****2021年基金從業(yè)資格考試《基金法

律法規(guī)、職業(yè)道德與業(yè)務(wù)規(guī)范＋私募股權(quán)

投資基金基礎(chǔ)知識(shí)》□課程試卷（含答案）□ 學(xué)年第___學(xué)期 考試類型：（閉卷）考試考試時(shí)間：90分鐘 年級(jí)專業(yè) 學(xué)號(hào) 姓名 1、單選題（108分，每題1分）1.關(guān)于股票基金，下列說(shuō)法不正確的有（）。A．股票基金是各國(guó)廣泛采用的基金類型B．根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)的基金分類標(biāo)準(zhǔn)，50%以上的基金資產(chǎn)投資于股票的為股票基金C．根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)的基金分類標(biāo)準(zhǔn)，80%以上的基金資產(chǎn)投資于股票的為股票基金D．主要投資于股票答案：B口解析：股票基金是指以股票為主要投資對(duì)象的基金。股票基金在各類基金中歷史最為悠久，也是各國(guó)（地區(qū)）廣泛采用的一種基金類型。根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金類別的分類標(biāo)準(zhǔn)，基金資產(chǎn)80%以上投資于股票的為股票基金。2.近年來(lái)，母基金二級(jí)投資業(yè)務(wù)的比例不斷增加的原因包括（）I.價(jià)格折扣.加速投資回收.投資于已知的資產(chǎn)組合W.金融創(chuàng)新的發(fā)展口i、n、ni口i、ni、叫n、ni、叫i、n、ni、M答案：A解析：近年來(lái)，母基金二級(jí)投資業(yè)務(wù)的比例不斷增加，主要基于以下原因：①價(jià)格折扣，二級(jí)投資一般都有價(jià)格折扣，往往能夠獲得比一級(jí)投資業(yè)務(wù)更高的收益；②加速投資回收，母基金在二級(jí)投資中投資的是存續(xù)期的股權(quán)投資基金，縮短了投資等待期；③投資于已知的資產(chǎn)組合，在一級(jí)投資業(yè)務(wù)中，母基金進(jìn)行投資時(shí)還不知道基金的資產(chǎn)組合，只是基于對(duì)股權(quán)投資基金管理人的信任而投資，但在二級(jí)投資業(yè)務(wù)中，母基金投資的是存續(xù)基金，基金已經(jīng)進(jìn)行了投資，因此母基金能夠知道股權(quán)投資基金的資產(chǎn)組合。中國(guó)（）統(tǒng)一行使股權(quán)投資基金監(jiān)管職責(zé)。A.人民銀行B．銀保監(jiān)會(huì)C．證券業(yè)協(xié)會(huì)D．證監(jiān)會(huì)答案：D解析：2013年6月，中央編辦發(fā)出《關(guān)于私募股權(quán)基金管理職責(zé)分工的通知》，明確由中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)統(tǒng)一行使股權(quán)投資基金監(jiān)管職責(zé)。按照投資對(duì)象不同，可將基金分為（）。A．成長(zhǎng)基金、收益基金、指數(shù)基金、貨幣市場(chǎng)基金、基金中基金、另類投資基金B(yǎng)．股票基金、債券基金、避險(xiǎn)策略基金、貨幣市場(chǎng)基金、基金中基金、另類投資基金C．股票基金、債券基金、混合基金、貨幣市場(chǎng)基金、基金中基金、另類投資基金D.股票基金、債券基金、避險(xiǎn)策略基金、ETF、基金中基金、另類投資基金答案：C解析：根據(jù)投資對(duì)象可以將基金分為：①股票基金，是指以股票為主要投資對(duì)象的基金；②債券基金,是指以債券為主要投資對(duì)象的基金;③貨幣市場(chǎng)基金，是指以貨幣市場(chǎng)工具為投資對(duì)象的基金；④混合基金，是指同時(shí)以股票、債券等為投資對(duì)象，以期通過(guò)在不同資產(chǎn)類別上的投資實(shí)現(xiàn)收益與風(fēng)險(xiǎn)之間平衡的基金；⑤基金中基金，是指以基7.7.下列屬于部門(mén)業(yè)務(wù)規(guī)章需具體說(shuō)明的內(nèi)容是（）。金為主要投資標(biāo)的的證券投資基金；⑥另類投資基金，是指以股票、債券、貨幣等傳統(tǒng)資產(chǎn)以外的資產(chǎn)作為投資標(biāo)的基金，范圍十分廣泛。關(guān)于股權(quán)投資基金的清算退出，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A．清算退出主要是針對(duì)股權(quán)投資基金投資項(xiàng)目獲得成功的一種退出方式B．清算退出主要有兩種方式：破產(chǎn)清算和解散清算C．清算期間，公司清算組為了清算的目的，有權(quán)處理公司尚未了結(jié)的業(yè)務(wù)D．解散清算是公司自愿或被迫宣告解散而進(jìn)行的清算答案：A解析：A項(xiàng)，清算退出是指股權(quán)投資基金通過(guò)被投資企業(yè)清算實(shí)現(xiàn)退出，主要是投資項(xiàng)目失敗后的一種退出方式。6.基金監(jiān)管從內(nèi)容上未涉及對(duì)以下（）的監(jiān)管。A．基金機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)準(zhǔn)入B．基金機(jī)構(gòu)從業(yè)人員的資格C．基金機(jī)構(gòu)從業(yè)人員的行為D．基金投資人答案：D解析：對(duì)基金機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，包括基金機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)準(zhǔn)入監(jiān)管、基金機(jī)構(gòu)從業(yè)人員的資格和行為的監(jiān)管等，是基金監(jiān)管的重要內(nèi)容。A．崗位責(zé)任B．信息技術(shù)管理C．資料檔案管理D．內(nèi)控措施答案：A解析：基金管理公司內(nèi)部控制制度由內(nèi)部控制大綱、基本管理制度、部門(mén)業(yè)務(wù)規(guī)章等部分組成。BC兩項(xiàng)均屬于基本管理制度的內(nèi)容；D項(xiàng)屬于內(nèi)控大綱的內(nèi)容?；鸺径取肽甓?、年度報(bào)告在披露的第（）個(gè)工作日，應(yīng)分別報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)及地方監(jiān)管局、基金上市的證券交易所備案。A．2B．3C．5D．7答案：A解析：基金管理人的信息披露義務(wù)之一是：在每年結(jié)束后90日內(nèi)，在指定報(bào)刊上披露年度報(bào)告摘要，在管理人網(wǎng)站上披露年度報(bào)告全文。在上半年結(jié)束后60日內(nèi)，在指定報(bào)刊上披露半年度報(bào)告摘要，在管理人網(wǎng)站上披露半年度報(bào)告全文。在每季結(jié)束后15個(gè)工作日內(nèi)，在指定報(bào)刊和管理人網(wǎng)站上披露基金季度報(bào)告。上述定期報(bào)告在披露的第2個(gè)工作日，應(yīng)分別報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)及地方證監(jiān)局、基金上市的證券交易11.11.基金服務(wù)機(jī)構(gòu)代理基金信息技術(shù)系統(tǒng)服務(wù)不包括（）。 □11.11.基金服務(wù)機(jī)構(gòu)代理基金信息技術(shù)系統(tǒng)服務(wù)不包括（）。 □所備案。對(duì)于當(dāng)期基金合同生效不足2個(gè)月的基金，可以不編制上述定期報(bào)告。公開(kāi)募集基金的基金合同不包括（）。A．基金的運(yùn)作方式B．確定基金份額發(fā)售日期、價(jià)格和費(fèi)用的原則C．基金資產(chǎn)凈值的計(jì)算方法和公告方式D．基金募集申請(qǐng)的準(zhǔn)予注冊(cè)文件名稱和注冊(cè)日期答案：D解析：D項(xiàng)是基金招募說(shuō)明書(shū)的內(nèi)容?？谀軌虮Ｗo(hù)股權(quán)投資基金在未來(lái)公司增發(fā)股份時(shí)，持股比例不被稀釋的條款是（）。A．第一拒絕權(quán)條款B．估值調(diào)整條款C．隨售權(quán)條款D．優(yōu)先認(rèn)購(gòu)權(quán)條款答案：D解析：優(yōu)先認(rèn)購(gòu)權(quán)是指目標(biāo)公司未來(lái)發(fā)行新的股份或者可轉(zhuǎn)換債券時(shí)，股權(quán)投資基金將按其持股比例獲得同等條件下的優(yōu)先認(rèn)購(gòu)權(quán)利。優(yōu)先認(rèn)購(gòu)權(quán)使股權(quán)投資基金可以在未來(lái)公司增加發(fā)行股份時(shí)，保護(hù)其股權(quán)比例不被稀釋。A．基金業(yè)務(wù)核心應(yīng)用系統(tǒng)服務(wù)B．信息系統(tǒng)運(yùn)營(yíng)維護(hù)服務(wù)C．信息系統(tǒng)安全保障服務(wù)D．網(wǎng)絡(luò)邏輯隔離服務(wù)答案：D解析：信息技術(shù)系統(tǒng)服務(wù)，是指基金服務(wù)機(jī)構(gòu)為基金管理人、基金托管人和其他基金服務(wù)機(jī)構(gòu)提供基金業(yè)務(wù)核心應(yīng)用系統(tǒng)、信息系統(tǒng)運(yùn)營(yíng)維護(hù)及安全保障等服務(wù)。根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金類別的分類標(biāo)準(zhǔn)，基金資產(chǎn)（）以上投資于債券的為債券基金。A．50%B．60%C．80%D．90%答案：C解析：債券基金主要以債券為投資對(duì)象。根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金類別的分類標(biāo)準(zhǔn)，基金資產(chǎn)80%以上投資于債券的為債券基金。從基金的資金來(lái)源和用途劃分，證券投資基金可分為（）。A．公募基金和私募基金B(yǎng)．開(kāi)放式基金和封閉式基金C．在岸基金、離岸基金和國(guó)際基金D．公司型基金和契約型基金答案：C解析：A項(xiàng)是根據(jù)募集方式進(jìn)行的分類；B項(xiàng)是根據(jù)運(yùn)作方式進(jìn)行的分類；D項(xiàng)是根據(jù)法律形式進(jìn)行的分類?？谠谡{(diào)查內(nèi)幕交易等重大違法行為時(shí)，對(duì)被調(diào)查事件當(dāng)事人的限制證券買(mǎi)賣期限最長(zhǎng)為（）個(gè)交易日。A．10B．15C．30D．