1、 第三章第三章商業(yè)銀行商業(yè)銀行負(fù)債的管理負(fù)債的管理 1234了解商業(yè)銀了解商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)行負(fù)債業(yè)務(wù)的概念、作的概念、作用及構(gòu)成，用及構(gòu)成，拓展了解存拓展了解存款保險(xiǎn)制度款保險(xiǎn)制度內(nèi)容內(nèi)容 明確負(fù)債管明確負(fù)債管理的經(jīng)營目理的經(jīng)營目標(biāo)標(biāo) 熟知存款負(fù)熟知存款負(fù)債及存款負(fù)債及存款負(fù)債的創(chuàng)新債的創(chuàng)新 掌握存款負(fù)債掌握存款負(fù)債和各種借款負(fù)和各種借款負(fù)債的經(jīng)營要點(diǎn)債的經(jīng)營要點(diǎn)，并能應(yīng)用存，并能應(yīng)用存款成本分析、款成本分析、存款定價(jià)與營存款定價(jià)與營銷的方法銷的方法 學(xué)習(xí)目標(biāo)學(xué)習(xí)目標(biāo)3.1 商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)概述商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)概述3.1.1 商業(yè)銀行負(fù)債的概念商業(yè)銀行負(fù)債的概念 商業(yè)銀行負(fù)債商業(yè)銀行負(fù)債是指商

2、業(yè)銀行在經(jīng)營活動(dòng)中產(chǎn)生是指商業(yè)銀行在經(jīng)營活動(dòng)中產(chǎn)生的必須用自己的資產(chǎn)或提供的服務(wù)來償還的經(jīng)濟(jì)義的必須用自己的資產(chǎn)或提供的服務(wù)來償還的經(jīng)濟(jì)義務(wù)，簡(jiǎn)單的概括即商業(yè)銀行的資金來源業(yè)務(wù)。務(wù)，簡(jiǎn)單的概括即商業(yè)銀行的資金來源業(yè)務(wù)。 商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)有廣義和狹義之分。廣義商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)有廣義和狹義之分。廣義負(fù)債包括商業(yè)銀行對(duì)他人和對(duì)自己的負(fù)債；狹義負(fù)負(fù)債包括商業(yè)銀行對(duì)他人和對(duì)自己的負(fù)債；狹義負(fù)債僅指商業(yè)銀行對(duì)他人的負(fù)債。債僅指商業(yè)銀行對(duì)他人的負(fù)債。3.1.2 商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)必要性商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)必要性1 1）負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行開展經(jīng)營活動(dòng)的先決條件）負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行開展經(jīng)營活動(dòng)的先決條件2 2）負(fù)

3、債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行生存發(fā)展的基礎(chǔ)）負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行生存發(fā)展的基礎(chǔ)3 3）負(fù)債業(yè)務(wù)是銀行同社會(huì)各界聯(lián)系的主要渠道）負(fù)債業(yè)務(wù)是銀行同社會(huì)各界聯(lián)系的主要渠道4 4）負(fù)債業(yè)務(wù)量構(gòu)成了社會(huì)流通中的貨幣量，銀行負(fù)）負(fù)債業(yè)務(wù)量構(gòu)成了社會(huì)流通中的貨幣量，銀行負(fù)債是保持銀行流動(dòng)性的手段債是保持銀行流動(dòng)性的手段5) 5) 負(fù)債業(yè)務(wù)將社會(huì)閑置資金聚集成國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的負(fù)債業(yè)務(wù)將社會(huì)閑置資金聚集成國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的雄厚資金力量雄厚資金力量3.1.3 商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)的經(jīng)營原則商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)的經(jīng)營原則依法依法籌資籌資結(jié)構(gòu)結(jié)構(gòu)合理合理成本成本控制控制適度適度規(guī)模規(guī)模3.2 商業(yè)銀行存款負(fù)債及其管理商業(yè)銀行存款負(fù)債及其管理3.

4、2.1 商業(yè)銀行存款負(fù)債的種類商業(yè)銀行存款負(fù)債的種類 1) 1) 傳統(tǒng)的存款業(yè)務(wù)種類傳統(tǒng)的存款業(yè)務(wù)種類 定期存款是銀行與存款客戶事先約定期限，到期取款時(shí)可以獲得一定利息的存款 活期存款又稱為支票賬戶或交易賬戶，是指客戶可以隨時(shí)存取或支付他人而不需要預(yù)先通知銀行的存款 儲(chǔ)蓄存款是指商業(yè)銀行為滿足居民個(gè)人積蓄貨幣和獲得利息收入的需要而開辦的一種存款業(yè)務(wù) 活期活期存款存款定期定期存款存款儲(chǔ)蓄儲(chǔ)蓄存款存款2) 2) 商業(yè)銀行存款負(fù)債的創(chuàng)新商業(yè)銀行存款負(fù)債的創(chuàng)新(1)(1) 可轉(zhuǎn)讓支付命令賬戶可轉(zhuǎn)讓支付命令賬戶(NOW)(NOW) 可轉(zhuǎn)讓支付命令賬戶可轉(zhuǎn)讓支付命令賬戶(NOW)(NOW)是儲(chǔ)蓄賬戶的創(chuàng)新

5、是儲(chǔ)蓄賬戶的創(chuàng)新業(yè)務(wù)，是一種不使用支票的活期賬戶，存款人可以業(yè)務(wù)，是一種不使用支票的活期賬戶，存款人可以開出可轉(zhuǎn)讓支付命令向第三者進(jìn)行支付，或提現(xiàn)，開出可轉(zhuǎn)讓支付命令向第三者進(jìn)行支付，或提現(xiàn)，或背書轉(zhuǎn)讓。同時(shí)它屬于儲(chǔ)蓄存款賬戶，銀行可以或背書轉(zhuǎn)讓。同時(shí)它屬于儲(chǔ)蓄存款賬戶，銀行可以對(duì)該類存款賬戶的余額支付利息。對(duì)該類存款賬戶的余額支付利息。 (2)(2) 自動(dòng)轉(zhuǎn)賬賬戶自動(dòng)轉(zhuǎn)賬賬戶 存戶可以同時(shí)在銀行開立兩個(gè)賬戶，即儲(chǔ)存戶可以同時(shí)在銀行開立兩個(gè)賬戶，即儲(chǔ)蓄賬戶和活期存款賬戶。活期存款賬戶的蓄賬戶和活期存款賬戶。活期存款賬戶的余額始終保持一美元，但不影響開出超過余額始終保持一美元，但不影響開出超過一

6、美元的支票。銀行收到存戶開出的支票一美元的支票。銀行收到存戶開出的支票要求付款時(shí)，可隨即將支付款項(xiàng)從儲(chǔ)蓄賬要求付款時(shí)，可隨即將支付款項(xiàng)從儲(chǔ)蓄賬戶轉(zhuǎn)至活期存款賬戶，自動(dòng)轉(zhuǎn)賬，立即支戶轉(zhuǎn)至活期存款賬戶，自動(dòng)轉(zhuǎn)賬，立即支付支票款項(xiàng)。付支票款項(xiàng)。 (3) (3) 貨幣市場(chǎng)存款賬戶貨幣市場(chǎng)存款賬戶(MMDA)(MMDA) 貨幣市場(chǎng)存款賬戶是美國商業(yè)銀行貨幣市場(chǎng)存款賬戶是美國商業(yè)銀行1982年創(chuàng)新的一種新型儲(chǔ)蓄賬戶，儲(chǔ)蓄銀行、年創(chuàng)新的一種新型儲(chǔ)蓄賬戶，儲(chǔ)蓄銀行、儲(chǔ)蓄與貸款協(xié)會(huì)也相繼開辦該賬戶?？蛻魞?chǔ)蓄與貸款協(xié)會(huì)也相繼開辦該賬戶?？蛻舭阉鼈兊亩唐陂e置資金以買入股權(quán)的方式把它們的短期閑置資金以買入股權(quán)的方式交

