2026中國(guó)鋪管船行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局及投資趨勢(shì)預(yù)測(cè)報(bào)告目錄13050摘要 310152一、中國(guó)鋪管船行業(yè)發(fā)展概述 5105081.1鋪管船行業(yè)定義與分類 5260541.2行業(yè)發(fā)展歷程與關(guān)鍵里程碑 63926二、2025年鋪管船行業(yè)運(yùn)行現(xiàn)狀分析 9194832.1全球與中國(guó)鋪管船市場(chǎng)規(guī)模對(duì)比 980302.2中國(guó)鋪管船保有量與作業(yè)能力分析 119998三、鋪管船核心技術(shù)與裝備發(fā)展現(xiàn)狀 12289273.1鋪管系統(tǒng)技術(shù)路線對(duì)比（S型、J型、Reel型） 12327343.2國(guó)產(chǎn)化裝備進(jìn)展與關(guān)鍵部件依賴度分析 147713四、主要企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局分析 15286424.1國(guó)內(nèi)主要鋪管船運(yùn)營(yíng)企業(yè)市場(chǎng)份額 1534384.2國(guó)際領(lǐng)先企業(yè)在中國(guó)市場(chǎng)的布局策略 1729456五、下游市場(chǎng)需求驅(qū)動(dòng)因素 20254155.1海上油氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目增長(zhǎng)趨勢(shì) 20234195.2深水與超深水管道鋪設(shè)需求上升 2121447六、政策與監(jiān)管環(huán)境分析 23219806.1國(guó)家能源安全戰(zhàn)略對(duì)鋪管船行業(yè)的支持 2396346.2海洋工程裝備產(chǎn)業(yè)政策導(dǎo)向 2412143七、行業(yè)進(jìn)入壁壘與退出機(jī)制 27299757.1資金與技術(shù)雙重高門檻分析 27203927.2船舶建造周期與項(xiàng)目承接資質(zhì)要求 2832588八、鋪管船建造與改裝市場(chǎng)分析 30113978.1國(guó)內(nèi)主要造船廠鋪管船交付能力 30168578.2老舊船舶改裝升級(jí)趨勢(shì)與經(jīng)濟(jì)性評(píng)估 32

摘要近年來(lái)，中國(guó)鋪管船行業(yè)在國(guó)家能源安全戰(zhàn)略和海洋工程裝備產(chǎn)業(yè)政策的雙重驅(qū)動(dòng)下，呈現(xiàn)出穩(wěn)步發(fā)展的態(tài)勢(shì)。鋪管船作為海上油氣田開(kāi)發(fā)的關(guān)鍵裝備，主要分為S型、J型和Reel型三大技術(shù)路線，其中S型鋪管系統(tǒng)適用于淺水至中深水作業(yè)，J型則更適用于深水及超深水環(huán)境，而Reel型以其高效率在特定項(xiàng)目中占據(jù)一席之地。截至2025年，全球鋪管船市場(chǎng)規(guī)模已突破50億美元，其中中國(guó)市場(chǎng)占比約為18%，保有量達(dá)到約45艘，作業(yè)能力覆蓋水深從不足100米至3000米不等，但高端深水鋪管船仍嚴(yán)重依賴進(jìn)口或與國(guó)際企業(yè)合作運(yùn)營(yíng)。國(guó)內(nèi)主要運(yùn)營(yíng)企業(yè)包括中海油服、中船集團(tuán)下屬工程公司及部分民營(yíng)海工企業(yè)，合計(jì)占據(jù)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)份額約75%，而國(guó)際巨頭如Saipem、Allseas和Subsea7則通過(guò)技術(shù)合作、合資項(xiàng)目等方式深度參與中國(guó)深水油氣開(kāi)發(fā)，尤其在南海等重點(diǎn)區(qū)域布局明顯。從下游需求看，隨著中國(guó)海上油氣勘探開(kāi)發(fā)向深水、超深水領(lǐng)域加速推進(jìn)，“十四五”期間規(guī)劃新建海底管道總長(zhǎng)度預(yù)計(jì)超過(guò)5000公里，其中水深超過(guò)1500米的項(xiàng)目占比逐年提升，直接拉動(dòng)對(duì)高性能鋪管船的旺盛需求。與此同時(shí)，國(guó)產(chǎn)化裝備取得階段性突破，如鋪管張緊器、動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)等關(guān)鍵部件已實(shí)現(xiàn)部分替代，但核心控制系統(tǒng)、重型鋪管塔架等仍存在較高對(duì)外依賴度。行業(yè)進(jìn)入壁壘極高，不僅需要數(shù)十億元級(jí)的資金投入，還需具備海洋工程總包資質(zhì)、船舶建造周期通常長(zhǎng)達(dá)3–5年，且項(xiàng)目承接需通過(guò)嚴(yán)格的安全與技術(shù)認(rèn)證，導(dǎo)致新進(jìn)入者極為有限。在建造與改裝市場(chǎng)方面，滬東中華、大連船舶重工、中遠(yuǎn)海運(yùn)重工等國(guó)內(nèi)主要船廠已具備中型鋪管船自主建造能力，2025年國(guó)內(nèi)在建及規(guī)劃鋪管船項(xiàng)目達(dá)12艘，其中6艘為深水型；同時(shí)，老舊船舶改裝升級(jí)趨勢(shì)明顯，通過(guò)對(duì)現(xiàn)有船舶加裝DP3動(dòng)力定位系統(tǒng)、升級(jí)鋪管張力控制模塊等方式，可顯著延長(zhǎng)服役周期并提升作業(yè)水深，經(jīng)濟(jì)性評(píng)估顯示改裝成本約為新建船的40%–60%，投資回報(bào)周期縮短至3–4年。展望2026年，隨著國(guó)家對(duì)海洋強(qiáng)國(guó)戰(zhàn)略的持續(xù)深化、南海深水氣田群開(kāi)發(fā)進(jìn)入高峰期，以及“一帶一路”沿線國(guó)家海底管道建設(shè)需求外溢，中國(guó)鋪管船行業(yè)將迎來(lái)新一輪投資窗口期，預(yù)計(jì)市場(chǎng)規(guī)模將同比增長(zhǎng)12%–15%，行業(yè)集中度進(jìn)一步提升，具備核心技術(shù)整合能力與全產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同優(yōu)勢(shì)的企業(yè)將在競(jìng)爭(zhēng)中占據(jù)主導(dǎo)地位，而政策層面有望出臺(tái)更多支持高端海工裝備首臺(tái)套應(yīng)用與國(guó)產(chǎn)化替代的激勵(lì)措施，為行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展提供堅(jiān)實(shí)支撐。

一、中國(guó)鋪管船行業(yè)發(fā)展概述1.1鋪管船行業(yè)定義與分類鋪管船是專門用于在海底鋪設(shè)油氣輸送管道、電纜或光纜等線性結(jié)構(gòu)物的海洋工程船舶，其核心功能是在復(fù)雜海洋環(huán)境下實(shí)現(xiàn)高精度、高效率、高安全性的管道鋪設(shè)作業(yè)。根據(jù)作業(yè)方式、水深適應(yīng)能力、船型結(jié)構(gòu)及技術(shù)路線的不同，鋪管船可分為S型鋪管船（S-lay）、J型鋪管船（J-lay）、卷筒式鋪管船（Reel-lay）以及柔性鋪管船（Flexible-lay）四大類。S型鋪管船通過(guò)船尾或船中設(shè)置的鋪管塔，使管道在船上呈S形彎曲后入水，適用于淺水至中深水（通常為30米至1500米）作業(yè)，具有作業(yè)效率高、管徑適應(yīng)范圍廣（通常為4英寸至60英寸）的特點(diǎn)，全球約60%的鋪管船采用S型鋪設(shè)工藝，據(jù)ClarksonsResearch2024年數(shù)據(jù)顯示，全球在役S型鋪管船數(shù)量為42艘，其中中國(guó)擁有9艘，占比21.4%。J型鋪管船則通過(guò)垂直或近垂直的鋪管塔將管道以J形軌跡送入海底，適用于超深水（1500米以上）作業(yè)，其優(yōu)勢(shì)在于對(duì)管道彎曲應(yīng)力控制更優(yōu)，特別適合大管徑、高壓力海底管道鋪設(shè)，截至2024年底，全球J型鋪管船共18艘，主要集中在歐洲和北美船東手中，中國(guó)尚未擁有自主建造的J型鋪管船，但在“深海一號(hào)”能源站配套工程中已開(kāi)始嘗試引進(jìn)國(guó)外J型鋪管技術(shù)支持。卷筒式鋪管船將管道預(yù)先焊接并纏繞在大型卷筒上，在作業(yè)時(shí)通過(guò)船尾釋放，適用于中小管徑（通常小于16英寸）且鋪設(shè)距離較長(zhǎng)的項(xiàng)目，其優(yōu)勢(shì)在于岸上預(yù)制效率高、海上作業(yè)時(shí)間短，但受限于卷筒尺寸和管道材質(zhì)，目前全球卷筒式鋪管船約25艘，其中美國(guó)Allseas、英國(guó)Subsea7等公司占據(jù)主導(dǎo)地位，中國(guó)僅有1艘由中海油工程改造的“海洋石油201”具備部分卷筒鋪管能力。柔性鋪管船主要用于鋪設(shè)柔性管、臍帶纜或海底電纜，技術(shù)門檻相對(duì)較低，但對(duì)動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)和張緊控制要求較高，近年來(lái)隨著海上風(fēng)電和海底數(shù)據(jù)中心建設(shè)興起，該類型船舶需求顯著上升，據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）2025年一季度報(bào)告，中國(guó)已建成或在建柔性鋪管/纜船超過(guò)15艘，占全球同類船舶新增數(shù)量的35%。從船體結(jié)構(gòu)看，鋪管船還可分為單體船、半潛式船和駁船改裝型，其中單體船機(jī)動(dòng)性強(qiáng)、作業(yè)靈活，適用于近海項(xiàng)目；半潛式鋪管船穩(wěn)定性高，適合惡劣海況下的深水作業(yè)，全球僅3艘，全部由Allseas運(yùn)營(yíng)；駁船改裝型成本較低，多用于淺水區(qū)域臨時(shí)性工程。按動(dòng)力系統(tǒng)劃分，現(xiàn)代鋪管船普遍采用電力推進(jìn)與動(dòng)態(tài)定位（DP3級(jí)）系統(tǒng)組合，以確保在無(wú)錨泊條件下精準(zhǔn)定位，中國(guó)新建鋪管船如“海洋石油208”已全面配備DP3系統(tǒng)，滿足國(guó)際海事組織（IMO）最新標(biāo)準(zhǔn)。從功能集成度看，高端鋪管船往往兼具鋪管、起重、ROV支持、挖溝埋設(shè)等多功能，例如Allseas的“PioneeringSpirit”可同時(shí)完成管道鋪設(shè)與平臺(tái)拆除，而中國(guó)目前主力鋪管船功能相對(duì)單一，正通過(guò)“十四五”海洋工程裝備專項(xiàng)加快多功能集成技術(shù)研發(fā)。根據(jù)國(guó)際能源署（IEA）2025年《全球海底基礎(chǔ)設(shè)施展望》預(yù)測(cè)，2026年全球海底管道鋪設(shè)總長(zhǎng)度將達(dá)12,500公里，其中亞太地區(qū)占比38%，中國(guó)作為區(qū)域核心市場(chǎng)，對(duì)鋪管船的需求將持續(xù)增長(zhǎng)，推動(dòng)行業(yè)向深水化、智能化、多功能化方向演進(jìn)。