證券考試真題及答案

一、單項(xiàng)選擇題1.證券市場以（）為交易對象。A.股票B.證券C.債券D.基金答案：B2.證券發(fā)行人是指為籌措資金而發(fā)行債券、股票等證券的（）。A.政府機(jī)構(gòu)B.金融機(jī)構(gòu)C.企業(yè)和政府機(jī)構(gòu)等D.股份公司答案：C3.以下不屬于證券中介機(jī)構(gòu)的是（）。A.證券公司B.證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)C.證券交易所D.會(huì)計(jì)師事務(wù)所答案：C4.下列關(guān)于股票性質(zhì)的說法中，錯(cuò)誤的是（）。A.股票是有價(jià)證券、要式證券B.股票是證權(quán)證券、資本證券C.股票是綜合權(quán)利證券D.股票是物權(quán)證券、債權(quán)證券答案：D5.股票最基本的特征是（）。A.收益性B.風(fēng)險(xiǎn)性C.流動(dòng)性D.永久性答案：A6.優(yōu)先股票的“優(yōu)先”主要體現(xiàn)在（）。A.對企業(yè)經(jīng)營參與權(quán)的優(yōu)先B.認(rèn)購新發(fā)行股票的優(yōu)先C.公司盈利很多時(shí)，其股息高于普通股股利D.股息分配和剩余資產(chǎn)清償?shù)膬?yōu)先答案：D7.債券票面利率是債券年利息與債券票面價(jià)值之比率，又稱為（）。A.到期收益率B.實(shí)際收益率C.持有期收益率D.名義利率答案：D8.一般來說，期限較長的債券票面利率定得較高，是由于債券（）。A.流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較大B.流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較小C.流動(dòng)性強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)相對較大D.流動(dòng)性強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)相對較小答案：A9.下列關(guān)于債券與股票的說法中，錯(cuò)誤的是（）。A.債券和股票都屬于有價(jià)證券B.債券和股票的收益率是相互影響的C.債券通常有規(guī)定的票面利率，而股票的股息紅利不固定D.債券和股票都是無期證券答案：D10.證券投資基金通過公開發(fā)售（）募集資金。A.理財(cái)產(chǎn)品B.有價(jià)證券C.企業(yè)債券D.基金份額答案：D二、多項(xiàng)選擇題1.證券市場的基本功能包括（）。A.籌資-投資功能B.資本定價(jià)功能C.資本配置功能D.宏觀調(diào)控功能答案：ABC2.證券市場參與者包括（）。A.證券發(fā)行人B.證券投資者C.證券中介機(jī)構(gòu)D.自律性組織答案：ABCD3.下列屬于股票特征的有（）。A.收益性B.風(fēng)險(xiǎn)性C.流動(dòng)性D.永久性答案：ABCD4.普通股股東的權(quán)利包括（）。A.公司重大決策參與權(quán)B.公司資產(chǎn)收益權(quán)和剩余資產(chǎn)分配權(quán)C.查閱公司章程等資料的權(quán)利D.優(yōu)先分配公司剩余資產(chǎn)權(quán)答案：ABC5.優(yōu)先股票的特征包括（）。A.股息率固定B.股息分派優(yōu)先C.剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先D.一般無表決權(quán)答案：ABCD6.債券的基本性質(zhì)有（）。A.債券屬于有價(jià)證券B.債券是一種虛擬資本C.債券是債權(quán)的表現(xiàn)D.債券是所有權(quán)憑證答案：ABC7.影響債券利率的因素有（）。A.借貸資金市場利率水平B.籌資者的資信C.債券期限長短D.債券的市場價(jià)格答案：ABC8.證券投資基金的特點(diǎn)包括（）。A.集合理財(cái)、專業(yè)管理B.組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)C.利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)D.嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明答案：ABCD9.按基金的投資標(biāo)的劃分，證券投資基金可分為（）。A.債券基金B(yǎng).股票基金C.貨幣市場基金D.混合基金答案：ABCD10.金融衍生工具的基本特征包括（）。A.跨期性B.杠桿性C.聯(lián)動(dòng)性D.不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性答案：ABCD三、判斷題1.證券市場是價(jià)值直接交換的場所。（）答案：對2.證券發(fā)行人是指為籌措資金而發(fā)行債券、股票等證券的政府及其機(jī)構(gòu)、金融機(jī)構(gòu)、公司和企業(yè)。（）答案：對3.股票是一種設(shè)權(quán)證券而不是證權(quán)證券。（）答案：錯(cuò)4.普通股股東享有分配公司剩余資產(chǎn)的權(quán)利是無條件的。（）答案：錯(cuò)5.優(yōu)先股股東在一般情況下沒有投票表決權(quán)，不享有公司的決策參與權(quán)。（）答案：對6.債券的流動(dòng)意味著它所代表的實(shí)際資本也同樣流動(dòng)。（）答案：錯(cuò)7.債券票面金額的確定要根據(jù)債券的發(fā)行對象、市場資金供給情況及債券發(fā)行費(fèi)用等因素綜合考慮。（）答案：對8.封閉式基金的基金份額在基金合同期限內(nèi)固定不變。（）答案：對9.