泓域咨詢MACRO/ 蠶繭、蠶絲投資項目預(yù)算報告蠶繭、蠶絲投資項目預(yù)算報告規(guī)劃設(shè)計 / 投資分析 一、預(yù)算編制說明本預(yù)算報告是xxx有限公司本著謹(jǐn)慎性的原則，結(jié)合市場和業(yè)務(wù)拓展計劃，在公司預(yù)算的基礎(chǔ)上，按合并報表要求編制的，預(yù)算報告所選用的會計政策在各重要方面均與本公司實際采用的相關(guān)會計政策一致。本預(yù)算周期為5年，即2019-2023年。二、公司基本情況（一）公司概況公司一直秉承“堅持原創(chuàng)，追求領(lǐng)先”的經(jīng)營理念，不斷創(chuàng)造令客戶驚喜的產(chǎn)品和服務(wù)。公司根據(jù)自身發(fā)展的需要，擬在項目建設(shè)地建設(shè)項目，同時，為公司后期產(chǎn)品的研制開發(fā)預(yù)留發(fā)展余地，項目建成投產(chǎn)后，不僅大幅度提升項目承辦單位項目產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化水平，為新產(chǎn)品研發(fā)打下良好基礎(chǔ)，有力促進(jìn)公司經(jīng)濟(jì)效益和社會效益的提高，將帶動區(qū)域內(nèi)相關(guān)行業(yè)發(fā)展，形成配套的產(chǎn)業(yè)集群，為當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展做出應(yīng)有的貢獻(xiàn)。公司注重建設(shè)、培養(yǎng)人才梯隊，與眾多高校建立了良好的校企合作關(guān)系，學(xué)校為企業(yè)輸入滿足不同崗位需求的技術(shù)人員，達(dá)到企業(yè)人才吸收、培養(yǎng)和校企互惠的效果。公司籌建了實習(xí)培訓(xùn)基地，幫助學(xué)校優(yōu)化教學(xué)科目，并從公司內(nèi)部選拔優(yōu)秀員工為學(xué)生授課，讓學(xué)生親身參與實踐工作。在此過程中，公司直接從實習(xí)基地選拔優(yōu)秀人才，為公司長期的業(yè)務(wù)發(fā)展輸送穩(wěn)定可靠的人才隊伍。公司的良好人才梯隊和人才優(yōu)勢使得本次募投項目具備扎實的人力資源基礎(chǔ)。（二）公司經(jīng)濟(jì)指標(biāo)分析2018年xxx實業(yè)發(fā)展公司實現(xiàn)營業(yè)收入15624.98萬元，同比增長17.73%（2353.51萬元）。其中，主營業(yè)務(wù)收入為13511.66萬元，占營業(yè)總收入的86.47%。根據(jù)初步統(tǒng)計測算，2018年公司實現(xiàn)利潤總額3513.36萬元，較2017年同期相比增長562.57萬元，增長率19.06%；實現(xiàn)凈利潤2635.02萬元，較2017年同期相比增長424.00萬元，增長率19.18%。2018年主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)項目單位指標(biāo)完成營業(yè)收入萬元15624.98完成主營業(yè)務(wù)收入萬元13511.66主營業(yè)務(wù)收入占比86.47%營業(yè)收入增長率（同比）17.73%營業(yè)收入增長量（同比）萬元2353.51利潤總額萬元3513.36利潤總額增長率19.06%利潤總額增長量萬元562.57凈利潤萬元2635.02凈利潤增長率19.18%凈利潤增長量萬元424.00投資利潤率51.51%投資回報率38.63%財務(wù)內(nèi)部收益率23.82%企業(yè)總資產(chǎn)萬元22506.22流動資產(chǎn)總額占比萬元26.54%流動資產(chǎn)總額萬元5972.53資產(chǎn)負(fù)債率49.02%三、基本假設(shè)1、公司所遵循的國家及地方現(xiàn)行的有關(guān)法律、法規(guī)和經(jīng)濟(jì)政策無重大變化；2、公司經(jīng)營業(yè)務(wù)所涉及的國家或地區(qū)的社會經(jīng)濟(jì)環(huán)境無重大改變，所在行業(yè)形勢、市場行情無異常變化；3、國家現(xiàn)有的銀行貸款利率、通貨膨脹率和外匯匯率無重大改變；4、公司所遵循的稅收政策和有關(guān)稅優(yōu)惠政策無重大改變；5、公司的生產(chǎn)經(jīng)營計劃、營銷計劃、投資計劃能夠順利執(zhí)行，不受政府行為的重大影響，不存在因資金來源不足、市場需求或供求價格變化等使各項計劃的實施發(fā)生困難；6、公司經(jīng)營所需的原材料、能源、勞務(wù)等資源獲取按計劃順利完成，各項業(yè)務(wù)合同順利達(dá)成，并與合同方無重大爭議和糾紛，經(jīng)營政策不需做出重大調(diào)整；7、無其他人力不可預(yù)見及不可抗拒因素造成重大不利影響。