2024年專升本金融市場學(xué)模擬練習(xí)題+答案一、單選題（共40題，每題1分，共40分）1.股票價值的主要構(gòu)成有（）。Ⅰ.未來股息收入Ⅱ.上一期股息收入Ⅲ.未來資本利得收入Ⅳ.未來股本數(shù)量變化A、Ⅰ、ⅣB、Ⅰ、ⅢC、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ正確答案：B答案解析：股票價值是指股票未來股息收入和未來資本利得收入的現(xiàn)值之和，所以主要構(gòu)成有未來股息收入和未來資本利得收入，Ⅰ和Ⅲ正確，上一期股息收入已經(jīng)過去，不是股票價值的構(gòu)成部分，未來股本數(shù)量變化也不是股票價值的主要構(gòu)成要素，故答案選B。2.通過限價申報買賣科創(chuàng)板股票的，單筆申報數(shù)量應(yīng)當(dāng)不小于（）股，且不超過（）萬股。A、200；10B、100；10C、200；20D、100；20正確答案：A答案解析：根據(jù)《上海證券交易所科創(chuàng)板股票交易特別規(guī)定》，通過限價申報買賣科創(chuàng)板股票的，單筆申報數(shù)量應(yīng)當(dāng)不小于200股，且不超過10萬股。所以答案是[A]選項。3.假如債券票面金額定的較小，將會（）。Ⅰ.有利于小額投資者購買Ⅱ.發(fā)行工作量較大Ⅲ.持有者分布面廣Ⅳ.印刷費用較高A、Ⅰ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正確答案：C答案解析：債券票面金額定得較小，有利于小額投資者購買，持有者分布面廣。但由于票面金額較小，印刷費用較高，且發(fā)行工作量較大。所以Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ的說法均正確。4.由于記賬式債券的發(fā)行和交易均采用無紙化，所以發(fā)行效率高、成本低且（）。A、流動性高B、交易安全C、靈活性高D、收益性高正確答案：B答案解析：記賬式債券發(fā)行和交易均采用無紙化，這種方式減少了實物債券交易帶來的風(fēng)險，使得交易更加安全。它與流動性高并無直接關(guān)聯(lián)，記賬式債券主要是通過證券交易所等交易平臺進(jìn)行交易，其流動性受市場情況等多種因素影響，并非無紙化本身帶來的直接優(yōu)勢；靈活性高也不是無紙化帶來的突出特點；收益性高與債券本身的票面利率、市場利率等因素有關(guān)，和無紙化沒有必然聯(lián)系。所以發(fā)行效率高、成本低且交易安全，答案選B。5.評級的主要內(nèi)容包括（）。Ⅰ.考察發(fā)行單位能否按期付息Ⅱ.分析債券發(fā)行單位的償債能力Ⅲ.評價發(fā)行單位的費用Ⅳ.考察投資人承擔(dān)的風(fēng)險程度A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、ⅢC、Ⅱ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正確答案：A答案解析：評級的主要內(nèi)容包括：考察發(fā)行單位能否按期付息，分析債券發(fā)行單位的償債能力，評價發(fā)行單位的費用，考察投資人承擔(dān)的風(fēng)險程度等多個方面。所以Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ選項均正確。6.《中華人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，申請取得基金托管資格應(yīng)具備的條件是（）。Ⅰ.有安全保管基金財產(chǎn)的條件Ⅱ.有安全高效的清算、交割系統(tǒng)Ⅲ.凈資產(chǎn)和資本充足率符合有關(guān)規(guī)定Ⅳ.