集聚經(jīng)濟(jì)、外部性溢出與企業(yè)TFP集聚經(jīng)濟(jì)、外部性溢出與企業(yè)TFP

中圖分類(lèi)號(hào)：F061.5文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A文章編號(hào)：

Abstract：UsingChina’sindustrialenterprisepaneldatafrom1999to2022，thispaperstudiestheexternalitiesspilloverofagglomerationtoenterpriseTFPin287citiesandprovinces.Resultsshow：BothlocalizationeconomiesandindustrialdiversityplayanimportantroleinpromotingenterpriseTFP，whereasurbanizationhaSanegativeeffect.Furtherstudiesshowedthatsmall-sizedenterprisesbene《tmorefromagglomerationeconomiesthanlargeenterprises，specificallyindustrialdiversity，andlocalizationshowsaninvertedU-shapedcurvewithenterpriseTFP.Besides，accordingtodifferentindustriallevel，theextentofexternalspillovereffectstoenterpriseTFPisdifferent，whichismoreobviousinthecaseof3-digitlevel.

Keywords：AgglomerationEconomies；Externalities；EnterpriseTFP；SystemGMM

集聚經(jīng)濟(jì)能夠有效提升企業(yè)的生產(chǎn)效率嗎？企業(yè)所有制、控制層級(jí)、對(duì)外開(kāi)放、企業(yè)規(guī)模、管理層鼓勵(lì)機(jī)制、企業(yè)社會(huì)責(zé)任等微觀(guān)因素的作用已經(jīng)得到諸多文獻(xiàn)證實(shí)。而伴隨著集聚經(jīng)濟(jì)理論的開(kāi)展，集聚經(jīng)濟(jì)的外部性收益早在20世紀(jì)70年代便得到了學(xué)者關(guān)注，Shefer發(fā)現(xiàn)城市規(guī)模越大，地區(qū)勞動(dòng)生產(chǎn)率水平越高[1]，證實(shí)了城市和地區(qū)層面的集聚經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)率效應(yīng)?，F(xiàn)有企業(yè)空間集聚與企業(yè)效率關(guān)系的研究大多關(guān)注于興旺國(guó)家，而由于微觀(guān)數(shù)據(jù)的獲取的限制，基于中國(guó)企業(yè)微觀(guān)數(shù)據(jù)的相關(guān)經(jīng)驗(yàn)研究明顯缺乏。集聚經(jīng)濟(jì)的企業(yè)生產(chǎn)率效應(yīng)是否依然存在于中國(guó)？集聚經(jīng)濟(jì)的生產(chǎn)率效應(yīng)是否因企業(yè)的規(guī)模不同而產(chǎn)生差別？是否存在負(fù)的集聚外部性？對(duì)這些問(wèn)題的答復(fù)有助于我們合理制定產(chǎn)業(yè)集群開(kāi)展政策，理性開(kāi)展集聚經(jīng)濟(jì)。

1相關(guān)文獻(xiàn)綜述

關(guān)于集聚外部性與生產(chǎn)率的關(guān)系已有諸多學(xué)者做過(guò)理論探討。Glaeser等將集聚經(jīng)濟(jì)分為兩類(lèi)，一是地方專(zhuān)業(yè)化經(jīng)濟(jì)指同一產(chǎn)業(yè)內(nèi)的地理臨近的企業(yè)間存在正的溢出結(jié)果；二是城市化經(jīng)濟(jì)，即區(qū)域內(nèi)不同行業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)集中在一定空間所獲得的外部性溢出，與區(qū)位的規(guī)模和經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的多樣化程度相關(guān)[2]。另外，在產(chǎn)業(yè)集聚的前提下，單個(gè)企業(yè)所處的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境對(duì)其生產(chǎn)率也會(huì)產(chǎn)生影響[3]、[4]。事實(shí)上，不少研究為集聚外部性與效率關(guān)系提供了經(jīng)驗(yàn)證據(jù)，然而到底是何種類(lèi)型的集聚經(jīng)濟(jì)對(duì)效率起主導(dǎo)作用卻存在爭(zhēng)議。Gleaser等發(fā)現(xiàn)美國(guó)專(zhuān)業(yè)化經(jīng)濟(jì)對(duì)區(qū)域產(chǎn)業(yè)勞動(dòng)生產(chǎn)率增長(zhǎng)作用為負(fù)，而產(chǎn)業(yè)多樣性卻能夠促進(jìn)產(chǎn)業(yè)勞動(dòng)生產(chǎn)率增長(zhǎng)[2]。Rosenthal的研究那么支持了專(zhuān)業(yè)化經(jīng)濟(jì)的正向作用[5]。