四、宏觀環(huán)境分析1、當(dāng)前，受“三期疊加”影響，我國經(jīng)濟(jì)下行壓力持續(xù)加大，深層次矛盾凸顯，行業(yè)之間、地區(qū)之間分化明顯，部分工業(yè)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營困難，經(jīng)濟(jì)運行面臨的形勢更趨復(fù)雜、更加嚴(yán)峻。經(jīng)濟(jì)行穩(wěn)致遠(yuǎn)，必先夯實根基。實施中國制造2025，打好短期政策與長期戰(zhàn)略“組合拳”，不僅有利于鞏固制造業(yè)這個優(yōu)勢和支柱，增強(qiáng)中國制造“長跑”耐力，而且將激發(fā)釋放市場活力，培育催生更多新的經(jīng)濟(jì)增長點和增長極，為“十三五”良好開局奠定良好基礎(chǔ)。2、投資項目建設(shè)符地方經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展規(guī)劃，項目建設(shè)必將推動地方相關(guān)行業(yè)的發(fā)展，對當(dāng)?shù)刂圃鞓I(yè)及發(fā)展起到積極的示范、推動作用。五、預(yù)算編制依據(jù)1、營業(yè)成本依據(jù)公司各產(chǎn)品的不同毛利率測算，各項成本的變動與收入的變動進(jìn)行匹配。2、財務(wù)費用依據(jù)公司資金使用計劃及銀行貸款利率測算。六、預(yù)算分析未來5年xxx有限公司將繼續(xù)擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，主要投資用途包括：新建研發(fā)生產(chǎn)基地、補(bǔ)充流動資金等。（一）固定資產(chǎn)預(yù)算2019年計劃固定資產(chǎn)投資6741.50(萬元）。固定資產(chǎn)投資預(yù)算表序號項目單位建筑工程費設(shè)備購置及安裝費其它費用合計占總投資比例1項目建設(shè)投資萬元3265.533127.78180.986741.501.1工程費用萬元3265.533127.7812561.131.1.1建筑工程費用萬元3265.533265.5335.29%1.1.2設(shè)備購置及安裝費萬元3127.783127.7833.80%1.2工程建設(shè)其他費用萬元348.19348.193.76%1.2.1無形資產(chǎn)萬元147.31147.311.3預(yù)備費萬元200.88200.881.3.1基本預(yù)備費萬元115.32115.321.3.2漲價預(yù)備費萬元85.5685.562建設(shè)期利息萬元3固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元6741.506741.50（二）流動資金預(yù)算預(yù)計新增流動資金預(yù)算2513.05萬元。流動資金投資預(yù)算表序號項目單位達(dá)產(chǎn)年指標(biāo)第一年第二年第三年第四年第五年1流動資產(chǎn)萬元12561.136559.308132.9912561.1312561.1312561.131.1應(yīng)收賬款萬元3768.342072.592637.843768.343768.343768.341.2存貨萬元5652.513108.883956.765652.515652.515652.511.2.1原輔材料萬元1695.75932.661187.031695.751695.751695.751.2.2燃料動力萬元84.7946.6359.3584.7984.7984.791.2.3在產(chǎn)品萬元2600.151430.091820.112600.152600.152600.151.2.4產(chǎn)成品萬元1271.81699.50890.271271.811271.811271.811.3現(xiàn)金萬元3140.281727.162198.203140.283140.283140.282流動負(fù)債萬元10048.085526.447033.6610048.0810048.0810048.082.1應(yīng)付賬款萬元10048.085526.447033.6610048.0810048.0810048.083流動資金萬元2513.051382.181759.132513.052513.052513.054鋪底流動資金萬元837.67460.73586.38837.67837.67837.67（三）總投資預(yù)算構(gòu)成分析1、總投資預(yù)算分析：總投資預(yù)算9254.55萬元，其中：固定資產(chǎn)投資6741.50萬元，占項目總投資的72.85%；流動資金2513.05萬元，占項目總投資的27.15%。