7、給基金投資運(yùn)用，投資的方向可以指定，交給基金投資運(yùn)用，投資的方向可以指定，也可以不指定。投資的范圍包括國庫券、也可以不指定。投資的范圍包括國庫券、政府公債、地方債券以及其他容易變現(xiàn)的政府公債、地方債券以及其他容易變現(xiàn)的短期金融債券?？蛻粢筇岈F(xiàn)時(shí)，用出售短期金融債券?？蛻粢筇岈F(xiàn)時(shí)，用出售該基金股權(quán)的方式進(jìn)行，當(dāng)提取款，手續(xù)該基金股權(quán)的方式進(jìn)行，當(dāng)提取款，手續(xù)簡(jiǎn)單。簡(jiǎn)單。 (4) (4) 協(xié)定賬戶協(xié)定賬戶 協(xié)定賬戶是一種可在活期存款賬戶、可轉(zhuǎn)讓支協(xié)定賬戶是一種可在活期存款賬戶、可轉(zhuǎn)讓支付命令賬戶、貨幣市場(chǎng)互助基金賬戶三者之間進(jìn)行付命令賬戶、貨幣市場(chǎng)互助基金賬戶三者之間進(jìn)行自動(dòng)轉(zhuǎn)賬的賬戶。協(xié)定賬

8、戶是自動(dòng)轉(zhuǎn)賬賬戶的進(jìn)一自動(dòng)轉(zhuǎn)賬的賬戶。協(xié)定賬戶是自動(dòng)轉(zhuǎn)賬賬戶的進(jìn)一步創(chuàng)新，該賬戶是銀行與客戶達(dá)成的一種協(xié)議，存步創(chuàng)新，該賬戶是銀行與客戶達(dá)成的一種協(xié)議，存戶授權(quán)銀行將款項(xiàng)存在活期存款賬戶、可轉(zhuǎn)讓支付戶授權(quán)銀行將款項(xiàng)存在活期存款賬戶、可轉(zhuǎn)讓支付賬戶或貨幣市場(chǎng)互助基金賬戶中的任何一個(gè)賬戶賬戶或貨幣市場(chǎng)互助基金賬戶中的任何一個(gè)賬戶上。上。(5) 大額定期存單大額定期存單(CDs)(CDs) 大額定期存單也是一種定期存款，但與一般的定期大額定期存單也是一種定期存款，但與一般的定期存款又不完全相同。大額定期存單的面額，能根存款又不完全相同。大額定期存單的面額，能根據(jù)存款人的需要開發(fā)，但通常在次級(jí)市場(chǎng)上流

9、通據(jù)存款人的需要開發(fā)，但通常在次級(jí)市場(chǎng)上流通的最低面額為的最低面額為10萬美元和萬美元和100萬美元兩種。大額萬美元兩種。大額定期存單既可采用記名式，也可采用來人式。定期存單既可采用記名式，也可采用來人式。 以美國為例，根據(jù)其發(fā)行機(jī)構(gòu)的不同，可以分為以美國為例，根據(jù)其發(fā)行機(jī)構(gòu)的不同，可以分為4種類型：種類型：國內(nèi)大額定期存單。歐洲美元大額定期存單。國內(nèi)大額定期存單。歐洲美元大額定期存單。揚(yáng)基大額定期存單。儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)大額定期存單。揚(yáng)基大額定期存單。儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)大額定期存單。(6) (6) 超級(jí)可轉(zhuǎn)讓支付命令存款賬戶超級(jí)可轉(zhuǎn)讓支付命令存款賬戶(SNOW)(SNOW) 超級(jí)可轉(zhuǎn)讓支付命令存款賬戶超級(jí)可轉(zhuǎn)讓

10、支付命令存款賬戶是由可轉(zhuǎn)讓支付是由可轉(zhuǎn)讓支付命令賬戶發(fā)展起來的，又稱為命令賬戶發(fā)展起來的，又稱為“優(yōu)息支票賬戶優(yōu)息支票賬戶”，經(jīng)經(jīng)美國存款機(jī)構(gòu)管制委員會(huì)批準(zhǔn)，于美國存款機(jī)構(gòu)管制委員會(huì)批準(zhǔn)，于1983年年1月開月開辦。這種存款不受法令的限制，但銀行必須交存該辦。這種存款不受法令的限制，但銀行必須交存該存款的存款的12作為準(zhǔn)備金。因此，它的收益率比貨幣作為準(zhǔn)備金。因此，它的收益率比貨幣市場(chǎng)存款低市場(chǎng)存款低152。 超級(jí)可轉(zhuǎn)讓支付命令的特點(diǎn)：超級(jí)可轉(zhuǎn)讓支付命令的特點(diǎn)： 存戶僅限于個(gè)人和非盈利機(jī)構(gòu)，工商企業(yè)不得存戶僅限于個(gè)人和非盈利機(jī)構(gòu)，工商企業(yè)不得開戶。開戶。 起存金額為起存金額為2 500美元，如

11、果余額在美元，如果余額在2 500美元美元以下，則改按儲(chǔ)蓄存款計(jì)息。以下，則改按儲(chǔ)蓄存款計(jì)息。 無最高利率的限制。銀行每星期調(diào)整利率一無最高利率的限制。銀行每星期調(diào)整利率一次，每天按復(fù)利計(jì)息，月后收入存款賬戶。次，每天按復(fù)利計(jì)息，月后收入存款賬戶。 存戶每月開出支付命令無限制，但銀行要對(duì)處存戶每月開出支付命令無限制，但銀行要對(duì)處理承付的支票加收一定的費(fèi)用。理承付的支票加收一定的費(fèi)用。(7) (7) 貨幣市場(chǎng)存單貨幣市場(chǎng)存單(MMC)(MMC) 1978年，由于市場(chǎng)利率上升，引起存款機(jī)構(gòu)的年，由于市場(chǎng)利率上升，引起存款機(jī)構(gòu)的存款資金減少。于是，金融管理當(dāng)局批準(zhǔn)發(fā)行期限存款資金減少。于是，金融管理

12、當(dāng)局批準(zhǔn)發(fā)行期限為為6個(gè)月的貨幣市場(chǎng)存單。它屬不可轉(zhuǎn)讓的定期存?zhèn)€月的貨幣市場(chǎng)存單。它屬不可轉(zhuǎn)讓的定期存單。最低面額為單。最低面額為1萬美元，最初存期為萬美元，最初存期為26周。銀行周。銀行付給這些存單的最高利率，相當(dāng)于付給這些存單的最高利率，相當(dāng)于6個(gè)月國庫券的個(gè)月國庫券的平平均貼現(xiàn)率。貨幣市場(chǎng)存單不按復(fù)利計(jì)算利息。儲(chǔ)蓄均貼現(xiàn)率。貨幣市場(chǎng)存單不按復(fù)利計(jì)算利息。儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)發(fā)行這種存單，可以阻止儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)的存款額下機(jī)構(gòu)發(fā)行這種存單，可以阻止儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)的存款額下降。降。 (8) 股金提款單賬戶股金提款單賬戶 股金提款單賬戶實(shí)質(zhì)上是一種支付利息的支票股金提款單賬戶實(shí)質(zhì)上是一種支付利息的支票賬戶，是逃避利率管