對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)集聚經(jīng)濟(jì)是否依然存在生產(chǎn)率效應(yīng)？近年來(lái)，國(guó)外相關(guān)研究開(kāi)始轉(zhuǎn)向集聚經(jīng)對(duì)企業(yè)層面生產(chǎn)率的影響研究，以中國(guó)為研究對(duì)象的實(shí)證研究也開(kāi)始出現(xiàn)但仍相對(duì)較少，綜合國(guó)內(nèi)外研究可以發(fā)現(xiàn)集聚經(jīng)濟(jì)對(duì)企業(yè)效率的影響主要有下列幾個(gè)方面：一是集聚經(jīng)濟(jì)的不同來(lái)源對(duì)效率的影響在企業(yè)層面依然存在，如Hendrson認(rèn)為高技術(shù)產(chǎn)業(yè)集群企業(yè)數(shù)量每增加十倍，企業(yè)勞動(dòng)生產(chǎn)率增加20%[6]，而Mare和Timmins對(duì)新西蘭制造業(yè)企業(yè)的研究支持了產(chǎn)業(yè)內(nèi)集聚和產(chǎn)業(yè)多樣性的正向作用[7]，Pan和Zhang利用年中國(guó)第三次工業(yè)普查的數(shù)據(jù)那么證實(shí)了城市化經(jīng)濟(jì)的作用，即中國(guó)城市規(guī)模增大一倍，企業(yè)效率回升3.6%[8]；二是企業(yè)規(guī)模影響不同來(lái)源集聚經(jīng)濟(jì)的溢出效應(yīng)，Martin等認(rèn)為企業(yè)平均規(guī)模代表了企業(yè)所在產(chǎn)業(yè)的“厚度〞，擴(kuò)大企業(yè)規(guī)模和吸引大企業(yè)的進(jìn)入比增加小企業(yè)的數(shù)量更能提升企業(yè)效率[9]，而Lin等那么發(fā)現(xiàn)中國(guó)紡織行業(yè)小企業(yè)更能獲得集聚外部性收益[10]；三是集聚不經(jīng)濟(jì)也會(huì)對(duì)企業(yè)效率產(chǎn)生影響，Lin等指出在集聚開(kāi)展到一定程度時(shí)，集聚不經(jīng)濟(jì)也會(huì)產(chǎn)生，因此產(chǎn)業(yè)集聚和企業(yè)勞動(dòng)生產(chǎn)率之間存在一種倒U型關(guān)系[10]。

可以看出，盡管已經(jīng)有不少學(xué)者對(duì)于集聚經(jīng)濟(jì)與效率問(wèn)題進(jìn)行研究，不同學(xué)者研究得出的結(jié)論各不相同，對(duì)影響生產(chǎn)效率的集聚經(jīng)濟(jì)的來(lái)源存在較大分歧，并且大局部研究仍局限于地區(qū)或城市產(chǎn)業(yè)層面的考察，無(wú)法控制企業(yè)的個(gè)體差別，而以企業(yè)為對(duì)象的研究大多采用局部行業(yè)企業(yè)截面數(shù)據(jù)，可能會(huì)導(dǎo)致估計(jì)結(jié)果的偏差。基于此，本文選取?中國(guó)工業(yè)企業(yè)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)庫(kù)》中1999年至2022年間一直存活的16000多個(gè)企業(yè)樣本，共計(jì)13萬(wàn)多個(gè)觀(guān)測(cè)值，構(gòu)造集聚經(jīng)濟(jì)的衡量指標(biāo)檢驗(yàn)企業(yè)層面集聚經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)率效應(yīng)的存在性，并進(jìn)一步考察企業(yè)集聚的生產(chǎn)率效應(yīng)是否會(huì)因企業(yè)規(guī)模異質(zhì)性而有所不同。另外，考慮到兩位數(shù)規(guī)范產(chǎn)業(yè)分類(lèi)中，許多細(xì)分產(chǎn)業(yè)即使包含許多三位數(shù)產(chǎn)業(yè)，這些產(chǎn)業(yè)之間即使地理臨近，相互之間也難以存在溢出效應(yīng)[11]，因此，我們分別考察了兩位數(shù)和三位數(shù)不同產(chǎn)業(yè)劃分辦法下集聚經(jīng)濟(jì)效應(yīng)對(duì)企業(yè)效率的影響。2模型設(shè)定與變量選擇