設(shè)有專門的基金托管部門A、Ⅰ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅱ、Ⅳ正確答案：C答案解析：《中華人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，申請取得基金托管資格，應(yīng)當(dāng)具備下列條件：（1）凈資產(chǎn)和風(fēng)險控制指標(biāo)符合有關(guān)規(guī)定；（2）設(shè)有專門的基金托管部門；（3）取得基金從業(yè)資格的專職人員達(dá)到法定人數(shù)；（4）有安全保管基金財產(chǎn)的條件；（5）有安全高效的清算、交割系統(tǒng)；（6）有符合要求的營業(yè)場所、安全防范設(shè)施和與基金托管業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施；（7）有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險控制制度；（8）法律、行政法規(guī)規(guī)定的和經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)的國務(wù)院證券監(jiān)督管理機構(gòu)、國務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)規(guī)定的其他條件。所以Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ均正確。7.政府債券的特征包括（）。Ⅰ.安全性高Ⅱ.流通性強Ⅲ.收益穩(wěn)定Ⅳ.免稅待遇A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、Ⅱ、ⅣD、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A答案解析：政府債券的特征包括：安全性高，政府債券是政府發(fā)行的債券，由政府承擔(dān)還本付息的責(zé)任，通常被認(rèn)為是沒有信用風(fēng)險的；流通性強，政府債券發(fā)行量一般都非常大，同時由于政府債券的信用好、競爭力強，市場屬性好，所以流通性強；收益穩(wěn)定，政府債券的付息由政府保證，其信用度最高，風(fēng)險最小，對于投資者來說，投資政府債券的收益是比較穩(wěn)定的；免稅待遇，政府債券是政府自己的債務(wù)，為了鼓勵人們投資政府債券，大多數(shù)國家規(guī)定，對于購買政府債券所獲得的收益，可以享受免稅待遇。所以Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ都正確，答案選A。8.根據(jù)發(fā)行主體的不同，債券可以分為（）。A、零息債券、附息債券和息票累積債券B、實物債券、憑證式債券和記賬式債券C、政府債券、金融債券和公司債券D、國債和地方債券正確答案：C答案解析：債券根據(jù)發(fā)行主體不同可分為政府債券、金融債券和公司債券。政府債券是政府為籌集資金而發(fā)行的債券；金融債券是由銀行和非銀行金融機構(gòu)發(fā)行的債券；公司債券是公司依照法定程序發(fā)行的債券。A選項是按付息方式分類；B選項是按債券形態(tài)分類；D選項中國債屬于政府債券，地方債券也屬于政府債券，只是表述不全面。9.如果市場是有效的，則債券的平均收益率和股票的平均收益率（）。A、保持相反的關(guān)系B、大體保持相對穩(wěn)定的關(guān)系C、兩者沒有任何關(guān)系D、大體保持相等的關(guān)系正確答案：B答案解析：市場有效的情況下，債券和股票的平均收益率大體保持相對穩(wěn)定的關(guān)系。債券的收益相對較為穩(wěn)定，有固定的票面利率和到期日等；股票的收益受公司經(jīng)營狀況、市場行情等多種因素影響，但在市場有效的前提下，整體平均收益率也會在一定范圍內(nèi)相對穩(wěn)定，所以兩者大體保持相對穩(wěn)定的關(guān)系。10.通常將那些經(jīng)營業(yè)績較好，具有穩(wěn)定且較高的現(xiàn)金股利支付的公司股票稱為（）。A、藍(lán)籌股B、紅籌股C、績優(yōu)股D、金牛股正確答案：A答案解析：藍(lán)籌股是指那些經(jīng)營業(yè)績較好，具有穩(wěn)定且較高的現(xiàn)金股利支付的公司股票。紅籌股是指在中國境外注冊、在香港上市，但主要業(yè)務(wù)在中國內(nèi)地或大部分股東權(quán)益來自中國內(nèi)地公司的股票。績優(yōu)股是指業(yè)績優(yōu)良公司的股票。