1、 跟蹤分析|銀行目錄索引一、場現(xiàn)5二、業(yè)跟蹤分析|銀行目錄索引一、場現(xiàn)5二、業(yè)態(tài)6央：金委公開會，究護(hù)業(yè)務(wù)穩(wěn)工作6銀監(jiān)會當(dāng)，銀行行穩(wěn)流性為充，體險(xiǎn)全控6央年6月6人民行對日期的4630億元中借便（MLF）等量做基上對小銀開增操作3 . 7中政府：場治化轉(zhuǎn)簽金達(dá)2.3 萬元8三、司態(tài)8紫銀行關(guān)公董事正配有部調(diào)查公告8鄭銀 第期綠金債發(fā)完行模20 億人種為三期定率券票面率3.70%15 方式持行份過5,000,000 （本股份例過0.03%）94005年票面利率為4.85%，每5年整次在第5年及后每付日發(fā)行贖權(quán)9招銀行擬行過等人幣500 億記型固期資債券10貴銀行董、辭任. 11四、率流性公市場作

2、市利率12五、行塊值14六、險(xiǎn)示14識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明3 / 16跟蹤分析|銀行圖表索引圖 1：最近5交日跟蹤分析|銀行圖表索引圖 1：最近5交日行板（信級漲0.38%，領(lǐng)大盤2.48百分點(diǎn)在29個(gè)級業(yè)第1位52：近5個(gè)易行股浦銀、設(shè)行、業(yè)行現(xiàn)前53：周（6月3日-6月9日合凈籠2830億元124：Shibor125：款機(jī)質(zhì)回購權(quán)率126：業(yè)單權(quán)發(fā)行率137：有行業(yè)發(fā)行率138：份同存行利率139：商同存行利率1310：財(cái)品期益率13國到收率1312：行塊滬深300銀板塊PB(整，最新)（位倍）1413300 非銀行板塊PE(TTM_) ）14圖圖圖圖圖圖圖圖圖圖圖圖1

3、：周（2019.06.03-2019.06.09）內(nèi)行重要態(tài)62：周（2019.06.03-2019.06.09）市行要動態(tài)83：股美可司估情況14表表表識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明4 / 16跟蹤分析|銀行一、市場表現(xiàn)最近5個(gè)交易日滬深300指數(shù)（000300.SH）下跌2.10%，銀行板塊（中信一級行業(yè)指數(shù)，代碼：CI005021.WI）上漲0.38%，板塊領(lǐng)先大盤2.48個(gè)百分點(diǎn)，在29 個(gè)一級行業(yè)中居第1位。個(gè)股方面，浦發(fā)銀行（+3.24%）、建設(shè)銀行（跟蹤分析|銀行一、市場表現(xiàn)最近5個(gè)交易日滬深300指數(shù)（000300.SH）下跌2.10%，銀行板塊（中信一級行業(yè)指數(shù)，

4、代碼：CI005021.WI）上漲0.38%，板塊領(lǐng)先大盤2.48個(gè)百分點(diǎn)，在29 個(gè)一級行業(yè)中居第1位。個(gè)股方面，浦發(fā)銀行（+3.24%）、建設(shè)銀行（+2.43%）、農(nóng)業(yè)銀行（+1.62%）表現(xiàn)居前。圖 1：最近5個(gè)交易日銀行板塊（中信一級）上漲0.38%，領(lǐng)先大盤2.48個(gè)百分點(diǎn)，在29個(gè)一級行業(yè)中居第1位數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心圖 2：最近5個(gè)交易日銀行股中浦發(fā)銀行、建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行表現(xiàn)居前數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明5 / 16跟蹤分析|銀行二、行業(yè)動態(tài)表 1：本周（2019.06.03-2019.06.09）國內(nèi)

5、銀行業(yè)重要動態(tài)1.央行：金融委辦公室召開會議，研究維護(hù)同業(yè)業(yè)務(wù)穩(wěn)定工作6 家大12 跟蹤分析|銀行二、行業(yè)動態(tài)表 1：本周（2019.06.03-2019.06.09）國內(nèi)銀行業(yè)重要動態(tài)1.央行：金融委辦公室召開會議，研究維護(hù)同業(yè)業(yè)務(wù)穩(wěn)定工作6 家大12 完）信息來源：中國人民銀行官網(wǎng)，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心2.銀保監(jiān)會：當(dāng)前，中小銀行運(yùn)行平穩(wěn)，流動性較為充足，總體風(fēng)險(xiǎn)完全可控一、請介紹一下包商銀行被接管后的最新進(jìn)展？5 24 6 10 3 2 3.25%二、包商銀行接管托管工作下一步有什么安排？三、據(jù)了解，山東省正在對恒豐銀行進(jìn)行改革重組，請問進(jìn)展如何？據(jù)我們掌握的情況，因案件查處和改革重組等