2.1計(jì)量模型設(shè)定

其中，s表示i企業(yè)所屬的行業(yè)，z表示i企業(yè)所在的地級(jí)市，t表示年份〔下列同〕，、和是反映企業(yè)集聚外部性的解釋變量，分別為企業(yè)所在地區(qū)產(chǎn)業(yè)內(nèi)外部性、產(chǎn)業(yè)間外部性和產(chǎn)業(yè)多樣化程度，那么反映企業(yè)所在行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)程度。δ、θ、γ和λ分別代表各個(gè)解釋變量的系數(shù)。φi表示不隨時(shí)間變化的個(gè)體固定效應(yīng)，εit是隨機(jī)誤差項(xiàng)。

2.2變量測(cè)度

2.2.1被解釋變量

本文的被解釋變量是企業(yè)全要素生產(chǎn)率。衡量企業(yè)生產(chǎn)績(jī)效的常用指標(biāo)有勞動(dòng)生產(chǎn)率和工資水平反映的間接生產(chǎn)率。但是，以勞動(dòng)生產(chǎn)率代替企業(yè)效率并不適用于完全沒(méi)有需求彈性的產(chǎn)品，因?yàn)樵谶@種情況下可能在提高企業(yè)效率的同時(shí)降低本地勞動(dòng)力人數(shù)；而以工資作為被解釋變量無(wú)法準(zhǔn)確的衡量集聚收益如何在各個(gè)生產(chǎn)要素間的分配。鑒于此，本文研究中采用TFP作為被解釋變量。

2.2.2解釋變量

5.區(qū)域、行業(yè)和時(shí)間虛擬變量?？紤]到分屬不同省〔直轄市、自治區(qū)〕的城市在資源稟賦、自然條件和制度環(huán)境方面、不同產(chǎn)業(yè)存在顯著差別，以及可能的隨機(jī)外部性沖擊，為了控制這些地區(qū)、細(xì)分行業(yè)和時(shí)間因素對(duì)企業(yè)生產(chǎn)率的影響，我們分別引入了省級(jí)地區(qū)虛擬變量、二位數(shù)行業(yè)虛擬變量和時(shí)間虛擬變量。

2.2.3數(shù)據(jù)表明

本文所使用企業(yè)數(shù)據(jù)來(lái)自?中國(guó)工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)庫(kù)》。我們根據(jù)聶輝華[12]所提供的辦法對(duì)原始數(shù)據(jù)進(jìn)行調(diào)整。另外，為了使行業(yè)統(tǒng)計(jì)口徑保持前后一致，我們根據(jù)?國(guó)民經(jīng)濟(jì)行業(yè)分類(lèi)〔GB/T4754-2022〕》，將1999年至2022年的企業(yè)樣本按照細(xì)分行業(yè)進(jìn)行調(diào)整，保存了35個(gè)2位數(shù)代碼和171個(gè)3位數(shù)代碼細(xì)分行業(yè)企業(yè)樣本。另外，我們還通過(guò)面板數(shù)據(jù)混合OLS辦法估計(jì)了企業(yè)全要素生產(chǎn)率。具體變量的描述性統(tǒng)計(jì)如表1所示。

3計(jì)量結(jié)果分析

3.1不同類(lèi)型集聚經(jīng)濟(jì)對(duì)企業(yè)生產(chǎn)率的影響

表2報(bào)告了對(duì)模型〔3〕的回歸結(jié)果。模型[1]和[2]分別采用了虛擬變量最小二乘法〔LSDV〕和固定面板效應(yīng)模型〔FE〕進(jìn)行估計(jì)。然而上述兩種辦法都無(wú)法解決變量之間的共生性問(wèn)題，因此，本文進(jìn)一步采用系統(tǒng)廣義矩估計(jì)〔SystemGMM〕進(jìn)行分析。由表2的估計(jì)結(jié)果可以看出，無(wú)論是采用LSDV，還是采用FE估計(jì)，loc、urb和div指標(biāo)均在5%的顯著性水平下顯著為正，并且，城市化經(jīng)濟(jì)對(duì)企業(yè)TFP的增長(zhǎng)起到主導(dǎo)作用，而comp指標(biāo)在5%的顯著性水平下顯著為負(fù)。而當(dāng)采用系統(tǒng)GMM時(shí)，AR〔1〕和AR〔2〕檢驗(yàn)說(shuō)明模型的系統(tǒng)矩估計(jì)量一致，Hansen檢驗(yàn)也未能拒絕原若，表明工具變量的選擇是可靠的，系統(tǒng)據(jù)估計(jì)是有效的。下面以系統(tǒng)GMM結(jié)果為依據(jù)，對(duì)回歸結(jié)果做進(jìn)一步分析。

