第八章保險公司償付力量的治理第一節(jié)償付力量的概念和種類其次節(jié)保險公司償付力量的影響因素第三節(jié)保險公司償付力量的靜態(tài)監(jiān)管第四節(jié)保險公司償付力量的動態(tài)監(jiān)管第五章我國保險公司償付力量的治理第一節(jié)償付力量的概念和種類一、償付力量的概念二、償付力量的經濟內涵三、償付力量邊際的種類第一節(jié)償付力量的概念和種類一、償付力量的概念保險公司的償付力量是指保險公司對所擔當的風險在發(fā)生超出正常年景的賠償和給付數額時的經濟補償力量。對于保險公司來說，不僅要求資產能夠完全歸還債務，而且資產必需超過負債到達肯定額度，也就是最低償付力量。保險費——保險基金——擔當賠償和給付義務二、償付力量的經濟內涵技術預備金=保費預備金+賠款預備金〔技術預備金是保險公司對被保險人的負債〕股東權益=資本金+總預備金+未安排盈余〔股東權益屬于保險公司的自有資金〕假設：實際損失=損失期望=技術預備金則只要資產=技術預備金，足以償付全部責任假設：實際損失>損失期望則技術預備金缺乏以賠付，就要動用自有資金則償付力量=自有資金+技術預備金資產=償付預備金+技術預備金技術預備金是經過嚴密計算建立的，與保險公司預期的賠付責任相匹配，屬于保險公司正常的財務收支。而影響財務穩(wěn)定的真正風險來自超過預期損失的賠付，這一超出局部由償付預備金來負擔。償付預備金對應于股東權益，即保險公司的資本金、總預備金和未安排盈余構成了保險公司償付力量的經濟內涵。

三、償付力量邊際的種類償付預備金數量的大小并不能評估保險公司的償付力量是否充分，而必需同保險經營的業(yè)務量聯(lián)系起來考察。將償付預備金與保費收入作比照，即為償付力量邊際。該指標是考察償付力量強度的指標。償付力量邊際越高，說明保險公司償付力量越強。償付力量邊際引申的另外概念：1、最低償付力量邊際：保險公司為了履行其賠償和給付的義務，在理論上應當保持的償付力量邊界。2、法定償付力量邊際：保險監(jiān)管部門為確保保險公司穩(wěn)健經營，依據《保險法》規(guī)定的最低償付力量。3、實際償付力量邊際：保險公司依據業(yè)務規(guī)模實際應保持的償付力量額度。假照實際償付力量<法定償付力量邊際只能說明保險公司技術無償付力量，而不能說明保險公司已經無力歸還將來的負債。只要保險公司實際資產大于實際負債，保險公司始終是有清償力量的。當保險公司技術無償付力量時，監(jiān)管機關往往通過責令公司追加資本或限制業(yè)務規(guī)模，使最低償付力量到達法定償付力量。假照實際償付力量〉法定償付力量邊際只能說明保險公司具備了法律要求的償付力量，并不表示財務穩(wěn)定。實際償付力量過高會造成低效率：在保險公司營業(yè)規(guī)模和盈利規(guī)模不變的狀況下，資本的增加意味著投資酬勞率的下降，降低保險公司的競爭力；在投資酬勞率下降的狀況下，增資本身也會發(fā)生困難。保險公司在滿足法定償付力量的根底上，測算適合自己最低償付力量邊際。適度的償付力量邊際，是在安全和效率之間權衡所作出的選擇。〔實際償付力量提高會增加安全性，但是會降低效率，影響投資酬勞率和今后增資〕其次節(jié)保險公司償付力量的影響因素分析一、保險公司的償付預備金償付預備金越大，應付超常損失的力量就越強；償付預備金的增減，表達了保險公司償付力量的消長。償付預備金=資本金+總預備金+未安排盈余影響償付預備金的因素：1、賠付率的波動：賠付率高，償付預備金削減；2、投資收益：投資收益可以擴大利潤，增加償付力量、增加經營的穩(wěn)定性；3、費用水平：費用水平影響利潤凹凸，影響償付力量；4、業(yè)務增長率：一方面可以增加公司的資本凈值，增加利潤，另一方面業(yè)務增長過快，導致未到期責任預備金快速擴大；5、紅利安排二、承保力量的掌握運用再保險機制?！侗ｋU法》99、100條的規(guī)定。三、保險賠償基金損失概率計算的準確性和牢靠性保險賠償基金損失概率計算牢靠程度越高，保險賠償基金與實際支付賠款的偏差越小，保險公司的賠償力量就越穩(wěn)定。《保險法》99條：經營財產保險業(yè)務的保險公司當年自留保險費，不得超過其實有資本金加公積金總和的四倍。

