1、1第六章企業(yè)貸款企業(yè)貸款的種類企業(yè)貸款的種類對企業(yè)借款理由的分析對企業(yè)借款理由的分析借款企業(yè)的信譽分析借款企業(yè)的信譽分析企業(yè)貸款的定價企業(yè)貸款的定價12第一節(jié) 企業(yè)貸款的種類一、短期貸款一、短期貸款 銀行對企業(yè)發(fā)放的短期貸款通常是指企業(yè)臨時性、季節(jié)性貸款，也可稱為流動資金貸款 銀行對企業(yè)發(fā)放的短期流動資金貸款具有自動清償?shù)男再|(zhì)。 目前，無論是西方國家的商業(yè)銀行還是我國的商業(yè)銀行，對企業(yè)發(fā)放的短期流動資金貸款都是貸款的主要種類。銀行發(fā)放此類貸款可以有抵押品，也可以沒有抵押品。23二、定期貸款二、定期貸款這是指貸款期限在這是指貸款期限在1 1年以上的貸款。由于企業(yè)定期貸年以上的貸款。由于企業(yè)定期貸

2、款不具有自動清償性質(zhì)，只能從企業(yè)的收益或借新款不具有自動清償性質(zhì)，只能從企業(yè)的收益或借新債來歸還，因此貸款風(fēng)險較大。銀行在發(fā)放這類貸債來歸還，因此貸款風(fēng)險較大。銀行在發(fā)放這類貸款時，要進展詳細的信譽分析。款時，要進展詳細的信譽分析。定期貸款的發(fā)放目前在西方國家較受歡送的是循環(huán)定期貸款的發(fā)放目前在西方國家較受歡送的是循環(huán)信貸額度方式，也稱為循環(huán)信貸。信貸額度方式，也稱為循環(huán)信貸。 34循環(huán)信貸額度循環(huán)信貸額度Revolving Line of Credit：指銀行對高信譽等級客戶發(fā)放的一種信貸額指銀行對高信譽等級客戶發(fā)放的一種信貸額度，在一定時期內(nèi)度，在一定時期內(nèi)1-51-5年，對規(guī)定的最高年，

3、對規(guī)定的最高借款額度內(nèi)的貸款可以隨時獲得與歸還?？徒杩铑~度內(nèi)的貸款可以隨時獲得與歸還?？蛻粜柚Ц冻兄Z費和貸款利息，也稱戶需支付承諾費和貸款利息，也稱“循環(huán)信循環(huán)信貸貸revolverrevolver。信譽卡的信譽卡的“循環(huán)信貸循環(huán)信貸指客戶無需在收到信指客戶無需在收到信譽卡賬單時一次性還清所有款項，而只需每譽卡賬單時一次性還清所有款項，而只需每月交付一個最低金額還款數(shù)目，這樣做的好月交付一個最低金額還款數(shù)目，這樣做的好處在于很大程度上緩解了客戶的還款壓力，處在于很大程度上緩解了客戶的還款壓力，同時也直接刺激了國內(nèi)市場的消費。同時也直接刺激了國內(nèi)市場的消費。45三、小企業(yè)貸款三、小企業(yè)貸款對于小

4、銀行而言，給小企業(yè)發(fā)放貸款是其主對于小銀行而言，給小企業(yè)發(fā)放貸款是其主要的效勞內(nèi)容。與大企業(yè)相比，小企業(yè)經(jīng)營要的效勞內(nèi)容。與大企業(yè)相比，小企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險較大，因此獲取貸款的可能性較小。但風(fēng)險較大，因此獲取貸款的可能性較小。但是，由于小企業(yè)是支撐各國經(jīng)濟增長的重要是，由于小企業(yè)是支撐各國經(jīng)濟增長的重要力量，解決小企業(yè)的融資問題普遍被各國所力量，解決小企業(yè)的融資問題普遍被各國所關(guān)注。各種擔(dān)保公司的出現(xiàn)為小企業(yè)獲得貸關(guān)注。各種擔(dān)保公司的出現(xiàn)為小企業(yè)獲得貸款提供了很大幫助。如美國成立了小型企業(yè)款提供了很大幫助。如美國成立了小型企業(yè)管理局，為小企業(yè)提供擔(dān)保。管理局，為小企業(yè)提供擔(dān)保。近年來，我國小企業(yè)開展