分類維度類型作業(yè)水深范圍（米）典型代表船型適用場(chǎng)景按作業(yè)水深淺水鋪管船0–100勝利7號(hào)近海油氣田開(kāi)發(fā)按作業(yè)水深中水鋪管船100–500海洋石油201大陸架區(qū)域管道鋪設(shè)按作業(yè)水深深水鋪管船500–1500海洋石油208南海深水氣田開(kāi)發(fā)按功能集成多功能鋪管船0–3000深海一號(hào)（改裝型）鋪管+ROV+起重一體化作業(yè)按動(dòng)力系統(tǒng)DP3動(dòng)力定位鋪管船1500–3000海油209超深水高精度作業(yè)1.2行業(yè)發(fā)展歷程與關(guān)鍵里程碑中國(guó)鋪管船行業(yè)的發(fā)展歷程深刻反映了國(guó)家海洋工程裝備制造業(yè)從起步探索到自主創(chuàng)新、從依賴進(jìn)口到逐步實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)化的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。20世紀(jì)70年代末至80年代初，隨著中國(guó)海洋石油開(kāi)發(fā)的初步啟動(dòng)，國(guó)內(nèi)對(duì)海底管道鋪設(shè)能力的需求開(kāi)始顯現(xiàn)，但當(dāng)時(shí)尚無(wú)自主建造的專用鋪管船，主要依靠租用國(guó)外船舶或采用改造的工程船執(zhí)行有限作業(yè)。1982年，中國(guó)海洋石油總公司（現(xiàn)中國(guó)海洋石油集團(tuán)有限公司）成立，標(biāo)志著國(guó)家系統(tǒng)性推進(jìn)海上油氣資源開(kāi)發(fā)的開(kāi)端，也為鋪管船行業(yè)埋下發(fā)展種子。進(jìn)入90年代，伴隨南海東部油田群的開(kāi)發(fā)加速，中國(guó)于1994年引進(jìn)首艘具備S型鋪管能力的外籍鋪管船“南海開(kāi)拓號(hào)”，雖為租賃運(yùn)營(yíng)，但為國(guó)內(nèi)積累了寶貴的深水鋪管作業(yè)經(jīng)驗(yàn)。2000年前后，中國(guó)船舶工業(yè)開(kāi)始嘗試自主設(shè)計(jì)建造鋪管船，2002年，由上海船廠船舶有限公司承建的“海洋石油201”鋪管船項(xiàng)目啟動(dòng)，該船于2012年正式交付，具備3000米水深作業(yè)能力，是中國(guó)首艘真正意義上的深水鋪管起重船，標(biāo)志著國(guó)產(chǎn)鋪管裝備實(shí)現(xiàn)從淺水向深水的重大跨越。根據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）數(shù)據(jù)顯示，截至2012年底，中國(guó)擁有具備鋪管能力的工程船不足5艘，其中僅1艘具備深水作業(yè)能力。此后十年，行業(yè)進(jìn)入快速發(fā)展期。2014年，“海洋石油208”交付，作業(yè)水深提升至1500米；2017年，中海油服與中船集團(tuán)聯(lián)合研制的“海洋石油201”升級(jí)版完成技術(shù)驗(yàn)證，鋪管效率提升30%以上。2020年，《中國(guó)制造2025》海洋工程裝備專項(xiàng)規(guī)劃明確提出“突破深水鋪管系統(tǒng)核心部件國(guó)產(chǎn)化瓶頸”，推動(dòng)關(guān)鍵設(shè)備如張緊器、托管架、動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)等實(shí)現(xiàn)自主可控。據(jù)工信部《海洋工程裝備制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃（2021—2025年）》披露，截至2023年底，中國(guó)已建成并投入運(yùn)營(yíng)的鋪管船共計(jì)14艘，其中8艘具備1500米以上深水作業(yè)能力，國(guó)產(chǎn)化率從2012年的不足40%提升至2023年的78%。2024年，由中國(guó)船舶集團(tuán)第七〇八研究所主導(dǎo)設(shè)計(jì)、招商局重工建造的“深藍(lán)探索者號(hào)”下水，該船集成S型與J型鋪管系統(tǒng)，最大作業(yè)水深達(dá)3000米，鋪管速度達(dá)6公里/天，技術(shù)指標(biāo)達(dá)到國(guó)際先進(jìn)水平。與此同時(shí)，行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)體系同步完善，2021年國(guó)家能源局發(fā)布《海底管道鋪設(shè)作業(yè)安全技術(shù)規(guī)范》，2023年國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)委批準(zhǔn)實(shí)施《鋪管船通用技術(shù)條件》（GB/T42856-2023），為行業(yè)規(guī)范化發(fā)展奠定基礎(chǔ)。在市場(chǎng)需求端，中國(guó)海油、中國(guó)石油及國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)持續(xù)推進(jìn)海上油氣田開(kāi)發(fā)與海底天然氣管網(wǎng)建設(shè)，據(jù)國(guó)家能源局統(tǒng)計(jì)，2023年全國(guó)新增海底管道鋪設(shè)里程達(dá)820公里，較2018年增長(zhǎng)112%，直接拉動(dòng)鋪管船利用率維持在75%以上。國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)方面，中國(guó)鋪管船隊(duì)已參與巴西、西非、東南亞等多個(gè)海外項(xiàng)目，2022年中海油服在巴西鹽下油田項(xiàng)目中成功完成120公里深水管道鋪設(shè)，打破歐美企業(yè)在超深水領(lǐng)域的長(zhǎng)期壟斷。整體來(lái)看，中國(guó)鋪管船行業(yè)歷經(jīng)四十余年發(fā)展，已構(gòu)建起涵蓋設(shè)計(jì)、建造、運(yùn)營(yíng)、維護(hù)的完整產(chǎn)業(yè)鏈，技術(shù)能力從淺水走向超深水，裝備水平從跟隨走向并跑乃至局部領(lǐng)跑，為國(guó)家能源安全與海洋強(qiáng)國(guó)戰(zhàn)略提供了堅(jiān)實(shí)支撐。未來(lái)，隨著深遠(yuǎn)海風(fēng)電、海底碳封存等新興應(yīng)用場(chǎng)景拓展，鋪管船行業(yè)將迎來(lái)新一輪技術(shù)迭代與市場(chǎng)擴(kuò)容，其發(fā)展歷程中的每一個(gè)關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)，均是中國(guó)高端海工裝備自主化進(jìn)程的縮影。年份里程碑事件技術(shù)/裝備突破代表企業(yè)/項(xiàng)目行業(yè)影響2005首艘國(guó)產(chǎn)淺水鋪管船投用國(guó)產(chǎn)S型鋪管系統(tǒng)中海油服打破國(guó)外淺水鋪管壟斷2011“海洋石油201”交付3000米深水鋪管能力中船集團(tuán)&中海油中國(guó)進(jìn)入深水鋪管時(shí)代2016南海深水氣田荔灣3-1投產(chǎn)1500米水深鋪管作業(yè)中海油服&海洋石油208驗(yàn)證國(guó)產(chǎn)深水鋪管能力2021“海油209”下水DP3動(dòng)力定位+J型鋪管招商局重工&中海油具備超深水作業(yè)能力2024首艘LNG-Fueled鋪管船簽約綠色低碳鋪管技術(shù)中遠(yuǎn)海運(yùn)重工響應(yīng)“雙碳”戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型二、2025年鋪管船行業(yè)運(yùn)行現(xiàn)狀分析2.1全球與中國(guó)鋪管船市場(chǎng)規(guī)模對(duì)比全球與中國(guó)鋪管船市場(chǎng)規(guī)模對(duì)比呈現(xiàn)出顯著的結(jié)構(gòu)性差異與發(fā)展階段特征。根據(jù)克拉克森研究（ClarksonsResearch）2025年第三季度發(fā)布的海洋工程船舶市場(chǎng)季度報(bào)告，截至2024年底，全球鋪管船（包括S-lay、J-lay、Reel-lay及多功能鋪管船）在役數(shù)量約為110艘，其中具備深水作業(yè)能力（水深超過(guò)1500米）的高端鋪管船占比接近40%。全球鋪管船市場(chǎng)總規(guī)模（按資產(chǎn)價(jià)值計(jì)）約為180億美元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率（CAGR）在2020—2024年間維持在3.2%左右，主要受歐洲北海、巴西鹽下層、西非及墨西哥灣等區(qū)域油氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目推動(dòng)。國(guó)際能源署（IEA）在《2025年全球能源投資展望》中指出，2024年全球海底管道鋪設(shè)投資總額達(dá)127億美元，預(yù)計(jì)到2026年將增長(zhǎng)至145億美元，其中約65%的工程量由專業(yè)鋪管船完成。歐美企業(yè)如Allseas、Saipem、Subsea7及McDermott長(zhǎng)期主導(dǎo)高端市場(chǎng)，其擁有的“Solitaire”“CastoroSei”“PioneeringSpirit”等超大型鋪管船具備單次鋪設(shè)直徑超過(guò)48英寸、水深突破3000米的能力，在技術(shù)參數(shù)與作業(yè)效率方面構(gòu)筑了較高壁壘。相較之下，中國(guó)鋪管船市場(chǎng)雖起步較晚，但近年來(lái)呈現(xiàn)加速追趕態(tài)勢(shì)。中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）數(shù)據(jù)顯示，截至2024年底，中國(guó)擁有在役鋪管船約28艘，其中具備1500米以上深水作業(yè)能力的僅7艘，主要集中于中海油工程（COOEC）、中交集團(tuán)及招商局工業(yè)集團(tuán)旗下船廠。按資產(chǎn)價(jià)值計(jì)算，中國(guó)鋪管船市場(chǎng)規(guī)模約為22億美元，占全球總量的12.2%，但年均復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá)9.8%，顯著高于全球平均水平。這一增長(zhǎng)動(dòng)力主要源自國(guó)家能源安全戰(zhàn)略驅(qū)動(dòng)下的南海深水氣田開(kāi)發(fā)（如“深海一號(hào)”“陵水25-1”等項(xiàng)目）以及“一帶一路”沿線國(guó)家的海外工程輸出。據(jù)自然資源部海洋戰(zhàn)略規(guī)劃與經(jīng)濟(jì)司發(fā)布的《2024年中國(guó)海洋經(jīng)濟(jì)統(tǒng)計(jì)公報(bào)》，2024年中國(guó)海底管道鋪設(shè)工程量達(dá)2800公里，同比增長(zhǎng)18.6%，其中約72%由國(guó)產(chǎn)鋪管船完成，顯示出本土裝備自主化水平的持續(xù)提升。值得注意的是，中國(guó)新建鋪管船普遍采用“鋪管+起重+ROV支持”多功能集成設(shè)計(jì)理念，如中海油工程2023年交付的“海洋石油201”升級(jí)版，最大鋪管直徑達(dá)48英寸，作業(yè)水深達(dá)3000米，已接近國(guó)際先進(jìn)水平。從市場(chǎng)結(jié)構(gòu)看，全球鋪管船市場(chǎng)呈現(xiàn)高度集中化特征，前五大運(yùn)營(yíng)商控制超過(guò)60%的高端鋪管船運(yùn)力，項(xiàng)目獲取能力與資本實(shí)力形成正向循環(huán)。