6、因素，恒豐銀行暫未對外披露年報(bào)。山東省委省政府高度重視恒豐銀行綜合改革，正在加快推進(jìn)相關(guān)工作。整體改革思路已獲得各有關(guān)方面同意，下一步將抓緊實(shí)施。恒豐銀行前期有關(guān)涉案人員正在依法查辦。目前，恒豐銀行總部已搬遷至濟(jì)南，流動性充足，經(jīng)營狀況穩(wěn)定。監(jiān)管部門將繼續(xù)指導(dǎo)恒豐銀行加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防控，強(qiáng)化合規(guī)經(jīng)營，保持經(jīng)營穩(wěn)中向好的態(tài)勢。四、如何看待市場上關(guān)于部分中小銀行風(fēng)險(xiǎn)的傳言？近期，市場上確有一些不實(shí)傳言，我們也發(fā)現(xiàn)個(gè)別機(jī)構(gòu)的行為擾亂了正常的市場秩序，有的傳言和行為甚至是違法違規(guī)的。金融管理部門已及時(shí)予以糾正， 對相關(guān)機(jī)構(gòu)和責(zé)任人也進(jìn)行了警告和懲戒。當(dāng)前，中小銀行運(yùn)行平穩(wěn)，流動性較為充足，總體風(fēng)險(xiǎn)完全可控。

7、少數(shù)中小銀行未按時(shí)披露年報(bào)，屬于特殊情況。相關(guān)銀行有的正處于股權(quán)重組階段，有的識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明6 / 16跟蹤分析|銀行正在籌備上市，有的更換了審計(jì)師，任務(wù)量較大，未能按時(shí)完成審計(jì)工作。這些情況已按規(guī)定向監(jiān)管部門進(jìn)行了報(bào)告，監(jiān)管部門將督促相關(guān)機(jī)構(gòu)加快推進(jìn)審計(jì)工作，盡快披露年報(bào)。銀保監(jiān)會將繼續(xù)按照黨中央、國務(wù)院的工作部署，支持中小銀行回歸本源、專注主業(yè)，加大政策支持力度，積極解決發(fā)展難題，推動中小銀行高質(zhì)量發(fā)展。從近期與大型商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行座談的情況看，他們一致表示，將繼續(xù)與中小銀行正常開展同業(yè)業(yè)務(wù)，共同維護(hù)金融市場平穩(wěn)運(yùn)行。五、與明天集團(tuán)有關(guān)的其他金融機(jī)構(gòu)情況

8、如何？金融管理部門高度重視明天集團(tuán)風(fēng)險(xiǎn)處置工作。在各方共同努力下，明天集團(tuán)調(diào)整結(jié)構(gòu)，瘦身轉(zhuǎn)型，整體風(fēng)險(xiǎn)從發(fā)散轉(zhuǎn)為收斂。該集團(tuán)按照市場化法治化原則，主動轉(zhuǎn)讓若干金融機(jī)構(gòu)股權(quán)，多措并舉化解各類風(fēng)險(xiǎn)。截至目前，已將持有濰坊銀行、泰安銀行、中江信托等十余家金融機(jī)構(gòu)的股權(quán)向新的投資者轉(zhuǎn)讓，并由新的股東經(jīng)營管理，各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營正常。此外，明天集團(tuán)相關(guān)企業(yè)持有部分股投資優(yōu)勢，提高證券投資比重，促進(jìn)資本市場長期穩(wěn)定健康發(fā)展。信息來源：銀保監(jiān)會官網(wǎng)，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心3.6 6 跟蹤分析|銀行正在籌備上市，有的更換了審計(jì)師，任務(wù)量較大，未能按時(shí)完成審計(jì)工作。這些情況已按規(guī)定向監(jiān)管部門進(jìn)行了報(bào)告，監(jiān)管部門將督促相