5、迅速，但貸款難問近年來，我國小企業(yè)開展迅速，但貸款難問題沒有得到有效解決。題沒有得到有效解決。56四、農(nóng)業(yè)貸款四、農(nóng)業(yè)貸款在經(jīng)濟興隆國家，農(nóng)業(yè)發(fā)放的貸款并不占銀在經(jīng)濟興隆國家，農(nóng)業(yè)發(fā)放的貸款并不占銀行業(yè)務(wù)的主要份額，但銀行是農(nóng)業(yè)貸款的主行業(yè)務(wù)的主要份額，但銀行是農(nóng)業(yè)貸款的主要提供者。我國還是個農(nóng)業(yè)大國，對農(nóng)業(yè)發(fā)要提供者。我國還是個農(nóng)業(yè)大國，對農(nóng)業(yè)發(fā)放貸款目前主要是農(nóng)村信譽合作社和中國農(nóng)放貸款目前主要是農(nóng)村信譽合作社和中國農(nóng)業(yè)開展銀行。業(yè)開展銀行。67第二節(jié) 對企業(yè)借款理由的分析一、銀行貸款管理過程一、銀行貸款管理過程1 1、時機評估、時機評估 1 1借款人評估：考察借款人是否符合銀行要借款人評

6、估：考察借款人是否符合銀行要 求，是否有進一步開展的空間。求，是否有進一步開展的空間。 2 2確認時機：考察借款人戰(zhàn)略目的和財務(wù)結(jié)確認時機：考察借款人戰(zhàn)略目的和財務(wù)結(jié) 構(gòu)，判斷其需要什么樣的貸款。構(gòu)，判斷其需要什么樣的貸款。2 2、初步分析、初步分析 1 1 初步概況分析：所需貸款的特殊性、面臨的初步概況分析：所需貸款的特殊性、面臨的風(fēng)風(fēng) 險與控制險與控制 2 2確認貸款原因：確定貸款理由是否充分，貸確認貸款原因：確定貸款理由是否充分，貸 款期限會是多長款期限會是多長783 3、還款來源分析、還款來源分析 1 1行業(yè)和企業(yè)風(fēng)險分析行業(yè)和企業(yè)風(fēng)險分析 2 2財務(wù)報表分析財務(wù)報表分析 3 3現(xiàn)金流

7、量分析和預(yù)測：判斷借款人還款現(xiàn)金流量分析和預(yù)測：判斷借款人還款 才能和影響還款的風(fēng)險才能和影響還款的風(fēng)險4 4、貸款包、貸款包 1 1總結(jié)和建議：對貸款的評價和是否發(fā)放的建議總結(jié)和建議：對貸款的評價和是否發(fā)放的建議 2 2貸款構(gòu)造和協(xié)議：提出貸款工具、價格、支付貸款構(gòu)造和協(xié)議：提出貸款工具、價格、支付 方式等詳細內(nèi)容。方式等詳細內(nèi)容。5 5、貸款管理貸款稽核：以銀行利益為核心，對、貸款管理貸款稽核：以銀行利益為核心，對 貸款工程進展即時檢查與預(yù)測，檢查借款人行為貸款工程進展即時檢查與預(yù)測，檢查借款人行為是否與預(yù)期一致，還款風(fēng)險有哪些？如何保護銀行是否與預(yù)期一致，還款風(fēng)險有哪些？如何保護銀行的利

8、益等。的利益等。89二、企業(yè)借款理由的分析二、企業(yè)借款理由的分析 1. 1.銷售增長導(dǎo)致的借款銷售增長導(dǎo)致的借款 1 1對于企業(yè)短期或季節(jié)性銷售增長對于企業(yè)短期或季節(jié)性銷售增長1 1年以內(nèi)導(dǎo)年以內(nèi)導(dǎo)致的借款需求，銀行發(fā)放貸款為應(yīng)收款項這是今致的借款需求，銀行發(fā)放貸款為應(yīng)收款項這是今后的還款保障之一和存貨增加提供臨時性資金。后的還款保障之一和存貨增加提供臨時性資金。銀行需要檢查企業(yè)至少一年的月銷售情況，確定企銀行需要檢查企業(yè)至少一年的月銷售情況，確定企業(yè)是否有資金需求，并保證銀行獲利。業(yè)是否有資金需求，并保證銀行獲利。 2 2長期性銷售增長長期性銷售增長1 1年以上引起長期貸款需求。年以上引起長