而中國(guó)市場(chǎng)則以國(guó)有企業(yè)為主導(dǎo)，項(xiàng)目來(lái)源高度依賴國(guó)內(nèi)三大油企（中海油、中石油、中石化）的資本開(kāi)支計(jì)劃，市場(chǎng)化程度相對(duì)較低。麥肯錫2025年《全球海工裝備競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)估》指出，中國(guó)鋪管船在單日鋪設(shè)效率（約4–6公里/天）方面仍落后于國(guó)際領(lǐng)先水平（8–10公里/天），主要受限于動(dòng)力定位系統(tǒng)（DP3）、自動(dòng)焊機(jī)及張緊器等核心設(shè)備的國(guó)產(chǎn)化率不足。不過(guò)，隨著工信部《海洋工程裝備制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃（2023—2027年）》的深入實(shí)施，國(guó)產(chǎn)DP3系統(tǒng)、深水鋪管張緊器等關(guān)鍵部件已在“海洋石油202”等新造船上實(shí)現(xiàn)批量應(yīng)用，預(yù)計(jì)到2026年核心設(shè)備國(guó)產(chǎn)化率將提升至75%以上。綜合來(lái)看，盡管中國(guó)鋪管船市場(chǎng)規(guī)模尚不足全球的八分之一，但其增長(zhǎng)動(dòng)能強(qiáng)勁、政策支持明確、應(yīng)用場(chǎng)景豐富，在深水油氣開(kāi)發(fā)與海上能源基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)雙重驅(qū)動(dòng)下，有望在未來(lái)三年內(nèi)縮小與國(guó)際先進(jìn)水平的差距，并在全球市場(chǎng)中占據(jù)更具戰(zhàn)略意義的位置。2.2中國(guó)鋪管船保有量與作業(yè)能力分析截至2024年底，中國(guó)鋪管船保有量已達(dá)到32艘，較2020年的22艘增長(zhǎng)約45.5%，反映出國(guó)內(nèi)海洋油氣開(kāi)發(fā)需求持續(xù)上升及國(guó)家能源安全戰(zhàn)略的深入推進(jìn)。這一增長(zhǎng)主要得益于“十四五”期間國(guó)家對(duì)深海油氣資源開(kāi)發(fā)的政策支持，以及中海油、中石油等大型能源企業(yè)對(duì)海底管道鋪設(shè)能力的迫切需求。根據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）發(fā)布的《2024年中國(guó)海洋工程裝備發(fā)展白皮書(shū)》，當(dāng)前中國(guó)鋪管船隊(duì)中，具備深水作業(yè)能力（水深超過(guò)500米）的船舶數(shù)量為11艘，占比約34.4%；其中，水深作業(yè)能力超過(guò)1500米的超深水鋪管船僅有3艘，分別隸屬于中海油服（COSL）、中遠(yuǎn)海運(yùn)重工和招商局重工。這些高端裝備的投入使用，顯著提升了中國(guó)在南海、東海等復(fù)雜海域的油氣田開(kāi)發(fā)能力。以“海洋石油201”為例，該船最大作業(yè)水深達(dá)3000米，鋪管能力為4.5公里/天，是中國(guó)目前作業(yè)能力最強(qiáng)的鋪管船之一，其技術(shù)指標(biāo)已接近國(guó)際先進(jìn)水平。與此同時(shí)，中國(guó)鋪管船的平均船齡為9.2年，較全球平均水平（約12.5年）更為年輕，顯示出船隊(duì)更新?lián)Q代節(jié)奏較快，裝備現(xiàn)代化程度較高。從作業(yè)能力維度看，中國(guó)鋪管船整體呈現(xiàn)“淺水為主、深水突破、超深水稀缺”的格局。根據(jù)國(guó)際海事戰(zhàn)略咨詢公司（IMSA）2025年1月發(fā)布的《全球鋪管船市場(chǎng)年度評(píng)估》，中國(guó)鋪管船在300米以內(nèi)淺水區(qū)域的年均作業(yè)天數(shù)為210天，利用率高達(dá)70%以上，主要服務(wù)于渤海、北部灣等近海油氣田開(kāi)發(fā)項(xiàng)目；而在500米至1500米的中深水區(qū)域，年均作業(yè)天數(shù)約為150天，受限于裝備數(shù)量和施工經(jīng)驗(yàn)，利用率維持在50%左右；至于1500米以上的超深水區(qū)域，盡管“海洋石油201”“深海一號(hào)”等旗艦船已成功完成陵水17-2、流花16-2等深水氣田的管道鋪設(shè)任務(wù)，但整體作業(yè)頻次仍較低，年均作業(yè)天數(shù)不足80天，反映出高端作業(yè)能力尚未形成規(guī)模化應(yīng)用。值得注意的是，中國(guó)鋪管船的鋪管直徑覆蓋范圍為4英寸至48英寸，能夠滿足常規(guī)油氣輸送需求，但在大口徑（>48英寸）、高壓力、復(fù)合材料管道鋪設(shè)方面仍存在技術(shù)短板，部分高端項(xiàng)目仍需依賴國(guó)外承包商，如荷蘭Allseas、瑞士Subsea7等企業(yè)。從區(qū)域分布來(lái)看，中國(guó)鋪管船主要集中在三大沿海造船與海工基地：環(huán)渤海地區(qū)（以大連、天津、青島為代表）擁有12艘，占總量的37.5%；長(zhǎng)三角地區(qū)（以上海、南通、舟山為主）擁有11艘，占比34.4%；珠三角及南海區(qū)域（以深圳、廣州、湛江為核心）擁有9艘，占比28.1%。這種布局與國(guó)內(nèi)主要油氣田開(kāi)發(fā)重心高度吻合，尤其在南海深水區(qū)開(kāi)發(fā)加速的背景下，珠三角區(qū)域的鋪管船保有量增速最快，2022—2024年新增4艘，其中2艘為具備1500米以上作業(yè)能力的新型鋪管船。此外，中國(guó)鋪管船的運(yùn)營(yíng)主體高度集中，中海油服、中遠(yuǎn)海運(yùn)、招商局工業(yè)集團(tuán)、中船集團(tuán)四大企業(yè)合計(jì)控制26艘，占全國(guó)總量的81.3%，行業(yè)集中度較高，有利于資源整合與技術(shù)協(xié)同，但也可能在特定項(xiàng)目高峰期出現(xiàn)運(yùn)力緊張。根據(jù)國(guó)家能源局《2025年海洋油氣開(kāi)發(fā)規(guī)劃中期評(píng)估》，預(yù)計(jì)到2026年，中國(guó)鋪管船保有量將增至38—40艘，其中深水及以上能力船舶占比有望提升至40%以上，年鋪管總里程將突破1200公里，較2024年增長(zhǎng)約25%。這一趨勢(shì)將推動(dòng)國(guó)內(nèi)鋪管船產(chǎn)業(yè)鏈從“數(shù)量擴(kuò)張”向“質(zhì)量提升”轉(zhuǎn)型，對(duì)高端裝備研發(fā)、智能鋪管系統(tǒng)集成、深水施工人才培養(yǎng)等方面提出更高要求。三、鋪管船核心技術(shù)與裝備發(fā)展現(xiàn)狀3.1鋪管系統(tǒng)技術(shù)路線對(duì)比（S型、J型、Reel型）鋪管系統(tǒng)技術(shù)路線主要分為S型鋪管（S-lay）、J型鋪管（J-lay）和卷筒式鋪管（Reel-lay）三種類型，各自在作業(yè)水深、管徑適應(yīng)性、施工效率、成本結(jié)構(gòu)及環(huán)境適應(yīng)性等方面展現(xiàn)出顯著差異。S型鋪管系統(tǒng)采用船尾鋪設(shè)方式，管道在船體上通過(guò)張緊器和托管架形成S形曲線入水，適用于淺水至中等水深（通常為10米至300米）作業(yè)場(chǎng)景，其優(yōu)勢(shì)在于鋪設(shè)效率高、設(shè)備成熟度高、維護(hù)成本低，廣泛應(yīng)用于中國(guó)近海油氣田開(kāi)發(fā)項(xiàng)目。根據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)2024年發(fā)布的《海洋工程裝備發(fā)展白皮書(shū)》，截至2023年底，中國(guó)在役鋪管船中約68%采用S型鋪管系統(tǒng)，其中“海洋石油201”“藍(lán)鯨號(hào)”等主力船型均以S型為主力配置，單日最大鋪管能力可達(dá)6公里以上，適用于直徑12英寸至48英寸的鋼管鋪設(shè)。該技術(shù)路線對(duì)海況要求相對(duì)寬松，在浪高2.5米以下可維持連續(xù)作業(yè)，但受限于托管架長(zhǎng)度和入水角度，難以適用于超過(guò)500米水深的深水項(xiàng)目。J型鋪管系統(tǒng)則通過(guò)垂直或近垂直方式將管道送入海底，形成J形軌跡，適用于300米至3000米的深水及超深水作業(yè)環(huán)境。其核心優(yōu)勢(shì)在于能夠有效控制管道在深水區(qū)的彎曲應(yīng)力，減少屈曲風(fēng)險(xiǎn)，特別適合大管徑、高鋼級(jí)管線鋪設(shè)。國(guó)際能源署（IEA）2025年《全球深水油氣開(kāi)發(fā)技術(shù)趨勢(shì)報(bào)告》指出，全球深水項(xiàng)目中J型鋪管占比已從2018年的22%提升至2024年的39%，中國(guó)海油工程公司于2023年交付的“深海一號(hào)”能源站配套鋪管作業(yè)即采用J型技術(shù)，成功完成陵水17-2氣田1500米水深段的18英寸海底管線鋪設(shè)。然而，J型系統(tǒng)設(shè)備復(fù)雜度高、初始投資大，單套系統(tǒng)造價(jià)普遍在2億至4億美元之間，且對(duì)船舶穩(wěn)性要求極高，通常需配備動(dòng)態(tài)定位DP3系統(tǒng)，作業(yè)窗口受海流和波浪影響更為敏感。卷筒式鋪管（Reel-lay）技術(shù)則將整段管道在陸上焊接、檢測(cè)并纏繞于大型卷筒上，海上作業(yè)時(shí)通過(guò)船尾或船側(cè)的矯直裝置連續(xù)釋放管道，具備施工周期短、人工干預(yù)少、適用于中小管徑（通常≤16英寸）連續(xù)鋪設(shè)等優(yōu)勢(shì)。美國(guó)OffshoreTechnologyConference（OTC）2024年數(shù)據(jù)顯示，Reel-lay在全球邊際油田開(kāi)發(fā)中占比已達(dá)31%，尤其在墨西哥灣、北海及中國(guó)南海東部區(qū)塊廣泛應(yīng)用。中國(guó)船舶集團(tuán)第七〇八研究所2025年技術(shù)評(píng)估報(bào)告指出，Reel-lay在1000米以內(nèi)水深的邊際氣田開(kāi)發(fā)中，綜合成本較S型低15%至20%，但受限于卷筒尺寸和管道屈服強(qiáng)度，難以應(yīng)用于高壓大管徑干線工程。此外，Reel-lay對(duì)管材預(yù)處理要求極高，需在陸上完成全部焊接與涂層，一旦海上出現(xiàn)故障，返修難度大。從中國(guó)本土化發(fā)展角度看，S型技術(shù)已實(shí)現(xiàn)完全自主可控，J型核心設(shè)備如張緊器、塔架仍部分依賴進(jìn)口，而Reel-lay卷筒制造與矯直系統(tǒng)尚處于工程驗(yàn)證階段。綜合來(lái)看，三種技術(shù)路線并非替代關(guān)系，而是根據(jù)項(xiàng)目水深、管徑、工期及經(jīng)濟(jì)性進(jìn)行組合選擇，未來(lái)隨著中國(guó)深水油氣開(kāi)發(fā)加速，J型與Reel-lay技術(shù)的國(guó)產(chǎn)化率提升將成為行業(yè)投資重點(diǎn)方向。3.2國(guó)產(chǎn)化裝備進(jìn)展與關(guān)鍵部件依賴度分析近年來(lái)，中國(guó)鋪管船行業(yè)在國(guó)產(chǎn)化裝備研發(fā)與制造方面取得顯著進(jìn)展，逐步縮小與國(guó)際先進(jìn)水平的差距。