商業(yè)銀行經營學—第三章第一節(jié)商業(yè)銀行資本的構成一、什么是商業(yè)銀行的資本?

1、概念會計資本（AccountingCapital)：

是根據會計準則反映在銀行資產負債表上的資本。是銀行全部資產減去全部負債的余額。所有者權益、股東權益權益資本

2經濟資本(EconomicCapital)：

是根據銀行所承擔的風險計算的衡量和防御銀行非預期損失的最低資本需要量。

風險資本監(jiān)管資本(RegulatoryCapital)：

是監(jiān)管當局為了滿足監(jiān)管的要求、促進銀行審慎經營、維護金融體系穩(wěn)定而規(guī)定的商業(yè)銀行必須持有的資本。包括：開業(yè)注冊時的資本金；經營過程中補充的資本金。

32、特點:

一般都是貨幣的形式

占比小但絕對數額大各國商業(yè)銀行注冊資本數額規(guī)定.ppt流動性高資本多樣性4二、商業(yè)銀行資本的基本構成1、股本普通股：是一種主權證書,是所有權證明。普通股股東擁有所有權，盈余分配權，銀行控制權，新股認購權，剩余財產索償權。

優(yōu)先股：商業(yè)銀行所發(fā)行的、在收益與資產分配權方面比普通股具有優(yōu)先權的股票。52、盈余資本盈余：—

股票溢價發(fā)行，導致投資者繳付的出資額超出按股票面值應繳納的股本額。

—

銀行資本的其他增殖部分。

—

接受捐贈的財產。留存盈余（未分配利潤）：尚未動用的銀行稅后利潤部分，屬于銀行產權的一部分。63、債務資本資本型票據：數額相對較小，期限相對較短；資本型債券：數額相對較大，期限相對較長。4、其他資本損失準備金（撥備）：從利潤中提取。包括：貸款損失準備金、證券損失準備金、資本準備金。銀行售后回租：銀行出售房地產和設備后再將其租回，并且在租賃合同中規(guī)定銀行對租回的不動產具有完全的控制權。7三、我國商業(yè)銀行的資本構成1．1993年之前：以1993年7月1日實行的《金融保險企業(yè)財務制度》、《金融企業(yè)會計制度》為“分水嶺”。信貸基金積累基金待分配利潤

8

2．1993年之后：

1994、1995年進行了小調整。

2004年2月，銀監(jiān)會公布《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》。

2007年7月3日，公布《關于修改〈商業(yè)銀行資本充足率管理辦法〉的決定》，修訂并重新頒布了《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》。

2009年11月7日，公布《《商業(yè)銀行資本充足率信息披露指引》，再次更改銀行資本構成要素，要求新資本協議銀行自2011年1月1日起施行。9我國商業(yè)銀行資本金構成的變化狀況時間基本狀況1993年以前1、國家財政預算的撥款——銀行信貸基金。2、銀行積累基金——由銀行的業(yè)務積累形成，根據銀行留利與上繳財政的比例決定。3、待分配利潤——由銀行利潤形成與分配之間的時間差形成。1994年至2004年2月1、核心資本：實收資本，資本公積、盈余公積和未分配利潤；2、附屬資本：貸款呆帳準備金，壞賬準備金，投資風險準備金；五年以上（含五年期）的長期債券。2004年2月至2007年7月1、核心資本：實收資本，資本公積、盈余公積，未分配利潤，少數股權；2、附屬資本：重估準備，一般準備，優(yōu)先股，可轉換債券，長期次級債。2007年7月至2012年底1.核心資本：實收資本，資本公積，盈余公積，未分配利潤和少數股權。2.附屬資本：重估準備，一般準備，優(yōu)先股，可轉換債券，混合資本債券、長期次級債。2013年1月1、核心一級資本：實收資本或普通股，資本公積，盈余公積，一般風險準備，未分配利潤，少數股東資本可計入部分。2、其它一級資本：其它一級資本工具及其溢價，少數股東資本可計入部分。3、二級資本：二級資本工具及其溢價，超額貸款損失準備。10（1）核心資本：實收資本：投資者按照章程或合同、協議的約定實際投入商業(yè)銀行的資本。包括：