金牛股通常是指那些在行業(yè)中占據(jù)主導(dǎo)地位、業(yè)績優(yōu)秀且具有穩(wěn)定現(xiàn)金流的公司股票，但沒有像藍(lán)籌股那樣有非常明確和被廣泛認(rèn)知的定義。所以答案選A。11.1981年后，我國發(fā)行的國債品種有（）。Ⅰ.普通國債Ⅱ.國家重點建設(shè)債券Ⅲ.財政債券Ⅳ.保值債券A、Ⅰ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正確答案：B答案解析：1981年后，我國發(fā)行的國債品種主要有普通國債、國家重點建設(shè)債券、財政債券、保值債券等。普通國債是最常見的國債類型；國家重點建設(shè)債券是為籌集國家重點建設(shè)資金而發(fā)行的；財政債券是財政部發(fā)行的；保值債券是在特定時期為保障投資者利益而發(fā)行的。所以Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ都正確，答案選B。12.證券公司的主要業(yè)務(wù)包括（）。Ⅰ.證券承銷與保薦業(yè)務(wù)Ⅱ.證券自營業(yè)務(wù)Ⅲ.證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)Ⅳ.證券監(jiān)管業(yè)務(wù)A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅲ、ⅣC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A答案解析：證券公司的主要業(yè)務(wù)包括證券承銷與保薦業(yè)務(wù)、證券自營業(yè)務(wù)、證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)等。而證券監(jiān)管業(yè)務(wù)是由證券監(jiān)管機構(gòu)負(fù)責(zé)，并非證券公司的主要業(yè)務(wù)。所以Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確，答案選A。13.企業(yè)發(fā)行的短期融資券待償還余額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的（）。A、15%B、40%C、30%D、25%正確答案：B答案解析：企業(yè)發(fā)行短期融資券應(yīng)遵守相關(guān)規(guī)定，其中待償還余額不得超過企業(yè)凈資產(chǎn)的40%，這是為了控制企業(yè)的債務(wù)風(fēng)險，保障企業(yè)的財務(wù)穩(wěn)定和債權(quán)人的利益等。14.（）是指律師事務(wù)所接受當(dāng)事人委托，為其證券發(fā)行、上市和交易等證券業(yè)務(wù)活動提供的制作、出具法律意見書等文件的法律服務(wù)。A、證券管理業(yè)務(wù)B、證券交易業(yè)務(wù)C、證券研究業(yè)務(wù)D、證券法律業(yè)務(wù)正確答案：D答案解析：證券法律業(yè)務(wù)是指律師事務(wù)所接受當(dāng)事人委托，為其證券發(fā)行、上市和交易等證券業(yè)務(wù)活動提供的制作、出具法律意見書等文件的法律服務(wù)。15.證券經(jīng)紀(jì)商在受到客戶委托后，應(yīng)當(dāng)對下列（）內(nèi)容進(jìn)行審查。Ⅰ.委托人身份Ⅱ.委托內(nèi)容Ⅲ.委托賣出的實際證券數(shù)量Ⅳ.委托買入的實際證券數(shù)量A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅱ、Ⅲ正確答案：A答案解析：證券經(jīng)紀(jì)商在受到客戶委托后，應(yīng)當(dāng)對委托人身份、委托內(nèi)容、委托賣出的實際證券數(shù)量和委托買入的資金數(shù)額等進(jìn)行審查。不審查委托買入的實際證券數(shù)量，所以Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確，Ⅳ錯誤，答案選A。16.