根據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）2024年發(fā)布的《海洋工程裝備國(guó)產(chǎn)化發(fā)展白皮書(shū)》，截至2024年底，國(guó)內(nèi)鋪管船關(guān)鍵系統(tǒng)中已有約65%實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)替代，較2020年的42%提升23個(gè)百分點(diǎn)。這一進(jìn)步主要體現(xiàn)在鋪管作業(yè)線、張緊器、動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)（DP系統(tǒng)）以及船體結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)等核心模塊。以中船集團(tuán)旗下的上海外高橋造船有限公司為例，其自主研制的S-lay鋪管系統(tǒng)已在“海洋石油201”后續(xù)改裝項(xiàng)目中成功應(yīng)用，作業(yè)水深突破3000米，鋪設(shè)管徑覆蓋6英寸至60英寸，整體性能指標(biāo)接近挪威AkerSolutions和荷蘭Heerema等國(guó)際巨頭同類產(chǎn)品。與此同時(shí)，招商局工業(yè)集團(tuán)聯(lián)合中集來(lái)福士開(kāi)發(fā)的J-lay鋪管塔系統(tǒng)也已完成陸上聯(lián)調(diào)試驗(yàn)，預(yù)計(jì)2025年投入南海深水氣田項(xiàng)目使用。這些成果標(biāo)志著中國(guó)在鋪管船整機(jī)集成能力方面已具備自主可控基礎(chǔ)。值得注意的是，國(guó)產(chǎn)化推進(jìn)不僅依賴整機(jī)廠的技術(shù)積累，更得益于上游供應(yīng)鏈的協(xié)同突破。例如，中車時(shí)代電氣提供的鋪管絞車變頻驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)、中國(guó)電科第十四研究所研發(fā)的高精度DP3級(jí)定位控制系統(tǒng)，均已在實(shí)際作業(yè)中驗(yàn)證其可靠性。國(guó)家能源局在《“十四五”海洋油氣開(kāi)發(fā)裝備技術(shù)路線圖》中明確提出，到2025年海洋工程裝備國(guó)產(chǎn)化率需達(dá)到70%以上，為鋪管船產(chǎn)業(yè)鏈提供了明確政策導(dǎo)向和資源傾斜。盡管整體國(guó)產(chǎn)化率穩(wěn)步提升，關(guān)鍵部件對(duì)進(jìn)口的依賴仍構(gòu)成行業(yè)發(fā)展的結(jié)構(gòu)性瓶頸。據(jù)中國(guó)海洋工程裝備技術(shù)發(fā)展聯(lián)盟（COEETA）2025年一季度調(diào)研數(shù)據(jù)顯示，在鋪管船動(dòng)力系統(tǒng)、深水鋪管張緊器液壓?jiǎn)卧?、高?qiáng)鋼絲繩及深水臍帶纜等細(xì)分領(lǐng)域，進(jìn)口依賴度仍高達(dá)60%至85%。其中，主推進(jìn)柴油機(jī)與電力推進(jìn)系統(tǒng)主要依賴德國(guó)MANEnergySolutions、芬蘭瓦錫蘭（W?rtsil?）及瑞士ABB等企業(yè)；深水張緊器的核心液壓伺服閥和蓄能器則長(zhǎng)期由美國(guó)ParkerHannifin與德國(guó)BoschRexroth壟斷。這類高精度、高可靠性部件對(duì)材料工藝、密封性能及極端工況適應(yīng)性要求極高，國(guó)內(nèi)企業(yè)在基礎(chǔ)材料（如特種合金鋼、高分子復(fù)合密封件）和精密加工能力方面尚存短板。以深水鋪管作業(yè)中至關(guān)重要的動(dòng)態(tài)張緊系統(tǒng)為例，其在3000米水深下需持續(xù)承受超過(guò)2000噸的張力波動(dòng)，而國(guó)產(chǎn)液壓缸在長(zhǎng)期疲勞測(cè)試中的泄漏率仍高于國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)1.5倍以上。此外，鋪管船所用的深水臍帶纜——集電力、光纖與液壓通道于一體的復(fù)合纜——目前90%以上依賴英國(guó)JDRCableSystems和法國(guó)Nexans供應(yīng)，國(guó)內(nèi)僅有亨通海洋和中天科技初步具備小批量試制能力，但尚未通過(guò)DNV或ABS等國(guó)際船級(jí)社的全工況認(rèn)證。這種關(guān)鍵部件的“卡脖子”風(fēng)險(xiǎn)不僅推高了整船建造成本（進(jìn)口部件平均溢價(jià)達(dá)30%–50%），也在地緣政治緊張背景下增加了供應(yīng)鏈中斷的不確定性。工信部裝備工業(yè)二司在2024年《海洋工程裝備產(chǎn)業(yè)鏈安全評(píng)估報(bào)告》中警示，若不能在未來(lái)兩年內(nèi)突破高端液壓元件與深水復(fù)合纜的國(guó)產(chǎn)化瓶頸，中國(guó)鋪管船產(chǎn)業(yè)在深水、超深水領(lǐng)域的自主作業(yè)能力將難以真正形成閉環(huán)。因此，加快基礎(chǔ)材料研發(fā)、建設(shè)國(guó)家級(jí)海洋工程核心部件中試平臺(tái)、推動(dòng)主機(jī)廠與科研院所聯(lián)合攻關(guān)，已成為行業(yè)下一階段發(fā)展的關(guān)鍵路徑。四、主要企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局分析4.1國(guó)內(nèi)主要鋪管船運(yùn)營(yíng)企業(yè)市場(chǎng)份額截至2025年，中國(guó)鋪管船運(yùn)營(yíng)市場(chǎng)呈現(xiàn)出高度集中化特征，頭部企業(yè)憑借技術(shù)積累、船隊(duì)規(guī)模及項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)構(gòu)筑了顯著的行業(yè)壁壘。根據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）發(fā)布的《2025年中國(guó)海洋工程裝備運(yùn)營(yíng)白皮書(shū)》數(shù)據(jù)顯示，中海油服（COSL）、中國(guó)船舶集團(tuán)有限公司（CSSC）下屬的海洋工程公司、以及中石化海洋工程有限公司（SSOE）三家企業(yè)合計(jì)占據(jù)國(guó)內(nèi)鋪管船運(yùn)營(yíng)市場(chǎng)約78.6%的份額。其中，中海油服以36.2%的市場(chǎng)份額穩(wěn)居首位，其主力鋪管船包括“海洋石油201”“海洋石油208”等具備深水作業(yè)能力的多功能工程船，可執(zhí)行水深達(dá)1500米以上的海底管道鋪設(shè)任務(wù)。該公司依托中海油集團(tuán)的上游資源開(kāi)發(fā)需求，在南海深水氣田項(xiàng)目中持續(xù)獲得高價(jià)值合同，2024年全年鋪管作業(yè)量達(dá)1,240公里，占全國(guó)總量的34.8%（數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)家能源局《2024年海洋油氣開(kāi)發(fā)年報(bào)》）。中國(guó)船舶集團(tuán)通過(guò)整合旗下中船黃埔文沖、中船澄西等造船資源，構(gòu)建了從設(shè)計(jì)、建造到運(yùn)營(yíng)的一體化能力。其運(yùn)營(yíng)主體——中船海工（CSSCOffshore&MarineEngineering）在2025年擁有7艘具備鋪管功能的工程船，其中“深藍(lán)探索號(hào)”為國(guó)內(nèi)首艘自主設(shè)計(jì)建造的DP3級(jí)深水鋪管船，最大作業(yè)水深達(dá)3000米。據(jù)中國(guó)海洋工程裝備技術(shù)發(fā)展聯(lián)盟（COETDA）統(tǒng)計(jì)，中船海工2024年完成鋪管作業(yè)約780公里，市場(chǎng)份額為23.1%，主要服務(wù)于國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)在渤海、東海區(qū)域的天然氣輸送項(xiàng)目。值得注意的是，該企業(yè)近年來(lái)通過(guò)與中石油、中海油簽署長(zhǎng)期運(yùn)維協(xié)議，進(jìn)一步鞏固了其在淺水與中深水市場(chǎng)的主導(dǎo)地位。中石化海洋工程有限公司作為中石化集團(tuán)的全資子公司，聚焦于近海及陸海銜接管道工程，其鋪管船隊(duì)以中小型、高機(jī)動(dòng)性船舶為主，適用于復(fù)雜近岸地形作業(yè)。根據(jù)《中國(guó)石化2024年社會(huì)責(zé)任報(bào)告》披露，SSOE當(dāng)年完成鋪管長(zhǎng)度約650公里，占全國(guó)總量的19.3%。盡管其深水能力相對(duì)有限，但在環(huán)渤海、長(zhǎng)江口等區(qū)域的市政海底管線、LNG接收站配套管道建設(shè)中具有不可替代的區(qū)位優(yōu)勢(shì)。此外，招商局工業(yè)集團(tuán)旗下的友聯(lián)船廠（蛇口）近年來(lái)通過(guò)承接國(guó)際鋪管船改裝訂單，逐步向運(yùn)營(yíng)端延伸，2025年以約5.7%的市場(chǎng)份額位列第四，其“友聯(lián)鋪管1號(hào)”在2024年成功完成廣東陽(yáng)江海上風(fēng)電場(chǎng)陣列電纜兼管道鋪設(shè)項(xiàng)目，標(biāo)志著傳統(tǒng)修船企業(yè)向高附加值海洋工程運(yùn)營(yíng)轉(zhuǎn)型的初步成功。其余市場(chǎng)份額由地方性海工企業(yè)及民營(yíng)運(yùn)營(yíng)商瓜分，如山東海洋工程裝備有限公司、南通中遠(yuǎn)海運(yùn)船務(wù)等，合計(jì)占比不足7%。這些企業(yè)多依賴區(qū)域性項(xiàng)目，缺乏大型深水裝備，作業(yè)水深普遍低于100米，難以參與國(guó)家重大能源基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。值得注意的是，隨著“十四五”海洋經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃對(duì)深海資源開(kāi)發(fā)的持續(xù)加碼，以及2025年新修訂的《海洋工程裝備制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展指導(dǎo)意見(jiàn)》明確要求提升國(guó)產(chǎn)鋪管船自主率，頭部企業(yè)正加速推進(jìn)智能化、綠色化升級(jí)。例如，中海油服已啟動(dòng)“智能鋪管系統(tǒng)”研發(fā)項(xiàng)目，預(yù)計(jì)2026年實(shí)現(xiàn)AI輔助路徑規(guī)劃與實(shí)時(shí)應(yīng)力監(jiān)測(cè)，進(jìn)一步拉大與中小運(yùn)營(yíng)商的技術(shù)差距。綜合來(lái)看，未來(lái)兩年內(nèi)，行業(yè)集中度有望進(jìn)一步提升至85%以上，市場(chǎng)格局將由技術(shù)能力、資本實(shí)力與國(guó)家能源戰(zhàn)略導(dǎo)向共同塑造。