13、制的一種創(chuàng)新。建立股金提款賬戶，是逃避利率管制的一種創(chuàng)新。建立股金提款單賬戶，存戶可以隨時(shí)開出提款單，代替支票提現(xiàn)單賬戶，存戶可以隨時(shí)開出提款單，代替支票提現(xiàn)或用作支付轉(zhuǎn)賬。在未支付或提現(xiàn)時(shí)，屬于儲(chǔ)蓄賬或用作支付轉(zhuǎn)賬。在未支付或提現(xiàn)時(shí)，屬于儲(chǔ)蓄賬戶，可以取得利息收入。需要支付或提現(xiàn)時(shí)，便隨戶，可以取得利息收入。需要支付或提現(xiàn)時(shí)，便隨即開出提款單即開出提款單(支付命令書支付命令書)，通知銀行付款。，通知銀行付款。3) 我國銀行的存款業(yè)務(wù)種類與存款賬戶的創(chuàng)新我國銀行的存款業(yè)務(wù)種類與存款賬戶的創(chuàng)新我國現(xiàn)行存款業(yè)務(wù)的劃分：我國現(xiàn)行存款業(yè)務(wù)的劃分： （1 1）按存款資金的經(jīng)濟(jì)性質(zhì)，可以分為單位存）按存款

14、資金的經(jīng)濟(jì)性質(zhì)，可以分為單位存款、個(gè)人儲(chǔ)蓄存款和財(cái)政性存款?？睢€(gè)人儲(chǔ)蓄存款和財(cái)政性存款。 （2 2）按存款的期限，可分為活期存款、定期存）按存款的期限，可分為活期存款、定期存款、定活兩便存款?？?、定活兩便存款。 （3 3）按存款的支取方式可以分為支票存款、存單）按存款的支取方式可以分為支票存款、存單( (折折) )存款、通知存款、透支存款、存貸合一賬戶、存款、通知存款、透支存款、存貸合一賬戶、委托存款、專項(xiàng)存款和特種存款委托存款、專項(xiàng)存款和特種存款. .國內(nèi)銀行業(yè)存款創(chuàng)新國內(nèi)銀行業(yè)存款創(chuàng)新 （1 1）個(gè)人結(jié)算賬戶）個(gè)人結(jié)算賬戶 個(gè)人結(jié)算賬戶個(gè)人結(jié)算賬戶即銀行為了滿足個(gè)體經(jīng)營者結(jié)即銀行為了滿足

15、個(gè)體經(jīng)營者結(jié)算算時(shí)簽發(fā)支票的需求設(shè)計(jì)了個(gè)人結(jié)算賬戶，允許個(gè)人時(shí)簽發(fā)支票的需求設(shè)計(jì)了個(gè)人結(jié)算賬戶，允許個(gè)人在銀行開立個(gè)人結(jié)算賬戶，在此賬戶下，銀行可以在銀行開立個(gè)人結(jié)算賬戶，在此賬戶下，銀行可以向個(gè)人提供與企業(yè)活期賬戶同等的結(jié)算服務(wù)。向個(gè)人提供與企業(yè)活期賬戶同等的結(jié)算服務(wù)。 （2 2）本外幣活期一本通）本外幣活期一本通 本外幣活期一本通本外幣活期一本通是集人民幣、外幣等不同是集人民幣、外幣等不同幣幣種的活期儲(chǔ)蓄存款于一個(gè)存折的存款方式。種的活期儲(chǔ)蓄存款于一個(gè)存折的存款方式。 (3) (3) 本外幣定期一本通本外幣定期一本通 本外幣定期一本通本外幣定期一本通是集人民幣、外幣等不同幣是集人民幣、外幣

16、等不同幣種和不同檔次的定期儲(chǔ)蓄存款于一個(gè)存折的存款方種和不同檔次的定期儲(chǔ)蓄存款于一個(gè)存折的存款方式。式。 (4) (4) 通知存款通知存款 通知存款通知存款是指存款人在存款時(shí)不約定存期，支是指存款人在存款時(shí)不約定存期，支取時(shí)提前通知經(jīng)辦銀行，約定支取日期和金額方能取時(shí)提前通知經(jīng)辦銀行，約定支取日期和金額方能支取的存款。通知存款分為支取的存款。通知存款分為1 1天通知存款和天通知存款和7 7天通知天通知存款兩種，僅限于人民幣幣種。存款兩種，僅限于人民幣幣種。 (5) 定期自動(dòng)轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)。定期自動(dòng)轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)。定期自動(dòng)轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)是在整存整取存款到期后不支取，定期自動(dòng)轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)是在整存整取存款到期后不支取，并

17、可無限次地連本帶息進(jìn)行整存整取自動(dòng)轉(zhuǎn)存的并可無限次地連本帶息進(jìn)行整存整取自動(dòng)轉(zhuǎn)存的一種業(yè)務(wù)方式。定期自動(dòng)轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)可以分為原期一種業(yè)務(wù)方式。定期自動(dòng)轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)可以分為原期限自動(dòng)轉(zhuǎn)存、約定轉(zhuǎn)存和超限額約定轉(zhuǎn)存三種不限自動(dòng)轉(zhuǎn)存、約定轉(zhuǎn)存和超限額約定轉(zhuǎn)存三種不同類型。同類型。(6) 貨幣市場(chǎng)存款賬戶。貨幣市場(chǎng)存款賬戶。 由于由于2004年我國金融市場(chǎng)上大量的基金公司成立年我國金融市場(chǎng)上大量的基金公司成立后推出了股票、債券等基金產(chǎn)品，由于其收益率后推出了股票、債券等基金產(chǎn)品，由于其收益率高于銀行的利率而吸引了銀行的大量存款，針對(duì)高于銀行的利率而吸引了銀行的大量存款，針對(duì)銀行存款和服務(wù)收入下降的情況，銀行推

18、出了貨銀行存款和服務(wù)收入下降的情況，銀行推出了貨幣市場(chǎng)存款賬戶。幣市場(chǎng)存款賬戶。我國商業(yè)銀行的存款業(yè)務(wù)創(chuàng)新體現(xiàn)我國商業(yè)銀行的存款業(yè)務(wù)創(chuàng)新體現(xiàn)v(1) 儲(chǔ)蓄存款業(yè)務(wù)創(chuàng)新。儲(chǔ)蓄存款業(yè)務(wù)創(chuàng)新。v主要方向是儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)電子化、經(jīng)營方式網(wǎng)主要方向是儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)電子化、經(jīng)營方式網(wǎng)絡(luò)化、管理手段信息化。絡(luò)化、管理手段信息化。v(2) 推行存款證券化，發(fā)行大額可轉(zhuǎn)讓定期推行存款證券化，發(fā)行大額可轉(zhuǎn)讓定期存單。存款證券化是銀行的主動(dòng)性負(fù)債。存單。存款證券化是銀行的主動(dòng)性負(fù)債。v(3) 開辦個(gè)人退休金賬戶。開辦個(gè)人退休金賬戶。v這項(xiàng)業(yè)務(wù)的開辦一般需要在法律上給予優(yōu)這項(xiàng)業(yè)務(wù)的開辦一般需要在法律上給予優(yōu)惠，如免征存款利息稅，

