1、國(guó)際工程風(fēng)險(xiǎn)、架構(gòu)及爭(zhēng)議,江榮卿 大成律師事務(wù)所高級(jí)合伙人 對(duì)外工程承包商會(huì)專(zhuān)家委員會(huì)法律專(zhuān)家委員,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,風(fēng)險(xiǎn)解析 投資架構(gòu) 爭(zhēng)議解決,目錄,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,2,項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn),江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,3,印尼項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)表見(jiàn)附件1,如何緩解政治風(fēng)險(xiǎn)？,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,4,法律變化,世界法律體系圖,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可

2、不得復(fù)制、傳播。,5,法律變化,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,新加坡添海造島項(xiàng)目，原定泥沙從印尼、馬來(lái)西亞采購(gòu)。 印尼、馬來(lái)西亞禁止向新加坡出口海沙，越南、柬埔寨隨后禁止。 前期法律調(diào)查發(fā)現(xiàn)問(wèn)題暫停項(xiàng)目。,6,2011世界政治風(fēng)險(xiǎn)地圖,Source: ,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,7,利比亞危機(jī),江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved

3、.,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,8,緩解政治風(fēng)險(xiǎn),江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,9,中 國(guó),項(xiàng)目公司,中國(guó),第三國(guó),東道國(guó),直接控股架構(gòu),中 國(guó),項(xiàng)目公司,中間控股公司,間接控股架構(gòu),控股架構(gòu)概述,交易架構(gòu),江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,中 國(guó),項(xiàng)目公司,中國(guó),第三國(guó),東道國(guó),直接控股架構(gòu),中 國(guó),項(xiàng)目公司,中間控股公司,間接控股架構(gòu),資本+貸款,資本+貸款,資本+貸款,貸款,交易架構(gòu),江榮卿. A

4、ll rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,交易架構(gòu),江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,12,中國(guó),香港,東道國(guó),中 國(guó),項(xiàng)目公司,香港控股公司,間接控股架構(gòu),資本+貸款,資本+貸款,說(shuō)明： 貴司設(shè)立香港控股公司作為海外項(xiàng)目平臺(tái)； 貴司通過(guò)香港控股公司對(duì)項(xiàng)目公司進(jìn)行投資； 貴司也可以直接向項(xiàng)目公司貸款； 香港控股公司可以作為海外資金中心，在當(dāng)?shù)厝谫Y或調(diào)配海外項(xiàng)目之間的資金； 香港控股公司可以作為海外項(xiàng)目管理中心管理亞洲項(xiàng)目公司； 香港控股公司也可以作為將來(lái)上市主體，在資本市場(chǎng)融資。,交易架構(gòu),江榮卿. All rights re

5、served. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,中國(guó),第三國(guó),東道國(guó),中 國(guó),項(xiàng)目公司,中間控股公司,間接控股架構(gòu),資本市場(chǎng)（發(fā)股、發(fā)債）,銀行貸款,海外利潤(rùn),資本+貸款,交易架構(gòu),江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,交易架構(gòu),江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,15,交易架構(gòu),2010年收購(gòu)加拿大多倫多上市礦業(yè)公司，從而收購(gòu)厄瓜多爾銅金礦項(xiàng)目,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,架構(gòu)重組,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,17,交

6、易架構(gòu)現(xiàn)有,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,18,交易架構(gòu)中間,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,19,先將80%股權(quán)重組到香港控股公司,交易架構(gòu)建議,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserve

7、d.,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,20,交易架構(gòu)控制協(xié)議,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,21,索賠 專(zhuān)家評(píng)審 當(dāng)?shù)刂俨?雙邊投資保護(hù)協(xié)議下仲裁 兩國(guó)訴訟,爭(zhēng)議解決,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,22,爭(zhēng)議解決,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,伊朗、科威特都是1958年紐約公約締約國(guó)。,23,爭(zhēng)議解決,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,TheInternation

8、alCourtofArbitrationofInternationalChamberofCommerce TheInternational Center for the Settlement of Investment Disputes (ICSID) TheLondonCourtofInternationalArbitration American Arbitration Association The Arbitration Institute of Stockholm Chamber of Commerce Dubai International Arbitration Centre Hong Kong International Arbitration Centre Singapore International Arbitration Centre,24,主權(quán)豁免放棄,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,25,保函的爭(zhēng)議解決,江榮卿. All rights reserved.,江榮卿. All rights reserved. 未經(jīng)許可不得復(fù)制、傳播。,利比亞業(yè)主