中央企業(yè)投資管理辦法一、總則（一）目的與依據(jù)為加強中央企業(yè)投資管理，規(guī)范投資行為，防范投資風(fēng)險，提高投資效益，根據(jù)《中華人民共和國公司法》《中華人民共和國企業(yè)國有資產(chǎn)法》等法律法規(guī)，制定本辦法。（二）適用范圍本辦法適用于國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會（以下簡稱國資委）履行出資人職責(zé)的中央企業(yè)（以下簡稱企業(yè)）及其各級獨資、控股子企業(yè)的投資管理。（三）基本原則1.戰(zhàn)略導(dǎo)向原則：投資活動應(yīng)符合企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃，圍繞主業(yè)開展，增強核心競爭力。2.科學(xué)決策原則：建立健全投資決策程序，充分論證，審慎決策，確保投資決策的科學(xué)性、合理性。3.風(fēng)險可控原則：加強投資項目的風(fēng)險評估與防控，有效防范各類風(fēng)險，保障國有資產(chǎn)安全。4.效益優(yōu)先原則：注重投資回報，優(yōu)化資源配置，提高投資效益，實現(xiàn)國有資產(chǎn)保值增值。二、投資監(jiān)管體系（一）國資委職責(zé)1.制定完善中央企業(yè)投資管理制度，指導(dǎo)企業(yè)建立健全投資管理體系。2.對企業(yè)投資活動進行監(jiān)督管理，審核企業(yè)年度投資計劃，監(jiān)督重大投資項目實施情況。3.建立投資項目后評價制度，組織開展對企業(yè)重大投資項目的后評價工作，督促企業(yè)改進投資管理。4.對企業(yè)違反本辦法規(guī)定的投資行為進行責(zé)任追究。（二）企業(yè)職責(zé)1.建立健全本企業(yè)投資管理制度，完善投資決策程序和風(fēng)險防控機制。2.編制年度投資計劃，報國資委備案，并按照國資委要求報送投資統(tǒng)計報表和分析報告。3.組織開展投資項目的可行性研究、盡職調(diào)查、風(fēng)險評估等工作，履行內(nèi)部決策程序，確保投資決策合法合規(guī)。4.負責(zé)投資項目的實施和管理，及時報告項目進展情況，做好項目后評價工作。5.對所屬企業(yè)的投資活動進行監(jiān)督管理，加強對投資項目的全過程管控。三、投資計劃管理（一）年度投資計劃編制1.企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照戰(zhàn)略規(guī)劃和發(fā)展目標(biāo)，結(jié)合自身實際，編制年度投資計劃。年度投資計劃應(yīng)當(dāng)包括投資項目名稱、投資金額、資金來源、投資預(yù)期收益等內(nèi)容。2.企業(yè)編制年度投資計劃時，應(yīng)當(dāng)對投資項目進行充分論證，合理安排投資規(guī)模和結(jié)構(gòu)，確保投資計劃與企業(yè)財務(wù)狀況和承受能力相適應(yīng)。（二）年度投資計劃備案1.企業(yè)應(yīng)當(dāng)于每年[具體時間]前將年度投資計劃報國資委備案。國資委對企業(yè)年度投資計劃進行形式審核，對不符合要求的，及時通知企業(yè)修改完善。2.企業(yè)年度投資計劃備案后，如因特殊原因需要調(diào)整的，應(yīng)當(dāng)提前[具體時間]報國資委批準(zhǔn)。國資委根據(jù)企業(yè)實際情況，對調(diào)整事項進行審核，必要時組織專家進行論證。四、投資項目決策（一）決策程序1.企業(yè)投資項目應(yīng)當(dāng)按照以下決策程序進行：項目提出：由企業(yè)相關(guān)部門或所屬企業(yè)提出投資項目建議?？尚行匝芯浚浩髽I(yè)組織開展投資項目的可行性研究，對項目的技術(shù)、經(jīng)濟、環(huán)境等方面進行全面分析論證。盡職調(diào)查：對投資項目涉及的目標(biāo)企業(yè)或資產(chǎn)進行盡職調(diào)查，了解其財務(wù)狀況、經(jīng)營情況、市場前景等。風(fēng)險評估：對投資項目可能面臨的風(fēng)險進行評估，制定風(fēng)險防控措施。內(nèi)部決策：企業(yè)按照內(nèi)部決策程序，對投資項目進行審議決策。重大投資項目應(yīng)當(dāng)經(jīng)董事會或類似決策機構(gòu)審議通過，并報國資委備案。2.企業(yè)應(yīng)當(dāng)建立健全投資項目決策的議事規(guī)則和決策機制，明確各部門和人員的職責(zé)權(quán)限，確保決策過程科學(xué)、民主、透明。（二）決策責(zé)任1.企業(yè)投資項目決策機構(gòu)和決策人員應(yīng)當(dāng)對投資項目的決策負責(zé)。因決策失誤導(dǎo)致企業(yè)重大損失的，應(yīng)當(dāng)依法追究相關(guān)人員的責(zé)任。2.企業(yè)應(yīng)當(dāng)加強對投資項目決策過程的記錄和檔案管理，保存相關(guān)文件資料，以備查閱。五、投資項目實施（一）項目實施前準(zhǔn)備1.投資項目經(jīng)決策通過后，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定和投資項目合同約定，做好項目實施前的各項準(zhǔn)備工作，包括辦理項目審批、核準(zhǔn)、備案等手續(xù)，落實項目資金，簽訂相關(guān)合同協(xié)議等。2.