精選優(yōu)質(zhì)文檔-----傾情為你奉上精選優(yōu)質(zhì)文檔-----傾情為你奉上專心---專注---專業(yè)專心---專注---專業(yè)精選優(yōu)質(zhì)文檔-----傾情為你奉上專心---專注---專業(yè)壓力測(cè)試風(fēng)險(xiǎn)管理的重要工具

在金融運(yùn)行日益深化的今天，商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理需要越來越精細(xì)的手段。壓力測(cè)試（Stresstesting）作為一項(xiàng)全新的風(fēng)險(xiǎn)測(cè)量工具，有助于深刻理解風(fēng)險(xiǎn)管理的實(shí)質(zhì)，有效管理銀行資產(chǎn)，防范和控制各種風(fēng)險(xiǎn)，是銀行風(fēng)險(xiǎn)管理工作的重要組成部分。具體來說，壓力測(cè)試是用于衡量風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)組合價(jià)值潛在的最大損失的一種方法，可為銀行或其他金融機(jī)構(gòu)中的風(fēng)險(xiǎn)管理部門的決策者提供有意義的參考。通過下面的例子，我們可以清楚地看到壓力測(cè)試工作銀行風(fēng)險(xiǎn)管理中如何發(fā)揮作用。某商業(yè)銀行針對(duì)該行個(gè)人住房類貸款違約率進(jìn)行壓力測(cè)試：該壓力測(cè)試采用自上而下的壓力傳導(dǎo)方法，選取影響個(gè)人住房類貸款（含個(gè)人住房貸款和個(gè)人商用房貸款）違約率的兩個(gè)關(guān)鍵指標(biāo)：未償貸款與房屋價(jià)值比率(CLTV)、客戶收入償付比率(CDSR)，參照Wilson模型框架為藍(lán)本建立統(tǒng)計(jì)計(jì)量模型，分析房?jī)r(jià)、利率變動(dòng)對(duì)個(gè)人住房類貸款違約率的影響，同時(shí)計(jì)算壓力情景下的預(yù)期損失和經(jīng)濟(jì)資本。（一）壓力測(cè)試情景壓力情景分析基于房?jī)r(jià)、利率、收入變動(dòng)分析和組合分析1、房?jī)r(jià)變動(dòng)情景。下降（輕）下降（中）下降（重）15%20%25%2、利率變動(dòng)情景加息幅度（輕）加息3次加息幅度（中）加息6次加息幅度（重）加息8次0.81個(gè)百分點(diǎn)1.62個(gè)百分點(diǎn)2.16個(gè)百分點(diǎn)3、城鎮(zhèn)居民收入增長(zhǎng)假設(shè)。城鎮(zhèn)居民收入增長(zhǎng)率預(yù)計(jì)達(dá)到13%。

（二）壓力測(cè)試結(jié)果與分析下面壓力測(cè)試結(jié)果表中數(shù)據(jù)均為示例性數(shù)據(jù)。表1個(gè)人住房貸款壓力測(cè)試運(yùn)算結(jié)果單位：%

表2個(gè)人住房貸款壓力情景下預(yù)期損失(EL)分布表單位：億元、%

表3個(gè)人住房貸款壓力情景下經(jīng)濟(jì)資本(EC)分布表單位：億元、%從表1可以看出,利率波動(dòng)對(duì)個(gè)人住房貸款違約率的影響比較大;從表3可以看出,違約率上升對(duì)個(gè)人住房貸款信用風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)資本的影響很大。