9、期貸款需求。銀行一般以企業(yè)銷售增長率是否到達銀行一般以企業(yè)銷售增長率是否到達10%10%為判斷標(biāo)為判斷標(biāo)準(zhǔn)準(zhǔn)，確定是否有貸款必要，并根據(jù)銷售增長時間、，確定是否有貸款必要，并根據(jù)銷售增長時間、盈利程度和外界資本的可獲得性決定放款期限。盈利程度和外界資本的可獲得性決定放款期限。9102.2.營業(yè)周期減慢引起的借款營業(yè)周期減慢引起的借款 存貨周轉(zhuǎn)減慢和應(yīng)收賬款回收減慢會導(dǎo)致營存貨周轉(zhuǎn)減慢和應(yīng)收賬款回收減慢會導(dǎo)致營業(yè)周期減慢。要求銀行為企業(yè)業(yè)務(wù)的臨時性業(yè)周期減慢。要求銀行為企業(yè)業(yè)務(wù)的臨時性擴大或構(gòu)造性轉(zhuǎn)換提供資金。擴大或構(gòu)造性轉(zhuǎn)換提供資金。3.3.固定資產(chǎn)購置引起的借款固定資產(chǎn)購置引起的借款 處于更

10、新和擴大固定資產(chǎn)引起的借款需求處于更新和擴大固定資產(chǎn)引起的借款需求4.4.其他原因引起的借款其他原因引起的借款 經(jīng)營中產(chǎn)生的支出與費用，以及不正?；蛞饨?jīng)營中產(chǎn)生的支出與費用，以及不正?；蛞馔獾馁M用支出都可能產(chǎn)生借款需求。外的費用支出都可能產(chǎn)生借款需求。1011第三節(jié) 借款企業(yè)的信譽分析對借款企業(yè)的信譽分析是為了確定企業(yè)的將對借款企業(yè)的信譽分析是為了確定企業(yè)的將來還款才能如何。影響企業(yè)將來還款才能的來還款才能如何。影響企業(yè)將來還款才能的因素主要有：財務(wù)狀況、現(xiàn)金流量、信譽支因素主要有：財務(wù)狀況、現(xiàn)金流量、信譽支持以及非財務(wù)因素。企業(yè)的財務(wù)狀況和現(xiàn)金持以及非財務(wù)因素。企業(yè)的財務(wù)狀況和現(xiàn)金流量構(gòu)成企

11、業(yè)的流量構(gòu)成企業(yè)的第一還款來源第一還款來源，而信譽支持，而信譽支持擔(dān)保和抵押為擔(dān)保和抵押為第二還款來源第二還款來源，非財務(wù)因，非財務(wù)因素素行業(yè)風(fēng)險和經(jīng)營風(fēng)險行業(yè)風(fēng)險和經(jīng)營風(fēng)險雖不構(gòu)成直接還雖不構(gòu)成直接還款來源，但會影響企業(yè)的還款才能款來源，但會影響企業(yè)的還款才能。 1112一、對借款企業(yè)的財務(wù)分析1.審查借款人的損益表審查借款人的損益表 1 1首先對損益表的構(gòu)造進展調(diào)整，調(diào)整后的損益表見書首先對損益表的構(gòu)造進展調(diào)整，調(diào)整后的損益表見書P143P143 2 2計算每項支出占銷售凈額的百分比，進展不同年份的財務(wù)計算每項支出占銷售凈額的百分比，進展不同年份的財務(wù)報表比照、與同業(yè)平均程度的比照，借以評