19、允許個(gè)人對(duì)許多惠，如免征存款利息稅，允許個(gè)人對(duì)許多投資有選擇權(quán)等。投資有選擇權(quán)等。3.2.2 商業(yè)銀行存款負(fù)債規(guī)模的影響因素商業(yè)銀行存款負(fù)債規(guī)模的影響因素外部因素外部因素內(nèi)部因素內(nèi)部因素銀行服務(wù)質(zhì)量和服務(wù)品種銀行服務(wù)質(zhì)量和服務(wù)品種 商業(yè)銀行資產(chǎn)規(guī)模和信譽(yù)商業(yè)銀行資產(chǎn)規(guī)模和信譽(yù) 新技術(shù)在銀行領(lǐng)域的廣泛新技術(shù)在銀行領(lǐng)域的廣泛應(yīng)用應(yīng)用 一般經(jīng)濟(jì)活動(dòng)水平一般經(jīng)濟(jì)活動(dòng)水平 中央銀行貨幣政策中央銀行貨幣政策 有關(guān)的金融法規(guī)有關(guān)的金融法規(guī) 稅收政策稅收政策 3.2.3 商業(yè)銀行存款負(fù)債經(jīng)營管理商業(yè)銀行存款負(fù)債經(jīng)營管理1）影響商業(yè)銀行存款負(fù)債的因素分析）影響商業(yè)銀行存款負(fù)債的因素分析 (1) 存款利率。存款利

20、率。 (2) 服務(wù)收費(fèi)。服務(wù)收費(fèi)。 (3) 金融新產(chǎn)品的開發(fā)。金融新產(chǎn)品的開發(fā)。 (4) 金融服務(wù)的項(xiàng)目和質(zhì)量。金融服務(wù)的項(xiàng)目和質(zhì)量。 (5) 銀行資信和貸款便利。銀行資信和貸款便利。 (6) 銀行網(wǎng)點(diǎn)設(shè)置和營業(yè)設(shè)施。銀行網(wǎng)點(diǎn)設(shè)置和營業(yè)設(shè)施。 (7) 銀行形象和雇員形象。銀行形象和雇員形象。2) 銀行存款的積極經(jīng)營策略銀行存款的積極經(jīng)營策略 (1) 存款新工具的開發(fā)存款新工具的開發(fā) 金融產(chǎn)品開發(fā)的兩條途徑：第一，銀行創(chuàng)造出金融產(chǎn)品開發(fā)的兩條途徑：第一，銀行創(chuàng)造出單一的新產(chǎn)品。它包括該產(chǎn)品的特征與售價(jià)等等。單一的新產(chǎn)品。它包括該產(chǎn)品的特征與售價(jià)等等。第二，銀行推出配套的新產(chǎn)品。它不僅包括產(chǎn)品第二

21、，銀行推出配套的新產(chǎn)品。它不僅包括產(chǎn)品本身，而且還有關(guān)于產(chǎn)品的售后服務(wù)、網(wǎng)點(diǎn)設(shè)置本身，而且還有關(guān)于產(chǎn)品的售后服務(wù)、網(wǎng)點(diǎn)設(shè)置等。等。 (2) 加強(qiáng)已有產(chǎn)品的吸引力加強(qiáng)已有產(chǎn)品的吸引力 銀行新產(chǎn)品開發(fā)是一個(gè)長(zhǎng)期過程，而且新產(chǎn)品銀行新產(chǎn)品開發(fā)是一個(gè)長(zhǎng)期過程，而且新產(chǎn)品還有不成功的可能性。因此，銀行要完成預(yù)定的籌還有不成功的可能性。因此，銀行要完成預(yù)定的籌資計(jì)劃，關(guān)鍵還在于注重加強(qiáng)已有產(chǎn)品的吸引力。資計(jì)劃，關(guān)鍵還在于注重加強(qiáng)已有產(chǎn)品的吸引力。3) 提高存款穩(wěn)定性的策略措施提高存款穩(wěn)定性的策略措施 存款的穩(wěn)定性存款的穩(wěn)定性，也稱存款沉淀率，是形成銀行，也稱存款沉淀率，是形成銀行中長(zhǎng)期和高盈利資產(chǎn)的主要資

22、金來源。中長(zhǎng)期和高盈利資產(chǎn)的主要資金來源。 核心存款與易變性存款核心存款與易變性存款在擴(kuò)大吸收核心存款的同時(shí)，應(yīng)該努力提高易變性在擴(kuò)大吸收核心存款的同時(shí)，應(yīng)該努力提高易變性存款的穩(wěn)定性。存款的穩(wěn)定性。4) 控制存款規(guī)?？刂拼婵钜?guī)模 存款的多與少是一家銀行規(guī)模和實(shí)力的標(biāo)志，存款的多與少是一家銀行規(guī)模和實(shí)力的標(biāo)志，尤其是發(fā)展中國家長(zhǎng)期處于資金緊缺狀態(tài)，銀行存尤其是發(fā)展中國家長(zhǎng)期處于資金緊缺狀態(tài)，銀行存款越多越好似乎已成為一般共識(shí)。但從科學(xué)的角度款越多越好似乎已成為一般共識(shí)。但從科學(xué)的角度研究，研究，“存款越多越好存款越多越好”的觀念是值得推敲的。的觀念是值得推敲的。 針對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營管理來說，一家

23、銀行的存款針對(duì)商業(yè)銀行經(jīng)營管理來說，一家銀行的存款量，應(yīng)限制在其貸款的可發(fā)放程度及吸收存款的成量，應(yīng)限制在其貸款的可發(fā)放程度及吸收存款的成本和管理負(fù)擔(dān)之承受能力的范圍內(nèi)。對(duì)銀行存款規(guī)本和管理負(fù)擔(dān)之承受能力的范圍內(nèi)。對(duì)銀行存款規(guī)模的控制，要以存款資金在多大程度上被實(shí)際運(yùn)模的控制，要以存款資金在多大程度上被實(shí)際運(yùn)用于貸款和投資為評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)。用于貸款和投資為評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)。3.2.4 商業(yè)銀行存款管理的衡量指標(biāo)商業(yè)銀行存款管理的衡量指標(biāo)三類指標(biāo)三類指標(biāo)存款成本控制類指標(biāo)存款運(yùn)用類指標(biāo)穩(wěn)定性指標(biāo) 1) 存款穩(wěn)定性指標(biāo)存款穩(wěn)定性指標(biāo) 存款的穩(wěn)定性存款的穩(wěn)定性，是指對(duì)市場(chǎng)利率變動(dòng)和外部經(jīng)，是指對(duì)市場(chǎng)利率變動(dòng)和外部

24、經(jīng)濟(jì)因素變化反應(yīng)不敏感。穩(wěn)定性強(qiáng)的存款是銀行長(zhǎng)濟(jì)因素變化反應(yīng)不敏感。穩(wěn)定性強(qiáng)的存款是銀行長(zhǎng)期資產(chǎn)和高盈利性資產(chǎn)的主要資金來源，對(duì)銀行經(jīng)期資產(chǎn)和高盈利性資產(chǎn)的主要資金來源，對(duì)銀行經(jīng)營管理有著極其重要的意義。營管理有著極其重要的意義。 具體公式：具體公式：存款穩(wěn)定率存款最低余額存款穩(wěn)定率存款最低余額存款平均余額存款平均余額100存款平均占用天數(shù)存款平均占用天數(shù)(存款平均余額存款平均余額計(jì)算期天數(shù)計(jì)算期天數(shù)) 存款支付總額存款支付總額2) 存款成本控制類指標(biāo)存款成本控制類指標(biāo)（1）存款成本的構(gòu)成）存款成本的構(gòu)成 利息成本利息成本 營業(yè)成本營業(yè)成本 利息成本指商業(yè)銀行以貨幣形式直接支付給存款者的報(bào)酬，