（三）基于壓力結(jié)果的相關(guān)政策措施：基于壓力測(cè)試結(jié)果和專家經(jīng)驗(yàn)，針對(duì)外部市場(chǎng)環(huán)境以及銀行個(gè)人住房貸款業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)狀，該行可從推進(jìn)區(qū)域差別化管理、提升風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)、做好客戶風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和強(qiáng)化貸后管理等幾個(gè)方面提出相應(yīng)策略。1、做好客戶的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和差別化定價(jià)。在房?jī)r(jià)上行階段，借款人的資信狀況對(duì)于按揭貸款違約率的影響并不顯著，但是一旦出現(xiàn)房?jī)r(jià)下行，低資信客戶的違約率將顯著上升。做好客戶風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別是銀行風(fēng)險(xiǎn)防控的首要前提,在做好風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和客戶細(xì)分的基礎(chǔ)上,積極探索實(shí)施差別化定價(jià)，一方面可以確保滿足收益覆蓋風(fēng)險(xiǎn)的要求，另一方面有助于提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。2、強(qiáng)化貸后管理。壓力測(cè)試研究結(jié)果顯示，目前個(gè)人住房貸款客戶在貸后2-3年是風(fēng)險(xiǎn)高發(fā)期，這一階段的貸后管理尤其需要重點(diǎn)強(qiáng)化。在貸后管理上，首先要厘清貸后管理的責(zé)任分工，督促各分支機(jī)構(gòu)將貸后管理職責(zé)落實(shí)到崗位和個(gè)人；其次應(yīng)依托風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)系統(tǒng)，做好貸款的實(shí)時(shí)跟蹤監(jiān)測(cè)。3、提升風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)。個(gè)人住房貸款業(yè)務(wù)的跨越式發(fā)展，需要建立在堅(jiān)實(shí)的風(fēng)險(xiǎn)管控技術(shù)基礎(chǔ)上，依托個(gè)人住房貸款管理系統(tǒng)和抵押品管理系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)對(duì)抵押品的動(dòng)態(tài)監(jiān)控，提高對(duì)市場(chǎng)波動(dòng)性狀況的響應(yīng)速度，并未準(zhǔn)確計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)呢和開展壓力測(cè)試提供必要的基礎(chǔ)。近年來，國(guó)內(nèi)銀行業(yè)不斷開展各領(lǐng)域的壓力測(cè)試，雖然還處于起步階段，但已對(duì)各家銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理決策提供了更用的依據(jù)。目前，包括我行在內(nèi)的各家商業(yè)銀行正在立足國(guó)內(nèi)市場(chǎng)環(huán)境，基于自身業(yè)務(wù)實(shí)際（特別是自身的數(shù)據(jù)），借鑒國(guó)際成熟技術(shù)方法，盡快探索建立一整套科學(xué)適用的壓力測(cè)試技術(shù)與管理體系。沁園春·雪北國(guó)風(fēng)光，千里冰封，萬(wàn)里雪飄。望長(zhǎng)城內(nèi)外，

惟余莽莽；

大河上下，

頓失滔滔。山舞銀蛇，原馳蠟象，欲與天公試比高。須晴日，看紅裝素裹，

分外妖嬈。江山如此多嬌，引無數(shù)英雄競(jìng)折腰。惜秦皇漢武，

略輸文采；

唐宗宋祖，

稍遜風(fēng)騷。一代天驕，

成吉思汗，

只識(shí)彎弓射大雕。俱往矣，

數(shù)風(fēng)流人物，還看今朝?？颂m亭序永和九年，歲在癸丑，暮春之初，會(huì)于會(huì)稽山陰之蘭亭，修禊事也。群賢畢至，少長(zhǎng)咸集。此地有崇山峻嶺，茂林修竹；又有清流激湍，映帶左右，引以為流觴曲水，列坐其次。雖無絲竹管弦之盛，一觴一詠，亦足以暢敘幽情。是日也，天朗氣清，惠風(fēng)和暢，仰觀宇宙之大，俯察品類之盛，所以游目騁懷，足以極視聽之娛，信可樂也。

夫人之相與，俯仰一世，或取諸懷抱，晤言一室之內(nèi)；或因寄所托，放浪形骸之外。雖取舍萬(wàn)殊，靜躁不同，當(dāng)其欣于所遇，暫得于己，快然自足，不知老之將至。及其所之既倦，情隨事遷，感慨系之矣。向之所欣，俯仰之間，已為陳跡，猶不能不以之興懷。況修短隨化，終期于盡。古人云：“死生亦大矣?！必M不痛哉！