60答案：C解析：在調(diào)查操縱證券市場(chǎng)、內(nèi)幕交易等重大證券違法行為時(shí)，經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)主要負(fù)責(zé)人批準(zhǔn)，可以限制被調(diào)查事件當(dāng)事人的證券買(mǎi)賣，但限制的期限不得超過(guò)十五個(gè)交易日；案情復(fù)雜的，可以延長(zhǎng)十五個(gè)交易日。下列關(guān)于誠(chéng)實(shí)守信的說(shuō)法，不正確的是（）。A．是基金職業(yè)道德的核心規(guī)范B．誠(chéng)實(shí)守信是贏得投資人信心和信任的基本要素C．誠(chéng)實(shí)守信必然要落實(shí)到基金從業(yè)人員的執(zhí)業(yè)行為上D．誠(chéng)實(shí)守信與企業(yè)發(fā)展目標(biāo)相沖突答案：D解析：誠(chéng)實(shí)守信是基金職業(yè)道德的核心規(guī)范。誠(chéng)實(shí)守信是贏得投資人信心和信任的基本要素，可謂基金市場(chǎng)和基金行業(yè)“無(wú)信不立”?；鹦袠I(yè)要健康發(fā)展，必須以誠(chéng)實(shí)守信為本；而誠(chéng)實(shí)守信必然要落實(shí)到基金從業(yè)人員的執(zhí)業(yè)行為上，體現(xiàn)為基金職業(yè)道德的核心內(nèi)容?；饛臉I(yè)人員要以維護(hù)和增進(jìn)基金行業(yè)的信用和聲譽(yù)為重，誠(chéng)實(shí)守信和恪盡職守，忠實(shí)于投資人，贏得投資人和社會(huì)的信任?！蛾P(guān)于豁免國(guó)有創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)和國(guó)有創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金國(guó)有股轉(zhuǎn)持義務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》所采取的國(guó)有股轉(zhuǎn)持義務(wù)豁免程序?yàn)椋?）。A．符合條件-申請(qǐng)-批準(zhǔn)B．符合條件-自動(dòng)豁免C．申請(qǐng)-批準(zhǔn)D．所有國(guó)有創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)和國(guó)有創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金投資于未上市中小企業(yè)形成的國(guó)有股均直接豁免轉(zhuǎn)持義務(wù)答案：A解析：我國(guó)《關(guān)于豁免國(guó)有創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)和國(guó)有創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金國(guó)有股轉(zhuǎn)持義務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》規(guī)定，經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)，符合條件的國(guó)有創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)和國(guó)有創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金，投資于未上市中小企業(yè)形成的國(guó)有股，可申請(qǐng)豁免國(guó)有股轉(zhuǎn)持義務(wù)。該通知采取的是“符合條件＋申請(qǐng)＋批準(zhǔn)”的豁免程序。在不違反法律、法規(guī)的前提下，公司必須保證給客戶的所有建議和為客戶進(jìn)行的所有交易都是本著（）的原則。A．客觀合理B．獨(dú)立C．客戶利益第一D．謹(jǐn)慎專業(yè)答案：C解析：為追求客戶合法利益的最大化，公司對(duì)客戶負(fù)有忠實(shí)義務(wù)；在不違反法律法規(guī)的前提下，公司必須保證給客戶的所有建議和為客戶進(jìn)行的所有交易都是本著客戶利益第一的原則。一般投資者難以獲得股權(quán)投資基金的投資機(jī)會(huì)，因?yàn)榇蟛糠謽I(yè)績(jī)出色的股權(quán)投資基金都會(huì)獲得（）。A．內(nèi)部預(yù)定B．內(nèi)部認(rèn)購(gòu)C．提前認(rèn)購(gòu)D．超額認(rèn)購(gòu)答案：D解析：大部分業(yè)績(jī)出色的股權(quán)投資基金都會(huì)獲得超額認(rèn)購(gòu)，因此，一般投資者難以獲得投資機(jī)會(huì)。而母基金作為股權(quán)投資基金的專業(yè)投資者，通常與股權(quán)投資基金具有良好的長(zhǎng)期關(guān)系，因此，有機(jī)會(huì)投資于這些優(yōu)秀的基金。下列有關(guān)信托（契約）型股權(quán)投資基金的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（ ）。A．契約型基金份額的轉(zhuǎn)讓只涉及出讓方、受讓方及基金管理人三方B．除基金合同另有約定外，每份基金份額應(yīng)具有同等的合法權(quán)益C．信托型股權(quán)投資基金的清算小組由基金管理人負(fù)責(zé)組織，并由基金管理人和相關(guān)中介服務(wù)機(jī)構(gòu)組成D．信托（契約）型股權(quán)投資基金無(wú)須在工商行政管理機(jī)關(guān)辦理工商登記手續(xù)答案：C解析：信托（契約）型股權(quán)投資基金的清算由清算小組負(fù)責(zé)。清算小組由基金管理人負(fù)責(zé)組織，并由基金管理人、基金托管人以及相關(guān)中介服務(wù)機(jī)構(gòu)組成。信托（契約）型股權(quán)投資基金的清算分配方案由基金合同進(jìn)行約定。清算小組應(yīng)編制清算報(bào)告，并向基金投資者進(jìn)行披露?；鸷贤闹匾畔⒉话ǎǎ?。A．基金的投資基本要素B．基金的運(yùn)作方式C．當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)D．基金的持有人結(jié)構(gòu)答案：D解析：基金合同包含以下兩類重要信息：①基金投資運(yùn)作安排和基金份額發(fā)售安排方面的信息，例如基金運(yùn)作方式，運(yùn)作費(fèi)用，基金發(fā)售、交易、申購(gòu)、贖回的相關(guān)安排，基金投資基本要素，基金估值和凈值公告等事項(xiàng)，此類信息一般也會(huì)在基金招募說(shuō)明書(shū)中出現(xiàn)；②基金合同特別約定的事項(xiàng)，包括基金當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)、基金持有人大會(huì)、基金合同終止等方面的信息。下列哪一項(xiàng)不屬于銀行貸款中B級(jí)定期貸款的特征？（ ）口A．一般面向非銀行機(jī)構(gòu)B．不需要分期償還本金C．融資成本最低D.杠桿收購(gòu)中規(guī)模大于A級(jí)定期貸款口答案：C解析：定期貸款是指具有固定償還期限的貸款，通常以被收購(gòu)公司的資產(chǎn)作抵押，同時(shí)又需要分期償還本金和利息。定期貸款可以進(jìn)一步分為A級(jí)、B級(jí)甚至更多級(jí)別。A級(jí)定期貸款有明確的分期償還本金的要求，風(fēng)險(xiǎn)最小，因而融資成本最低；B級(jí)定期貸款一般面向非銀行機(jī)構(gòu)，不需要分期償還本金但票面利率更高，在杠桿收購(gòu)中規(guī)模大于A級(jí)定期貸款。C項(xiàng)屬于A級(jí)定期貸款的特征?？诨鹦畔⑴蹲罡?、最重要的原則是（）。A．真實(shí)性原則B．準(zhǔn)確性原則C．完整性原則D．公平披露原則答案：AC．C．推動(dòng)該企業(yè)公開(kāi)上市C．C．推動(dòng)該企業(yè)公開(kāi)上市解析：基金信息披露需保障披露內(nèi)容的真實(shí)性，這是基金信息披露最根本、最重要的原則，它要求披露的信息必須是客觀事實(shí)，不能是經(jīng)過(guò)扭曲或者粉飾的信息，必須反映基金的真實(shí)狀態(tài)。某股權(quán)投資基金A擬于2018年初購(gòu)買(mǎi)B公司的股票，并計(jì)劃于2020年末以每股50元的價(jià)格將該股票賣出。假設(shè)B公司的現(xiàn)金紅利均在年末支付，且2018年的每股現(xiàn)金紅利為5元，2019年的每股現(xiàn)金紅利為7元，2020年的每股現(xiàn)金紅利為10元，年股權(quán)收益率為5%，則2018年初該股票的價(jià)值應(yīng)約為每股（）元。A．62.94B．73.65C．59.63D．60.12答案：A解析：根據(jù)紅利折現(xiàn)模型的計(jì)算公式可得：其中，V為股權(quán)價(jià)值；DPSt為第t期的現(xiàn)金紅利；n為詳細(xì)預(yù)測(cè)期數(shù);r為股權(quán)要求收益率；Pn為持有期末賣出股權(quán)時(shí)的預(yù)期價(jià)格?？谕顿Y機(jī)構(gòu)幫助被投資企業(yè)進(jìn)行后續(xù)再融資的主要方式是（ ）。A．利用自己在資本市場(chǎng)和借貸市場(chǎng)上的關(guān)系網(wǎng)絡(luò)引薦其他投資機(jī)構(gòu)B．對(duì)該企業(yè)追加投資D．引薦其他企業(yè)對(duì)該企業(yè)進(jìn)行兼并答案：A解析：后續(xù)再融資在被投資企業(yè)的發(fā)展壯大過(guò)程中非常重要，如果被投資企業(yè)需要引入新的股權(quán)資金或者債權(quán)資金，投資機(jī)構(gòu)往往會(huì)利用自己在資本市場(chǎng)和借貸市場(chǎng)上的關(guān)系網(wǎng)絡(luò)，引薦其他投資機(jī)構(gòu)甚至商業(yè)銀行。擔(dān)任非公開(kāi)募集基金的基金管理人實(shí)行（）。A．審批制B．登記制C．注冊(cè)制D．核準(zhǔn)制答案：B口解析：我國(guó)對(duì)于非公開(kāi)募集基金的基金管理人沒(méi)有嚴(yán)格的市場(chǎng)準(zhǔn)入限制，擔(dān)任非公開(kāi)募集基金的基金管理人無(wú)須中國(guó)證監(jiān)會(huì)審批，而實(shí)行登記制度，即非公開(kāi)募集基金的基金管理人只需向基金業(yè)協(xié)會(huì)登記即可。下列不屬于我國(guó)創(chuàng)業(yè)投資體制基本框架內(nèi)容的是（）。A．稅收優(yōu)惠政策B．引導(dǎo)基金政策C．多層次資本市場(chǎng)體系建設(shè)D．專人輔導(dǎo)制度答案：D解析：國(guó)家發(fā)展改革委等十部委于2005年聯(lián)合發(fā)布《創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)管理暫行辦法》。