2、固定資產(chǎn)預(yù)算分析：本期工程項目固定資產(chǎn)投資包括：建筑工程投資3265.53萬元，占項目總投資的35.29%；設(shè)備購置費3127.78萬元，占項目總投資的33.80%；其它投資348.19萬元，占項目總投資的3.76%。3、總投資=固定資產(chǎn)投資+流動資金。項目總投資=6741.50+2513.05=9254.55（萬元）?？偼顿Y預(yù)算一覽表序號項目單位指標(biāo)占建設(shè)投資比例占固定投資比例占總投資比例1項目總投資萬元9254.55137.28%137.28%100.00%2項目建設(shè)投資萬元6741.50100.00%100.00%72.85%2.1工程費用萬元6393.3194.84%94.84%69.08%2.1.1建筑工程費萬元3265.5348.44%48.44%35.29%2.1.2設(shè)備購置及安裝費萬元3127.7846.40%46.40%33.80%2.2工程建設(shè)其他費用萬元147.312.19%2.19%1.59%2.2.1無形資產(chǎn)萬元147.312.19%2.19%1.59%2.3預(yù)備費萬元200.882.98%2.98%2.17%2.3.1基本預(yù)備費萬元115.321.71%1.71%1.25%2.3.2漲價預(yù)備費萬元85.561.27%1.27%0.92%3建設(shè)期利息萬元4固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬元6741.50100.00%100.00%72.85%5建設(shè)期間費用萬元6流動資金萬元2513.0537.28%37.28%27.15%7鋪底流動資金萬元837.6812.43%12.43%9.05%七、未來五年經(jīng)濟(jì)效益測算根據(jù)規(guī)劃，第一年負(fù)荷55.00%,計劃收入9880.20萬元，總成本8315.98萬元，利潤總額3786.01萬元，凈利潤2839.51萬元，增值稅328.74萬元，稅金及附加138.83萬元，所得稅946.50萬元；第二年負(fù)荷70.00%,計劃收入12574.80萬元，總成本10087.55萬元，利潤總額5229.37萬元，凈利潤3922.03萬元，增值稅418.39萬元，稅金及附加149.59萬元，所得稅1307.34萬元；第三年生產(chǎn)負(fù)荷100%，計劃收入17964.00萬元，總成本13630.71萬元，利潤總額4333.29萬元，凈利潤3249.97萬元，增值稅597.70萬元，稅金及附加171.11萬元，所得稅1083.32萬元。（一）營業(yè)收入估算該“蠶繭、蠶絲投資項目”經(jīng)營期內(nèi)不考慮通貨膨脹因素，只考慮蠶繭、蠶絲行業(yè)設(shè)備相對價格變化，假設(shè)當(dāng)年蠶繭、蠶絲設(shè)備產(chǎn)量等于當(dāng)年產(chǎn)品銷售量。項目達(dá)產(chǎn)年預(yù)計每年可實現(xiàn)營業(yè)收入17964.00萬元。（二）達(dá)產(chǎn)年增值稅估算達(dá)產(chǎn)年應(yīng)繳增值稅=銷項稅額-進(jìn)項稅額=597.70萬元。營業(yè)收入稅金及附加和增值稅估算表序號項目單位第一年第二年第三年第四年第五年1營業(yè)收入萬元9880.2012574.8017964.0017964.0017964.001.1蠶繭、蠶絲萬元9880.2012574.8017964.0017964.0017964.002現(xiàn)價增加值萬元3161.664023.945748.485748.485748.483增值稅萬元328.74418.39597.70597.70597.703.1銷項稅額萬元2874.242874.242874.242874.242874.243.2進(jìn)項稅額萬元1252.101593.582276.542276.542276.544城市維護(hù)建設(shè)稅萬元23.0129.2941.8441.8441.845教育費附加萬元9.8612.5517.9317.9317.936地方教育費附加萬元6.578.3711.9511.9511.959土地使用稅萬元99.3899.3899.3899.3899.3810稅金及附加萬元138.83149.59171.11171.11171.11（三）綜合總成本費用估算根據(jù)謹(jǐn)慎財務(wù)測算，當(dāng)項目達(dá)到正常生產(chǎn)年份時，按達(dá)產(chǎn)年經(jīng)營能力計算，本期工程項目綜合總成本費用13630.71萬元，其中：可變成本11810.52萬元，固定成本1820.19萬元，具體測算數(shù)據(jù)詳見總成本費用估算一覽表所示。