25、其高低由存款利率來定。利息成本是商業(yè)銀行成本的主要部分。影響利息支出的主要因素有存款利息率、存款結(jié)構(gòu)和存款平均余額。 營業(yè)成本是商業(yè)銀行花費(fèi)在吸收存款上的除利息以外的一切開支，它包括廣告宣傳費(fèi)用、銀行員工的工資和薪金、折舊費(fèi)、辦公費(fèi)及其他為客戶提供服務(wù)所需的開支等。 (2) (2) 存款成本率存款成本率 存款成本率存款成本率是指存款的利息支出和各項(xiàng)費(fèi)用與是指存款的利息支出和各項(xiàng)費(fèi)用與存款余額的比率，它反映銀行經(jīng)營存款業(yè)務(wù)的成本存款余額的比率，它反映銀行經(jīng)營存款業(yè)務(wù)的成本水平。水平。 用公式表示為：用公式表示為： 存款成本率存款成本率(利息支出利息支出+營業(yè)成本營業(yè)成本) 存款平均存款平均余額余

26、額100 可用資金成本率可用資金成本率是指資金成本與可用資金的比是指資金成本與可用資金的比率。其中可用資金是指銀行可以實(shí)際用于貸款和投率。其中可用資金是指銀行可以實(shí)際用于貸款和投資的資金，它是銀行總的資金來源扣除應(yīng)交存的法資的資金，它是銀行總的資金來源扣除應(yīng)交存的法定存款準(zhǔn)備金和必要的儲(chǔ)備金后的余額。定存款準(zhǔn)備金和必要的儲(chǔ)備金后的余額。 可用資金成本率可用資金成本率(利息支出利息支出+營業(yè)成本營業(yè)成本) 可用可用資金資金100 可用資金：總負(fù)債可用資金：總負(fù)債-庫存現(xiàn)金庫存現(xiàn)金-存放中央銀行款存放中央銀行款項(xiàng)項(xiàng)-存放同業(yè)存放同業(yè)-在途資金在途資金(3) 存款成本控制的措施存款成本控制的措施 合

27、理控制存款總量合理控制存款總量 商業(yè)銀行存款經(jīng)營管理的目的之一就是力爭(zhēng)在商業(yè)銀行存款經(jīng)營管理的目的之一就是力爭(zhēng)在不增加成本或減少成本的前提下，盡可能地爭(zhēng)取銀不增加成本或減少成本的前提下，盡可能地爭(zhēng)取銀行所需的資金來源，不能單純依靠提高存款利率、行所需的資金來源，不能單純依靠提高存款利率、增設(shè)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)、增加內(nèi)勤人員以擴(kuò)大存款規(guī)模；而增設(shè)營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)、增加內(nèi)勤人員以擴(kuò)大存款規(guī)模；而應(yīng)在改變存款結(jié)構(gòu)、創(chuàng)新存款品種、提高信用工具應(yīng)在改變存款結(jié)構(gòu)、創(chuàng)新存款品種、提高信用工具的流通轉(zhuǎn)讓能力、提高工作效率和服務(wù)質(zhì)量等方面的流通轉(zhuǎn)讓能力、提高工作效率和服務(wù)質(zhì)量等方面下功夫。下功夫。 優(yōu)化存款結(jié)構(gòu)優(yōu)化存款結(jié)構(gòu) 首先

28、，要盡量擴(kuò)大低息存款的吸收，降低利息首先，要盡量擴(kuò)大低息存款的吸收，降低利息成本的相對(duì)數(shù)；其次，要正確處理不同存款的利息成本的相對(duì)數(shù)；其次，要正確處理不同存款的利息成本和營業(yè)成本的關(guān)系，力求不斷降低營業(yè)成本的成本和營業(yè)成本的關(guān)系，力求不斷降低營業(yè)成本的支出；再其次，要正確處理好活期存款和信貸能力支出；再其次，要正確處理好活期存款和信貸能力的關(guān)系，增加活期存款以不減弱銀行的信貸能力為的關(guān)系，增加活期存款以不減弱銀行的信貸能力為條件；最后，要正確處理好定期存款和信用創(chuàng)造之條件；最后，要正確處理好定期存款和信用創(chuàng)造之間的關(guān)系，增加定期存款應(yīng)與銀行存款的派生能力間的關(guān)系，增加定期存款應(yīng)與銀行存款的派生

29、能力相適應(yīng)。相適應(yīng)。3.2.5 商業(yè)銀行存款的營銷和定價(jià)商業(yè)銀行存款的營銷和定價(jià)1) 研究客戶的金融需要細(xì)分市場(chǎng)研究客戶的金融需要細(xì)分市場(chǎng) 銀行首先應(yīng)該分析客戶的不同金融需求。客戶銀行首先應(yīng)該分析客戶的不同金融需求。客戶購買存款工具的動(dòng)機(jī)是多樣的，銀行將大致相同需購買存款工具的動(dòng)機(jī)是多樣的，銀行將大致相同需要的客戶歸并一組，從中選擇目標(biāo)市場(chǎng)，并用不同要的客戶歸并一組，從中選擇目標(biāo)市場(chǎng)，并用不同的手段滿足這些目標(biāo)市場(chǎng)。將客戶市場(chǎng)細(xì)分可以使的手段滿足這些目標(biāo)市場(chǎng)。將客戶市場(chǎng)細(xì)分可以使商業(yè)銀行選擇最有盈利潛力的客戶，集中資源提供商業(yè)銀行選擇最有盈利潛力的客戶，集中資源提供最適當(dāng)、最有效的服務(wù)，并關(guān)注

30、目標(biāo)市場(chǎng)的發(fā)展，最適當(dāng)、最有效的服務(wù)，并關(guān)注目標(biāo)市場(chǎng)的發(fā)展，預(yù)期目標(biāo)市場(chǎng)的變化，提高服務(wù)質(zhì)量和盈利水平，預(yù)期目標(biāo)市場(chǎng)的變化，提高服務(wù)質(zhì)量和盈利水平，節(jié)約經(jīng)營成本，保持競(jìng)爭(zhēng)能力。節(jié)約經(jīng)營成本，保持競(jìng)爭(zhēng)能力。 2) 根據(jù)研究成果，結(jié)合經(jīng)營環(huán)境變化和自身根據(jù)研究成果，結(jié)合經(jīng)營環(huán)境變化和自身規(guī)模及特點(diǎn)，規(guī)劃新的服務(wù)和改善原有服務(wù)規(guī)模及特點(diǎn)，規(guī)劃新的服務(wù)和改善原有服務(wù) 將客戶根據(jù)需要定位細(xì)分市場(chǎng)以后，銀行應(yīng)根將客戶根據(jù)需要定位細(xì)分市場(chǎng)以后，銀行應(yīng)根據(jù)經(jīng)營環(huán)境的變化、自身規(guī)模和經(jīng)營特點(diǎn)，具體規(guī)據(jù)經(jīng)營環(huán)境的變化、自身規(guī)模和經(jīng)營特點(diǎn)，具體規(guī)劃新的服務(wù)和原有服務(wù)。新產(chǎn)品和新服務(wù)的發(fā)展中劃新的服務(wù)和原有服務(wù)。新產(chǎn)