該辦法除明確了：①對(duì)創(chuàng)業(yè)投資（基金）創(chuàng)業(yè)及其管理顧問(wèn)機(jī)構(gòu)實(shí)行備案管理；②運(yùn)用稅收優(yōu)惠政策扶持創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)發(fā)展并引導(dǎo)其增加對(duì)中小企業(yè)特別是中小高新技術(shù)企業(yè)的投資；③設(shè)立創(chuàng)業(yè)投資引導(dǎo)基金以扶持創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的設(shè)立與發(fā)展；④積極推進(jìn)多層次資本市場(chǎng)體系建設(shè)，完善創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的投資退出機(jī)制。隨著稅收優(yōu)惠政策、引導(dǎo)基金政策于2007年、2008年先后推出，以及多層次資本市場(chǎng)體系的逐步建立，我國(guó)創(chuàng)業(yè)投資體制的基本框架得以形成。（）是基金職業(yè)道德規(guī)范教育的基礎(chǔ)和保障。A．投資者信任B．基金職業(yè)道德觀念教育C．基金監(jiān)管法規(guī)D．職業(yè)道德素養(yǎng)答案：B口解析：基金職業(yè)道德觀念教育是基金職業(yè)道德規(guī)范教育的基礎(chǔ)和保障，只有首先樹(shù)立了基金職業(yè)道德觀念，才能使得基金從業(yè)人員在職業(yè)活動(dòng)中，潛移默化地提升職業(yè)道德素養(yǎng)，進(jìn)而把職業(yè)道德規(guī)范變成自發(fā)自覺(jué)的職業(yè)行為?；痄N售機(jī)構(gòu)在銷售基金和相關(guān)產(chǎn)品時(shí)，要堅(jiān)持（）原則。A．投資人利益優(yōu)先B．公司利益優(yōu)先C．投資人收益－風(fēng)險(xiǎn)匹配D．公司收益－風(fēng)險(xiǎn)匹配答案：A解析：基金銷售機(jī)構(gòu)在銷售基金和相關(guān)產(chǎn)品時(shí)，應(yīng)根據(jù)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力銷售不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的產(chǎn)品，注重銷售的適用性。堅(jiān)持投資人利益優(yōu)先的原則，把合適的產(chǎn)品賣給合適的投資人，是各基金銷售機(jī)構(gòu)在銷售過(guò)程中運(yùn)用4Ps理論時(shí)尤其需要注意的一點(diǎn)?？诨鸸芾砉緝?nèi)部控制制度的組成部分不包括（）。A．內(nèi)部控制大綱B．基本管理制度C．經(jīng)營(yíng)理念D．部門(mén)業(yè)務(wù)規(guī)章答案：C解析：經(jīng)營(yíng)理念屬于控制環(huán)境的內(nèi)容，控制環(huán)境是內(nèi)部控制的基本要素之一，不屬于內(nèi)部控制制度的組成部分。下列關(guān)于股權(quán)投資基金的監(jiān)管，說(shuō)法錯(cuò)誤的是（）。A．依法監(jiān)管原則是行政法治原則的集中體現(xiàn)和保障B．對(duì)創(chuàng)業(yè)投資基金的監(jiān)管要求比對(duì)并購(gòu)基金的監(jiān)管要求高C．政府監(jiān)管帶有行政管理的性質(zhì)，而行業(yè)自律是行業(yè)的自我約束D．股權(quán)投資基金在國(guó)際上普遍采取私募形式答案：B口解析：B項(xiàng)，從投資對(duì)象來(lái)看，股權(quán)投資基金主要可以分為創(chuàng)業(yè)投資基金和并購(gòu)基金，由于并購(gòu)基金常常涉及杠桿操作，可能引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)外溢，因此對(duì)其監(jiān)管要求高于創(chuàng)業(yè)投資基金。指數(shù)型股票基金的主要投資對(duì)象為（）。A．指數(shù)所包含的成分股票B．所有上市流通的股票C．已發(fā)行但未上市的股票D．指數(shù)成分股及一定比例的債券答案：A解析：指數(shù)基金就是指按照某種指數(shù)構(gòu)成的標(biāo)準(zhǔn)購(gòu)買(mǎi)該指數(shù)包含的證券市場(chǎng)中的全部或者一部分證券的基金，其目的在于達(dá)到與該指數(shù)同樣的收益水平。指數(shù)（被動(dòng)）型基金并不主動(dòng)尋求取得超越市場(chǎng)的表現(xiàn)，而是一般選取特定的指數(shù)作為跟蹤的對(duì)象，試圖復(fù)制指數(shù)的表現(xiàn)。完全棘輪條款使公司經(jīng)營(yíng)不利的風(fēng)險(xiǎn)很大程度上由（）承擔(dān)了。A．基金投資者B．企業(yè)家C．基金管理者D．基金托管者答案：B口解析：適用完全棘輪條款時(shí)，前輪投資者過(guò)去投入的資金所換取的股權(quán)全部按新的最低價(jià)格重新計(jì)算，增加的部分由創(chuàng)始股東無(wú)償或以象征性的價(jià)格向前輪投資者轉(zhuǎn)讓。完全棘輪條款使公司經(jīng)營(yíng)不利的風(fēng)險(xiǎn)很大程度上完全由企業(yè)家來(lái)承擔(dān)了，對(duì)作為創(chuàng)始股東的企業(yè)家有重大的影響。（）應(yīng)當(dāng)貫穿于私募基金管理人資金募集、投資運(yùn)作、投資后管理和項(xiàng)目退出等環(huán)節(jié)的始終。A．授權(quán)控制B．風(fēng)險(xiǎn)控制C．合規(guī)管理D．風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估答案：A解析：授權(quán)控制應(yīng)當(dāng)貫穿于股權(quán)投資基金管理人資金募集、投資運(yùn)作、投資后管理和項(xiàng)目退出等主要環(huán)節(jié)的始終。股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全授權(quán)標(biāo)準(zhǔn)和程序，確保授權(quán)制度的貫徹執(zhí)行?！盎鸸芾砣诉\(yùn)用科學(xué)化的經(jīng)營(yíng)管理方法降低運(yùn)作成本，提高經(jīng)濟(jì)效益，以合理的成本控制達(dá)到最佳的內(nèi)部控制效果”是內(nèi)部控制的五原則中（）的內(nèi)容。A．健全性原則B．有效性原則C．獨(dú)立性原則D．成本效益原則答案：D解析：A項(xiàng)，健全性原則指內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)包括公司的各項(xiàng)業(yè)務(wù)、各個(gè)部門(mén)或機(jī)構(gòu)和各級(jí)人員，并涵蓋決策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個(gè)環(huán)節(jié)。B項(xiàng)，有效性原則指內(nèi)部控制必須講求效率和效果，所有的控制制度必須得到貫徹執(zhí)行。C項(xiàng)，獨(dú)立性原則指基金管理人各機(jī)構(gòu)、部門(mén)和崗位職責(zé)應(yīng)當(dāng)保持相對(duì)獨(dú)立，基金資產(chǎn)、自有資產(chǎn)、其他資產(chǎn)的運(yùn)作應(yīng)當(dāng)分離。以下關(guān)于公司型基金的表述，正確的是（）。A．基金是獨(dú)立的法人機(jī)構(gòu)B．主要依據(jù)基金合同營(yíng)運(yùn)基金C．投資者享有直接管理基金的權(quán)利D．相比于契約型基金，公司型基金投資者的權(quán)利要小一些答案：A解析：公司型基金在法律上是具有獨(dú)立法人地位的股份投資公司。B項(xiàng)，契約型基金依據(jù)基金合同營(yíng)運(yùn)基金，公司型基金依據(jù)基金公司章程營(yíng)運(yùn)基金；C項(xiàng)，基金由基金管理人進(jìn)行投資管理和運(yùn)作；D項(xiàng)，與公司型基金的股東大會(huì)相比，契約型基金持有人大會(huì)賦予基金持有者的權(quán)利相對(duì)較小。合伙型基金的普通合伙人同時(shí)擔(dān)任基金管理人，其收入不包括（ ）。A．股息紅利B．股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得C．基金的托管費(fèi)D．基金的管理費(fèi)答案：C解析：股權(quán)投資基金的收入主要來(lái)源于所投資企業(yè)分配的紅利以及實(shí)現(xiàn)項(xiàng)目退出后的股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得。普通合伙人如自行擔(dān)任基金管理人，可取得管理費(fèi)和業(yè)績(jī)報(bào)酬。股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)及時(shí)填報(bào)并定期更新所管理股權(quán)投資基金的投資運(yùn)作情況和杠桿運(yùn)用情況，發(fā)生重大事項(xiàng)的，應(yīng)當(dāng)在（）個(gè)工作日內(nèi)向基金業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)告。A．5B．10C．15D．20答案：B口解析：股權(quán)投資基金管理人應(yīng)當(dāng)根據(jù)中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)的規(guī)定，及時(shí)填報(bào)并定期更新管理人及其從業(yè)人員的有關(guān)信息、所管理股權(quán)投資基金的投資運(yùn)作情況和杠桿運(yùn)用情況，保證所填報(bào)內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。發(fā)生重大事項(xiàng)的，應(yīng)當(dāng)在10個(gè)工作日內(nèi)向中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)報(bào)告。關(guān)于基金的投資風(fēng)格，下列說(shuō)法不正確的是（）。A．一只小盤(pán)股既可能是一只價(jià)值型股票，也可能是一只成長(zhǎng)型股票B．股票基金按投資風(fēng)格可分為六種類型C．股票基金的投資風(fēng)格往往是依據(jù)基金所持有的全部股票市值的平均規(guī)模與性質(zhì)的不同進(jìn)行劃分的D．基金的投資風(fēng)格會(huì)依據(jù)市場(chǎng)環(huán)境進(jìn)行調(diào)整答案：B口解析：股票基金按照投資風(fēng)格可劃分為小盤(pán)成長(zhǎng)、小盤(pán)平衡、小盤(pán)價(jià)值、中盤(pán)成長(zhǎng)、中盤(pán)平衡、中盤(pán)價(jià)值、大盤(pán)成長(zhǎng)、大盤(pán)平衡和大盤(pán)價(jià)值這九種類型。