1、公司債券日常監(jiān)管問答（二）中國證監(jiān)會(huì)時(shí)間：2016-04-20來源：一、證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)現(xiàn)場檢查中發(fā)現(xiàn)的主要問題有哪些？答：前期，我會(huì)組織開展了證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)現(xiàn)場檢查。檢查中 發(fā)現(xiàn)部分評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的個(gè)別評(píng)級(jí)項(xiàng)目分別在評(píng)級(jí)一致性、盡職調(diào)查、 跟蹤評(píng)級(jí)及評(píng)級(jí)信息披露等方面存在問題。一是對(duì)同一類對(duì)象評(píng)級(jí)未采用一致的評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)和工作程序， 或者證券評(píng)級(jí)過程中實(shí)際使用的評(píng)級(jí)方法、模型與其披露的評(píng)級(jí) 方法、模型不一致。二是未進(jìn)行盡職調(diào)查或未按規(guī)定進(jìn)行盡職調(diào)查。首次評(píng)級(jí)及 跟蹤評(píng)級(jí)項(xiàng)目盡職調(diào)查流于形式，不符合勤勉盡責(zé)的基本要求。三是評(píng)級(jí)委員會(huì)未按規(guī)定要求和業(yè)務(wù)流程對(duì)初評(píng)報(bào)告進(jìn)行 評(píng)審、決議和確定信用級(jí)別。未建立復(fù)評(píng)制度

2、或未按規(guī)定開展復(fù) 評(píng)工作。四是未按規(guī)定勤勉盡責(zé)地開展跟蹤評(píng)級(jí)。未按規(guī)定進(jìn)行不定 期跟蹤評(píng)級(jí)，或者跟蹤評(píng)級(jí)項(xiàng)目業(yè)務(wù)流程過于簡單，缺少三級(jí)審 核、內(nèi)部復(fù)核等工作環(huán)節(jié)。五是評(píng)級(jí)信息披露不規(guī)范。如委托人另行委托其他證券評(píng)級(jí) 機(jī)構(gòu)出具評(píng)級(jí)報(bào)告的，未按規(guī)定公布正式出具的評(píng)級(jí)報(bào)告；跟蹤 評(píng)級(jí)未明確說明信用評(píng)級(jí)調(diào)整的主要理由等。六是未按要求進(jìn)行證券評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)檔案管理。二、監(jiān)管部門此次對(duì)證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)采取監(jiān)管措施的標(biāo)準(zhǔn)是什么？在統(tǒng)一復(fù)核2015年現(xiàn)場檢查發(fā)現(xiàn)問題的基礎(chǔ)上，根據(jù)證 券市場資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法，確定對(duì)存在以下9類行為 的證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)及其責(zé)任人員，采取行政監(jiān)管措施：證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)對(duì)同一類對(duì)象評(píng)級(jí)未采用一

3、致的評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)和 工作程序；證券評(píng)級(jí)過程中使用的評(píng)級(jí)方法、模型與其披露的評(píng) 級(jí)方法、模型不一致;未進(jìn)行盡職調(diào)查或未按規(guī)定進(jìn)行盡職調(diào)查； 評(píng)級(jí)委員會(huì)未按規(guī)定要求和業(yè)務(wù)流程進(jìn)行評(píng)審、決議和確定信用 級(jí)別；未按規(guī)定開展復(fù)評(píng)工作；未按規(guī)定勤勉盡責(zé)地開展跟蹤評(píng) 級(jí)；未按規(guī)定及時(shí)出具定期或者不定期跟蹤評(píng)級(jí)報(bào)告；原受托證 券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)未按規(guī)定公布未被發(fā)行人采納的評(píng)級(jí)結(jié)果；未按要求 進(jìn)行證券評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)檔案管理或業(yè)務(wù)檔案不完整等。上述行為分別違反了證券市場資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法 第四條、第五條、第十五條、第十六條、第十九條、第二十條、 第二十三條的規(guī)定。根據(jù)證券市場資信評(píng)級(jí)業(yè)務(wù)管理暫行辦法 第三十二條的規(guī)定，各相關(guān)證監(jiān)局分別對(duì)存在問題的證券評(píng)級(jí)機(jī) 構(gòu)采取了出具監(jiān)管警示函、對(duì)責(zé)任人進(jìn)行監(jiān)管談話等行政監(jiān)管措 施。下一步，監(jiān)管部門將高度關(guān)注包括證券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)在內(nèi)的各類 證券中介機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員的誠信問題，對(duì)惡意造假、嚴(yán)重不盡 責(zé)等失信行為將嚴(yán)肅查處，并追究直接責(zé)任人和負(fù)有責(zé)任的公司 高級(jí)管理人員的責(zé)任，凈化市場環(huán)