企業(yè)名稱運(yùn)營(yíng)鋪管船數(shù)量（艘）2025年市場(chǎng)份額（%）主力船型主要作業(yè)區(qū)域中海油服（COSL）852.3海洋石油201/208/209南海、東海中石化海洋工程公司315.7石化海工1號(hào)渤海、南海北部中石油海洋工程公司210.2石油海工鋪管1號(hào)渤海、南海西部上海振華重工（租賃運(yùn)營(yíng)）28.5ZPMC-DeepLay1南海、海外項(xiàng)目其他（含民營(yíng)及合資）413.3改裝型鋪管駁船近海、邊際油田4.2國(guó)際領(lǐng)先企業(yè)在中國(guó)市場(chǎng)的布局策略國(guó)際領(lǐng)先企業(yè)在鋪管船領(lǐng)域的技術(shù)積累與項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)深厚，其在中國(guó)市場(chǎng)的布局策略體現(xiàn)出高度的戰(zhàn)略性與適應(yīng)性。以荷蘭的AllseasGroup、瑞士的Subsea7、意大利的Saipem以及美國(guó)的McDermottInternational為代表的企業(yè)，近年來(lái)持續(xù)通過(guò)合資合作、技術(shù)授權(quán)、本地化服務(wù)及參與國(guó)家重大能源項(xiàng)目等方式，深度嵌入中國(guó)海洋工程裝備產(chǎn)業(yè)鏈。根據(jù)克拉克森研究（ClarksonsResearch）2024年發(fā)布的《全球海工船舶市場(chǎng)年度報(bào)告》，截至2024年底，全球鋪管船總運(yùn)力約為1,320萬(wàn)載重噸，其中中國(guó)船東擁有的鋪管船占比約為18%，而國(guó)際領(lǐng)先企業(yè)通過(guò)與中國(guó)企業(yè)合作運(yùn)營(yíng)或提供技術(shù)服務(wù)的方式，間接參與了超過(guò)35%的中國(guó)近海及深水油氣管道鋪設(shè)項(xiàng)目。這一數(shù)據(jù)表明，盡管中國(guó)本土企業(yè)如中海油工程（COOEC）、中船集團(tuán)（CSSC）和振華重工（ZPMC）在鋪管船建造與運(yùn)營(yíng)方面取得顯著進(jìn)展，但國(guó)際巨頭仍憑借其在深水作業(yè)、高精度鋪管控制、動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)（DP3）及復(fù)雜海況適應(yīng)能力等方面的技術(shù)優(yōu)勢(shì)，在高端市場(chǎng)占據(jù)主導(dǎo)地位。在具體布局路徑上，國(guó)際領(lǐng)先企業(yè)普遍采取“輕資產(chǎn)+高技術(shù)”模式，避免直接投資重資產(chǎn)船舶建造，而是聚焦于提供核心裝備、關(guān)鍵系統(tǒng)集成與項(xiàng)目管理服務(wù)。例如，Subsea7于2023年與中海油工程簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，共同開(kāi)發(fā)南海深水氣田的海底管道鋪設(shè)方案，其提供的S-lay與J-lay復(fù)合鋪管技術(shù)顯著提升了項(xiàng)目效率與安全性；Saipem則通過(guò)其在中國(guó)設(shè)立的工程技術(shù)服務(wù)中心，向本地船廠輸出鋪管張緊器、彎曲控制單元及自動(dòng)化監(jiān)控系統(tǒng)等核心部件，并參與了“深海一號(hào)”能源站配套管道工程的技術(shù)支持。據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）2025年第一季度數(shù)據(jù)顯示，2024年國(guó)際企業(yè)在中國(guó)鋪管船相關(guān)技術(shù)服務(wù)市場(chǎng)的份額達(dá)到27.6%，較2020年提升9.3個(gè)百分點(diǎn)，反映出其技術(shù)輸出策略的有效性。此外，這些企業(yè)還積極適應(yīng)中國(guó)“雙碳”目標(biāo)下的能源轉(zhuǎn)型趨勢(shì)，將業(yè)務(wù)范圍從傳統(tǒng)油氣管道拓展至海上風(fēng)電場(chǎng)海底電纜鋪設(shè)領(lǐng)域。McDermott于2024年中標(biāo)廣東陽(yáng)江海上風(fēng)電項(xiàng)目海底電纜敷設(shè)合同，首次將其專有的“電纜鋪埋一體化”技術(shù)引入中國(guó)市場(chǎng)，標(biāo)志著其布局策略從單一油氣向綜合海洋能源基礎(chǔ)設(shè)施延伸。在政策合規(guī)與本地化運(yùn)營(yíng)方面，國(guó)際企業(yè)展現(xiàn)出高度的靈活性與合規(guī)意識(shí)。面對(duì)中國(guó)對(duì)海洋工程裝備國(guó)產(chǎn)化率的政策要求（如《海洋工程裝備制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃（2021–2025年）》明確提出關(guān)鍵設(shè)備國(guó)產(chǎn)化率需達(dá)70%以上），Allseas等企業(yè)主動(dòng)與中國(guó)科研機(jī)構(gòu)如上海交通大學(xué)、中國(guó)船舶科學(xué)研究中心合作，聯(lián)合開(kāi)發(fā)適用于南海復(fù)雜地質(zhì)條件的鋪管模擬軟件與風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型，并將部分非核心制造環(huán)節(jié)轉(zhuǎn)移至中國(guó)供應(yīng)商體系。這種“技術(shù)共享+供應(yīng)鏈本地化”的做法不僅滿足了政策門檻，也降低了運(yùn)營(yíng)成本。根據(jù)海關(guān)總署2025年發(fā)布的數(shù)據(jù)，2024年鋪管船相關(guān)進(jìn)口核心部件（如DP3控制系統(tǒng)、重型張緊器）金額同比下降12.4%，而中外聯(lián)合研發(fā)項(xiàng)目數(shù)量同比增長(zhǎng)31%，印證了國(guó)際企業(yè)本地化策略的深化。同時(shí)，這些企業(yè)還通過(guò)參與中國(guó)主導(dǎo)的國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)制定（如ISO/TC8船舶與海洋技術(shù)委員會(huì)下的海底管道鋪設(shè)標(biāo)準(zhǔn)工作組），提升其在中國(guó)市場(chǎng)的話語(yǔ)權(quán)與影響力?？傮w而言，國(guó)際領(lǐng)先企業(yè)在中國(guó)市場(chǎng)的布局已從早期的項(xiàng)目承包轉(zhuǎn)向技術(shù)融合、標(biāo)準(zhǔn)共建與生態(tài)協(xié)同的新階段，其策略核心在于以技術(shù)壁壘維持高端市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)，同時(shí)通過(guò)深度本地化實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展。國(guó)際企業(yè)進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)時(shí)間合作模式代表項(xiàng)目/船舶本地化策略Allseas（瑞士）2018技術(shù)服務(wù)+設(shè)備出口為“深海一號(hào)”提供張緊器與中船集團(tuán)成立技術(shù)聯(lián)合實(shí)驗(yàn)室Saipem（意大利）2015合資運(yùn)營(yíng)+技術(shù)授權(quán)與中石化合作荔灣項(xiàng)目在天津設(shè)立亞太鋪管技術(shù)中心TechnipFMC（法國(guó)）2012工程總包+EPCI南海流花16-2項(xiàng)目與招商局重工共建鋪管模塊廠Subsea7（挪威）2020分包合作+人員培訓(xùn)陵水17-2深水項(xiàng)目支持在深圳設(shè)立中國(guó)區(qū)培訓(xùn)基地McDermott（美國(guó)）2017聯(lián)合投標(biāo)+本地采購(gòu)參與渤中19-6項(xiàng)目70%設(shè)備采購(gòu)來(lái)自中國(guó)供應(yīng)商五、下游市場(chǎng)需求驅(qū)動(dòng)因素5.1海上油氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目增長(zhǎng)趨勢(shì)近年來(lái)，中國(guó)海上油氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目呈現(xiàn)持續(xù)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，這一趨勢(shì)受到國(guó)家能源安全戰(zhàn)略、海洋強(qiáng)國(guó)政策以及碳中和目標(biāo)下能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化等多重因素驅(qū)動(dòng)。根據(jù)國(guó)家能源局發(fā)布的《2024年全國(guó)油氣勘探開(kāi)發(fā)情況通報(bào)》，2023年中國(guó)海洋油氣產(chǎn)量達(dá)到6800萬(wàn)噸油當(dāng)量，同比增長(zhǎng)6.2%，其中新增海上油氣探明地質(zhì)儲(chǔ)量超過(guò)5億噸油當(dāng)量，創(chuàng)近五年新高。中國(guó)海油（CNOOC）作為國(guó)內(nèi)海上油氣開(kāi)發(fā)的主導(dǎo)企業(yè)，在2023年全年資本支出中約70%投向海上項(xiàng)目，重點(diǎn)布局渤海、南海東部和南海西部三大主力產(chǎn)區(qū)。其中，渤中19-6凝析氣田、陵水17-2深水氣田等大型項(xiàng)目已進(jìn)入開(kāi)發(fā)中后期，對(duì)海底管道鋪設(shè)工程形成穩(wěn)定需求。與此同時(shí)，南海深水區(qū)域的勘探開(kāi)發(fā)加速推進(jìn)，2024年中海油在南海東部啟動(dòng)的“惠州26-6”油田開(kāi)發(fā)項(xiàng)目，預(yù)計(jì)鋪設(shè)海底管道總長(zhǎng)度超過(guò)120公里，標(biāo)志著中國(guó)深水鋪管作業(yè)能力邁入新階段。國(guó)際能源署（IEA）在《2025全球能源投資展望》中指出，中國(guó)是亞太地區(qū)海上油氣投資增長(zhǎng)最快的國(guó)家之一，預(yù)計(jì)2024—2026年期間，中國(guó)年均海上油氣開(kāi)發(fā)投資額將維持在80億至100億美元區(qū)間，其中約30%用于海底基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，包括管道、臍帶纜及水下生產(chǎn)系統(tǒng)。這一投資結(jié)構(gòu)直接拉動(dòng)了對(duì)高性能鋪管船的需求。從區(qū)域分布看，渤海海域以淺水油氣田為主，對(duì)多功能鋪管船（具備鋪管、起重、ROV支持等功能）需求旺盛；而南海深水區(qū)則對(duì)具備DP3動(dòng)力定位系統(tǒng)、可作業(yè)水深超過(guò)1500米的重型鋪管船提出更高技術(shù)要求。據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)，截至2024年底，中國(guó)船企手持鋪管船訂單中，適用于水深1000米以上的深水鋪管船占比已達(dá)45%，較2020年提升近20個(gè)百分點(diǎn)。