金信開通股指期貨考試題及答案

一、單項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）1.股指期貨合約的最小變動價(jià)位通常以（）表示。A.元B.點(diǎn)C.百分比D.元/點(diǎn)答案：B2.以下哪項(xiàng)不是股指期貨的功能（）。A.套期保值B.價(jià)格發(fā)現(xiàn)C.投機(jī)D.實(shí)物交割答案：D3.股指期貨采用（）的結(jié)算制度。A.當(dāng)日無負(fù)債B.逐筆對沖C.全額結(jié)算D.保證金制度答案：A4.滬深300股指期貨合約的交易代碼是（）。A.IFB.IHC.ICD.TF答案：A5.股指期貨投資者適當(dāng)性制度中的綜合評估滿分為（）分。A.50B.100C.150D.200答案：B6.股指期貨交易中，保證金比例一般（）。A.低于10%B.10%-20%C.20%-30%D.高于30%答案：B7.以下哪個不是影響股指期貨價(jià)格的因素（）。A.宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)B.股票市場走勢C.期貨公司規(guī)模D.利率水平答案：C8.股指期貨合約的交割方式是（）。A.現(xiàn)金交割B.實(shí)物交割C.以現(xiàn)金交割為主，實(shí)物交割為輔D.以實(shí)物交割為主，現(xiàn)金交割為輔答案：A9.在股指期貨交易中，開倉和平倉的手續(xù)費(fèi)（）。A.開倉高，平倉低B.開倉低，平倉高C.一樣高D.根據(jù)市場情況而定答案：C10.股指期貨的交易時間為（）。A.上午9:15-11:30，下午1:00-3:00B.上午9:30-11:30，下午1:00-3:00C.上午9:15-11:30，下午1:30-3:15D.上午9:30-11:30，下午1:30-3:15答案：A二、多項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）1.股指期貨交易的風(fēng)險(xiǎn)包括（）。A.市場風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)C.操作風(fēng)險(xiǎn)D.流動性風(fēng)險(xiǎn)答案：ABCD2.以下哪些屬于股指期貨的基本制度（）。A.保證金制度B.當(dāng)日無負(fù)債結(jié)算制度C.漲跌停板制度D.持倉限額制度答案：ABCD3.投資者參與股指期貨交易需要具備的條件有（）。A.資金門檻B(tài).知識測試合格C.交易經(jīng)歷要求D.風(fēng)險(xiǎn)承受能力評估合格答案：ABCD4.股指期貨套期保值的類型有（）。A.買入套期保值B.賣出套期保值C.正向套期保值D.反向套期保值答案：AB5.以下哪些因素會影響股指期貨的基差（）。A.持倉成本B.市場利率C.現(xiàn)貨指數(shù)波動D.期貨合約到期時間答案：ABCD6.股指期貨的技術(shù)分析方法可以包括（）。A.均線分析B.形態(tài)分析C.指標(biāo)分析D.波浪理論分析答案：ABCD7.股指期貨市場的參與者包括（）。A.套期保值者B.投機(jī)者C.套利者D.監(jiān)管者答案：ABC8.下列關(guān)于股指期貨限倉制度的說法正確的有（）。A.限倉制度是為了防止市場風(fēng)險(xiǎn)過度集中于少數(shù)交易者B.限倉制度可以對會員和客戶的持倉數(shù)量進(jìn)行限制C.限倉制度只針對投機(jī)頭寸D.限倉制度可以根據(jù)市場情況調(diào)整答案：ABD9.在股指期貨交易中，強(qiáng)行平倉的情況包括（）。A.會員結(jié)算準(zhǔn)備金余額小于零且未能在規(guī)定時間內(nèi)補(bǔ)足B.持倉量超出其限倉規(guī)定C.因違規(guī)受到交易所強(qiáng)行平倉處罰D.根據(jù)交易所的緊急措施應(yīng)予強(qiáng)行平倉答案：ABCD10.