折舊及攤銷一覽表序號項目運營期合計第一年第二年第三年第四年第五年1建(構(gòu))筑物原值3265.533265.53當(dāng)期折舊額2612.42130.62130.62130.62130.62130.62凈值653.113134.913004.292873.672743.052612.422機(jī)器設(shè)備原值3127.783127.78當(dāng)期折舊額2502.22166.81166.81166.81166.81166.81凈值2960.972794.152627.342460.522293.713建筑物及設(shè)備原值6393.31當(dāng)期折舊額5114.65297.44297.44297.44297.44297.44建筑物及設(shè)備凈值1278.666095.875798.435500.995203.554906.114無形資產(chǎn)原值147.31147.31當(dāng)期攤銷額147.313.683.683.683.683.68凈值143.63139.94136.26132.58128.905合計：折舊及攤銷5261.96301.12301.12301.12301.12301.12總成本費用估算一覽表序號項目單位達(dá)產(chǎn)年指標(biāo)第一年第二年第三年第四年第五年1外購原材料費萬元9163.765040.076414.639163.769163.769163.762外購燃料動力費萬元674.06370.73471.84674.06674.06674.063工資及福利費萬元1519.071519.071519.071519.071519.071519.074修理費萬元35.6919.6324.9835.6935.6935.695其它成本費用萬元1937.011065.361355.911937.011937.011937.015.1其他制造費用萬元573.30315.31401.31573.30573.30573.305.2其他管理費用萬元405.66223.11283.96405.66405.66405.665.3其他銷售費用萬元429.08235.99300.36429.08429.08429.086經(jīng)營成本萬元13329.597331.279330.7113329.5913329.5913329.597折舊費萬元297.44297.44297.44297.44297.44297.448攤銷費萬元3.683.683.683.683.683.689利息支出萬元-10總成本費用萬元13630.718315.9810087.5513630.7113630.7113630.7110.1可變成本萬元11810.526495.798267.3611810.5211810.5211810.5210.2固定成本萬元1820.191820.191820.191820.191820.191820.1911盈虧平衡點59.60%59.60%達(dá)產(chǎn)年應(yīng)納稅金及附加171.11萬元。（五）利潤總額及企業(yè)所得稅利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費用-銷售稅金及附加+補(bǔ)貼收入=4333.29（萬元）。企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=4333.2925.00%=1083.32（萬元）。（六）利潤及利潤分配1、本期工程項目達(dá)產(chǎn)年利潤總額（PFO）：利潤總額=營業(yè)收入-綜合總成本費用-銷售稅金及附加+補(bǔ)貼收入=4333.29（萬元）。2、達(dá)產(chǎn)年應(yīng)納企業(yè)所得稅：企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=4333.2925.00%=1083.32（萬元）。3、本項目達(dá)產(chǎn)年可實現(xiàn)利潤總額4333.29萬元，繳納企業(yè)所得稅1083.32萬元，其正常經(jīng)營年份凈利潤：企業(yè)凈利潤=達(dá)產(chǎn)年利潤總額-企業(yè)所得稅=4333.29-1083.32=3249.97（萬元）。4、根據(jù)利潤及利潤分配表可以計算出以下經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。（1）達(dá)產(chǎn)年投資利潤率=46.82%。（2）達(dá)產(chǎn)年投資利稅率=55.13%。（3）達(dá)產(chǎn)年投資回報率=35.12%。