對(duì)于處于擴(kuò)張期的企業(yè)，盡職調(diào)查重點(diǎn)關(guān)注的事項(xiàng)不包括（ ）。A．管理團(tuán)隊(duì)B．產(chǎn)品服務(wù)C．發(fā)展戰(zhàn)略D．風(fēng)險(xiǎn)分析答案：D解析：不同企業(yè)類型及所處發(fā)展階段的目標(biāo)公司調(diào)查內(nèi)容的側(cè)重點(diǎn)不同。①對(duì)于處于相對(duì)較早發(fā)展階段的創(chuàng)業(yè)企業(yè)，業(yè)務(wù)盡職調(diào)查的重點(diǎn)是管理團(tuán)隊(duì)和產(chǎn)品服務(wù)部分；②對(duì)于處于擴(kuò)張期的企業(yè)，管理團(tuán)隊(duì)也是盡職調(diào)查重點(diǎn)關(guān)注的事項(xiàng)，對(duì)產(chǎn)品服務(wù)、發(fā)展戰(zhàn)略及市場(chǎng)因素的關(guān)注程度相對(duì)早期企業(yè)要更高一些；③對(duì)于成熟階段的企業(yè)，盡職調(diào)查問(wèn)題則更為廣泛，管理團(tuán)隊(duì)、資產(chǎn)質(zhì)量、融資結(jié)構(gòu)、融資運(yùn)用、發(fā)展戰(zhàn)略乃至風(fēng)險(xiǎn)分析都是需要考察的部分。下列關(guān)于全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌的基本流程的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（ ）。A．決策改制階段最為關(guān)鍵的工作是股改B．全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌流程主要分為決策改制階段、材料制作階段、登記掛牌階段C．主辦券商內(nèi)核屬于材料制作階段的工作內(nèi)容D．登記掛牌階段的工作由券商協(xié)同企業(yè)完成答案：B口解析：全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌流程主要分為四個(gè)階段：①?zèng)Q策改制階段，這一階段最為關(guān)鍵的工作是股改；②材料制作階段，包括召開(kāi)董事會(huì)和股東大會(huì)、制作掛牌申請(qǐng)文件、主辦券商內(nèi)核以及向全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)報(bào)送掛牌申請(qǐng)及相關(guān)材料；③反饋審核階段，主要工作是配合全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的審核，對(duì)全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的審核意見(jiàn)進(jìn)行反饋；④登記掛牌階段，主要是掛牌申請(qǐng)審核通過(guò)后的工作，主要包括：分配股票代碼、辦理股份登記存管、公司掛牌，這部分工作由券商協(xié)同企業(yè)完成?；鸸芾砉镜亩讲扉L(zhǎng)應(yīng)由（）聘任。A．中國(guó)證監(jiān)會(huì)B．基金管理公司董事會(huì)C．基金經(jīng)營(yíng)所在地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)D．基金管理公司總經(jīng)理答案：B口解析：督察長(zhǎng)是監(jiān)督檢查基金和公司運(yùn)作的合法合規(guī)情況及公司內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制情況的高級(jí)管理人員?；鸸芾砣藨?yīng)當(dāng)設(shè)立督察長(zhǎng)，對(duì)董事會(huì)負(fù)責(zé)，經(jīng)董事會(huì)聘任，報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)。以下不屬于折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法優(yōu)點(diǎn)的是（）。A．受市場(chǎng)短期變化和非經(jīng)濟(jì)因素的影響較小B．折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法計(jì)算比較簡(jiǎn)便C．有助于發(fā)現(xiàn)目標(biāo)公司價(jià)值的核心驅(qū)動(dòng)因素D．有助于發(fā)現(xiàn)提升企業(yè)價(jià)值的方法答案：B口解析：折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法具有以下優(yōu)點(diǎn)：①折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法得到的是內(nèi)含價(jià)值，受市場(chǎng)短期變化和非經(jīng)濟(jì)因素的影響較??；②折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法有助于發(fā)現(xiàn)目標(biāo)公司價(jià)值的核心驅(qū)動(dòng)因素，從而為企業(yè)未來(lái)發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營(yíng)決策提供依據(jù)，有助于發(fā)現(xiàn)提升企業(yè)價(jià)值的方法。折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法的不足有：①折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法計(jì)算比較復(fù)雜；②折現(xiàn)現(xiàn)金流估值法需要較多主觀假設(shè)，不同假設(shè)得出的結(jié)果差異較大。基金運(yùn)行期間，信息披露義務(wù)人應(yīng)在（）向投資者披露主要財(cái)務(wù)指標(biāo)等信息。A．每季度結(jié)束之日起10個(gè)工作日內(nèi)B．每季度結(jié)束之日起20個(gè)工作日內(nèi)C．每年度結(jié)束之日起3個(gè)月內(nèi)D．每季度結(jié)束之日起6個(gè)月內(nèi)答案：A解析：基金運(yùn)行期間，信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在每季度結(jié)束之日起10個(gè)工作日以內(nèi)向投資者披露基金凈值、主要財(cái)務(wù)指標(biāo)以及投資組合情況等信息。以及在每年結(jié)束之日起4個(gè)月以內(nèi)向投資者披露報(bào)告期末基金凈值和基金份額總額、基金的財(cái)務(wù)情況、基金投資運(yùn)作情況和運(yùn)用杠桿情況、投資者賬戶信息、投資收益分配和損失承擔(dān)情況、基金管理人取得的管理費(fèi)和業(yè)績(jī)報(bào)酬。股權(quán)分置改革新老劃斷后，在境內(nèi)證券市場(chǎng)首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市的含國(guó)有股的股份有限公司，須按首次公開(kāi)發(fā)行時(shí)實(shí)際發(fā)行股份數(shù)量的（）進(jìn)行國(guó)有股轉(zhuǎn)持，國(guó)有股東持股數(shù)量少于應(yīng)轉(zhuǎn)持股份數(shù)量的，按實(shí)際持股數(shù)量轉(zhuǎn)持。A．5%B．7%C．10%D．15%答案：C解析：《境內(nèi)證券市場(chǎng)轉(zhuǎn)持部分國(guó)有股充實(shí)全國(guó)社會(huì)保障基金實(shí)施辦法》規(guī)定，股權(quán)分置改革新老劃斷后，凡在境內(nèi)證券市場(chǎng)首次公開(kāi)發(fā)行股票并上市的含國(guó)有股的股份有限公司，除國(guó)務(wù)院另有規(guī)定的，均須按首次公開(kāi)發(fā)行時(shí)實(shí)際發(fā)行股份數(shù)量的10%，將股份有限公司部分答案：答案：A答案：答案：A國(guó)有股轉(zhuǎn)由社?；饡?huì)持有，國(guó)有股東持股數(shù)量少于應(yīng)轉(zhuǎn)持股份數(shù)量的，按實(shí)際持股數(shù)量轉(zhuǎn)持。公司型基金的章程對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度的約定包括（）等事項(xiàng)。.記賬.審計(jì)in.年度報(bào)告w.會(huì)計(jì)年度v.查閱會(huì)計(jì)賬簿的條件口a.i、n、n、MI、n、w、vI、n、w、vI、I、n、w、v答案：D解析：在公司型基金的章程中，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度主要對(duì)基金記賬、會(huì)計(jì)年度、審計(jì)、年度報(bào)告、查閱會(huì)計(jì)賬簿的條件等事項(xiàng)作出約定。（）是“投資者適當(dāng)性”原則的體現(xiàn)。合格投資者制度適度監(jiān)管制度行政審批制度市場(chǎng)準(zhǔn)入限制解析：合格投資者制度是非公開(kāi)募集基金在募集對(duì)象方面的一項(xiàng)重要制度，是將風(fēng)險(xiǎn)不同的金融產(chǎn)品提供給具有相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)承受能力投資者的“投資者適當(dāng)性”原則的體現(xiàn)。股權(quán)投資基金通常采用（）。A．承諾資本制B．計(jì)劃出資制C．實(shí)繳資本制D．公開(kāi)承諾制答案：A解析：股權(quán)投資基金的資金規(guī)模通常較大、投資周期相對(duì)較長(zhǎng)，采用一次性募集到位的方式下，如果基金不能在短期內(nèi)完成投資部署，基金的整體投資收益水平會(huì)因此受到影響，因此股權(quán)投資基金通常采用承諾資本制。對(duì)會(huì)員之間、會(huì)員與客戶之間發(fā)生的基金業(yè)務(wù)糾紛，基金業(yè)協(xié)會(huì)可以（）。A．對(duì)糾紛各方進(jìn)行民間性調(diào)解B．對(duì)糾紛各方進(jìn)行仲裁C．會(huì)員與其他方發(fā)生糾紛，可代理會(huì)員依法提起訴訟D．會(huì)員之間的糾紛，訴訟過(guò)程中協(xié)會(huì)應(yīng)回避答案：答案：B口解析：基金業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)員之間、會(huì)員與客戶之間發(fā)生糾紛后，協(xié)會(huì)根據(jù)法律、行政法規(guī)的規(guī)定對(duì)糾紛各方進(jìn)行民間性調(diào)解。