國家資本金：有權代表國家投資的政府部門或機構，以國有資產形式投入到商業(yè)銀行的資本金。

法人資本金：其他法人單位以其依法可以支配的財產投入到商業(yè)銀行的資本金。

個人資本金：社會個人或本企業(yè)內部職工以其合法財產投入到商業(yè)銀行的資金。

外商資本金：外國投資者、我國港、澳、臺地區(qū)的投資者以其資產投入到商業(yè)銀行的資本金。

。

11資本公積：包括資本溢價、接受的非現金資產捐贈準備和現金捐贈、股權投資準備、外幣資本折算差額、關聯交易差價和其他資本公積。資本公積可以按法定程序轉增資本金。盈余公積：是商業(yè)銀行從稅后利潤中提取的，是商業(yè)銀行自我發(fā)展的一種積累。包括法定盈余公積、任意盈余公積以及法定公益金。未分配利潤：商業(yè)銀行以前年度實現的未分配利潤或未彌補虧損12少數股權：在合并報表時，包括在核心資本中的非全資子公司中的少數股權，是指子公司凈經營成果和凈資產中不以任何直接或間接方式歸屬于母銀行的部分。（2)附屬資本：重估儲備：商業(yè)銀行經國家有關部門批準，對固定資產進行重估時，固定資產公允價值與賬面價值之間的正差額為重估儲備。若銀監(jiān)會認為，重估作價是審慎的，這類重估儲備可以列入附屬資本，但計入附屬資本的部分不超過重估儲備的70%。13一般準備：根據全部貸款余額一定比例計提的，用于彌補尚未識別的可能性損失的準備。優(yōu)先股：商業(yè)銀行發(fā)行的、給予投資者在收益分配、剩余資產分配等方面優(yōu)先權利的股票?？赊D換債券：商業(yè)銀行依照法定程序發(fā)行的、在一定期限內依據約定條件可以轉換成商業(yè)銀行普通股的債券。14長期次級債券：是指原始期限最少在五年以上的次級債務。經銀監(jiān)會認可，商業(yè)銀行發(fā)行的普通的、無擔保的、不以銀行資產為抵押或質押的長期次級債務工具可列入附屬資本，在距到期日前最后五年，其可計入附屬資本的數量每年累計折扣20%。如一筆十年期的次級債券，第六年計入附屬資本的數量為100%，第七年為80%，第八年為60%，第九年為40%，第十年為20%。混合資本債券：商業(yè)銀行發(fā)行的帶有一定股本性質，又帶有一定債務性質的資本工具。符合一定要求的混合資本債券可以計入附屬資本。15四、資本的功能（一）保護功能商業(yè)銀行發(fā)生經營虧損甚至破產關閉時，資本可以在一定程度上保護存款人和債權人的利益，維護公眾的信心。（二）營業(yè)功能資本是商業(yè)銀行存在和發(fā)展的先決條件，是銀行維持正常經營活動的保證。16（三）管理功能金融監(jiān)管部門對商業(yè)銀行資本規(guī)定最低資本金，并要求銀行的資本金達到一定的充足比率，通過規(guī)定和調節(jié)商業(yè)銀行各種業(yè)務規(guī)模與資本的比率實施資本監(jiān)管。17第二節(jié)銀行資本充足與《巴塞爾協議》一、資本充足的含義

資本數量的適度、資本結構的合理。

對資本充足度的不同看法：銀行家和股東、監(jiān)管部門、存款人18二、資本充足度衡量標準的演變1、單一比率法

資本/存款總額→10%資本/資產總額→7%資本/風險資產→15%（齒輪比例）分類比率法（紐約公式）

按照銀行資產風險程度的不同，將全部資產分成幾類，然后確定各類資產應保持的資本比率，最后將各類資產應保持的資本量相加，得到一定時間內應保持的資本額。19

2、綜合分析法：選定多個影響資本需要量的因素，針對這些因素分別確定相應的資本金需要量。CAMEL評級法：資本充足率(Capital)資產質量(Asset)，經營水平(Management)收益(Earning)，流動性(Liquidity)20三、《巴塞爾協議》的產生及其發(fā)展《巴塞爾協議》:

由國際清算銀行成員國的中央銀行在瑞士的巴塞爾所達成的一系列有關國際銀行業(yè)監(jiān)管的協議。21（一）產生的背景銀行間競爭加劇；金融創(chuàng)新興起；銀行壞帳的增加；銀行的國際化等加劇了銀行風險。

1988年7月國際清算銀行下設的巴塞爾委員會頒布《統一資本計量和資本標準的國際協議》簡稱《巴塞爾協議》。22（二）發(fā)展的歷程

1999、2001、2003年三次在全球范圍內征求意見。2004年6月公布《統一資本計量和資本標準的國際協議：修定框架》，即《巴塞爾新協議》，2007年1月1日實施。

2010年又推出了《巴塞爾協議Ⅲ》,2013年開始實施。四、1988年《巴塞爾協議》的主要內容（一）商業(yè)銀行資本的構成231、核心資本（一級資本）構成：股本、公開儲備。比例要求：在資本總額中的比重不能低于

50％2、附屬資本（二級資本）構成：未公開儲備、重估儲備、普通準備金和普通呆帳準備金、混合性的資本工具和長期次級債券比例要求：附屬資本在總資本中的比重不能超過50％24（二）資產風險權數的規(guī)定1、表內資產：010％20％50％100％表內風險資產額＝表內資產額×風險權數2、表外資產：020％50％100％表外風險資產額＝表外資產額

×信用轉換系數×表內相同性質資產的風險權數25（三）規(guī)定了銀行資本與風險資產的比率－資本充足率全部資本/風險資產≥8%核心資本/風險資產≥

4%（四）過渡期的實施安排26案例：某銀行資本總規(guī)模100萬元，其資產負債表內表外項目如下：表內項目金額（萬元）權數％轉換系數％風險資產現金75００短期政府債券300

0

0國內同業(yè)存款75

2015家庭住宅抵押貸款755037.5

企業(yè)貸款975100975

表內資產總額1500

1027.5表外項目用來支持政府發(fā)行債券的備用信用證

150

20

100

30對企業(yè)的長期貸款承諾300100

50150表外資產總額450

180

27該行資本充足率為：8.25％達到協議要求五、對1988年《巴塞爾協議》的評價與新協議的簡介（一）對1988年《巴塞爾協議》的評價

1、對商業(yè)銀行經營管理的影響加強了銀行對資本的認識；拓展了銀行管理的對象；銀行信用膨脹得到了有效約束。

2、缺陷

對風險的界定比較狹隘；滯后于金融創(chuàng)新；對非OECD成員國有歧視；風險敏感度不高。28（二）《巴塞爾協議Ⅱ》的簡介目標：促進銀行保持充足的資本，努力完善風險管理，從而提高金融體系的穩(wěn)定。

1999年6月，提出巴塞爾新資本協議草案第一稿，2001年1月公布第二稿，

2003年4月底公布第三稿。

2004年6月公布《統一資本計量和資本標準的國際協議：修定框架》，即《巴塞爾協議Ⅱ》。

2007年1月1日實施。此后，又經多次修改的：29

2009年1月，巴塞爾銀行委員會公布了《穩(wěn)健的壓力測試實踐和監(jiān)管原則》、《交易賬戶新增風險資本計提指引》、《新資本協議市場風險框架的修訂稿》、《新資本協議框架完善建議》四份文件的征求意見稿，在全球范圍內征集修改意見。