31、品和新服務(wù)的發(fā)展中應(yīng)重視對(duì)市場(chǎng)信息的研究，進(jìn)行創(chuàng)造性構(gòu)思，以便應(yīng)重視對(duì)市場(chǎng)信息的研究，進(jìn)行創(chuàng)造性構(gòu)思，以便使新產(chǎn)品既滿足銀行目標(biāo)和市場(chǎng)環(huán)境變化的需要，使新產(chǎn)品既滿足銀行目標(biāo)和市場(chǎng)環(huán)境變化的需要，又能適應(yīng)政府、銀行資源及外部法律法規(guī)的變化。又能適應(yīng)政府、銀行資源及外部法律法規(guī)的變化。 3) 存款工具的定價(jià)存款工具的定價(jià) （1）定價(jià)的原則）定價(jià)的原則 其一，存款工具的定價(jià)，既要考慮滿足客戶的其一，存款工具的定價(jià)，既要考慮滿足客戶的需要，又必須估計(jì)銀行的經(jīng)營效益。需要，又必須估計(jì)銀行的經(jīng)營效益。 其二，不同存款工具的價(jià)格信息必須是可溝通其二，不同存款工具的價(jià)格信息必須是可溝通的，要簡(jiǎn)單明了，易為存戶

32、了解并進(jìn)行價(jià)格比較。的，要簡(jiǎn)單明了，易為存戶了解并進(jìn)行價(jià)格比較。 其三，不可過分地以損害某些細(xì)分市場(chǎng)的利益其三，不可過分地以損害某些細(xì)分市場(chǎng)的利益去補(bǔ)貼另一些細(xì)分市場(chǎng)。去補(bǔ)貼另一些細(xì)分市場(chǎng)。（2）定價(jià)的方法）定價(jià)的方法 成本為基礎(chǔ)定價(jià)成本為基礎(chǔ)定價(jià) 交易賬戶的定價(jià)公式交易賬戶的定價(jià)公式 金融市場(chǎng)存款賬戶的定價(jià)金融市場(chǎng)存款賬戶的定價(jià) 定期存單市場(chǎng)按銀行層次定價(jià)定期存單市場(chǎng)按銀行層次定價(jià)3.2.6 商業(yè)銀行存款的管理制度商業(yè)銀行存款的管理制度1) 存款準(zhǔn)備金制度存款準(zhǔn)備金制度 美國美國中國中國我國的存款準(zhǔn)備金制度特點(diǎn)：我國央行是對(duì)準(zhǔn)備金支付利息，而且是付較高的利息。其次，2004年4月25日起，我

33、國央行實(shí)行差別存款準(zhǔn)備金率制度，將資本充足率低于一定水平的金融機(jī)構(gòu)的存款準(zhǔn)備金率提高0.5個(gè)百分點(diǎn)。銀行提存的準(zhǔn)備金在保留期間的每日平均余額應(yīng)等于或超過應(yīng)提的法定準(zhǔn)備金。超額準(zhǔn)備金可以按法定準(zhǔn)備金額的2結(jié)轉(zhuǎn)下期，抵充下期準(zhǔn)備金。如果發(fā)生不足情況，不足額不超過應(yīng)提法定準(zhǔn)備金的2，則應(yīng)向同業(yè)借款，或向聯(lián)邦儲(chǔ)備銀行申請(qǐng)貸款或再貼現(xiàn)，或出售流動(dòng)資產(chǎn)來補(bǔ)足2) 存款保險(xiǎn)制度存款保險(xiǎn)制度 存款保險(xiǎn)制度是指在金融體系中設(shè)立保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，存款保險(xiǎn)制度是指在金融體系中設(shè)立保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，強(qiáng)制地或自愿地吸收銀行或其他金融機(jī)構(gòu)繳存的保強(qiáng)制地或自愿地吸收銀行或其他金融機(jī)構(gòu)繳存的保險(xiǎn)費(fèi)，建立存款保險(xiǎn)準(zhǔn)備金，一旦投保人遭受風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)費(fèi)

34、，建立存款保險(xiǎn)準(zhǔn)備金，一旦投保人遭受風(fēng)險(xiǎn)事故，由保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)向投保人提供財(cái)務(wù)救援或由保險(xiǎn)事故，由保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)向投保人提供財(cái)務(wù)救援或由保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)直接向存款人支付部分或全部存款的制度。它機(jī)構(gòu)直接向存款人支付部分或全部存款的制度。它是隨著資本主義發(fā)展，國家為保護(hù)存款的安全和監(jiān)是隨著資本主義發(fā)展，國家為保護(hù)存款的安全和監(jiān)督商業(yè)銀行經(jīng)營管理而建立起來的一種保險(xiǎn)制度。督商業(yè)銀行經(jīng)營管理而建立起來的一種保險(xiǎn)制度。 西方國家的存款保險(xiǎn)制度的主要環(huán)節(jié)西方國家的存款保險(xiǎn)制度的主要環(huán)節(jié) (1) (1) 存款保險(xiǎn)制度的保險(xiǎn)營運(yùn)主體存款保險(xiǎn)制度的保險(xiǎn)營運(yùn)主體 (2) (2) 存款保險(xiǎn)制度的承保對(duì)象存款保險(xiǎn)制度的承保對(duì)象 (3)

35、(3) 存款保險(xiǎn)的范圍和最高限額存款保險(xiǎn)的范圍和最高限額 (4) (4) 存款保險(xiǎn)費(fèi)存款保險(xiǎn)費(fèi) (5) (5) 投保銀行的報(bào)告制度投保銀行的報(bào)告制度 (6) (6) 取消存款保險(xiǎn)資格取消存款保險(xiǎn)資格 (7) (7) 對(duì)瀕臨破產(chǎn)或破產(chǎn)銀行的處理對(duì)瀕臨破產(chǎn)或破產(chǎn)銀行的處理3.3 商業(yè)銀行借入負(fù)債業(yè)務(wù)的管理商業(yè)銀行借入負(fù)債業(yè)務(wù)的管理 商業(yè)銀行的借入負(fù)債業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的借入負(fù)債業(yè)務(wù)又稱之為商業(yè)銀行的又稱之為商業(yè)銀行的主動(dòng)負(fù)債業(yè)務(wù)，是指商業(yè)銀行主動(dòng)通過金融市場(chǎng)或主動(dòng)負(fù)債業(yè)務(wù)，是指商業(yè)銀行主動(dòng)通過金融市場(chǎng)或直接向中央銀行融通資金。借入負(fù)債業(yè)務(wù)比存款負(fù)直接向中央銀行融通資金。借入負(fù)債業(yè)務(wù)比存款負(fù)債更具有主動(dòng)性

36、、靈活性和穩(wěn)定性。債更具有主動(dòng)性、靈活性和穩(wěn)定性。 借入負(fù)債在期限上有短期和長(zhǎng)期之分。短期負(fù)借入負(fù)債在期限上有短期和長(zhǎng)期之分。短期負(fù)債主要指期限在債主要指期限在1年以內(nèi)的負(fù)債，也稱為短期借年以內(nèi)的負(fù)債，也稱為短期借款；長(zhǎng)期負(fù)債是指期限在款；長(zhǎng)期負(fù)債是指期限在1年以上的負(fù)債。年以上的負(fù)債。 3.3.1 短期借款短期借款1) 1) 短期借款的意義和特征短期借款的意義和特征 (1) (1)短期借款的意義短期借款的意義 短期借款為銀行提供了絕大多數(shù)非存款資金來短期借款為銀行提供了絕大多數(shù)非存款資金來源。源。 短期借款是滿足銀行周轉(zhuǎn)資金的重要手段。短期借款是滿足銀行周轉(zhuǎn)資金的重要手段。 短期借款提高了商