100條：保險公司對每一危急單位，即對一次保險事故可能造成的最大損失范圍所擔當的責任，不得超過其實有資本金加公積金總和的百分之十；超過的局部，應當辦理再保險。第三節(jié)保險公司償付力量的靜態(tài)監(jiān)管一、規(guī)定最低資本金二、財務比例分析法〔見194頁〕三、風險資本要求法全美保險監(jiān)視官協(xié)會〔NAIC〕編制的保險監(jiān)管信息系統(tǒng)〔IRIS〕，假設有保險公司超過4項或更多比率，則保險公司償付力量缺乏。對于超大型保險公司，即保險人在至少17個州開展業(yè)務且毛保費收入超過5000萬美元的人壽保險公司及毛保費超過3000萬美元的財產責任保險公司消失償付力量缺乏的風險，NAIC對其進展償付力量追蹤系統(tǒng)分析。風險資本法〔RBC〕：以實際資本與風險資本的比率為指標，通過指標值的大小變化，衡量有關資本相對風險的充分程度以及監(jiān)管機構應實行的監(jiān)管行為。風險資本模型：風險細分，進展協(xié)方差調整得出總風險根底資本。

四、現場檢查法財務狀況的檢查和市場行為的檢查。1、美國的現場法定檢查大多數州的法規(guī)都要求監(jiān)管機關定期對各公司進展現場法定檢查，一般每三至五年，每家保險公司都要被檢查一次。2、加拿大的法定現場檢查完全依靠于外部審計人員對保險人財務狀況的審計結果，其法定檢查的重點是評估償付力量風險的大小。第四節(jié)保險償付力量的動態(tài)監(jiān)管一、美國的現金流量測試猜測和比較資產與負債在將來某個時間段內可能的現金流量的時間和數量分析償付力量等指標；現金流量測試雖然是分析預備金充分與否以及量化風險的有效工具，但并不適用于全部產品，只適用于長期產品以及對經濟條件變化特別敏感的壽險業(yè)務。二、加拿大的償付力量動態(tài)測試通過面臨的風險，建立模型，測試保險公司在現在和將來業(yè)務相關的預備金和盈余的充分性。三、償付力量動態(tài)監(jiān)管的優(yōu)點對于壽險公司，通過測試可以覺察威逼公司維持良好財務狀況的各種因素，并提出消退和緩解這些因素的對策，并與公司準時調整，加強盈余治理，確保公司保持持續(xù)的償付力量；對保險監(jiān)管機構來說，可以依據精算師提交的償付力量狀況報告，清晰地了解各家公司實際狀況，從而實行相應措施，提高保險監(jiān)管的準確度和有效性。第五節(jié)我國保險公司償付力量的監(jiān)管一、《保險法》對償付力量治理的規(guī)定第九十八條保險公司應當具有與其業(yè)務規(guī)模相適應的最低償付力量。保險公司的實際資產減去實際負債的差額不得低于保險監(jiān)視治理機構規(guī)定的數額；低于規(guī)定數額的，應當增加資本金，補足差額。第七十九條保險公司成立后應當依據其注冊資本總額的百分之二十提取保證金，存入保險監(jiān)視治理機構指定的銀行，除保險公司清算時用于清償債務外，不得動用。第九十九條經營財產保險業(yè)務的保險公司當年自留保險費，不得超過其實有資本金加公積金總和的四倍。