2009年7月13日，巴塞爾銀行委員會公布了《新資本協議的修改建議》、《市場風險資本計提修改建議》、《交易賬戶新增風險資本計提指引》，針對本次金融危機暴露出的漏洞進行修復，增強新資本協議的風險捕捉的能力。2009年9月下旬，20國集團領導人匹茲堡峰會要求成員國自2011年前開始實施修訂后的新資本協議。30內容：三大支柱：最低資本規(guī)定、監(jiān)督檢查、市場紀律第一支柱最低資本要求繼續(xù)使用統一的資本定義和資本對風險加權資產的最低比率。對風險資產的計算上要求同時考慮信用風險、市場風險和操作風險，并對計算方法進行了規(guī)定。311）信用風險資本計算：計算風險加權資產是計算信用風險資本的前提，所計算的風險加權資產乘以8%的最低資本要求，即為信用風險的資本要求。

《巴Ⅱ》對于原有信用風險的風險權重的衡量進行了改進，可以使用標準法和銀行內部評級法來確定風險權重。

32標準法(StandardizedApproach)：以1988年協議為基礎，采用符合監(jiān)管部門規(guī)定的外部評級機構確定風險權重，適用對象是復雜程度不高的銀行。內部評級法（TheInternalRating-BasedApproach,簡稱IRB）：經過銀行監(jiān)管部門的批準，使用銀行自身的開發(fā)的信用風險內部評級體系來評價信用風險的大小。今后將會成為國際金融界信用風險管理的主流模式。332)操作風險資本的計算基本指標法、標準法、高級計量法基本指標法（TheBasicIndicatorApproach）：銀行持有的操作風險資本應等于前3年總收入的平均值(GI)乘上一個固定比例（a=15%）。計算公式為：34標準法(TheStandardizedApproach)：將銀行業(yè)務分為8個類別：公司金融，交易和銷售，零售銀行業(yè)務，商業(yè)銀行業(yè)務，支付和清算，代理業(yè)務，資產管理，零售經紀；用各產品線過去三年的總收入乘以一個該業(yè)務類別使用的系數，然后加總。計算公式為：35高級計量法(AdvancedmeasurementApproach,AMA)：包括內部衡量法，記分卡法，損失分布法等多種處理方法。3)市場風險資本的計算標準法，內部模型法（VaR方法）標準法(TheStandardizedApproach)：將市場風險劃分為五塊，分別求出各部分的風險資本后匯總。內部模型法（VaR）：運用銀行內部的風險模型來計算。36第二支柱監(jiān)督檢查

監(jiān)管當局的監(jiān)督檢查，是對第一支柱的支持和補充。監(jiān)管當局要對銀行的評估進行檢查及采取適當的措施，確保銀行有合理的內部評估過程，從而正確的判斷風險并在此基礎上及時評估資本的充足狀況。37監(jiān)管原則包括：——

銀行應具備一整套程序，用于評估與其風險輪廓相適應的總體資本水平，并制定保持資本水平的戰(zhàn)略。

——

監(jiān)管當局應檢查和評價銀行內部資本充足率的評估情況及其戰(zhàn)略，以及它們監(jiān)測并確保監(jiān)管資本比率達標的能力。若對檢查結果不滿意，監(jiān)管當局應采取適當的監(jiān)管措施。

——

監(jiān)管當局應鼓勵銀行資本水平高于最低監(jiān)管資本比率，應有能力要求銀行持有超過最低資本的資本。

——

監(jiān)管當局應盡早采取干預措施，防止銀行的資本水平降至防范風險所需的最低要求之下。如果銀行未能保持或補充資本，監(jiān)管當局應要求其迅速采取補救措施。38第三大支柱市場紀律鼓勵市場紀律發(fā)揮作用，制定一套信息披露規(guī)定，使市場參與者掌握有關銀行的風險輪廓和資本水平等信息。市場紀律：——具有強化資本監(jiān)管、幫助監(jiān)管當局提高金融體系安全穩(wěn)健的潛在作用?！畔⑴兜膬热荩簶嫵?，風險暴露的評估和管理程序，資本充足率等?！畔⑴额l率：最好每半年一次。不經常披露信息的銀行要公開解釋原因。不要求披露專有信息。39（三）資本充足率的計算１、計算公式資本充足率＝（資本－扣除項）/（信用風險加權資產＋12.5×市場風險資本＋12.5×操作風險資本）≥8％核心資本充足率＝（核心資本－核心資本扣除項）/（信用風險加權資產＋12.5×市場風險資本＋12.5×操作風險資本）≥4％40２、分子的計算將符合監(jiān)管部門規(guī)定標準的資本項目加總，然后扣除商譽、對未并表金融機構資本投資和對非自用不動產和企業(yè)資本投資。計算核心資本充足率時后兩項取50%。３、分母的計算分別計算出信用風險加權資產、市場風險資本和操作風險資本，將后兩項乘以12.5然后三項加總。41例題：某銀行信用風險加權資產為125億元，符合監(jiān)管當局要求的核心資本為11億元，附屬資本為20億元，扣除項只包括2億元商譽，市場風險的資本要求為4億元，操作風險的資本要求為2億元，請計算該銀行的資本充足率。