12、價企業(yè)業(yè)績及其連報表比照、與同業(yè)平均程度的比照，借以評價企業(yè)業(yè)績及其連接性。接性。 百分比分析中一個重要組成部分是對借款人盈利才能的分析：百分比分析中一個重要組成部分是對借款人盈利才能的分析：通過分析營業(yè)利潤、投資收益、補貼收入和營業(yè)外收支凈額等通過分析營業(yè)利潤、投資收益、補貼收入和營業(yè)外收支凈額等各項利潤占利潤總額的比重，來確定企業(yè)利潤形成的質(zhì)量。各項利潤占利潤總額的比重，來確定企業(yè)利潤形成的質(zhì)量。重重點看營業(yè)利潤總額比重的上下點看營業(yè)利潤總額比重的上下，評價企業(yè)經(jīng)營業(yè)績是否突出、評價企業(yè)經(jīng)營業(yè)績是否突出、利潤來源是否穩(wěn)定利潤來源是否穩(wěn)定。另外，分析企業(yè)利潤總額增減變動情況。另外，分析企業(yè)利

13、潤總額增減變動情況。主要對主營業(yè)務(wù)完成情況進展分析，以便檢查經(jīng)濟業(yè)務(wù)是否按主要對主營業(yè)務(wù)完成情況進展分析，以便檢查經(jīng)濟業(yè)務(wù)是否按預(yù)定目的開展，并預(yù)測以后進展情況。通過營業(yè)利潤率、總資預(yù)定目的開展，并預(yù)測以后進展情況。通過營業(yè)利潤率、總資產(chǎn)報酬率和凈資產(chǎn)收益率等指標(biāo)來反映企業(yè)的盈利才能。書產(chǎn)報酬率和凈資產(chǎn)收益率等指標(biāo)來反映企業(yè)的盈利才能。書中案例中案例12132.審查借款人資產(chǎn)負債表 在對借款人資產(chǎn)負債表進展審查時，可以借助于以下三大比率指標(biāo)進展：營運效率、杠桿比率和流動比率。1營運效率指標(biāo) 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率= = 銷售收入凈額銷售收入凈額/ /資產(chǎn)總額資產(chǎn)總額 反映每元資產(chǎn)創(chuàng)造多少銷售

14、收入反映每元資產(chǎn)創(chuàng)造多少銷售收入 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=平均存貨余額平均存貨余額/ /銷售收入銷售收入x365x365 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)越少說明管理效率越高存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)越少說明管理效率越高1314應(yīng)收賬款回收期應(yīng)收賬款回收期=應(yīng)收賬款平均余額應(yīng)收賬款平均余額/ /銷售收入銷售收入x365x365 回收期短說明收回借款的才能強回收期短說明收回借款的才能強應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期=應(yīng)付賬款平均余額應(yīng)付賬款平均余額/ /銷售收入銷售收入x365x365 用以衡量存貨中的貿(mào)易信譽融資比例，周轉(zhuǎn)期變長，用以衡量存貨中的貿(mào)易信譽融資比例，周轉(zhuǎn)期變長，說明現(xiàn)金流量出現(xiàn)了問題說明現(xiàn)金流量出現(xiàn)了問題固定資產(chǎn)

15、周轉(zhuǎn)率固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率= = 銷售收入凈額銷售收入凈額/ /固定資產(chǎn)凈額固定資產(chǎn)凈額 比率下降說明近期固定資產(chǎn)有增加或產(chǎn)能過剩比率下降說明近期固定資產(chǎn)有增加或產(chǎn)能過剩資產(chǎn)報酬率資產(chǎn)報酬率= = 稅前凈利潤稅前凈利潤/ /資產(chǎn)總額資產(chǎn)總額x100%x100% 反映資產(chǎn)的投資回報情況反映資產(chǎn)的投資回報情況權(quán)益報酬率權(quán)益報酬率=凈利潤凈利潤/ /有形資產(chǎn)有形資產(chǎn) x100%x100% 該比率高說明管理者盈利才能強，公司有才能用好該比率高說明管理者盈利才能強，公司有才能用好 追加資本追加資本14152、杠桿比率見書P147案例 資產(chǎn)負債率資產(chǎn)負債率=負債總額負債總額/ /資產(chǎn)總額資產(chǎn)總額 說明總資產(chǎn)中借