首先，loc項(xiàng)為正，驗(yàn)證了產(chǎn)業(yè)內(nèi)地理臨近的企業(yè)間存在正的溢出效應(yīng)。其次，與LSDV和FE估計(jì)結(jié)果明顯不同，urb顯著為負(fù)，即其他產(chǎn)業(yè)總體規(guī)模越大企業(yè)TFP越低，可能原因是當(dāng)前我國(guó)大局部地區(qū)的城市化經(jīng)濟(jì)水平較低，尚未形成規(guī)模效應(yīng)，當(dāng)城市化經(jīng)濟(jì)水平較低時(shí)，某個(gè)企業(yè)不但不會(huì)從其他產(chǎn)業(yè)的擴(kuò)張和增長(zhǎng)中獲益，相反還可能由于對(duì)共同使用生產(chǎn)要素的擠占和對(duì)公共資源的競(jìng)爭(zhēng)性使用增加企業(yè)本錢(qián)。第三，div項(xiàng)顯著為正，表明了城市產(chǎn)業(yè)的差別化和多樣化水平能夠通過(guò)為企業(yè)提供多樣化的中間產(chǎn)品投入，有助于產(chǎn)業(yè)間的知識(shí)交流融合，促進(jìn)新技術(shù)和新思想在企業(yè)間的傳遞，從而帶來(lái)企業(yè)生產(chǎn)率的提升。第四，競(jìng)爭(zhēng)程度與企業(yè)TFP增長(zhǎng)負(fù)相關(guān)，即市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)程度越高可能會(huì)導(dǎo)致企業(yè)采取通過(guò)價(jià)格戰(zhàn)等伎倆獲取市場(chǎng)份額，無(wú)力關(guān)注產(chǎn)品質(zhì)量提升或進(jìn)行企業(yè)創(chuàng)新。而當(dāng)企業(yè)擁有更多的市場(chǎng)壟斷力時(shí)，能在很大程度上將技術(shù)外部性?xún)?nèi)部化，獲得更多的創(chuàng)新收益[13]。

最后，企業(yè)TFP滯后項(xiàng)顯著為正，證明企業(yè)效率的提升會(huì)受到前期效率水平的影響。此外，不同產(chǎn)業(yè)劃分方式確實(shí)是造成外部性對(duì)企業(yè)效率影響程度的原因之一，按照三位數(shù)劃分的外部性和競(jìng)爭(zhēng)力指標(biāo)明顯高于二位數(shù)劃分方式的結(jié)果。

3.2企業(yè)規(guī)模對(duì)企業(yè)集聚收益的影響

由于企業(yè)規(guī)模存在較大差別，對(duì)于不同規(guī)模的企業(yè)可能會(huì)受益于不同類(lèi)型的集聚經(jīng)濟(jì)，我們有必要對(duì)于不同規(guī)模的企業(yè)進(jìn)行具體分析。表3報(bào)告了考慮企業(yè)規(guī)模異質(zhì)性后，集聚外部性與不同規(guī)模企業(yè)TFP關(guān)系的回歸結(jié)果。通過(guò)表3可以看出，中小型企業(yè)顯著受益于專(zhuān)業(yè)化經(jīng)濟(jì)和產(chǎn)業(yè)多樣性水平，特別是小型企業(yè)受益于產(chǎn)業(yè)多樣性程度明顯高于大中型企業(yè)，這表明小企業(yè)更依賴(lài)于外部環(huán)境，城市產(chǎn)業(yè)多樣化程度越高，小企業(yè)更容易從中獲得多樣化的中間產(chǎn)品投入和效勞，更容易進(jìn)行創(chuàng)新活動(dòng)。其次，大型企業(yè)從產(chǎn)業(yè)集聚中獲得的外部性收益有限，而大型企業(yè)具有相對(duì)完整的產(chǎn)業(yè)鏈，能夠自給自足，對(duì)外部環(huán)境的依賴(lài)程度較低，同時(shí)，大型企業(yè)多為國(guó)有企業(yè)，由于企業(yè)規(guī)模越大，其組織結(jié)構(gòu)會(huì)變得僵化，官僚主義更為盛行，從而對(duì)企業(yè)生產(chǎn)效率帶來(lái)?yè)p害[14]。我們也看到，大型企業(yè)專(zhuān)業(yè)化經(jīng)濟(jì)水平的增高反而會(huì)降低其TFP，表明對(duì)于產(chǎn)業(yè)內(nèi)集聚形成事實(shí)上為大型企業(yè)帶來(lái)的更多的是競(jìng)爭(zhēng)壓力和集聚不經(jīng)濟(jì)。此外，中小企業(yè)comp指標(biāo)系數(shù)顯著為負(fù)，表明中小企業(yè)在共享集聚收益的同時(shí)所面臨的競(jìng)爭(zhēng)壓力更加明顯。