37、業(yè)銀行的資金管理效率。短期借款提高了商業(yè)銀行的資金管理效率。 短期借款既擴(kuò)大了銀行的經(jīng)營規(guī)模，又加強(qiáng)了短期借款既擴(kuò)大了銀行的經(jīng)營規(guī)模，又加強(qiáng)了銀行與外部的聯(lián)系和往來。銀行與外部的聯(lián)系和往來。 (2) 短期借款的特征短期借款的特征 一是對(duì)時(shí)間和金額上的流動(dòng)性需要十分明確。一是對(duì)時(shí)間和金額上的流動(dòng)性需要十分明確。 二是對(duì)流動(dòng)性的需要相對(duì)集中。二是對(duì)流動(dòng)性的需要相對(duì)集中。 三是面臨較高的利率風(fēng)險(xiǎn)。三是面臨較高的利率風(fēng)險(xiǎn)。 四是主要用于短期借款頭寸不足的需要。四是主要用于短期借款頭寸不足的需要。 2) 短期借款的種類短期借款的種類（1 1）同業(yè)拆借）同業(yè)拆借 同業(yè)拆借同業(yè)拆借是指銀行之間的短期資金融通

38、，主要是指銀行之間的短期資金融通，主要用于支持銀行日常性資金周轉(zhuǎn)，是銀行同業(yè)間借款用于支持銀行日常性資金周轉(zhuǎn)，是銀行同業(yè)間借款的重要形式。的重要形式。 同業(yè)拆借的主要特點(diǎn)同業(yè)拆借的主要特點(diǎn) 同業(yè)拆借發(fā)生于銀行之間進(jìn)行資金結(jié)算軋差時(shí)，一些銀同業(yè)拆借發(fā)生于銀行之間進(jìn)行資金結(jié)算軋差時(shí)，一些銀行出現(xiàn)頭寸不足，而另一些銀行則會(huì)出現(xiàn)頭寸盈余。為實(shí)行出現(xiàn)頭寸不足，而另一些銀行則會(huì)出現(xiàn)頭寸盈余。為實(shí)現(xiàn)資金的平衡，頭寸不足的銀行就需要從頭寸盈余的銀行現(xiàn)資金的平衡，頭寸不足的銀行就需要從頭寸盈余的銀行臨時(shí)拆入資金，頭寸盈余的銀行也愿意將暫時(shí)的資金拆借臨時(shí)拆入資金，頭寸盈余的銀行也愿意將暫時(shí)的資金拆借出去，獲得利息

39、收入。出去，獲得利息收入。 同業(yè)拆借的一般數(shù)額很大、期限很短，通常是隔日償還，同業(yè)拆借的一般數(shù)額很大、期限很短，通常是隔日償還，按規(guī)定最多一周至一個(gè)月。按規(guī)定最多一周至一個(gè)月。 同業(yè)拆借利率較低，融資對(duì)象、數(shù)額和時(shí)間都很靈活，同業(yè)拆借利率較低，融資對(duì)象、數(shù)額和時(shí)間都很靈活，拆借手續(xù)簡(jiǎn)便，通過電話或電傳就能達(dá)成交易。拆借手續(xù)簡(jiǎn)便，通過電話或電傳就能達(dá)成交易。 同業(yè)拆借一般是通過商業(yè)銀行在中央銀行的存款賬戶進(jìn)同業(yè)拆借一般是通過商業(yè)銀行在中央銀行的存款賬戶進(jìn)行，即通過中央銀行資金市場(chǎng)進(jìn)行，實(shí)際上是超額準(zhǔn)備金行，即通過中央銀行資金市場(chǎng)進(jìn)行，實(shí)際上是超額準(zhǔn)備金的調(diào)劑。的調(diào)劑。各國對(duì)同業(yè)拆借的管理各國對(duì)同

40、業(yè)拆借的管理 對(duì)拆出資金的管理。有的國家對(duì)拆出者的放款對(duì)拆出資金的管理。有的國家對(duì)拆出者的放款數(shù)額進(jìn)行管理，禁止其對(duì)某一借款人過度放款，數(shù)額進(jìn)行管理，禁止其對(duì)某一借款人過度放款，體現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)分散原則。體現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)分散原則。 對(duì)拆入資金的管理。有的國家對(duì)拆入資金的數(shù)對(duì)拆入資金的管理。有的國家對(duì)拆入資金的數(shù)量也有限制，如美國的國民銀行拆入款不得超過量也有限制，如美國的國民銀行拆入款不得超過其股本加上盈余的其股本加上盈余的50。 對(duì)拆借擔(dān)保的管理。如日本明確規(guī)定拆借還須對(duì)拆借擔(dān)保的管理。如日本明確規(guī)定拆借還須有擔(dān)保抵押，并具體規(guī)定擔(dān)保品的種類和質(zhì)量。有擔(dān)保抵押，并具體規(guī)定擔(dān)保品的種類和質(zhì)量。 運(yùn)用三大傳統(tǒng)法

41、寶對(duì)同業(yè)拆借市場(chǎng)進(jìn)行調(diào)控。運(yùn)用三大傳統(tǒng)法寶對(duì)同業(yè)拆借市場(chǎng)進(jìn)行調(diào)控。實(shí)行中央銀行制度的國家一般運(yùn)用存款準(zhǔn)備金、實(shí)行中央銀行制度的國家一般運(yùn)用存款準(zhǔn)備金、再貼現(xiàn)、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)等三大法寶間接調(diào)控拆借再貼現(xiàn)、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)等三大法寶間接調(diào)控拆借市場(chǎng)，以實(shí)現(xiàn)中央銀行的貨幣政策目標(biāo)。市場(chǎng)，以實(shí)現(xiàn)中央銀行的貨幣政策目標(biāo)。 (2) 向中央銀行借款向中央銀行借款 再貼現(xiàn)再貼現(xiàn)再貸款再貸款再貸款是商業(yè)銀行直接向中央銀行取得的貸款。再貸款分信用貸款和抵押貸款。信用貸款僅靠商業(yè)銀行的信用進(jìn)行貸款，不需特定的擔(dān)保品做抵押；抵押貸款要求商業(yè)銀行將其持有的各種有價(jià)證券和票據(jù)作抵押，或?qū)⑵髽I(yè)交來的貸款再抵押給中央銀行 再貼現(xiàn)是

42、指商業(yè)銀行將其貼現(xiàn)收進(jìn)的未到期的票據(jù)向中央銀行再辦理貼現(xiàn)的資金融通行為。中央銀行會(huì)對(duì)再貼現(xiàn)票據(jù)的質(zhì)量、種類和期限要求進(jìn)行特殊的審查，不斷調(diào)整再貼現(xiàn)率和再貼現(xiàn)額，從而達(dá)到調(diào)節(jié)市場(chǎng)資金可貸量和貨幣供求量的目的。 (3) 其他借款渠道其他借款渠道 轉(zhuǎn)貼現(xiàn)和轉(zhuǎn)抵押轉(zhuǎn)貼現(xiàn)和轉(zhuǎn)抵押 轉(zhuǎn)貼現(xiàn)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)是指商業(yè)銀行將其貼現(xiàn)收進(jìn)的未到期票是指商業(yè)銀行將其貼現(xiàn)收進(jìn)的未到期票據(jù)，再向其他商業(yè)銀行或貼現(xiàn)機(jī)構(gòu)進(jìn)行貼現(xiàn)以融通據(jù)，再向其他商業(yè)銀行或貼現(xiàn)機(jī)構(gòu)進(jìn)行貼現(xiàn)以融通資金的行為。資金的行為。 轉(zhuǎn)抵押轉(zhuǎn)抵押是商業(yè)銀行把自己對(duì)客戶的抵押貸款再是商業(yè)銀行把自己對(duì)客戶的抵押貸款再轉(zhuǎn)讓給其他銀行以融通資金的行為。轉(zhuǎn)讓給其他銀行以融通資