該調(diào)解只是民間性的，如果對(duì)調(diào)解不滿意，可以依法提起訴訟或者仲裁?；鹕鲜薪灰坠鏁?shū)的編制主體是（）。A．基金管理人B．基金托管人C．基金托管人與基金管理人D．基金份額持有人答案：A解析：凡是根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)發(fā)售基金份額并申請(qǐng)?jiān)谧C券交易所上市交易的基金，基金管理人均應(yīng)編制并披露基金上市交易公告書(shū)。目前，披露上市交易公告書(shū)的基金品種主要有封閉式基金、上市開(kāi)放式基金（LOF）和交易型開(kāi)放式指數(shù)基金（ETF）以及分級(jí)基金子份額?？诨痄N售的（）要求從投資人的需要和實(shí)際承受能力出發(fā)，向投資人銷售合適的產(chǎn)品。A．規(guī)范性B．專業(yè)性C．服務(wù)性D．適用性答案：D解析：基金銷售機(jī)構(gòu)在銷售基金和相關(guān)產(chǎn)品時(shí)，應(yīng)根據(jù)投資者的風(fēng)險(xiǎn)承受能力銷售不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的產(chǎn)品，注重銷售的適用性。堅(jiān)持投資人利益優(yōu)先的原則，把合適的產(chǎn)品賣給合適的投資人，是各基金銷售機(jī)構(gòu)在銷售過(guò)程中運(yùn)用4Ps理論時(shí)尤其需要注意的一點(diǎn)?？谙铝嘘P(guān)于基金客戶服務(wù)流程的表述，不正確的是（）。A．在基金客戶服務(wù)宣傳與推介過(guò)程中要遵循銷售適用性原則B．在投資人開(kāi)立基金交易賬戶時(shí)，向投資人提供投資人權(quán)益須知C．基金投資跟蹤與評(píng)價(jià)的核心是對(duì)基金銷售業(yè)務(wù)以及人際關(guān)系的維護(hù)D．對(duì)于客戶身份資料，自業(yè)務(wù)關(guān)系結(jié)束當(dāng)年計(jì)起至少保存10年答案：D解析：基金銷售管理要求基金銷售機(jī)構(gòu)建立完善的檔案管理制度，妥善保管相關(guān)業(yè)務(wù)資料。客戶身份資料，自業(yè)務(wù)關(guān)系結(jié)束當(dāng)年計(jì)起至少保存15年，交易記錄自交易記賬當(dāng)年計(jì)起至少保存15年。經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)可以在境內(nèi)募集資金進(jìn)行境外證券投資的機(jī)構(gòu)稱為（）。A．風(fēng)險(xiǎn)投資者B．合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者C．戰(zhàn)略投資者D．合格境外機(jī)構(gòu)投資者解析：符合條件的境內(nèi)基金管理公司和證券公司，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，可在境內(nèi)募集資金進(jìn)行境外證券投資管理。這種經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)可以在境內(nèi)募集資金進(jìn)行境外證券投資的機(jī)構(gòu)稱為合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者（qualifieddomesticinstitutionalinvestor，QDII）。在交易所上市的封閉式基金刊登臨時(shí)報(bào)告書(shū)，必須經(jīng)（）核準(zhǔn)。A．基金持有人大會(huì)B．基金托管人C．基金上市的證券交易所D．中國(guó)證券登記結(jié)算公司答案：C解析：當(dāng)發(fā)生對(duì)基金份額持有人權(quán)益或者基金價(jià)格產(chǎn)生重大影響的事件時(shí)，應(yīng)在2日內(nèi)編制并披露臨時(shí)報(bào)告書(shū)，并分別報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)及地方監(jiān)管局備案。封閉式基金還應(yīng)在披露臨時(shí)報(bào)告前，送基金上市的證券交易所審核。下列關(guān)于基金管理公司監(jiān)事、監(jiān)事會(huì)的說(shuō)法中正確的是（ ）。A．監(jiān)事會(huì)向董事會(huì)負(fù)責(zé)B．股東會(huì)可以批準(zhǔn)監(jiān)事的報(bào)酬事項(xiàng)C．職工監(jiān)事由股東會(huì)任免D．基金公司必須設(shè)立監(jiān)事會(huì)答案：B口解析：A項(xiàng)，監(jiān)事會(huì)向股東會(huì)負(fù)責(zé)；C項(xiàng)，法規(guī)要求監(jiān)事會(huì)成員中應(yīng)該包括職工監(jiān)事,由全體員工民主選舉和罷免；D項(xiàng)，根據(jù)法律法規(guī),基金公司可以根據(jù)實(shí)際情況設(shè)立監(jiān)事會(huì)或者執(zhí)行監(jiān)事。下列關(guān)于專業(yè)委員會(huì)會(huì)議的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）。A．投資決策委員會(huì)定期會(huì)議每年召開(kāi)一次B．產(chǎn)品審批委員會(huì)定期會(huì)議每季度召開(kāi)一次C．風(fēng)險(xiǎn)控制委員會(huì)定期會(huì)議每月召開(kāi)一次D．運(yùn)營(yíng)估值委員會(huì)定期會(huì)議每季度召開(kāi)一次答案：A解析：投資決策委員會(huì)會(huì)議分為定期會(huì)議和臨時(shí)會(huì)議。定期會(huì)議又分為例會(huì)和年會(huì)。年會(huì)每年召開(kāi)一次，審議通過(guò)基金年度投資目標(biāo)和計(jì)劃；例會(huì)每月召開(kāi)一次，討論基金投資的各有關(guān)事宜。如有必要，召開(kāi)投資決策委員會(huì)臨時(shí)會(huì)議。關(guān)于現(xiàn)金差額相關(guān)內(nèi)容的說(shuō)法不正確的是（）。A.T日現(xiàn)金差額在T+1日的申購(gòu)清單和贖回清單中公告口B．現(xiàn)金差額的數(shù)值只可能為正T日投資者申購(gòu)和贖回基金份額時(shí)，需按現(xiàn)金差額進(jìn)行資金的清算交收投資者申購(gòu)的現(xiàn)金差額為正，則投資者應(yīng)根據(jù)其申購(gòu)的基金份額支付相應(yīng)的現(xiàn)金答案：B口解析：B項(xiàng)，現(xiàn)金差額的數(shù)值可能為正、為負(fù)或?yàn)榱?。在投資者申購(gòu)時(shí)，如現(xiàn)金差額為正數(shù)，則投資者應(yīng)根據(jù)其申購(gòu)的基金份額支付相應(yīng)的現(xiàn)金；如現(xiàn)金差額為負(fù)數(shù)，則投資者將根據(jù)其申購(gòu)的基金份額獲得相應(yīng)的現(xiàn)金。在投資者贖回時(shí)，如現(xiàn)金差額為正數(shù)，則投資者將根據(jù)其贖回的基金份額獲得相應(yīng)的現(xiàn)金；如現(xiàn)金差額為負(fù)數(shù)，則投資者應(yīng)根據(jù)其贖回的基金份額支付相應(yīng)的現(xiàn)金。57.股權(quán)投資基金運(yùn)行期間，信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)及時(shí)披露的定期信息包括（）。.月度信息.季度信息.半年度信息W.年度信息口a.i、iii口B.n、W口n、ni、叫i、n、ni、M答案：B口解析：基金運(yùn)作期間，信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)將基金報(bào)告期間的投資、運(yùn)作情況，以定期報(bào)告的形式，向投資者進(jìn)行信息披露。一般來(lái)說(shuō)，基金的定期報(bào)告包括季度報(bào)告和年度報(bào)告。遇到法定節(jié)假日時(shí)，收益公告于節(jié)假日結(jié)束后第二個(gè)自然日披露（）7日年化收益率。A．節(jié)假日期間B．節(jié)假日最后一日C．節(jié)假日后第一個(gè)自然日D．節(jié)假日前一日答案：B口解析：節(jié)假日的收益公告是指貨幣市場(chǎng)基金放開(kāi)申購(gòu)和贖回后，在遇到法定節(jié)假日時(shí)，于節(jié)假日結(jié)束后第二個(gè)自然日披露節(jié)假日期間的每萬(wàn)份基金凈收益，節(jié)假日最后一日的7日年化收益率，以及節(jié)假日后首個(gè)開(kāi)放日的每萬(wàn)份基金凈收益和7日年化收益率。未經(jīng)國(guó)家有關(guān)主管部門(mén)批準(zhǔn)，向社會(huì)不特定對(duì)象發(fā)行公司股票累積超過(guò)（）人的，應(yīng)認(rèn)定為擅自發(fā)行股票或者公司、企業(yè)債券罪。A．50B．100C．200D．500答案：C解析：《最高人民法院關(guān)于審理非法集資刑事案件具體應(yīng)用法律若干問(wèn)題的解釋》第六條規(guī)定，未經(jīng)國(guó)家有關(guān)主管部門(mén)批準(zhǔn)，向社會(huì)不特定對(duì)象發(fā)行、以轉(zhuǎn)讓股權(quán)等方式變相發(fā)行股票或者公司、企業(yè)債券，或者向特定對(duì)象發(fā)行、變相發(fā)行股票或者公司、企業(yè)債券累計(jì)超過(guò)200人的，應(yīng)當(dāng)認(rèn)定為《刑法》第一百七十九條規(guī)定的擅自發(fā)行股票，公司、企業(yè)債券?；鹦畔⑴兜慕剐袨?，不包括（）。A．對(duì)證券投資業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)B．虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏C．通過(guò)中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定報(bào)刊、基金管理人網(wǎng)站披露信息D．違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失答案：C解析：公開(kāi)披露基金信息，不得有下列行為：①虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；②對(duì)證券投資業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)；③違規(guī)承諾收益或者承擔(dān)損失；④詆毀其他基金管理人、基金托管人或者基金銷售機(jī)構(gòu)；⑤法律、行政法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定禁止的其他行為?？