淺議商譽的屬性與計量

內容摘要：在財務會計中，商譽一直是一個頗有爭議的問題。在借鑒前人研究成果的基礎上，筆者就商譽的性質、確認、計量和攤銷等提出了自己的一些思考。

關鍵詞：商譽超額收益確認計量攤銷

商譽的性質

關于商譽的性質，目前主要有三種觀點：超額收益觀、剩余價值觀和良好印象觀。超額收益觀認為，商譽是預期未來利潤超過不包括商譽的總資產(chǎn)的正常報酬部分的價值；剩余價值觀認為，商譽是企業(yè)總價值超過各項有形資產(chǎn)和無形資產(chǎn)的凈額；而良好印象觀認為，商譽是對企業(yè)好感的價值。

上述三種觀點是會計學界有關商譽性質的主要觀點，這三種觀點的“論戰(zhàn)”已經(jīng)持續(xù)了相當長一段時間，可謂“仁者見仁，智者見智”。但是，仔細分析這三種觀點就會發(fā)現(xiàn)：它們之間并不是互相矛盾的，而是互為補充并具有內在的統(tǒng)一性。超額收益觀說明了商譽的本質特征，即商譽是企業(yè)獲取超額收益的一種能力。剩余價值觀則從企業(yè)總價值的角度來說明商譽的存在，是商譽的一種表現(xiàn)形式，是對超額收益觀的補充和詮釋。經(jīng)濟學中有一條著名的規(guī)律：等量資本獲得等量利潤，即認為超額利潤決不會憑空而生，必然有一種起積極作用的資本與之對應，只是在賬面上無法辨認出來罷了，這種“積極資本”即為商譽。而良好印象觀，則是從商譽產(chǎn)生的原因這一角度來說明商譽的存在，如企業(yè)因擁有良好的管理水平、優(yōu)越的地理位置、良好的聲譽和人員素質等優(yōu)勢，而使企業(yè)擁有獲取超額收益的能力。由以上分析可以看出，上述三種觀點是從不同角度、不同層次來認識商譽的，它們之間具有內在的統(tǒng)一性，即企業(yè)擁有獲取超額收益的能力。

商譽的確認

目前，會計界對商譽的確認是根據(jù)商譽形成的來源不同而區(qū)別對待的。從商譽形成的來源看，商譽可分為外購商譽和自創(chuàng)商譽。當前會計學界的普遍做法是，不將商譽作為一個單獨會計項目列示于財務報表上，只有通過企業(yè)合并而取得的商譽才會作為會計項目列入財務報表。對于自創(chuàng)商譽，由于其不符合可靠性原則和穩(wěn)健性原則，在會計處理上一般不予以確認。實際上，商譽的產(chǎn)生和存在并不取決于企業(yè)是否合并這一經(jīng)濟行為，外購商譽在企業(yè)合并之前已經(jīng)存在，企業(yè)合并只不過是為自創(chuàng)商譽的計量提供了一些更易于計量的條件。正如英國標準會計實務公告22《商譽會計》中的論述：“外購商譽與自創(chuàng)商譽的特性沒有差別。然而，由于在特定時點發(fā)生企業(yè)的市場交易這個事實，盡管對企業(yè)的計價是主觀的，外購商譽的價值可以被確定；而自創(chuàng)商譽是不可能的?！蓖赓徤套u和自創(chuàng)商譽二者在實質上是一致的，自創(chuàng)商譽是外購商譽的基礎和最終來源，外購商譽是自創(chuàng)商譽轉化形式，因此在會計處理上二者應當保持一致。并且，在企業(yè)合并中出現(xiàn)的巨額商譽不可能產(chǎn)生于企業(yè)合并之時，商譽是隨著企業(yè)的發(fā)展而逐步形成的，不及時確認自創(chuàng)商譽的做法也違背了權責發(fā)生制原則。

按照現(xiàn)行的財務會計理論，會計確認的基本標準是：可定義性、可計量性、相關性、可靠性、權責發(fā)生制和實現(xiàn)原則。商譽是由企業(yè)過去的交易或事項形成的，它是一種具有超額盈利能力的資源，并且企業(yè)可以擁有或者控制這種資源。葛家澍教授曾對商譽作過這樣的論述：“商譽之所以能作為資產(chǎn)，是由于預期的、未來超額的經(jīng)濟利益代表它的本質。更確切地說，商譽是能為企業(yè)未來帶來超額盈利能力的資源。經(jīng)濟資源有有形的，也有無形的；可以外購，也可自創(chuàng)?！币虼耍套u符合資產(chǎn)的定義，應在資產(chǎn)負債表上作為一項資產(chǎn)列示。按照FASB的解釋，對報表使用者決策最相關的信息主要是關于主體未來現(xiàn)金流量的時間、金額和不確定性的信息。商譽對企業(yè)未來現(xiàn)金流量的時間、金額和不確定性程度有較大影響；并且，商譽能夠提供企業(yè)是否具有超額盈利能力的信息，若不及時地提供給報表使用者，不僅損害了財務報表信息的完整性，也會影響到報表使用者的決策。因此，商譽符合相關性原則。