開放式基金沒有固定的存續(xù)期限，投資者可隨時(shí)向基金管理人贖回基金份額。（）答案：對10.金融衍生工具的交易后果取決于交易者對基礎(chǔ)工具（變量）未來價(jià)格（數(shù)值）的預(yù)測和判斷的準(zhǔn)確程度。（）答案：對四、簡答題1.簡述證券市場的功能。證券市場具有籌資-投資功能，為資金需求者籌集資金，為資金供給者提供投資機(jī)會(huì)。具有資本定價(jià)功能，通過證券交易形成合理價(jià)格。還具有資本配置功能，引導(dǎo)資金流向效益較好的企業(yè)，實(shí)現(xiàn)資源優(yōu)化配置，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和產(chǎn)業(yè)升級(jí)，對經(jīng)濟(jì)發(fā)展有重要作用。2.普通股股東有哪些主要權(quán)利？普通股股東具有公司重大決策參與權(quán)，可通過股東大會(huì)行使表決權(quán)。擁有公司資產(chǎn)收益權(quán)，按股份比例獲取股息紅利。享有剩余資產(chǎn)分配權(quán)，在公司破產(chǎn)清算時(shí)按規(guī)定分配剩余資產(chǎn)。此外，還有查閱公司章程、股東名冊等相關(guān)資料的權(quán)利，能監(jiān)督公司運(yùn)營情況。3.簡述債券的基本要素。債券基本要素包括票面價(jià)值，即債券的幣種和票面金額；票面利率，決定債券利息支付水平；到期期限，明確債券償還本金的時(shí)間；發(fā)行者名稱，表明債券的債務(wù)主體。這些要素相互關(guān)聯(lián)，共同決定了債券的基本特征和投資價(jià)值，影響投資者的決策和債券在市場上的表現(xiàn)。4.簡述證券投資基金的特點(diǎn)。證券投資基金具有集合理財(cái)、專業(yè)管理特點(diǎn)，將眾多投資者資金集中，由專業(yè)基金管理人運(yùn)作。能組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)，通過投資多種資產(chǎn)降低非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，投資者按份額分享收益與承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。且嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明，在監(jiān)管約束下定期披露信息，保障投資者權(quán)益。五、討論題1.討論證券市場在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的作用以及可能面臨的挑戰(zhàn)。證券市場在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中作用重大，它為企業(yè)提供融資渠道，助力企業(yè)發(fā)展壯大，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)升級(jí)。促進(jìn)資本合理流動(dòng)與優(yōu)化配置，提高經(jīng)濟(jì)效率。還能反映宏觀經(jīng)濟(jì)狀況，為政策制定提供參考。然而，證券市場也面臨諸多挑戰(zhàn)，如市場波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，受經(jīng)濟(jì)形勢、政策等影響易大幅漲跌。存在信息不對稱問題，部分投資者可能因信息劣勢受損。還有市場操縱、內(nèi)幕交易等違法違規(guī)行為，破壞市場公平公正，影響市場健康發(fā)展。2.分析股票和債券在投資特點(diǎn)上的差異，并說明投資者應(yīng)如何根據(jù)自身情況選擇投資。股票投資收益潛力大，但風(fēng)險(xiǎn)高，股價(jià)波動(dòng)受多種因素影響，投資者可能獲高額回報(bào)也可能損失慘重，且股東有公司經(jīng)營參與權(quán)。債券收益相對穩(wěn)定，風(fēng)險(xiǎn)較低，有固定票面利率和到期日，到期可收回本金和利息，不過通常收益不如股票高，投資者一般無經(jīng)營參與權(quán)。投資者若風(fēng)險(xiǎn)承受能力高、追求高收益且有時(shí)間精力研究公司，可考慮股票投資；若風(fēng)險(xiǎn)偏好低、追求穩(wěn)健收益，則更適合投資債券。3.論述金融衍生工具的利弊以及對金融市場的影響。金融衍生工具具有積極作用，一方面它能規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)和投資者可利用其對沖市場波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。另一方面具有價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能，有助于形成合理價(jià)格。還能提高市場流動(dòng)性，促進(jìn)資金融通。但也存在弊端，其杠桿性會(huì)放大收益與風(fēng)險(xiǎn)，操作不當(dāng)易造成巨大損失。且具有高風(fēng)險(xiǎn)性和不確定性，受多種因素影響。對金融市場而言，它豐富了投資品種和風(fēng)險(xiǎn)管理手段，但過度使用或監(jiān)管不當(dāng)可能引發(fā)市場動(dòng)蕩，甚至導(dǎo)致金融危機(jī)，所以需合理運(yùn)用與嚴(yán)格監(jiān)管。4.探討證券投資基金不同投資策略的特點(diǎn)以及適用場景。證券投資基金的投資策略多樣。價(jià)值投資策略注重尋找被低估的股票或資產(chǎn)，特點(diǎn)是關(guān)注基本面，追求長期穩(wěn)定收益，適合長期投資者且對市場波動(dòng)耐受力強(qiáng)的人群，在市