美國證券市場的主板市場是以（）為核心的全國性證券交易市場。A、納斯達(dá)克證券交易所B、休斯敦證券交易所C、芝加哥證券交易所D、紐約證券交易所正確答案：D答案解析：紐約證券交易所是美國證券市場的主板市場核心。納斯達(dá)克證券交易所側(cè)重于科技股等成長型企業(yè)交易；芝加哥證券交易所和休斯敦證券交易所雖也是美國的證券交易所，但并非主板市場核心。17.投資者通過（）持有證券，記錄持有證券余額及其變動情況。A、結(jié)算賬戶B、銀行賬戶C、證券賬戶D、資金賬戶正確答案：C答案解析：投資者通過證券賬戶持有證券，證券賬戶用于記錄投資者持有證券余額及其變動情況。銀行賬戶主要用于資金的存取等銀行業(yè)務(wù)；結(jié)算賬戶用于資金清算等相關(guān)結(jié)算業(yè)務(wù)；資金賬戶主要用于存放投資者用于證券交易的資金等，均不能直接記錄持有證券余額及其變動情況。18.證券市場融資活動是指（）之間以有價證券為媒介，實現(xiàn)資金融通的金融活動。A、公司（企業(yè)）和個人投資者B、資金盈余單位和赤字單位C、證券發(fā)行單位和證券投資單位D、證券公司和普通投資者正確答案：B答案解析：證券市場融資活動是指資金盈余單位和赤字單位之間以有價證券為媒介，實現(xiàn)資金融通的金融活動。在證券市場上，資金盈余者通過購買證券將資金提供給資金赤字者，實現(xiàn)資金的轉(zhuǎn)移和融通。19.在證券市場監(jiān)管原則中，（）要求證券市場具有充分的透明度，要實現(xiàn)市場信息的公開化。A、公開原則B、誠信原則C、公正原則D、公平原則正確答案：A答案解析：公開原則要求證券市場具有充分的透明度，要實現(xiàn)市場信息的公開化，保障投資者能夠平等獲取信息，做出合理的投資決策。誠信原則強調(diào)市場參與者的誠實信用。公正原則側(cè)重于要求監(jiān)管機構(gòu)公正對待市場參與者。公平原則主要是指參與市場的各方機會均等、待遇公平。所以答案選A。20.證券服務(wù)機構(gòu)制作、出具的文件有誤導(dǎo)性陳述而給他人造成損失的，應(yīng)當(dāng)與發(fā)行人、上市公司承擔(dān)（）責(zé)任。A、比例賠償B、首要賠償C、補充賠償D、連帶賠償正確答案：D答案解析：證券服務(wù)機構(gòu)制作、出具的文件有誤導(dǎo)性陳述而給他人造成損失的，應(yīng)當(dāng)與發(fā)行人、上市公司承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。這是為了保障投資者的合法權(quán)益，確保相關(guān)責(zé)任主體共同對因誤導(dǎo)性陳述導(dǎo)致的損失負(fù)責(zé)。21.2005年，國際多邊金融機構(gòu)在（）發(fā)行熊貓債券。A、歐洲市場B、中國境內(nèi)C、全球D、亞洲市場正確答案：B答案解析：熊貓債券是指國際多邊金融機構(gòu)在中國發(fā)行的、以人民幣計價的債券，所以是在中國境內(nèi)發(fā)行。22.證券公司被撤銷、關(guān)閉和破產(chǎn)或被中國證監(jiān)會實施行政接管、托管經(jīng)營等強制性監(jiān)管措施時，按照國家有關(guān)政策規(guī)定對債權(quán)人予以償付的是（）。A、投資基金B(yǎng)、封閉式基金C、保護(hù)基金D、開放式基金正確答案：C答案解析：保護(hù)基金是指按照《證券投資者保護(hù)基金管理辦法》籌集形成的、在防范和處置證券公司風(fēng)險中用于保護(hù)證券投資者利益的資金。當(dāng)證券公司被撤銷、關(guān)閉和破產(chǎn)或被中國證監(jiān)會實施行政接管、托管經(jīng)營等強制性監(jiān)管措施時，按照國家有關(guān)政策規(guī)定對債權(quán)人予以償付的就是保護(hù)基金。投資基金、開放式基金、封閉式基金均不符合題意。23.地方政府一般債券采用（）形式，地方政府一般債券實行自發(fā)自還。A、憑證式固定利率B、記賬式固定利率C、憑證式浮動利率D、記賬式浮動利率正確答案：B答案解析：地方政府一般債券采用記賬式固定利率形式，地方政府一般債券實行自發(fā)自還。