16、入資金的比率，比率越低，那么說明總資產(chǎn)中借入資金的比率，比率越低，那么企業(yè)變現(xiàn)才能越好，債權(quán)人保障程度越高企業(yè)變現(xiàn)才能越好，債權(quán)人保障程度越高負債與所有者權(quán)益比率負債與所有者權(quán)益比率 =負債總額負債總額/ /所有者權(quán)益總額所有者權(quán)益總額 衡量沒元所有者權(quán)益中借入資金比重，比率越高衡量沒元所有者權(quán)益中借入資金比重，比率越高說明杠桿經(jīng)營比率越大，那么風(fēng)險越大說明杠桿經(jīng)營比率越大，那么風(fēng)險越大利息保障倍數(shù)利息保障倍數(shù)=稅前凈利稅前凈利+ +利息費用利息費用/ /利息費用利息費用 倍數(shù)越大，那么企業(yè)利息歸還才能越強倍數(shù)越大，那么企業(yè)利息歸還才能越強15163、流動比率與速動比率流動比率流動比率 = =

17、 流動資產(chǎn)流動資產(chǎn)/ /流動負債流動負債 說明在假設(shè)資產(chǎn)可以隨時變現(xiàn)時，每元流動負債說明在假設(shè)資產(chǎn)可以隨時變現(xiàn)時，每元流動負債對應(yīng)多少流動資產(chǎn)作為歸還保障對應(yīng)多少流動資產(chǎn)作為歸還保障速動比率速動比率=現(xiàn)金現(xiàn)金+ +可轉(zhuǎn)讓證券可轉(zhuǎn)讓證券+ +應(yīng)收賬款凈額應(yīng)收賬款凈額/ /流動負債流動負債 速動資產(chǎn)是指從流動資產(chǎn)中扣除變現(xiàn)速度最慢的速動資產(chǎn)是指從流動資產(chǎn)中扣除變現(xiàn)速度最慢的存貨等資產(chǎn)后，可以直接用于歸還流動負債的那部存貨等資產(chǎn)后，可以直接用于歸還流動負債的那部分流動資產(chǎn)。該指標(biāo)在沒有考慮應(yīng)收賬款可回收性分流動資產(chǎn)。該指標(biāo)在沒有考慮應(yīng)收賬款可回收性與賬齡情況下，衡量歸還流動負債的速動資產(chǎn)數(shù)量與賬齡情

18、況下，衡量歸還流動負債的速動資產(chǎn)數(shù)量1617二、對借款企業(yè)現(xiàn)金流量的分析二、對借款企業(yè)現(xiàn)金流量的分析 現(xiàn)金流量分析能說明企業(yè)一定期間內(nèi)現(xiàn)金流現(xiàn)金流量分析能說明企業(yè)一定期間內(nèi)現(xiàn)金流入和流出的原因；能據(jù)此分析償債才能、支入和流出的原因；能據(jù)此分析償債才能、支付才能和將來獲取現(xiàn)金的才能，也能分析企付才能和將來獲取現(xiàn)金的才能，也能分析企業(yè)投資和理財活動對經(jīng)營成果和企業(yè)財務(wù)報業(yè)投資和理財活動對經(jīng)營成果和企業(yè)財務(wù)報表狀況的影響，判斷企業(yè)適應(yīng)外部環(huán)境變化表狀況的影響，判斷企業(yè)適應(yīng)外部環(huán)境變化對現(xiàn)金收支進展調(diào)節(jié)的余地，提醒企業(yè)盈利對現(xiàn)金收支進展調(diào)節(jié)的余地，提醒企業(yè)盈利程度與現(xiàn)金流量的關(guān)系。程度與現(xiàn)金流量的關(guān)系

19、。17181.凈利潤不能歸還貸款凈利潤不能歸還貸款 凈利潤不是現(xiàn)金，而只是會計報表上的數(shù)字凈利潤不是現(xiàn)金，而只是會計報表上的數(shù)字反映。反映。 只有現(xiàn)金才能歸還貸款?，F(xiàn)金可能來自各種只有現(xiàn)金才能歸還貸款。現(xiàn)金可能來自各種渠道，利潤只是來源之一，其它來源包括出渠道，利潤只是來源之一，其它來源包括出售財產(chǎn)、注入資本、借款和從貸款者那里獲售財產(chǎn)、注入資本、借款和從貸款者那里獲得信譽展期。得信譽展期。 1819 2.現(xiàn)金流量分析的內(nèi)容 現(xiàn)金流量包括現(xiàn)金流入量、現(xiàn)金流出量和現(xiàn)金凈流量；現(xiàn)金凈流量為現(xiàn)金流入量與現(xiàn)金流出量之差。計算方法為： 現(xiàn)金凈流量經(jīng)營活動的現(xiàn)金凈流量現(xiàn)金凈流量經(jīng)營活動的現(xiàn)金凈流量 投資活