43、金的行為。 這兩種方式的手續(xù)和涉及的關(guān)系都比較復(fù)雜，這兩種方式的手續(xù)和涉及的關(guān)系都比較復(fù)雜，受金融法規(guī)的約束比較大，因而必須有約束地、合受金融法規(guī)的約束比較大，因而必須有約束地、合理地使用。理地使用。 回購協(xié)議回購協(xié)議 回購協(xié)議回購協(xié)議是指商業(yè)銀行通過賣出資產(chǎn)組合中的是指商業(yè)銀行通過賣出資產(chǎn)組合中的證券來獲得資金，在賣出證券的同時(shí)，要同買入證證券來獲得資金，在賣出證券的同時(shí)，要同買入證券者簽訂一定時(shí)期后重新購回證券的協(xié)議。券者簽訂一定時(shí)期后重新購回證券的協(xié)議。 回購協(xié)議兩種方式：一種是證券的賣出與購回回購協(xié)議兩種方式：一種是證券的賣出與購回采用相同的價(jià)格，協(xié)議到期時(shí)以約定的收益率在本采用相同的

44、價(jià)格，協(xié)議到期時(shí)以約定的收益率在本金外再支付費(fèi)用；另一種方式是購回證券的價(jià)格高金外再支付費(fèi)用；另一種方式是購回證券的價(jià)格高于賣出時(shí)的價(jià)格，其差額就是合理收益率。于賣出時(shí)的價(jià)格，其差額就是合理收益率。 國際金融市場(chǎng)借款國際金融市場(chǎng)借款 首先，歐洲貨幣市場(chǎng)不受任何國家的政府管制首先，歐洲貨幣市場(chǎng)不受任何國家的政府管制和納稅限制，借款條件靈活，借款不限制用途等。和納稅限制，借款條件靈活，借款不限制用途等。 其次，歐洲貨幣市場(chǎng)的存款利率相對(duì)較高，放款其次，歐洲貨幣市場(chǎng)的存款利率相對(duì)較高，放款利率相對(duì)較低，存放款利差較小。利率相對(duì)較低，存放款利差較小。 再次，歐洲貨幣市場(chǎng)資金調(diào)度靈活、手續(xù)簡(jiǎn)便，再次，歐

45、洲貨幣市場(chǎng)資金調(diào)度靈活、手續(xù)簡(jiǎn)便，業(yè)務(wù)方式主要憑信用，短期借款一般簽協(xié)議，無須擔(dān)業(yè)務(wù)方式主要憑信用，短期借款一般簽協(xié)議，無須擔(dān)保品，通過電話或電傳就可以完成。保品，通過電話或電傳就可以完成。 最后，歐洲貨幣市場(chǎng)的借款利率由交易雙方依據(jù)最后，歐洲貨幣市場(chǎng)的借款利率由交易雙方依據(jù)倫敦同業(yè)拆借利率具體商定，非常靈活。倫敦同業(yè)拆借利率具體商定，非常靈活。3) 短期借款業(yè)務(wù)的管理短期借款業(yè)務(wù)的管理(1)短期借款的經(jīng)營策略短期借款的經(jīng)營策略 規(guī)?？刂平Y(jié)構(gòu)安排時(shí)機(jī)選擇 (2) 短期借款的管理原則短期借款的管理原則 一是要控制借貸金額與借貸期限，主動(dòng)把握一是要控制借貸金額與借貸期限，主動(dòng)把握負(fù)債期限和金額，有

46、計(jì)劃地將各種短期負(fù)債的到負(fù)債期限和金額，有計(jì)劃地將各種短期負(fù)債的到期時(shí)間和金額分散化，以減輕流動(dòng)性需要過于集期時(shí)間和金額分散化，以減輕流動(dòng)性需要過于集中的壓力。中的壓力。 二是要將短期借款的到期時(shí)間和金額與存款增二是要將短期借款的到期時(shí)間和金額與存款增長(zhǎng)規(guī)律相協(xié)調(diào)，把借款控制在承受能力允許的范長(zhǎng)規(guī)律相協(xié)調(diào)，把借款控制在承受能力允許的范圍之內(nèi)，爭(zhēng)取用存款增長(zhǎng)來解決一部分借款的流圍之內(nèi)，爭(zhēng)取用存款增長(zhǎng)來解決一部分借款的流動(dòng)性需要。動(dòng)性需要。 三是要分散短期借款的借款對(duì)象和金額，通過三是要分散短期借款的借款對(duì)象和金額，通過多頭拆借的辦法，力爭(zhēng)形成一部分長(zhǎng)期占用的借多頭拆借的辦法，力爭(zhēng)形成一部分長(zhǎng)期占

47、用的借款余額?？钣囝~。 四是要保證到期借款的償還與銜接，就要準(zhǔn)確四是要保證到期借款的償還與銜接，就要準(zhǔn)確統(tǒng)計(jì)借款到期的時(shí)間和金額，事先籌措好資金，統(tǒng)計(jì)借款到期的時(shí)間和金額，事先籌措好資金，以滿足流動(dòng)性的需要。以滿足流動(dòng)性的需要。3.3.2 長(zhǎng)期借款的管理長(zhǎng)期借款的管理 1) 長(zhǎng)期借款的特點(diǎn)和意義長(zhǎng)期借款的特點(diǎn)和意義 長(zhǎng)期借款長(zhǎng)期借款是商業(yè)銀行借人的需在是商業(yè)銀行借人的需在1年以上償還的年以上償還的負(fù)債。商業(yè)銀行長(zhǎng)期借款的主要形式是發(fā)行金融債負(fù)債。商業(yè)銀行長(zhǎng)期借款的主要形式是發(fā)行金融債券，用以滿足其中長(zhǎng)期的金融需要。在有些國家，券，用以滿足其中長(zhǎng)期的金融需要。在有些國家，由于商業(yè)銀行被當(dāng)作公司的

48、一種類型，因而其發(fā)行由于商業(yè)銀行被當(dāng)作公司的一種類型，因而其發(fā)行的債券稱為公司債券。但在我國，金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的的債券稱為公司債券。但在我國，金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的債券統(tǒng)稱為金融債券。債券統(tǒng)稱為金融債券。金融債券與存款的差異金融債券與存款的差異 (1) (1) 籌資目的不同籌資目的不同 吸收存款是為了全面擴(kuò)大銀行的信貸資金來源吸收存款是為了全面擴(kuò)大銀行的信貸資金來源總量；而發(fā)行債券則著眼于增長(zhǎng)資金來源和滿足特總量；而發(fā)行債券則著眼于增長(zhǎng)資金來源和滿足特定用途的資金需要。定用途的資金需要。 (2) (2) 籌資機(jī)制不同籌資機(jī)制不同 吸收存款是經(jīng)常性的、無限額的，而且取決于吸收存款是經(jīng)常性的、無限額的，而且取決于客戶的意愿；而發(fā)行金融債券則是集中性的、有限客戶的意愿；而發(fā)行金融債券則是集中性的、有限額的，且主動(dòng)權(quán)掌握在銀行手中。額的，且主動(dòng)權(quán)掌握在銀行手中。 (3) (3) 籌資效率不同籌資效率不同 由于債券的盈利性高，對(duì)客戶的吸引力強(qiáng)，所以由于債券的盈利性高，對(duì)客戶的吸引力強(qiáng)，所以籌資效率高于存款?；I資效率高于存款。 (4) (4) 所吸收資金的穩(wěn)定性不同所吸收資金的穩(wěn)定性不同 債券具有明確的償