第一百條保險公司對每一危急單位，即對一次保險事故可能造成的最大損失范圍所擔當的責任，不得超過其實有資本金加公積金總和的百分之十；超過的局部，應當辦理再保險。

二、保險公司償付力量額度的規(guī)定《保險公司償付力量額度及監(jiān)管指標治理規(guī)定》2023年3月24日：第四條

財產保險公司應具備的最低償付力量額度為下述兩項中數額較大的一項：

〔一〕最近會計年度公司自留保費減營業(yè)稅及附加后1億元人民幣以下局部的18％和1億元人民幣以上局部的16％；

〔二〕公司最近3年平均綜合賠款金額7000萬元以下局部的26％和7000萬元以上局部的23％。

經營不滿三個完整會計年度的保險公司，承受本條第〔一〕項規(guī)定的標準。第五條

人壽保險公司最低償付力量額度為長期人身險業(yè)務最低償付力量額度和短期人身險業(yè)務最低償付力量額度之和。

長期人身險業(yè)務是指保險期間超過1年的人身保險業(yè)務；短期人身險業(yè)務是指保險期間為1年或1年以內的人身保險業(yè)務。

1.

投資連結類產品期末壽險責任預備金的1％和其他壽險產品期末壽險責任預備金的4％；上款所指的壽險責任預備金，是指中國保監(jiān)會規(guī)定的法定最低責任預備金。

2.

保險期間小于3年的定期死亡保險風險保額的0.1％，保險期間為3年到5年的定期死亡保險風險保額的0.15％，保險期間超過5年的定期死亡保險和其他險種風險保額的0.3％。

〔二〕短期人身險業(yè)務最低償付力量額度的計算適用第四條的規(guī)定。三、保險公司監(jiān)管指標的規(guī)定〔見206頁〕四、對償付力量額度和監(jiān)管指標的治理《保險公司償付力量額度及監(jiān)管指標治理規(guī)定》2023年3月24日：第十六條

償付力量充分率等于實際償付力量額度除以最低償付力量額度。對償付力量充分率小于100％的保險公司，中國保監(jiān)會可將該公司列為重點監(jiān)管對象，依據具體狀況實行以下監(jiān)管措施：〔一〕對償付力量充分率在70％以上的公司，中國保監(jiān)會可要求該公司提出整改方案并限期到達最低償付力量額度要求，逾期未到達的，可對該公司實行要求增加資本金、責令辦理再保險、限制業(yè)務范圍、限制向股東分紅、限制固定資產購置、限制經營費用規(guī)模、限制增設分支機構等必要的監(jiān)管措施，直至其到達最低償付力量額度要求?！捕硨敻读α砍浞致试?0％到70％之間的公司，中國保監(jiān)會除實行前款所列措施外，還可責令該公司拍賣不良資產、責令轉讓保險業(yè)務、限制高級治理人員的薪酬水平和在職消費水平、限制公司的商業(yè)性廣告、責令停頓開展新業(yè)務以及實行中國保監(jiān)會認為必要的其他措施。

〔三〕對償付力量充分率小于30％的公司，中國保監(jiān)會除實行前兩款所列措施外，還可依據《保險法》的規(guī)定對保險公司進展接收。第十七條

在本規(guī)定施行前按本規(guī)定計算的償付力量充分率已經小于100％的保險公司，應樂觀實行有效措施改善自身的償付力量狀況。除適用第十六條的規(guī)定外，中國保監(jiān)會還可依據各公司的特殊狀況，實行必要的監(jiān)管措施，促使公司提高償付力量。

自2023年6月15日起施行《保險公司治理規(guī)定》第八十四條保險公司的實際償付力量額度為認可資產減去認可負債的差額。認可資產和認可負債確實認、計量和報告應當符合中國保監(jiān)會有關規(guī)定。

其次節(jié)法定償付力量邊際的規(guī)定第八十五條保險公司最低償付力量額度標準由中國