20、動的現(xiàn)金凈流量投資活動的現(xiàn)金凈流量 融資活動的現(xiàn)金凈流量融資活動的現(xiàn)金凈流量1920 3.3.現(xiàn)金流量的計算方法現(xiàn)金流量的計算方法 現(xiàn)金流量計算方法有兩種：現(xiàn)金流量計算方法有兩種：直接法直接法：直接法直接確定每筆涉及現(xiàn)金收支業(yè)務(wù)的：直接法直接確定每筆涉及現(xiàn)金收支業(yè)務(wù)的屬性，歸入按現(xiàn)金流動屬性分類形成經(jīng)營、投資、屬性，歸入按現(xiàn)金流動屬性分類形成經(jīng)營、投資、籌資三部分的現(xiàn)金收支工程?，F(xiàn)金流入流出凈額合籌資三部分的現(xiàn)金收支工程?，F(xiàn)金流入流出凈額合計就得到一個單位整個期間的現(xiàn)金凈流量。案例計就得到一個單位整個期間的現(xiàn)金凈流量。案例見書見書 間接法間接法：間接法是將直接法中的一部分現(xiàn)金流通過：間接法是將

21、直接法中的一部分現(xiàn)金流通過間接的方法倒推出來，以分析這部分現(xiàn)金流在會計間接的方法倒推出來，以分析這部分現(xiàn)金流在會計核算上的來龍去脈，即將直接法下的經(jīng)營現(xiàn)金流量核算上的來龍去脈，即將直接法下的經(jīng)營現(xiàn)金流量單獨拿出來，以企業(yè)當(dāng)期的凈利潤為起點根據(jù)不同單獨拿出來，以企業(yè)當(dāng)期的凈利潤為起點根據(jù)不同的調(diào)整工程倒推出當(dāng)期的經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量。的調(diào)整工程倒推出當(dāng)期的經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量。 2021三、借款企業(yè)的擔(dān)保分析三、借款企業(yè)的擔(dān)保分析 1. 1.貸款擔(dān)保的種類貸款擔(dān)保的種類1 1抵押抵押: :指借款人或第三人在不轉(zhuǎn)移財產(chǎn)占有權(quán)的指借款人或第三人在不轉(zhuǎn)移財產(chǎn)占有權(quán)的情況下，將財產(chǎn)作為債權(quán)的擔(dān)保。情況下，將

22、財產(chǎn)作為債權(quán)的擔(dān)保。 2 2質(zhì)押質(zhì)押: :指借款人或者第三人將其動產(chǎn)或權(quán)利移交指借款人或者第三人將其動產(chǎn)或權(quán)利移交銀行占有，將該動產(chǎn)或權(quán)利作為債權(quán)的擔(dān)保。銀行占有，將該動產(chǎn)或權(quán)利作為債權(quán)的擔(dān)保。 3 3保證保證: :指銀行、借款人和第三方簽訂一個保證協(xié)指銀行、借款人和第三方簽訂一個保證協(xié)議，當(dāng)借款人違約或無力歸還貸款時，由保證人按議，當(dāng)借款人違約或無力歸還貸款時，由保證人按照約定發(fā)行債務(wù)或者承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。照約定發(fā)行債務(wù)或者承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。 4 4附屬合同附屬合同: :是由借款人的其他債權(quán)人簽署的同意是由借款人的其他債權(quán)人簽署的同意對銀行貸款負第二責(zé)任的協(xié)議，作用是為銀行提供對銀行貸款負第二責(zé)