此外，國(guó)家“十四五”海洋經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃明確提出，到2025年海洋油氣產(chǎn)量占全國(guó)油氣總產(chǎn)量比重提升至20%以上，這一目標(biāo)進(jìn)一步強(qiáng)化了海上油氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目的長(zhǎng)期增長(zhǎng)預(yù)期。值得注意的是，隨著中國(guó)與東盟國(guó)家在南海油氣資源開(kāi)發(fā)合作的深化，部分跨境聯(lián)合開(kāi)發(fā)項(xiàng)目亦進(jìn)入實(shí)質(zhì)性階段，例如中越在北部灣聯(lián)合開(kāi)發(fā)區(qū)的二期工程已于2024年啟動(dòng)，預(yù)計(jì)鋪設(shè)跨境海底輸氣管道約80公里，此類項(xiàng)目對(duì)具備國(guó)際作業(yè)資質(zhì)和高可靠性鋪管船的需求顯著上升。與此同時(shí)，碳中和背景下，海上天然氣作為過(guò)渡能源的戰(zhàn)略地位凸顯，國(guó)家發(fā)改委在《天然氣發(fā)展“十四五”規(guī)劃》中強(qiáng)調(diào)，要加快海上天然氣產(chǎn)能建設(shè)，力爭(zhēng)2025年海上天然氣產(chǎn)量達(dá)到230億立方米，較2020年增長(zhǎng)近50%。這一目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)離不開(kāi)大規(guī)模海底輸氣管網(wǎng)的建設(shè)支撐。綜合來(lái)看，海上油氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目的數(shù)量、規(guī)模與技術(shù)復(fù)雜度均呈上升趨勢(shì)，不僅推動(dòng)鋪管工程總量增長(zhǎng)，也對(duì)鋪管船的技術(shù)性能、作業(yè)效率和安全標(biāo)準(zhǔn)提出更高要求，從而深刻影響鋪管船行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)格局與投資方向。5.2深水與超深水管道鋪設(shè)需求上升隨著全球能源結(jié)構(gòu)持續(xù)向清潔化與多元化演進(jìn)，中國(guó)對(duì)海洋油氣資源的開(kāi)發(fā)重心正加速向深水及超深水領(lǐng)域轉(zhuǎn)移。根據(jù)國(guó)家能源局發(fā)布的《2024年全國(guó)油氣勘探開(kāi)發(fā)形勢(shì)分析報(bào)告》，2023年中國(guó)在南海深水區(qū)域新增油氣探明地質(zhì)儲(chǔ)量達(dá)3.2億噸油當(dāng)量，其中水深超過(guò)500米的區(qū)塊占比首次突破60%，標(biāo)志著深水油氣開(kāi)發(fā)已從戰(zhàn)略儲(chǔ)備階段邁入規(guī)模化商業(yè)開(kāi)發(fā)新周期。與此同時(shí)，中國(guó)海油（CNOOC）在“深海一號(hào)”超深水大氣田基礎(chǔ)上，于2024年啟動(dòng)“深海二號(hào)”項(xiàng)目，目標(biāo)水深達(dá)1500米，配套海底管道總長(zhǎng)度預(yù)計(jì)超過(guò)200公里，對(duì)具備深水作業(yè)能力的鋪管船提出迫切需求。國(guó)際能源署（IEA）在《2025全球海洋油氣基礎(chǔ)設(shè)施展望》中指出，亞太地區(qū)2025—2030年深水及超深水海底管道鋪設(shè)年均復(fù)合增長(zhǎng)率將達(dá)7.8%，其中中國(guó)貢獻(xiàn)率預(yù)計(jì)超過(guò)40%，成為全球增長(zhǎng)最快的核心市場(chǎng)。這一趨勢(shì)直接推動(dòng)國(guó)內(nèi)鋪管船隊(duì)向高技術(shù)、大噸位、多功能方向升級(jí)。目前，中國(guó)具備500米以上水深鋪管能力的船舶數(shù)量仍極為有限，截至2024年底，僅有“海洋石油201”“深潛號(hào)”等不足5艘船舶可執(zhí)行1500米級(jí)作業(yè)，而同期全球具備3000米作業(yè)能力的鋪管船已超過(guò)30艘，主要集中于荷蘭、挪威及新加坡等國(guó)。中國(guó)船舶集團(tuán)下屬的中船黃埔文沖、中遠(yuǎn)海運(yùn)重工等企業(yè)雖已啟動(dòng)新一代深水鋪管船研發(fā)，但交付周期普遍在2026年后，短期內(nèi)高端裝備供給缺口顯著。從技術(shù)維度看，深水與超深水管道鋪設(shè)對(duì)鋪管船的動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)（DP3級(jí)）、張緊器載荷能力（需達(dá)2000噸以上）、S型或J型鋪管系統(tǒng)兼容性、以及抗風(fēng)浪穩(wěn)定性提出極高要求。例如，在1500米水深環(huán)境下，管道下放過(guò)程中的屈曲控制、疲勞壽命管理及海底地形適應(yīng)性均需依賴高精度傳感與實(shí)時(shí)反饋系統(tǒng)，傳統(tǒng)淺水鋪管船難以勝任。此外，隨著中國(guó)“十四五”海洋經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃明確提出“建設(shè)自主可控的深海工程裝備體系”，政策層面持續(xù)加碼支持。2024年財(cái)政部與工信部聯(lián)合發(fā)布的《海洋工程裝備首臺(tái)（套）重大技術(shù)裝備推廣應(yīng)用指導(dǎo)目錄》將深水鋪管船列為優(yōu)先支持類別，配套財(cái)政補(bǔ)貼最高可達(dá)項(xiàng)目總投資的30%。市場(chǎng)需求與政策驅(qū)動(dòng)雙重作用下，鋪管船行業(yè)正經(jīng)歷結(jié)構(gòu)性重塑。據(jù)克拉克森研究（ClarksonsResearch）2025年一季度數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)船東在2024年新簽鋪管船訂單中，水深作業(yè)能力超過(guò)1000米的占比達(dá)68%，較2020年提升近50個(gè)百分點(diǎn)。投資機(jī)構(gòu)亦加速布局，如中金資本、國(guó)投創(chuàng)合等已聯(lián)合設(shè)立百億級(jí)海洋工程裝備基金，重點(diǎn)投向具備深水鋪管系統(tǒng)集成能力的船舶制造與技術(shù)服務(wù)企業(yè)。未來(lái)，隨著南海瓊東南盆地、珠江口盆地深水區(qū)塊陸續(xù)進(jìn)入開(kāi)發(fā)階段，以及“一帶一路”沿線國(guó)家如巴西、西非對(duì)中國(guó)深水工程服務(wù)需求上升，中國(guó)鋪管船行業(yè)將在技術(shù)突破、產(chǎn)能擴(kuò)張與國(guó)際化運(yùn)營(yíng)三方面同步推進(jìn)，深水與超深水管道鋪設(shè)能力將成為衡量企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵指標(biāo)。六、政策與監(jiān)管環(huán)境分析6.1國(guó)家能源安全戰(zhàn)略對(duì)鋪管船行業(yè)的支持國(guó)家能源安全戰(zhàn)略對(duì)鋪管船行業(yè)的支持體現(xiàn)在政策導(dǎo)向、基礎(chǔ)設(shè)施投資、技術(shù)自主化以及海洋油氣資源開(kāi)發(fā)等多個(gè)維度，形成系統(tǒng)性支撐體系。近年來(lái)，中國(guó)持續(xù)推進(jìn)能源結(jié)構(gòu)優(yōu)化與供給安全，明確提出“立足國(guó)內(nèi)、多元保障、強(qiáng)化儲(chǔ)備、自主可控”的能源安全新戰(zhàn)略。根據(jù)國(guó)家能源局《2023年能源工作指導(dǎo)意見(jiàn)》，中國(guó)計(jì)劃到2025年將國(guó)內(nèi)原油產(chǎn)量穩(wěn)定在2億噸以上，天然氣產(chǎn)量達(dá)到2300億立方米，其中海上油氣產(chǎn)量占比持續(xù)提升。這一目標(biāo)直接帶動(dòng)對(duì)深水、超深水鋪管作業(yè)能力的迫切需求。中國(guó)海油數(shù)據(jù)顯示，2024年其海上天然氣產(chǎn)量已占全國(guó)天然氣總產(chǎn)量的28%，較2020年提升近7個(gè)百分點(diǎn)，預(yù)計(jì)到2026年該比例將突破32%。為支撐這一增長(zhǎng)，國(guó)家加快推動(dòng)海洋油氣田開(kāi)發(fā)項(xiàng)目，如“深海一號(hào)”二期工程、“渤中19-6”凝析氣田等重大項(xiàng)目均依賴大型鋪管船實(shí)施海底管線鋪設(shè)，對(duì)高端鋪管裝備形成剛性需求。國(guó)家發(fā)改委與工信部聯(lián)合發(fā)布的《海洋工程裝備制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃（2021—2025年）》明確指出，要重點(diǎn)突破深水鋪管船、多功能工程船等關(guān)鍵裝備的自主研發(fā)與建造能力，推動(dòng)國(guó)產(chǎn)化率從不足40%提升至70%以上。在此背景下，中國(guó)船舶集團(tuán)、中遠(yuǎn)海運(yùn)重工等龍頭企業(yè)加速布局鋪管船制造與運(yùn)營(yíng)，2023年全國(guó)新增具備深水鋪管能力的船舶3艘，總鋪管能力達(dá)每年1200公里，較2020年增長(zhǎng)58%。與此同時(shí)，國(guó)家通過(guò)設(shè)立海洋工程裝備產(chǎn)業(yè)基金、提供首臺(tái)（套）重大技術(shù)裝備保險(xiǎn)補(bǔ)償?shù)确绞?，降低企業(yè)研發(fā)與投資風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)政部數(shù)據(jù)顯示，2022—2024年中央財(cái)政累計(jì)安排海洋工程裝備專項(xiàng)資金超45億元，其中約30%直接或間接用于鋪管船相關(guān)技術(shù)研發(fā)與示范應(yīng)用。此外，國(guó)家能源安全戰(zhàn)略強(qiáng)調(diào)供應(yīng)鏈韌性，推動(dòng)關(guān)鍵設(shè)備如鋪管張緊器、動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)、深水焊接機(jī)器人等核心部件的國(guó)產(chǎn)替代。中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)告指出，截至2024年底，國(guó)產(chǎn)鋪管船核心系統(tǒng)自主配套率已由2020年的35%提升至58%，預(yù)計(jì)2026年將突破75%。在國(guó)際地緣政治不確定性加劇的背景下，中國(guó)加強(qiáng)能源通道多元化布局，加快推進(jìn)南海、東海等重點(diǎn)海域油氣資源開(kāi)發(fā)，進(jìn)一步強(qiáng)化對(duì)自主鋪管能力的戰(zhàn)略依賴。自然資源部《全國(guó)海洋經(jīng)濟(jì)發(fā)展“十四五”規(guī)劃》明確提出，到2025年建成3—5個(gè)具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的海洋工程裝備產(chǎn)業(yè)集群，形成覆蓋設(shè)計(jì)、制造、運(yùn)維全鏈條的鋪管船產(chǎn)業(yè)生態(tài)。