該銀行須持有的監(jiān)管資本為多少?42資本充足率＝（11＋11－2）/〔125＋12.5×

（4+2）〕

＝10％該銀行須持有的監(jiān)管資本為多少?

125×8%＋4+2＝16億元43簡化的例題：假設某銀行2010年6月30日的資產負債表如下，該銀行前三年業(yè)務收入分別為５億元、5.6億元和6億元，計算該銀行的資本充足率。44信用權數資產項目金額0現金與央行儲備資金10０人民幣國債５

20%美國次級抵押債５

50%不動產抵押貸款26

100%企業(yè)擔保貸款15

100%固定資產３股權投資１

合計6545負債項目金額借入款10存款46長期金融債（５年以上）3資本：6１、實收資本2２、資本公積2３、盈余公積1４、未分配利潤1

合計6546

核心資本＝6（億元）附屬資本＝3（億元）信用風險加權資產=(10+5)×0%+5×20%+26×50%+(15+3)×100%+1×100%=33(億元）市場風險要求的資本=5×50%×8%+5×100%×8%=0.6(億元)操作風險要求的資本=〔(5+5.6+6)÷3〕

×15%=0.83(億元)47∑風險資產=33+(0.6+0.83)×12.5=50.88（億元）全部資本充足率=(6+3-1)÷50.88=15.72%核心資本充足率=6-1×50%÷50.88=10.81%48（四）《巴塞爾協議Ⅲ》的推出

2010年9月推出了《巴塞爾協議Ⅲ》。49主要監(jiān)管指標的變化50為最大程度上降低新協議對銀行貸款供給能力以及宏觀經濟的影響，協議給出了從2013-2019年一個較長的過渡期。全球各商業(yè)銀行5年內必須將一級資本充足率的下限從現行要求的4%上調至6%，過渡期限為2013年升至4.5%，2014年為5.5%，2015年達6%。同時，協議將普通股最低要求從2%提升至4.5%，過渡期限為2013年升至3.5%，2014年升至4%，2015年升至4.5%。到2019年1月1日，全球各商業(yè)銀行必須將資本留存緩沖提高到2.5%。51六、我國商業(yè)銀行資本充足率管理辦法