企業(yè)應(yīng)當(dāng)組建項目實施團隊，明確項目負責(zé)人和各成員的職責(zé)分工，確保項目順利實施。（二）項目實施過程管理1.企業(yè)應(yīng)當(dāng)加強對投資項目實施過程的管理，嚴(yán)格按照項目計劃和合同約定組織施工，確保項目質(zhì)量和進度。2.建立投資項目定期報告制度，項目負責(zé)人應(yīng)當(dāng)定期向企業(yè)報告項目進展情況，及時解決項目實施過程中出現(xiàn)的問題。3.企業(yè)應(yīng)當(dāng)加強對投資項目資金的管理，嚴(yán)格按照資金使用計劃和相關(guān)規(guī)定使用資金，確保資金安全。（三）項目變更管理1.投資項目實施過程中，如因特殊原因需要變更項目內(nèi)容、投資規(guī)模、資金來源等，應(yīng)當(dāng)按照原決策程序重新履行審批手續(xù)。2.企業(yè)應(yīng)當(dāng)對項目變更的原因、必要性、可行性等進行充分論證，評估變更對項目投資效益和風(fēng)險的影響，并及時報國資委備案。六、投資風(fēng)險管理（一）風(fēng)險評估與防控1.企業(yè)應(yīng)當(dāng)建立健全投資風(fēng)險評估與防控機制，對投資項目的市場風(fēng)險、技術(shù)風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、法律風(fēng)險等進行全面評估，制定相應(yīng)的風(fēng)險防控措施。2.在投資項目可行性研究和盡職調(diào)查階段，應(yīng)當(dāng)充分考慮各種風(fēng)險因素，對項目的風(fēng)險承受能力進行評估。對于風(fēng)險較高的投資項目，應(yīng)當(dāng)謹(jǐn)慎決策。（二）風(fēng)險監(jiān)測與預(yù)警1.企業(yè)應(yīng)當(dāng)加強對投資項目風(fēng)險的監(jiān)測，及時掌握項目進展情況和風(fēng)險變化趨勢。建立風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)體系，對可能出現(xiàn)的重大風(fēng)險進行預(yù)警。2.當(dāng)投資項目出現(xiàn)風(fēng)險預(yù)警信號時，企業(yè)應(yīng)當(dāng)及時采取措施進行處置，降低風(fēng)險損失，并將相關(guān)情況報國資委報告。（三）風(fēng)險處置1.對于投資項目出現(xiàn)的風(fēng)險，企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)風(fēng)險的性質(zhì)和嚴(yán)重程度，采取相應(yīng)的處置措施，如調(diào)整投資策略、優(yōu)化項目方案、追加投資、轉(zhuǎn)讓股權(quán)等。2.企業(yè)應(yīng)當(dāng)及時總結(jié)風(fēng)險處置經(jīng)驗教訓(xùn)，完善投資風(fēng)險管理體系，提高風(fēng)險防控能力。七、投資項目后評價（一）后評價范圍與內(nèi)容1.企業(yè)應(yīng)當(dāng)對重大投資項目開展后評價工作。重大投資項目是指企業(yè)年度投資計劃中單項投資額超過[具體金額]或?qū)ζ髽I(yè)發(fā)展戰(zhàn)略、生產(chǎn)經(jīng)營和財務(wù)狀況有重大影響的投資項目。2.投資項目后評價應(yīng)當(dāng)包括項目的實施過程、投資效益、環(huán)境影響、社會效益等方面的內(nèi)容，重點評價項目的目標(biāo)實現(xiàn)情況、投資決策水平、項目管理水平、投資效益等。（二）后評價組織與實施1.企業(yè)應(yīng)當(dāng)建立投資項目后評價制度，明確后評價工作的組織部門和職責(zé)分工。后評價工作可以由企業(yè)內(nèi)部相關(guān)部門組織實施，也可以委托具有相應(yīng)資質(zhì)的中介機構(gòu)進行。2.投資項目后評價應(yīng)當(dāng)在項目竣工投產(chǎn)或交付使用后[具體時間]內(nèi)完成。后評價報告應(yīng)當(dāng)報國資委備案。（三）后評價結(jié)果應(yīng)用1.企業(yè)應(yīng)當(dāng)加強對投資項目后評價結(jié)果的應(yīng)用，將后評價結(jié)果作為企業(yè)完善投資決策機制、改進投資管理、優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)的重要依據(jù)。2.對于后評價發(fā)現(xiàn)的問題，企業(yè)應(yīng)當(dāng)及時采取措施進行整改，并將整改情況報國資委報告。八、監(jiān)督與責(zé)任追究（一）監(jiān)督檢查1.國資委對企業(yè)投資活動進行監(jiān)督檢查，重點檢查企業(yè)投資管理制度的執(zhí)行情況、投資計劃的落實情況、投資項目的決策和實施情況等。2.企業(yè)應(yīng)當(dāng)配合國資委的監(jiān)督檢查工作，如實提供相關(guān)資料和信息。（二）責(zé)任追究1.企業(yè)違反本辦法規(guī)定，有下列情形之一的，國資委將責(zé)令其改正，并視情節(jié)輕重，給予相應(yīng)的處罰：未按規(guī)定編制年度投資計劃或未報國資委備案的；投資項目未按規(guī)定履行決策程序的；未按規(guī)定進行投資項目可行性研究、盡職調(diào)查、風(fēng)險評估的；投資項目實施過程中存在嚴(yán)重違規(guī)行為的；未按規(guī)