記賬式債券是指沒有實物形態(tài)的票券，以電腦記賬方式記錄債權(quán)，通過證券交易所的交易系統(tǒng)發(fā)行和交易；固定利率債券是指在發(fā)行時規(guī)定了整個償還期內(nèi)利率不變的債券。地方政府一般債券采用這種形式有利于債券的流通和交易，以及市場定價和管理等。24.美國最早的證券交易所是（）。A、費城證券交易所B、芝加哥證券交易所C、波士頓證券交易所D、紐約證券交易所正確答案：A答案解析：1790年成立了美國第一個證券交易所——費城證券交易所。所以美國最早的證券交易所是費城證券交易所，答案選A。25.證券登記結(jié)算公司的登記結(jié)算制度不包括（）。A、凈額結(jié)算制度B、統(tǒng)一結(jié)算制度C、證券實名制D、貨銀對付的交收制度正確答案：B答案解析：證券登記結(jié)算公司的登記結(jié)算制度包括證券實名制、貨銀對付的交收制度、分級結(jié)算制度和結(jié)算參與人制度、凈額結(jié)算制度等。并不包括統(tǒng)一結(jié)算制度。26.1979年3月，（）作為國家指定的外匯專業(yè)銀行，統(tǒng)一經(jīng)營和集中管理全國的外匯業(yè)務(wù)。A、建設(shè)銀行B、中國銀行C、工商銀行D、農(nóng)業(yè)銀行正確答案：B答案解析：1979年3月，中國銀行作為國家指定的外匯專業(yè)銀行，統(tǒng)一經(jīng)營和集中管理全國的外匯業(yè)務(wù)。工商銀行主要業(yè)務(wù)集中在國內(nèi)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)等；農(nóng)業(yè)銀行側(cè)重于農(nóng)村金融業(yè)務(wù)等；建設(shè)銀行主要在基本建設(shè)貸款等領(lǐng)域發(fā)揮作用。而中國銀行長期以來在外匯業(yè)務(wù)方面具有深厚的歷史積淀和專業(yè)優(yōu)勢，承擔(dān)起統(tǒng)一經(jīng)營和集中管理全國外匯業(yè)務(wù)的職責(zé)。27.經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展階段增強金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的能力的方式是（）。Ⅰ.守住不發(fā)生非系統(tǒng)性金融風(fēng)險的底線，宏觀和微觀管控結(jié)合Ⅱ.健全多層次資本市場體系，補齊各類金融市場的短板Ⅲ.深化金融監(jiān)管體制改革Ⅳ.管控好金融的高杠桿率和流動性風(fēng)險A、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ正確答案：C答案解析：1.對于Ⅰ選項：守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險的底線，而不是非系統(tǒng)性金融風(fēng)險，Ⅰ錯誤。2.對于Ⅱ選項：健全多層次資本市場體系，補齊各類金融市場的短板，有利于增強金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的能力，Ⅱ正確。3.對于Ⅲ選項：深化金融監(jiān)管體制改革，有助于優(yōu)化金融市場環(huán)境，提升金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的效能，Ⅲ正確。4.對于Ⅳ選項：管控好金融的高杠桿率和流動性風(fēng)險，能夠保障金融體系穩(wěn)定，更好地服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)，Ⅳ正確。所以Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確，答案選C。28.除全體股東約定不按出資比例分取紅利外，有限責(zé)任公司有權(quán)按照（）分取紅利。A、標(biāo)準(zhǔn)出資比例B、約定出資比例C、實繳出資比例D、平均出資比例正確答案：C答案解析：根據(jù)《公司法》規(guī)定，除全體股東約定不按出資比例分取紅利外，有限責(zé)任公司股東按照實繳的出資比例分取紅利。29.