商譽的計量

有些會計學家認為，“會計計量是會計系統(tǒng)的核心職能”。會計計量應該真實地反映被計量對象的價值，為決策者提供相關、可靠的信息。會計計量是由計量尺度和計量屬性兩個部分構成的，在會計的理論和實務上，除非一個國家或地區(qū)發(fā)生惡性通貨膨脹，計量尺度都是這個國家或地區(qū)的名義貨幣。FASB在SFAC中列舉了五種計量屬性，即歷史成本、現(xiàn)行成本、現(xiàn)行市價、可實現(xiàn)凈值和預期未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值?，F(xiàn)行財務會計以歷史成本為基本計量屬性，但對商譽采用歷史成本進行計量是不切合實際的。商譽是由企業(yè)在經(jīng)營過程中自己建立和積累起來的各種無形資源形成的，它隨著企業(yè)的發(fā)展逐步形成并同企業(yè)整體密不可分。在會計處理上，由于商譽形成的不確定性，與商譽形成有關的各種支出，在費用發(fā)生時，都在發(fā)生當期作為費用確認了，如研究與開發(fā)費用、職工培訓費、產(chǎn)品品牌的廣告費及與形成企業(yè)文化有關的費用等。有人甚至認為，“可以確認的商譽的未來利益，可能和建立商譽過程中發(fā)生的成本無關。商譽的存在，未必一定為建立它而發(fā)生各種成本?！崩纾浩髽I(yè)開會強調改善服務態(tài)度，提高服務質量的意義，并提出了具體的要求，會后確實見了成效，這種提高商譽的活動其成本是多少？很難確定。因此，商譽的價值不能按照歷史成本進行計量。

按照概念框架關于資產(chǎn)要素的定義，資產(chǎn)的本質特征是未來經(jīng)濟利益，而最能反映這一本質特征的計量屬性，應當是未來收益現(xiàn)值或未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值。商譽屬于資產(chǎn)，最能反映其本質特征的計量屬性應當是未來超額收益的現(xiàn)值。如上文所述，商譽是企業(yè)獲取超額收益的能力，超額收益=企業(yè)實際收益-企業(yè)根據(jù)平均利潤率計算的收益，但是超額收益本身并不是商譽的價值，超額收益是商譽產(chǎn)生的結果，只有超額收益的資本化價值才是商譽的價值，即商譽的價值=超額收益÷社會平均利潤率。此外，商譽的計量還必須堅持實現(xiàn)原則，企業(yè)應在會計期末按照已實現(xiàn)的息稅前利潤總額計算超額收益，然后再將超額收益資本化來確定商譽的價值。

20世紀80年代初期，安東尼教授在其專著《還其本來面目——一個財務會計概念框架》的第四章“主體權益與權益資本利息”中，把原來的股東權益分成兩個部分：股東權益和主體權益。股東權益代表股東提供資本的數(shù)額，它包括直接投入的數(shù)額加上這些資本應計的資本成本。主體權益是資產(chǎn)總額與負債及股東權益總額之間的差額，其主要來源是主體的經(jīng)營活動。受上述思想的啟發(fā)，筆者認為商譽來源于主體的經(jīng)營活動，應屬于主體權益的一部分，其增加變動數(shù)額應反映在主體權益中。當商譽的價值增加時，借記商譽貸記主體權益；當商譽的價值減少時，則借記主體權益貸記商譽。

商譽的攤銷

商譽作為資產(chǎn)確認以后，對于商譽是否應當攤銷這一問題，會計界目前有三種基本的觀點，即不予攤銷、系統(tǒng)攤銷和期末進行減值測試。筆者認為，商譽是企業(yè)獲取超額收益的能力，這種能力隨企業(yè)所面臨的內外部環(huán)境的變化而變化，企業(yè)應在會計期末按照超額收益的資本化價值調整商譽的價值，即按照獲取超額收益的能力的變化對商譽進行確認和計量，不需要對商譽進行攤銷。因為：第一，商譽由企業(yè)過去的經(jīng)營活動形成，與商譽形成和維護有關的支出已經(jīng)在發(fā)生的當期確認為費用，如果再將商譽進行攤銷或提取減值損失就會造成重復配比，從而扭曲收益；第二，商譽代表企業(yè)獲取超額收益的能力，這種能力會隨企業(yè)戰(zhàn)略和企業(yè)所面臨的環(huán)境的變化而增強或減弱，即商譽的價值可能