9、關(guān)機(jī)構(gòu)加快推進(jìn)審計(jì)工作，盡快披露年報(bào)。銀保監(jiān)會將繼續(xù)按照黨中央、國務(wù)院的工作部署，支持中小銀行回歸本源、專注主業(yè)，加大政策支持力度，積極解決發(fā)展難題，推動中小銀行高質(zhì)量發(fā)展。從近期與大型商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行座談的情況看，他們一致表示，將繼續(xù)與中小銀行正常開展同業(yè)業(yè)務(wù)，共同維護(hù)金融市場平穩(wěn)運(yùn)行。五、與明天集團(tuán)有關(guān)的其他金融機(jī)構(gòu)情況如何？金融管理部門高度重視明天集團(tuán)風(fēng)險(xiǎn)處置工作。在各方共同努力下，明天集團(tuán)調(diào)整結(jié)構(gòu)，瘦身轉(zhuǎn)型，整體風(fēng)險(xiǎn)從發(fā)散轉(zhuǎn)為收斂。該集團(tuán)按照市場化法治化原則，主動轉(zhuǎn)讓若干金融機(jī)構(gòu)股權(quán)，多措并舉化解各類風(fēng)險(xiǎn)。截至目前，已將持有濰坊銀行、泰安銀行、中江信托等十余家金融機(jī)構(gòu)的股權(quán)向新

10、的投資者轉(zhuǎn)讓，并由新的股東經(jīng)營管理，各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營正常。此外，明天集團(tuán)相關(guān)企業(yè)持有部分股投資優(yōu)勢，提高證券投資比重，促進(jìn)資本市場長期穩(wěn)定健康發(fā)展。信息來源：銀保監(jiān)會官網(wǎng)，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心3.6 6 4630 億元中期借貸便利（MLF）等量續(xù)做的基礎(chǔ)上，對中小銀行開展增量操作MLF 6 64630貸便利（MLF）等量續(xù)做的基礎(chǔ)上，對中小銀行開展增量操作，總操作量 5000億元，同時(shí)開展逆回購操作 100 億元。信息來源：中國人民銀行官網(wǎng)，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心4.國務(wù)院常務(wù)會：小微企業(yè)不良貸款容忍度放寬到不高于各項(xiàng)貸款不良率 3 個(gè)百分點(diǎn)6 5 2 3 “雙創(chuàng)”促進(jìn)科技創(chuàng)新的獨(dú)特作用。支持“雙創(chuàng)

11、”示范基地在科研立項(xiàng)實(shí)施、成識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明7 / 16跟蹤分析|銀行75%+” +”2 3 創(chuàng)投加大對“雙創(chuàng)”的支持力度。支持創(chuàng)業(yè)孵化機(jī)構(gòu)、創(chuàng)投企業(yè)發(fā)債融資。信息來源：中國政府網(wǎng)官網(wǎng)，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心5.中國政府網(wǎng)：市場化法治化債轉(zhuǎn)股簽約金額已達(dá) 2.3 萬億元新華社北京 6 跟蹤分析|銀行75%+” +”2 3 創(chuàng)投加大對“雙創(chuàng)”的支持力度。支持創(chuàng)業(yè)孵化機(jī)構(gòu)、創(chuàng)投企業(yè)發(fā)債融資。信息來源：中國政府網(wǎng)官網(wǎng)，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心5.中國政府網(wǎng)：市場化法治化債轉(zhuǎn)股簽約金額已達(dá) 2.3 萬億元新華社北京 6 月 5 日電（記者陳煒偉、安蓓）國家發(fā)展改革委副主任連維良5

12、4 2.3 投放落地 9095 億元。106 367 個(gè)26 連維良介紹，隨著各項(xiàng)工作逐步深入，市場化法治化債轉(zhuǎn)股工作在穩(wěn)增長、促改革、防風(fēng)險(xiǎn)方面取得積極成效。企業(yè)杠桿率持續(xù)下降，增強(qiáng)了優(yōu)質(zhì)企業(yè)資本實(shí)力和綜合競爭力，推動了出險(xiǎn)企業(yè)債務(wù)的穩(wěn)妥有序處置，深化了國有企業(yè)改組改制，有力支持了民營經(jīng)濟(jì)發(fā)展，促進(jìn)了直接融資。連維良說，下一步，將進(jìn)一步加大力度支持民營企業(yè)債轉(zhuǎn)股，也進(jìn)一步加大力度支持民營企業(yè)參與國有企業(yè)的債轉(zhuǎn)股。針對債轉(zhuǎn)股定價(jià)問題，連維良說，要建立市場能夠有效發(fā)揮作用的機(jī)制。上市企業(yè)轉(zhuǎn)股價(jià)格可以參考股票二級市場的價(jià)格，非上市企業(yè)轉(zhuǎn)股價(jià)格可以參考競爭性報(bào)價(jià)或其他公允價(jià)格。信息來源：中國政府網(wǎng)官