诟鲊?guó)政府對(duì)私募類股權(quán)投資基金的監(jiān)管方式為（）。A．有限監(jiān)管B．行業(yè)自律C．政府監(jiān)管D．全面監(jiān)管答案：A解析：采取什么樣的政府監(jiān)管，取決于監(jiān)管效率的最大化。股權(quán)投資基金在國(guó)際上普遍采取私募形式，因此各國(guó)對(duì)私募類股權(quán)投資基金一般采取有限監(jiān)管，這是由私募類股權(quán)投資基金如下特質(zhì)決定的：①僅面向有相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承受能力的合格投資者募集資金；②單只基金的投資者個(gè)數(shù)有限：③不得公開(kāi)宣傳?？陉P(guān)于股權(quán)投資基金的募集行為和募集機(jī)構(gòu)，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（ ）。A．基金的募集分為自行募集和委托募集B．自行募集是由管理人自行擬定基金募集推介材料、尋找投資人的基金募集方式C．直接募集機(jī)構(gòu)是指基金管理人，受托募集機(jī)構(gòu)是指基金托管機(jī)構(gòu)D．股權(quán)投資基金的募集是指股權(quán)投資基金管理人或者受其委托的募集服務(wù)機(jī)構(gòu)，向投資者募集資金，用于設(shè)立股權(quán)投資基金的行為答案：C解析：C項(xiàng)，股權(quán)投資基金的募集可以分為：①自行募集，是由管理人自行擬定基金募集推介材料、尋找投資者的基金募集方式；②委托募集，是指基金管理人委托第三方機(jī)構(gòu)代為尋找投資者并完成資金募集工作，受托募集的第三方機(jī)構(gòu)就是基金銷售機(jī)構(gòu)。關(guān)于股權(quán)投資基金被投資企業(yè)的股權(quán)回購(gòu)，下列說(shuō)法錯(cuò)誤的是（ ）。A．當(dāng)股權(quán)投資基金管理人認(rèn)為所投資企業(yè)效益未達(dá)預(yù)期，可根據(jù)投資協(xié)議要求被投資企業(yè)股東回購(gòu)股權(quán)B．當(dāng)被投資企業(yè)股東對(duì)企業(yè)未來(lái)的潛力看好，考慮到基金持股可能帶來(lái)的喪失企業(yè)獨(dú)立性等問(wèn)題，可以通過(guò)協(xié)商主動(dòng)回購(gòu)股權(quán)投資基金持有的股權(quán)C．回購(gòu)雙方根據(jù)協(xié)商形成的股權(quán)回購(gòu)協(xié)議進(jìn)行交割D．變更登記事項(xiàng)涉及修改公司章程的，應(yīng)當(dāng)向基金業(yè)協(xié)會(huì)提交修改后的公司章程或者公司章程修正案答案：D解析：D項(xiàng)，股權(quán)投資基金變更登記事項(xiàng)涉及修改公司章程的，應(yīng)當(dāng)向公司登記機(jī)關(guān)提交修改后的公司章程或者公司章程修正案。政府引導(dǎo)基金鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)投資基金投資處于（）的企業(yè)。.種子期.起步期.成長(zhǎng)期W.成熟期口A.I、I口b.ni、w口I、II、W口答案：A解析：政府引導(dǎo)基金通過(guò)鼓勵(lì)創(chuàng)業(yè)投資基金投資處于種子期、起步期等創(chuàng)業(yè)早期的企業(yè)，彌補(bǔ)一般創(chuàng)業(yè)投資基金主要投資于成長(zhǎng)期、成熟期和重建期企業(yè)的不足。65.投資協(xié)議與投資備忘錄的排他性條款規(guī)定，在排他期限內(nèi)，目標(biāo)公司的現(xiàn)任（）與股權(quán)投資基金進(jìn)行談判的過(guò)程中不得與其他投資機(jī)構(gòu)進(jìn)行接觸。.股東.董事in.職員w.經(jīng)紀(jì)人口A.I、II口b.i、n、inC.I、n、wd.i、n、n、M答案：D解析：排他性條款要求目標(biāo)公司現(xiàn)任股東及其任何任職職員、董事、財(cái)務(wù)顧問(wèn)、經(jīng)紀(jì)人或代表公司行事的人在約定的排他期內(nèi)不得與其他投資機(jī)構(gòu)進(jìn)行接觸，從而保證雙方的時(shí)間和經(jīng)濟(jì)效率。排他性條款中的排他期由雙方約定，通常為幾個(gè)月?；鹜泄苋耍ǎr(shí)，中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)可以取消其基金托管資格。不再具備法定條件連續(xù)3年沒(méi)有開(kāi)展基金托管業(yè)務(wù)未能勤勉盡責(zé)被基金份額持有人大會(huì)解任答案：B口解析：AC兩項(xiàng)，基金托管人不再具備法定條件，或者未能勤勉盡責(zé)，在履行法定職責(zé)時(shí)存在重大失誤的，中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)責(zé)令其改正，逾期未改正，中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)可區(qū)別情形，限制其業(yè)務(wù)活動(dòng)或責(zé)令更換負(fù)有責(zé)任的專門(mén)基金托管部門(mén)的高級(jí)管理人員。D項(xiàng)，被基金份額持有人大會(huì)解任時(shí)，基金托管人職責(zé)終止。口下列關(guān)于基金從業(yè)人員職業(yè)技能的重要性，說(shuō)法不正確的是（ ）。A．基金經(jīng)理運(yùn)作基金的能力，往往直接關(guān)系到客戶的收益B．負(fù)有監(jiān)督職責(zé)的基金從業(yè)人員對(duì)相關(guān)法律法規(guī)的理解水平，往往決定了能否及時(shí)發(fā)現(xiàn)并制止違法違規(guī)行為C．基金銷售人員的專業(yè)知識(shí)如何，往往決定了是否能將特定的基金銷售給適合的投資者D．為了鍛煉自己的能力，基金從業(yè)人員可以從事自己從未接觸的領(lǐng)域答案：D解析：專業(yè)審慎，是指基金從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)具備與其執(zhí)業(yè)活動(dòng)相適應(yīng)的職業(yè)技能，應(yīng)當(dāng)具備從事相關(guān)活動(dòng)所必需的專業(yè)知識(shí)和技能，并保持和提高專業(yè)勝任能力，勤勉審慎開(kāi)展業(yè)務(wù)，提高風(fēng)險(xiǎn)管理能力，不得做出任何與專業(yè)勝任能力相背離的行為。這是對(duì)基金從業(yè)人員專業(yè)素質(zhì)和執(zhí)業(yè)能力方面的道德要求。如果基金從業(yè)人員從事自己力所不能及的工作，就不符合職業(yè)道德的要求。在證券市場(chǎng)交易中，（）是市場(chǎng)存在的基礎(chǔ)。A．投資需求B．信息不對(duì)稱C．投機(jī)需求D．風(fēng)險(xiǎn)管理答案：B口解析：在證券市場(chǎng)交易中，信息不對(duì)稱是市場(chǎng)存在的基礎(chǔ)，即便是在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代也是如此，但這一基礎(chǔ)也決定了信托關(guān)系可能帶來(lái)道德風(fēng)險(xiǎn)。下列行為違反了審慎開(kāi)展執(zhí)業(yè)活動(dòng)要求的是（）。A．樹(shù)立風(fēng)險(xiǎn)控制意識(shí)，強(qiáng)化投資風(fēng)險(xiǎn)管理B．合理分析、判斷影響投資分析、建議或行動(dòng)的重要因素C．區(qū)分投資分析和建議演示中的事實(shí)和假設(shè)D．交易結(jié)束馬上銷毀記錄答案：D解析：D項(xiàng)，基金從業(yè)人員必須記載和保留適當(dāng)?shù)挠涗?，以支持投資分析、建議、行動(dòng)等相關(guān)事項(xiàng)。相對(duì)于實(shí)質(zhì)性審查制度，強(qiáng)制性信息披露的基本推論是投資者在公開(kāi)信息的基礎(chǔ)上（）。A．“賣者自慎”B．“買(mǎi)者自擔(dān)”C．“賣者自擔(dān)”D．“買(mǎi)者自慎”答案：D解析：強(qiáng)制性信息披露的基本推論是投資者在公開(kāi)信息的基礎(chǔ)上“買(mǎi)者自慎”。它可以改變投資者的信息弱勢(shì)地位，增加資本市場(chǎng)的透明度，防止利益沖突與利益輸送，增加對(duì)基金運(yùn)作的公眾監(jiān)督，限制和防范基金管理不當(dāng)和欺詐行為的發(fā)生。采取多個(gè)基金共用一個(gè)基金合同、子基金獨(dú)立運(yùn)作的結(jié)構(gòu)形式的基金被稱為（）。A．基金中的基金B(yǎng)．指數(shù)基金C．平衡型基金D．傘型基金答案：D解析：傘型基金又稱為系列基金，是指多個(gè)基金共用一個(gè)基金合同，子基金獨(dú)立運(yùn)作，子基金之間可以進(jìn)行相互轉(zhuǎn)換的一種基金結(jié)構(gòu)形式。信息披露義務(wù)人將不存在的事實(shí)在基金信息披露文件中予以記載的行為屬于（）。A．重大遺漏B．不當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)C．虛假記載D．誤導(dǎo)性陳述答案：C解析：虛假記載是指信息披露義務(wù)人將不存在的事實(shí)在基金信息披露文件中予以記載的行為；誤導(dǎo)性陳述是指使投資者對(duì)基金投資行為發(fā)生錯(cuò)誤判斷并產(chǎn)生重大影響的陳述；重大遺漏是指披露中存在應(yīng)披露而未披露的信息，以至于影響投資者做出正確決策。下列關(guān)于基金客戶服務(wù)內(nèi)容的表述，不正確的是（）。A．介紹基金管理人投資運(yùn)作情況屬于售前服務(wù)B．提醒客戶及時(shí)核對(duì)交易確認(rèn)屬于售中服務(wù)C．介紹基金產(chǎn)品屬于售中服務(wù)D．進(jìn)行相關(guān)信息披露屬于售后服務(wù)答案：B口解析：售后服務(wù)是指在完成基金投資操作后為投資者提供的服務(wù)。主要包括：①提醒客戶及時(shí)核對(duì)交易確認(rèn)；②向客戶介紹客戶服務(wù)、信息查詢等辦法和路徑；③進(jìn)行相關(guān)信息披露；④基金公司、基金產(chǎn)品發(fā)生變動(dòng)時(shí)及時(shí)通知客戶；⑤定期進(jìn)行投資者回訪。B項(xiàng)屬于售后服務(wù)。在合伙型基金合同中，與股權(quán)投資業(yè)務(wù)相關(guān)，（）的約定為必備內(nèi)容。.合伙期限.托管事項(xiàng).管理方式和管理費(fèi)W.