以下關(guān)于股指期貨價(jià)格波動限制制度的說法正確的有（）。A.可以防止價(jià)格過度波動B.漲跌停板幅度一般為上一交易日結(jié)算價(jià)的一定比例C.特殊情況下可以調(diào)整漲跌停板幅度D.有助于維護(hù)市場的穩(wěn)定性答案：ABCD三、判斷題（每題2分，共10題）1.股指期貨只能做多不能做空。（）答案：錯誤2.所有投資者都可以直接參與股指期貨交易。（）答案：錯誤3.股指期貨的保證金是固定不變的。（）答案：錯誤4.滬深300股指期貨是以滬深300指數(shù)為標(biāo)的物的期貨合約。（）答案：正確5.股指期貨交易中，投機(jī)者的目的是獲取現(xiàn)貨市場的差價(jià)收益。（）答案：錯誤6.期貨公司在股指期貨交易中主要承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)控制的職責(zé)。（）答案：正確7.股指期貨的基差在臨近交割時會趨近于零。（）答案：正確8.投資者參與股指期貨交易不需要進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)揭示。（）答案：錯誤9.股指期貨的成交量和持倉量都是衡量市場活躍度的指標(biāo)。（）答案：正確10.對股指期貨的監(jiān)管主要是為了限制其發(fā)展。（）答案：錯誤四、簡答題（每題5分，共4題）1.簡述股指期貨套期保值的原理。答案：股指期貨套期保值的原理是基于期貨市場和現(xiàn)貨市場價(jià)格走勢基本一致。在期貨市場和現(xiàn)貨市場進(jìn)行反向操作，當(dāng)現(xiàn)貨市場價(jià)格變動使投資者面臨風(fēng)險(xiǎn)時，期貨市場的反向變動可以在一定程度上抵消這種風(fēng)險(xiǎn)，從而達(dá)到套期保值的目的。2.簡述股指期貨投資者適當(dāng)性制度的主要內(nèi)容。答案：主要內(nèi)容包括投資者資金門檻要求、知識測試、交易經(jīng)歷、風(fēng)險(xiǎn)承受能力評估等方面。資金要有一定規(guī)模，通過知識測試確保對股指期貨有基本認(rèn)識，具備一定交易經(jīng)歷，并且風(fēng)險(xiǎn)承受能力評估合格才能參與股指期貨交易。3.簡述影響股指期貨價(jià)格的主要因素。答案：主要因素有宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)，如GDP、CPI等；股票市場走勢，股票市場漲跌幅影響股指期貨；利率水平，影響資金成本和投資決策；市場情緒和預(yù)期等也會影響股指期貨價(jià)格。4.簡述股指期貨交易中的強(qiáng)行平倉制度。答案：當(dāng)會員結(jié)算準(zhǔn)備金余額小于零且未能在規(guī)定時間內(nèi)補(bǔ)足、持倉量超出限倉規(guī)定、因違規(guī)受交易所強(qiáng)行平倉處罰、根據(jù)交易所緊急措施應(yīng)予強(qiáng)行平倉等情況時，會發(fā)生強(qiáng)行平倉。五、討論題（每題5分，共4題）1.討論股指期貨在金融市場中的作用。答案：股指期貨在金融市場中有重要作用。一是套期保值，幫助投資者規(guī)避股票市場風(fēng)險(xiǎn)；二是價(jià)格發(fā)現(xiàn)，反映市場對未來股票價(jià)格的預(yù)期；三是為投機(jī)和套利者提供交易機(jī)會，增加市場流動性。2.如何防范股指期貨交易中的風(fēng)險(xiǎn)？答案：投資者要做好資金管理，控制倉位；深入了解市場和交易規(guī)則；期貨公司要嚴(yán)格執(zhí)行風(fēng)險(xiǎn)控制制度；監(jiān)管部門加強(qiáng)監(jiān)管力度，確保市場穩(wěn)定運(yùn)行。3.分析股指期貨與股票市場的關(guān)系。答案：股指期貨與股票市場緊密相關(guān)。股指期貨價(jià)格反映股票市場未來預(yù)期，股票市場走勢影響股指期貨。兩者相