13、網(wǎng)，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心三、公司動態(tài)表 2：本周（2019.06.03-2019.06.09）上市銀行重要動態(tài)1.紫金銀行：關(guān)于公司副董事長正在配合有關(guān)部門調(diào)查的公告本公司董事會及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。江蘇紫金農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司（以下簡稱“公司”）副董事長黃維平因個(gè)人原因，正在配合有關(guān)部門調(diào)查，不能正常履職。目前，公司各項(xiàng)經(jīng)營活動正常開展。公司已對相關(guān)工作進(jìn)行妥善安排，該事項(xiàng)不會對公司經(jīng)營管理工作產(chǎn)生重大影響。公司將持續(xù)關(guān)注該事項(xiàng)的后續(xù)進(jìn)展情況，并根據(jù)相關(guān)規(guī)定及時(shí)履行信息披露識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)

14、值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明8 / 16跟蹤分析|銀行義務(wù)。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心2.20 億元3.70%以下50 ）。跟蹤分析|銀行義務(wù)。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心2.20 億元3.70%以下50 ）。2017 30 2017 4.70%2019 以下20 3.70%。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心3.北京銀行：股東新華聯(lián)將自本公告日起 15 5,000,000 （0.03%）本公司董事會、全體董事及相關(guān)股東保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。重要內(nèi)容提示：2

15、019 3 31 （”） 共（）A 1,812,681,243 行已發(fā)行A 8.57%。15 500000（00。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心4.400 5 年票5 5 年及之后的每個(gè)付息日附發(fā)行人贖回權(quán)本公司董事會及董事會全體成員保證公告內(nèi)容不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實(shí)、準(zhǔn)確和完整承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。2019 2019 5 30 5 31 2019 6 4400 5 4.85%，識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明9 / 16跟蹤分析|銀行每 5 年調(diào)整一次，在第 5 年及之后的每個(gè)付息日附發(fā)行人贖回權(quán)。本期債券的募集資金將依據(jù)適用法律和監(jiān)

16、管部門的批準(zhǔn)，用于補(bǔ)充本公司其他一級資本。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心500跟蹤分析|銀行每 5 年調(diào)整一次，在第 5 年及之后的每個(gè)付息日附發(fā)行人贖回權(quán)。本期債券的募集資金將依據(jù)適用法律和監(jiān)管部門的批準(zhǔn)，用于補(bǔ)充本公司其他一級資本。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心500債券為保證招商銀行業(yè)務(wù)持續(xù)健康發(fā)展，保障股東長遠(yuǎn)利益，增加資本儲備，夯實(shí)資本基礎(chǔ)，增強(qiáng)抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力，招商銀行擬提請股東大會授權(quán)董事會，適時(shí)決定是否發(fā)行減記型無固定期限資本債券（簡稱本債券），若決定發(fā)行，則在股東大會審議通過的框架和原則下啟動本債券發(fā)行，制定具體發(fā)行方案，且可以轉(zhuǎn)授權(quán)相關(guān)人士辦理

17、相關(guān)事宜。具體議案如下：一、本債券發(fā)行規(guī)劃（一）發(fā)行規(guī)模：不超過等值人民幣 500 億元；（二）工具類型：符合商業(yè)銀行資本管理辦法（試行）關(guān)于商業(yè)銀行資本工具創(chuàng)新的指導(dǎo)意見關(guān)于進(jìn)一步支持商業(yè)銀行資本工具創(chuàng)新的意見等法律法規(guī)和規(guī)范性文件規(guī)定的、帶減記條款的無固定期限資本債券；（三5 （四）損失吸收方式：當(dāng)發(fā)行文件約定的觸發(fā)事件發(fā)生時(shí)，采用全部或部分減記方式吸收損失；（五）期限：與招商銀行持續(xù)經(jīng)營存續(xù)期一致；（六）票面利率：參考市場利率確定；（七）募集資金用途：依據(jù)適用法律和監(jiān)管機(jī)關(guān)的批準(zhǔn)，適時(shí)計(jì)入招商銀行其他一級資本；（八2020 12 31 （一）與本債券發(fā)行相關(guān)的授權(quán)事項(xiàng)提請股東大會授權(quán)董事