利潤(rùn)分配及虧損分擔(dān)口i、n、ni口i、ni、叫n、ni、叫i、n、ni、M答案：D解析：合伙型基金合同中，與股權(quán)投資業(yè)務(wù)相關(guān)，除工、n、m、iv四項(xiàng)外，下列事項(xiàng)的約定也為必備內(nèi)容：①費(fèi)用和支出；②財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度；③投資事項(xiàng)；④稅務(wù)承擔(dān)事項(xiàng)；⑤合伙人會(huì)議（合伙協(xié)議中需列明合伙人會(huì)議的召開(kāi)條件、程序及表決方式等）。以下有關(guān)外商投資創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的說(shuō)法中錯(cuò)誤的是（）。外商投資創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)是指外國(guó)投資者或外國(guó)投資者與中國(guó)投資者根據(jù)規(guī)定在中國(guó)境內(nèi)設(shè)立的以創(chuàng)業(yè)投資為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的外商投資企業(yè)創(chuàng)投企業(yè)應(yīng)采取公司制組織形式必備投資者應(yīng)擁有3名以上具有3年以上創(chuàng)業(yè)投資從業(yè)經(jīng)驗(yàn)的專業(yè)管理人員D.設(shè)立外商投資創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)，應(yīng)至少擁有一個(gè)“必備投資者”答案：B口解析：外商創(chuàng)投企業(yè)可以采取非法人制組織形式，也可以采取公司制組織形式。采取非法人制組織形式的創(chuàng)投企業(yè)的投資者對(duì)創(chuàng)投企業(yè)的債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任，也可以在創(chuàng)投企業(yè)合同中約定必備投資者承擔(dān)連帶責(zé)任，其他投資者以其認(rèn)繳的出資額為限承擔(dān)責(zé)任。國(guó)有股轉(zhuǎn)持是指在股份有限公司境內(nèi)IPO時(shí)，應(yīng)將國(guó)有股按一定比例劃轉(zhuǎn)至（）持有。A.國(guó)務(wù)院財(cái)政部B．全國(guó)社?；鹄硎聲?huì)C．國(guó)家發(fā)展改革委D．國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)答案：B口解析：為充實(shí)全國(guó)社會(huì)保障基金，2009年6月19日，財(cái)政部、國(guó)資委、中國(guó)證監(jiān)會(huì)、全國(guó)社?；饡?huì)聯(lián)合下發(fā)《境內(nèi)證券市場(chǎng)轉(zhuǎn)持部分國(guó)有股充實(shí)全國(guó)社會(huì)保障基金實(shí)施辦法》，并于下發(fā)當(dāng)日實(shí)施。依據(jù)該辦法，股份有限公司境內(nèi)IPO時(shí)，應(yīng)將國(guó)有股按一定比例劃轉(zhuǎn)至全國(guó)社?；鹄硎聲?huì)持有。下列關(guān)于股權(quán)投資基金服務(wù)機(jī)構(gòu)的描述，正確的是（）。A．主要包括基金財(cái)產(chǎn)保管機(jī)構(gòu)、基金銷售機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所等B．股權(quán)投資基金必須由基金托管機(jī)構(gòu)托管C．基金管理人不得自行募集股權(quán)投資基金，需要委托基金銷售機(jī)構(gòu)募集D．在中國(guó)證監(jiān)會(huì)注冊(cè)取得基金銷售業(yè)務(wù)資格的基金銷售機(jī)構(gòu)就可以從事股權(quán)投資基金的銷售業(yè)務(wù)答案：A解析：B項(xiàng)，私募類型的股權(quán)投資基金，通常由基金投資者和基金管理人約定是否進(jìn)行托管；C項(xiàng)，股權(quán)投資基金的募集，可分為自行募集和委托募集；D項(xiàng)，我國(guó)要求代銷機(jī)構(gòu)應(yīng)獲得中國(guó)證監(jiān)會(huì)基金銷售業(yè)務(wù)資格且成為中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)員。督察長(zhǎng)發(fā)現(xiàn)基金及公司運(yùn)作中存在問(wèn)題時(shí)，做法不當(dāng)?shù)氖牵?）。A．應(yīng)當(dāng)及時(shí)告知公司總經(jīng)理和相關(guān)業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人B．應(yīng)當(dāng)提出處理意見(jiàn)和整改建議，并監(jiān)督整改措施的制定和落實(shí)C．基金公司總經(jīng)理對(duì)存在問(wèn)題不整改或者整改未達(dá)到要求的，督察長(zhǎng)應(yīng)當(dāng)向公司董事會(huì)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)及相關(guān)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告D．直接參與實(shí)施整改措施答案：D解析：除ABC三項(xiàng)外，督察長(zhǎng)還應(yīng)當(dāng)密切跟蹤后續(xù)整改措施，并將處理情況向公司董事會(huì)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)及相關(guān)派出機(jī)構(gòu)報(bào)告。關(guān)于基金信息披露的完整性原則的表述，不正確的是（）。A．要披露所有可能影響投資者決策的信息B．要充分披露重大信息C．要事無(wú)巨細(xì)披露所有信息D．對(duì)信息披露人不利的信息也要披露答案：C解析：C項(xiàng)，基金信息披露的完整性原則要求充分披露重大信息，但并不是要求事無(wú)巨細(xì)地披露所有信息，因?yàn)檫@不僅將增加披露義務(wù)人的成本，也將增加投資者收集信息的成本和篩選有用信息的難度。對(duì)于股權(quán)投資機(jī)構(gòu)而言，企業(yè)正?？沙掷m(xù)經(jīng)營(yíng)的情況下，不會(huì)采用（ ）。A．重置成本法B．賬面價(jià)值法C．清算價(jià)值法D．折現(xiàn)現(xiàn)金流法答案：C解析：對(duì)于股權(quán)投資機(jī)構(gòu)而言，清算很難獲得很好的投資回報(bào)，企業(yè)正?？沙掷m(xù)經(jīng)營(yíng)的情況下，不會(huì)采用清算價(jià)值法。下列基金類型中投資風(fēng)險(xiǎn)最低的是（）。A．指數(shù)基金B(yǎng)．債券基金C．股票基金D．貨幣市場(chǎng)基金答案：D解析：D項(xiàng)，與其他類型基金相比，貨幣市場(chǎng)基金具有風(fēng)險(xiǎn)低、流動(dòng)性好的特點(diǎn)，是厭惡風(fēng)險(xiǎn)、對(duì)資產(chǎn)流動(dòng)性和安全性要求較高的投資者進(jìn)行短期投資和現(xiàn)金管理的理想工具。下列關(guān)于股權(quán)投資基金管理人委托服務(wù)機(jī)構(gòu)提供服務(wù)時(shí)的說(shuō)法中正確的是（）。A．因投資者本身債務(wù)問(wèn)題的情形，可對(duì)其股權(quán)投資基金份額進(jìn)行凍結(jié)，但不得強(qiáng)制執(zhí)行B．銷售結(jié)算資金從投資者資金賬戶劃出后即不屬于投資者合法財(cái)產(chǎn)C．信息披露是保護(hù)投資者知情權(quán)、選擇權(quán)的重要方式D．股權(quán)投資基金管理人可以開(kāi)展借新還舊業(yè)務(wù)答案：C解析：A項(xiàng)，非因投資者本身的債務(wù)或者法律規(guī)定的其他情形，不得查封、凍結(jié)、扣劃或者強(qiáng)制執(zhí)行股權(quán)投資基金銷售結(jié)算資金、股權(quán)投資基金份額；B項(xiàng)，銷售結(jié)算資金從投資者資金賬戶劃出，到達(dá)股權(quán)投資基金財(cái)產(chǎn)賬戶或者托管賬戶之前，屬于投資者合法財(cái)產(chǎn)；D項(xiàng)，股權(quán)投資基金管理人、股權(quán)投資基金托管人、股權(quán)投資基金銷售機(jī)構(gòu)及其他市場(chǎng)服務(wù)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員從事股權(quán)投資基金業(yè)務(wù)，不得未針對(duì)每只股權(quán)投資基金設(shè)置獨(dú)立賬戶，或者開(kāi)展借新還舊、期限錯(cuò)配等業(yè)務(wù)。下列不屬于和企業(yè)非公開(kāi)交易私人股權(quán)投資相關(guān)的基金類型的是（）。A．創(chuàng)業(yè)投資基金B(yǎng)．股權(quán)投資基金C．債權(quán)投資基金D.股權(quán)投資基金類FOF基金口答案：C解析：根據(jù)中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)的分類標(biāo)準(zhǔn)，與企業(yè)非公開(kāi)交易私人股權(quán)投資相關(guān)的基金類型有創(chuàng)業(yè)投資基金、股權(quán)投資基金、創(chuàng)業(yè)投資基金類FOF基金、股權(quán)投資基金類FOF基金?？谧C券投資基金依據(jù)（）不同，分為封閉式基金與開(kāi)放式基金。A．法律形式B．運(yùn)作方式C．投資對(duì)象D．期限答案：B口解析：依據(jù)運(yùn)作方式的不同，可以將證券投資基金分為封閉式基金與開(kāi)放式基金。封閉式基金是指基金份額在基金合同期限內(nèi)固定不變，基金份額可以在依法設(shè)立的證券交易所交易，但基金份額持有人不得申請(qǐng)贖回的一種基金運(yùn)作方式。開(kāi)放式基金是指基金份額不固定，基金份額可以在基金合同約定的時(shí)間和場(chǎng)所進(jìn)行申購(gòu)或者贖回的一種基金運(yùn)作方式。私募基金管理人（）是在充分考慮內(nèi)外部環(huán)境的基礎(chǔ)上，對(duì)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別、評(píng)價(jià)和管理的制度安排、組織體系和控制措施。A．內(nèi)部控制B．風(fēng)險(xiǎn)控制C．合規(guī)管理D．