申請從事證券或者期貨投資咨詢從業(yè)資格的機構(gòu)，要求有（）萬元人民幣以上的注冊資本。A、100B、500C、200D、300正確答案：A答案解析：申請從事證券或者期貨投資咨詢從業(yè)資格的機構(gòu)，要求有100萬元人民幣以上的注冊資本。這是相關(guān)法規(guī)對從業(yè)機構(gòu)注冊資本的明確規(guī)定，旨在確保機構(gòu)具備一定的資金實力來開展投資咨詢業(yè)務(wù)，保障業(yè)務(wù)的正常運營和投資者的權(quán)益等。30.下列各項中，屬于虛擬資本范疇的是（）。Ⅰ.債券Ⅱ.權(quán)證Ⅲ.期權(quán)Ⅳ.股票A、Ⅰ、ⅡB、Ⅲ、ⅣC、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅳ正確答案：D答案解析：虛擬資本是獨立于實際資本之外的一種資本存在形式，本身不能在生產(chǎn)過程中發(fā)揮作用。債券和股票是虛擬資本的兩種形式。權(quán)證是一種金融衍生工具，期權(quán)也是金融衍生工具，它們不屬于虛擬資本的基本范疇。所以屬于虛擬資本范疇的是債券和股票，答案選D。31.證券服務(wù)機構(gòu)制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給他人造成損失的，應(yīng)當(dāng)與（）、上市公司承擔(dān)連帶賠償責(zé)任，但是，能夠證明自己沒有過錯的除外。A、證券投資者B、上市公司C、資信評級機構(gòu)D、發(fā)行人正確答案：D答案解析：證券服務(wù)機構(gòu)制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給他人造成損失的，應(yīng)當(dāng)與發(fā)行人、上市公司承擔(dān)連帶賠償責(zé)任，但是，能夠證明自己沒有過錯的除外。這里強調(diào)的是與發(fā)行人以及上市公司一起承擔(dān)責(zé)任，因為證券服務(wù)機構(gòu)的文件主要是針對發(fā)行人的證券發(fā)行等相關(guān)活動，對投資者等造成損失時，發(fā)行人和上市公司往往也存在一定關(guān)聯(lián)責(zé)任，所以規(guī)定其與發(fā)行人、上市公司連帶賠償，而資信評級機構(gòu)是證券服務(wù)機構(gòu)的一種，證券投資者與本題規(guī)定的連帶賠償關(guān)系不直接對應(yīng)。32.宏觀經(jīng)濟(jì)對股票價格影響的特點有（）。Ⅰ.波及范圍廣Ⅱ.干擾程度深Ⅲ.作用機制復(fù)雜Ⅳ.導(dǎo)致股價波動幅度較大A、Ⅰ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、ⅡC、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：C答案解析：宏觀經(jīng)濟(jì)因素對股票價格影響的特點包括：波及范圍廣，宏觀經(jīng)濟(jì)形勢的變化會影響整個股票市場；干擾程度深，宏觀經(jīng)濟(jì)因素往往能對股票價格產(chǎn)生較大的沖擊；作用機制復(fù)雜，涉及眾多經(jīng)濟(jì)變量和因素相互作用；導(dǎo)致股價波動幅度較大，宏觀經(jīng)濟(jì)的波動會引起股票價格較大幅度的漲跌。所以Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ都正確，答案選C。33.下列關(guān)于限倉制度以及大戶報告制度的說法中，不正確的是（）。A、限倉制度能防止市場風(fēng)險過度集中B、限倉制度是對交易者持倉數(shù)量加以限制的制度C、限倉制度能有效防范操縱市場的行為D、大戶報告制度不能判斷大戶交易風(fēng)險狀況正確答案：D答案解析：限倉制度是交易所為了防止市場風(fēng)險過度集中和防范操縱市場的行為，而對交易者持倉數(shù)量加以限制的制度，能防止市場風(fēng)險過度集中、有效防范操縱市場的行為，A、B、C選項正確；大戶報告制度是交易所建立限倉制度后，當(dāng)會員或客戶的持倉量達(dá)到交易所規(guī)定的數(shù)量時，必須向交易所申報有關(guān)開戶、交易、資金來源、交易動機等情況，以便交易所審查大戶是否有過度投機和操縱市場行為，并判斷大戶交易風(fēng)險狀況，D選項錯誤。