18、會，在股東大會審議通過的框架和原則下，決定啟動提請股東大會授權(quán)董事會，在董事會決定啟動本債券發(fā)行、并審議通過上述具體發(fā)行方案后，董事會可轉(zhuǎn)授權(quán)相關(guān)人士，在股東大會審議通過的框架和原則下，根據(jù)董事會制定的本債券具體發(fā)行方案及具體情況，辦理本債券發(fā)行的下述具體事宜：確定本債券的具體發(fā)行批次、實(shí)際發(fā)行金額、具體發(fā)行時(shí)間、實(shí)際發(fā)行對向相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)申報(bào)本債券的發(fā)行，并根據(jù)相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)頒布的規(guī)定及審 其與本券行的具事。識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明10 / 16跟蹤分析|銀行202012月31 案之日起至 2020 年 12 月 31 日止。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心6.貴

19、陽銀行：董事、行長辭任跟蹤分析|銀行202012月31 案之日起至 2020 年 12 月 31 日止。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心6.貴陽銀行：董事、行長辭任本公司董事會及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。）2019 6 3 到羅佳玲女士的辭職報(bào)告。羅佳玲女士因工作調(diào)動原因，辭去公司董事、董事會發(fā)展戰(zhàn)略委員會委員、董事會薪酬委員會委員以及行長職務(wù)。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心7.理委員會委員及副行長職務(wù)本公司及董事會全體成員保證信息披露的內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，沒有虛假記載

20、、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。近日，平安銀行股份有限公司（“本公司”）執(zhí)行董事、副行長姚貴平先生因工作原因，辭去本公司執(zhí)行董事、董事會戰(zhàn)略發(fā)展與消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)委員會委員、董事會風(fēng)險(xiǎn)管理委員會委員及副行長職務(wù)。姚貴平先生辭任后將不在本公司擔(dān)任其他職務(wù)。姚貴平先生的辭任自辭職報(bào)告送達(dá)董事會時(shí)生效。截至本公告日，姚貴平先生未持有本公司股份。董事會對姚貴平先生在任期間為公司做出的貢獻(xiàn)表示衷心感謝。資料來源：Wind 資訊，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心四、利率與流動性1.公開市場操作（6日-69日2830（。識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明11 / 16跟蹤分析|銀行圖 3：本周（6月3日-6月9日）合計(jì)凈

21、回籠2830億元數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心2.市場利率本周隔夜、1周、1月和3月Shibor利率分別波動-54.6、跟蹤分析|銀行圖 3：本周（6月3日-6月9日）合計(jì)凈回籠2830億元數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心2.市場利率本周隔夜、1周、1月和3月Shibor利率分別波動-54.6、-9.3、2.8和0.8bps至1.5210%、2.5720 %、2.8410%和2.9240%。存款類機(jī)構(gòu)1天、7天、14天和1月質(zhì)2.5020%2.2938% 和3.1193%。本周1月、3月和60.18、0.04和0.09bps 和3.29%0.04、0.05bps至2.84%和

22、2.90%；股份行1月、3月、6月、9月和1年同業(yè)存單發(fā)行利率分別波動0.040.10-0.180.00和0.05bps至2.90%2.95%2.92%3.17%和3.25%；10.330.080.090.06 和0.05bps至3.15%、3.17%、3.30%、3.44%3.55%。本周1年、5年和10年期中債國債到期收益率分別波動-4.2、-1.2和-6.1bps至2.6632%、3.0484%和3.2100%。圖 5：存款類機(jī)構(gòu)質(zhì)押式回購加權(quán)利率圖 4：Shibor數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明

23、12 / 16跟蹤分析|銀行圖 6：同業(yè)存單加權(quán)平均發(fā)行利率圖 7：國有大行同業(yè)存單發(fā)行利率數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心圖 8：股份行同業(yè)存單發(fā)行利率圖 9：城商行同業(yè)存單發(fā)行利率數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心圖 10：理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期年收益率圖 11：國債到期收益率數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明13 / 16跟蹤分析|銀行圖 6：同業(yè)存單加權(quán)平均發(fā)行利率圖 7：國有大行同業(yè)存單發(fā)行利率數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心圖 8：股份行同業(yè)存單發(fā)行利率圖 9：城商行同業(yè)存單發(fā)行利率數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心圖 10：理財(cái)產(chǎn)品預(yù)期年收益率圖 11：國債到期收益率數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心數(shù)據(jù)來源：Wind，廣發(fā)證券發(fā)展研究中心識別風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)現(xiàn)價(jià)值請務(wù)必閱讀末頁的免責(zé)聲明13 / 16跟蹤分析|銀行五、銀行板塊估值最近5個(gè)交易日滬深300指數(shù)（000300.SH）下跌2.10%，銀行板塊（中信一級上漲2.48）為0.