風(fēng)險(xiǎn)管理答案：A解析：根據(jù)《私募投資基金管理人內(nèi)部控制指引》第二條，私募基金管理人內(nèi)部控制是指私募基金管理人為防范和化解風(fēng)險(xiǎn)，保證各項(xiàng)業(yè)務(wù)的合法合規(guī)運(yùn)作，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，在充分考慮內(nèi)外部環(huán)境的基礎(chǔ)上，對(duì)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別、評(píng)價(jià)和管理的制度安排、組織體系和控制措施。以下關(guān)于ETF和LOF的說(shuō)法正確的是（ ）?？贓TF、LOF與投資者交換的都是基金份額與一籃子股票口ETF、10尸的申購(gòu)、贖回都必須通過(guò)交易所進(jìn)行口ETF、LOF都通常采用完全被動(dòng)式管理方法口都具備開(kāi)放式基金可以申購(gòu)、贖回和場(chǎng)內(nèi)交易的特點(diǎn)答案：D解析：LOF與ETF都具備開(kāi)放式基金可以申購(gòu)、贖回和場(chǎng)內(nèi)交易的特點(diǎn)，但兩者存在本質(zhì)區(qū)別，主要表現(xiàn)在：①申購(gòu)、贖回的標(biāo)的不同，ETF與投資者交換的是基金份額與一籃子證券或商品，LOF的申購(gòu)、贖回是基金份額與現(xiàn)金的對(duì)價(jià)；②申購(gòu)、贖回的場(chǎng)所不同，ETF的申購(gòu)、贖回通過(guò)交易所進(jìn)行，LOF的申購(gòu)、贖回既可以在代銷網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)行也可以在交易所進(jìn)行；③對(duì)申購(gòu)、贖回限制不同，只有資金在一定規(guī)模以上的投資者才能參與ETF一級(jí)市場(chǎng)的申購(gòu)、贖回交易，LOF在申購(gòu)、贖回上沒(méi)有特別要求；④基金投資策略不同，ETF通常采用完全被動(dòng)式管理方法，以擬合某一指數(shù)為目標(biāo)，LOF則是普通的開(kāi)放式基金增加了交易所的交易方式，它可以是指數(shù)型基金，也可以是主動(dòng)管理型基金；⑤凈值報(bào)價(jià)頻率不同，在二級(jí)市場(chǎng)的凈值報(bào)價(jià)上，ETF每15秒提供一個(gè)基金份額參考凈值報(bào)價(jià)，LOF的凈值報(bào)價(jià)頻率要比ETF低，通常1天只提供1次或幾次基金參考凈值報(bào)價(jià)。實(shí)務(wù)中，（）通常不作為課稅主體。.信托計(jì)劃.資管計(jì)劃.契約型基金W.公司型基金口i、n、ni口i、ni、叫n、ni、叫i、n、叫答案：A解析：實(shí)務(wù)中，信托計(jì)劃、資管計(jì)劃以及信托（契約）型基金通常均不作為課稅主體，投資者應(yīng)納所得稅一般也不實(shí)行代扣代繳，而是由投資者自行繳納?；鹉甓葓?bào)告的編制者和披露義務(wù)人是（）?；鸸芾砣嘶鸢l(fā)起人c.基金份額持有人基金托管人答案：A解析：基金管理人是基金年度報(bào)告的編制者和披露義務(wù)人，因此，管理人及其董事應(yīng)保證年度報(bào)告的真實(shí)、準(zhǔn)確和完整，承諾其中不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并就其保證承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。目前，我國(guó)的證券投資基金均為（）。A．契約型基金B(yǎng)．公司型基金C．封閉式基金D．開(kāi)放式基金答案：A解析：證券投資基金依據(jù)法律形式的不同，基金可分為契約型基金與公司型基金。目前，我國(guó)的證券投資基金均為契約型基金，公司型基金則以美國(guó)的投資公司為代表?；鸸芾砉径讲扉L(zhǎng)履行職責(zé)的范圍為（）。A．公司運(yùn)作的主要環(huán)節(jié)B．基金及公司運(yùn)作的所有業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)C．基金運(yùn)作的主要環(huán)節(jié)D．公司稽核部的人員設(shè)置及業(yè)務(wù)管理答案：B口解析：督察長(zhǎng)負(fù)責(zé)組織指導(dǎo)公司監(jiān)察稽核工作。督察長(zhǎng)履行職責(zé)的范圍應(yīng)當(dāng)涵蓋基金及公司運(yùn)作的所有業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)。（）需要基金監(jiān)管機(jī)構(gòu)的檢查人員現(xiàn)場(chǎng)察看、聽(tīng)取匯報(bào)、查驗(yàn)資料。A．非現(xiàn)場(chǎng)檢查B．日常檢查C．現(xiàn)場(chǎng)檢查D．年度檢查答案：C解析：現(xiàn)場(chǎng)檢查是指基金監(jiān)管機(jī)構(gòu)的檢查人員親臨基金機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)場(chǎng)所，通過(guò)現(xiàn)場(chǎng)察看、聽(tīng)取匯報(bào)、查驗(yàn)資料等方式進(jìn)行實(shí)地檢查的監(jiān)管措施。投資者通過(guò)將基金（）與同期基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率進(jìn)行比較，可以了解基金實(shí)際運(yùn)作與基金合同規(guī)定基準(zhǔn)的差異程度。A．凈值增長(zhǎng)指標(biāo)B．本期利潤(rùn)C(jī)．加權(quán)平均份額本期利潤(rùn)D．加權(quán)平均凈值利潤(rùn)率答案：A解析：凈值增長(zhǎng)指標(biāo)是目前較為合理的評(píng)價(jià)基金業(yè)績(jī)表現(xiàn)的指標(biāo)。投資者通過(guò)將基金凈值增長(zhǎng)指標(biāo)與同期基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率進(jìn)行比較，可以了解基金實(shí)際運(yùn)作與基金合同規(guī)定基準(zhǔn)的差異程度，判斷基金的實(shí)際投資風(fēng)格。以下關(guān)于基金銷售費(fèi)用的說(shuō)法，正確的是（）。A．應(yīng)在招募說(shuō)明書(shū)中載明費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)B．代銷機(jī)構(gòu)可以向投資人收取基金合同未約定的手續(xù)費(fèi)用C．基金的申購(gòu)費(fèi)必須在申購(gòu)時(shí)收取D．對(duì)持續(xù)持有期少于30日的投資人收取贖回費(fèi)的，在扣除手續(xù)費(fèi)后，余額可歸入風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金答案：A解析：B項(xiàng)，基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照基金合同和招募說(shuō)明書(shū)的約定向投資人收取銷售費(fèi)用，未經(jīng)招募說(shuō)明書(shū)載明并公告，不得對(duì)不同投資人適用不同費(fèi)率；C項(xiàng)，認(rèn)購(gòu)費(fèi)和申購(gòu)費(fèi)可以采用在基金份額發(fā)售或者申購(gòu)時(shí)收取的前端收費(fèi)方式，也可以采用在贖回時(shí)從贖回金額中扣除的后端收費(fèi)方式；D項(xiàng)，收取銷售服務(wù)費(fèi)的，對(duì)持續(xù)持有期少于30日的投資人收取不低于0.75%的贖回費(fèi)，并將上述贖回費(fèi)全額計(jì)入基金財(cái)產(chǎn)。CPPI是通過(guò)比較（ ），進(jìn)而調(diào)整投資組合的資產(chǎn)比例，實(shí)現(xiàn)價(jià)值的保本與增值的投資組合保險(xiǎn)策略。A．投資組合現(xiàn)時(shí)凈值與投資組合價(jià)值底線B．投資組合現(xiàn)時(shí)凈值與單個(gè)資產(chǎn)價(jià)值底線C．單個(gè)資產(chǎn)現(xiàn)時(shí)凈值與投資組合價(jià)值底線D．單個(gè)資產(chǎn)現(xiàn)時(shí)凈值與單個(gè)資產(chǎn)價(jià)值底線答案：A解析：CPPI是一種通過(guò)比較投資組合現(xiàn)時(shí)凈值與投資組合價(jià)值底線，從而動(dòng)態(tài)調(diào)整投資組合中風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與保本資產(chǎn)的比例，以兼顧保本與增值目標(biāo)的保本策略。ETF基金T日現(xiàn)金差額相關(guān)內(nèi)容應(yīng)在（ ）的申購(gòu)、贖回清單中公告。T日口T+1日口T+2日口T-1日口答案：B口解析：ETF基金T日現(xiàn)金差額在T+1日的申購(gòu)清單和贖回清單中公告。T日投資者申購(gòu)和贖回基金份額時(shí)，需按T+1日公告的T日現(xiàn)金差額進(jìn)行資金的清算交收。以下不在基金財(cái)務(wù)報(bào)表附注中披露的內(nèi)容是（）。主要會(huì)計(jì)政策基金資產(chǎn)負(fù)債表日后非調(diào)整事項(xiàng)的說(shuō)明投資組合重大變動(dòng)關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易答案：C解析：基金財(cái)務(wù)報(bào)表附注的披露內(nèi)容主要包括：基金的基本情況，會(huì)計(jì)報(bào)表的編制基礎(chǔ)，遵循會(huì)計(jì)準(zhǔn)則及其他有關(guān)規(guī)定的聲明，主要會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)，會(huì)計(jì)政策和會(huì)計(jì)估計(jì)變更以及差錯(cuò)更正的說(shuō)明，稅項(xiàng)，或有和承諾事項(xiàng)，資產(chǎn)負(fù)債表日后非調(diào)整事項(xiàng)的說(shuō)明，關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易，重要報(bào)表重要項(xiàng)目的說(shuō)明，利潤(rùn)分配情況，期末基金持有的流通受限證券，金融工具風(fēng)險(xiǎn)及管理等。在股權(quán)投資基金的風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)中，投資者需要對(duì)基金合同中投資者權(quán)益進(jìn)行逐項(xiàng)確認(rèn)的相關(guān)重要條款不包括（）。A．當(dāng)事人權(quán)利義務(wù)B．糾紛解決方式C．費(fèi)用及稅收D．利益分配方式答案：D解析