1993年第一次公布資本充足率的測算標準。

1995年商業(yè)銀行法第一次以法律的形式規(guī)定商業(yè)銀行的資本充足率水平。

2004年3月1日正式施行《商業(yè)銀行資本充足率管理辦法》,規(guī)定商業(yè)銀行資本充足率的最后達標期限為2007年1月1日。

2007年頒布《關于修改<商業(yè)銀行資本充足率管理辦法>的決定》。

2009年3月我國正式加入巴塞爾委員會。52資本充足率＝（資本－扣除項）/（信用風險加權資產＋12.5×市場風險資本）≥8％核心資本充足率＝（核心資本－核心資本扣除項）/（信用風險加權資產＋12.5×市場風險資本）≥4％53我國對實施《巴塞爾協議Ⅱ》的安排采取的是“分類實施、分層推進、分步達標”的原則。銀監(jiān)會將商業(yè)銀行分為兩大類，實施不同的資本監(jiān)管制度。（一）新資本協議銀行。在其他國家或地區(qū)（含香港、澳門等）設有業(yè)務活躍的經營性機構、國際業(yè)務占相當比重的大型商業(yè)銀行應從2010年底實施新資本協議。54（二）其他商業(yè)銀行。這類商業(yè)銀行（含外國銀行子行）可以從2011年起自愿申請實施新資本協議；若不選擇實施新資本協議，將繼續(xù)執(zhí)行現行資本監(jiān)管規(guī)定。銀監(jiān)會將借鑒新資本協議的有關規(guī)定，對現行資本監(jiān)管規(guī)定進行修訂完善供其他商業(yè)銀行實施。55

2010年《巴塞爾協議Ⅲ》在爭議中發(fā)布，由于我國也參與了標準的制定，同時也是國家清算銀行的成員國，因此有義務履行承諾來推進此協議在中國的實施。中國銀監(jiān)會先后在2011年的4月、8月、10月發(fā)布了三個文件，即《中國銀監(jiān)會關于中國銀行業(yè)實施新監(jiān)管標準的指導意見》、《商業(yè)銀行資本管理辦法(征求意見稿)》和《商業(yè)銀行流動性風險管理辦法(征求意見稿)》。這三個文件標志著《巴塞爾協議Ⅲ》在我國進入具體實施階段。56

尤其是《商業(yè)銀行資本管理辦法(征求意見稿)》（以下簡稱《辦法》）對于商業(yè)銀行的資本管理具有更為直接的指導意義。

《辦法》將資本監(jiān)管要求分為四個層次：

第一層次為最低資本要求，核心一級資本充足率、一級資本充足率和資本充足率分別為5%、6%和8%；

第二層次是引入逆周期資本監(jiān)管框架，包括：2.5%的留存超額資本和0~2.5%的逆周期超額資本。

57第三層次為系統重要性銀行附加資本要求，為1%；第四層次為第二支柱資本要求。新標準實施后，正常條件下系統重要性銀行和非系統重要性銀行的資本充足率分別不低于11.5%和10.5%；若出現系統性的信貸過快增長，商業(yè)銀行需計提逆周期超額資本。系統重要性銀行和非系統重要性銀行應分別于2013年底和2016年底前達到新的資本監(jiān)管標準。58第三節(jié)銀行的資本管理一、商業(yè)銀行資本的分類1、按建立與積累過程劃分：注冊資本、補充資本2、按籌集渠道劃分：內源資本、外源資本3、按《巴塞爾協議》標準化分：核心資本（一級資本）、附屬資本（二級資本）59案例：表3-1某商業(yè)銀行資產負債表表3－1某商業(yè)銀行資產負債表.doc計算該行：內源資本、外源資本、核心資本、附屬資本內源資本：842萬外源資本：1851萬核心資本：1147萬附屬資本：1546萬60二、影響商業(yè)銀行資本需要量的因素（一）有關法律的規(guī)定（二）經濟形勢的狀況（三）銀行的信譽（四）銀行的業(yè)務規(guī)模（五）銀行負債的結構以及資產的規(guī)模與質量61三、商業(yè)銀行保持適度資本充足性的對策提高資本充足率的對策（一）分子對策

提高資本總量,改善和優(yōu)化資本結構.分子＝銀行資本金

＝留存盈余＋股本＋債務性資本＝內源資本＋外源資本1、內源資本策略：留存盈余1)內源資本策略的優(yōu)缺點優(yōu)點：成本低、不會影響股東的控制權

缺點：過多的留存盈余會減少股東的紅利分配從而影響銀行股價622)內源資本增長的限制性因素監(jiān)管當局關于資本充足度的規(guī)定、銀行的盈利能力、銀行的股利政策。3)銀行資產持續(xù)增長模型揭示了銀行資產增長率與內源資本增長率、銀行分紅計劃和銀行資本充足率之間的關系。其核心思想是，以巴塞爾協議資本充足率公式為基礎，銀行的資產增長率必須等于或小于銀行資本金增長率。63模型一：根據表3