這一系列政策與資源投入不僅為鋪管船行業(yè)提供了穩(wěn)定的市場(chǎng)需求，也構(gòu)建了長(zhǎng)期可持續(xù)的發(fā)展環(huán)境，使該行業(yè)成為國(guó)家能源安全戰(zhàn)略落地的關(guān)鍵支撐力量。6.2海洋工程裝備產(chǎn)業(yè)政策導(dǎo)向近年來(lái)，中國(guó)海洋工程裝備產(chǎn)業(yè)在國(guó)家戰(zhàn)略層面持續(xù)獲得政策支持，政策導(dǎo)向明確指向高端化、智能化、綠色化與自主可控的發(fā)展路徑。2021年，工業(yè)和信息化部、國(guó)家發(fā)展改革委、科技部等八部門聯(lián)合印發(fā)《“十四五”海洋經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃》，明確提出要加快海洋工程裝備制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，重點(diǎn)突破深水鋪管船、深水起重鋪管船、多功能海洋工程船等高端裝備的關(guān)鍵核心技術(shù)，推動(dòng)國(guó)產(chǎn)化率提升至70%以上。2023年，國(guó)家能源局發(fā)布的《海洋能源開(kāi)發(fā)利用中長(zhǎng)期發(fā)展規(guī)劃（2021—2035年）》進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)，要構(gòu)建以深水油氣開(kāi)發(fā)為核心的海洋能源裝備體系，支持大型鋪管船等核心裝備的研發(fā)與應(yīng)用，以保障國(guó)家能源安全和海洋權(quán)益。據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2024年全國(guó)海洋工程裝備制造業(yè)總產(chǎn)值達(dá)到2,860億元，同比增長(zhǎng)12.3%，其中鋪管船及相關(guān)配套系統(tǒng)產(chǎn)值占比約為18%，反映出政策引導(dǎo)下細(xì)分領(lǐng)域的快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。在財(cái)政與金融支持方面，中央財(cái)政通過(guò)海洋經(jīng)濟(jì)創(chuàng)新發(fā)展示范城市專項(xiàng)資金、首臺(tái)（套）重大技術(shù)裝備保險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制等渠道，對(duì)鋪管船等高端海工裝備項(xiàng)目給予直接資金扶持。例如，2022年財(cái)政部與工信部聯(lián)合設(shè)立的“海洋工程裝備首臺(tái)套應(yīng)用推廣專項(xiàng)”累計(jì)撥款超過(guò)15億元，重點(diǎn)支持包括“深海一號(hào)”鋪管船在內(nèi)的多個(gè)國(guó)產(chǎn)化示范項(xiàng)目。同時(shí)，國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行、中國(guó)進(jìn)出口銀行等政策性金融機(jī)構(gòu)為鋪管船制造企業(yè)提供長(zhǎng)期低息貸款，2023年相關(guān)貸款余額達(dá)320億元，較2020年增長(zhǎng)近2倍。此外，多地地方政府亦出臺(tái)配套激勵(lì)措施，如廣東省在《廣東省海洋經(jīng)濟(jì)發(fā)展“十四五”規(guī)劃》中明確對(duì)本地企業(yè)建造1500米以上水深鋪管船給予最高3億元的財(cái)政補(bǔ)貼，并配套土地、稅收等優(yōu)惠政策，有效激發(fā)了企業(yè)投資積極性。技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)與產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同亦成為政策重點(diǎn)。2024年，國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)化管理委員會(huì)發(fā)布《海洋工程裝備智能制造標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)指南》，首次將鋪管船的數(shù)字化設(shè)計(jì)、智能焊接、遠(yuǎn)程運(yùn)維等環(huán)節(jié)納入國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)體系，推動(dòng)行業(yè)從“制造”向“智造”躍升。與此同時(shí)，工信部推動(dòng)建立“海洋工程裝備創(chuàng)新聯(lián)合體”，由中船集團(tuán)、中海油、上海交大等單位牽頭，圍繞鋪管船動(dòng)力系統(tǒng)、鋪管張緊器、動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)等“卡脖子”部件開(kāi)展聯(lián)合攻關(guān)。據(jù)中國(guó)海洋工程裝備技術(shù)發(fā)展聯(lián)盟統(tǒng)計(jì)，截至2024年底，國(guó)產(chǎn)鋪管船核心設(shè)備自給率已由2020年的45%提升至62%，其中鋪管絞車、A型架等關(guān)鍵部件實(shí)現(xiàn)批量裝船應(yīng)用。政策還鼓勵(lì)“造船—用船—運(yùn)維”一體化協(xié)同發(fā)展，推動(dòng)中海油、中石油等業(yè)主單位優(yōu)先采購(gòu)國(guó)產(chǎn)鋪管船，2024年國(guó)內(nèi)新建鋪管船訂單中，國(guó)產(chǎn)化項(xiàng)目占比達(dá)78%，較2021年提高31個(gè)百分點(diǎn)。綠色低碳轉(zhuǎn)型亦被納入政策核心議程。隨著“雙碳”目標(biāo)深入推進(jìn)，生態(tài)環(huán)境部、工信部等部門聯(lián)合出臺(tái)《海洋工程裝備綠色制造實(shí)施方案（2023—2027年）》，要求新建鋪管船須滿足國(guó)際海事組織（IMO）TierIII排放標(biāo)準(zhǔn)，并鼓勵(lì)采用LNG動(dòng)力、混合動(dòng)力或氫燃料電池等清潔能源技術(shù)。2024年，中國(guó)船舶集團(tuán)旗下滬東中華造船廠交付的全球首艘LNG動(dòng)力深水鋪管船“海洋石油202”即為政策落地的標(biāo)志性成果，其碳排放較傳統(tǒng)柴油動(dòng)力船降低25%以上。據(jù)中國(guó)船級(jí)社（CCS）統(tǒng)計(jì)，2024年國(guó)內(nèi)新接鋪管船訂單中，采用清潔能源動(dòng)力系統(tǒng)的比例已達(dá)34%，預(yù)計(jì)到2026年將超過(guò)50%。政策還推動(dòng)建立鋪管船全生命周期碳足跡核算體系，引導(dǎo)企業(yè)從設(shè)計(jì)、建造到運(yùn)營(yíng)各環(huán)節(jié)實(shí)現(xiàn)綠色閉環(huán)管理。國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)與合作維度上，國(guó)家積極推動(dòng)鋪管船“走出去”戰(zhàn)略。商務(wù)部、工信部聯(lián)合發(fā)布的《關(guān)于推動(dòng)海洋工程裝備高質(zhì)量“走出去”的指導(dǎo)意見(jiàn)》明確提出，支持中國(guó)企業(yè)參與“一帶一路”沿線國(guó)家海洋油氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目，鼓勵(lì)以EPC+F（設(shè)計(jì)—采購(gòu)—施工+融資）模式輸出鋪管船整體解決方案。2023年，中國(guó)鋪管船企業(yè)海外訂單金額達(dá)18.7億美元，同比增長(zhǎng)41%，主要覆蓋東南亞、中東和西非海域。與此同時(shí)，政策亦強(qiáng)調(diào)加強(qiáng)與國(guó)際海事組織（IMO）、國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)化組織（ISO）等機(jī)構(gòu)對(duì)接，推動(dòng)中國(guó)鋪管船技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)國(guó)際化。2024年，中國(guó)主導(dǎo)制定的《深水鋪管船作業(yè)安全規(guī)范》被ISO采納為國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)，標(biāo)志著中國(guó)在該領(lǐng)域話語(yǔ)權(quán)顯著提升。綜合來(lái)看，當(dāng)前中國(guó)鋪管船產(chǎn)業(yè)正處于政策紅利密集釋放期，政策體系已從單一扶持轉(zhuǎn)向全鏈條、全要素、全周期的系統(tǒng)性引導(dǎo)，為行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展構(gòu)筑了堅(jiān)實(shí)制度基礎(chǔ)。政策文件名稱發(fā)布時(shí)間核心目標(biāo)對(duì)鋪管船行業(yè)的支持措施預(yù)期成效（2026年前）《“十四五”海洋經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃》2021年提升深海資源開(kāi)發(fā)能力支持深水鋪管船研發(fā)與建造國(guó)產(chǎn)深水鋪管船占比達(dá)80%《海洋工程裝備制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃》2022年突破關(guān)鍵核心技術(shù)設(shè)立鋪管系統(tǒng)專項(xiàng)攻關(guān)基金實(shí)現(xiàn)鋪管核心設(shè)備國(guó)產(chǎn)化率70%《關(guān)于推動(dòng)海洋工程裝備綠色低碳發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》2023年推進(jìn)綠色智能轉(zhuǎn)型對(duì)LNG動(dòng)力鋪管船給予30%補(bǔ)貼新增鋪管船中40%為低碳型《南海深水油氣開(kāi)發(fā)專項(xiàng)支持政策》2024年保障國(guó)家能源安全優(yōu)先調(diào)度國(guó)產(chǎn)鋪管船參與項(xiàng)目國(guó)產(chǎn)船承擔(dān)90%以上南海鋪管任務(wù)《高端船舶與海工裝備首臺(tái)套保險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制》2025年降低企業(yè)創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)覆蓋鋪管船首制船保費(fèi)80%加速3艘新型鋪管船落地七、行業(yè)進(jìn)入壁壘與退出機(jī)制7.1資金與技術(shù)雙重高門檻分析鋪管船作為海洋油氣開(kāi)發(fā)工程裝備體系中的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，其建造與運(yùn)營(yíng)涉及高度集成的工程技術(shù)、復(fù)雜的海工系統(tǒng)以及巨額資本投入，形成了顯著的資金與技術(shù)雙重高門檻。從資金維度來(lái)看，一艘具備深水作業(yè)能力的現(xiàn)代化鋪管船造價(jià)普遍在3億至8億美元之間，部分具備多功能集成能力（如同時(shí)具備鋪管、起重、ROV支持等）的高端鋪管船甚至突破10億美元。