3.3穩(wěn)健性檢驗(yàn)

為了檢驗(yàn)估計(jì)結(jié)果的穩(wěn)健性，我們引入loc2參加回歸方程。估計(jì)結(jié)果如表4：

可以看出，loc具有顯著的正向影響，而loc2影響顯著為負(fù)，表明專(zhuān)業(yè)化經(jīng)濟(jì)與企業(yè)TFP之間存在“倒U型〞關(guān)系。產(chǎn)業(yè)內(nèi)集聚對(duì)企業(yè)TFP先產(chǎn)生正向的影響，當(dāng)達(dá)到一定程度之后，對(duì)企業(yè)TFP會(huì)產(chǎn)生負(fù)向影響。表明產(chǎn)業(yè)內(nèi)集聚規(guī)模并不是越大越好，即企業(yè)在獲得由集聚帶來(lái)的外部性收益的同時(shí)，也同時(shí)面臨著相應(yīng)的擁擠效應(yīng)，即當(dāng)?shù)貐^(qū)的企業(yè)集聚數(shù)量超過(guò)一定程度時(shí)，就有可能出現(xiàn)對(duì)于原料、公共根底設(shè)施、勞動(dòng)力等資源的過(guò)度競(jìng)爭(zhēng)，以及交通本錢(qián)的增加和環(huán)境污染等問(wèn)題，從而造成企業(yè)的本錢(qián)回升和效率降低。另外，估計(jì)結(jié)果中urb、div和comp指標(biāo)與表2分析結(jié)論根本一致，Hansen檢驗(yàn)和AR〔2〕檢驗(yàn)均通過(guò)，進(jìn)一步表明GMM估計(jì)結(jié)果的有效性。4結(jié)論與政策啟示

集聚對(duì)于地區(qū)和產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和效應(yīng)的影響已經(jīng)有不少學(xué)者從經(jīng)驗(yàn)角度進(jìn)行過(guò)爭(zhēng)論，然而不足集聚與企業(yè)生產(chǎn)率關(guān)系的微觀(guān)證據(jù)。本文通過(guò)構(gòu)建動(dòng)態(tài)面板數(shù)據(jù)模型，采用1999～2022年中國(guó)工業(yè)企業(yè)數(shù)據(jù)，檢驗(yàn)了專(zhuān)業(yè)化經(jīng)濟(jì)、城市化經(jīng)濟(jì)、與產(chǎn)業(yè)多樣性對(duì)企業(yè)TFP的影響，研究結(jié)果說(shuō)明：

第一，不同類(lèi)型的集聚經(jīng)濟(jì)對(duì)企業(yè)效率均具有顯著影響，產(chǎn)業(yè)內(nèi)集聚和產(chǎn)業(yè)多樣性均能促進(jìn)企業(yè)TFP增長(zhǎng)，表明集聚經(jīng)濟(jì)能夠?yàn)槠髽I(yè)帶來(lái)外部性收益，并且這種收益通過(guò)企業(yè)的區(qū)位決策內(nèi)化，因此，產(chǎn)業(yè)集聚開(kāi)展政策是能夠提升企業(yè)效率的。值得關(guān)注的是，代表城市其他產(chǎn)業(yè)規(guī)模的城市化經(jīng)濟(jì)與企業(yè)TFP呈負(fù)向關(guān)系，表明我國(guó)目前階段城市產(chǎn)業(yè)規(guī)模效應(yīng)尚無(wú)法發(fā)揮，地方政府在推進(jìn)產(chǎn)業(yè)集聚時(shí)應(yīng)當(dāng)充沛考慮到本地既有產(chǎn)業(yè)規(guī)模對(duì)于產(chǎn)業(yè)集群開(kāi)展的撐持作用，而不能盲目推進(jìn)。

第二，不同規(guī)模企業(yè)受益于不同類(lèi)型的集聚外部性，小型企業(yè)更多的受益于專(zhuān)業(yè)化經(jīng)濟(jì)和產(chǎn)業(yè)