5、根據(jù)經(jīng)濟(jì)測算，本期工程項目投產(chǎn)后，達(dá)產(chǎn)年實現(xiàn)營業(yè)收入17964.00萬元，總成本費用13630.71萬元，稅金及附加171.11萬元，利潤總額4333.29萬元，企業(yè)所得稅1083.32萬元，稅后凈利潤3249.97萬元，年納稅總額1852.13萬元。利潤及利潤分配表序號項目單位達(dá)產(chǎn)指標(biāo)第一年第二年第三年第四年第五年1營業(yè)收入萬元17964.009880.2012574.8017964.0017964.0017964.002稅金及附加萬元171.11138.83149.59171.11171.11171.113總成本費用萬元13630.718315.9810087.5513630.7113630.7113630.715增值稅萬元597.70328.74418.39597.70597.70597.706利潤總額萬元4333.293786.015229.374333.294333.294333.298應(yīng)納稅所得額萬元4333.293786.015229.374333.294333.294333.299企業(yè)所得稅萬元1083.32946.501307.341083.321083.321083.3210稅后凈利潤萬元3249.972839.513922.033249.973249.973249.9711可供分配的利潤萬元3249.972839.513922.033249.973249.973249.9712法定盈余公積金萬元325.00283.95392.20325.00325.00325.0013可供投資者分配利潤萬元2924.972555.563529.832924.972924.972924.9714應(yīng)付普通股股利萬元2924.972555.563529.832924.972924.972924.9715各投資方利潤分配萬元2924.972555.563529.832924.972924.972924.9715.1項目承辦方股利分配萬元2924.972555.563529.832924.972924.972924.9716息稅前利潤萬元4333.293786.015229.374333.294333.294333.2917息稅折舊攤銷前利潤萬元4634.414087.135530.494634.414634.414634.4118銷售凈利潤率%18.09%28.74%31.19%18.09%18.09%18.09%19全部投資利潤率%46.82%40.91%56.51%46.82%46.82%46.82%20全部投資利稅率%55.13%55.13%55.13%55.13%21全部投資回報率%35.12%30.68%42.38%35.12%35.12%35.12%22總投資收益率%35.12%30.68%42.38%35.12%35.12%35.12%23資本金凈利潤率%35.12%30.68%42.38%35.12%35.12%35.12%八、確保預(yù)算完成的措施1、進(jìn)一步開拓市場，提高市場占有率。2、全方位推行精益化管理，降低成本、提高效率，實現(xiàn)經(jīng)營業(yè)績持續(xù)成長。3、以經(jīng)濟(jì)效益為中心，挖潛降耗，把降低成本作為首要目標(biāo)。4、加強(qiáng)資金管理，提高資金利用率。5、強(qiáng)化財務(wù)管理，加強(qiáng)成本控制、財務(wù)預(yù)算的執(zhí)行、資金運行情況監(jiān)管等方面的工作，建立成本控制、預(yù)算執(zhí)行、資金運行的預(yù)警機(jī)制，降低財務(wù)風(fēng)險，保證財務(wù)指標(biāo)的實現(xiàn)。九、風(fēng)險提示分析（一）政策風(fēng)險分析從項目來看，項目承辦單位將面臨一般企業(yè)共有的政策風(fēng)險，包括：國家宏觀調(diào)控政策、財政貨幣政策、稅收政策等，這些政策的實施均可能對投資項目今后的運作產(chǎn)生影響；就政策風(fēng)險而言，政府對經(jīng)濟(jì)的宏觀調(diào)控所做出的政策變動，一定程度上會影響著企業(yè)的經(jīng)濟(jì)利益；因此，要求項目承辦單位在認(rèn)真做好生產(chǎn)經(jīng)營的同時，要特別充分關(guān)注我國政府針對相關(guān)行業(yè)相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)政策調(diào)控措施。