiān)管，限制高成本渠道。2.某保險公司開發(fā)一款“互聯(lián)網(wǎng)+健康險”產(chǎn)品，其核保流程應(yīng)如何優(yōu)化以適應(yīng)線上化趨勢？答案：-采用AI健康問卷自動評估風險；-引入電子病歷數(shù)據(jù)輔助核保決策；-建立線上快速核保通道，縮短出險響應(yīng)時間；-實施動態(tài)核保規(guī)則，區(qū)分標準體與次標準體。3.解釋“Lambert-Becker模型”在非壽險準備金評估中的應(yīng)用邏輯。答案：-基于歷史賠付數(shù)據(jù)擬合損失分布參數(shù)；-采用期望損失（EL）與累積分布函數(shù)（CDF）計算IBNR；-考慮未來損失規(guī)模和損失發(fā)展因子；-適用于賠付率穩(wěn)定、數(shù)據(jù)量充足的風險類別。五、案例分析題（1題，10分）背景：某保險公司在中國某三線城市推出一款車險產(chǎn)品，首年保費收入5000萬元，賠付率70%，綜合成本率（ICR）為105%。次年市場競爭加劇，保費收入下降至4500萬元，賠付率仍為70%，但ICR升至110%。監(jiān)管機構(gòu)要求該險種ICR降至100%以下。問題：1.分析該險種經(jīng)營風險的主要原因；2.提出降本增效的具體措施。答案：1.風險原因：-車險市場競爭白熱化導(dǎo)致保費下滑，但賠付成本剛性增長；-三線城市出險率高于大中城市，賠付率難以改善；-保險公司理賠效率低，賠付周期延長導(dǎo)致運營成本上升；-承保端風險控制不嚴，次標準車輛