34.交易者買入看漲期權(quán)，是因為其預(yù)期基礎(chǔ)金融工具的價格在合約期限內(nèi)將會（）。A、上漲B、難以判斷C、不變D、下跌正確答案：A答案解析：買入看漲期權(quán)是指期權(quán)的購買者擁有在期權(quán)合約有效期內(nèi)按執(zhí)行價格買進(jìn)一定數(shù)量標(biāo)的物的權(quán)利。當(dāng)交易者預(yù)期基礎(chǔ)金融工具的價格在合約期限內(nèi)將會上漲時，買入看漲期權(quán)可以在價格上漲時以較低的執(zhí)行價格買入，從而獲得差價收益。如果預(yù)期價格下跌則應(yīng)買入看跌期權(quán)，預(yù)期價格不變一般不會選擇單純買入看漲期權(quán)這種操作方式，難以判斷也不是買入看漲期權(quán)的原因。35.下列關(guān)于證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的說法中，不正確的是（）。A、經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中的委托單，性質(zhì)上相當(dāng)于委托合同B、經(jīng)紀(jì)委托關(guān)系的建立表現(xiàn)為開戶和委托兩個環(huán)節(jié)C、經(jīng)紀(jì)關(guān)系的建立表明已形成了實質(zhì)上的委托關(guān)系D、經(jīng)紀(jì)關(guān)系的建立確立了投資者和證券公司直接的代理關(guān)系正確答案：C答案解析：經(jīng)紀(jì)關(guān)系的建立只是確立了投資者和證券公司直接的代理關(guān)系，還沒有形成實質(zhì)上的委托關(guān)系。當(dāng)投資者辦理了具體的委托手續(xù)，即投資者填寫了委托單并簽字或蓋章，才形成了實質(zhì)上的委托關(guān)系。選項A，經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中的委托單，性質(zhì)上相當(dāng)于委托合同；選項B，經(jīng)紀(jì)委托關(guān)系的建立表現(xiàn)為開戶和委托兩個環(huán)節(jié)；選項D，經(jīng)紀(jì)關(guān)系的建立確立了投資者和證券公司直接的代理關(guān)系，均正確。36.金融期貨的基本功能有（）。Ⅰ.套利Ⅱ.投機Ⅲ.價格發(fā)現(xiàn)Ⅳ.套期保值A(chǔ)、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ正確答案：A答案解析：金融期貨具有四項基本功能：套期保值功能、價格發(fā)現(xiàn)功能、投機功能和套利功能。套期保值是指通過在現(xiàn)貨市場與期貨市場建立相反的頭寸，從而鎖定未來現(xiàn)金流的交易行為；價格發(fā)現(xiàn)是指在公開、公平、高效、競爭的期貨市場中，通過集中競價形成期貨價格的功能；投機是指交易者通過預(yù)測期貨合約未來價格變化，以在期貨市場上獲取價差收益為目的的交易行為；套利是指利用同一合約在不同市場上可能存在的短暫價格差異進(jìn)行買賣，賺取差價的交易行為。37.影響上市公司未來收益、引起股票內(nèi)在價值變化的因素包括（）。Ⅰ.經(jīng)濟(jì)形勢的變化Ⅱ.宏觀經(jīng)濟(jì)政策的調(diào)整Ⅲ.清算方式的變化Ⅳ.公司產(chǎn)品供求關(guān)系的變化A、Ⅰ、Ⅱ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC、Ⅰ、ⅢD、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ正確答案：A答案解析：影響上市公司未來收益、引起股票內(nèi)在價值變化的因素有很多，經(jīng)濟(jì)形勢的變化會對公司所處的市場環(huán)境產(chǎn)生影響，進(jìn)而影響公司收益；宏觀經(jīng)濟(jì)政策的調(diào)整也會改變公司的經(jīng)營環(huán)境和發(fā)展機遇，影