項目承辦單位要加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部特別是決策者對政策引導(dǎo)、市場態(tài)勢、發(fā)展趨勢的認(rèn)知和把握能力，提升對國內(nèi)外相關(guān)行業(yè)市場預(yù)測和應(yīng)變決策水平；強(qiáng)化內(nèi)部管理提高企業(yè)服務(wù)管理水平，降低營運成本，努力提高經(jīng)營效率，形成項目承辦單位的獨特優(yōu)勢，不斷增強(qiáng)抵御政策風(fēng)險的能力。（二）社會風(fēng)險分析在項目實施中如有文物保護(hù)問題，項目承辦單位將依照有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定進(jìn)行辦理和保護(hù)，確保將具有歷史文化價值的東西保留下來，融入新時代當(dāng)?shù)氐木耧L(fēng)貌，堅決杜絕摧毀城市珍貴歷史文物、損害城市形象的事件發(fā)生。（三）市場風(fēng)險分析市場競爭環(huán)境分析：就國內(nèi)項目產(chǎn)品市場競爭環(huán)境而言，我國共有34個省級行政區(qū)，333個地級行政區(qū)劃單位，國內(nèi)基本建成交通互助調(diào)度網(wǎng)絡(luò)；在地域性強(qiáng)勢競爭態(tài)勢下，跨區(qū)域性、全國調(diào)度系統(tǒng)紛紛形成，投資項目面臨著地域性與非地域性雙重市場競爭的壓力。要消除市場風(fēng)險最關(guān)鍵就在于提高產(chǎn)品的競爭力，因此，項目承辦單位采取相應(yīng)的措施保持產(chǎn)品在技術(shù)上始終處于同行業(yè)的先進(jìn)水平降低項目產(chǎn)品生產(chǎn)成本，同時，加強(qiáng)項目產(chǎn)品市場開拓創(chuàng)新，包括營銷渠道建設(shè)、產(chǎn)品推廣方式和產(chǎn)品售后服務(wù)工作，進(jìn)一步樹立項目承辦單位及其品牌形象，穩(wěn)定產(chǎn)品銷售渠道，不斷拓寬國內(nèi)外市場。（四）資金風(fēng)險分析項目承辦單位應(yīng)該選擇多種籌集建設(shè)資金的渠道，緊緊抓住國家鼓勵和支持相關(guān)行業(yè)發(fā)展的大好機(jī)遇，積極爭取政府資金的支持和吸收社會其他資金投入，盡可能的降低債務(wù)投資的比例，從根本上降低償債壓力和債務(wù)風(fēng)險。（五）技術(shù)風(fēng)險分析產(chǎn)品研發(fā)及人才風(fēng)險分析：由于項目產(chǎn)品市場需求潛力巨大，從而刺激相關(guān)行業(yè)的高速發(fā)展，產(chǎn)品的研發(fā)換代必須與時俱進(jìn)，否則，終將慘遭淘汰，且類似項目產(chǎn)品的模仿在技術(shù)競爭中多方角逐，因此，研發(fā)中遇到的項目技術(shù)瓶頸是不可忽視的技術(shù)風(fēng)險；此外，技術(shù)人才的缺乏及其流失是技術(shù)潛在的風(fēng)險；投資項目主要工藝生產(chǎn)技術(shù)及設(shè)備都是經(jīng)過生產(chǎn)實踐證實是成熟、可靠的，所以，投資項目在項目產(chǎn)品生產(chǎn)技術(shù)上的風(fēng)險較小。（六）財務(wù)風(fēng)險分析項目承辦單位應(yīng)該提高對投產(chǎn)初期財務(wù)風(fēng)險的認(rèn)識，采取有效措施予以防范和抵御風(fēng)險；在項目建設(shè)過程中做到精打細(xì)算，并采用招投標(biāo)方式控制和降低投資，規(guī)避或減少投產(chǎn)初期的財務(wù)風(fēng)險。（七）管理風(fēng)險分析如何減少管理風(fēng)險是投資項目運行過程中必須予以關(guān)注的；在項目的建設(shè)初期，項目承辦單位的管理承受著外部環(huán)境的沖擊，同時，團(tuán)隊成員正處在分工協(xié)作的磨合期，存在巨大的管理風(fēng)險；公司管理層結(jié)構(gòu)偏向年輕化，在公司實際操作的實戰(zhàn)經(jīng)驗相對不足；隨著項目承辦單位的擴(kuò)展，也可能造成管理、營銷人員數(shù)量和經(jīng)驗的相對缺乏；公司在發(fā)展初期，福利待遇相對欠缺，可能造成公司員工人數(shù)的不穩(wěn)定性等管理風(fēng)險。（八）其它風(fēng)險分析項目承辦單位將努力關(guān)注關(guān)稅對項目產(chǎn)品市場的影響，加強(qiáng)對市場形勢變化的預(yù)測及對企業(yè)的影響分析，并相應(yīng)調(diào)整經(jīng)營策略；項目承辦單位也就積極準(zhǔn)備開拓項目產(chǎn)品出口業(yè)務(wù)，以規(guī)避國內(nèi)項目產(chǎn)品生產(chǎn)能力擴(kuò)大所帶來的惡性競爭，借原料進(jìn)口關(guān)稅調(diào)低的機(jī)遇轉(zhuǎn)變成為提升公司產(chǎn)品的出口競爭能力。（九）社會影響評估1