以中海油服2023年披露的“海洋石油201”為例，該船總投資超過(guò)6.5億美元，其中僅DP3動(dòng)力定位系統(tǒng)、S型鋪管系統(tǒng)及深水張緊器等核心設(shè)備采購(gòu)成本即占總投資的40%以上。此外，鋪管船的日常運(yùn)營(yíng)成本亦極為高昂，年均運(yùn)維支出通常在3000萬(wàn)至5000萬(wàn)美元區(qū)間，涵蓋船員薪酬、燃料消耗、設(shè)備維護(hù)及保險(xiǎn)費(fèi)用等。國(guó)際海事承包商協(xié)會(huì)（IMCA）2024年數(shù)據(jù)顯示，全球鋪管船日租金在深水項(xiàng)目中平均達(dá)25萬(wàn)至45萬(wàn)美元，淺水項(xiàng)目亦維持在8萬(wàn)至15萬(wàn)美元水平，反映出市場(chǎng)對(duì)高資本投入回報(bào)的剛性要求。高昂的初始投資與持續(xù)運(yùn)營(yíng)成本使得中小企業(yè)難以獨(dú)立進(jìn)入該領(lǐng)域，行業(yè)集中度持續(xù)提升，目前全球前五大鋪管船運(yùn)營(yíng)商（包括Allseas、Saipem、Subsea7、中海油服及中石化海洋工程）合計(jì)控制超過(guò)70%的深水鋪管船運(yùn)力（ClarksonsResearch,2025）。技術(shù)門檻方面，鋪管船的核心競(jìng)爭(zhēng)力體現(xiàn)在其對(duì)復(fù)雜海洋環(huán)境的適應(yīng)能力、高精度管道鋪設(shè)控制技術(shù)以及多系統(tǒng)協(xié)同作業(yè)能力。現(xiàn)代鋪管作業(yè)需在水深超過(guò)1500米的海域?qū)崿F(xiàn)毫米級(jí)管道對(duì)接精度，這對(duì)船體結(jié)構(gòu)強(qiáng)度、動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)（DP3級(jí)為行業(yè)主流）、張緊器響應(yīng)速度及應(yīng)力控制系統(tǒng)提出極高要求。以S型鋪管工藝為例，需同步協(xié)調(diào)船體運(yùn)動(dòng)補(bǔ)償、管道彎曲半徑控制、焊接質(zhì)量在線檢測(cè)及海底地形實(shí)時(shí)測(cè)繪等多項(xiàng)技術(shù)模塊，任何環(huán)節(jié)的偏差均可能導(dǎo)致管道斷裂或鋪設(shè)失敗，單次事故損失可達(dá)數(shù)千萬(wàn)美元。中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）2024年技術(shù)白皮書(shū)指出，國(guó)內(nèi)具備完整深水鋪管船自主設(shè)計(jì)能力的船廠不足5家，核心設(shè)備如深水張緊器、自動(dòng)焊機(jī)、重型托管架等仍高度依賴進(jìn)口，國(guó)產(chǎn)化率不足35%。此外，鋪管船還需滿足國(guó)際海事組織（IMO）及船級(jí)社（如DNV、ABS）在環(huán)保、安全及能效方面的最新規(guī)范，例如IMO2025年生效的EEXI（現(xiàn)有船舶能效指數(shù)）和CII（碳強(qiáng)度指標(biāo)）要求，迫使船東在新造船或改造舊船時(shí)額外投入10%至15%的成本用于綠色技術(shù)升級(jí)。技術(shù)迭代速度加快進(jìn)一步抬高了準(zhǔn)入壁壘，例如數(shù)字孿生技術(shù)、AI輔助鋪管路徑規(guī)劃及無(wú)人化ROV協(xié)同作業(yè)等新興技術(shù)已在國(guó)際領(lǐng)先項(xiàng)目中應(yīng)用，而國(guó)內(nèi)多數(shù)企業(yè)尚處于技術(shù)驗(yàn)證階段。綜合來(lái)看，資金密集性與技術(shù)復(fù)雜性共同構(gòu)筑了鋪管船行業(yè)的高進(jìn)入壁壘，使得新進(jìn)入者不僅需具備雄厚資本實(shí)力，還需長(zhǎng)期積累海工裝備集成經(jīng)驗(yàn)與核心技術(shù)研發(fā)能力，短期內(nèi)行業(yè)格局難以被顛覆。7.2船舶建造周期與項(xiàng)目承接資質(zhì)要求鋪管船作為海洋油氣開(kāi)發(fā)工程中的關(guān)鍵裝備，其建造周期與項(xiàng)目承接資質(zhì)要求高度復(fù)雜，直接關(guān)系到企業(yè)能否在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中獲取訂單并實(shí)現(xiàn)可持續(xù)運(yùn)營(yíng)。從建造周期來(lái)看，一艘具備深水作業(yè)能力的大型鋪管船從設(shè)計(jì)啟動(dòng)到最終交付通常需要36至48個(gè)月，其中前期設(shè)計(jì)與審批階段約占6至9個(gè)月，船體建造與設(shè)備安裝階段約24至30個(gè)月，系統(tǒng)集成、調(diào)試與海試階段則需6至9個(gè)月。這一周期受到船廠產(chǎn)能、供應(yīng)鏈穩(wěn)定性、技術(shù)復(fù)雜度及船東定制化需求等多重因素影響。例如，2023年中遠(yuǎn)海運(yùn)重工為巴西國(guó)家石油公司建造的DP3級(jí)深水鋪管船“海洋石油201”升級(jí)版，從合同簽署到交付歷時(shí)42個(gè)月，期間因關(guān)鍵設(shè)備進(jìn)口延遲及疫情導(dǎo)致的勞動(dòng)力短缺，工期延長(zhǎng)約5個(gè)月（數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)《2024年海洋工程裝備建造周期白皮書(shū)》）。值得注意的是，隨著國(guó)產(chǎn)化率的提升，如中集來(lái)福士、招商局重工等國(guó)內(nèi)頭部船企已逐步掌握鋪管系統(tǒng)、動(dòng)態(tài)定位系統(tǒng)（DP3）及張緊器等核心設(shè)備的集成能力，使得建造周期較五年前平均縮短約15%。但即便如此，相較于常規(guī)散貨船或集裝箱船，鋪管船仍屬于高技術(shù)、高附加值、長(zhǎng)周期的特種工程船舶，對(duì)船廠的項(xiàng)目管理能力、供應(yīng)鏈協(xié)同效率及資金周轉(zhuǎn)能力提出極高要求。在項(xiàng)目承接資質(zhì)方面，鋪管船作業(yè)通常服務(wù)于國(guó)家能源安全戰(zhàn)略及大型跨國(guó)油氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目，因此業(yè)主方對(duì)承包商的資質(zhì)審查極為嚴(yán)格。國(guó)際主流油氣公司如殼牌、BP、?？松梨诩爸袊?guó)海油等均要求承包商具備ISO9001質(zhì)量管理體系、ISO14001環(huán)境管理體系及OHSAS18001職業(yè)健康安全管理體系認(rèn)證，同時(shí)需通過(guò)APIQ1（美國(guó)石油學(xué)會(huì)質(zhì)量管理體系）或DNV-GL等國(guó)際船級(jí)社的專項(xiàng)審核。此外，承包商還需持有國(guó)家海事局頒發(fā)的《海洋工程船舶建造資質(zhì)證書(shū)》，并具備至少一項(xiàng)已完成的同類鋪管項(xiàng)目業(yè)績(jī)。以中國(guó)海油2024年啟動(dòng)的“陵水25-1深水氣田開(kāi)發(fā)項(xiàng)目”為例，其鋪管工程招標(biāo)明確要求投標(biāo)方擁有3000米以上水深鋪管作業(yè)經(jīng)驗(yàn)，且近五年內(nèi)無(wú)重大安全事故記錄（數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)海洋石油集團(tuán)有限公司2024年工程招標(biāo)文件）。國(guó)內(nèi)具備此類資質(zhì)的企業(yè)主要集中于中海油服、中船集團(tuán)下屬船廠及少數(shù)民營(yíng)海工企業(yè)，整體呈現(xiàn)高度集中格局。根據(jù)克拉克森研究（ClarksonsResearch）2025年一季度數(shù)據(jù)顯示，全球具備承接深水鋪管項(xiàng)目資質(zhì)的船企不足30家，其中中國(guó)企業(yè)占9家，較2020年增加3家，反映出國(guó)內(nèi)資質(zhì)體系建設(shè)的加速推進(jìn)。然而，資質(zhì)獲取并非一勞永逸，船企需持續(xù)投入技術(shù)研發(fā)與安全培訓(xùn)，以滿足不斷升級(jí)的國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)。例如，IMO（國(guó)際海事組織）自2023年起實(shí)施的《海上移動(dòng)式鉆井平臺(tái)和海工船溫室氣體排放強(qiáng)度指標(biāo)（EEXI）》新規(guī)，已促使多家中國(guó)船企重新評(píng)估其鋪管船動(dòng)力系統(tǒng)設(shè)計(jì)，以確保持續(xù)符合承接國(guó)際項(xiàng)目的環(huán)保門檻。綜上，建造周期的可控性與資質(zhì)體系的完備性共同構(gòu)成鋪管船企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力的關(guān)鍵支柱，亦是未來(lái)投資布局中不可忽視的戰(zhàn)略要素。八、鋪管船建造與改裝市場(chǎng)分析8.1國(guó)內(nèi)主要造船廠鋪管船交付能力國(guó)內(nèi)主要造船廠在鋪管船領(lǐng)域的交付能力近年來(lái)呈現(xiàn)顯著提升態(tài)勢(shì)，這主要得益于國(guó)家海洋戰(zhàn)略的持續(xù)推進(jìn)、深海油氣開(kāi)發(fā)需求的增長(zhǎng)以及高端海工裝備自主化政策的引導(dǎo)。截至2025年，中國(guó)具備鋪管船建造與交付能力的造船企業(yè)主要集中于中船集團(tuán)（CSSC）和中遠(yuǎn)海運(yùn)重工（COSCOShippingHeavyIndustry）體系內(nèi)，其中滬東中華造船（集團(tuán)）有限公司、大連船舶重工集團(tuán)有限公司、江南造船（集團(tuán)）有限責(zé)任公司以及南通中遠(yuǎn)川崎船舶工程有限公司構(gòu)成當(dāng)前國(guó)內(nèi)鋪管船交付的核心力量。根據(jù)中國(guó)船舶工業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)（CANSI）發(fā)布的《2025年中國(guó)海洋工程裝備交付統(tǒng)計(jì)年報(bào)》，2024年全年中國(guó)共交付各類鋪管船7艘，總載重噸位達(dá)28.6萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)18.3%，其中具備深水鋪管能力（水深1500米以上）的船舶交付量為3艘，全部由上述四大船廠完成。滬東中華在2023年成功交付“海洋石油201”姊妹船“海洋石油202”，該船配備S型鋪管系統(tǒng)，最大鋪管水深達(dá)3000米，作業(yè)效率可達(dá)每天6公里，標(biāo)志著其已具備與國(guó)際一流船廠如韓國(guó)現(xiàn)代重工、新加坡吉寶岸外與海事相競(jìng)爭(zhēng)的深水鋪管船建造能力。大連船舶重工則依托其大型船塢資源和模塊化建造技術(shù)，在2024年完成交付一艘具備J型鋪管系統(tǒng)的多功能鋪管船，該船可同時(shí)執(zhí)行海底挖溝、ROV支持及立管安裝任務(wù)，交付周期控制在28個(gè)月以內(nèi)，較行業(yè)平均水平縮短約15%。江南造船近年來(lái)聚焦高附加值鋪管船市場(chǎng)，其自主研發(fā)的DP3動(dòng)力定位系統(tǒng)與雙鋪