23、任的協(xié)議，作用是為銀行提供對其他債權(quán)人的債務(wù)清償優(yōu)先權(quán)。對其他債權(quán)人的債務(wù)清償優(yōu)先權(quán)。21222.2.貸款擔(dān)保的管理貸款擔(dān)保的管理 1 1對抵押和質(zhì)押的管理對抵押和質(zhì)押的管理 銀行對抵押物的占有和控制情況。銀行對抵押物的占有和控制情況。 抵押物的流動性。抵押物的流動性。 抵押物的價值評估。抵押物的價值評估。 抵押物的變現(xiàn)價值。抵押物的變現(xiàn)價值。 抵押率。抵押率。 2223補充材料：抵押率抵押率又稱抵押率又稱“墊頭墊頭，是抵押貸款本金利息之和與，是抵押貸款本金利息之和與抵押物價值之比，比方房子貸款抵押物價值之比，比方房子貸款8080萬，房子估價萬，房子估價100100萬，那么抵押率為萬，那么抵押

24、率為80%80%。通常，銀行在確定抵。通常，銀行在確定抵押率時，應(yīng)當(dāng)考慮以下因素：押率時，應(yīng)當(dāng)考慮以下因素：1 1貸款風(fēng)險。貸款貸款風(fēng)險。貸款人對貸款風(fēng)險的估計與抵押率成反向變化。風(fēng)險越人對貸款風(fēng)險的估計與抵押率成反向變化。風(fēng)險越大，抵押率通常越低，風(fēng)險小，抵押率可高些。大，抵押率通常越低，風(fēng)險小，抵押率可高些。2 2借款人信譽。一般情況下，對那些資產(chǎn)實力借款人信譽。一般情況下，對那些資產(chǎn)實力匱乏、構(gòu)造不當(dāng)，信譽較差的借款人，抵押率應(yīng)低匱乏、構(gòu)造不當(dāng)，信譽較差的借款人，抵押率應(yīng)低些。反之，抵押率可高些。些。反之，抵押率可高些。3 3抵押物的品種。抵押物的品種。由于抵押物品種不同，它們的占管風(fēng)險

25、和處分風(fēng)險由于抵押物品種不同，它們的占管風(fēng)險和處分風(fēng)險也不同。按照風(fēng)險補償原那么，抵押那些占管風(fēng)險也不同。按照風(fēng)險補償原那么，抵押那些占管風(fēng)險和處分風(fēng)險都比較大的抵押物，抵押率應(yīng)當(dāng)?shù)鸵恍?，和處分風(fēng)險都比較大的抵押物，抵押率應(yīng)當(dāng)?shù)鸵恍?，反之，那么可定得高一些。反之，那么可定得高一些? 4貸款期限。貸款貸款期限。貸款期限越長，抵押期也越長，在抵押期內(nèi)承受的風(fēng)險期限越長，抵押期也越長，在抵押期內(nèi)承受的風(fēng)險也越大，因此，抵押率應(yīng)當(dāng)?shù)鸵恍?。而抵押期較短，也越大，因此，抵押率應(yīng)當(dāng)?shù)鸵恍?。而抵押期較短，風(fēng)險較小，抵押率可高一些。風(fēng)險較小，抵押率可高一些。 2324 2保證 保證人的資格。 保證人的財務(wù)實力

26、。 保證人的保證意愿。 保證人與借款人之間的關(guān)系。 保證的法律責(zé)任：無條件保證和有條件保證 2425 四、借款企業(yè)的非財務(wù)因素分析四、借款企業(yè)的非財務(wù)因素分析 見書中表格見書中表格為了更準(zhǔn)確地考察借款人的償債才能，一個為了更準(zhǔn)確地考察借款人的償債才能，一個重要的方面就是非財務(wù)因素對借款人的影響，重要的方面就是非財務(wù)因素對借款人的影響，這主要是指借款人所處的行業(yè)、經(jīng)營特征、這主要是指借款人所處的行業(yè)、經(jīng)營特征、管理方式、還款意愿、其他因素等。管理方式、還款意愿、其他因素等。 2526第四節(jié) 企業(yè)貸款的定價一、一、 本錢加成貸款定價法本錢加成貸款定價法在對貸款進展定價時，銀行管理人員必須考慮其籌在對貸款進展定價時，銀行管理人員必須考慮其籌集可貸資金的本錢和銀行的其他經(jīng)營本錢。一個完集可貸資金的本錢和銀行的其他經(jīng)營本錢。一個完好的貸款利